三月上旬证券从业资格考试《证券基础知识》期末复习与巩固

三月上旬证券从业资格考试《证券基础知识》期末复习与巩固一、单项选择题（共60题，每题1分）。1、拉斯贝尔加权指数是指（）。A、基期加权股价指数B、计算期加权股价指数C、简单算术股价指数D、几何加权股价指数【参考答案】：A【解析】基期加权股价指数又称为拉斯贝尔加权指数。2、证券投资基金通过发行基金单位集中的资金，交由（）管理和运作。A、基金托管人B、基金承销公司C、基金管理人D、基金投资顾问【参考答案】：C【解析】证券投资基金是指通过公开发售基金份额募集资金，由基金托管人托管，基金管理人管理和运用资金，为基金份额持有人的利益，以资产组合方式进行证券投资的一种利益分享、风险共担的集合投资方式。3、可在期权到期日或到期日之前的任何一个营业日执行的是（）。A、欧式期权B、美式期权C、修正的美式期权D、大西洋期权【参考答案】：B4、关于金融衍生工具的基本特征叙述错误的是（）。A、无论是哪一种金融衍生工具，都会影响交易者在未来一段时间内或未来某时点上的现金流，跨期交易的特点十分突出B、金融衍生工具交易一般只需要支付少量的保证金或权利金就可签订远期大额合约或互换不同的金融工具C、金融衍生工具的价值与基础产品或基础变量紧密联系、规则变动D、金融衍生工具的交易后果取决于交易者对衍生工具(变量)未来价格(数值)的预测和判断的准确程度【参考答案】：D5、20世纪80年代，我国曾发行具有标准格式全面的国库券，这种国库券属于（）。A、短期债券B、实物债券C、凭证式债券D、记账式债券【参考答案】：B6、新《公司法》规定，上市公司在1年内购买、出售重大资产或者担保金额超过公司资产总额（）的，应当由股东大会作出决议，并经出席会议的股东所持表决权的2/3以上通过。A、25%B、30%C、35%D、40%【参考答案】：B7、金融期货的保证金账户必须保持一个最低水平，称为维持保证金，这一水平一般为初始保证金的（）。A、O～25%B、25%～50%C、50%～75%D、75%～l00%【参考答案】：C8、根据权证行权时所买卖的标的股票来源不同，分为（）。A、平价权证、价内权证和价外权证B、认购权证和认沽权证C、认股权证和备兑权证D、美式权证、欧式权证、百慕大式权证【参考答案】：C9、金融期货通过在现货市场与期货市场建立相反的头寸，从而锁定未来现金流的功能称为（）。A、套期保值功能B、价格发现功能C、投机功能D、套利功能【参考答案】：A10、依照我国《中华人民共和国证券投资基金法》规定设立基金管理公司时，其主要股东的注册资本不低于（）亿元人民币。A、1B、2C、3D、0.5【参考答案】：C【解析】设立基金管理公司，应符合以下条件：有符合《公司法》规定的章程；注册资本不少于一亿元人民币，且必须为实缴货币资本；主要股东从事相关业务有较好业绩，注册资本不少于三亿元人民币。11、股票价格指数期货数的出现主要是为了规避（）。A、市场风险B、违约风险C、系统性风险D、非系统风险【参考答案】：C【解析】股票价格指数期货是为适应人们控制股市风险，尤其是系统性风险的需要而产生的，在股票现货市场和股票价格指数期货市场进行相反的操作，并通过贝塔系数进行调整，就可以在一定程度上抵消股票市场面临的系统性风险。12、（）是指合约买方向卖方支付一定费用，在约定日期内(或约定日期)享有按事先确定的价格向合约卖方买卖某种金融工具的权利的契约。A、金融远期B、金融期权C、金融互换D、结构化金融衍生工具【参考答案】：B【解析】掌握金融衍生工具的分类。见教材第五章第一节，P152。13、属于行政法规和部门规章的是（）。A、《中华人民共和国证券法》B、《上市公司收购管理办法》C、《中华人民共和国证券投资基金法》D、《中华人民共和国刑法》【参考答案】：B【解析】考点：掌握对证券发行及上市、证券交易市场、上市公司、证券经营机构的监管内容。见教材第八章第二节，P355。14、20世纪早期，最先通过法律允许发行无面额股票的国家是（）。A、美国B、英国C、法国D、德国【参考答案】：A15、下面选项中不是政府债券的特征的是（）。A、安全性高B、免税待遇C、收益率高D、流通性强【参考答案】：C【解析】政府债券的收益率稳定，但是不意味着收益率高。一般来说，风险越小的有价证券，其收益率越低，所以C选项不是政府债券的特征。16、反映证券市场容量的重要指标是（）。A、股票市值占GDP的比率B、证券市场价值C、证劵化率(证券市值/GDP)D、证券市场指数【参考答案】：C【解析】熟悉证券市场产生的背景、历史、国际证券市场的现状和未来发展趋势。见教材第一章第三节，P22。17、股东虽然是公司财产的所有人，享有种种权利，但对于公司的财产不能直接支配处理，所以股票不是（）。A、债券证券B、证权证券C、物权证券D、要式证券【参考答案】：C18、向客户出借资金供其买入上市证券或者出借上市证券供其卖出。并收取担保物的经营活动属于（）。A、证券承销与保荐业务B、证券经纪业务C、融资融券业务D、证券自营业务【参考答案】：C19、投资者A以14元1股的价格买入X公司股票若干股，年终分得现金股息O.90元，投资者A的股利收益率是（）。A、5.96%B、6.43%C、8.98%D、5.08%【参考答案】：B【解析】股利收益率又称股息率，指投资股票获得股利的回报率，公式为，每股股利/股价。本题中，股利收益率=O.9/14≈6.43%。20、外国债券的发行一般由（）的金融机构、证券公司承销。A、投资者所在国B、发行者所在国C、发行地所在国D、第三国【参考答案】：C【解析】答题解析：外国债券一般由发行地所在国的证券公司、金融机构承销，而欧洲债券则由一家或几家大银行牵头，组成十几家或几十家国际性银行在一个国家或几个国家同时承销,所以选C21、（）属于已上市流通股份。A、B股B、发起人股份C、募集法人股份D、内部职工股【参考答案】：A【解析】掌握我国股票按流通受限与否的分类及含义。见教材第二章第四节，P73。22、商业银行在个人理财产品和业务的经营活动中，较多涉及（）金融衍生品。A、独立B、嵌入式C、利率D、外汇【参考答案】：B【解析】考点：了解金融衍生工具产生和发展。见教材第五章第一节，P156。23、其基金的收益受货币市场利率的影响，其变动方向正好与国债基金收益相反的基金是（）。A、货币市场基金B、黄金基金C、衍生证券投资基金D、平衡性基金【参考答案】：A24、对我国证券投资基金的认识正确的是（）。A、《证券投资基金管理暂行办法》以法律形式确认了基金业在资本市场及社会主义市场经济中的地位和作用B、封闭式基金一直是基金设立的主流形式C、中国还没有中外合资基金D、截至2007年末，我国已有基金管理公司59家，且出现了第一家管理基金规模超过千亿元的基金公司【参考答案】：D25、以欺骗手段取得银行或者其他金融机构贷款、票据承兑、信用证、保函等，给银行或者其他金融机构造成重大损失或者有其他严重情节的，处（）有期徒刑或者拘役。A、2年以下B、3年以下C、5年以下D、13年【参考答案】：B26、结算所以每种期货合约在交易日收盘前规定时间内的（）成交价作为当日结算价。A、平均B、最高C、最低D、最末【参考答案】：A【解析】考点：掌握金融期货的集中交易制度、标准化期货合约和对冲机制、保证金制度、无负债结算制度、限仓制度、大户报告制度、每日价格波动限制及断路器规则等主要交易制度。见教材第五章第二节，P160。27、20世纪80年代，围绕市场风险管理进行的风险转移型金融创新最为流行，其典型代表不包括（）。A、期权B、期货C、互换D、远期【参考答案】：D28、（）不属于证券业从业人员诚信信息记录的内容。A、基本信息B、奖励信息C、警示信息D、收入情况信息【参考答案】：D29、编制股票价格指数的四个步骤依次为（）。A、选择样本股、计算计算期平均股价并作必要的修正、选定某基期、指数化B、指数化、选择样本股、选定某基期、计算计算期平均股价并作必要的修正C、选择样本股、选定某基期、计算计算期平均股价并作必要的修正、指数化D、选定某基期、选择样本股、计算计算期平均股价并作必要的修正、指数化【参考答案】：C【解析】股票价格指数的编制分为四步。第一步，选择样本股。选择一定数量有代表性的上市公司股票作为编制股票价格指数的样本股。第二步，选定某基期，并以一定方法计算基期平均股价或市值。第三步，计算计算期平均股价或市值，并作必要的修正。收集样本股在计算期的价格并按选定的方法计算平均价格。有代表性的价格是样本股收盘平均价。第四步，指数化。如果计算股价指数，需要将计算期的平均股价或市值转化为指数值，即将基期平均股价或市值定为某一常数并据此计算计算期股价的指数值。30、看跌期权的买方对标的金融资产具有（）的权利。A、买人B、卖出C、持有D、都有【参考答案】：B【解析】本题考查基本概念。31、证券公司借入期限在（）年以上(含此年)的次级债务为长期次级债务。A、1B、2C、3D、5【参考答案】：B【解析】考点：熟悉我国金融债券的品种和发行概况。．见教材第三章第三节，P101。32、股东大会是股东公司的（）。A、权力机构B、法人代表C、监督机构D、决策机构【参考答案】：A33、股权分置改革是为解决（）市场相关股东之间的利益平衡问题而采取的举措。A、B股B、H股C、A股D、N股【参考答案】：C【解析】考点：熟悉我国股权分置改革的情况。见教材第二章第四节，P75。34、1992年12月18日，（）开办国债期货交易，并于1993年10月25日向社会公众开放，国债期货自此开始开展过国债期货交易试点。A、深圳证券交易所B、上海证券交易所C、北京商品交易所D、天津商品交易所【参考答案】：B35、与股息率可调整优先股股息率的变化无关的是（）。A、公司盈利B、银行存款利率C、各种有价证券的价格波动D、金融市场的波动【参考答案】：A36、下列国债中，投资者可以自由认购、自由转让，通常不记名，转让价格取决于对该国债的供给与需求的是（）。A、流通国债B、短期国债C、建设国债D、货币国债【参考答案】：A【解析】国债可以分为流通国债和非流通国债。流通国债是指可以在流通市场上交易的国债。这种国债的特征是投资者可以自由认购、自由转让，通常不记名，转让价格取决于对该国债的供给与需求。流通国债的转让一般在证券市场上进行，如通过证券交易所或柜台市场交易。在许多国家，流通国债占国债发行量的大部分。37、下列关于委托数量的说法，不正确的有（）。A、在沪、深证券交易所通过竞价交易买人股票和基金，申报数量应为100股（份）或其整数倍B、在上海证券交易所，通过竞价交易买人债券的，以10张或其整数倍进行申报C、在上海证券交易所债券质押式回购交易以人民币1000元标准券为1手D、在深圳证券交易所，股票（基金）竞价交易单笔申报最大数量应当不超过100万股（份）【参考答案】：B【解析】在深圳证券交易所，通过竞价交易买入债券的，以10张或其整数倍进行申报。38、目前，我国证券业从业人员的资格管理工作由（）负责。A、证券交易所B、中国证券业协会C、证券公司D、中国证监会【参考答案】：B【解析】目前，中国证券业协会负责证券从业人员的资格管理工作，包括组织证券业从业人员资格考试，从业人员的执业资格注册、变更及年检等。39、董事会、监事会、单独或合并持有证券公司（）股权的股东，可以向股东会提出议案。A、2%B、3%C、4%D、5%以上【参考答案】：D40、（）的特征是“一手交钱，一手交货”。A、现货交易B、互换交易C、远期交易D、期货交易【参考答案】：A【解析】熟悉金融期货交易与金融现货交易及远期交易的区别。见教材第五章第二节，P158。41、证券从业人员禁止的行为是（）。A、举办有关证券投资咨询的讲座、报告会、分析会B、接受投资人或客户的委托，提供证券投资咨询服务C、以获取投机利益为目的，利用职务之便从事证券买卖活动D、接受客户委托，按规定的标准收取各项费用【参考答案】：C42、债券发行的定价方式以（）最为典型。A、公开招标B、上网竞价方式C、协商定价方式D、累计投标询价方式【参考答案】：A【解析】熟悉债券发行方式和发行定价方式。见教材第六章第一节，P211。43、1918年夏天成立的（），是中国人自己创办的第一家证券交易所。A、天津市企业交易所B、上海证券物品交易所C、青岛物品交易所D、北平证券交易所【参考答案】：D44、基金管理费通常按（）支付。A、日B、周C、月D、年【参考答案】：C【解析】考点：熟悉基金的管理费、托管费、交易费、运作费、销售服务费的含义和提取规定。见教材第四章第三节，P135。45、1988年国际清算银行（BIS）制定的《巴塞尔协议》规定，开展国乐业务的银行必须将其资本对加权风险资产的比率维持在8%以上，其中核心资本至少为总资本的（）。A、40%B、50%C、60%D、70%【参考答案】：B46、下列选项中，对封闭式基金认识不正确的是（）。A、经核准的基金份额总额在基金合同期限内固定不变B、基金份额可以在依法设立的证券交易场所交易C、基金份额持有人不得申请赎回D、投资者可以通过证券经纪商在一级市场和二级市场上进行基金的买卖【参考答案】：D47、货币市场基金的投资对象期限较短，一般在（）。A、1年以内B、1年以上2年以内C、1年以上5年以内D、5年以上【参考答案】：A【解析】考点：熟悉各类基金的含义。见教材第四章第一节，P125。48、根据我国政府对WTO的承诺，我国证券业在5年过渡期，允许外国机构设立合营公司，从事国内证券投资基金管理业务，外资比例不超过（）；加入后3年内，外资比例不超过（）。A、33%，49%B、50%，50%C、55%，45%D、33%，50%【参考答案】：A49、当基金面临巨额赎回或暂停赎回的极端情况时，基金投资人有可能会承担无法赎回或因净值下跌而低价赎回的风险，这就是开放式基金的（）。A、基金投资风险B、机构管理风险C、流动性风险D、技术风险【参考答案】：C【解析】本题考查基本常识。50、证券公司代发行人发售证券，在承销期结束时，将未售出的证券全部退还给发行人的承销方式是（）。A、代销B、余额包销C、全额包销D、包销【参考答案】：A51、关于债券发行的定价方式，描述错误的是（）。A、一般情况下，短期贴现债券多采用单一价格的荷兰式招标B、一般情况下，长期附息债券多采用多种收益率的美式招标C、以收益率为标的的荷兰式招标，是以募满发行额为止的中标者最低收益率作为全体中标者的最终收益率，所有中标者的认购成本是相同的D、债券发行的定价方式以公开招标最为典型【参考答案】：C【解析】债券发行定价方式以公开招标最为典型。按照招标标的划分，可以分为价格招标法和收益率招标法。价格招标法可以分为美式招标和荷式招标。荷式招标是指募满发行额时，以投标者中最低中标价格为最终中标价格，全体中标者中标价格是单一的；美式招标是指发行额募满时投标者各自的投标价格最为最终的投标价格，各投标人的投标价格是不一致的。以收益率为标的的荷式投标是指发行额募满为止以投标者之中收益率最高的收益率为最终投标收益率，所有中标者认购成本是相同的；以收益率为标的的美式投标是指募满发行额时各投标的价位处于中上的收益率为最终收益率，各投标人认购成本是不相同的。52、一般不需要进行证券信用评级的证券是（）。A、金融债券B、公司债券C、地方政府债券D、中央政府债券【参考答案】：D【解析】证券信用评级的对象一般是地方政府债券、公司债券、固定股息的优先股票等；普通股票由于风险太大，中央政府债券由于其信用度最高，所以一般不需要证券信用评级。53、沪深300指数的基点为（）点。A、100B、500C、1000D、1200【参考答案】：C【解析】考点：掌握我国主要的股票价格指数、债券指数和基金指数。见教材第六章第三节，P239。54、目前我国股票市场实行（）清算制度。A、T+1B、T+2C、T+3D、T+7【参考答案】：A【解析】考点：掌握金融期货的基本功能。见教材第五章第二节，P172。55、不符合股票价格指数期货的叙述为（）。A、1982年，美国堪萨斯期货交易所(KCBT)首先推出价值线指数期货B、股价指数期货的交易单位等于基础指数的数值与交易所规定的每点价值之乘积C、股价指数期货是以实物结算方式来结束交易的D、股票价格指数期货是为适应人们控制股市风险，尤其是系统性风险的．需要而产生的【参考答案】：C【解析】考点：考察掌握金融期货合约的主要种类。见教材第五章第二节，P165。56、我国国库券转让市场的全面放开是在（）年。A、1991B、1987C、1988D、1990【参考答案】：D57、交易所交易基金的期权属于（）。A、单只股票期权B、货币期权C、股票组合期权D、股票指数期权【参考答案】：C【解析】考点：掌握金融期权的主要种类。见教材第五章第三节，P177。58、股票的（）是公司清算时每一股份代表的实际价值。A、账面价值B、清算价值C、内在价值D、票面价值【参考答案】：B【解析】熟悉股票票面价值、账面价值、清算价值、内在价值的不同含义与联系。见教材第二章第二节，P56。59、公司申请公司债券上市交易，应当符合的条件不包括（）。A、公司股东人数不少于50人B、公司债券实际发行额不少于人民币5000万元C、公司债券的期限为1年以上D、公司申请债券上市时仍符合法定的公司债券发行条件【参考答案】：A【解析】公司申请公司债券上市交易，应当符合的条件包括：①经有权部门批准并发行；②公司债券的期限为1年以上；⑨公司债券实际发行额不少于人民币5000万元；④债券须经资信评级机构评级，且债券的信用级别良好；⑤公司申请债券上市时仍符合法定的公司债券发行条件。60、证券研究人员、投资管理人员的主要任务是研究和发现股票的（）。并将其与市场价格相比较，进而决定投资策略。A、账面价值B、清算价值C、内在价值D、票面价值【参考答案】：C【解析】熟悉股票票面价值、账面价值、清算价值、内在价值的不同含义与联系。见教材第二章第二节，P56。二、多项选择题（共20题，每题1分）。1、有效的内部控制应为证券公司实现下述（）目标提供合理保证。A、保证经营的合法合规及证券公司内部规章制度的贯彻执行B、防范经营风险和道德风险C、保障客户及证券公司资产的安全、完整D、保证证券公司业务记录、财务信息和其他信息的可靠、完整、及时【参考答案】：A,B,C,D2、商业证券是资本证券的一大类，以下属于商业证券的有（）。A、运货单B、提货单C、商业汇票D、商业本票【参考答案】：C,D【解析】运货单、提货单属于商品证券。3、下面关于平衡型基金的说法正确的是（）。A、平衡型基金追求的是基金资产的长期增值B、平衡型基金的特点是风险比较低C、平衡型基金的缺点是成长的潜力不大D、平衡型基金在债券及优先股和普通股之间进行平衡【参考答案】：B,C,D【解析】A选项描述的是成长型基金的特点。4、关于涉及证券市场法律、法规的分类层次，叙述正确的是（）。A、涉及证券市场的法律、法规分为三个层次B、第一个层次是指由全国人民代表大会或全国人民代表大会常务委员会制定并颁布的法律C、第二个层次是指由国务院制定并颁布的行政法规D、第三个层次是指由证券监管部门和相关部门制定的部门规章【参考答案】：A,B,C,D5、证券投资基金是（）。A、指通过公开发售基金份额筹集资金B、由基金管理人管理，基金托管人托管，为基金份额持有人的利益C、以资产组合方式进行证券投资活动的基金D、可投资于股票、债券和国务院证券监督管理机构规定的其他证券品种【参考答案】：A,B,C,D6、证券是指（）。A、各类记载并代表一定权利的法律凭证B、各类证明持有者身份和权利的凭证C、用以证明或设定权利而做成的书面凭证D、用以证明持有人或第三者有权取得该证券拥有的特定权益的凭证【参考答案】：A,C,D7、证券公司的主要业务是（）。A、A经纪业务B、证券承销与保荐业务C、自营业务D、投资咨询业务和资产管理业务【参考答案】：A,B,C,D【解析】新《证券法》对证券公司的业务范围有所扩充，即在证券经纪、承销、自营等传统业务之外，允许证券公司开展证券投资咨询，与证券交易、证券投资活动有关的财务顾问，证券资产管理，保荐业务及其他证券业务。8、证券市场是（）直接交换的场所。A、商品B、价值C、财产权利D、风险【参考答案】：B,C,D9、《公司法》中有限责任公司的股权转让这一部分主要内容包括（）。A、转让股权的规定B、人民法院强制执行转让股权的程序C、股东与公司不能达成股权收购协议的处置D、立法的宗旨及调整的范围【参考答案】：A,B,C【解析】掌握《证券法》和《公司法》的调整范围、宗旨和主要内容。见教材第八章第一节，P321。10、我国《证券投资基金法》规定，基金管理人不得有（）行为。A、将其固有财产或者他人财产混同于基金财产从事证券投资。B、办理与基金财产管理业务活动有关的信息披露事项C、以基金管理人名义，代表基金份额持有人利益行使诉讼权利或者实施其他法律行为D、向基金份额持有人违规承诺收益或者承担损失【参考答案】：A,D【解析】掌握基金管理人的概念、资格、职责、更换条件、业务范围。见教材第四章第二节，P131。11、发行人在确定债券期限时，要考虑的因素主要是（）。A、资金使用方向B、债券变现能力C、筹集资金数额D、市场利率的变化【参考答案】：A,B,D【解析】答案为ABD。发行人在确定债券期限时，要考虑多种因素的影响，主要有：(1)资金使用方向；(2)市场利率变化；(3)债券的变现能力。12、开展证券回购业务的条件有（）。A、用于证券回购的券种只能是国债、企业债和经证监会批准发行的金融债券B、用于证券回购的券种只能是国债、企业债和经中国人民银行批准发行的金融债券C、以券融资方必须确保在回购成交到购回日期间在登记结算机构存放足够的标准券D、以资融券方必须有足够的资金满足回购交收【参考答案】：B,C,D【解析】用于证券回购的券种只能是国债、企业债和经中国人民银行批准发行的金融债券。13、短期国债的一般特征有（）。A、在货币市场占有重要地位B、流动性强C、偿还期为1年或1年以内D、偿还期为2年或2年以内【参考答案】：A,B,C【解析】答案为ABC。短期国债一般指偿还期限为1年或1年以内的国债，具有周期短及流动性强的特点，在货币市场上占有重要地位。14、证券发行市场的作用主要包括以下三个方面（）。A、为资金需求者提供筹措资金的渠道B、为证券二级市场提供了更多的交易品种C、为资金供应者提供投资和获利的机会，实现储蓄向投资转化D、形成资金流动的收益导向机制，促进资源配置的不断优化【参考答案】：A,C,D15、股价平均数的种类有（）。A、简单算术股价平均数B、加权股价平均数C、修正股价平均数D、指数平均数【参考答案】：A,B,C16、下列说法中，符合无面额股票特点的是（）。A、便于分割B、发行或转让价格灵活C、为股票发行价格的确定提供依据D、可以明确表示每一股所代表的股权比例【参考答案】：A,B17、2005年12月，作为我国资产证券化试点银行，（）分别以个人住房贷款和信贷资产为支持，在银行间市场发行了第一期资产证券化产品。A、中国建设银行B、国家开发银行C、中国工商银行D、中国人民银行【参考答案】：A,B【解析】答案为AB。2005年12月，作为资产证券化试点银行，中国建设银行和国家开发银行分别以个人住房抵押贷款和信贷资产为支持，在银行间市场发行了第一期资产证券化产品。18、股权类期货包括（）。A、股票价格指数期货B、单只股票期货C、股票组合期货D、债券期货【参考答案】：A,B,C【解析】D选项中的债券期货属于利率期货，而不属于股权类期货。19、根据协定价格与基础资产市场价格的关系，可将期权分为（）。A、实值期权B、虚值期权C、平价期权D、平值期权【参考答案】：A,B,C20、基金份额持有人必须承担一定的义务，这些义务包括（）。A、在封闭式基金存续期间，不得要求赎回基金份额B、缴纳基金认购款项及规定的费用C、承担基金亏损或终止的有限责任D、不从事任何有损基金及其他基金投资人合法权益的活动【参考答案】：A,B,C,D三、不定项选择题（共20题，每题1分）。1、外汇风险从其产生的领域分析，大致可分为（）。A、财务风险B、商业性汇率风险C、债权债务风险D、储备风险【参考答案】：B,C,D2、我国《证券法》授予证券监管机构对证券服务机构有（）。A、监管权B、现场检察权C、检察权D、管理权【参考答案】：A,B【解析】熟悉证券服务机构的法律责任和市场准人。见教材第七章第四节，P312～313。3、为保证登记结算公司履行职能，登记结算公司应具有（）。A、必备的服务设备B、完善的数据安全保护措施C、建立完善的业务、财务和安全防范等管理制度D、建立完善的风险管理系统【参考答案】：A,B,C,D4、证券市场的基本功能包括（）。A、风险控制功能B、筹资一投资功能C、定价功能D、资本配置功能【参考答案】：B,C,D5、指数基金的优点主要有（）。A、费用低廉B、风险较小C、收益率高D、可作为避险套利的工具【参考答案】：A,B,D【解析】具体来说，指数基金的特点主要表现在以下几个方面：1、费用低廉。这是指数基金最突出的优势。费用主要包括管理费用、交易成本和销售费用三个方面。管理费用是指基金经理人进行投资管理所产生的成本；交易成本是指在买卖证券时发生的经纪人佣金等交易费用。由于指数基金采取持有策略，不用经常换股，这些费用远远低于积极管理的基金，这个差异有时达到了1%－3%，虽然从绝对额上看这是一个很小的数字，但是由于复利效应的存在，在一个较长的时期里累积的结果将对基金收益产生巨大影响。2、分散和防范风险。一方面，由于指数基金广泛地分散投资，任何单个股票的波动都不会对指数基金的整体表现构成影响，从而分散风险。另一个方面，由于指数基金所钉住的指数一般都具有较长的历史可以追踪，因此，在一定程度上指数基金的风险是可以预测的。3、延迟纳税。由于指数基金采取了一种购买并持有的策略，所持有股票的换手率很低，只有当一个股票从指数中剔除的时候，或者投资者要求赎回投资的时候，指数基金才会出售持有的股票，实现部分资本利得，这样，每年所交纳的资本利得税（在美国等发达国家中，资本利得属于所得纳税的范围）很少，再加上复利效应，延迟纳税会给投资者带来很多好处，尤其在累积多年以后，这种效应就会愈加突出。4、监控较少。由于运作指数基金不用进行主动的投资决策，所以基金管理人基本上不需要对基金的表现进行监控。指数基金管理人的主要任务是监控对应指数的变化，以保证指数基金的组合构成与之相适应。6、债券柜台交易市场的特点有（）。A、为个人投资者投资于公债二级市场提供更方便条件B、场外交易的覆盖面和价格形成机制不受限制，方便央行进行公开市场操作C、有利于商业银行大规模、低成本买卖公债D、促进各市场之间的价格．收益率趋于一致【参考答案】：A,B,C,D【解析】了解债券柜台交易市场的概念和特点。见教材第六章第二节，P235。7、按基础工具划分，金融期货可分为（）。A、债券期货B、外汇期货C、利率期货D、股权类期货【参考答案】：B,C,D【解析】掌握金融期货合约的主要种类。见教材第五章第二节，P163。8、股票具有有价证券的特征包括（）。A、股东权利的转让应与股票占有的转移同时进行B、股票本身没有价值，但股票是一种代表财产权的有价证券C、股票与它代表的财产权有不可分离的关系，二者合为一体D、股票的转让就是股东权的转让【参考答案】：A,B,C,D【解析】掌握股票的定义、性质、特征和分类。见教材第二章第一节，P47。9、基金信息披露时，应披露下列哪些内容？（）A、基金招募说明书B、临时报告C、证券投资业绩预测报告D、涉及基金托管义务的诉讼【参考答案】：A,B,D【解析】答案为ABD、基金招募说明书、临时报告、涉及基金托管义务的诉讼都是《证券投资基金信息披露管理办法》要求披露的内容。证券投资业绩预测报告是公开披露基金信息禁止的行为之一。10、系统风险包括（）。A、政策风险B、利率风险C、经营风险D、信用风险【参考答案】：A,B11、关于恒生指数的叙述，正确的是（）。A、恒生指数是由香港恒生银行于1969年11月24日起编制公布、系统反映香港股票市场行情变动最有代表性和影响最大的指数B、它挑选了33种有代表性的上市股票为成分股，用加权平均法计算C、恒生指数具有基期选择恰当、成分股代表性强、计算频率高、指数连续性好等特点D、2007年3月，中国建设银行、中国石化、中国银行、工商银行、中国人寿5家公司被纳入恒生指数【参考答案】：A,B,C,D12、基金交易费当中的（）由登记公司或交易所按有关规定收取。A、印花税B、过户费C、经手费D、交易佣金【参考答案】：A,B,C【解析】熟悉基金的管理费、托管费、交易费、运作费、销售服务费的含义和提取规定。见教材第四章第三节，P136。13、下列关于金融期权与金融期货套期保值的作用的说法正确的有（）。A、金融期权与金融期货都是人们常用的套期保值工具，它们的作用与效果基本相同B、人们利用金融期货进行套期保值，在避免价格不利变动造成的损失的同时，也必须放弃若价格有利变动可能获得的利益C、通过金融期权交易，既可避免价格不利变动造成的损失，又可在相当程度上保住价格有利变动而带来的利益，因而金融期权比金融期货更为有利D、在现实的交易活动中，人们往往将金融期权与金融期货结合起来，通过一定的组合或搭配来实现某一特定目标【参考答案】：B,D【解析】熟悉金融期货与金融期权的区别。见教材第五章第三节，P173。14、证券公司自营业务应当建立健全（）的投资决策与授权机制。A、相对集中B、权责统一C、高度集中D、权责分离【参考答案】：A,B15、证券公司经营证券经纪业务必须满足的条件包括（）。A、按托管客户的交易结算资金总额的3%计算经纪业务风险资本准备B、按托管客户的交易结算资金总额的5%计算经纪业务风险资本准备C、证券公司经营证券经纪业务的，其净资本不得低于人民币2000万元D、证券公司经营证券经纪业务的，其净资本不得低于人民币5000万元【参考答案】：A,C【解析】掌握证券公司风险控制指标管理、有关净资本及其计算、风险控制指标标准和监管措施的规定。见教材第七章第三节，P301。16、证券发行、交易活动的当事人具有平等的法律地位，应当遵守的原则包括（）。A、自愿B、有偿C、无偿D、诚实信用【参考答案】：A,B,D【解析】掌握发行市场的含义、作用、构成。见教材第六章第一节，P198。17、下面属于建构模块工具的有（）。A、金融远期合约B、金融期权C、金融期货D、结构化金融衍生工具【参考答案】：A,B,C【解析】掌握金融衍生工具的分类。见教材第五章第一节，P150。18、在代办股份转让系统挂牌的公司大致可分为两类：其中一类是原STAQ、NET系统挂牌公司和沪、深证券交易所退市公司，这类公司按其资质和信息披露履行情况，其股票可以采取每周集合竞价（）次的方式进行转让。A、1B、3C、5D、7【参考答案】：A,B,C19、证券投资基金的特点具体有（）。A、基金是将零散的资金汇集起来B、以科学的投资组合降低风险、提高收益C、基金实行专业理财制度D、基本限额都极低，投资者可以根据自己的经济能力决定购买数量【参考答案】：A,B,C【解析】掌握证券投资基金的定义和特征。见教材第四章第一节，P120。20、根据债券发行条款中是否规定在约定期限向债券持有人支付利息，可分为（）。A、浮动利率债券B、零息债券C、附息债券D、息票累积债券【参考答案】：B,C,D【解析】根据债券发行条款中是否规定在约定期限向债券持有人支付利息,可分为零息债券、附息债券、息票累积债券三类。(已更正，请勿再提交！)四、判断题（共40题，每题1分）。1、代办股份转让系统股份转让以集合竞价的方式配对撮合，转让价格不设指数，设10%的涨跌幅限制。（）【参考答案】：错误2、证券业从业人员可以接受客户对买卖证券的种类、数量、价格及买进或卖出的全权委托。（）【参考答案】：错误【解析】证券业从业人员不得接受客户对买卖证券的种类、数量、价格及买进或卖出的全权委托。因为根据有关法律规定，参加证券投资的客户必须是完全行为能力人，能独立承担投资活动的法律责任，对其账户或以其名义进行的证券买卖负全部责任。证券业从业人员接受全权委托，性质上属于代客户投资决策，违背了上述规定。3、我国的上证基金指数的选样范围是在上海证券交易所上市的所有证券投资基金，该指数的基日指数为IOOA。（）【参考答案】：错误【解析】上证基金指数的基日指数为1000点。4、债权人一般拥有表决权，参与公司重大事项的审议和表决，行使对公司的经营决策权和监督权。（）【参考答案】：错误【解析】熟悉债券与股票的异同点。见教材第三章第一节，P85。5、息票累积债券是指规定了票面利率，但是债券持有人必须在债券到期时一次性获得还本付息，存续期间没有利息支付的债券，所以也常被称为缓息债券。（）【参考答案】：错误6、在其他条件不变的情况下，期权期间越长，期权价格越高。（）【参考答案】：正确7、基金在估值时，在存在活跃市场的情况下，应采用市价确定股票投资的公允价值。（）【参考答案】：错误【解析】对存在活跃市场的投资品种，如估值日有市价的，应采用市价确定公允价值；估值日无市价的，但最近交易日后经济环境未发生重大变化，应采用最近交易市价确定公允价值8、开放式基金一般每周或更长时间公布一次，封闭式基金一般在每个交易日连续公布国债。（）【参考答案】：错误9、取得资格证书的人员连续未从事证券业务活动达18个月，若要重新成为证券业从业人员，需要重新申请。【参考答案】：正确10、沪深300指数的指数计算采用派许加权方法，按照样本股的调整股本为权数加权计算。（）【参考答案】：正确11、公司发行股票与发行债券的目的都是为了追加资本金。（）【参考答案】：错误【解析】公司发行股票和发行债券的目的是不同的。发行债券是公司追加资金的需要，它属于公司的负债，不是资本金。发行股票则是股份公司创立和增加资本的需要，筹措的资金列入公司资本。12、多头套期保值是投资者先在期货市场买进期货的交易方式。（）【参考答案】：正确【解析】多头套期保值又称买入套期保值，是指交易者先在期货市场买进期货，以便在将来现货市场买进时不至于因价格上涨而给自己造成经济损失的一种期货交易方式。因此又称为“多头保值”或“买空保值”。13、每一笔证券回购交易涉及两个交易主体、二次交易契约行为。（）【参考答案】：正确14、2007年1月上海证券交易所宣布，新股于上市第l0个交易日开始计入上证综指，新综指及相应上证A股、上证8股、上证分类指数，从而进一步完善指数编制规则，使指数更真实地反映市场的平均收益水平。（）【参考答案】：错误15、《证券公司内部控制指引》要求证券公司按照现代企业制度的要求，建立、健全符合《公司法》规定的治理结构。（）【参考答案】：正确【解析】为引导证券公司规范经营，完善证券公司内部控制机制，增强证券公司自我约束能力，推动证券公司现代企业制度建设，防范和化解金融风险，中国证监会对2001年发布的《证券公司内部控制指引》进行了修订，并于2003年12月15日发布，要求证券公司按照现代企业制度的要求，建立、健全符合《公司法》规定的治理结构，加强内部管理，建立严格的内部控制制度。16、期货价格反映了市场对未来现货价格的预期。【参考答案】：正确17、我国《公司法》规定，股份有限公司的资本划分为股份，每一股的金额相等，并且不允许发行无面额股票。（）【参考答案】：正确18、开放式基金既可以挂牌上市交易，也可以柜台交易。（）【参考答案】：错误【解析】开放式基金不能上市交易。19、我国对个人投资者获取上市公司现金分红适用的利息税率为20％，目前减半征收。（）【参考答案】：正确20、灵活配置型基金对股票和债券的配置比例会依据市场状况进行调节。（）【参考答案】：正确【解析】考点：熟悉各类基金的含义。见教材第四章第一节，P126。21、记账式国债二级市场交易价格是由市场决定的，到期前市场价格(净价)有可能高于或低于发行面值。（）【参考答案】：正确22、指数基金的收益一