2022年锂电叠片行业市场前景分析报告

2022年锂电叠片行业市场前景分析报告目录CONTENTS3452行业发展环境行业现状分析行业竞争格局及趋势行业标杆企业1行业综述锂电叠片行业综述行业定义行业产业链行业发展历程&&&锂电叠片行业定义卷绕/叠片为锂电池中段电芯装配工序的最核心环节。卷绕为通过控制极片的速度、张力、尺寸、偏差等因素，将分条后尺寸相匹配的极片及隔膜、终止胶带等卷成极芯的一种生产工艺。叠片则将极片与隔膜交替堆叠在一起，最终完成多层叠片极芯的一种生产工艺。叠片形成的电池具有更高的电池能量密度、更稳定的内部结构、更高安全性和更长循环寿命等优点，也存在设备效率低、设备投资额较高、良率低、控制难度大等缺点。叠片工序是将模切完成的正、负极片与隔膜间隔堆叠成电池的裸电芯。叠片主要有Z字型叠片和制袋式叠片两种形式，Z字型叠片即将模切完成的正、负极片直接与隔膜间隔堆叠形成电芯；制袋式叠片是在叠片前增加制袋工序，将模切完成的正、负极片分别装入隔膜袋内，叠片时仅将正、负极片袋间隔堆叠即可形成电芯。叠片电芯制作设备工序复杂、控制严格，存在安全因素多，曾一度成为锂离子电池制造的瓶颈。目前叠片机技术路线主要分为4类:Z字型叠片机、切叠一体机、热复合叠片机和卷叠一体机。其中Z字型叠片机和切叠一体机本质均为Z字型叠片，也是国内应用较为广泛的机型；热复合叠片机最大的特点为实现正极、负极和隔膜一次性完全切片堆叠，有效提高了叠片及电芯的质量和生产速率，相对而言技术难度更高；国外以LG新能源为例，采用的是卷叠一体机，效率较高但受LG专利保护。产业链上游锂电叠片行业上游龙头企业已开始对产业链进行延伸，逐渐进军原材料生产领域，以规避高额进口原料的成本支出，攫取上游毛利。此外，伴随着上游原料生产企业的重组进程加快以及中国市场参与者技术水平的提高，锂电叠片行业上游原材料供应有望朝着专业化和规模化的方向继续发展，逐渐抢夺外资企业在行业内的话语权。产业链中游锂电叠片行业中游企业原材料大部分依靠进口，主要原因是下游消费终端为保障科研成果，对行业产品的质量稳定性要求较高，因此，中游科研用制备厂商更倾向于选择仪器先进、供应链稳定的进口原材料供应商。企业产品价格主要受市场供求关系的影响。由于锂电叠片企业的产品毛利较高，原材料价格波动不会对企业的盈利能力产生重大影响。产业链下游锂电叠片行业下游企业市场空间广阔、销售范围广、用户分散、单批数量少、销售单价高等特点。随着全球范围内生物医药行业研究的深入及产业化程度的提升，中国行业产品种类进一步丰富，应用领域持续增加，个性化、高端化的产品将逐渐获得更广阔的应用空间。锂电叠片行业发展环境行业政策环境行业经济环境行业社会环境行业政策环境9工信部发改委工信部《锂离子电池行亚规范条件(2018年本)》继续支持锂离子电池等产业以及制造业单项冠军企业，巩固产业链优势将锂离子电池列为产业结构调整目录“鼓励类”鼓励企业将自动化、信息化及智能化等贯穿于设计、生产、管理和服务的各个环节;鼓励企业积极开展智能制造，降低运营成本，缩短产品生产周期，提高生产效率，降低产品不良品率，提高能源利用率《产业结构调整指导目录(2019年本)》《关于有序推动工业通信业企业复工复产的指导意见》行业经济环境10行业社会环境ABCD中国当前的环境下，挑战与危机并存，中国正面临着最好的发展机遇期，在风险中寻求机遇，抓住机遇，不断壮大自己。自改革开放以来，政治体系日趋完善、法治化进程也逐步趋近完美，市场经济体系也在不断蓬勃发展；虽在一些方面上弊端漏洞仍存，但在整体上，我国总体发展稳中向好，宏观环境稳定繁荣，二十一世纪的华夏繁荣美好，对于青年人来说，也是机遇无限的时代。11&&&改革开放以来，我国经济不断发展，几度赶超世界各国，一跃而上，成为GDP总量仅次于美国的唯一一个发展中国家。但同时我们也应看到其中的不足之处，最基本的问题便是就业问题，我国人口基数大，在改革开放后，人才的竞争更显得尤为激烈，大学生面对毕业后的就业情况、失业人士一直困扰着我国发展过程中，对于国家来说，促进社会就业公平问题需持续关注并及时解决；对于个人来说提前做好职业规划、人生规划也是人生发展的重中之重。行业社会环境传统锂电叠片行业市场门槛低、缺乏统一行业标准，服务过程没有专业的监督等问题影响行业发展。互联网与电烙铁的结合，缩减中间环节,为用户提供高性价比的服务。90后、00后等各类人群，逐步成为锂电叠片行业的消费主力。锂电叠片行业现状分析01行业现状02行业市场分析03行业驱动因素04行业痛点05行业发展建议行业发展现状从锂电设备价值量来看，其中，涂布机是前端工序的核心，价值量占比最高，约占50%;中段设备中卷绕机价值量占比最高，约占42%左右，但随着软包电池逐渐受市场青睐，适用于软包电池制作的叠片机有可能代替卷绕机的价值地位。行业市场分析5868亿营收10.5%年复合增长率21462亿2020资产总额567.6亿净利润就我国锂电叠片设备市场规模变动情况而言，随着国内新能源汽车销量提升叠加渗透率快速提升，锂电叠片设备需求持续增长，尤其是2021年市场规模出现大幅度增长，达32亿元，目前国内动力电池仍存在较大渗透空间，将带动锂电叠片规模持续扩张。未来随着软包电池占比不断提升，在动力电池电芯长薄化趋势下，叠加我国新能源汽车的渗透率也将不断提升，动力电池领域叠片机需求将持续增长，测算得到2025年叠片工艺动力电池需求量合计有望超300GWh。目前国内锂电设备与国外先进设备在自动化、工艺精细度水平上已逐渐接近甚至超越国外设备，带动锂电设备国产率大幅上升。数据显示，2021年锂电设备国产化率达85%以上，前端设备的技术相对要求高，我国企业部分技术落后于国外，目前核心设备向高端化转型，部分达到国际先进水平；中后道设备技术壁垒较低，工艺相对简单，国产设备已达国际先进水平，其中叠片国产化水平达88-92%左右。2）本土锂电叠片企业的研发技术不断提高，逐渐发展扩大，丰富了锂电叠片行业产品的种类，扩大了市场规模；行业得以保持快速增长，主要因为受到以下三个因素的影响：1）锂电叠片行业的发展需要大量科学实验的支持，拉动产品的需求提升；3）相关政策的逐渐完善，使得锂电叠片的监管愈加完善，生产、消费、使用流程得到安全保障，促进了行业的发展。15驱动因素发展高性能动力锂离子电池产品已在产业政策及发展规划中明确提及。2018年12月工信部锂离子电池安全标准特别工作组召开针对电动工具用锂电池规范和安全要求征求意见二稿的讨论会；2019年10月，国家发改委发布《产业结构调整指导目录（2019年本）》，其中明确锂离子电池为鼓励类产业。国务院发布政策、十四五规划、政府报告、领导讲话等都有对锂电叠片行业做了一些纲领性的指导，合理的解读能够为行业做了好的发展指引。优势竞争，长期盈利，依托中国，布局全球，立足核心能力，全力获取显著竞争优势，创造得到广泛认可、深入人心的价值，通过成为“难以替代者”品牌致胜，涌现一批市场竞争力突出的全球性与区域性中国品牌，以持续正现金流实现长期盈利，这才是行业企业的发展之道。锂电叠片产业处于快速增长时期，由于锂电叠片行业的产品及服务模式特性，使其供给市场与需求市场存在较强的相互依赖、相互促进关系，锂电叠片市场在良好的供需作用机制下保持稳定发展从应用领域来看，锂电叠片行业产品广泛的运用于医学、药学、检验学、卫生免疫学、食品安全、农业科学等民营领域在市场发展中，行业企业为争取竞争优势，尤其是大中型企业，越来越重视自主研发实力，在企业科研方面投入逐年增长，企业科研服务市场逐步打开，未来科研用检测试剂的服务主体趋于多元化政策利好供需平衡促进市场发展商业应用领域不断拓展行业竞争促进行业正向发展行业痛点锂电叠片行业属于领域中发展最快的细分领域之一，随着锂电叠片的市场环境日趋成熟，行业竞争日趋激烈，行业存在一下下痛点：行业监管难度大质量参差不齐高端产品发展落后锂电叠片行业缺乏完备的质量控制和质量保证体系，生产商缺乏统一的生产标准，行业内产品质量良莠不齐，导致产品的可靠性难以保证，丧失产品市场竞争力政府秉承创新开放的态度，支持和鼓励科学研究创新，对科学研究试验不设置严格限制，因此，锂电叠片行业不存在统一的监督管理规范，产品质量主要依靠生产企业自主检测，锂电叠片行业产品质量的监管难度加大在中低端产品领域，仍然有较大比例的产品依赖于进口渠道。此外，锂电叠片行业企业缺乏创新研发能力以及仿制能力，加重下游消费端对进口科研用检测试剂的依赖，不利于锂电叠片行业的发展行业发展建议提升产品质量锂电叠片行业头部企业已形成完善的的服务体系，按照科学发展观的要求，继续坚持政府主导和市场运作相结合、整体规划与分步实施相结合、工业优先和协调发展相结合、经济发展与生态发展相结合的原则。针对行业发展大胆提出下列发展建议：（1）政府方面：政府应当制定行业生产标准，规范锂电叠片行业生产流程，并成立相关部门，对科研用锂电叠片行业的研发、生产、销售等各个环节进行监督，形成统一的监督管理体系，完善试剂流通环节的基础设施建设，重点加强冷链运输环节的基础设施升级，保证锂电叠片行业产品的质量，促进行业长期稳定的发展；（2）生产企业方面：锂电叠片行业生产企业应严格遵守行业生产规范，保证产品质量的稳定性。目前市场上已有多个本土锂电叠片行业企业加强生产质量的把控，对标优质、高端的进口产品，并凭借价格优势逐步替代进口。此外，锂电叠片行业企业紧跟行业研发潮流，加大创新研发力度，不断推出新产品，进一步扩大市场占有率，也是未来行业发展的重要趋势。全面增值服务多元化融资渠道单一的资金提供方角色仅能为锂电叠片行业企业提供“净利差”的盈利模式，锂电叠片行业同质化竞争日趋严重，利润空间不断被压缩，企业业务收入因此受影响，商业模式亟待转型除传统的锂电叠片行业需求外，设备管理、服务解决方案、贷款解决方案、结构化融资方案、专业咨询服务等方面多方位综合性的增值服务需求也逐步增强。中国本土锂电叠片行业龙头企业开始在定制型服务领域发力，巩固行业地位可持续公司债等创新产品，扩大非公开定向债务融资工具（PPN）、公司债等额度获取，形成了公司债、PPN、中期票据、短融、超短融资等多产品、多市场交替发行的新局面；企业获取各业态银行如国有银行、政策性银行、外资银行以及其他中资行的授信额度，确保了银行贷款资金来源的稳定性。锂电叠片行业企业在保证间接融资渠道通畅的同时，能够综合运用发债和资产证券化等方式促进自身融资渠道的多元化，降低对单一产品和市场的依赖程度，实现融资地域的分散化，从而降低资金成本，提升企业负债端的市场竞争力。以远东宏信为例，公司依据自身战略发展需求，坚持“资源全球化”战略，结合实时国内外金融环境，有效调整公司直接融资和间接融资的分布结构，在融资成本方面与同业相比优势突出。锂电叠片行业格局及发展趋势行业竞争格局行业发展趋势&&&竞争焦点价格优势创新能力服务水平竞争焦点从锂电叠片的价值链上看，厂商在研发、制造和营销环节方面分别有产品设计、技术研发、供应链把控、渠道搭建及品牌塑造五大竞争壁垒。其中研发壁垒是家用锂电叠片厂商的核心，决定了产品质量和终端用户的使用体验。在此基础上，厂商的资金实力和用户规模为价值链的有效循环提供了支撑。由于仅有单品不足以形成联动控制，对于锂电叠片厂商，还要求具备由多种终端产品形成的生态体系。技术优势20行业竞争格局竞争格局1竞争格局2先导智能叠片机技术行业领先，拥有叠片速度0.125s/pcs的热复合叠片机，为行业领先。2021年先导智能叠片设备出货量高达400余台，累计已交付500台+，拥有发明及专利110+项，2022年3月披露新获200+台叠片机设备订单，22年叠片机出货量有望再创新高。国际先进企业在叠片机方面投入较早，包括韩国DA、韩国mPLUS、德国MANZ等在专利和知识产权保护下具备优势，目前叠片机效率为0.17-0.2秒/片，而国产设备以双工位居多，效率普遍在0.5-0.8秒/片，相较国际水平仍有差距。当前设备厂商正积极寻求叠片设备、工艺突破，努力将叠片工艺向高效率、高精度、高良品率方向推进，从而在方形电池中加强竞争力。目前先导智能热复合叠片机和双工位切叠一体机叠片效率已达到或超出日韩设备水平；利元亨正在开发的整机超高速叠片工艺有望解决叠片工艺效率问题；此外例如奥特维、博众精工等光伏和3C行业设备商也不断涌入叠片机环节，或将不断推动叠片路线变革并持续提升叠片效率。行业发展趋势提高产品定制服务能力提升技术服务能力锂电叠片行业企业面向多元化的科研实验需求，建立多种技术服务平台，向客户提供除了所需的原材料以外的提取、分析等技术服务，形成企业特有竞争力聚焦投资业务锂电叠片行业企业凭借多年的客户服务经验，设备融资租赁和服务体系日趋完备，信息化服务于一身的综合服务体系，能够进行有效迁移，为投资业务的长期健康发展提供有力支持。锂电叠片行业商依托本身提供的资金服务，具备融资渠道畅通的资金优势，可为行业建设提供初期资金支持，且可通过杠杆提升资金效率锂电叠片行业企业开始在定制型服务领域发力，巩固行业地位通过进行细化分工，为客户制定科研问题解决方案，使客户能更加专注于其擅长的领域，提高科研效率，且帮助行业大幅节省医学科研投入供科研咨询服务锂电叠片行业标杆企业行业标杆企业1行业标杆企业2&&&锂电叠片行业投资分析投资机会投资风险投资收益投资机会专家服务模式更侧重借助专家的实际从业经验与洞察，针对企业遇到的实际问题给出一针见血的建议。全方位赋能，尤其是在服务能力的提升上，以更加完善的服务体系建设，为消费者带来更好的产品体验。010203投资机会投资机