化肥行业发展以及前景

1、1、化肥行业开展特点1目前行业集中度较低，但随着行业规模稳步扩张，集中度逐渐提高我国化肥行业企业众多，分布广泛，且地方壁垒严重，由此造成了行业集中度低，产品劣质化严重，低水平市场竞争剧烈。以氮肥为例，全国约700家企业生产尿素，但年产量在300kt以上的缺乏40家，不能形成规模优势。2021年，我国化肥行业资产与负债规模均不断扩大，而企业数量和企业人数减少。截止到2021年12月底，我国规模以上化肥生产企业共有2048家，从业人员684718人；资产总计6993.83亿元，同比增长17.32%；负债总计4281.70亿元，同比增长14.48%；销售收入7290.92亿元，同比增长38.22%；

2、利润总额444.02亿元，同比增长73.99%。2007-2021年化肥行业主要指标统计单位：人、亿元、%科目煤业人更蕈产责住忠地笨JN新强杜人率总20CT.Ij21&40Q710J0.004.nS.701S.191S.20SI37.6J位211.57mF数据来源：世经未来2007-2021年化肥行业资产、负债、销售收入和利润变化趋势数据来源：国家统计局2行业进入和退出壁垒较大，存在较高的资金和政策壁垒化肥行业技术和资金壁垒较高，属于资源型、资本密集型和技术密集型的行业，行业有着典型的规模经济效应。企业开展具有规模经济，大型化肥企业具有较好的市场竞争力。规模效益和工艺技术上的先进是化肥企业能否

3、持续经营的必要条件，规模经营和高新技术的采用使得进入该行业的初始投资巨大；同时政府对某些工程的限制，对新建工程的审批也会提高行业准入门槛。同时，化肥行业内企业退出化肥这个行业，资源可以转卖给其他企业或政府，但是已经投入生产的设备等转换成其他行业生产设备的本钱较高，成为化肥生产企业退出该行业的重要退出壁垒，并且化肥行业生产设备所占用的资金占行业所需资金的较大比重，对行业开展影响较大。这将导致，化肥行业内企业在化肥生产与销售形势不好的情况下，依然在化肥行业内坚持，让原本竞争剧烈的市场竞争更加剧烈。3行业存在明显的季节性和区域性化肥生产和销售受农业生产规律的影响，存在较为明显的季节性特征，一般而言，

4、每年的3-10月份为化肥生产和销售的旺季，但由于我国地域广阔，南方和北方地区农业生产季节性也存在一定差异，因此不同区域化肥企业生产季节性也有所不同；同时，我国化肥行业因资源分布特征的原因，存在较强的区域性，山东、湖北两省是我国重要的化肥生产省份，学习文档仅供参考数据来源：世经未来2021年度化肥产量占我国化肥产量近30%，四川、河南、贵州、云南、湖南等省份化肥产量也较大。4氮肥行业产能过剩形势较为严峻据中国氮肥工业协会统计，截至2021年底，我国氮肥企业共有472家，截至2021年底，我国合成氨产能大于30万吨的企业到达82家，合计产能到达3708万吨，占合成氨总产能的55.10%；尿素产能大

5、于50万吨的企业到达57家，合计产能到达4170.00万吨，占尿素总产能的58.40%；以非无烟煤为原料的合成氨产能到达1083.00万吨，占合成氨总产能的16.00%，比2021年底增加了6.30个百分点；截至2021年底，我国合成氨、尿素产能分别为6730.00万吨和7130.00万吨，2021-2021两年新增尿素产能954.00万吨其中2021年新增产能644.00万吨，退出产能357.00万吨，2021年预计合成氨、尿素产能分别为5750.00万吨和5800.00万吨，国内年俗消费量约为5200.00万吨其中农业消费4100.00万吨、工业消费1100.00万吨，我国已成为世界上最大

6、的氮肥生产国和消费国。目前尿素产能过剩约1800.00万吨左右，更大的问题是新增产能还在不断增加，建设的规模也越来越大，重复建设的矛盾有增无减，据最新统计，2021年国内还将有13条新建合成氨和尿素工程方案投产，合计新增合成氨产能436.00万吨、尿素产能686.00万吨，虽然近年来也淘汰了一些落后产能，但氮肥产能过剩的矛盾不仅没有降低，反而压力越来越大。5兼并重组和行业整合趋势明显2021年2月，工信部发布了?化肥工业“十二五开展规划?，将行业内企业兼并重组定为“十二五的重点任务，提出到2021年时要逐步形成以大型化肥企业为主导的生产经营格局，鼓励大型企业兼并重组、淘汰落后及建设化肥基地。当

7、前，化肥行业已经逐渐步入整合期。化肥行业已逐步形成以大型化肥企业为主导的生产经营格局，根底肥料也正向资源产地和优势企业集中。实际上，这也是当前各类涉农行业的一个共性。大型企业通过兼并重组扩大产能与市场份额，资源型企业通过兼并重组进入产业链下游开展。2021年化肥行业主要兼并重组情况2011年埔皆宜日金运英.云石中正电学工也需限蔼q茗王虹,还小蕃箍，公司施正德1也克.反而云由中壬化洋工业有F长公司邮分履权kll年8月少日孔丹利独在河南法自筹岬金2也元飘青走设10方吨新将化方合司.发限复在再现.上题/圈吧科产业卜H华的图0金正大、贵我法谀喈赞滞德济利用产能同金iLt泉点五年做贵过g加右手专曲定设除

8、冬卷福拜利用产业闻，丸接避军上解年3H30日成都新苗化工股份肃限公司.掰北新赴甘肥业期限曲同位用超或管金瓜用错杯成才丸并的就化新是料况蚪甫7R小司6化肥产量整体下降，工业产值增长幅度较大，产业提升空间较大我国化肥产量整体呈下降态势，其中氮肥、磷肥下降较为明显，钾肥同比实现增长。与2021年相比，2021年氮肥增速增长最快，磷肥增速小幅增加，钾肥增速小幅下降。2021年，我国化肥行业实现产量折纯6027.2万吨，同比增长12.1%，增幅较2021年增加9.60个百分点，其中，氮肥折含N100%产量为4179.00万吨，同比增加8.60%,其中，尿素2657.00万吨，同比增长5.72%；磷肥折含

9、P2O5100%产量为1462.40万吨，同比增长24.30%；钾肥折含K2O100%产量为385.60万吨，同比增长10.8%。2021年，我国化肥行业实现工业总产值7274.21亿元,同比增长39.16%,增幅较2021年同期上涨13.87个百分点。2021年化肥原材料价格的不断上涨引起化肥价格整体上涨,这使化肥行业工业总产值大幅增加。2006年-2021年化肥行业主要产品产量情况单位：万吨,%日崩氢也常逢基木增速璃肥博逢聊起地遑密电）（班）（万吨）(%)【方吨，(%痂迪）(%)2006牛3.89岫L13.32亚出13J1.22M2.92L&5：W7谦比1102.4S5711.5k：56心

10、219.610.52W5年JJJtJS2.752.5-91.253CSUK.躇*3.27277.4SS43旭年4.S63卷14.0S29i24210.401.45421S83627S24.5T刈0年J.524,O7-3.S7231,701.52015J%761Z.LWII年J.I7S.9S)8.552.656.735力1.462.424263S5.6I10.SS数据来源：世经未来化肥作为重要的农资生产资料,直接关系到农业生产开展和广阔农民的切身利益,被列为国家重点鼓励和开展的产业。同时,受国家政策粮食压力增大和粮食价格快速上升,将不断刺激化肥供给和需求上升。2、化肥行业产业链农业是国民经济的根

11、底。化肥作为重要的支农物资,与农业增产、农民增收紧密相关,保持化肥行业平稳开展意义。化肥行业生产的下游主要是农户开展农业经济对化肥的需求,同时会有小局部工业需求,而上游行业主要是煤炭、电、各种生产用原材料等,具体包括磷矿、硫磺等原材料。各种用于生产化肥的矿类原材料本钱占化肥产成品最终本钱的70%以上,这些原料的供给量和价格都会严重影响化肥行业的开展。农业经济开展的强劲与疲软,直接影响着市场对化肥的需求,进而影响生产企业开工生产的积极性,影响市场的供给。化肥行业产业链简介化肥行业矿等茎产包装业、3通运输业!四轴化举原料制造;合成氨等纪工原料化学矿来选数据来源：世经未来3、化肥行业价格情况2021

12、年国内化肥产品氮磷钾价格同比均出现上涨。其中尿素年均价2070.60元/吨，较去年均价水平同比上涨18.57%；磷酸二铵年均价3272.00元/吨，较去年均价水平同比上涨13.54%；氯化钾年均价3165.81元/吨，较去年均价水平同比上涨24.68%。整体来讲，2021年我国肥料市场价格运行稳中有升。2007年-2021年国内化肥行业年均价单位：元，%年度幅破二辕氮化怦同比单价同比拳曲阳出明r年L听川1.4%工6葭笳诅始将2,074.4炽2T叫士班年之心&刀22.2S%4J55.S055懒-4J45楞蜘&3%200?年J.690W-P.il%2J84,S1-40.27%3.435.2417.

13、14%初心年1,74635335%2.8S1.732,539.22-26.0&%2011年18,5%3.2003.用,幻M6&%数据来源：世经未来2021年随着春耕作业的逐渐展开，春耕用肥的增加，各种氮磷钾肥、硫酸铵、复合肥将会有一定的上涨压力。4、尿素行业概况尿素广泛应用于中国的农业及工业。据商务部最新数据统计，2021年我国新增尿素产能至少500万吨，有效总产能达6800.00万吨，而国内需求仅5000.00万吨，产能过剩1800.00万吨。2021年前三季度，全国化肥的产量达5731.85万吨，同比增长13.68%。其中，氮肥的产量达3748.10万吨，占全国化肥总产量的65.39%；磷

14、肥的产量达1583.67万吨，占全国化肥总产量的27.63%；钾肥的产量达400.00万吨，占全国总产量的6.98%。监测数据显示：2021年前三季度，全国氮肥折含N100%的产量达3748.10万吨，同比增长12.30%。其中尿素的产量达2291.00万吨，同比增长13.70%，占全国氮肥总产量的61.13%。全国磷肥折五氧化二磷100%的产量达1583.67万吨，同比增长19.06%。2021年前三季度，全国钾肥折氧化钾100%的产量达400.00万吨，同比增长6.83%。近几年国内尿素供需形势分析及预测单位：万吨，%科出2喇年加Q9年却出华和11年20U(WH加13（翻升）产能立皖工说硬

15、珈006.450.0045.800.007.200.007.400.00产量5,104.001545.M)10.001545XW5.SM.OO蜀蜘国行业畀工率疝了第4,包TSWCPi飞.交5时.35%骸W，需加300.OT?.240.005於0.的士乃上的5.500.005.-50.00宸业拓来5.920.003,950.004.000.34曝4.IW.OO4J50.00工妙需求W0.W9JO.OT飒,00I.QJ0,1NLJOO.OO疝力上435网的工典nfl2,S0355(W.lrXJ.00JW.OO供嚼平曲-200.00AD0.00T。北屯0-llflM200.00工UWM5、复合肥料行

16、业概况复合肥料包括氮、磷及钾三种主要材料中的至少两种。复合肥料较单一元素肥料蕴含养分更高，提供的营养成份均衡。此外，不同的土壤及农作物所需的复合肥料成份不同。根据国家统计局的统计数据，2021年、2021年和2021年我国复合肥施用量到达1608.60万吨、1698.70万吨、1798.50万吨折纯，1990年到2021年年均复合增长率约为8.23%。以未来几年复合肥的年均增长率8%计算，至2021年我国复合肥施用量将到达2642.59万吨折纯。1990年至2021年我国复合肥施用量及同比增速单位：万吨，%数据来源：国家统计局6、甲醇行业概况甲醇是有机化工业的重要材料，用作生产甲醛、甲基叔丁基

17、醚、醋酸及其他工业用化学物质的原材料。甲醇是煤基尿素生产企业在氨合成过程中的重要副产品。制造企业可以通过调整反响条件及改变合成反响器及催化剂，灵活变换氨及甲醇的生产。该过程一般会改善氨合成的效率，因此能降低肥料的生产本钱。根据中国化工信息中心报告，2021年中国的甲醇产能到达约4705.00万吨，较2021年增加约17.63%。2006至2021年中国的甲醇产量、进出口及表观消费量情况单位：万吨，%注度产能产量进口量出口量；袅现消更更产量增长率20醍隼1J6S.OO745.S0112.7019.0D“曼削39.24H2007+1融7的&4.5O54部L的Q觥35,772008隼2338.00L

18、.1OP.W143.40的1.21&.3096R32W9不2,717.W1.12.?.W5：S,S0的40!,叫20JO3彳幻8L575.3O5100L242,09J-0040M茹2011年J.OflO.OflL窝工00571-004口也2.50.1.0022.Sb212年（费计10?02.4-5.004佻）.005.DO2.S60.0027,940资料来源：中国化工信息中心在国内，煤炭是生产甲醇的主要原材料，天然气及焦炉气居后。2021年，所有214家国内甲醇生产企业中，煤炭、天然气、焦炉气及其他材料的产能分别约占中国总甲醇产能的61.00%、27.00%、10.00%及2.00%。约70.

19、00%的国内甲醇产能由煤炭资源丰富或天然气资源丰富山东、河南、河北、四川、内蒙古及山西等地。甲醇的过往价格由于甲醇可产自原油、天然气或煤炭，其价格极易受到原油、天然气及煤炭本钱，以及国际贸易情况的影响。同时，整体经济状况对甲醇的需求也有重要的影响。近几年来，甲醇的市场需求及价格波动比拟大，2021年初甲醇价格每吨2620.00元，2021年初每吨1600.00元，2021年初每吨2430.00元，2021年初每吨2650.00元。未来仍将受国际方面影响，但是受国际原油上涨影响，国际进口甲醇价格对国内形成向上带动，国际进口量将呈下降趋势。7、化肥行业产业政策化肥对农业生产、农民增收，以及经济开展

20、的作用仍然不可替代。我国既是农业大国，也是化肥生产和消费大国，国家不断出台支持化肥行业开展的产业政策指示，下表列出了2021年以来国家出台的化肥行业相关政策。2021年以来化肥行业相关产业政策序号出台日期融算事瘠故黛内需JJ0l20203化里工位.十二五F发班规划重点是澳高产也集中度“提出资第t5年”配犯.崎.和和鼠施阳企业数量要火帽战小，大货型金比产能化磨将达到ECfl#以上一色费萄总皂.产业曩中度和产金雉杓的同忖一代佥盘鼓求用.步达到我商产量开能够蒙能或耕电黄J打汜工业”十二五一期间好一耍交矍小标.2嫩国齐扎百t鼾4强会美子额也存关和去施才牲的还扣对屎米.款爵杷.碑故貌二部三号化怛的单魏就

21、率祖行1将的低柒.32011.iO.11西齐靠烝告州”军鼻53号公海加12年俚磔*口关税电总量，分配成JH点_相美程序岁）的年牝肥造口其地幽蛾总量为LJ65万嗯.其中.昂起力。方叱：礴酸二抬的0方屯L复勺柜345万电一第12隼化花国营贸小配翻斯量分则为：原会当了再吟，瞬筑二钱行2万睢.爱舍吧1招万吨，非他茕贸跖配旗效虻分别为：尿素33万吨r蜂魏二接匕居不吨，支令纪1领/吨.企业亦碳化肥逞CT美和品颖实有先来总噌.Ai01J,0P.19磷侯忏业通小亲件主委内容松1.三年盟.席加上不再新建成扰贰拉法情腋双%会的畤岐一族，啮戚二铁凭正接照区域闽则撤走哺曰徐特;七按累这双况幻重描过的全世用新碱理淌场战

22、艮鼠案惜麟彼一诧一嘴俄二行罢赛时、必领甭隼.时费源.保印能域剃耳地球轴产整歌喈渊.鼓嶷楼矍祥飙利用号等.520li.QJ.23眦此部认定尿嚏迎由出口底淮输不含现拳喜披行格生窕检“00圮应为不誉晚布希博r令昨淡季球末和惠价粒g在2030元以下，提关的不高于工100元即可享费的的蛆军r析林前史厂价为庄1300-2000元魂攻吉一620!l03.10文生部赤台厅工干印总收匐11庠将凶花土配方苑肥.匚苜才m的通和-第化11示范息f刽近：狼捕配才思f下辿：髭化,后直后一,到村：韩化,ii-iiilJiC迎啕L强生工建议唯”上埼等.72011.0127美于微号NQ11年注椅化用供或工作的押为1发改及贸（2

23、M115。号?佯障牝肥些产感料件圆二保悻化肥处:iLiE常生产用虬，用气帙山一季将时化兄加北越河电蛇指导和怖地方战英企业向化鹏企业供应甫需七惘史愫g知1。,叫靠生并花坛找钝剂姿出会关于我将化先等部分产品出u尾我的理知京酒都去化而乩化品麻用的特利出口充盥-i金包括黄礴.啃财否.令我我，瞬%氧怅铁.交过唱酸钙.二无复合肥球.共计”续产奥辛.g之泗触工博客疫1千避一孑深化牝息流通体制皮革的决定1国交2009J也看）旗杆此把罐誉，艮恻.规范影业鲤营界勇.戴喇迪顿k”经营.修化率薛建曾管理.102009.02.05国家龙同戊祖是于宛乖仰肥饰梅道理城我的司”此进帏格曾国、世文钾壮例格善案制度.加大就髀阻陆

24、格的监的毋克力度.8、化肥行业前景化肥是现代农业的物质根底。在全球土地资源有限，耕地面积不断减少，而人口不断增加的大背景下，化肥在农业中的地位日益凸显，被称为粮食的“粮食，关系到人民的温饱、生存问题。2021年初出台的化肥工业“十二五规划指出“十二五期间，我国化肥工业要在提高产品集中度、产品结构优化、技术进步、加快兼并重组等方面取得成效。行业将向规模化、低本钱、高效能、环保型、差异化方向开展，根本形成垄断竞争的产业格局。1以本钱为导向的竞争模式成为主流化肥企业必须坚持本钱领先战略，实施一体化开展模式，不断延伸产业链，才能逐步提高自身的竞争力和生存能力，从而实现可持续开展。主要原因：一是竞争环境

25、压力。化肥产品特别是根底化肥具有同质性，原料本钱在销售收入中占有很高的比例，例如煤、天然气占尿素生产本钱中70%以上。在行业整体盈利水平下降的情况下，只有通过降低本钱来获得市场竞争优势。二是未来农村土地制度改革影响。土地流转促进规模化经营，会明显增加化肥、农药的规模化采购，化肥使用者的化肥购置议价能力将明显提高，如同规模采购可以获得更低折扣一样，必然要求化肥出厂价格更廉价。化肥生产企业要维持原有的利润率和市场占有率，必须降低生产本钱，如采用低价原料、实现多项产品联产、加强节能降耗，开展循环经济等，以此降低生产本钱，增加利润来源。三是政策变化后本钱上升。从长远来看，化肥产业优惠政策逐步取消，天然

26、气、煤炭继续提价是大趋势，煤炭、磷矿石、钾等原料也会因为资源税由从量征收改为从价征收而提价，原料本钱上升是必然趋势。企业要在产业结构调整中胜出，就必须从工艺改良、内部管理等方面节约本钱，适应未来低本钱竞争的潮流。2优化产品结构成为必然选择从当前及未来市场看，以下肥料市场需求增长较快，也是国家鼓励开展的产品，主要包括：高效化肥、复合颗粒肥、液体化肥、添加农药的肥料、专用化肥小麦、水稻、玉米、果树专用肥等、节水的全水溶性肥等。从尿素看，包括多肽尿素、智能尿素、涂层尿素、含硫尿素等新型产品。新型肥料品种上，焦点集中在水溶肥和缓控释肥两种新型节肥。相比拟而言，二者一种是速效肥料，一种是缓控释肥料，并不具有完全的替代关系，未来开展前景较好。越来越多的化肥生产企业向产品差异化方面开展，通过优化产品结构提高市场竞争力。主要原因：一是国家大力推进低碳减排的施肥模式，开展现代生态农业，要求化肥产品向复合化、专业化、精细化转变。因此，控制根底肥料总量，在新型化肥产品上加大开发力度，将是根本出路和未来方向。随着农民科学用肥、平衡施肥意识的增强，国内新型肥料开发正在加快进行，新型肥料将进入一个加速开展的新时期。二是国家产业政策导向功能增强。化肥工业“十二五规划确定调整优化品种结构，重点开展高效