债券基础知识习题含参考答案

1、个人采集整理-ZQ营业部：姓名：得分：一、填空题（每空）、上交所债券现货推行（净价）交易，并按证券账户进行申报、债券现货交易中，推行（当天展转）交易,即交易，所以能够当天买入后再卖出.、上交所债券现货交易集中竞价时，其申报应当切合以下要求:（）交易单位为手，人民币（）元面值债券为手（）计价单位为（每百元）面值债券地价钱（）申报价钱最小改动单位为（）元（）申报数目为手或其整数倍，单笔申报最大数目不超出万手（）申报价钱限制按照交易规则地规定履行.个人采集整理勿做商业用途、公司债按（）收取个人利息所得税、应计利息额（票面利率（天）已计息天数）、债券回购交易申报中，融资方按（买入）予以申报，融券方按（

2、卖出）予以申报.、上交所当天购置地债券，当天可用于（质押券）申报，并可进行相应地债券回购交易业务.、债券回购交易推行（一次成交、两次结算）制度，详细地清理交收，依据证券登记结算机构地规则办理.、上交所债券回购交易集中竞价时，其申报应当切合以下要求:（一）申报单位为手，（）元标准券为手；（二）计价单位为（每百元资本到期年利润）；（三）申报价钱最小改动单位为（）元或其整数倍；（四）申报数目为（）手或其整数倍，单笔申报最大数目不超出万手；（五）申报价钱限制依据交易规则地规定履行.、我司规定投资者进行质押式融资回购交易时，原则上回购标准券使用率不得超出（），回购放大倍数不得超出（）倍.客户申请经总部审

3、批经过地可放宽容制，最高回购标准券使用率不得超出（），回购放大倍数不得超出（）倍.个人采集整理勿做商业用途、若年代日（周四）卖出，则回购到期日为（月日）、认为例，质押入库，（）方向：（卖出）（）质押代码：（）、客户参加上海证券交易所债券回购业务，第一一定办理（证券帐户地指定交易手续）.、客户申请专业投资者成功后，客户须与营业部签订公司一致格式地（债券质押式回购拜托协议）.、质押券对应地标准券数目有节余地，能够经过本所交易系统，将相应地质押券申报转回原证券账户.当天（申报转回）地债券，当天能够卖出.个人采集整理勿做商业用途二、简答题（每题）、怎样计算应计利息额答：应计利息额票面利率（天）已计息天

4、数.应计利息额是指本付息期“起息日”至“成交日”所含利息金额.从“起息日”当天开始计算利息.票面利率：固定利率债券是指刊行票面利率；浮动利率债券是指本付息期计息利率.年度天数及已计息天数：年按天计算，闰年代日不计算利息；已计息天数是指“起息日”至“成交日”实质日历天数.当票面利率不可以被天整除时，计算机系统按每百元利息额地精度（小数点后保存位）计算；交割单所列“应计利息额”按“舍入”原则，以元为单位保存位小数列示.交易日挂牌显示地“每百元应计利息额”是包含“交易日”当天在内陆应计利息额；若债券拥有到期，则应计利息额是自“起息日”至“到期日”（不包含到期日当天）地应计利息额.个人采集整理勿做商业

5、用途、列举债券地有关风险答：（一）信誉风险:债券到期时,债务人能否能够还本付息.这个风险只针对无担保债,能够1/3个人采集整理-ZQ参照债券地信誉评级.无担保债一般要比有担保债利润率高.个人采集整理勿做商业用途（二）利率风险:央行基础利率上涨则债券市场价钱降落,反之亦然.理论上,债券地市场价格变化应当为久期*基础利率变化,实质市场下中长远债券(久期年)受影响最大.注意,这里地市场价钱变化不影响债券拥有到期地利润率.个人采集整理勿做商业用途（三）供求风险:债券市场正在面对大发展,债券市场面对大扩容,短期可能出现资本面跟不上供给面地状况,此时债券价钱会下跌以获取更高利润;在牛市中,资本可能从债市转

6、向股市,以致债券价钱下跌;经济下行周期时,政府一般会降息刺激经济发展,此时资本会涌入债券市场有可能出现泡沫.个人采集整理勿做商业用途（四）通货膨胀风险:通货膨胀意味着市场要求更高地无风险利润率,央行也有可能加息,债券需要提升利润率才能吸引资本.通货收缩时,央行会降息以提升流动性和促使投资年时年期定存为略多.个人采集整理勿做商业用途（五）久期风险:债券地久期风险是和上述风险联系在一同地,长远期实质上放大了利率颠簸风险和通货膨胀颠簸风险.个人采集整理勿做商业用途、列举上交所债券回购限期及代码答：上海证券交易所可交易地质押式回购（括弧中为交易代码）分为日（）、日（）、日（）、日（）、日（）、日（）、

7、日（）、日（）、日（）共个品种.个人采集整理勿做商业用途、购回价计算公式为答：购回价元年利润率元回购天数.、假如在回购到期日（日），客户不可以支付到期对付款，属于违约行为（交收缺口部分下称“违约交收金额”）.营业部须依据结算公司规定对客户进行处分，详细按以下程序办理：个人采集整理勿做商业用途答：、按以下公式收取透支款项利息和违约金：每天透支款项利息违约交收金额金融公司同业存款利率；每天违约金违约交收金额.（“每天”均含法定节假日）.、在日收市前，要求客户自行办理部分证券或存入资本以偿付违约交收金额及利息、违约金.不然，营业部于日起卖出客户待办理地证券.变卖所得用于填补违约交收款、利息及违约金.

8、个人采集整理勿做商业用途、回购标准券占用率地计算公式、回购放大倍数地计算公式答：回购标准券占用率地计算公式为：回购标准券使用率融资回购交易未到期余额质押券对应地标准券总量回购放大倍数地计算公式为：回购放大倍数融资回购交易未到期余额投资者账户净财产、专业个人投资者应当切合条件答：证券账户净财产不低于人民币万元；具备债券投资基础知识，并经过有关测试；最近来几年内拥有笔以上地债券交易成交记录；书面签订债券市场专业投资者风险揭露书，作出有关许诺；不存在严重不良诚信记录.个人采集整理勿做商业用途、在债券回购到期日，融资方能够获取哪些流动性便利答：回购到期日，交易系统依据结算公司供给地当天回购到期地数据，为有关账户增添相应可融资额度.融资方能够在可融资额度内进行新地融资回购，进而实现转动融资；或许，融资方能够申报将有关质押券转回原证券账户，并可在当天卖出，卖出地资本可用于偿还到期购回款.个人采集整理勿做商业用途、说明在债券正回购交易中最大地风险答：是欠库和欠资.所谓欠库就是指当债券折算率降低后，没能实时补足债券，以致标准券可融资地资本量小于直接融入到资本量.所谓欠资就是指当质押债券到期，需要还款时，账户上可用资本不足以送还融资地资本及对付地利息.个人采集整理勿做商业用途2/3个人采集整理-ZQ、假定投资者有万闲置