证券从业《金融市场基础知识》真题及答案汇总

1、选择题李某持有乙公司 5000 股优先股，因公司 2017 年盈利不佳，本应发放的优先股股息暂未发放，2018 年年末，公司将当年股息连同 2017 年股息一同发放给李某，这说明李某持有的是( ) 。强制分红优先股固定股息优先股国家C.可累积优先股D.参与优先股正确答案 :C 证券从业金融市场基础知识真题及答案汇总解析:根据公司因当年可分配利润不足而未向优先股股东足额派发股息，差额部分是否累积到下一会计年度，可分为累积优先股和非累积优先股。累积优先股是指公司在某一时期所获盈利不足，导致当年可分配利润不足以支付优先股股息时，则将应付股息累积到次年或以后某一年盈利时，在普通股的股息发放之前，连同本

2、年优先股股息一并发放。非累积优先股则是指公司不足以支付优先股的全部股息时，对所欠股息部分，优先股股东不能要求公司在以后年度补发。可累积优先股定义。我国的封闭式基金每个交易日都进行估值，并( ) 披露一次基金份额净值。A. 每周B海日C.于下一个交易日D.两日正确答案 :A解析:基金一般都按照固定的时间间隔对基金资产进行估值，通常相关法规会规定一个最小的估值频率。我国的开放式基金于每个交易日估值，并于下一交易日公告份额净值;封闭式基金每个交易日都进行估值，但每周披露一次基金份额净值。考查封闭式基金的估值频率。基金从业网发生下列 ( ) 情形可以申请非交易过户。继承赠与转让法人资格丧失A. B.C

3、.D.正确答案 :B 基金从业教材解析:登记在中国证券登记结算有限责任公司开立的证券账户中的A 股股票 (不含非流通股) ，债券，基金 (限于证券交易所场内登记的份额，下同 ) ，权证等证券，因发生证券继承、赠与、依法进行的财产分 割、法人资格丧失等情形之一涉及证券持有人变更的，作为过出方和过人方可以申请办理非交易过户登记。 转让应当通过交易过户。除中国证监会另有规定外，合格境内机构投资者经营证券投资基金、经营集合资产管理计划允许的行为包括( ) 。基金从业培训A. 购买不动产B.投资于银行存款等货币市场工具C.购买房地产抵押按揭D.购买实物商品正确答案 :B解析:考查合格境内机构投资者。基金

4、从业试题()是指银行业金融机构为满足资本监管要求而发行的、对特定触发事件下债券偿付事宜作出约定的金融债券，包括但不限于无固定期限资本债券和二级资本债券。A. 商业银行资本补充债券B.商业银行次级债券C.商业银行金融债券D.商业银行一般债券正确答案 :A解析 :考查商业银行资本补充债券的定义。商业银行资本补充债券是指银行业金融机构为满足资本监管要求而发行的、对特定触发事件下债券偿付事宜作出约定的金融债券，包括但不限于无固定期限资本债券和二级资本债券。基金从业题库下列不属于境内上市外资股的特点的是( ) 。A. 记名股票B.人民币认购买卖C.人民币标明股票面值D.投资者包括外国自然人、法人和其他组

5、织正确答案 :B解析 :境内上市外资股原来是指股份有限公司向境外投资者募集并在我国境内上市的股份，投资者限于：外国的自然人、法人和其他组织;我国香港、澳门、台湾地区的自然人、法人和其他组织;定居在国外的中国公民等。这类股票被称为“腋”。B股采取记名股票形式，以人民币标明股票面值，以外币认购、买卖，在境内证券交易所上市交易。境内上市外资股以外币认购买卖。基金从业真题在证券交易所内，债券成交就是要使买卖双方在价格和数量上达成一致。这一程序必须遵循特殊的原则，又被称为竞价原则。这种竞价原则的主要内容是() 。价格优先时间优先客户委托优先合同优先A. C.D.正确答案 :A解析 :债券成交的原则。在证

6、券交易所内，债券成交就是要使买卖双方在价格和数量上达成一致。这一程序必须遵循特殊的原则，即竞价原则。这种竞价原则的主要内容是 “三先 ” ，即价格优先、时间优先、客户委托优先。价格优先就是证券公司按照交易最有利于投资委托人的利益的价格买进或卖出债券; 时间优先就是要求在相同的价格申报时，应该与最早提出该价格的一方成交; 客户委托优先主要是要求证券公司在自营买卖和代理买卖之间，首先进行代理买卖。 考查债券成交原则。基金从业视频( ) 是指交易所将当日以涨跌停板价格申报的未成交平仓报单，以当日涨跌停板价格与该合约净持仓盈利客户按照持仓比例自动撮合成交。A. 强行平仓制度B.强制减仓制度C.限仓制度

7、D.集中交易制度正确答案 :B解析 :强制减仓制度是指交易所将当日以涨跌停板价格申报的未成交平仓报单，以当日涨跌停板价格与该合约净持仓盈利客户按照持仓比例自动撮合成交。考查金融期货的主要交易制度。注意不同概念的区分。基金从业考试题关于封闭式基金的交易，以下说法不正确的有( ) 。封闭式基金的交易遵从 “价格优先、时间优先” 的原则投资者买卖封闭式基金只能开立深、沪证券账户封闭式基金的交易需收取印花税封闭式基金的单笔最大数量应低于 80 万份A. B.C.D.正确答案 :D解析 :考查关于封闭式基金交易的问题。投资者买卖封闭式基金必须开立深、沪证券账户或深、沪基金账户及资金账户 ;封闭式基金的交

8、易不收取印花税;封闭式基金的单笔最大数量应低于 100 万份。股票分析方法中，进行技术分析的假设包括 ( ) 。基金从业考什么市场的行为包含一切信息价格沿趋势移动股票的价值决定价格历史会重复A. B.C.D.正确答案 :C解析 :技术分析法是仅从股票的市场行为来分析股票价格未来变化趋势的方法。股票的市场行为可以有多种表现形式，其中股票的市场价格、成交量、价和量的变化以及完成这些变化所经历的时间是市场行为最基本的表现形式。 技术分析的三个假设是：市场的行为包含一切信息、价格沿趋势移动、历史会重复。技术分析理论的内容就是市场行为的内容。技术分析法认为，股票价格的波动是对市场供求均衡状态偏离的调整。

9、技术分析法以价格判断为基础、以正确的投资时机抉择为依据。从最早的直觉化决策方式，到图形化决策方式，再到指标化决策方式，直到最近的模型化决策方式以及正在研究开发中的智能化决策方式，技术分析法的演进遵循了一条日趋定量化、客观化、系统化的发展道路。投资市场的数量化与人性化理解之问的平衡，是技术分析法面对的最艰巨的研究任务之一。基金从业考几门技术分析法主要有K 线理论、切线理论、形态理论、技术指标理论、波浪理论和循环周期理论。考查股票分析法技术分析的三个假设。11.投资者保护基金公司与中国证监会相互合作，一同加强对中国证券市场的监管，两者的合作包括( )。投资者保护基金公司发现证券公司经营管理中出现可

10、能危及投资者利益和证券市场安全的重大危险时，向中国证监会提出监管、处置建议两者应当建立证券公司信息共享机制，中国证监会定期向保护基金公司通报关于证券公司财务、业务等经营管理信息的统计资料证券公司被中国证监会采取行政接管、托管经营等强制性监管措施时，投资者保护基金公司按照国家有关政策规定对债权人予以偿付基金从业资格题中国证监会认定存在风险隐患的证券公司，应按照规定直接向保护基金公司报送财务、业务等经营管理信息和资料A. B.C.D.正确答案 :D解析 :按照证券投资者保护基金管理办法，证券投资者保护基金公司履行以下职责： (1)筹集、 管理和运作基金。基金从业资格培训监测证券公司风险，参与证券公

11、司风险处置工作。证券公司被撤销、关闭和破产或被证监会采取行政接管、托管经营等强制性监管措施时，按照国家有关政策规定对债权人予以偿付。组织、参与被撤销、关闭或破产证券公司的清算工作。管理和处分受偿资产，维护基金权益。发现证券公司经营管理中出现可能危及投资者利益和证券市场安全的重大风险时，向中国证监会提出监管、处置建议; 对证券公司运营中存在的风险隐患会同有关部门建立纠正机制。国务院批准的其他职责。基金从业报名投资者保护基金公司应当与中国证监会建立证券公司信息共享机制，中国证监会定期向保护基金公司通报关于证券公司财务、业务等经营管理信息的统计资料。中国证监会认定存在风险隐患的证券公司，应按照规定直

12、接向保护基金公司报送财务、业务等经营管理信息和资料。考查证券投资者保护基金公司的职责。参看证券投资者保护基金管理办法的有关规定。以下 () 不是债券的基本性质。A. 债券属于有价证券B.债券是一种虚拟资本C.债券反映了债权债务关系D.债券是债权的表现正确答案 :C 基金从业资格教材解析 :债券所规定的借贷双方的权利义务关系包含四个方面的含义：第一，发行人是借入资金的经济主体 ; 第二，投资者是出借资金的经济主体 ; 第三，发行人必须在约定的时间付息还本; 第四，债券反映了发行者和投资者之间的债权债务关系，而且是这一关系的法律凭证。债券有以下基本性质： (1) 债券属于有价证券。首先，债券反映和

13、代表一定的价值。债券本身有一定的面值，通常它是债券投资者投入资金的量化表现 ; 另外，持有债券可按期取得利息，利息也是债券投资者收益的价值表现。其次，债券与其代表的权利联系在一起，拥有债券就拥有了债券所代表的权利，转让债券也就将债券代表的权利一并转移。债券是一种虚拟资本。债券尽管有面值，代表了一定的财产价值，但它也只是一种虚拟资本，而非真实资本。因为债券的本质是证明债权债务关系的证书，在债权债务关系建立时所投入的资金已被债务人占用，债券是实际运用的真实资本的证书。债券的流动并不意味着它所代表的实际资本也同样流动，债券独立于实际资本之外。债券是债权的表现。债券代表债券投资者的权利，这种权利不是直

14、接支配财产权，也不是资产所有权的表现，而是一种债权。拥有债券的人是债权人，债权人不同于公司股东，是公司的外部利益相关者。考查债券的基本性质。基金从业资格试题下列关于债券和股票的说法中，有误的是() 。A. 股票和债券一样，到期时都需要债务人支付本息B.债券通常有票面利率，意味着可获得固定的利息C.股票的股息红利不确定，视公司经营情况而定D.股票风险较大，债券风险较小正确答案 :A解析 :考查债券和股票的区别。股票通常是无须偿还的，一旦投资入股，股东便不能从股份有限公司抽回本金，因此股票是一种无期证券。基金从业资格报名时间( ) 负责证券发行的主承销工作，负有对发行人进行尽职调查的义务，对公开发

15、行募集文件的真实性、准确性和完整性进行核查。A. 中国证券业协会B.中国证监会C.证券交易所D.保荐机构正确答案 :D解析 :本题考查保荐机构的作用。保荐机构负责证券发行的主承销工作，负有对发行人进行尽职调查的义务，对公开发行募集文件的真实性、准确性和完整性进行核查，向中国证监会出具保荐意见，并根据市场情况与发行人协商确定发行价格。按照有关规定，投资者适当性管理工作主要是以经营机构适当性义务为主线展开的，不包括以下( ) 。基金从业书以判断投资者风险承受能力为目标的投资者分类义务以判断产品收益水平为目标的产品组合义务C.以判断产品风险等级为目标的产品分级义务D. 以 “将适当的产品销售给适当的

16、投资者 ”为目标的销售匹配义务正确答案 :B解析:投资者适当性管理工作主要是以经营机构适当性义务为主线展开的，应当包括三类：一是以判断投资者风险承受能力为目标的投资者分类义务; 二是以判断产品风险等级为目标的产品分级义务;三是以“将适当的产品销售给适当的投资者 ”为目标的销售匹配义务。考查投资者适当性管理。基金销售支付机构是指从事基金销售支付活动的机构。基金销售支付机构应按规定在中国证监会备案并取得 ( ) 的支付业务许可证资格。基金从业考试真题A. 商业银行B.中国人民银行C.原中国银监会D.原中国保监会正确答案 :B解析:基金销售支付是指基金销售活动中基金销售机构、基金投资人之间的货币资金

17、转移活动。基金销售支付机构是指从事基金销售支付活动的机构。基金销售支付机构应按规定在中国证监会备案并取得中国人民银行的支付业务许可证资格。考查基金销售支付机构的资格许可。表外业务是指商业银行从事的，按照现行的会计准则不计入资产负债表内，不形成现实资产负债，但能够引起当期损益变动的业务，表外业务包括但不限于( ) 。基金从业资料担保承诺类业务代理投资融资服务类业务中介服务类业务财务顾问类业务A. B.C.D.正确答案 :D解析:表外业务包括但不限于担保承诺类业务、代理投资融资服务类业务、中介服务类业务、其他类。财务顾问类业务属于中介服务类业务。18.对冲机制是指交易者利用期货合约标准化的特征，在

18、开仓和平仓的时候分别做两笔()相同但方向相反的交易，并且不进行实物交割，而是以结清差价的方式结束交易的独特交易机制。基金从业资格题库品种数量价格期限A. B.C.D.正确答案 :C解析:期货交易中的对冲是指交易者利用期货合约标准化的特征，在开仓和平仓的时候分别做两笔品种、数量、期限相同但方向相反的交易，并且不进行实物交割，而是以结清差价的方式结束交易的独特交易机制。实际上，绝大多数的期货合约并不进行实物交割，通常在到期日之前即已对冲平仓。考查风险对冲的相关内容。19.私募基金不能进行公开的发售和宣传推广，投资金额要求高，投资者的资格和人数常常受到严格 的限制，以下关于私募基金合格投资者的说法正确的是()。基金从业证书查询A.合格投资者需要具备相应的风险识别和风险承担能力，投资于单只私募基金的金额不能低于50万元B.净资产不低于1000万元的单位C.金融资产不低于200万元的个人D.最近两年年均收入不低于 50万元的个人正确答案旧解析:私募基金合格投资者需要具备相应的风险识别和风险承担能力，投资于单只私募基金的金额不