中级财务会计 投资

1、第五章 投资 第一节 投资概述第二节 交易性金融资产投资第三节 持有至到期投资第四节 可供出售金融资产投资第五节 长期股权投资第一节 投资概述一、投资及其特征二、投资的目的三、投资的分类一、投资及其特征（一）投资的性质 广义的投资包括对外的权益性投资、债权性投资、期货投资、房地产投资，以及对内的固定资产投资、存货投资等。 狭义的投资包括对外的权益性投资、和债权性投资等。 本章仅涉及狭义的投资如购买股票、债券、基金，与其他企业共同创办联营企业或子公司等。一、投资及其特征（二）投资的基本特征让渡资产 取得另一种形式的资产 （通常是收益权利） 所获得的资产具有一定的风险性 二、投资的目的充分利用暂时

2、闲置资金在资金利用暂时受到限制的情况下，寻求更多的创利机会为了扩大生产经营规模而积累所需的整笔资金 为了控制其他企业的经营管理 为了建立良好的市场氛围，寻求更好的合作伙伴 为了实现经营的多元化，分散经营风险三、投资的分类（一）按投资的性质分类 P137债权性投资权益性投资混合性投资（如：优先股、可转换公司债券）（二）按管理层持有意图（投资的目的）分类以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产投资持有至到期投资可供出售金融资产长期股权投资第二节 交易性金融资产投资一、金融工具概述二、金融资产的定义与分类三、交易性金融资产投资一、金融工具概述金融工具是指形成一个企业的金融资产，并形成其他单位的金

3、融负债或权益工具的合同。金融工具包括：金融资产、金融负债和 权益工具。金融工具包括金融资产通常指：现金、银行存款、应收账款、应收票据、贷款、股权投资、债券投资等。金融负债通常包括：应付账款、应付票据、应付债券等。权益工具：从发行方看指企业发行的普通股、认股权等。 金融工具可以分为：基础金融工具和 衍生金融工具。基础金融工具：包括企业持有的现金、存放于金融机构的款项、普通股，以及代表在未来期间收取或支付金融资产的合同权利或义务等。如：应收账款、应付账款、其他应收款、其他应付款、存出保证金、存入保证金、客户贷款、客户存款、债券投资、股权投资、应付债券等。衍生金融工具：指具有下列特征的金融工具或其他

4、合同。其价值随特定利率、金融工具价格、商品价格、汇率、价格指数、费率指数、信用等级、信用指数或其他类似变量的变动而变动；不要求初始净投资，或要求很少的初始净投资；在未来某一日期结算。二、金融资产的定义与分类基础金融资产包括：库存现金、银行存款、应收账款、应收票据、其他应收款项、股权投资、债权投资等。金融资产的分类与其计量密切相关。企业应当在初始确认金融资产时，将其划分为： （1）以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产； （2）持有至到期投资； （3）可供出售金融资产。 （4）长期股权投资 金融资产的分类一旦确定，不得随意改变。 （持有至到期投资与可供出售金融资产之间在符合条件的情况下可以

5、重分类）三、交易性金融资产投资以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产，可以进一步划分为交易性金融资产和直接指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产（一般是衍生金融资产，不要求）；交易性金融资产指企业为了近期内出售的金融资产。通常是企业利用闲置资金从二级市场购入的有价证劵，如：股票、债券、基金等。交易性证券投资的目的是为了赚取差价，如利息、股利和市值的增加（如果情况良好的话）。 一项投资划为交易性证券投资并报告为流动资产应当满足下列条件： （1）有活跃市场并有明确市价（2）持有投资是利用闲置资金，并意图在近期出售从中获利。 交易性金融资产投资的科目设置交易性金融资产投资的初始计量

6、交易性金融资产投资的后续计量（一）交易性金融资产 核算内容与特点1.内容 短期债券投资 短期股票投资 短期其他投资2.特点 以公允价值计量，且其变动计入当期损益（二）交易性金融资产的科目设置“交易性金融资产” 科目“公允价值变动损益”科目。 “应收股利”科目。核算股票投资应收的现金股利。“应收利息”科目。核算债券投资而应收取的利息。本科目按交易性金融资产的类别和品种，分别“成本”、“公允价值变动”等设置明细账，进行明细核算（三）交易性金融资产的初始计量购入(付款时入账 )借：交易性金融资产-债券/股票（成本） （取得时的公允价值） 投资收益 （相关交易费用 ） 应收利息/应收股利（支付的价款中

7、包括已宣告但尚未发放的现金股利或已到付息期但尚未领取的利息 /注意如果是到期一次还本付息的，则债券内所含利息全部进成本） 贷：银行存款（实际支付的价款）交易费用：是指可直接归属于购买、发行或处置金融工具新增的外部费用。外部费用：是指企业不购买、发行或处置金融工具就不会发生的费用。交易费用包括：支付给代理机构、咨询公司、券商等的手续费和佣金及税金等其他必要支出，不包括债券溢价、折价、融资费用、内部管理成本及其他与交易不直接相关的费用。企业为发行金融工具所发生的差旅费等，不属于交易费用。甲公司于2007年12月1日购入乙公司于2006年7月1日发行的面值为500元的公司债券600张,债券三年期，年

8、利率3%，每年1月1日付息一次,到期一次还本，甲公司准备近期内出售。共支付价款310 250元，其中购买价格300 000元,债券利息8 250元，佣金和其他费用2 000元。 2007年12月31日借：应收利息 750 贷：投资收益 7502008.1.1收到乙公司利息时借：银行存款 9000 贷：应收利息 9000 购入时：（12月1日）借：交易性金融资产-债券（成本） 300 000 投资收益 2 000 应收利息 8 250 贷：银行存款 310 250P141 例7-2 7-3（三） 交易性金融资产投资的后续计量1、交易性金融资产投资收益的计量在持有期间被投资单位宣告发放的现金股利在

9、资产负债表日按分期付息、一次还本债券投资的票面利率计算的利息借：应收股利/应收利息 贷：投资收益 P141 例4、5 A公司于2007年3月21日以银行存款购入C公司股票30 000股，每股单价6.21元，相关税费 1 500元。2007年5月6日，C公司宣告于6月15日发放股利，每股派0.16元的现金股利，每10股派2股股票股利（1）5月6日借：应收股利C公司 4 800 贷：投资收益股票 4 800（2）6月15日收到现金股利，分录如下：借：银行存款 4 800 贷：应收股利C公司 4 800（3）分派的股票股利，A公司不作分录，只作备查登记，即A公司拥有C公司的股数从30 000股增加到

10、36 000股。2、交易性金融资产投资的期末计量 指期末投资在资产负债表上反映的交易性金融资产价值。 我国：交易性金融资产的期末价值以公允价 值计量。基本准则规定，企业在对会计要素进行计量时，一般采用历史成本、重置成本、可变现净值、现值、公允价值计量。公允价值：指在公平交易中，熟悉情况的交易双方自愿进行资产交换或者债务清偿的金额。公允价值运用的三个级次：第一，资产或负债等存在活跃市场的，活跃市场的报价应当用于确定公允价值；第二，不存在活跃市场的，参考熟悉情况并自愿交易的各方最近进行的市场交易中使用的价格或参照实质上相同或相似的其他资产或负债等的市场价格确定其公允价值；第三，不存在活跃市场，且不

11、满足上述两个条件的，应当采用估值技术等确定公允价值。（现值计量是较普遍的一种估值方法）考虑到我国尚属新兴和转型的市场经济国家，准则体系引入公允价值是适度、谨慎和有条件的。如果不加限制地引入公允价值，有可能出现公允价值计量不可靠，甚至借机人为操纵利润的现象。金融工具、投资性房地产和生物资产等具体准则中规定，只有在公允价值能够取得并可靠计量的情况下，才能采用公允价值计量。 公允价值与账面余额的差额（所形成的利得或损失），计入当期损益。 （1）公允价值高于账面余额的差额 借：交易性金融资产公允价值变动 贷：公允价值变动损益 （2）公允价值低于账面余额的差额 借：公允价值变动损益 贷：交易性金融资产公

12、允价值变动 （四 ）处置计量 交易性证券投资的处置是指企业根据经营管理的需要，将持有的交易性金融资产在证券市场上出售。 处置交易性金融资产实际取得的价款可能高于或低于其账面余额，发生的损益确认为当期损益。 借：银行存款 （扣除交易费后实得金额） 交易性金融资产公允价值变动 （也可能是贷方） 投资收益 （差额，也可能是贷方） 贷：交易性金融资产成本 同时结转交易性金融资产的公允价值变动损益： 借：投资收益 贷：公允价值变动损益或：借：公允价值变动损益 贷：投资收益 两笔分录也可以合并如下面的例题。 A企业于208年1月1日从二级市场支付价款1020000元（含已到付息期但尚未领取的利息20000

13、元）购入某公司发行的债券，另支付交易费用20000元。该债券面值1000000元，剩余期限为2年，票面年利率为4%，每半年付息一次。A企业将其划分为交易性金融资产。其他资料如下：208年1月5日，收到债券207年下半年利息20000元208年6月30日，债券公允价值为1150000（不含利息208年7月5日，收到债券半年利息208年12月31日，债券公允价值为1100000（不含利息209年1月5日，收到债券208年下半年利息20000元209年3月31日，A企业将债券出售，取得价款1180000元（含1季度利息10000元） 208年1月1日，购入债券 借：交易性金融资产债券(成本) 100

14、 应收利息 2 投资收益 2 贷：银行存款 104208年1月5日，收到债券利息 借：银行存款 2 贷：应收利息 2 208年6月30日 借：交易性金融资产公允价值变动 15 贷：公允价值变动损益 15 借：应收利息 2 贷：投资收益 2208年7月5日，收到债券利息 借：银行存款 2 贷：应收利息 2 208年12月31日 借：公允价值变动损益 5 贷：交易性金融资产公允价值变动 5 借：应收利息 2 贷：投资收益 2209年1月5日，收到债券利息 借：银行存款 2 贷：应收利息 2 209年3月31日，出售债券：借：银行存款 118 贷：交易性金融资产成本 100 交易性金融资产公允价值变

15、动 10 投资收益 8 同时结转公允价值变动损益：借：公允价值变动损益 10 贷：投资收益 10 209年3月31日，出售债券： 也可以把上页两个分录合并：借：银行存款 118 公允价值变动损益 10 贷：交易性金融资产成本 100 交易性金融资产公允价值变动 10 投资收益 18 【作业】本章习题业务题1、2、第三节 持有至到期投资一、界定与说明二、持有至到期投资的账户设置三、持有至到期投资的初始计量四、持有至到期投资的后续计量五、持有至到期投资的处置一、界定与说明主要是指债权投资。本课程主要以长期债权投资为对象讲解持有至到期投资的核算。持有至到期投资是指对到期日固定、回收金额固定或可确定、

16、且企业有明确意图和能力持有至到期的非衍生金融资产。通常情况下，企业持有的在活跃市场上有公开报价的国债、企业债券、金融债券等。长期债权投资按其发行者划分政府债券（政府）公司债券（工商企业）金融债券（金融机构）按还本付息方式划分到期一次还本付息债券分期付息到期还本债券分期还本付息债券二、持有至到期投资的账户设置明细核算 按类别和品种，分别 “面值成本”、“利息调整”、“应计利息”等进行明细核算持有至到期投资面值成本持有至到期投资利息调整持有至到期投资应计利息持有至到期投资购入债券的投资成本（面值、溢价额 、应计利息、交易费用）购入折价发行债券应当分摊的利息调整额购入债券的折价额债券到期收回的本息购

17、入溢价发行债券当期应分摊的利息调整额额转让出售债券账面价值余：持有至到期投资的本息未摊销的利息调整额明细核算：按类别和品种，分别 “面值成本”、“利息调整”、“应计利息”等进行明细核算三、持有至到期投资的初始计量 1.投资成本 公允价值和交易费用 即取得时支付的全部价款，包括税金、手续费等交易费用。企业取得持有至到期投资（分期付息）时：借：持有至到期投资面值成本 （面值） 利息调整 （差额） 应收利息 （到购买日） 贷：银行存款 （实付）企业取得持有至到期投资（到期还本息）时：借：持有至到期投资面值成本 （面值） 利息调整 （差额） 应计利息 （到购买日） 贷：银行存款 （实付） 具体情况说明

18、一到期一次还本付息债券价款中包含的发行日至购买日止的利息 举例一（假设购入三年期、到期还本付息债券）投资发行日2000.1.12001.1.1购买日2001.2.1到期日2003.1.12002.1.1尚未到期的利息具体情况说明二 分期付息债券价款中包含的购买日前一个付息日至购买日止的利息。 举例二（假设购入三年期，分期付息、到期还本债券；每年付息一次）投资发行日2000.1.1付息日2001.1.1购买日2001.2.1到期日2003.1.12002.1.1已到付息日但尚未领取的利息尚未到付息日的利息 尚未到付息日的利息该如何处理呢？ 分期付息到期一次偿还本金的债券，其实际支付的价款中含有取

19、得日止的利息，作为“应收利息”单独核算；到期一次还本付息的债券投资，其实际支付的价款中含有自发行日起至取得日止的利息，在“持有至到期投资-应计利息”中单独核算。2.持有至到期投资利息调整额的确认与处理（1）长期债券溢价与折价的形成原因（假定不考虑交易费等） 面值购入:债券买价与面值相等(票面利率与市场利率相等) 溢价购入:债券买价高于面值(票面利率高于市场利率) 折价购入:债券买价低于面值(票面利率低于市场利率)A企业2006年1月3日在活跃市场上购入B企业2006年1月1日发行的五年期债券，票面利率6%，债券面值90 000元,企业支付94 000元，另支付有关税费500元。（该债券每年末付

20、息一次）（1）投资时： 投资成本（94 000500） 94 500 减：债券面值 90 000 利息调整额（含交易费用） 4 500（2）购入债券时的会计分录： 借：持有至到期投资面值成本 90 000 利息调整 4 500 贷：银行存款 94 500四、持有至到期投资的后续计量采用实际利率法，按摊余成本计量（一）持有至到期投资的利息一次还本付息的债权投资 “ 持有至到期投资应计利息”按期计提应收利息分期付息的债权投资 “应收利息”（一）持有至到期投资的利息 持有至到期投资的利息收入按以下规定处理： 一次还本付息的债权投资，应计未收利息于确认投资收益时增加投资的账面价值； 分期付息的债权投资

21、，应计未收利息于确认投资收益时作为应收利息单独核算，不增加投资的账面价值。 （二）持有至到期投资利息调整的摊销摊销期限购买日至到期日摊销方法实际利率法摊销价值的处理折价摊销额增加债券利息收入 溢价摊销额冲减债券利息收入 资产负债表日计算利息企业取得持有至到期投资（分期付息）时：借：应收利息 （按票面利率计算） 贷：投资收益 （摊余成本和实际利率计算） 持有至到期投资利息调整 （差额，也可能在借方）企业取得持有至到期投资（到期还本息）时：借：持有至到期投资应计利息 （按票面利率计算） 贷：投资收益 （摊余成本和实际利率计算） 持有至到期投资利息调整 （差额，也可能在借方）根据表7-2数据，A公司

22、的有关账务处理如下：P149 20X0年1月1日，XYZ公司支付价款1000元（含交易费）从活跃市场上购入某公司5年期债券，面值1250元，票面利率4.72%，按年支付（每年59元），本金最后一次支付。 XYZ公司将该债券划分为持有至到期投资，且不考虑所得税、减值损失等因素，债券实际利率为10%。分期付息，到期一次还本年份期初摊余成本（A）实际利息（B）现金流入（C）利息调整额摊销D=B-C期末摊余成本E=A+D20110001005941104120210411045945108620310861095950113620411361145955119120511911185912505912

23、5005452951250250 （1）购入时：借：持有至到期投资面值成本 1250 贷：银行存款 1000 持有至到期投资利息调整 250（2）20X0年12月31日，确认实际利息收入、收到票面利息等 借：应收利息 59 持有至到期投资利息调整 41 贷：投资收益 100 借：银行存款 59 贷：应收利息 59实际利率的理解 目前我国债券的实际利率，并不简单地等同于市场利率或银行贷款利率。 实际利率是财务管理中所指的 “内含报酬率”。实际利率 P147例7-11到期还本，分期付息债券初始确认的金额=债券到期应收本金的贴现值+各期收取的债券利息的贴现值到期一次还本付息债券债券初始确认的金额=债

24、券到期应收本金的贴现值+购入后至到期应收利息的贴现值分期还本付息债券债券初始确认的金额=债券各期应收本金和利息的贴现值（三）持有至到期投资的期末计量持有至到期投资的计量属性是摊余成本，而不是公允价值，除非有确凿证据表明发生了减值损失。摊余成本 = 初始成本已偿还本金初始确认金额与到期日金额之间差异的累计摊销-减值准备 = 总账余额 减值准备 = 持有至到期投资账面价值（三）持有至到期投资的期末计量发生减值时（较少发生）： 借：资产减值损失 贷：持有至到期投资减值准备 已计提的持有至到期投资价值以后又得以恢复，应在原已计提的减值准备金额内，按恢复增加的金额 借：持有至到期投资减值准备 贷：资产减

25、值损失五、持有至到期投资的处置（一）到期收回 到期收回债券的核算非常简单，会计上只需注销债券面值。 A企业2006年1月3日在活跃市场上购入B企业2002年1月1日发行的五年期债券，票面利率6%，债券面值90 000元,企业支付94 000元，另支付有关税费500元。 A企业2011年1月收回B企业债券的本金。会计分录如下： 借：银行存款 90 000 贷：持有至到期投资面值成本 90 000 （二）提前收回 企业应当于每个资产负债表日对持有至到期投资的意图和能力进行评价。发生变化的，应当将其重分类为可供出售金融资产进行处理。 （二）提前收回 上例中，A企业将所持有的B企业的债券于2008年1

26、2月31日全部出售，收入113 520元。 P150 【例】A公司于2007年1月2日从证券市场上购入B公司于2006年1月1日发行的债券，该债券4年期、票面年利率4%、每年1月5日支付上年度的利息，到期日2010年1月1日一次归还本金和最后一次利息。A公司购入债券面值为1000万元，实际支付价款为992.77万元，另支付相关费用20万元。A公司将该债券划分为持有至到期投资。购入债券的实际利率为5%。要求编制相关会计分录。第四节 可供出售金融资产投资一、可供出售金融资产投资的科目设置二、可供出售金融资产投资的初始计量三、可供出售金融资产投资的后续计量四、可供出售金融资产的处置相对于交易性金融资

27、产而言，可供出售金融资产的持有意图不明确可供出售金融资产投资指交易性金融资产、持有至到期投资和长期股权投资以外的，对于公允价值能够可靠计量的金融资产的投资。 例如，购入在活跃市场上有报价的股票投资、债券投资等，企业基于风险管理需要且有意图将其作为可供出售金融资产的，可划分为可供出售金融资产投资。 债权投资股权投资交易性金融资产持有至到期投资可供出售金融资产长期股权投资交易性金融资产可供出售金融资产（有报价） 对子公司（控制）的投资对合营企业（共同控制）的投资对联营企业（重大影响）的投资三无且无报价一、可供出售金融资产投资的科目设置“可供出售金融资产股票（成本）” “可供出售金融资产债券（面值成

28、本）”“可供出售金融资产债券（利息调整）”“可供出售金融资产债/股（公允价值变动）”二、可供出售金融资产投资的初始计量企业取得的可供出售金融资产应以公允价值和交易费用之和计量，即以取得时支付的全部价款，包括税金、手续费等交易费用。支付的价款中包含的已到付息期但尚未领取的债券利息或已宣告但尚未发放的现金股利，应单独确认为应收项目。 1. 债券投资（分期付息） 借：可供出售金融资产债券（面值成本）（面值） 应收利息 （截止购买日尚未领取的利息） 可供出售金融资产债券（利息调整） （差额，也可能在贷方） 贷：银行存款 （实付） 1. 债券投资（到期还本息） 借：可供出售金融资产债券（面值成本）（面值

29、） 债券（应计利息） （截止购买日应计算的利息） 可供出售金融资产债券（利息调整） （差额，也可能在贷方） 贷：银行存款 （实付） 2. 股票投资 借：可供出售金融资产股票（成本） （公允价与交易费用之和） 应收股利 （已宣告但尚未发放的现金股利） 贷：银行存款 （实付）资产负债表日计提利息（分期付息）借：应收利息 贷：投资收益 （摊余成本实际利率） 可供出售金融资产债券(利息调整) （差额，也可能在借方）资产负债表日计算利息（到期还本息）借：可供出售金融资产债券（应计利息） 贷：投资收益 （摊余成本实际利率） 可供出售金融资产债券（利息调整） （差额，也可能在借方）被投资方宣告分配现金股利（

30、宣告股票股利不做帐）借：应收股利 贷：投资收益（三）可供出售金融资产投资的后续计量可供出售金融资产公允价值变动形成的利得或损失（公允价值与摊余成本比），除减值损失和外币货币性金融资产形成的汇兑差额外，应当计入其他综合收益，在该金融资产终止确认时转出，计入当期损益。采用实际利率法计算的可供出售金融资产的利息，应当计入当期损益。资产负债表日公允价值变动1. 公允价值上升借：可供出售金融资产债/股（公允价值变动） 贷：其他综合收益2. 公允价值下降借：其他综合收益 贷：可供出售金融资产债/股（公允价值变动）例: P153 【复习】交易性金融资产期末按公允价值计量，公允价值与账面余额的差额，计入当期损

31、益。 （1）公允价值高于账面余额的差额时： 借：交易性金融资产公允价值变动 贷：公允价值变动损益 【复习】持有至到期投资期末按 摊余成本计量。 四、可供出售金融资产处置借：银行存款 （实收） 贷：可供出售金融资产债/股（成本） 债/股（公允价值变动） （也可能在借方） 投资收益 （差额，也可能在借方） 【注】原公允价值变动形成的利得和损失，在该金融资产终止确认时转出，计入当期损益。Dr.其他综合收益 （也可能在贷方） Cr.投资收益 （差额，也可能在借方） 处置时也可只做一个分录：P154借：银行存款 （实收） 其他综合收益 （也可能在贷方） 贷：可供出售金融资产债/股（成本） 债/股（公允价

32、值变动） （也可能在借方） 投资收益 （差额，也可能在借方） 乙公司于2009年7月13日从二级市场购入股票100万股，每股市价15元，手续费3万元；初始确认时，该股票划分为可供出售金融资产。2009年12月31日该股票当时的市价为16元。2010年2月1日，乙公司将该股票售出，售价为每股13元，另支付交易费用3万元，假设不考虑其他因素。 （1）2009年7月13日，购入股票； 借：可供出售金融资产股票（成本） 1 503 贷：银行存款 1 503（2）2009年12月31日，确认股票价格变动 借：可供出售金融资产股票（公允价值变动） 97 贷：其他综合收益 97 （3）2010年2月1日出售

33、股票： 借：银行存款 1 297 其他综合收益 97 投资收益 206 贷：可供出售金融资产股票（成本） 1 503 股票（公允价值变动） 97 2007年1月1日甲保险公司支付价格1028.244元购入某公司发行的3年期公司债券，该公司债券的面值总金额为1 000元，票面利率4%，实际利率为3%，利息每年末支付，本金到期支付。甲保险公司将该公司债券划分为可供出售金融资产。2007年12月31日，该债券的市场价格为1000.094元。2008年2月8日出售该债券1003元，另支付手续费10元。假定无交易费用和其他因素的影响： 2007年1月1日，购入债券：借：可供出售金融资产债券（成本） 1

34、000 债券（利息调整） 28.244 贷：银行存款 1 028.2442007年12月31日 计提债券利息：借：应收利息 40 贷：投资收益 30.85 可供出售金融资产债券（利息调整） 9.15 2007年12月31日 收到债券利息：借：银行存款 40 贷：应收利息 40确认公允价值变动：借：其他综合收益 19 贷：可供出售金融资产债券（公允价值变动 ） 19金融资产初始计量及后续计量类别初始计量后续计量折价/溢价摊销公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产公允价值，交易费用计入当期损益公允价值，公允价值变动计入当期损益无需摊销持有至到期投资公允价值+交易费用,计入初始入账金额，构成成本

35、组成部分摊余成本公允价值，公允价值变动计入其它综合收益要摊销要摊销可供出售金融资产作业：习题3、4、5金融资产减值 企业应当在资产负债表日对以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产以外的金融资产的账面价值进行检查(与预计未来现金流量比),有客观证据表明该金融资产发生减值的,应当计提减值准备.企业会计准则第22 号金融工具确认和计量应用指南分析判断可供出售金融资产是否发生减值，应当注重该金融资产公允价值是否持续下降。通常情况下，如果可供出售金融资产的公允价值发生较大幅度下降，或在综合考虑各种相关因素后，预期这种下降趋势属于非暂时性的，可以认定该可供出售金融资产已发生减值，应当确认减值损失。可

36、供出售金融资产发生减值的，在确认减值损失时，应当将原直接计入所有者权益的公允价值下降形成的累计损失一并转出，计入减值损失。资产负债表日减值 （不要求）借：资产减值损失 贷：其他权益变动 （从所有者权益中转出原计入其他权益变动的累计损失金额） 可供出售金融资产债/股（公允价值变动）减值损失转回（不要求）债权类：借：可供出售金融资产债券（公允价值变动） 贷：资产减值损失 若可供出售金融资产为股票等权益工具投资借：可供出售金融资产股票（公允价值变动） 贷：其他权益变动减值损失转回（不要求） 可供出售权益工具投资发生的减值损失，不得通过损益转回，应该通过其他权益变动转回。但是，在活跃市场中没有报价且其

37、公允价值不能可靠计量的权益工具投资，不得转回。 第六节 长期股权投资 一、长期股权投资的分类 二、长期股权投资的账户设置 三、长期股权投资的初始计量 四、长期股权投资的后续计量 五、长期股权投资的减值 六、长期股权投资的处置 一、长期股权投资的分类1.按投资的方式不同 长期股票投资和其他股权投资 2.按其对被投资单位的影响 控制 （对子公司投资） 共同控制（对合营企业投资） 重大影响（对联营企业投资） 四无（无控制、共同控制、重大影响、报价）（1）控制对子公司投资 投资企业能够对被投资企业实施控制的权益性投资。 控制：投资方有权决定被投资方的财务和经营政策，并能据以从该企业的经营活动中获取利益

38、。 财务和经营政策包括： 经营计划、投资方案、年度财务预算方案和决算方案、利润分配方案和弥补方案、内部管理机构的设置、聘任或解聘公司经理及其报酬、公司的基本管理制度等。以下两种情况之一的，可以认为有控制权： 第一，投资方直接或间接或直接和间接合计拥有被投资方50%（不含50%）以上的表决权； 第二，投资方没有拥有被投资方50以上的表决权，但拥有实质控制权。 通过协议拥有被投资方50%以上的表决权； 根据章程或协议有权控制被投资方的财务和经营政策； 有权任免被投资方董事会等权力机构的多数成员； 在董事会等权力机构会议上有半数以上的表决权。（2）共同控制对合营投资 投资企业与其他合营方一同对被投资

39、单位实施共同控制的权益性投资。 共同控制是指按照合同约定对被投资单位经济活动所共有的控制。（3）重大影响对联营企业投资 重大影响是指投资方对被投资方的财务和经营政策有参与决策的权力，并使这些决策在较大程度上体现投资方的意旨，但无法控制或者与其他方一起共同控制这些政策的制定。 投资方拥有被投资方（含20%） 20%50%（含50%）的表决权；（3）重大影响对联营企业投资 重大影响通常可以通过以下一种或几种情形判断：第一，在被投资单位的董事会或类似权力机构中派有代表；第二，参与被投资单位的政策制定过程；第三，与被投资单位之间发生重要交易；第四，向被投资单位派出管理人员；第五，向被投资单位提供关键技

40、术资料。 （4）无控制、无共同控制且无重大影响，并且在活跃市场中没有报价、公允价值不能可靠计量的权益性投资 除上述三种类型以外的情况。具体表现为： 第一，投资企业直接拥有被投资单位20%（不含20%）以下的表决权资本，同时不存在其他实施重大影响的途径； 第二，投资企业直接拥有被投资单位20%或以上的表决权资本，但实质上对被投资单位不具有控制、共同控制和重大影响。 二、长期股权投资的账户设置 P156“长期股权投资” 该账户可按被投资单位进行明细核算采用权益法核算的，设置：“长期股权投资X企业（成本）”“长期股权投资X企业（损益调整）”“长期股权投资X企业（股权投资准备）”“长期股权投资X企业（

41、其他权益变动）” 三、长期股权投资的初始计量企业合并形成的长期股权投资同一控制下企业控股合并非同一控制下企业控股合并合并以外其他方式取得的长期股权投资以支付现金取得以发行权益性证券方式取得投资者投入的长期股权投资以债务重组、非货性资产交换取得企业合并方式：吸收合并： 甲 + 乙 = 甲新设合并： 甲 + 乙 = 丙控股合并： 甲 + 乙 = 甲 + 乙 控股合并的情况下，母公司要编合并报表同一控制下的控股合并非同一控制下的控股合并（1）同一控制下的控股合并 权益结合法_账面价值 同一控制下的控股合并，是指参与合并的企业在合并前后均受同一方或相同多方最终控制且该控制并非暂时性的。（如母子公司、子

42、公司与子公司之间的合并） 同一控制下合并的特点： *不属于交易，是资产、负债的重新组合 *交易作价往往不公允 处理原则 不以公允价值计量，不确认损益 1）会计处理（基于合并方） A、 以支付现金、转让非现金资产或承担债务方式作为合并对价的： 初始投资成本： 合并日被合并方所有者权益在最终控制方合并财务报表中的账面价值的份额+最终控制方收购被合并方形成的商誉。 借：长期股权投资X企业（成本） （合并日被合并方所有者权益在最终控制方合并财务报表中的账面价值的份额+最终控制方收购被合并方形成的商誉） 贷：现金/固定资产等 （投资方账面价值） 资本公积股本溢价 （差额，也可在借方）借记“资本公积股本溢

43、价”时，资本公积（资本溢价或股本溢价）不足冲减的，借计“盈余公积”、“利润分配未分配利润” （顺序不得改变） 甲公司和乙公司同为A集团的子公司，2007年6月1日，甲公司以银行存款720万元取得乙公司所有者权益的80%，同日乙公司所有者权益在最终控制方合并报表中的账面价值为1000万元。（假设不考虑商誉）（1）若甲公司支付银行存款720万元借：长期股权投资乙公司（成本） 800 贷：银行存款 720 资本公积股本溢价 80 （2）若甲公司支付银行存款900万元借：长期股权投资乙公司（成本） 800 资本公积股本溢价 100 贷：银行存款 900 资本公积（资本溢价或股本溢价）不足冲减的，借计“

44、盈余公积”、“利润分配未分配利润”（顺序不得改变） P157：某集团内一子公司以账面价值为2000万元的若干项资产（其中现金1200万元、固定资产700万元、无形资产100万元）作为对价，取得同一集团内另外一家企业60的股权。合并日被合并企业所有者权益在最终控制方合并报表中的账面价值为3000万元。 借：长期股权投资 X企业（成本） 18 000 000 资本公积股本溢价 2 000 000 贷：现金 12 000 000 固定资产 7 000 000 无形资产 1 000 000 B、合并方以发行权益性证券作为合并对价借：长期股权投资X企业（成本） （取得被合并方所有者权益在最终控制方合并财

45、务报表中的账面价值的份额+最终控制方收购被合并方形成的商誉） 贷：股本 （发行股份的面值） 资本公积股本溢价 （差额，也可在借方） 发行权益性证券的发行费用 借：资本公积股本溢价 贷：银行存款 【例】甲公司以定向增发股票的方式购买同一集团内另一企业持有的A公司股票80%股权，为取得该股权，甲公司增发2000万股普通股，每股面值为1元，每股公允价值为5元；支付承销商佣金50万元。取得该股权时，合并日A公司所有者权益在最终控制方合并报表中的账面价值为9000万元，公允价值为12000万元。假定甲公司和A公司采用的会计政策相同，甲公司取得该股权时：借：长期股权投资X企业（成本） 7200 贷：股本

46、2000 资本公积股本溢价 5200借：资本公积股本溢价 50 贷：银行存款 50 【注】 发行权益性证券的发行费用应冲减资本公积股本溢价，不足冲减的，借计“盈余公积”、“利润分配未分配利润 企业控股合并的直接相关费用，包括为进行企业合并而支付的审计费用、评估费用、法律服务费用、咨询费用等，应当在发生时计入管理费用。 【注】 企业无论是以何种方式取得长期股权投资，取得投资时，对于支付的对价中包含的应享有被投资单位已经宣告但尚未发放的现金股利或利润应确认为应收项目，不构成取得长期股权投资的初始投资成本。【注】上述在按照合并日应享有被合并方账面所有者权益的份额确定长期股权投资的初始投资成本时，前提

47、是合并前合并方与被合并方采用的会计政策应当一致。合并前合并方与被合并方采用的会计政策不一致的，应首先按照合并方的会计政策对被合并方资产、负债的账面价值进行调整，在此基础上计算确定形成长期股权投资的初始投资成本。（2）非同一控制下的控股合并 参与合并的企业在合并前后均不受同一方或相同多方最终控制的合并交易，即除判断属于同一控制下的控股合并的情况以外其他的控股合并。 特点： （1）非关联的企业之间进行的合并 （2）以市价为基础，交易作价相对公平合理 1）处理原则购买法（公允价值） 非同一控制下的控股合并，是参与合并的一方购买另一方权益性资本的交易，基本原则是购买法。2）会计处理 合并成本的确定 付

48、出的现金及非现金资产、发生或承担的债务以及发行的权益性证券：付出资产的公允价值 【注】直接相关费用包括为进行企业合并而支付的审计费用、评估费用、法律服务费用、咨询费用等.直接相关费用计入管理费用。直接相关费用不包括为企业合并发行的债券或承担其他债务支付的手续费、佣金等，也不包括企业合并中发行权益性证券发生的手续费、佣金等费用。 A. 投出资产为固定资产或无形资产的，其差额计入营业外收入或营业外支出。B. 投出资产为存货的，按其公允价值确认主营业务收入或其他业务收入，按其成本结转主营业务成本或其他业务成本。C. 投出资产为可供出售金融资产等投资的，其差额计入投资收益。非同一控制下的控股合并借：长

49、期股权投资X企业（成本） （付出资产的公允价值） 贷：现金/固定资产等 （投资方账面价值） 营业外收入/主营业务收入等 （差额，也可在借方）【例】2007年5月1日，甲公司以一项专利权和银行存款200万元向丙公司（甲公司和丙公司不属于同一控制下的两个公司），占丙公司注册资本的70%，该专利权的账面原值为5000万元，已摊销600万元，已计提无形资产减值准备200万元，公允价值为4000万元。不考虑其他相关税金。借：长期股权投资-丙公司（成本） 4 200 累计摊销 600 无形资产减值准备 200 营业外支出 200 贷：无形资产 5 000 银行存款 200 【例】甲公司2007年4月1日与

50、乙公司原投资者A公司签订协议，甲公司和乙公司不属于同一控制下的公司。甲公司以存货和承担A公司的短期还贷义务换取A公司持有的乙公司股权，2007年7月1日合并日乙公司可辨认净资产公允价值为1000万元，甲公司取得70%的份额。甲公司投出存货的公允价值为500万元，视同销售应纳增值税85万元，账面成本400万元，承担归还到期贷款义务200万元。 合并日，甲公司应作如下分录：借：长期股权投资-乙公司（成本） 785 贷：短期借款 200 主营业务收入 500 应交税金应交增值税（销项税额） 85借：主营业务成本 400 贷：库存商品 400 P159例7-21改进：甲公司于2007年1月31日取得乙

51、公司80%的股权。合并中，甲公司支付的有关资产在购买日的账目价值与公允价值如下表：项目账面价值公允价值银行存款8 000 0008 000 000产成品 350 000 400 000固定资产（累计折旧1260 000）6 300 0006 800 000土地使用权（累计摊销520 000）2 600 0002 900 000合计17 250 00018 100 000 借：长期股权投资 18 168 000 累计折旧 1 260 000 累计摊销 520 000 贷：银行存款 8 000 000 固定资产 7 560 000 无形资产 3 120 000 营业外收入 800 000 主营业务

52、收入 400 000 应交税费增（销） 68 000借： 主营业务成本 350 000 贷：产成品 350 000非同一控制下的控股合并 合并方以发行权益性证券作为合并对价借：长期股权投资X企业（成本） （发行股份的公允价值） 贷：股本 （发行股份的面值） 资本公积股本溢价 （差额，也可在借方）发行权益性证券的发行费用 借：资本公积股本溢价 50 贷：银行存款 50【例】甲公司以定向增发股票的方式购买非同一集团内另一企业持有的A公司股票80%股权，为取得该股权，甲公司增发2000万股普通股，每股面值为1元，每股公允价值为5元；支付承销商佣金50万元。取得该股权时，A公司净资产账面价值为9000

53、万元，公允价值为12000万元。假定甲公司和A公司采用的会计政策相同，甲公司取得该股权时：借：长期股权投资X企业（成本） 10 000 贷：股本 2000 资本公积股本溢价 8000借：资本公积股本溢价 50 贷：银行存款 50 【例】甲公司以定向增发股票的方式购买非同一集团内另一企业持有的A公司股票80%股权，为取得该股权，甲公司增发2000万股普通股，每股面值为1元，每股公允价值为5元；支付承销商佣金50万元。支付合并相关的咨询费用等80万元。取得该股权时，A公司净资产账面价值为9000万元，公允价值为12000万元。假定甲公司和A公司采用的会计政策相同，甲公司取得该股权时：前面分录同上借

54、：管理费用 80 贷：银行存款 80 前面PPT比较：【例】甲公司以定向增发股票的方式购买同一集团内另一企业持有的A公司股票80%股权，为取得该股权，甲公司增发2000万股普通股，每股面值为1元，每股公允价值为5元；支付承销商佣金50万元。取得该股权时，A公司合并日在最终控制方合并报表的账面价值为9000万元，公允价值为12000万元。假定甲公司和A公司采用的会计政策相同，甲公司取得该股权时：借：长期股权投资X企业（成本） 7200 贷：股本 2000 资本公积股本溢价 5200借：资本公积股本溢价 50 贷：银行存款 50 【例】甲公司以定向增发股票的方式购买同一集团内另一企业持有的A公司股

55、票80%股权，为取得该股权，甲公司增发2000万股普通股，每股面值为1元，每股公允价值为5元；支付承销商佣金50万元。支付合并相关的咨询费用等80万元。取得该股权时， A公司合并日在最终控制方合并报表的账面价值为9000万元，公允价值为12000万元。假定甲公司和A公司采用的会计政策相同，甲公司取得该股权时：前面分录同上借：管理费用 80 贷：银行存款 802.合并以外其他方式取得的长期股权投资(1)以支付现金取得初始成本实际支付的全部价款（含直接相关费用） 2.合并以外其他方式取得的长期股权投资(1)以支付现金取得 A公司于2007年6月16日在公开交易的股票市场上以银行存款1 800万元购

56、入B公司600万股股票，占B公司股本总额的30。另外，在购买过程中支付手续费等相关费用300万元。A公司取得该项投资时，B公司已经宣告但尚未发放的现金股利为230万元。 合并日A公司会计分录如下： 借：长期股权投资B公司（成本） 2031 应收股利 69 贷：银行存款 2100（2）以发行权益性证券方式取得成本=发行的权益性证券的公允价值 为发行权益性证券支付的手续费、佣金等与权益性证券发行直接相关的费用，不构成取得长期股权投资的成本，应自权益性证券的溢价发行收入中扣除（资本公积股本溢价/资本溢价），不足冲减的，应冲减盈余公积和未分配利润。P160（3）投资者投入的长期股权投资 投资者投入的长

57、期股权投资指：投资者以其持有的第三方的投资作为出资投入企业。（3）投资者投入的长期股权投资初始投资成本 投资合同或协议的价值（合同或协议约定的价值不公允的除外）合同或协议约定的价值不公允 长期股权投资的公允价值确认初始投资成本与实收资本金额的差额 “资本公积资本溢价”【例】 P161长期股权投资初始计量取得方式初始计量合并直接相关费用企业控股合并方式同一控制取得被合并方所有者权益在最终控制方合并财务报表中的账面价值的份额+最终控制方收购被合并方形成的商誉权益性证券发行费用冲减资本公积股本溢价管理费用非同一控制付出资产的公允价值或发行权益性证券的公允价值，与付出资产账面价值的差额计入当期损益（权

58、益性证券的计入资本公积）。权益性证券发行费用冲减资本公积股本溢价管理费用企业控股合并以外的方式同上成本 四、长期股权投资的后续计量1.会计处理方法的确定 根据投资企业对被投资企业的影响程度及是否存在活跃市场、公允价值能否可靠取得等进行划分，应当分别采用以下两种方法进行核算： 成本法 权益法 成本法企业持有的对子公司投资(如控股合并等）)对被投资单位不具有共同控制或重大影响，在活跃市场中没有报价、公允价值不能可靠计量的投资（四无）权益法 对合营企业投资（共同控制）对联营企业投资（重大影响）2.长期股权投资核算的成本法（1）成本法的核算要点被投资单位宣告分派的现金股利或利润，确认为当期投资收益；

59、（2）成本法的会计处理投资方宣告分派现金股利或利润时，按应享有的部分： 借：应收股利/应收利润 贷：投资收益P163 作些更改3.长期股权投资核算的权益法（1）权益法的适用范围对合营企业投资 （共同控制） 对联营企业投资 （重大影响）（2）权益法的核算要点 1）按照初始投资成本或追加投资时的投资成本增加长期股权投资的账面价值 2）初始投资成本的调整比较投资成本与投资时占被投资单位可辨认净资产公允价值的份额投资成本大：商誉，不调整投资成本投资成本小：差额计入当期损益“营业外收入” 例26：P167（2）权益法的核算要点3）投资损益的确认 持有投资期间，随着被投资单位所有者权益的变动相应调整增加或

60、减少长期股权投资的账面价值被投资单位盈利时：确认应享有的净利润被投资单位亏损时：确认应分担的净亏损被投资单位除净损益外所有者权益变动时：注意：非完整年度收益适当调整A.在被投资单位当年实现的净利润基础上进行适当的调整后确认会计政策和会计期间考虑投资时被投资单位可辨认资产的公允价值，对被投资单位净利润进行调整后确认；主要关注的调整：固定资产的折旧额、无形资产的摊销额存货销售减值准备金额例27：P169 存货账面价值与公允价值的差额应调减的利润=（1050 750）80%=240（万元）固定资产账面价值与公允价值的差额应调增的折旧额 =240016 180020 =60（万元）无形资产账面价值与公