国际汇兑与结算

国际汇兑与结算楚晓玉引子：谈谈几个有关的问题为什么要学习国际结算与汇兑怎样学好国际结算与汇兑国际结算与汇兑要学习哪些内容为什么要学习国际结算与汇兑正确计算汇率是国际商务人才的基础能力正确规避风险、防范风险和转嫁风险也是国际商务人员的关键能力能够做到安全收汇社会医学工程….生活计量怎样学好国际结算与汇兑上课期间认真听课、勤于思考积极参与课堂讨论课后复习、揣摩和思考很重要多看一些参考书籍或文献运用自己的判断力课堂讲解是帮助理解问题的工具和途径，但不是全部国际结算与汇兑要学习哪些内容模块一汇率分析与应用能力任务1释读外汇与汇率任务2计算和应用汇率任务3分析汇率影响因素任务4进出口贸易报价模块二外汇风险防范与转嫁能力任务5识别、分析外汇风险任务6学习防范外汇风险任务7学习转嫁外汇风险模块三国际结算操作与融资能力任务8识别、区分、开立和判断票据任务9运用汇款方式进行国际贸易结算任务10运用托收方式进行国际贸易任务11运用信用证方式进行国际贸易结算任务12运用保函和备用信用证进行国际贸易结算任务13运用包里业务进行国际贸易融资运用福费廷业务进行任务14国际贸易融资运用进出口贸易融资方式能力模块一汇率分析与应用能力任务1：释读外汇与汇率

1-1正确理解外汇国家或地区名称货币名称货币符号ISO标准三字母货币代码

RMB¥CNY€EUR￡GBPSFCHFSKRSEKUS$USDCAN$CADJ￥JPYS$SGDHK$HKDA$AUD请填写右侧货币所对应的国家名称和货币名称。常用用国国家家和和地地区区、、货货币币名名称称与与货货币币符符号号国家或地区名称货币名称货币符号ISO标准三字母货币代码中国人民币元RMB¥CNY欧元区国家欧元€

EUR英国英镑￡

GBP瑞士瑞士法郎SFCHF瑞典瑞典克朗SKRSEK美国美元US$USD加拿大加元CAN$CAD日本日元J￥JPY新加坡新加坡元S$SGD香港港元HK$HKD澳大利亚澳元A$AUD$这个个符符号号代代表表的的是是dollar不是是美美元元。。美元元：：UnitedStatesDollar＝US$港元元：：HongKongDollar＝HK$新元元：：NewZealandDollar＝NZ$注意意！！除上上述述我我们们能能看看到到、、能能摸摸到到的的外外汇汇形形态态（部分外外币），，还有什什么可以以算作外外汇？应具备什什么样的的条件才才能算做做外汇？自由发言言外汇的静静态概念念外汇的静静态概念念是指以以外币表表示的，，可以用用于国际际间结算算的支付付手段或或工具(包括以外外币表示示的支付付凭证和和信用凭凭证)。外汇的特特点/必须具备备的条件件是什么么特点：以外币表表示的、、国际上上普遍接接受的资资产；可可以自由由兑换的的外币资资产或支支付手段段；这种种以外币币表示的的债权能能够得到到偿付。。条件：第一，外外汇是以以外币表表示的资资产；第二，可可以自由由兑换为为其他外外汇资产产或支付付手段。。外汇的种种类可否自由由兑换自由外汇汇：可兑兑换货币币记帐外汇汇：清算算外汇来源贸易外汇汇非贸易外外汇交割日期期即期外汇汇远期外汇汇观看流程程图，互互动分析析：1.签订合同同2.交付本币币购买外外币3.支付指示示4.支付外币币5.已付借记记通知进口商出口商乙国外汇银行行甲国外汇银行行外汇的动态概概念是指把一一国货币兑换换成另一国货货币从而完成成国际间债权权、债务结算算的一种活动动。动态的概概念主要强调调的是货币的的兑换过程。。比一比，动态外汇与静静态外汇有何何不同?◆动态的外汇是是指人们为了了清偿国际间间的债权债务务关系，将一一种货币兑换换成另一种货货币的行为。。◆广义的静态外外汇泛指可以以清偿对外债债务的一切以以外国货币表表示的资产或或债权。◆狭义静态外汇汇的前提条件件有两个：第一，以外币币表示的资产产第二，可直接接用于国际结结算案例分析案例1—1—1有人认为若拥拥有以缅甸元表示的的支付凭证，就是拥拥有外汇。你认为对吗?为什么?技能训练Jinengxunlian技能训练1—1—1某年3月，我国某进进出口公司签签发给国外进进口商一张汇汇票，要求其其无条件立即即支付50万英镑的出口口商品货款，，请问：该张张以英镑表示示的汇票是否否属于外汇的的范畴？为什什么？￥10000任务1-2外汇汇率及其其标价方法汇率的标价方方法人民币升值汇率的标价方方法汇率的标价方方法汇率的概念两种不同货币币之间的折算算比价。一种货币表示示的另一种货货币的相对价价格。汇率长期以来来说是受国家家宏观经济形形势支配的；；中期是受利利率、通胀、、外贸收支和和资金流动等等经济状况控控制的；短期期则是受游资资或投机行为为所影响的。。汇率的概念6.3983=1一种货币与另另一种货币兑兑换的价格。。汇率率的的标标价价方方法法直接接标标价价法法间接接标标价价法法美元元标标价价法法6.3983=1用若若干干单单位位的的本本国国货货币币表表示示直接接标标价价法法概概念念一定定单单位位（（1或100）的的外外国国货货币币2011年年8月月23日日外外汇汇牌牌价价6.3835=1买入入价价（银银行行买买入入价价））直接接标标价价法法的的识识读读卖出出价价（银银行行卖卖出出价价））6.40912011年年8月月23日日中国国银银行行外外汇汇牌牌价价ZhijiebiaojiafaTedian3.外汇汇率率的变化(汇率上升升或下降)是通过本币标价价数的增减变化化来表示的。1.外汇汇率率的升降和本本币标价数的增增减呈同方向变变化。2.单位货币币是外国货币币，又称基准准货币。直接标价价法的特特点1.6470=买入价（银行买买入价））间接标价价法的识识读卖出价（银行卖卖出价））1.64902011年8月月某日伦伦敦外汇汇市场jianjiebiaojiafaTedian3.外汇汇率率的变化(汇率上升升或下降)是通过外币标价数的的增减变化化来表示的。1.外汇汇率率的升降和外币标价数的增增减呈反方向变化。2.单位货币币是本国货币，又称基准准货币。间接标价价法的特特点美元标价价法新加坡－－元阿根廷－－比索柬埔寨—利尔斯哈萨克斯斯坦－里里路泰国－铢铢瑞士法郎郎.韩国－元元展示案例例Anlifenxi案例分析析已知：某某外汇市市场采用用直接标标价法，，美元兑加加元的汇汇率是：：1美元=1．4985—1．4993加元，次日汇率率变化为为：1美元=1．4987—1．4995加元，请解释该该两日报报价有何何含义?技能训练练Jinengxunlian如果将案案例1-2-1直接标价价外汇市市场改为为纽约外汇市场场，其他他条件不不变，请请解释该该两日报报价有关含含义并说说明为什什么?500任务2：：汇率计计算请你说出出如下概概念：1.买入汇率率与卖出出汇率2.基础汇率率与套算算汇率3.即期汇率率与远期期汇率知识驿站站Huilvfenlei银行买卖外汇银行营业时间外汇买卖交割时间外汇买卖对象

汇率的计算方法开盘汇率率收盘汇率率商业汇率率银行间汇汇率远期汇率率即期汇率率套算汇率率基础汇率率卖出汇率率买入汇率率一、买入汇率率、卖出出汇率和和现钞汇汇率1、区分标标准：银银行买卖卖外汇的的角度买入汇率率(BuyingRateorBidPrice)，买入价价，是银银行从同同业或客客户买入入外汇时时所使用用的汇率率；适用用于出口口商与银银行间的的外汇交交易，也也称出出口汇率率；卖出汇率率(SellingRateorOfferPrice)，卖出价是是银行向向同业或或客户卖卖出外汇汇使用的的汇率，，适用于进进口商与与银行间间的外汇汇交易，，又称进进口汇率率。2、买卖卖差价及及其决定定因素买入价和和卖出价价是从报报价银行行的角度度出发的的。银行行买卖外外汇的目目的是为为了追求求利润，，即通过过践买贵贵卖赚取取买卖差差价。外汇买买入价价和卖卖出价价的差差额即即是银银行买买卖外外汇的的收益益，一一般为为所买买卖外外汇价价值的的1～5‰。在外汇汇市场场上，，买卖卖差价价通常常以““点””来表表示，，每一一个点点为0.0001。2、买买卖差差价及及其决决定因因素影响买买卖差差价的的因素素有很很多：：金融中中心或或外汇汇市场场的发发达程程度，，越发发达则则差价价越小小；货币汇汇率的的易变变性，，该种种货币币的汇汇率越越稳定定，差差价价越小小；交易数数量，，该种种货币币交易易量越越大，，差价价越小小；交易货货币在在国际际经济济中的的地位位或重重要性性，美美元是是众多多货币币中买买卖差差价最最小的的。3、汇汇率报报价及及其内内涵外汇市市场上上挂牌牌的外外汇牌牌价通通常采采用双双向报报价的的方式式同时时报出出买入入价和和卖出出价。。所报出的汇汇率都是前前一个数值值较小，后后一个数值值较大。买入价和卖卖出价都是是针对外汇汇而言的。。3、汇率报报价及其内内涵在不同的标标价法下，，汇率报价价的含义不不同。直接标价法法：前一个个数字是买买入价，后后一个数字字是卖出价价；间接标价法法：前一个个数字是卖卖出价，后后一个数字字是买入价价。不论是在直直接标价法法下还是在在间接标价价法下，银银行都是以以低价买入入外币，以以高价卖出出外币。买入汇率与与卖出汇率率：例1假定×年×月×日，瑞士苏苏黎世外汇汇市场上(采用直接标标价法)，美元的汇汇率是＄1＝SF1.2179/1.2183。前一个数字字SF1.2179/＄是美元的的买入价，，即银行买买入一美元元付出1.2179瑞士法郎；；后一个数字字SF1.2183/＄是美元的的卖出价，，即银行卖卖出一美元元收进1.2183瑞士法郎。。买入汇率与与卖出汇率率：例2同一天，假假设纽约外外汇市场上上(采用间间接标价法法)，日元元的汇率是是＄1＝JPY123.37/123.41。。前一个数字字JPY123.37/＄是是日元的卖卖出价，即即银行卖出出123.37日元元收进一美美元；后一个数字字JPY123.41/＄是是日元的买买入价，即即银行买入入123.41日元元付出一美美元。4、买入汇汇率与卖出出汇率的区区分在具体体的汇汇率套套算和和外汇汇交易易中，，很多多人往往往容容易把把买入入价和和卖出出价颠颠倒。。简单判断断方法：：在任何一一个汇率率报价中中，针对对作为折折算标准准的货币币而言，，前一个个较小的的数值为为买入价价，后一一个较大大的数值值为卖出出价；针对作为为折算单单位的另另一种货货币来讲讲，前一一个较小小的数值值为卖出出价，后后一个较较大的数数值为买买入价。。4、买入入汇率与与卖出汇汇率的区区分例如，对对于＄1＝SF1.2179/1.2183这一汇率率报价。。按照前面面所讲的的原则，，在直接接标价法法下，瑞瑞士法郎郎是本币币，美元元是外币币，1.2179和1.2183分别是美美元的买买入价和和卖出价价；在间接标标价法下下，美元元是本币币，瑞士士法郎是是外币，，1.2179和1.2183是瑞士法法郎的卖卖出价和和买入价价。美元的买买入价(卖出价)就是瑞士士法郎的的卖出价价(买入价)，两种标标价法的的内在本本质其实实是相同同的。5、中间汇汇率中间汇率率：买入入汇率和和卖出汇汇率的算算术平均均数中间汇率率＝(买入汇率率＋卖出出汇率)/2通常在计计算远期期升、贴贴水率和和套算汇汇率中使使用各国政府府规定和和公布的的官方汇汇率以及及经济理理论著作作中或报报道中出出现的汇汇率一般般也是中中间汇率率不是在外外汇买卖卖业务中中使用的的实际成成本价。。6、现钞的的兑换率率现钞汇率率是指买买卖外币币现钞的的兑换率率。外国货币币一般不不能在本本国流通通，只有有兑换成成本国货货币，才才能购买买本国的的商品和和劳务。。理论上买买卖外币币现钞的的兑换率率与外汇汇买入价价和卖出出价应该该相同，，外币现现钞只有有运到发发行国以以后才能能成为有有效的支支付手段段。6、现钞的的兑换率率银行在收收兑外币币现钞时时，必须须将运输输、保险险等费用用考虑在在内，给给出一个个较低的的汇率，，通常比比外汇买买入价低低2-3%左右。卖出外币币现钞的的汇率和和外汇卖卖出价相相同。某外贸公公司出口口商品取取得外汇汇收入5万美元，，按外汇汇管理规规定要将外外汇收入入结售给给银行。。当日外外汇牌价价为1美元兑换换人民币币买人价价8.30元，卖出出价为8．32元。公司司业务员员认为5万美元应应换回41．6万人民币币元，你认认为对吗吗，为什什么?Anlifenxi案例分析析KEY分析：根根据基础础知识所所讲内容容：买人人价是指指外汇银银行买进进外币时使使用的价价格，卖卖出价是是指外汇汇银行卖卖出外币币时使用用的价格。。本案例例中是客客户(外贸公司司)将美元收收入卖给给银行，，看似应该该用卖出出价，但但站在银银行的角角度，可可以清楚楚地发现现该业务实际际是银行行买进外外币(美元)，应该用用买入价价才对。。这样，，5万美元收收入公司司应收汇汇41．5万人民币币元，而而不是41．6万元。公司业务员的的计算方法及及结果都是错错误的。？技能训练Jinengxunlian我来计算一下。已知：某日中中行外汇市场场汇率为1美元=8人民币元，如如果卖、买差差价为5‰，请计算买卖卖价分别是多多少？已知：1美元=1．4045瑞士法郎，1美元=8人民币元，请请根据已知条件件套算出1瑞土法郎等于于多少人民币币元?Anlifenxi案例分析KEY因为：1美元=1．4045瑞士法郎又又，1美元=8人民币元所以，1瑞士法郎=8÷1．4045=5．6960(人民币元)？二、基本汇率率与套算汇率率区分标准：制制定汇率的方方法1、基本汇率与与套算汇率的的内涵基本汇率(BasicRate)，是一国货币对对其关键货币币的汇率。套算汇率(CrossRate),又称交叉汇率率，是在各国国基本汇率的的基础上换算算出来的各种种货币之间的的汇率，或者者是根据世界界各主要外汇汇市场上公布布的美元对各各种其它货币币的汇率换算算出来的两种种非美元货币币之间的汇率率。2、关关键键货货币币的的选选择择原原则则一国国货货币币充充当当关关键键货货币币的的条条件件①是是本本国国国国际际收收支支中中使使用用最最多多的的货货币币；；②是是在在该该国国外外汇汇储储备备中中占占比比重重最最大大的的货货币币；；③具具有有充充分分的的可可兑兑换换性性，，能能够够被被其其他他各各个个国国家家所所普普遍遍承承认认和和接接受受。。3、关关键键货货币币的的选选择择原原则则很多多国国家家都都选选择择美美元元作作为为关关键键货货币币，，将本本国国货货币币与与美美元元之之间间的的汇汇率率作作为为关关键键汇汇率率。。各国国银银行行之之间间在在报报出出汇汇率率时时，，通通常常只只报报出出基基本本汇汇率率，，至至于于其其它它外外国国货货币币与与本本国国货货币币之之间间的的汇汇率率，，则则根根据据各各国国的的基基本本汇汇率率进进行行换换算算。。4、、套套算算汇汇率率的的计计算算计算套套算汇汇率的的方法法主要要有以以下三三种：：①按照照中间间汇率率套算算②交叉叉相除除法③同边边相乘乘法①按照照中间间汇率率套算算例如，，某年年某月月某日日，某某外汇汇市场场上汇汇率报报价为为￡1＝＄＄2.0115，＄＄1＝＝SF1.2179据此，，我们们可以以套算算出英英镑与与瑞士士法郎郎之间间的汇汇率：：￡1＝＝＄2.0115＝＝SF1.2179/＄＄×＄＄2.0115＝SF2.4498①按照照中间间汇率率套算算再比如如，某某年某某月某某日，，某外外汇市市场上上汇率率报价价为￡￡1＝＄1.4630，＄1＝DUG1.6520则英镑镑与荷荷兰盾盾之间间的汇汇率：：￡1＝＄1.4630=DUG1.6520/＄×＄1.4630＝DUG2.4169②交叉叉相除除法：：关键键货币币相同同例如，，假定定某年年某月月某日日，某某外汇汇市场场上汇汇率报报价为为＄1＝SF1.2179/1.2183，＄1＝JPY123.37/123.41。我们们可以以使用用交叉叉相除除法计计算日日元和和瑞士士法郎郎之间间的汇汇率。。假如一一家银银行想想要卖卖出日日元买买入瑞瑞士法法郎，，这家家银行行可以以以美美元为为中间间货币币来套套算日日元与与瑞士士法郎郎之间间的汇汇率：：卖出出日元元→买买入美美元→→卖出出美元元→买买入瑞瑞士法法郎。。②交叉相除法法：关键货币币相同从这一过程的的头尾来看，，就实现了卖卖出日元买入入瑞士法郎的的交易目的。。卖出1日元元，可以买到到1/123.37美元元，卖出1/123.37美元，可可以买到1.2183/123.37瑞士法郎郎，即日元的的卖出价或瑞瑞士法郎的买买入价为：1.2183÷123.37＝SF0.009875/JPY或123.37÷1.2183＝JPY101.26/SF②交叉相除法法：关键货币币相同假如这家银行行想要卖出瑞瑞士法郎买入入日元，则可可以通过下面面过程达到目目的：卖出出瑞士法郎→→买入美美元→卖卖出美元→→买入日元元。以1瑞士法郎可买买入1/1.2179美元，卖出1/1.2179美元，可买得得123.41/1.2179日元，因此瑞瑞士法郎的卖卖出价或日元元的买入价为为：123.41÷1.2179＝JPY101.33/SF或1.2179÷123.41＝SF0.009869/JPY②交叉相除法法：关键货币币相同综上所述，套套算汇率可表表示为：SF1＝JPY101.26/101.33或JPY1＝SF0.009869/0.009875总结套算规则则如下：＄1＝SF1.2179－1.2183＄1＝JPY123.37－123.41③同边相乘法法：关键货币币不同例如，某年某某月某日某外外汇市场上汇汇率报价为＄＄1＝SF1.2179/83，￡￡1＝＄2.0115/25。我们们可以使用同同边相乘法计计算英镑和瑞瑞士法郎之间间的汇率。假如一银行想想以瑞士法郎郎买入英镑，，它可以通过过美元作中间间货币进行套套算，过程如如下：卖出瑞瑞士法郎→→买入美元元→卖出出美元→买买入英镑。。③同边相乘法法：关键货币币不同以1瑞士法法郎可以买入入1/1.2179美美元，卖出1/1.2179美元，，可以买入1/(2.0115×1.2179)英镑。因因此英镑的买买入价或瑞士士法郎的卖出出价为：1/(2.0115×1.2179)＝￡0.4082/SF或2.0115××1.2179＝SF2.4498/￡③同同边边相相乘乘法法：：关关键键货货币币不不同同若这这家家银银行行想想以以英英镑镑买买瑞瑞士士法法郎郎，，则则可可卖卖出出英英镑镑→→买买入入美美元元→→卖卖出出美美元元→→买买入入瑞瑞士士法法郎郎。。卖卖出出1英镑镑，，可可买买入入2.0125美元元，，卖卖出出2.0125美元元，，可可买买入入(2.0125××1.2183)瑞士士法法郎郎。。因因此此，，英英镑镑的的卖卖出出价价或或瑞瑞士士法法郎郎的的买买入入价价为为：：2.0125××1.2183＝SF2.4518/￡或1/（2.0125××1.2183)＝￡￡0.4079/SF③同同边边相相乘乘法法：：关关键键货货币币不不同同综上上所所述述，，英英镑镑与与瑞瑞士士法法郎郎的的汇汇率率为为：：￡1＝＝SF2.4498/2.4518SF1＝＝￡￡0.4079/0.4082汇率的套算规则

＄1＝SF1.2179－1.2183

￡1＝

＄2.0115－2.0125

技能能训训练练Jinengxunlian已知知1美元元=7．7760港元元，，1美元元=8人民民币币元元，，请请根根据据已已知知条条件件套套算算出出1港元元等等于于多多少少人人民民币币元元?某日日纽纽约约外外汇汇市市场场美美元元兑兑瑞瑞士士法法郎郎汇汇率率是是1美元=1．4051—1．4078瑞士法法郎，，三个个月远远期汇汇率升升水0．0035—0．0030，求：：三个个月远远期汇汇率是是多少少?分析：：因为为纽约约外汇汇市场场美元兑瑞瑞士法法郎的的标价价属于于间接标标价法法，远远期汇汇率是是升水时时，标标价数数应呈呈反方方向变化化，远远期汇汇率=即期汇率—升水数数。所所以，，三个月月远期期汇率率计算算如下下：1．40511．4078—）0．00350．00301．40161．4048则：三三个月月远期期汇率率为：：1美元=1．4016—1．4048瑞士法法郎。。Anlifenxi案例分分析5、远期期汇率率计算方方法①计算算规则则与公公式在不同同的汇汇率标标价方方式下下，根根据即即期汇汇率和和远期期差价价来计计算远远期汇汇率的的方法法是不不同的的。直接标标价法法远期汇汇率=即期汇汇率+升水（（-贴水））间接标标价法法远期期汇汇率率=即期期汇汇率率-升水水（（+贴水水））例1、直接接标标价价法法（1）某某年年某某月月某某日日，，香香港港外外汇汇市市场场(直接接标标价价法法)上现现汇汇汇汇率率为为＄＄1＝HKD7.8177/87，三三个个月月远远期期升升水水为为95－107点。。那那么么，，三三个个月月期期的的远远期期汇汇率率计计算算如如下下：：＄1＝HKD7.8177——7.8187+)0.0095——0.0107＄1＝HKD7.8272——7.8294例2、直接接标标价价法法（2）某某年年某某月月某某日日，，多多伦伦多多外外汇汇市市场场(直接接标标价价法法)上现现汇汇汇汇率率为为＄＄1＝CAD1.0481/91，三三个个月月期期远远期期贴贴水水为为123——115点。。那那么么，，三三个个月月期期的的远远期期汇汇率率计计算算如如下下：：＄1＝CAD1.0481—1.0491－)0.0123—0.0115＄1＝CAD1.0358—1.0376例3、间接接标价法（3）某日日纽约外汇汇市场(间间接标价法法)上现汇汇汇率为＄＄1＝SF1.2179/86，三个个月期远期期升水为67—53点。那么么，三个月月期的远期期汇率计算算如下：＄1＝SF1.2179—1.2186－)0.0067—0.0053＄1＝SF1.2112—1.2133例4、间接接标价法（4）某日伦敦敦外汇市场场(间接标价法法)上现汇汇率率为￡1＝＄2.0110/20，三个月期期远期贴水水为67—75点。那么，，三个月期期的远期汇汇率计算如如下：￡1＝＄2.0110—2.0120+)0.0067—0.0075￡1＝＄2.0177—2.0195纽约外汇市市场美元兑兑瑞士法郎郎汇率是1美元=1．4051——1．4078瑞士法郎，，如果三个个月期汇点点数是：80—100;求：(1)三个月远期期汇率是多多少?(2)远期汇率是是升水还是是贴水，为为什么?分析：(1)在远期点数数报价中，，因为计算算规律是：：前小后大大用加法，，前大后小小用减法。。案例中，，80点小于100点，所以，，计算远期期汇率应该该用加法。。计算如下下：则，三个月月远期汇率率为：1美元=1．4131——1．4178瑞士法郎。。(2)由于纽约外外汇市场美美元兑瑞士士法郎的标标价属于间间接标价法法，间接标标价法下，，当计算远远期汇率用用加法时，，说明远期期汇率下降降，汇率的的升降与标标价数呈反反方向变化化。所以，，远期汇率率是贴水。。analysisofcases案例分析analysisofcases案例分析某外贸公司司欲出口商商品一批，，因涉及远远期收款，，故要考虑虑计价和支支付货币的的升值、贬贬值问题。。业务中，，公司参考考的外汇市市场牌价采采用间接标标价法。当日汇率率为：1英镑=1．6300—1．6320美元3个月远期期升水：：0．0040-0．0025公司业务务员根据据市场报报价，认认为升水水就是标标价数字字上升(增加)，故计算算远期汇汇率为1英镑兑美美元卖出出价1．6340，买人价价1．6345，你认为为对吗，，为什么么?分析：公司业务员计算的远期汇率是错误的。因为：升水是指远期汇率比即期汇率贵，或是远期汇率大于即期汇率。在直接标价法下，升水时，远期汇率的本币标价数随之增加；而在间接标价法下，升水时，远期汇率的外币标价数要相应减少。所以本案例的计算应为：

1．63001．6320—）0．00400．00251．62601．6295故：远期汇率为1英镑兑美元卖出价为1．6260，买人价为1．6295。2案例分析析analysisofcases某日香港港外汇市市场上，，美元兑兑港元的的汇率是是1美元=7．7996港元，美美元存款款年利利率为5％，港元元存款年年利率为为8％，求：(1)三个月美美元兑港港元的汇汇率是升升水还是是贴水?为什么?(2)三个月美元兑兑港元的汇率率是多少?分析：(1)由于美元存款款利率低，利利率低的货币币其远期汇率率为升水，所所以美元远期期汇率为升水水。升水数=即期汇率×两种货币的利利率差(年％)×远期月数/12=7．7996××(8％—5％)×3/12=0．0585(2)由于香港外汇汇市场牌价为为直接标价法，升水时时，远期汇率率计算应该用用加法，计算如如下：7．7996+0．0585=7．8581三个月远期汇汇率为：1美元=7．8581港元任务3：汇率影响因因素分析美国次级贷款款危机如何影影响汇率的的变化？汇率率变化又对全全世界经济的的造成什么影影响？对中国外向型型企业的影响响是什么？愁？！国际原油价格格对国内经济济的影响。汇率变化对国国内的物价水水平、就业、、金融市场、、利息等各方方面的影响。。从而如何影影响到中国企企业？讨论1汇率变动的影影响因素2汇率变动对经经济的影响通货膨胀政府政策

重大事件外汇投机心理预期

利率水平经济增长

国际收支

进出口贸易资本流动进口替代产业就业率物价水平当外汇汇率上上涨，本币汇率下跌时．．用同等数额额的外汇能兑换比原原来更多的本本币，会刺激本国商商品的出口。。汇率下浮会提提高进口商品的国内价格格。本币汇率下浮浮也会降低出口产品的国国际市场价格格。当一国货币汇汇率下跌，该国国内资金金持有者和外外国投资者为回避避汇率变动所所蒙受的损失，就就会把该国货货币兑换成汇率较较高的货币进进行资本逃避，导导致资本外流流；当外汇汇率上上升，本币汇率下降时，，有利于出口口，不利于进口。。因而促进商商品生产规模的扩扩大和进口替替代产品的生产；；在此过程中中就业机会就会增增加；一国货币贬值值，进口商品品的本币价格就就会上升，进进口国的同类商品就就会涨价，从从而有利于进口替代代产业的发展展；本任务小结2．外汇汇率及及其标价方法法2．1外汇汇率的概概念2．2汇率的标价方方法2．2．1直接标价法2．2．2间接标价法2．2．3美元标价法4．影响汇率变变动的因素及及汇率变动对对经济的影响响4．1影响汇率变动动的主要因素素4．2汇率变动对经经济的影响1．外汇1．1外汇概念1．2外汇特点1．3常用国家或地地区货币名称称及符号1．4外汇的种类3．汇率的计算3．1买入汇汇率与卖出汇汇率3．2基基础汇率与套套算汇率3．3即即期汇率与远远期汇率3．3．1即即期汇率率3．3．2远远期汇率率的概念3．3．3远远期汇率率的标价方法法及计算本任务就到这里里.bye!9、静静夜夜四四无无邻邻，，荒荒居居旧旧业业贫贫。。。。12月月-2212月月-22Thursday,December22,202210、雨雨中中黄黄叶叶树树，，灯灯下下白白头头人人。。。。23:33:3423:33:3423:3312/22/202211:33:34PM11、以我独独沈久，，愧君相相见频。。。12月-2223:33:3423:33Dec-2222-Dec-2212、故人人江海海别，，几度度隔山山川。。。23:33:3523:33:3523:33Thursday,December22,202213、乍见见翻疑疑梦，，相悲悲各问问年。。。12月月-2212月月-2223:33:3523:33:35December22,202214、他乡生白白发，旧国国见青山。。。22十二二月202211:33:35下下午23:33:3512月-2215、比不了得得就不比，，得不到的的就不要。。。。十二月2211:33下午12月-2223:33December22,202216、行动出出成果，，工作出出财富。。。2022/12/2223:33:3523:33:3522December202217、做前，，能够环环视四周周；做时时，你只只能或者者最