十月《证券基础知识》证券从业资格考试综合测试卷含答案

1、十月证券基础知识证券从业资格考试综合测试卷含答案一、单项选择题（共60题，每题1分）。1、上市公司的年度报告应当在每个会计年度结束之日起（）个月内编制完成并披露。A、1B、2C、3D、4【参考答案】：D【解析】掌握上市公司信息披露管理办法的有关规定。见教材第八章第一节，P337。2、如果市场是有效的，则债券的平均收益率和股票的平均收益率（）。A、大体保持相对稳定B、保持相对的关系C、两者没有任何关系D、大体保持相等的关系【参考答案】：A【解析】从单个债券和股票来看，他们的收益率经常会发生差异，而且有时差距还很大。但总体而言，如果市场是有效的，则债券的平均收益率和股票的平均收益率会大体保持相对稳

2、定的关系，其差异反映了二者风险程度的差并。3、按照新会计准则和相关规定，关于估值的基本原则叙述错误的是（）。A、对存在活跃市场的投资品种，如估值日有市价的，应采用市价确定公允价值B、对不存在活跃市场的投资品种，应采用市场参与者普遍认同且被以往市场实际交易价格验证具有可靠性的估值技术确定公允价值C、有充足理由表明按以上估值原则仍不能客观反映相关投资品种的公允价值的，基金管理公司应根据具体情况与托管银行进行商定，按最能恰当反映公允价值的价格估值D、有充足理由表明按以上估值原则仍不能客观反映相关投资品种的公允价值的，基金管理公司应根据具体情况与持有人进行商定，按最能恰当反映公允价值的价格估值【参考答

3、案】：D【解析】最后一项与持有人进行商定是不正确的4、证券公司应当按上一年营业费用总额的（）计算营运风险的风险准备。A、20%B、10%C、15%D、5%【参考答案】：B5、（）指证券发行人在证券到期时无法还本付息而使投资者遭受损失的风险。A、信用风险B、经营风险C、财务风险D、市场风险【参考答案】：A【解析】考点：掌握证券投资系统风险、非系统风险的含义，熟悉风险来源、作用机制、影响因素和收益与风险的关系。见教材第六章第四节，P261。6、从资本市场的发展历程来看，（）是培育和发展市场的重要环节，是证券监管机构的首要任务和宗旨。A、降低系统性风险B、保证证券市场的公平、效率和透明C、保护投资者

4、合法权益，让投资者树立信心D、防止内幕交易【参考答案】：C7、股票有不同的分类方法，按照股东权益的不同的可以分为（）。A、记名股票与不记名股票B、普通股票与优先股票C、有面额股票与无面额股票D、A股与B股【参考答案】：B【解析】本题要求掌握股票的各种分类。8、当股份公司为增加公司资本而决定增加发行新的股票时，原普通股股东享有按其持股比例，以低于市价的某一特定价格优先认购一定数量新发行股票的权利是指（）。A、优先股的权利B、所有股东的权利C、参与优先股的权利D、优先认股权【参考答案】：D9、将优先股票分为参与优先股和非参与优先股的依据是（）。A、优先股票股息在当年未能足额分派时，能否在以后年度补

5、发B、优先股票在公司盈利较多的年份里，除了获得固定的股息外，能否参与或部分参与本期剩余盈利的分配C、优先股票在一定的条件下能否转换成其他品种D、优先股票能否由原发行的股份公司出价赎回【参考答案】：B【解析】参与优先股票和非参与优先股票，这种分类的依据是在公司盈利较多的年份里，优先股票除了获得固定的股息以外，能否参与或部分参与本期剩余盈利的分配。10、上海证券交易所和深圳证券交易所先后于（）正式营业。A、1990年12月和1991年7月B、1991年10月和1990年10月C、1992年11月和1992年11月D、1992年9月和1991年12月【参考答案】：A【解析】本题考核的是上海证券交易所

6、和深圳证券交易所正式营业的时间。1990年，国家允许在有条件的大城市建立证券交易所。1990年12月19日和1991年7月3日，上海证券交易所和深圳证券交易所先后正式营业。11、中证全债指数体系包括（）只分年期指数和（）只分类别指数。A、3，4B、4，3C、3，3D、44【参考答案】：B12、为促进中小型高新技术企业快速成长，代办股份转让系统于2006年底启动了挂牌公司（）试点，这是代办股份转让系统的制度创新。A、定向增资B、非定向增资C、定额增资D、非定额增资【参考答案】：A13、同业拆借市场在金融市场体系中属于（）范畴。A、资本市场B、货款市场C、货币市场D、长期资金融通市场【参考答案】：

7、C14、证券公司的自营业务投资规模不超过净资本的（）%的，无须取得证券自营业务资格。A、80B、85C、90D、95【参考答案】：A【解析】考点：掌握证券公司主要业务的种类、业务内容及相关管理规定。见教材第七章第二节，P287。15、（）是根据法律法规的要求，在证券投资基金运作中承担资产保管、交易监督、信息披露、资金清算与会计核算等相应职责的当事人。A、基金托管人B、基金管理人C、基金份额持有人D、基金营销人员【参考答案】：A【解析】掌握基金托管人的概念、条件、职责、更换条件。见教材第四章第二节，P133。16、长期国债是指偿还期限在（）的国债。A、8年或8年以上B、10年或10年以上C、15

8、年或15年以上D、20年或20年以上【参考答案】：B17、下列各项中，不属于证券市场特征的是（）。A、价值直接交换的场所B、财产权利直接交换的场所C、风险直接交换的场所D、收益直接交换的场所【参考答案】：D【解析】证券市场具有以下三个显著特征：(1)证券市场是价值直接交换的场所。(2)证券市场是财产权利直接交换的场所。(3)证券市场是风险直接交换的场所。18、在调查操纵证券市场、内幕交易等重大证券违法行为时、经国务院证券监督管理机构主要负责人批准，可以限制被调查事件当事人的证券必卖，但限制的期限不得超过（）个交易日。A、10B、15C、20D、30【参考答案】：B【解析】熟悉证券法赋予证券监督

9、管理机构的职责、权限。见教材第八章第二节，P348。19、拉斯贝尔加权指数是指（）。A、基期加权股价指数B、计算期加权股价指数C、简单算术股价指数D、几何加权股价指数【参考答案】：A【解析】基期加权股价指数又称为拉斯贝尔加权指数。20、通过各种通讯方式，不通过集中的交易所，实行分散的、一对一交易的衍生工具是（）。A、交易所交易的衍生工具B、OTC交易的衍生工具C、内置型衍生工具D、嵌入式衍生产品【参考答案】：B21、发行对象仅限于个人的国债是（）。A、财政债券B、记账式国债C、凭证式国债D、储蓄国债(电子式)【参考答案】：D【解析】储蓄国债（电子式）只针对个人发行22、（）信用风险最小。A、地

10、方政府债券B、金融债券C、公司债券D、中央政府债券【参考答案】：D【解析】考点：掌握证券投资系统风险、非系统风险的含义，熟悉风险来源、作用机制、影响因素和收益与风险的关系。见教材第六章第四节，P261。23、财政部于1998年8月18日向四大国有商业银行定向发行的记账式附息国债国债属于（）。A、国家重点建设债券B、财政债券C、长期建设国债D、特别国债【参考答案】：D【解析】了解我国特别国债、长期建设国债、政府支持机构债券、政府支持债券的发行目的和发行情况。见教材第三章第二节，P93。24、开立证券账户的基本原则是（）。A、合法性和公正性B、合法性和真实性C、真实性和公开性D、公正性和公平性【参

11、考答案】：B【解析】投资者开立证券账户实行实名制，要求合法、真实。25、目前，我国基金大部分按照（）的比例计提基金管理费。A、1%B、1.5%C、2%D、2.5%【参考答案】：B26、巴塞尔协议规定，开展国际业务的银行必须将其资本对加权风险资产的比率维持在B以上，其中核心资本至少为总资本的（）。A、40%B、50%C、60%D、70%【参考答案】：B27、安全性最高的有价证券是（）。A、国债B、股票C、公司债券D、企业债券【参考答案】：A28、国家股、法人股的持有者放弃配股权，将配股权有偿转让给其他法人或社会公众，这些法人或社会公众行使相应的配股权时所认购的新股叫做（）。A、配股B、转配股C、

12、除权股D、除息股【参考答案】：B【解析】本题是对转配股定义的考查。转配股是我国股票市场特有的产物。29、（）是指由承销商先全额购买发行人该次发行的证券，再向投资者发售，由承销商承担全部风险的承销方式。A、比例包销B、代销C、全额包销D、余额包销【参考答案】：C【解析】注意全额包销和余额包销的区别：全额包销由承销商先全额购买发行人该次发行的证券，再向投资者发售，由承销商承担全部风险；余额包销是指当投资者实际认购总额低于预定发行额时未出售的证券由承销商负责认购，并在约定时间向发行人支付全部证券款项。30、嵌入到非衍生合同中的衍生金融工具是（）。A、内置型衍生工具B、交易所交易的衍生工具C、OTC交

13、易的衍生工具D、结构化金融衍生工具【参考答案】：A31、下列关于虚拟资本的说法中，不正确的是（）。A、以有价证券形式存在B、独立于实际资本之外C、本身不能在生产过程中发挥作用D、虚拟资本的价格总额等于真实资本的账面价格【参考答案】：D【解析】所谓虚拟资本，是指以有价证券形式存在，并能给持有者带来一定收益的资本。虚拟资本是相对独立于实际资本的一种资本存在形式。通常，虚拟资本的价格总额并不等于所代表的真实资本的账面价格，甚至与真实资本的重置价格也不一定相等，其变化并不完全反映实际资本额的变化。32、从业人员受到所在机构处分，或者凶违法违规被国家有关部门依法查处的，机构应在作出处分决定、知悉该从业人

14、员违法违规被查处事项之日起（）个工作日内向中国证券业协会报告。A、7B、8C、9D、10【参考答案】：D【解析】掌握证券业从业人员执业行为准则规定的适用对象及自律管理机构、基本准则、禁止行为、监督及惩戒。见教材第八章第三节，P383。33、截至2008年12月底，我国共有证券公司（）家，证券公司资产的总规模和收入水平都迈上了新台阶。A、100B、108C、158D、170【参考答案】：B34、证券公司经营证券经纪业务的风险控制指标标准叙述错误的是（）。A、证券公司经营证券经纪业务的，其净资本不得低于人民币2000万元B、证券公司经营证券承销与保荐、证券自营、证券资产管理、其他证券业务等业务之一

15、的，其净资本不得低于人民币5000万元C、证券公司经营证券经纪业务，同时经营证券承销与保荐、证券自营、证券资产管理其他证券业务等业务之一的，其净资本不得低于人民币1亿元D、证券公司经营证券承销与保荐、证券自营、证券资产管理、其他证券业务中两项及两项以上的，其净资本不得低于人民币5亿元【参考答案】：D35、在没有优先股的条件下，以公司净资产除以发行在外的普通股票的股数求得（）。A、每股账面价值B、每股内在价值C、每股票面价值D、每股清算价值【参考答案】：A36、下列对基金份额持有人与管理人之间的关系认识错误的是（）。A、是委托人、受益人与受托入的关系B、基金份额持有人是基金资产的终极所有者和基金

16、投资收益的受益人；基金管理人则是接受基金份额持有人的委托，负责对所筹集的资金进行具体的投资决策和日常管理C、是所有者和经营者之间的关系D、是相互制衡的关系【参考答案】：D37、对我国证券投资基金的认识正确的是（）。A、证券投资基金管理暂行办法以法律形式确认了基金业在资本市场及社会主义市场经济中的地位和作用B、封闭式基金一直是基金设立的主流形式C、中国还没有中外合资基金D、截至2007年末，我国已有基金管理公司59家，且出现了第一家管理基金规模超过千亿元的基金公司【参考答案】：D38、证券投资基金的主要投资风险不包括（）。A、市场风险B、管理风险C、汇率风险D、巨额赎回风险【参考答案】：C39、

17、证券的风险性是指实际收益与（）的相背离。A、预期收益B、账面收益C、真实收益D、市场收益【参考答案】：A【解析】考点：掌握证券和有价证券定义、分类和特征。见教材第一章第一节，P3。40、下列属于间接融资手段的有（）。A、普通股B、优先股C、债券D、贷款【参考答案】：D【解析】熟悉债券与股票的异同点。见教材第三章第一节，P84。41、上海证券交易所和深圳证券交易所的证券账户由（）集中统一管理。A、证券交易B、证券登记结算机构C、中国证监会D、证券公司【参考答案】：B【解析】账户都是由证券登记结算机构统一管理。42、附新股认购权公司债在行使新股认购权后，债券形态（）。A、依然存在B、自行消失C、转

18、为股票D、自动作废【参考答案】：A43、实物期货主要有（）等几种类型。A、外汇期货B、利率期货C、股票期货D、有色金属期货【参考答案】：D44、（）的变动会引起债券价格上升。A、债券存续期变长B、市场利率升高C、发行人信用状况变好D、债券供给大于需求【参考答案】：C【解析】考点：掌握证券和有价证券定义、分类和特征。见教材第一章第一节，P5。45、由于中央政府拥有税收、货币发行等特权，通常情况下，中央政府债券不存在违约风险，因此，这一类证券被视为（）。A、低风险证券B、高风险证券C、风险证券D、无风险证券【参考答案】：D46、股票以面值作为发行价，称为（）。A、平价发行B、折价发行C、溢价发行D

19、、市价发行【参考答案】：A【解析】股票以面值作为发行价，称为平价发行；发行价高于面值价额发行，称为溢价发行。我国公司法规定股票发行价格可以按票面金额，也可以超过票面金额，但不得低于票面金额。47、优先股股息在当年未足额分派时，能在以后年度补发的优先股，称为（）。A、参与优先股B、累积优先股C、可赎回优先股D、股息可调整优先股【参考答案】：B48、按照基金管理暂行办法的规定，基金管理人由（）机构担任。A、证券公司B、保险公司C、基金管理管理公司D、商业银行【参考答案】：C【解析】基金管理人一般由基金管理公司担任，基金管理公司通常由证券公司，信托投资公司，或者其他机构等发起设立。49、以下不属于证

20、券服务机构的是（）。A、证券交易所B、会计师事务所C、律师事务所D、资产评估机构【参考答案】：A【解析】证券服务机构是指依法设立的从事证券服务业务的法人机构。证券服务机构包括投资咨询机构、财务顾问机构、资信评级机构、资产评估机构、会计师事务所、律师事务所等从事证券服务业务的机构。证券交易所不属于证券中介机构。50、证券市场两个最基本和最主要的品种是（）。A、股票和基金证券B、债券和金融期货C、股票和债券D、基金证券和金融期货【参考答案】：C【解析】C【解析】股票和债券是证券市场两个最基本和最主要的品种。51、未知价计算法中的“未知价”是指（）。A、当日证券市场上各种金融资产的开盘价B、当日证券

21、市场上各种金融资产的收盘价C、下一个交易日证券市场上各种金融资产的开盘价D、下一个交易日证券市场上各种金融资产的收盘价【参考答案】：B【解析】未知价又称期货价，是指当日证券市场上各种金融资产的收盘价，即基金管理人根据当日收盘价来计算基金单位资产净值。52、某投资者以26元一股的价格买入甲公司股票，持有1年，分得现金1.30元，则股利收益率是（）。A、2%B、4%C、7%D、5%【参考答案】：D53、根据中华人民共和国刑法规定，操纵证券交易价格属于（）。A、渎职罪B、操纵证券市场罪C、金融诈骗罪D、妨害对公司、企业的管理秩序罪【参考答案】：B【解析】根据中华人民共和国刑法规定，操纵证券交易价格属

22、于操纵证券市场罪。本题正确答案为B选项。54、下列不属于我国证券交易所市场层次结构的是（）。A、创业板市场B、中小企业板块市场C、主板市场D、非上市公众市场【参考答案】：D【解析】根据社会经济发展对资本市场的需求和建设多层次资本市场的部署，我国在以上海、深圳证券交易所作为证券市场主板市场的基础上，又在深圳证券交易所设置中小企业板块市场和创业板市场，从而形成交易所市场内的不同市场层次。55、依据基金管理办法的规定，基金人保存基金的会计帐册记录（）年以上。A、5B、10C、15D、20【参考答案】：C56、可交换债券与可转换债券的相似之处是（）。A、发债主体和偿债主体B、使用的法规C、发行要素D、

23、所换股份的来源【参考答案】：C【解析】考点：熟悉各种公司债券的含义。见教材第三章第三节，P105。57、对指数基金认识正确的是（）。A、指数基金的管理费较高，但是交易费用较低B、指数基金是20世纪90年代以来出现的新的基金品种C、由于指数基金的投资非常分散，可以完全消除投资组合的非系统风险D、投资组合模仿某一股价指数或债券指数，当价格指数上升时，基金收益减少【参考答案】：C58、同业拆借市场在金融市场体系中属于（）范畴。A、资本市场B、长期资金融通市场C、贷款市场D、货币市场【参考答案】：D【解析】货币市场的融资期限在一年以下，细分为短期国库券市场、商业票据市场、同业拆借市场以及欧洲美元市场等

24、。所以，正确答案为D。59、按照规定，下列论述不正确的是（）。A、发行人向不特定对象发行的证券，法律、行政法规规定应当由证券公司承销的，发行人应当同证券公司签订承销协议B、发行人向不特定对象发行的证券票面总值超过人民币5000万元，应当由承销团承销C、证券承销采取代销或包销方式D、上市公司向原股东配售股份应当采用包销方式发行【参考答案】：D60、股票及其他有价证券的理论价格是根据现值理论，将股票的期值按利率和证券的有效期限折算今天的价值就是其理论价值。（）A、当前的市场利率B、同期银行贷款利率C、同期银行存款利率D、资本成本【参考答案】：A二、多项选择题（共20题，每题1分）。1、国际债券的种

25、类有（）。A、外国债券B、本国债券C、欧洲债券D、扬基债券【参考答案】：A,C【解析】国际债券是指一国借款人在国际证券市场上以外国货币为面值，向外国投资者发行的债券。国际债券主要分为两类：外国债券；欧洲债券。2、新中国证券市场发展史包括（）。A、19781992年新中国资本市场萌生B、19931998年全国性资本市场形成和初步发展C、1999以来资本市场进一步规范和发展D、2008年年末，启动沪深300股指期货和融资融券制度【参考答案】：A,B,C【解析】掌握新中国证券市场历史发展阶段和对外开放的内容。见教材第一章第三节，P3234。3、奇异型期权通常在（）等内容上与标准化的交易所交易期权存在

26、差异。A、期权价格B、基础资产C、期权有效期D、选择权性质【参考答案】：B,C,D【解析】答案为BCD。奇异型期权通常在选择权性质、基础资产以及期权有效期等内容上与标准化的交易所交易期权存在差异，种类庞杂，较为流行的就有数十种之多。4、证券投资基金的作用有（）。A、基金为中小投资者拓宽了投资渠道B、基金丰富了大投资者的投资方式C、有利于证券市场的稳定和发展D、有利于证券市场的国际化【参考答案】：A,C,D5、目前，我国金融债券的品种主要有（）。A、商业银行债券B、证券公司债券C、保险公司次级债务D、政策性金融债券【参考答案】：A,B,C,D【解析】本题考核的是我国目前有哪些金融债券品种。近年来

27、，我国金融债券市场发展较快，金融债券品种不断增加。主要有以下几种：政策性金融债券；商业银行债券；证券公司债券：保险公司次级债务；财务公司债券。6、无面额股票的特点有（）。A、发行或转让价格较灵活B、便于股票分割C、注明它在公司总股本中所占的比例D、为股票发行价格的确定提供依据【参考答案】：A,B【解析】C和D选项属于有面额股票的特征。7、对基金份额持有人大会认识不正确的是（）。A、由基金管理人召集B、基金管理人未按规定召集或者不能召集时，由基金托管人召集C、代表基金份额5%以上的基金份额持有人就同一事项有权要求召开基金份额持有人大会D、基金管理人、基金托管人都不召集的，代表基金份额10%以上的

28、基金份额持有人有权自行召集，并报国务院证券监督管理机构备案【参考答案】：C8、金融现货交易和金融期货交易的区别为（）。A、金融现货交易的对象是某一具体形态的金融工具；而金融期货交易的对象是金融期货合约B、金融工具现货交易的首要目的是筹资或投资；金融期货交易是一种风险管理工具，风险厌恶者可以利用它进行套期保值、规避风险，喜好风险者则利用它承担更大的风险C、金融现货的交易价格是实时的成交价；而期货交易价格是对金融现货未来价格的预期D、金融现货交易和金融期货交易在交易方式上不同，但在结算方式上是相似的【参考答案】：A,B,C【解析】熟悉金融期货交易与金融现货交易及远期交易的区别。见教材第五章第二节，

29、P161162。9、金融期货的基本功能有（）。A、套期保值功能B、价格发现功能C、投机功能D、套利功能【参考答案】：A,B,C,D10、根据公司法规定，下面叙述正确的是（）。A、公司发行新股的条件是公司要具备健全且运行良好的组织结构，具有持续盈利能力，财务状况良好，最近3年内财务会计文件无虚假记载，且在最近3年内无其他重大违法行为B、股份有限公司申请其股票上市交易，向证券交易所报送有关文件C、交易所有权决定暂停和终止股票上市D、公司上市条件是公司股本总额降低至2000万元；向社会公开发行的股份达公司总股份数的25%以上，公司股本总额超过人民币3亿元的，其向社会公开发行的股份的比例为l0%以上【

30、参考答案】：A,B,C11、证券投资基金的作用有（）。A、基金为中小投资者拓宽了投资渠道B、基金丰富了大投资者的投资方式C、有利于证券市场的稳定和发展D、有利于证券市场的国际化【参考答案】：A,C【解析】熟悉基金的作用。见教材第四章第一节，P121。12、金融衍生工具伴随的风险主要有（）。A、汇率风险、利率风险B、信用风险、法律风险C、市场风险、运作风险D、流动性风险、结算风险【参考答案】：B,C,D13、从风险控制指标标准看，证券公司为客户买卖证券提供融券服务的，须符合（）规定。A、为单一客户融资业务规模不得超过净资本的5%B、接受单只担保股票的市值不得超过该股票总市值的20%C、按对客户融

31、资规模的l0%计算风险准备D、按对客户融券规模的20%计算风险准备【参考答案】：A,B,C14、存券银行的职能包括（）。A、发行ADRB、在ADR交易过程中，存券银行负责ADR的注册和过户C、存券银行负责ADR的保管和清算D、存券银行为ADR持有者和基础证券发行人提供信息和咨询服务【参考答案】：A,B,D【解析】了解美国存托凭证种类以及与美国存托凭证的发行和交易相关的机构。见教材第五章第四节，P186。15、关于金融衍生工具的基本特征叙述错误的是（）。A、无论是哪一种金融衍生工具，都会影响交易者在未来一段时间内或未来某时点上的现金流，跨期交易的特点十分突出B、金融衍生工具交易一般只需要支付少量

32、的保证金或权利金就可签订远期大额合约或互换不同的金融工具C、金融衍生工具的价值与基础产品或基础变量紧密联系、规则变动D、金融衍生工具的交易后果取决于交易者对衍生工具(变量)未来价格(数值)的预测和判断的准确程度【参考答案】：D16、基金资产总值是指基金所拥有的（）所形成的价值总和。A、各类证券的价值B、银行存款本息C、基金应收的申购基金款D、其他投资【参考答案】：A,B,C,D【解析】熟悉基金资产估值的概念及估值的基本原则。见教材第四章第三节，P136137。17、享有优先认股权的股东，对其所享有的优先认股权可有以下选择（）。A、行使权利认购新发行的普通股票B、如果法律允许，可以将权利转让给他

33、人，从中获得一定的报酬C、按超出其持股比例5%以内的数量，优先认购一定数量新发行股票的权利D、不行使权利而听任其过期失效【参考答案】：A,B,D18、下列对非上市证券认识正确的有（）。A、非上市证券是指未申请上市或不符合证券交易所上市条件的证券B、非上市证券不允许在证券交易所内交易C、非上市证券可以在其他证券交易市场交易D、普通开放式基金份额和凭证式国债属于非上市证券【参考答案】：A,B,C,D19、企业的组织形式可分为（）。A、独资制B、合资制C、合伙制D、公司制【参考答案】：A,C,D【解析】掌握证券发行主体及其发行目的。见教材第一章第二节，P7。20、公司法对监事会或监事的规定正确的是（

34、）。A、有权向股东会提出罢免董事、经理的建议B、股份有限公司监事会至少每6个月召开一次C、有限责任公司的监事会会议每年至少召开一次D、出席会议的监事可以不在会议记录上签字【参考答案】：A三、不定项选择题（共20题，每题1分）。1、基金性质的机构投资者包括（）。A、证券投资基金B、社保基金C、社会公益基金D、外国机构投资者【参考答案】：A,B,C【解析】基金性质的机构投资者包括证券投资基金、社保基金、企业年金和社会公益基金。外国机构投资者是个宽泛的概念，并不一定是基金性质的机构投资者。2、广义的有价证券包括（）。A、实物领取凭证B、商品证券C、货币证券D、资本证券【参考答案】：B,C,D【解析】

35、掌握证券和有价证券定义、分类和特征。见教材第一章第一节，P2。3、以下关于股票的市场价格阐述正确的是（）。A、股票的市场价格由股票的价值决定B、供求关系是最直接影响股票的市场价格因素C、任何经济、政治、军事、社会因素的变动都会影响公司经营状况，进而影响股价的涨跌D、影响股票价格的因素复杂多变，所以股票的市场价格皇现出高低起伏的波动性特征【参考答案】：A,B,D【解析】C选项应为除股份公司本身经营状况以外,任何经济、政治、军事、社会因素的变动都会影响到股票市场的供求关系,进而影响到股价的涨跌。4、有面额股票的票面金额的规定有（）。A、在理论上是用资本总额除以股票数求得B、在实际中是用法规直接规定

36、C、一般限定的是该类股票的最高票面金额D、同次发行的有面额股票的票面金额相同【参考答案】：A,B,D【解析】熟悉普通股票与优先股票、记名股票与不记名股票、有面额股票与无面额股票的区别和特征。见教材第二章第一节，P5152。5、国际债券的投资者，主要有（）。A、各国政府B、银行或其他金融机构C、各种基金会D、工商财团和自然人【参考答案】：B,C,D6、关于金融期权与金融期货论述不正确的是（）。A、金融期权与金融期货都是人们常用的套期保值工具，它们的作用与效果是相同的B、人们利用金融期货进行套期保值，在避免价格不利变动造成的损失的同时，也必须放弃若价格有利变动可能获得的利益C、通过金融期权交易，既

37、可避免价格不利变动造成的损失，又可在相当程度上保住价格有利变动而带来的利益D、在现实的交易活动中，人们往往将金融期权与金融期货结合起来，通过一定的组合或搭配来实现某一特定目标【参考答案】：A7、证券公司自营业务应当建立健全（）的投资决策与授权机制。A、相对集中B、权责统一C、高度集中D、权责分离【参考答案】：A,B8、信用风险主要受证券发行人的（）影响。A、经营能力B、盈利水平C、事业稳定程度D、规模大小【参考答案】：A,B,C,D【解析】掌握证券投资系统风险、非系统风险的含义，熟悉风险来源、作用机制、影响因素和收益与风险的关系。见教材第六章第四节，P261。9、满足询价制度要求的是（）。A、

38、对在深圳证券交圳证券交易所中小企业板、创业板上市的公司，必须经过初步询价和累计投标询价两个阶段定价B、对在深圳证券交易所中小企业板、创业板上市的公司，发行人及其主承销商可以根据初步询价结果确定发行价格C、只有参与初步询价的询价对象才能参与网下申购D、所有询价对象均可自主选择是否参与初步询价，主承销商不得拒绝询价对象参与初步询价【参考答案】：B,C,D【解析】掌握证券发行与承销管理办法对首次公开发行股票实行的询价制度和对证券发售的规定。见教材第八章第一节，P333。10、企业的组织形式可分为（）。A、独资制B、合资制C、合伙制D、公司制【参考答案】：A,C,D【解析】掌握证券发行主体及其发行目的

39、。见教材第一章第二节，P7。11、上市公司披露的定期报告包括（）。A、年度报告B、中期报告C、季度报告D、月度报告【参考答案】：A,B,C【解析】掌握上市公司信息披露管理办法的有关规定。见教材第八章第一节，P337。12、股票投资的收益由（）组成。A、公积金转增股本B、利息C、股息收入D、资本利得【参考答案】：A,C,D13、参与证券投资的金融机构包括（）。A、证券经营机构B、银行业金融机构C、保险公司及保险资产管理公司D、主权财富基金【参考答案】：A,B,C,D14、当上市公司出现（）情况时，证券交易所应当暂停上市公司的股票交易。并要求上市公司立即公布有关信息。A、公司的股票交易发生异常波动

40、B、有投资者发出收购该公司股票的公开要约C、上市公司依据上市协议提出停牌申请D、未按规定履行信息披露义务【参考答案】：A,B,C15、依有价证券的品种而形成的结构关系的构成主要有（）。A、股票市场B、债券市场C、基金市场D、衍生产品市场【参考答案】：A,B,C,D【解析】掌握证券市场的定义、特征、结构和基本功能。见教材第一章第一节，P5。16、金融衍生工具依照基础工具可以划分为（）。A、股权类产品的衍生工具B、货币衍生工具C、利率衍生工具D、信用衍生工具【参考答案】：A,B,C,D【解析】掌握金融衍生工具的分类。见教材第五章第一节，P148。17、证券公司申请融资融券业务资格必须遵守的业务规则

41、有（）。A、证券公司以客户的名义在商业银行分别开立融资专用资金账户和客户信用交易担保资金账户B、证券公司在向客户融资融券前，应当办理客户征信，了解客户的身份、财产与收入状况、证券投资经验和风险偏好，并以书面和电子方式予以记载、保存C、客户只能与一家证券公司签订融资融券合同，向一家证券公司融人资金和证券，客户只能开立一个信用资金账户D、客户融资买入或者融券卖出的证券暂停交易，且交易恢复日在融资融券债务到期日之后的，融资融券的期限不得顺延【参考答案】：B,C【解析】掌握证券公司融资融券业务管理办法和业务指引的有关规定。见教材第八章第一节，P339。18、资产证券化的有关当事人包括（）。A、特定目的

42、机构或特定目的受托人B、资金和资产存管机构C、信用增级机构与信用评级机构D、发起人、承销人和证券化产品投资者【参考答案】：A,B,C,D【解析】掌握资产证券化的有关当事人。见教材第五章第四节，P190191。19、对证券公司的股东及实际控制人认识正确的是（）。A、股东转让所持有的证券公司股权，受让方及其实际控制人也要符合监管部门规定的资格条件B、实际控制人，是指能够在法律上或事实上支配证券公司股东行使股东权利的法人、其他组织或个人C、证券公司股东存在虚假出资、出资不实、抽逃出资或变相抽逃出资等违法违规行为的，董事会应及时报告，并责令纠正D、证券公司可以间接为股东出资提供融资或担保【参考答案】：

43、A,B,C20、关于我国的国际债券描述正确的是（）。A、1982年我国首次在国际市场发行国际债券B、1987年10月，财政部在德国法兰克福发行了3亿马克的公募债券，这是我国经济体制改革后政府首次在国外发行债券C、1993年，中国投资银行被批准首次在境内发行外币金融债券D、2007年国家开发银行和中国进出口银行在国际市场各发行1期美元债券，发行额各为7亿美元【参考答案】：A,B,C,D四、判断题（共40题，每题1分）。1、ETF的双重交易特点表现在它的申购和赎回与ETF本身的市场交易是分离的，分别在一级市场和二级市场进行。（）【参考答案】：正确2、网下报价情况未及发行人和主承销商预期、网上申购不

44、足、网上申购不足向网下回拨后仍然申购不足的，可以中止发行。中止发行的具体情形可由发行人和承销商约定，并予以披露。（）【参考答案】：正确【解析】考点：掌握证券发行与承销管理办法对首次公开发行股票实行的询价制度和对证券发售的规定。见教材第八章第一节，P334。3、发行国内债券不存在汇率风险，但是发行国际债券却存在汇率风险。（）【参考答案】：正确4、附认股权证的公司债券按附新股认股权和债券本身能否分开分为：可分离型和非分离型。【参考答案】：正确【解析】按照附新股认股权和债券本身能否分开来划分，附认股权证的公司债券有两种类型：一种是可分离型，即债券与认股权可以分开，可独立转让，即可分离交易的附认股权证

45、公司债券；另一种是非分离型，即不能把认股权从债券上分离，认股权不能成为独立买卖的对象。5、短期政府债券主要用于建设支出或弥补年度性财政赤字。（）【参考答案】：错误【解析】短期政府债券主要用于解决短期性、临时性资金不足问题，而长期政府债券主要用于建设支出或弥补年度性财政赤字。6、目前，我国内地已存在交易所交易的结构化产品，如很多商业银行均通过柜台销售的各类“挂钩理财产品”就属于这类结构化金融产品。（）【参考答案】：错误【解析】考点：掌握结构化衍生产品的定义、类别、收益与风险。见教材第五章第四节，P196。7、间接融资是指通过银行所进行的资金融通活动。（）【参考答案】：正确【解析】间接金融表现为以

46、货币为主要金融工具，通过银行体系吸收社会存款、再对企业进行贷款的一种融资机制。8、股票票面有一定的货币金额，属于货币证券。（）【参考答案】：错误【解析】货币证券是指本身能使持有者或第三者取得货币索取权的有价证券，分为商业证券和银行证券；而股票是由金融投资活动产生的证券，持有者有一定的收入请求权，因此属于资本证券而不属于货币证券。9、利率变动对国债基金和货币基金收益的影响是相反的。（）【参考答案】：正确10、证券公司从事资产管理业务，资产管理业务人员具有证券从业资格，且无不良行为记录，其中具有3年以上证券自营、资产管理或者证券投资基金管理从业经历的人员不少于5人。（）【参考答案】：正确【解析】考

47、点：掌握证券公司主要业务的种类、业务内容及相关管理规定。见教材第七章第二节，P286。11、参与集合资产管理计划的客户可以转让其所拥有的份额。（）【参考答案】：错误【解析】参与集合资产管理计划的客户不得转让其所拥有的份额，但是法律、行政法规另有规定除外。12、人们把有形市场称为“场内市场”是指有固定场所的证券交易所市场。（）【参考答案】：正确【解析】人们把有形市场称为“场内市场”是指有固定场所的证券交易所市场。13、以公司债券的形式发行地方政府债券，形成了具有中国特色的地方政府债券。（）【参考答案】：错误14、代办股份转让系统挂牌公司定向增资不同于公开发行，也不同于上市公司非公开发行，是代办股

48、份转让系统的制度创新。（）【参考答案】：正确15、基金由专业投资人士经营管理，其投资经验比较丰富，收集和分析信息的能力较强，投资行为相对理性，客观上能起到稳定市场的作用。（）【参考答案】：正确【解析】基金具有集合投资、分散风险和专业理财的特点，能起到稳定市场的作用。16、期权价格受多种因素影响，但从理论上说，时间价值是构成期权价格的最主要部分。（）【参考答案】：错误【解析】期权价格由内在价值和时间价值构成。17、在代办股份转让系统挂牌的公司大致可分为两类：一类是原STAQNET系统挂牌公司和沪深证券交易所退市公司；另一类是中关村科技园区高科技公司。（）【参考答案】：正确18、金融衍生产品有极强的派生能力和高度的杠杆性。（）【参考答案】：正确【解析】考点：了解金融衍生工具产生和发展。见教材第五章第一节，P146。19、权证的正常交易不受标的证券停牌和复牌的影响。（）【参考答案】：错误【解