《国民经济统计学（第二版）》第4章 国民经济过程统计

第四章国民经济过程统计主讲人：国民经济统计学（第二版）内容提要4.14.24.3消费与投资统计货币与金融统计财政与税收统计资金流量核算4.4学习目的了解消费与投资统计、货币与金融统计、财政与税收统计的基本概念、基本框架和统计指标掌握资金流量核算的基本原理，了解资金流量表的基本结构和分析方法4.1消费与投资统计一、消费统计二、投资统计一、消费统计（一）消费核算（二）常用的消费统计指标（三）消费统计分析（一）消费核算“消费是所有生产的惟一终点和目的。”

——亚当·斯密1.消费的概念在国民经济核算和国民经济统计中，消费指的是最终消费（finalconsumption），是为满足个人或公众的需要或欲望而对货物和服务的使用。消费的主体：住户、政府和为住户服务的非营利机构。非金融公司和金融公司没有消费功能。在SNA中，消费核算包含在收入使用核算中。

2.两种不同口径的最终消费支出者的角度以承担货物和服务的支出为标准

最终消费支出获得者的角度以货物和服务的实际获得为标准

实际最终消费二者的区别最终消费支出是以货物和服务的最终购销行为发生为标准，反映的是购买者购买货物和服务时向出售者支付的价值。实际最终消费是以消费对象的实际获得为标准，指的是实际获得的货物与服务的价值。最终消费支出与实际最终消费在大多数情况下，支出承担者也就是获得者，但在某些情况下二者并不一致。例如，享受公费医疗的职工是医疗保健服务的获得者，但医疗费用是由政府承担的。在这里，最终消费的支出承担者与实际获得者之间发生了一笔实物社会转移（socialtransfersinkind）。推广到一般情形，某部门最终消费支出与实际最终消费之差，等于该部门应收或应付的实物社会转移。但从国民经济整体来看，最终消费支出与实际最终消费在总量上是相等的。为何区分最终消费支出与实际最终消费？一是为了使消费与收入概念保持一致，最终消费支出核算对应的是可支配收入，实际最终消费支出对应的是调整后的可支配收入。二是为了更真实地核算住户部门的消费水平，以便能对国民经济整体的消费水平有一个正确的认识。注意不能将消费支出等同于货币性支出。消费支出既包括直接购买支出，也包括虚拟购买支出，例如，消费者消费自产自用的货物和服务的价值，以及以实物报酬和实物转移形式计入收入的货物和服务的价值。一般说来，住户部门的实际最终消费大于最终消费支出，而政府部门和为住户服务的非营利机构的实际最终消费小于最终消费支出。最终消费支出是指常住单位在核算期内对于货物和服务的全部最终消费支出，即常住单位为满足物质、文化与精神生活的需要，从本国经济领土和国外购买的货物和服务的支出，不包括非常住单位在本国经济领土内的消费支出。3.最终消费支出核算最终消费支出住户最终消费支出公共消费支出政府最终消费支出（主要部分）为住户服务的非营利机构的最终消费支出（1）住户最终消费支出核算组成部分：耐用消费品支出；非耐用消费品支出；各种消费性服务支出；住房服务支出。在中国，住户消费被称为居民消费，分为食品、衣着、居住等11类。主要利用城乡住户抽样调查的人均消费支出和对应的城乡人口数进行推算。（2）公共消费支出核算按职能划分，包括教育、卫生保健、社会保险和福利、体育和娱乐、文化等方面。从受益对象考虑，公共消费支出可区分为用于住户（如教育、卫生保健服务等）和用于公共服务（如行政管理服务、国防服务等）两部分。从消费提供方式或来源看，一种是由政府和为住户服务的非营利机构从市场上购买货物和服务，然后免费或以低于成本的价格提供给住户；另一种是二者作为非市场生产者，免费或以无经济意义的价格提供给社会公众。（二）常用的消费统计指标1.社会消费品零售总额2.城乡居民消费支出3.消费率是国民经济各行业直接出售给城乡居民和社会集团的消费品总额。反映各行业通过多种商品流通渠道向居民和社会集团供应的生活消费品总量，是反映社会消费总需求的重要指标。

1.社会消费品零售总额社会消费品零售总额与最终消费的区别涉及内容社会消费品零售总额最终消费服务消费不包括包括虚拟消费不包括包括出售给临时来华的非常住单位的消费品包括不包括中国临时离境人员和中国驻外使领馆人员在国外购买的消费品不包括包括出售给居民的建造房屋的建筑材料包括不包括对企业、企业化管理的事业单位等非政府单位的商品零售额包括不包括出售给政府单位的交通工具和电讯产品包括不包括特点：比最终消费时效性强，在宏观经济分析中使用更为普遍。但没最终消费全面准确。数据发布：月度、季度、年度概念：城乡居民家庭用于日常生活的全部支出，反映城乡居民实际消费水平的变化。包括城乡居民购买商品的支出，用于文化生活、服务等非商品性支出，用于赠送的商品或服务的支出。按用途可分为食品、衣着、居住等八大类。为人均指标数据发布：季度、年度2.城乡居民消费支出3.消费率消费率也称为最终消费率，是指最终消费支出占支出法GDP的比重，一般按现行价格计算。思考题：

关于中国的消费率偏低的问题，谈谈你的看法。（三）消费统计分析1.消费倾向分析2.消费需求弹性分析3.消费拉动分析1.消费倾向分析平均消费倾向：消费支出与可支配收入的比率，表明有多大比例的可支配收入用于最终消费。

边际消费倾向：消费的增量与可支配收入增量的比率，表示增加的一个单位收入中用于增加消费部分的比率。同样，也可以分别计算城镇居民的边际消费倾向和农村居民的边际消费倾向。消费需求弹性系数：反映消费需求对经济增长影响作用的分析指标，它是GDP增长率与消费需求增长率之比，说明消费需求每增长一个百分点能带动GDP增长多少个百分点。

2.消费需求弹性分析计算方法：

消费拉动率：又称消费对GDP增长的拉动率、消费对GDP增长的贡献率、消费拉动系数，是指一定时期消费需求增量占当期GDP增量的比重，反映经济增长率中消费需求拉动所占的份额。

3.消费拉动分析计算方法：消费拉动GDP增长（百分点）＝消费拉动率×GDP增长率二、投资统计（一）资本形成核算（二）常用的投资统计指标（三）投资统计分析在国民经济统计学中，使用的是狭义投资的概念，即非金融投资，金融投资则归入金融交易核算中。投资资本形成各机构单位通过经济交易获得或处置生产资产的行为，反映经济过程中用于积累从而增加了生产资产的货物与服务价值。获得包括购入、自己生产、接受赠予等形式；处置则包括出售、报废、磨损等形式。（一）资本形成核算1.固定资本形成核算2.存货变化核算3.珍贵物品净获得项目核算固定资本形成：核算期内通过经济交易在固定资产上发生的积累，或者说是生产者对耐用性资本货物的支出价值。内容构成：有形固定资本形成、无形固定资本形成、附着在土地及其他非生产资产上的资本形成。基本核算方法：核算期内获取的固定资产价值减去处置的固定资产价值。计量方式：总额和净额，差别在于是否扣除当期固定资本消耗。1.固定资本形成核算存货变化：核算期期末与期初相比，各机构单位所拥有的存货资产的净变化。内容构成：材料与用品存货变化；在制品存货变化；制成品存货变化；转卖货物存货变化；政府储备变化。核算方法：存货变化对应于常住单位在一定时期内存货实物量变动的市场价值，等于期末价值减期初价值的差额，再扣除当期由于价格变动而产生的持有损益。2.存货变化核算珍贵物品：不用于生产或消费，在正常情况下不会随着时间的推移而损耗，主要作为价值贮藏手段而获得和持有的资产。主要指贵金属、艺术珍品、古玩等。3.珍贵物品净获得项目核算计算方法：珍贵物品净获得=获得的珍贵物品价值－处置的珍贵物品价值。珍贵物品获得按获得者向处置者支付的价格加上各种与资产所有权转移有关的费用来估价。珍贵物品处置按获得者向处置者支付的价格减去后者承担的各种与资产所有权转移有关的费用来估价。（二）常用的投资统计指标1.固定资产投资总额2.投资率以货币表现的建造和购置固定资产活动的工作量，它是反映固定资产投资规模、速度、比例关系和使用方向的综合性指标，是考察投资需求变动的主要指标。1.固定资产投资总额基本建设投资；更新改造投资；房地产开发投资；国有其他固定资产投资；城镇集体固定资产投资；农村集体固定资产投资；城镇和工矿区私人建房投资；农村个人固定资产投资；城镇私营和个体投资。

统计范围固定资产投资总额与资本形成总额的区别比较内容固定资产投资总额固定资本形成总额是否包括库存增加额不包括包括投资额限制仅包括投资额在50万元以上的固定资产投资包括所有投资是否包括购买旧建筑、旧设备的价值和土地购置费包含不包括固定资本形成总额能更准确地反映社会总投资的实际情况，但由于它只有年度数据，时效性差一些；而固定资产投资总额有月度数据，可以更及时地反映当前的投资需求状况。所以在现实经济分析中，固定资产投资总额指标运用得更普遍一些。

2.投资率

投资率又称资本形成率，通常指一定时期内资本形成总额占支出法GDP的比重，一般按现行价格计算。（三）投资统计分析1.投资结构分析2.投资弹性分析3.投资拉动分析

1.投资结构分析

投资结构是指一定时期投资总量中所含各要素的构成及其数量比例关系，它是经济结构的一个重要方面。行业结构三次产业结构区域结构

2.投资弹性分析

投资弹性系数：反映投资增长对经济增长影响作用的分析指标，它是GDP增长率与投资增长率之比，说明投资每增长一个百分点能带动GDP增长多少个百分点。计算公式3.投资拉动分析投资拉动率：又称投资对GDP增长的拉动率、投资对GDP增长的贡献率、投资拉动系数，是指一定时期资本形成总额增量占当期GDP增量的比重，反映经济增长率中投资需求拉动所占的份额。计算公式投资拉动GDP增长（百分点）＝投资拉动率×GDP增长率4.2货币与金融统计一、货币总量统计二、MFS的货币统计框架三、金融结构统计四、金融稳健统计一、货币总量统计（一）货币概念的界定（二）货币的度量方法（三）不同层次的货币总量指标（四）中国的货币供应量统计（一）货币概念的界定货币的定义是一个很有争议的问题。米什金认为，货币是“支付商品和服务时或在偿还债务时被普遍接受的任何东西”。古典政治经济学家和一些当代主流经济学家认为，“货币是一种社会关系”。随着货币创新的不断加快，新的金融资产不断出现，到底哪些资产应归入货币统计的范围，货币层次如何界定和划分，货币增长率如何测算，这是各国中央银行面临的重大问题。MFSMonetaryandFinancialStatisticsIMF于2000年颁布了《货币与金融统计手册（2000）》（MonetaryandFinancialStatisticsManual(2000)）/external/pubs/ft/mfs/manual/chi/index.htm

MFSM（2000）所定义的货币概念是广义范畴的。广义货币一般从三个方面来定义：一是属于广义货币的金融资产；二是货币的持有部门；三是货币的发行部门。第一方面说明哪些金融资产可以纳入广义货币，这是选择货币总量组成部分的主要特性。几乎所有的金融资产都有“货币性”，只是程度不同而已。哪些金融资产是广义货币，哪些不是，一般可从货币的流动性、储藏价值功能和其他基本特性如法定货币、可转让性、可分割性、期限、交易成本、盈利性等角度判断。甄别一种金融资产是否属于货币范畴，并不要求全部满足上述所有功能，而是重点考察是否具有流动性（或充当交换工具的能力）。第二方面说明哪些部门持有的金融资产可以纳入广义货币。货币持有者一般包括：（1）公共和其他非金融性公司；（2）中央政府之外的其他政府单位，包括地方政府机构和政府附属的事业单位；（3）住户和为住户服务的非营利机构；（4）金融性公司部门中除存款性公司（即中央银行和其他存款性公司）之外的所有机构单位，包括各类非银行金融机构，如保险、投资信托、财务公司、证券公司等。第三方面说明哪些部门发行被持有者持有的金融资产可以纳入广义货币。货币发行部门通常包括中央银行和其他存款性公司。中央银行发行本国货币，也可以发行包括在广义货币中的存款或证券。其他存款性公司吸收的存款可看作是其发行的存款凭证，是创造存款货币的部门。归纳MFSM（2000）对货币的描述，可以把货币大致定义为：货币是具有一定流动性和价值储藏属性的，除存款性公司和中央政府以外的部门持有的金融资产，其债务人主要是存款性公司（还可以包括中央政府、非金融性公司和外国存款性公司等）。（二）货币的度量方法1.简单加总法基本思路：先根据金融资产的流动性来划分货币供应量层次，然后将不同层次的货币总量指标如

M1、M2、M3等，按各自包括的组成部分进行简单加总。隐含假定：不同的货币性资产可以完全替代，货币持有者对任意两种货币资产的无差异曲线是线性的。2.加权汇总法考虑到了不同货币性资产的不完全替代性。基本思路：以相应货币性资产的尽可能细分为基础，选择一定的方法对各种货币性资产的流动性（或货币性）强弱进行测定，再以测定的结果为权数，对每一种货币性资产进行加权汇总。加权汇总法得到的货币总量实质上是一种加权平均数形式的货币总量，通常称之为加权货币总量。常用的货币总量

（计算方法详见专栏4-3）1.货币服务总量2.拉氏加权货币服务总量3.拉氏货币服务指数4.Divisia货币服务指数货币服务指数的优点基于微观经济中的消费者和企业决策行为理论，有着坚实的经济学基础与其他宏观经济总量（如GDP、CPI等）在统计理论和计算方法上是一致的方法与现代一般均衡经济周期理论基础一致（三）不同层次的货币总量指标各国依据货币资产流动性的强弱把货币依次划分为M0、M1、M2和M3等，但又不严格遵守从0到3的排序，有些中央银行只统计M1、M2和M3（如欧洲中央银行），还有一些国家中央银行的货币分层采用跳跃式，由M0、M1直接跳到M3等（如英格兰银行）。各国货币供应量统计的共同特点：货币供应量统计的普遍性。IMF货币统计框架体系的普适性。各国都基本遵守国际货币基金组织建议的统计框架体系。

货币供应量统计的演变性。（四）中国货币供应量统计1994年10月，中国人民银行正式向社会公布货币供应量统计数据。从1996年开始，中国人民银行正式启用货币供应量取代贷款指标，作为中国货币政策的中介目标。2001年和2002年中国人民银行对货币供应量统计口径进行了调整。2001年的第一次修订，将证券公司客户保证金计入M2。2002年的第二次修订，将在中国的外资、合资金融机构的人民币存款业务，分别计入到不同层次的货币供应量指标。（四）中国货币供应量统计目前，中国货币供应量分为以下三个层次：M0＝流通中的现金狭义货币M1＝M0＋活期存款广义货币M2＝M1＋准货币（定期存款＋储蓄存款＋其他存款）二、MFS的货币统计框架（一）货币统计框架概述（二）金融公司概览（一）货币统计框架概述货币统计是对金融公司及其子部门的资产和负债的存量核算，资产和负债的变动涉及流量的核算，其结果以部门的资产负债表以及部门的概览表来展现。MFSM（2000）关于货币统计的基本思路是：首先，将金融公司部门进行分解，形成金融公司部门的分类体系；其次，在金融公司部门分类的基础上，对金融公司的所有机构单位进行各个层次的货币统计汇总，最终形成金融公司部门概览表。在MFSM（2000）中，金融公司部门的分类有三个层次：第一层次：金融公司部门分为中央银行、其他存款性公司和其他金融性公司三个部门。第二层次：金融公司第一层次的三个部门又分为若干个子部门。中央银行部门又分为中央银行、货币委员会、特别基金和信托账户、发挥中央银行职能的独立机构等；其他存款性公司部门又分为商业银行、专业银行、信用社等部门；其他金融性公司部门又分为保险公司、养恤基金和其他金融中介部门。第三层次：金融公司部门第二层次的各个部门又分为若干个金融机构单位。在实际操作中，MFSM（2000）又将中央银行和其他存款性公司归并为存款性公司部门，而将保险公司和养恤基金、金融辅助机构、保险公司和养恤基金以外的其他金融中介机构归并为其他金融公司部门。

在对金融公司部门分类的基础上，MFSM（2000）货币统计的汇总框架包括两个层次：第一个层次：单个机构单位的存量和流量数据被汇总纳入部门资产负债表包含金融公司各个子部门，即中央银行、其他存款性公司和其他金融公司部门的数据。部门资产负债表以本国货币单位表示，所有的外币资产和负债都要以市场汇率或市场等值汇率换算成本币价值。

在对金融公司部门分类的基础上，MFSM（2000）货币统计的汇总框架包括两个层次：第一个层次：部门资产负债表又被汇总成概览表。概览表是将一个或多个金融公司子部门的资产负债表数据进行合并的资产负债分析表。概览表可以看成是一种资产负债表。图4.1货币统计框架图（二）金融公司概览金融公司概览表是存款性公司概览表和其他金融性公司概览表的汇总金融公司概览表为分析整个金融公司部门对其他经济部门和非常住者的债权和负债提供了完整的框架三、金融结构统计（一）金融结构统计的基本概念（二）金融结构统计分析指标（三）金融结构与金融发展的类型（四）金融发展的规律（一）金融结构统计的基本概念金融结构理论和分析方法的创立者和主要代表人物是鲁大学教授雷蒙德·W·戈德史密斯（RaymondW.Goldsmith）代表作：《金融结构与金融发展》(FinancialStructureandDevelopment)戈德史密斯通过对世界上35个国家近200年金融发展的分析，创造性地提出了衡量一国金融结构与发展水平的存量和流量指标；第一次对各国金融发展的差异进行了数量研究和比较研究；研究并揭示了金融深化的内部路径和规律；提出了金融发展与经济发展关系问题的重要性与研究方向。戈德史密斯将各种金融现象归纳为三个基本方面：金融工具、金融机构与金融结构。金融结构金融结构：金融工具和金融机构的种类与规模。各种金融工具和金融机构的形式、性质及其相对规模共同构成一国金融结构的特征。金融发展的实质是金融结构的变化，研究金融发展就是研究金融结构的变化过程和趋势。金融工具金融工具(financialinstruments)：对其他经济单位的债权凭证或所有权凭证。金融工具的两种类型：债权证券和股权证券。金融工具按发行主体可分为三类国内非金融机构发行的金融工具国内金融机构发行的金融工具国外发行的金融工具金融机构金融机构：资产与负债主要由金融工具组成的企业。金融机构的资产主要由金融工具组成，其业务活动集中于金融工具的持有与交易。金融机构银行金融机构非银行金融机构（二）金融结构的统计分析指标金融相关比率金融结构的构成比例金融结构的机构化程度金融中介率货币化比率非金融相关比率外部融资率金融机构新发行比率金融相关比率

（FinancialInterrelationRatio，FIR）某一时点上现存金融资产总额与国民财富的比率。国民财富为实物资产总额与国外金融资产净额之和。金融相关比率是描述一国金融结构与实体结构关联性的指标，反映一国金融市场的发达程度，或金融在经济运行过程和发展阶段中的作用强度。金融相关比率是衡量一国金融深化程度的重要指标。

金融结构的构成比例包括金融资产与负债总额在各种金融工具中的分布，以及在主要经济部门的分布比例。金融结构的机构化程度包括金融机构在全部金融资产总额中的比例，以及各种金融机构在所有金融机构资产总额中的比例、在几种主要金融工具余额中的比例。金融中介率存量指标形式：流量指标形式：货币化比率非金融相关比率外部融资率金融机构新发行比率（三）金融结构和金融发展的类型（1）在金融发展初期，金融相关比率低，债权凭证占主导地位，直接金融多。（2）20世纪上半叶非工业化国家的金融结构，金融相关比率低，债权比股权重要，银行是金融机构的主体。（3）20世纪初以来工业化国家的金融结构，金融相关比率高，变动幅度大，股权作用上升，金融机构多样化。金融结构的类型银行主导型的金融结构bankorientedsystem也称为莱茵模式，以德国、日本为代表资本市场主导型金融结构capitalmarketorientedsystem也称为英美模式，以英国、美国为代表戈德史密斯：金融发展规律（12条）（1）金融相关比率有提高趋势。（2）但FIR的提高是有止境的，稳定于1—1.5左右。（3）发展中国家的金融相关比率比发达国家低得多。金融发展规律（4）决定一国金融结构相对规模的主要因素是不同经济单位和不同经济集团之中储蓄与投资功能的分离程度。（5）在发达国家，金融相关比率不再增长，但中介比率依然会上升。（6）金融过程中介化趋势在不同金融工具中的发展程度不同。债券的中介化比股票高。金融发展规律（7）金融增长中银行制度的发展和经济发展货币化的提高表现为迅速上升到逐渐平稳，甚至下降。（8）银行所占比重不断下降，非货币性金融机构在全部金融机构资产总额中所占比重则相应上升，这是金融增长和金融深化的过程。（9）外国融资作为国内资金的补充手段，但是作用常被高估。金融发展规律（10）先进国家对后发展国家具有强烈的示范作用。（11）金融发达国家的融资成本明显低于金融欠发达国家。（12）经济发展与金融发展存在着大致平行的关系，它们在总体规模水平和结构复杂程度上会呈现出近于同步的增长。四、金融稳健统计金融稳健统计又称为金融稳定统计，是指通过一系列指标来监测一个国家金融体系的运行状况，分析金融体系的实力和脆弱性，进而发现金融运行中存在的问题，为防范金融风险，提高金融体系的稳定性提供支持。（一）金融稳健统计的背景IMF是金融稳健统计工作的积极倡导者。IMF在2004年7月发布了《金融稳健指标编制指南（正稿）》，并在2006年3月正式出版。/external/pubs/ft/fsi/guide/2006/

IMF的金融稳健指标包括“核心指标”和“鼓励指标”两部分（二）金融稳健指标的核心指标“核心指标”只包括存款机构的相关指标。金融稳健指标的核心指标是依据“巴塞尔协议”的要求设计的，从资本充足性、资产质量、收益与利润、流动性及对市场风险的敏感程度等五个方面对存款机构的风险状况进行监测。（二）金融稳健指标的核心指标（三）金融稳健指标的鼓励指标“鼓励指标”除了包括存款机构的相关指标外，还包括其他金融性公司、非金融性公司、住户部门、证券市场及房地产市场的有关指标。4.3财政与税收统计一、财政统计二、政府财政统计体系（GFS）三、税收统计公共财政（publicfinance）财政是指以国家为主体，通过政府的收支活动，集中一部分社会资源，用于履行政府职能和满足社会公共需要的经济活动。一、财政统计财政收入统计财政支出统计财政赤字统计中央和地方财政收支平衡统计政府债务统计（一）财政收入统计财政收入财政预算外收入中央财政收入和地方财政收入财政收入占GDP的比重财政收入的弹性系数和边际倾向1.财政收入财政收入是政府为履行其职能的需要而筹集的一切货币收入的总和。2007年1月，中国全面实施政府收支分类改革。《2007年政府收支分类科目》中收入分类科目主要按财政收入的形式分类，主要反映政府收入的来源和性质。根据目前收入分类体系中中国政府收入构成情况，结合国际通行分类方法，政府收入分为类、款、项、目四级。2.财政预算外收入预算外收入是指国家机关、事业单位和社会团体为履行或代行政府职能，依据国家法律、法规和具有法律效力的规章而收取、提取和安排使用的未纳入国家预算管理的各种财政性资金。3.中央财政收入和地方财政收入中央固定收入关税，海关代征消费税和增值税，消费税，铁道部门、各银行总行、各保险公司总公司等集中交纳的收入（包括营业税、利润和城市维护建设税），未纳入共享范围的中央企业所得税、中央企业上交的利润等。中央与地方共享收入增值税中央分享75%，地方分享25%；纳入共享范围的企业所得税和个人所得税中央分享60%，地方分享40%；资源税按不同的资源品种划分，海洋石油资源税为中央收入，其余资源税为地方收入；证券交易印花税中央分享97%，上海、深圳分享3%。地方固定收入营业税（不含铁道部门、各银行总行、各保险公司总公司集中交纳的营业税），地方企业上交利润，城镇土地使用税，城市维护建设税（不含铁道部门、各银行总行、各保险公司总公司集中交纳的部分），房产税，车船使用税，印花税（不含证券交易印花税），耕地占用税，契税，烟叶税，土地增值税，国有土地有偿使用收入等。4.财政收入占GDP的比重当前，中国财政收入占GDP的比重不仅低于发达国家平均水平，而且低于发展中国家平均水平。2003—2007年，中国政府一般预算收入从21715亿元增长到51322亿元，占GDP比重从16%上升到20%。根据国际货币基金组织《政府财政统计年鉴（2007）》公布的2006年数据计算，全部51个国家的财政收入占GDP比重平均为40.6%，21个工业化国家的平均水平为45.3%，30个发展中国家的平均水平为35.9%。5.财政收入的弹性系数和边际倾向（二）财政支出统计财政支出财政预算外支出中央财政支出和地方财政支出财政支出占GDP的比重财政支出的弹性系数和边际倾向1.财政支出财政支出是指政府为提供公共产品和服务，满足社会共同需要而进行的财政资金的支付。根据《2007年政府收支分类科目》的规定，财政支出分为支出功能分类和支出经济分类。支出功能分类主要反映政府活动的不同功能和政策目标。根据社会主义市场经济条件下政府职能活动情况及国际通行做法，将政府支出分为类、款、项三级。其中，类的科目设置情况如下：（1）一般公共服务（2）外交（3）国防（4）公共安全（5）教育（6）科学技术（7）文化体育与传媒（8）社会保障和就业（9）社会保险基金支出（10）医疗卫生（11）环境保护（12）城乡社区事务（13）农林水事务（14）交通运输（15）工业商业金融等事务（16）其他支出（17）转移性支出支出经济分类主要反映政府支出的经济性质和具体用途。支出经济分类设类、款两级，类的科目设置情况如下：（1）工资福利支出（2）商品和服务支出（3）对个人和家庭的补助（4）对企事业单位的补贴（5）转移性支出（6）赠与（7）债务利息支出（8）债务还本支出（9）基本建设支出（10）其他资本性支出（11）贷款转贷及产权参股（12）其他支出2.财政预算外支出财政预算外支出是指不列入国家预算管理的财政支出。3.中央财政支出和地方财政支出是指根据政府在经济和社会活动中的不同职责划分，确定的中央本级支出和地方本级支出。中央财政支出包括一般公共服务支出、外交支出、国防支出、公共安全支出以及中央政府调整国民经济结构、协调地区发展、实施宏观调控的支出等。地方财政支出包括一般公共服务支出、公共安全支出和地方统筹的各项社会事业支出等。4.财政支出占GDP的比重5.财政支出的弹性系数和边际倾向（三）财政赤字统计财政赤字是财政支出超过财政收入的部分。预算赤字和决算赤字计算口径：硬赤字=（财政收入＋债务收入）－（财政支出＋债务支出）软赤字=财政收入－财政支出财政赤字占GDP的比重国际标准值：小于3%从历史上看，中国在20世纪60年代，财政赤字占GDP的比重曾经到过4%、5%左右；1998年以前，财政赤字占GDP的比重基本上维持在1%之内；1999—2003年，财政赤字占GDP的比重基本上在2.0%—2.6%之间。2005—2008年，财政赤字占GDP的比重有明显的下降。（四）中央与地方财政收支平衡统计按照预算法规定，中国实行“一级政府一级预算”，共设立五级预算。国务院编制中央预算草案，由全国人民代表大会批准后执行。地方各级政府编制本级预算草案，由同级人民代表大会批准后执行。地方各级预算收支统称地方财政收支。地方财政收入包括地方本级收入、中央税收返还和转移支付。（四）中央与地方财政收支平衡统计现行中央对地方税收返还包括增值税、消费税返还和所得税基数返还。其中，增值税、消费税返还以各地上划中央增值税、消费税增长率为基础逐年递增。（四）中央与地方财政收支平衡统计从2009年起，中央对地方的转移支付分为一般性转移支付和专项转移支付两类。一般性转移支付的总体目标是缩小地区间财力差距，逐步实现基本公共服务均等化，保障国家出台的主体功能区政策顺利实施，加快形成统一规范透明的一般性转移支付制度。专项转移支付是指中央财政为实现特定的宏观政策及事业发展战略目标，以及对委托地方政府代理的一些事务或中央地方共同承担事务进行补偿而设立的补助资金，需按规定用途使用。专项转移支付重点用于教育、医疗卫生、社会保障、支农等公共服务领域。（四）中央与地方财政收支平衡统计教材171页专栏4-52008年中央与地方财政收支平衡统计（五）政府债务统计1.国债统计2.政府外债统计国际上公认的安全线是8%－10%

国际上公认的警戒线是20%

《欧洲联盟条约》规定，安全警戒线是3%控制在45%以内比较理想国债统计常用指标政府外债统计政府外债是指财政部代表中国政府对外举借的债务，以国家主权信用为基础，又称主权外债，包括国际金融组织贷款、外国政府贷款和境外发行的主权外币债券3种形式，可分为中央财政统借统还和“统借自还”两类。政府外债统计主要包括政府外债规模统计（政府外债余额）和结构统计（各种外债占政府外债余额的百分比）。二、政府财政统计体系（GFS）政府财政统计体系（ASystemofGovernmentFinanceStatistics），简称GFS，它是国际货币基金组织采用并颁布的，从经济角度反映一个政府治理国家、管理经济活动运行情况的多功能体系。（一）GFS的发展演变1974年：《政府财政统计手册：草稿》1977年：《政府财政统计年鉴》1986年：《1986年政府财政统计手册》2001年：《2001年政府财政统计手册》GFS的主要宗旨GFS旨在为财政统计的编制人员、财政分析人员和财政数据的其他使用者设计制定一个完整的统计体系，对政府财政活动进行全面的记录，并提供一个适于财政分析的框架。2001年GFS

/external/pubs/ft/gfs/manual/chi/index.htm

GFS的统计范围GFS的记录原则GFS的核算对象GFS的主要内容（二）GFS的统计范围《政府财政统计手册（2001）》指出：财政统计应覆盖广义政府部门，并可扩大到整个公共部门（包括广义政府部门和政府控制的实体——公共公司）。广义政府部门包括所有政府单位和所有由政府单位控制并主要由政府单位提供资金的非市场非营利机构。GFS的统计范围广义政府按级别可分为三级：中央政府；州、省或地区政府（简称为州政府）；地方政府。政府财政统计体系中，广义政府部门不具有金融部门的职能，如调节货币供应量、管理国家外汇储备、维护金融稳定等。中央银行不属于广义政府部门。这主要是考虑到政府与金融机构的交易对财政政策和宏观经济运行有着很重要的影响，将这两个部门明确地区分开来，对把握宏观经济政策力度和方向有着十分重要的意义。GFS的统计范围公共公司是由政府拥有或控制、主要从事商业活动的企业。如中央银行、国有铁路等。分为公共非金融公司与公共金融公司两类。图4.2GFS的统计范围（二）GFS的记录原则1986年GFS：现金收付制2001年GFS：权责发生制权责发生制流量在经济价值被创造、转换、交换、转移或消失时确认，即在经济交易活动或事项发生的时期确认，而无论是否收到或支付了现金，或者是否应收或应付现金。2001年GFS为何改为权责发生制？权责发生制确认经济活动和事项的时间与资源实际流动的时间相符。权责发生制提供了内部交易、实物交易和其他经济流量等全部资源的流动信息，也包括了所有债务拖欠的信息。SNA也使用权责发生制。（四）GFS的核算对象GFS统计的对象：存量和流量存量是指一个单位在特定时间持有的资产和负债以及该单位的净值（等于总资产减去总负债）。流量是各单位的经济行为以及在会计期间内发生的、影响各单位经济状况的其他事项的货币表现。GFS数据流量存量交易其他经济流量交换转移其他物量变化持有损益雇员报酬购买货物和服务产生利息费用出售办公楼强制性转移自愿转移流量流量反映经济价值的创造、转换、交换、转移或消失。所有流量又可以分为“交易”和“其他经济流量”。交易交易是两个单位之间依据相互协议进行的相互作用，或者虽然是一个单位内部的行为，但将其作为交易处理更具有分析价值。交易可分为“交换”和“转移”。交易可分为货币交易和非货币交易。交换交换是指一个单位向另一个单位提供货物、服务、资产或劳动力，并且作为回报，得到同等价值的货物、服务、资产或劳动力。雇员报酬、购买货物和服务、产生利息费用、出售办公楼都属于交换。转移转移是指一个单位向另一个单位提供货物、服务、资产或劳动力，而未同时得到任何价值的货物、服务、资产或劳动力作为回报。转移有强制性的，也有自愿的。例如，税收和大多数社会保障缴款都是政府单位强制其他单位进行的强制性转移；补贴、赠与和社会救济福利是广义政府单位向其他单位进行的自愿转移。其他经济流量其他经济流量是指并非由交易造成的资产或负债的物量或价值变化，分别称为“其他物量变化”和“持有损益”。GFS的估价原则所有流量和存量都采用当期市场价值计量。（五）GFS分析框架的主要内容GFS分析框架的核心是四张报表：政府运营表其他经济流量表资产负债表现金来源和使用表政府运营表政府运营表描述的是广义政府部门在某一期间的交易活动。交易是财政政策执行的最大组成部分，并同时引起存量的变化。政府运营表包括三个部分：（1）影响净值的交易（收入和支出交易）；（2）非金融资产交易；（3）金融资产和负债交易。其他经济流量表其他经济流量表记录除交易以外的影响资产、负债和净值的其他经济流量。其他经济流量分为两类：（1）持有损益；（2）其他物量变化。其他经济流量表资产负债表期初资产负债表期末资产负债表现金来源和使用表虽然资产负债表、政府运营表和其他经济流量表已经提供了一个评价政府存量、流量的完整、统一的框架，但我们还需要评价政府的流动性，编制现金流量表可以补充这方面的重要信息。现金来源和使用表（续）2001年GFS要求分别报告政府运营活动、非金融资产投资活动和融资活动产生的现金流量，并且计算这三类活动的净现金流量。还要计算“现金盈余/赤字”和“现金存量的净变动”两项指标。三、税收统计税收是国家为了实现其职能，凭借政治上的权力，按照法令规定的标准，无偿地、强制地取得财政收入所发生的一种分配关系。税收统计指标税收收入税收弹性系数宏观税负税收收入按照国际货币基金组织的定义，税收收入指一国各项税收之和，包括中央（或联邦）税收与各级地方政府税收，具体包括商品服务税、所得税、财产税、社会保障缴款、国际贸易税和其他税。目前，中国共有19个税种，其中16个税种由税务部门负责征收，关税和船舶吨税由海关征收，进口货物的增值税、消费税由海关部门代征。税收弹性系数税收弹性系数是税收增长率和GDP增长率的比值。1994—2006年，中国GDP增长速度（按可比价计算）相对平稳，最高增速与最低增速相差5.5个百分点；税收增长速度波动较大，最高增速与最低增速相差15.6个百分点；税收弹性系数在1.2～2.7的区间上下起伏，其中有4年弹性系数都在2以上。宏观税负税收负担，简称税负，是指纳税人承受国家税收的状况，反映一定时期内社会产品在国家与纳税人之间的税收分配数量关系。反映一国总体税收负担水平的指标称之为宏观税负。衡量宏观税负水平高低，国际上通常使用税收收入与GDP的比率来反映。4.4资金流量核算一、资金流量核算的基本原理二、资金流量表的基本结构三、中国的资金流量表四、资金流量表分析和应用资金流量核算也称资金流量统计，它是国民经济核算体系的重要组成部分，它从资金运动这一侧面，系统反映社会资金的来源、运用、结构、余缺情况，是研究货币政策，进行宏观经济管理的重要分析工具。一、资金流量核算的基本原理（一）资金流量核算的范围（二）资金流量核算的基本原则

（三）资金流量核算的特点（一）资金流量核算范围各国资金流量核算的范围可分为三种情况:1.只核算金融交易交易项目主要由金融交易组成，核算的起点是净金融投资。统计组织及管理系统较为分散的国家大多采用这种模式，资金流量表通常由中央银行独立编制和发布，政府统计部门不再加工整理。例如，西班牙、挪威等国仅编制单纯反映金融交易的资金流量表，不包括任何非金融交易。（一）资金流量核算范围2.核算范围既包括金融交易，也包括总储蓄和资本形成总额这种模式核算的起点是总储蓄，其交易项目由两部分组成：一是非金融交易项目，包括总储蓄、资本转移、资本形成总额；二是金融交易项目。目前大多数国家编制的就是这类资金流量表。（一）资金流量核算范围3.不仅包括金融交易，还包括实物交易这种核算模式将核算范围进一步拓展到包括收入、分配、再分配、消费与投资的整个过程。其核算起点是增加值。这种模式将金融交易与资本交易、积累交易与经常交易结合起来，更完整地反映了各部门投资资金的来源和形成过程以及运用和调剂情况，具有更强的分析功能。加拿大、中国等国采用这种核算模式。中国采用的是哪种范围？第三种范围图4.4

资金运动过程（二）资金流量核算的基本原则实物交易：一个部门的收入同时是对应部门的支出；收入记录在来源方，支出记录在使用方。金融交易：一个部门金融资产增加同时是对应部门金融负债的增加；金融资产的增加或减少记录在使用方，负债增加或减少记录在来源方。

复式记账原则

凡是在本期发生应属于本期的收入和支出，不论其款项是否收到或支付，一律作为本期的收入和支出核算。

权责发生制原则实物交易计价：按市场价格计算金融交易计价：区分货币市场交易和资本市场交易。货币市场交易按交易工具的面值计价；资本市场的交易工具主要包括股票和债券，按获得或转让资产时的价格记录。

计价原则（三）资金流量核算的特点（1）把着眼点放在整个国民经济的高度，对国民经济各部门的各种资金的来源和使用进行全面核算和分析。它描述的是资金在部门间的流动，超越了各部门专业统计的特点，是对宏观经济进行全面性的核算。（2）它不限于金融活动领域，如货币、存款、贷款及债券等项的变动，而且还反映非金融部门的交易活动，如收入、分配、消费、投资等实物资金流量的变动。（3）它不是对金融领域中各种交易项目的简单统计，而是以经济部门为主体，以资金交易为对象，在两者的统一联系中，描述部门间的资金流动。（4）它采用复式记账法，说明了经济活动中部门间此收彼付的交易活动。

二、资金流量表及其平衡关系（一）资金流量表的基本结构（二）资金流量表中的交易项目（三）资金流量表中的平衡关系（一）资金流量表的基本结构常用的资金流量表的表式一般是标准式资金流量表，它实际上是各部门资金流量账户表的综合。（二）资金流量表中的交易项目经常账户：“收入”表示从生产中得到的国内生产总值；“净转移收入”是各部门通过再分配取得和付出货币的净额；收入和净转移收入之和是可支配收入，即可用于消费和积累的资金；“消费”是指居民消费和政府消费。（二）资金流量表中的交易项目资本账户：“储蓄”是可支配收入减去消费后的余额；“投资”对应于资本形成总额；“储蓄投资差”是每个部门可用于投资资金与实际用于投资资金的差额，反映出部门的资金状况是资金盈余、资金不足还是资金平衡。（二）资金流量表中的交易项目金融账户：“金融资金使用”是一个总计项目，它表示一个部门通过各种融资渠道所获得的金融债权的合计数；“金融资金来源”是金融资金使用的对应项目，它表示一个部门通过各种融资渠道获得的资金合计数。（三）资金流量表中的平衡关系

部门内平衡关系部门间平衡关系储蓄投资总体平衡关系1.部门内平衡关系部门内平衡关系是从资金流量表纵向上显示出来的列平衡关系，也就是部门资金流量表的平衡关系，因此也称为部门内平衡关系。经常账户平衡关系投资账户平衡关系金融账户平衡关系部门内总体平衡关系

重要结论（1）经常账户的来源和使用之差是“储蓄”S=（Y+T）－C。它转入资本账户作为资金来源；资本账户的来源与使用之差是“储蓄投资差”（S－I），又叫作金融盈余，它转入金融账户作为资金来源。资金流量表中的三大账户，从经常收支到实物投资再到金融交易是逐步展开逐层深入的。

（2）资金流量表在纵向上把各部门的可支配收入、消费和投资与其金融资产（负债）的增减变化结合起来，使各部门的“储蓄投资差”与其金融资产负债增量差相等。即：也即：（3）如一个部门有资金余额，必然要借给其他部门以增加本部门的金融资产，使金融资产增量与负债增量的差额，等于该部门的资金余额。反之，如一个部门有资金差额，就必须从其他部门筹措，这将增加本部门的负债，使负债增量超过金融资产增量的数额，等于该部门的资金差额。（4）在资金流量表中，任何一个部门的资金来源总额必然等于资金使用总额，即部门内总体上是平衡的。

这种平衡关系还可以扩展到全社会，即全社会所有部门资金来源总和与其资金使用总和必然相等。2.部门间平衡关系从资金流量表横向显示出来的平衡关系。每一种金融活动都会引起一些部门金融负债变动，而且这两类变动在数量上必然相等。有借必有贷，有资产必有负债，有资金占用必有资金来源。

资金流量的部门间平衡关系可以扩展到全社会，即全社会金融资产的总和等于全社会金融负债的总和。由于每一种金融交易在部门间是平衡的，所以，全社会各种金融交易之和在部门间也必然是平衡的，这种平衡体现整个金融市场的平衡，即：

3.储蓄投资总体平衡关系“储蓄投资差”是资金流量分析的重要指标。根据储蓄投资差的数值，可将各部门分为三类：大于零为盈余部门；小于零为赤字部门；等于零为平衡部门。从全社会看，储蓄投资在总体上是平衡的。这种平衡是实物市场与金融市场的总体平衡，也是部门平衡关系与部门间平衡关系的综合。将内部平衡式与外部平衡式两端相加抵消同类项，得到三、中国的资金流量表资金流量表的基本结构是交易项目×机构部门的矩阵表式。中国的资金流量表分为实物交易和金融交易两张表。资金流量表中的部门分类使用的是机构部门分类，将所有机构单位分为五大部门：非金融企业部门、金融机构部门、政府部门、住户部门和国外部门。资金流量表（实物交易）1.收入形成环节资金流量的核算收入形成是直接与生产相联系的分配过程。分配的起点是增加值，反映了劳动者、政府和企业在生产过程中形成的最初分配关系。交易项目:增加值、劳动者报酬和生产税净额。2.收入初次分配环节资金流量的核算收入初次分配是在收入形成基础上，经过财产收入的获得与支付所形成的收入分配新格局。财产收入是一个过程指标，初次分配总收入是一个结果指标。3.收入再分配环节的资金流量核算收入再分配是在收入初次分配基础上，通过经常转移收支过程所形成的收入分配最终格局。经常转移是过程指标，可支配收入为结果指标。收入分配的基本流程

增加值原始收入可支配收入交换性分配转移性分配劳动报酬生产税净额营业盈余财产收入收入形成所得税社会保障与福利其他经常转移收入再分配收入初次分配4.收入使用和净金融投资形成环节资金流量的核算收入使用是在可支配收入基础上，通过最终消费、资本形成和资本转移的收支来使用收入的过程。过程指标是最终消费、净出口、总储蓄、资本转移、资本形成总额、其他非金融资产获得减处置、净金融投资等。结果指标为金融净投资。净金融投资反映机构部门或经济总体资金富余或短缺的情况。在实