一月下旬证券从业资格考试证券发行与承销考试试卷（附答案和解析）

1、一月下旬证券从业资格考试证券发行与承销考试试卷（附答案和解析）一、单项选择题（共60题，每题1分）。1、债权人自接到通知书之日起（）日内，未接到通知书的自第一次公告之日起（）日内，有权要求公司清偿债务或提供相应的担保。A、10，30B、15，30C、30，30D、30，45【参考答案】：D2、上市公司申请发行新股，要求高级管理人员和核心技术人员稳定，最近（）内未发生重大不利变化。A、6个月B、12个月C、2年D、3年【参考答案】：B【解析】考点：掌握新股公开发行和非公开发行的基本条件、一般规定、配股的特别规定、增发的特别规定。见教材第七章第一节，P232。3、在证券法最近的修订实施以前，经中国

2、证监会核准的（），可从事股票(包括B股)、可转换公司债券和企业债券的承销业务，中国证监会不再颁发单项承销业务资格许可证。A、综合类证券公司B、比照综合类管理的证券公司C、所有综合类证券公司及比照综合类管理的证券公司D、综合类证券公司及经纪类证券公司【参考答案】：C4、招股说明书中引用的财务报表在其最近1期截止日后（）个月内有效。特别情况下发行人可申请适当延长，但至多不超过（）个月。A、3，1B、6，3C、6，1D、12，6【参考答案】：C5、上市公司就重大资产重组事项作出决议，必须经出席会议的股东所有持表决权（）以上通过。A、2/3B、3/4C、1/2D、1/3【参考答案】：A6、资产评估中运

3、用清算价格法评价资产价值时，应当根据资产清算时其资产的（）评定重估价值。A、净资产值B、账面原值C、账面净值D、可变现价值【参考答案】：D7、（）是股票发行人就其发行的股票的承销事宜与股票承销商签订的具有法律效力的文件。A、合同书B、保证书C、责任书D、承销协议【参考答案】：D8、我国目前遵循的是（）的原则，不仅要求公司在章程中规定资本总额，而且要求在设立登记前认购或募足完毕。A、授权资本制B、法定资本制C、折中资本制D、不变资本制【参考答案】：B9、采用发起设立方式的，发起人缴付全部出资后，应当召开（），选举董事会和监事会成员，并通过公司章程草案。，A、创立大会B、全体发起人大会C、股东大会

4、D、监事会【参考答案】：B10、股票发行的定价方式在对一般投资者上网定价发行和对机构投资者配售相结合的发行方式下，发行人和主承销商通过向机构投资者询价，并根据机构投资者的预约申购情况确定（）。A、发行底价B、最终发行价格C、发行量D、最低发行量【参考答案】：B11、发行人应依法与担保人签订担保合同，担保范围应包括除可转换公司债券的本金及利息、违约金、损害赔偿金外，还包括（）。A、实现债权的费用B、转换的费用C、手续费D、交易的费用【参考答案】：A12、证券交易所自接到可转换公司债券发行人提交的文件之日起（）个月内，安排该债券上市交易。A、1B、2C、3D、6【参考答案】：C13、证券公司代发行

5、人发售证券，在承销期结束后，将未出售的证券全部退还给发行人的承销方式称为（）。A、全额包销B、余额包销C、包销D、代销【参考答案】：D14、我国股份有限公司发行境外上市外资股地方式通常为公开发行加国际配售，这种发行方式的特征是（）。A、不需使用严格的招股说明书，只需使用信息备忘录B、招股文件不需按严格程序进行公告披露，可用邮寄方式送达C、正式承销前的市场预测和承销协议签署仅具备有限的商业和法律意义D、要准备公开募股使用的招股章程【参考答案】：D15、公司发行的可转换公司债券，在发行结束（）后，持有人可以依据约定的条件随时转换公司股份。A、两个月B、三个月C、四个月D、六个月【参考答案】：D16

6、、公司开办费用自公司开始生产经营当月起平均分摊，摊销期限不得超过（）年。A、3B、4C、5D、10【参考答案】：C17、从2002年第2期开始，凭证式国债的发行期限改为（）个月，发行款的上划采取一次缴款办法，国债发行手续费也由财政部一次拨付。A、1B、2C、3D、4【参考答案】：A18、发行人应在发行前（）将招股说明书摘要刊登于至少一种中国证监会指定的报刊。A、一至三个工作日B、二至五个工作日C、三至五个工作日D、三至六个工作日【参考答案】：B19、上市公司申请公开发行证券或者非公开发行新股，应当由保荐人保荐，并向（）申报。A、国务院B、证券交易所C、证券业协会D、中国证监会【参考答案】：D2

7、0、境内证券专营机构担任外资股发行的主承销商时，其净资产应不少于（）。A、1亿人民币B、12000万人民币C、15000万人民币D、18000万人民币【参考答案】：B21、改变招股说明书所列发行股票所募集资金用途，必须经（）作出决议。A、董事会B、监事会C、股东大会D、证监会【参考答案】：C22、发行人可在特别情况下申请适当延长招股说明书的有效期限，但至多不超过（）。A、一个月B、两个月C、三个月D、六个月【参考答案】：A23、1991年，开始以（）方式发行国债。A、行政分配B、市场定价C、承购包销D、公开招标【参考答案】：C24、经银监会认可，商业银行发行的普通的、无担保的、不以银行资产为抵

8、押或质押的长期次级债务工具可列入附属资本，在距到期日前最后（）年，其可计人附属资本的数量每年累计折扣（）。A、1，20%B、2，50%C、4，25%D、5，20%【参考答案】：D25、对于分离交易的可转换公司债券，发行后累计公司债券余额不得高于最近一期期末公司净资产额的（）。A、20%B、30%C、40%D、50%【参考答案】：C【解析】可转换公司债券的发行规模由发行人根据其投资计划和财务状况确定。对于分离交易的可转换公司债券，发行后累计公司债券余额不得高于最近1期期末公司净资产额的40%。26、在证券法最近的修订实施以前，经中国证监会核准的（），可从事股票(包括8股)、可转换公司债券和企业债

9、券的承销业务，中国证监会不再颁发单项承销业务资格许可证。A、综合类证券公司B、比照综合类管理的证券公司C、所有综合类证券公司及比照综合类管理的证券公司D、综合类证券公司及经纪类证券公司【参考答案】：C27、上市公司发行股份的价格不得低于本次发行股份购买资产的董事会决议公告日前（）个交易日公司股票交易均价。A、10B、20C、30D、15【参考答案】：B【解析】上市公司发行股份的价格不得低于本次发行股份购买资产的董事会决议公告日前20个交易日公司股票交易均价。交易均价的计算公式为：董事会决议公告日前20个交易日公司股票交易均价=决议公告日前20个交易日公司股票交易总额/决议公告日前20个交易日股

10、票交易总量。28、上市公司发行新股决议的有效期限是（）。A、1年B、3年C、半年D、一直持续到下次发行新股【参考答案】：A29、在招股说明书中，发行人应披露其发起人(应追溯至实际控制人)的基本情况，主要包括（）。A、发行人股本结构的历次变动情况B、所持有的发行人股票被质押或其他有争议的情况C、外资股份(若有)持有人的有关情况D、发行人执行社会保障制度、住房制度改革、医疗制度改革【参考答案】：B【解析】在招股说明书中，发行人应披露其发起人的基本情况，主要包括所持有的发行人股票被质押或其他有争议的情况。30、证券公司以包销方式承销股票时，包销总金额不得超过净资本的（）。A、30%B、50%C、60

11、%D、80%【参考答案】：C31、发行人及其承销商违反规定向参与认购的投资者提供财务资助或者补偿的，中国证监会要对其进行处罚。下列不属于违反该项所作出的处罚的是（）。A、责令改正B、警告C、罚款D、取消承销资格【参考答案】：D【解析】发行人及其承销商违反规定向参与认购的投资者提供财务资助或者补偿的，中国证监会可以责令改正；情节严重的，处以警告、罚款。32、招股说明书及其摘要所引用的财务报告、盈利预测报告(如有)应由具有证券期货相关业务资格的会计师事务所审计或审核，并由（）名以上具有证券期货相关业务资格的注册会计师签署。A、1B、2C、3D、4【参考答案】：B33、公开募集证券说明书所引用的审计

12、报告、盈利预测审核报告、资产评估报告、资信评级报告，应当由有资格的证券服务机构出具，并由至少（）名有从业资格的人员签署。A、1B、2C、3D、5【参考答案】：B【解析】公开募集证券说明书所引用的审计报告、盈利预测审核报告、资产评估报告、资信评级报告，应当由有资格的证券服务机构出具，并由至少两名有从业资格的人员签署。34、在A股发行定价分析报告中，发行人和主承销商不必研究本行业上市公司的（）。A、数量与名称B、最近15个交易日的平均成交量C、最近15个交易日的平均市盈率D、最近15个交易日的平均收盘价格【参考答案】：B35、发审委员会审核上市公司新股发行申请时，（）不属于他们特别关注的事项。A、

13、委托理财所涉及的投资对象B、用于委托理财的金额C、资金存放是否安全D、最近3年资金闲置额【参考答案】：A【解析】委托理财所涉及的投资对象不是发审委员会审核特别关注的事项。36、认股权证的存续期间（）。A、超过公司债券的期限，自发行结束之日起不少于6个月B、不超过公司债券的期限，自发行结束之日起不少于12个月C、不超过公司债券的期限，自发行结束之日起不少于6个月D、超过公司债券的期限，自发行结束之日起不少于2年【参考答案】：C37、上市公司的（）是指不在公司担任除董事外的其他职位，并与其所受聘的上市公司及其主要股东不存在可能妨碍其独立、客观判断的关系的人员。A、独立董事B、董事C、监事D、高级管

14、理人员【参考答案】：A【解析】考点：熟悉上市公司股东大会的召集、提案与通知、聘请律师出具法律意见、股东大会特别职权、累积投票制度、董事的特别义务、独立董事、董事会秘书、关联董事表决权的限制、董事会特别职权、董事会专门委员会的职权、经理工作细则、监事的特别义务和监事会特别职权的特别规定。见教材第二章第四节，P63。38、申请记账式国债承销团甲类成员资格的申请人除应当具备乙类成员资格条件外，上一年度记账式国债业务还应当位于前（）名以内。A、20B、25C、30D、35【参考答案】：B39、申请H股上市当公司有在相同的管理层人员的管理下连续3年的营业记录，公司于上市时市值为45亿港元，且最近1个经审

15、计财政年度收入为5亿港元时，申请上市的发行人至少应有（）名股东。A、600B、800C、900D、1000【参考答案】：D【解析】按香港联交所最新修订的上市规则的规定，当公司满足上述条件时，申请上市的发行人公司至少应有1000名股东。40、公司因将股份奖励给本公司职工而收购本公司股份的，不得超过本公司已发行股份总额的（）。A、15%B、10%C、5%D、1%【参考答案】：C41、发行可转换公司债券的上市公司最近3年以现金或股票方式累计分配的利润应不少于最近3年实现的年均可分配利润的（）。A、10%B、20%C、30%D、35%【参考答案】：B【解析】最近3年以现金或股票方式累计分配的利润应不少

16、于最近3年实现的年均可分配利润的20%。42、境外评估机构根据上市地有关法律、上市规则的要求，通常（）。A、仅对公司的物业和机器设备等固定资产进行评估B、仅对公司的无形资产进行评估C、要求对公司所有者权益进行评估D、要求对公司所有资产进行评估【参考答案】：A43、保险公司募集的定期次级债务应当在到期日前按照一定比例折算确认为认可负债，以折算后的账面余额作为其认可价值。剩余年限在1年以内的，折算比例为（）；剩余年限在1年以上(含1年)2年以内的，折算比例为（）。A、60%、80%B、70%、60%C、80%、70%D、80%、60%【参考答案】：D【解析】剩余年限在1年以内的，折算比例为80%；

17、剩余年限在1年以上(含1年)2年以内的，折算比例为60%；剩余年限在2年以上(含2年)3年以内的，折算比例为40%；剩余年限在3年以上(含3年)4年以内的，折算比例为20%；剩余年限在4年以上(含4年)的，折算比例为0。44、国际开发机构申请在中国境内发行人民币债券应经在中国境内注册且具备人民币债券评级能力的评级公司评级，人民币债券信用级别为（）级以上，已为中国境内项目或企业提供的贷款和股本资金在（）以上。A、A，10亿美元B、AA，10亿人民币C、A，5亿美元D、AA，10亿美元【参考答案】：D45、上市公司发行新股决议（）有效。A、3个月B、6个月C、1年D、2年【参考答案】：C【解析】考

18、点：熟悉新股公开发行和非公开发行的申请程序。见教材第七章第一节，P235。46、我国的混合资本债券是指商业银行为补充附属资本发行的、清偿顺序位于股权资本之前但列在一般债务和次级债务之后、期限在（）年以上、发行之日起10年内不可赎回的债券。A、10B、15C、20D、25【参考答案】：B47、内地企业在中国香港发行股票，新申请人预期证券上市由公众人士持有的股份的市值须至少为（）万港元。无论任何时候，公众人士持有的股份须占发行人已发行股本至少（）。A、3000，25%B、5000，20%C、3000，20%D、5000，25%【参考答案】：D【解析】考点：熟悉H股的发行方式与上市条件。见教材第十章

19、第二节，P386。48、内地企业在中国香港发行股票并上市的股份有限公司预期上市时的市值须至少为（）亿港元。A、1B、2C、3D、5【参考答案】：B49、内地企业在香港创业板发行与上市，上市时的管理层股东及高持股量股东于上市时必须最少共持有新申请人已发行股本的（）。A、20%B、30%C、35%D、50%【参考答案】：C【解析】考点：熟悉内地企业在香港创业板发行与上市的条件。见教材第十章第三节，P391。50、根据国务院关于有关部门新的职能分工的规定，向外商转让上市公司国有股和法人股，涉及利用外资的事项由（）负责。A、国务院国有资产监督管理委员会B、商务部C、财政部D、中国人民银行【参考答案】：

20、B51、提交中国证监会的法律意见书和律师工作报告应是经（）名以上具有执行证券期货相关业务资格的经办律师和其所在律师事务所的负责人签名。A、二B、三C、四D、五【参考答案】：A52、公司分配当年税后利润时，应当提取利润的（）列入公司法定公积金。当公司法定公积金累计额为公司注册资本（）以上的，可不再提取。A、10%，20%B、20%，30%C、10%，50%D、10%，30%【参考答案】：C【解析】根据公司法规定，公司分配当年税后利润时，应当提取利润的10%列入公司法定公积金。公司法定公积金累计额为公司注册资本50%以上的，可以不再提取。53、各承销商包销的企业债券金额原则上不能超过其上年末净资产

21、的（）。A、12B、13C、23D、14【参考答案】：B【解析】考点：熟悉我国企业债券和公司债券发行的基本条件、募集资金投向和不得再次发行的情形。了解企业债券和公司债券发行的条款设计要求及有关安排。见教材第九章第三节，P305。54、采用网上定价发行方式的，主承销商在（）设立股票发行专户和申购资金专户。A、银行B、主承销商自己的营业部的账户C、发行公司D、证券交易所【参考答案】：D55、最近3年以现金方式累计分配的利润不少于最近3年实现的年均可分配利润的（）。A、30%B、40%C、50%D、60%【参考答案】：A【解析】最近3年以现金方式累计分配的利润不少于最近3年实现的年均可分配利润的30

22、%。56、资产评估报告书必须由（）。A、资产评估委托方独立撰写B、资产评估机构独立撰写C、资产评估机构和资产评估委托方共同撰写D、政府主管部门撰写【参考答案】：B57、我国股份有限公司发行境内上市外资股一般采取（）方式。A、网上竞价B、网上竞价与网下配售结合C、网上定价D、配售【参考答案】：D【解析】我国股份有限公司发行境内上市外资股一般采取配售方式。58、股票上市前，公司应公告董事、监事、经理及有关高级管理人员的（）。A、持有本公司股票和债券的情况B、收入和财产情况C、直系亲属的基本情况D、姓名及其主要履历情况【参考答案】：D59、中国证监会在初审过程中，就发行人的募集资金投资项目是否符合国

23、家产业政策和投资管理的规定征求（）的意见。A、注册地省级人民政府B、财政部C、国家发展和改革委员会D、国资委【参考答案】：C【解析】考点：掌握主板及创业板首次公开发行股票的条件、辅导要求、内核和承销商备案材料。见教材第四章第二节，P132。60、公司董事、监事、高级管理人员应当向公司申报所持有的本公司的股份及其变动情况，在任职期间每年转让的股份不得超过其所持有本公司股份总数的（）。A、25%B、20%C、15%D、10%【参考答案】：A二、多项选择题（共20题，每题1分）。1、财务报表应当以（）为截止日。A、年度末B、半年度末C、季度末D、月末【参考答案】：A,B,C2、公司住所是确定（）等法

24、律事务的依据。A、公司登记注册级别管辖B、诉讼文书送达C、债务履行地点D、法院管辖及法律适用【参考答案】：A,B,C,D3、可转换债券发行的担保范围应包括（）。A、可转换债券的本金及利息B、违约金C、损害赔偿金D、实现债权的费用【参考答案】：A,B,C,D4、认股书应当载明的事项是（）。A、发起人认购的股份数B、每股的票面金额和发行价格，无记名股票的发行总数C、募集资金的用途，本次募股的起止期限及逾期未募足时认股人可以撤回所认股份的说明D、认股人的权利、义务【参考答案】：A,B,C,D5、对上市公司申请增发新股特别要求的理解，正确的有（）。A、前次募集资金投资项目的完工进度不低于70B、增发新

25、股的股份数量超过公司股份总数20的，其增发提案还须获得出席股东大会的流通股（社会公众股）股东所持表决权的半数以上通过C、上市公司及其附属公司最近12个月内不存在资金、资产被实际控制人及关联人占用的情况D、上市公司及其董事在最近12个月内未受到中国证监会公开批评或者证券交易所公开谴责【参考答案】：A,B,C,D6、境内再上市的外资股，应提交的文件有（）。A、地方政府或中央企业主管部门关于公司增资发行B股申请出具的文件B、本次增资B股东授权文件及附件C、资金运用的可行性说明材料D、国际承销协议【参考答案】：A,B,C【解析】D项国际承销协议不是境内再上市的外资股，应提交的文件。7、首次公开发行股票

26、并上市申请文件中，会计师关予本次发行的文件包括（）。A、财务报表及审计报告B、盈利预测报告及审核报告C、发行保荐书D、经注册会计师核验的非经常性损益明细表【参考答案】：A,B,D8、发行人应依据经注册会计师核验的非经常性损益明细表，以合并财务报表的数据为基础，披露（）。A、最近3年非经常性损益的具体内容、金额B、最近1期非经常性损益的具体内容、金额C、非经常性损益对当期经营成果的影响D、最近3年及1期扣除非经常性损益后的净利润金额【参考答案】：A,B,C,D9、国有法人单位(行业性总公司和具有政府行政管理职能的公司除外)所拥有的企业，包括（），以全部或部分资产改建为股份公司，进入股份公司的净资

27、产折成的股份，界定为国有法人股。A、产权关系经过界定和确认的国有企业(集团公司)的全资子企业(全资子公司)B、产权关系未经过界定和确认的国有企业(集团公司)的全资子企业(全资子公司)C、控股子企业(不包括其下属企业)D、控股子企业(控股子公司)及其下属企业【参考答案】：A,D10、目前，收取承销费用的标准是（）。A、包销商收取的包销佣金为包销股票总金额的1.5%一3%B、包销商收取的包销佣金为包销股票总金额的0.5%1.5%C、代销佣金为实际售出股票总金额的0.5%一1.5%D、代销佣金为实际售出股票总金额的1.5%一3%【参考答案】：A,C11、以下属于拟上市公司关联方的有（）。A、发行人参

28、与的合营企业、联营企业B、控股股东及其股东控制或参股的企业C、对控股股东及主要股东有实质影响的法人或自然人D、主要投资者个人、关键管理人员、核心技术人员或与上述关系密切人士控制的其他企业【参考答案】：A,B,C,D12、在上市公告书中，发行人应披露股票首次公开发行后至上市公告书公告前已发生的可能对发行人有较大影响的其他重要事项，主要包括（）。A、发行人住所的变更B、主要投入、产出物供求及价格的重大变化C、主要业务发展目标的进展D、重大会计政策的变动E、会计师事务所的变动【参考答案】：A,B,C,D13、可转换公司债券实质上是一种由()构成的复合融资工具。A、普通债权B、普通股票C、对公司股票的

29、看跌期权D、对公司股票的看涨期权【参考答案】：A,D【解析】可转换公司债券实质上是一种由普通债权和股票期权两个基本工具构成的复合融资工具。14、在短期融资券存续期内，企业应按（）要求持续披露信息。A、每年4月30曰和10月31日以前，披露本年度第一季度和第三季度的资产负债表、利润表及现金流量表B、每年4月30曰以前，披露上一年度的年度报告和审计报告C、每年8月31日以前，披露本年度上半年的资产负债表、利润表和现金流量表D、每年6月30日以前，披露上一年度的信用跟踪评级报告【参考答案】：A,B,C【解析】在短期融资券存续期内，企业应持续披露信息的要求有：每年4月30日以前，披露上一年度的年度报告

30、和审计报告：每年8月31日以前，披露本年度上半年的资产负债表、利润表和现金流量表；每年4月30日和10月31日以前，披露本年度第一季度和第三季度的资产负债表、利润表及现金流量表。15、中国证监会对承销业务的现场检查包括（）。A、业务的检查B、董事会的报告C、公司的年度报告D、机构、制度与人员的检查【参考答案】：A,D【解析】中国证监会对承销业务的现场检查包括：机构、制度与人员的检查；业务的检查。16、鉴于拟上市公司前3年业绩中包含了商标权给公司带来的超额利润，因此拟上市公司商标权处置方式应遵循的原则有（）。A、定向募集公司应按相关要求对商标权的处置方式予以规范B、拟上市公司应在获准发行前将与商

31、标权处置相关的手续办理完毕C、对商标权以外的其他知识产权处置方式，应比照商标权的相关要求进行处理D、改制设立的股份公司，其主要产品或经营业务重组进入股份公司的，其主要产品或经营业务使用的商标权须进入股份公司【参考答案】：A,B,C,D【解析】鉴于拟上市公司前3年业绩中包含了商标权给公司带来的超额利润，因此拟上市公司商标权处置方式应遵循以下原则：改制设立的股份公司，其主要产品或经营业务重组进入股份公司的，其主要产品或经营业务使用的商标权须进入股份公司；定向募集公司应按上述要求对商标权的处置方式予以规范；拟上市公司应在获准发行前将与商标权处置相关的手续办理完毕；对商标权以外的其他知识产权处置方式，

32、应比照商标权的上述要求进行处理。17、认股书应当载明的事项有()。A、发起人认购的股份数B、每股的票面金额和发行价格，无记名股票的发行总数C、募集资金的用途，本次募股的起止期限及逾期未募足时，认股人可以撤回所认股份的说明D、认股人的权利、义务【参考答案】：A,B,C,D【解析】以募集设立方式设立公司的股份认购的，认股书应当载明下列事项：(1)发起人认购的股份数；(2)每股的票面金额和发行价格；(3)无记名股票的发行总数；(4)募集资金的用途；(5)认股人的权利、义务；(6)本次募股的起止期限及逾期未募足时认股人可以撤回所认股份的说明。18、在国债承购包销的过程中，国债承销的收益来源主要有（）。

33、A、分销价格与结算价格的差价B、发行期间向投资者收取的经手费C、发行手续费D、资金占用的利息收入E、留存自营国债的交易收益【参考答案】：A,C,D,E19、证券公司经营证券承销业务的，必须符合的规定有：（）。A、证券公司承销股票的，应当按承担包销义务承销金额的l0%计算风险准备B、证券公司承销公司债券的，应当按承担包销义务承销金额的5%i-l-算风险准备C、证券公司承销政府债券的，应当按承担包销义务承销金额的2%计算风险准备D、净资本与各项风险准备之和的比例不得低于l00%【参考答案】：A,B,C20、关于上网发行资金申购流程，下列说法正确的是（）。A、申购日后的第二天，由中国结算上海分公司将

34、申购资金冻结B、申购日后的第三天，中国结算上海分公司配合上证所指定的具备资格的会计师事务所对申购资金进行验资C、中国结算上海分公司于T+4日根据中签结果进行新股认购中签清算D、申购日后的第四天，对未中签部分的申购款予以解冻【参考答案】：D三、不定项选择题（共20题，每题1分）。1、发行人申请股票在深圳证券交易所创业板上市，应当符合（）条件。A、股票已公开发行B、公司股东人数不少于200人C、公司股本总额不少于3000万元D、公开发行的股份达到公司股份总数的25%以上；公司股本总额超过4亿元的，公开发行股份的比例为10%以上【参考答案】：A,B,C,D【解析】本题考查发行人申请股票在深圳证券交易

35、所创业板上市的条件。2、在主板首次公开发行股票时，发行人应当满足的财务条件包括（）。A、最近3个会计年度净利润均为正数且累计超过人民币3000万元，以扣除非经常性损益前后孰低者为依据B、最近3个会计年度经营活动产生的现金流量净额累计超过人民币3000万元，或者最近3个会计年度营业收入累计超过人民币3亿元C、最近一期末总的无形资产占净资产的比例不得高于20%D、最近1期末不存在未弥补亏损【参考答案】：A,D【解析】考点：掌握主板及创业板首次公开发行股票的条件、辅导要求、内核和承销商备案材料。见教材第四章第二节，P131。3、从我国目前的实践看，公司改组为上市公司时，对上市公司占用的国有土地主要采

36、取的处置方式有（）。A、以土地使用权作价入股B、缴纳土地出让金，取得土地使用权C、缴纳土地租金D、授权经营【参考答案】：A,B,C,D4、向原股东配售股份应当符合（）。A、拟配售股份数量不超过本次配售股份前股本总额的30%B、控股股东应当在股东大会召开前公开承诺认配股份的数量C、采用证券法规定的代销方式发行D、拟配售股份数量不少于本次配售股份前股本总额的20%【参考答案】：A,B,C【解析】向原股东配股，除符合一般规定外，还应当符合下列规定：拟配股数量不超过本次配股前股本总额的30%；控股股东应当在股东大会召开前公开承诺认配股份的数量；采用证券法规定的代销方式发行。5、以下关于持续督导期间的说

37、法中，正确的有（）。A、首次公开发行股票并在主板上市的，持续督导的期间为证券上市当年剩余时间及其后2个完整会计年度B、主板上市公司发行新股、可转换公司债券的，持续督导的期间为证券上市当年剩余时间及其后1个完整会计年度C、首次公开发行股票并在创业板上市的，持续督导的期间为证券上市当年剩余时间及其后3个完整会计年度D、持续督导的期间自证券上市之日起计算【参考答案】：A,B,C,D【解析】本题考查持续督导期间的相关规定。6、已设立的股份有限公司增加资本，申请发行境内上市外资股时，应当符合的条件有（）。A、公司前1次发行的股份已经募足，所得资金的用途与募股时确定的用途相符，并且资金使用效益良好B、公司

38、净资产总值不低于1亿元人民币C、公司从前1次发行股票到本次申请期间没有重大违法行为D、公司在最近3年内连续盈利；原有企业改组或者国有企业作为主要发起人设立的公司，不可连续计算【参考答案】：A,C【解析】考点：熟悉增资发行境内上市外资股的条件。见教材第十章第一节，P380。7、下列说法错误的是（）。A、证券公司或上市公司不得作为发行可转债的担保人，但上市商业银行除外B、设定抵押或质押的，抵押或质押财产的估值应不低于担保金额C、公开发行可转换公司债券，应当委托具有资格的资信评级机构进行信用评级和跟踪评级；资信评级机构每年至少公告一次跟踪评级报告D、发行分离交易的可转换公司债券的可以不提供评级报告【

39、参考答案】：D8、企业债券进入银行间债券市场交易流通的条件不包括（）。A、近两年没有违法和重大违规行为B、债权债务关系确立并登记完毕C、实际发行额不少于人民币3亿元D、单个投资人持有量不超过该期公司债券发行量的20%【参考答案】：C,D9、H股上市公司审核委员会成员，要求（）。A、必须全部是非执行董事B、出任主席者可以不是独立非执行董事C、独立执行董事占大多数D、其中至少1名是独立非执行董事且具有适当的专业资格，或具备适当的会计或相关财务管理专长【参考答案】：A,D【解析】本题考查H股上市公司审核委员会成员的要求。选项8应该是出任主席者必须是独立非执行董事；选项C应该是独立非执行董事占大多数。

40、10、关于可转换公司债券的发行规模，下列说法错误的是（）。A、可转换公司债券的发行规模由发行人根据其投资计划和财务状况确定B、可转换公司债券发行后，累计公司债券余额不得超过最近1期末净资产额的30%C、对于分离交易的可转换公司债券，发行后累计公司债券余额不得高于最近1期末公司净资产额的40%D、预计所附认股权全部行权后募集的资金总量不超过拟发行公司债券金额【参考答案】：B11、代理成本理论认为，伴随着股权一债务比率的变动，公司选取的目标资本结构应比较负债带来的收益增加与（）的抵消作用，从而使公司价值最大化。A、经理人代理成本B、外部股东代理成本C、债权的代理成本D、内部股东代理成本【参考答案】

41、：B,C12、下列情形属于致使上市公司不得公开发行证券的是（）。A、擅自改变前次公开发行证券募集资金的用途而未作纠正B、上市公司最近12个月内受到过证券交易所的公开谴责C、上市公司及其控股股东或实际控制人最近12个月内存在未履行向投资者作出的公开承诺的行为D、本次发行申请文件有虚假记载、误导性陈述或重大遗漏【参考答案】：A,B,C,D13、可转换公司债券申报发行前必须履行的程序有（）。A、董事会决议并公告B、股东大会批准C、保荐事项D、申报文件编制【参考答案】：A,B,C,D【解析】上市公司证券发行管理办法第Eg章规定，可转换公司债券以及分离交易的可转换公司债券在申报发行前须履行以下程序：董事

42、会决议并公告；股东大会批准；保荐事项；申报文件编制。14、记账式国债的承销程序包括（）。A、招标发行B、远程投标C、债权托管D、分销【参考答案】：A,B,C,D【解析】考点：熟悉记账式国债和凭证式国债的承销程序。见教材第九章第一节，P284。15、公司发行记名股票的，应当置备股东名册，记载（）事项。A、股东的姓名或者名称及住所B、各股东所持股份数C、各股东所持股票的编号D、各股东取得股份的日期【参考答案】：A,B,C,D16、企业提出资产评估项目核准申请时，应当向国有资产监督管理机构报送下列文件材料（）。A、与评估目的相对应的经济行为批准文件或有效材料B、所涉及的资产重组方案或者改制方案、发起

43、人协议等材料C、董事会和监事会成员的任免及其报酬和支付方法明细表D、资产评估机构提交的资产评估报告(包括评估报告书、评估说明、评估明细表及其电子文档)【参考答案】：A,C,D17、向外商转让上市公司国有股和法人股应遵循的原则有（）。A、防止国有资产流失B、符合国家产业政策要求C、坚持“三公”原则D、维护证券市场秩序【参考答案】：A,B,C,D【解析】向外商转让上市公司国有股和法人股应遵循如下原则：防止国有资产流失；符合国家产业政策要求；坚持“三公”原则；维护证券市场秩序。18、在证券公司年度报告“财务报表附注”部分中，证券公司应按（）对代发行证券项目进行注释。A、期初未售出数B、本期承购或代销

44、数C、本期转出数D、本期转入数【参考答案】：A,B,C【解析】在证券公司年度报告“财务报表附注”部分，证券公司应按以下内容对代发证券项目进行注释：(1)代发行证券。按承销方式披露代发行证券的期初未售出数、本期承购或代销数、本期已售出数、本期转出数和期末结存数；(2)证券发行收入。按承销项目类别(如A、B股票发行收入、国债发行收入和其他债券发行收入等)披露本年数、上年数及增减百分比。19、发审委员会由（）等推荐，由中国证监会聘任（）。A、有关行政机构B、行业自律组织C、研究机构D、科研院所【参考答案】：A,B,C,D【解析】了解发审委员会的组成。20、外商投资企业作为公司发起人时，其在公司中所占

45、股本的比例，按照下列规定执行（）。A、属于国家鼓励外商直接投资的行业，外商投资企业所占股本比例不受限制(国家另有规定的除外)B、外商投资企业不得作为国家禁止外商投资行业的公司的发起人C、以公司作为组织形式的外商投资企业向其他公司投资时，依照公司章程的规定，由董事会或者股东会、股东大会决议；公司章程对投资总额及单项投资的数额有限额规定的，不得超过规定的限额D、属于国家限制外商直接投资的行业，公司注册资本中所有外商投资企业所占股本的比例不得超过注册资本的20%【参考答案】：A,B,C四、判断题（共40题，每题1分）。1、熊猫债券是指国际开发机构依法在中国境内发行的、约定在一定期限内还本付息的、以外

46、币计价的债券。 （）【参考答案】：错误2、证券公司不可以在全国银行间债券市场上参加记账式国债的招标发行及竞争性定价过程，只能在证券交易所债券市场上参加。（）【参考答案】：错误【解析】本题考查国债承销业务的资格条件和资格申请。证券公司、保险公司和信托投资公司可以在证券交易所债券市场上参加记账式国债的招标发行及竞争性定价过程，向财政部直接承销记账式国债；商业银行、农村信用社联社、保险公司租少数证券公司可以在全国银行间债券市场上参加记账式国债的招标发行及竞争性定价过程，向财政部直接承销记账式国债。3、自中国证监会核准发行之日起，上市公司应在1个月内发行可转换公司债券；超过1个月未发行的，核准文件失效

47、，须重新经中国证监会核准后方可发行。（）【参考答案】：错误【解析】自中国证监会核准发行之日起，上市公司应在6个月内发行可转换公司债券；超过6个月未发行的，核准文件失效，须重新经中国证监会核准后方可发行。4、如果注册会计师在审计过程中认为被审计单位的会计处理方法严重违反企业会计准则及国家其他有关财务会计法规的规定，或者委托人提供的会计报表严重失实，且被审计单位拒绝调整，此时，注册会计师应出具否定意见的报告，如被审单位拒绝接受否定意见，注册会计师可拒绝发表意见。（）【参考答案】：错误【解析】如果注册会计师在审计过程中认为被审计单位的会计处理方法严重违反企业会计准则及国家其他有关财务会计法规的规定，

48、或者委托人提供的会计报表严重失实，且被审计单位拒绝调整，此时，注册会计师应出具否定意见的报告。注册会计师明知应当出具保留意见和否定意见的审计报告时，不得以拒绝表示意见的审计报告代替。5、上市公司接受他人赠与资产的，如果该项资产在最近1个会计年度所产生的主营业务收入占上市公司最近1个会计年度经审计的合并报表主营业务收入的比例达70%以上，应当参照有关规定履行信息披露和报告义务。 （）【参考答案】：错误6、当利率或利差招标时，标位变动幅度为01。 （）【参考答案】：错误【解析】利率或利差招标时，标位变动幅度为001；价格招标时，标住变动幅度在当期国债发行文件中另行规定。7、信托投资公司自从1999

49、年9月1日起不再从事股票承销业务。 （）【参考答案】：正确8、申请文件受理后、发行审核委员会审核前，发行人应当将招股说明书(申报稿)在中国证监会网站预先披露。（）【参考答案】：错误9、公正就是发行人和主承销商给每一位投资者提供认购股票的机会。（）【参考答案】：错误10、认股权的执行增加公司的权益资本，同时改变其负债。（）【参考答案】：错误11、发行公司债，则公司应当在6日内首期发行，剩余数量应在12 内发行完毕。（）【参考答案】：错误【解析】剩余数量应在24日内发行完毕。12、公司债券没有强制性担保要求。（）【参考答案】：正确【解析】对公司债券没有强制性担保要求。13、根据我国公司法第161条

50、的规定，股份有限公司的净资产额不低于人民币3000万元，有限责任公司的净资产额不低于人民币6000万元，是公司债券发行的必须符合的条件之一。（）【参考答案】：正确14、上市公司自提出发行申请至新股发行前，公司的董事长、12以上的董事或者经理发生变动，发行人应当及时通知主承销商，并在2个工作日内将上述情形报告中国证监会和证券交易所，同时对发行申请文件予以修改。【参考答案】：错误15、上市公司发行可转换公司债券，必须全部向原股东优先配售，优先配售比例应当在发行公告中披露。 （）【参考答案】：错误【解析】上市公司发行可转换公司债券，可以全部或部分向原股东优先配售，优先配售比例应当在发行公告中披露。1

51、6、上市公司发行证券前发生重大事项的，应暂缓发行，并及时报告中国证监会。该事项对本次发行条件构成重大影响的，发行证券的申请应重新经过中国证监会核准。 （）【参考答案】：正确17、证券评级机构可以为他人提供融资或者担保。（）【参考答案】：错误18、配股价格区间通常以股权登记日前20或30个交易日该股二级市场的平均值为上限，下限为上限的一定折扣，一般为20%30%。（）【参考答案】：错误【解析】配股价格区间通常以股权登记日前20或30个交易日该股二级市场价格的平均值为上限，下限为上限的一定折扣，但未规定具体比例。19、上市公司出席董事会的无关联关系董事人数不足3人的，应将该事项提交上市公司股东大会审议。（）【参考答案】：正确【解析】熟悉上市公司股东大会的召集、提案与通知、聘请律师出具法律意见、股东大会特别职权、累积投票制度、董事的特别义务、独立董事、董事会秘书、关联董事表决权的限制