商业银行业务与经营第二章资本管理的课件

1、 商业银行的资本管理 第2章学习目标银行资本功能与构成资本充足率与巴塞尔协议资本的筹集与管理 2.1 银行资本的功能与构成 商业银行资本金银行投资者为了正常的经营活动及获取利润而投入的货币资金和保留在银行的利润。 一、银行业面临的主要风险二、银行资本的功能（一）保障功能（二）经营功能（三）管理功能 2.2商业银行资本的构成商业银行资本的类型巴塞尔协议对资本的分类银行规模与资本构成我国商业银行的资本构成 一、 商业银行资本的类型 1.实收资本2.资本公积3.盈余公积4.未分配利润5.重估储备6.权益准备金（损失准备）7.次级债务二、巴塞尔协议对资本的规定1、1988年巴塞尔协议的目的关于统一国际

2、银行资本衡量和资本标准的国际协议简称巴塞尔协议。制定统一的资本充足率标准，以消除国际银行间的不平等竞争；为国际银行业的监管提供一个有力的工具，保障国际金融业健康有序稳定的发展。2.巴塞尔协议对资本组成的规定银行资本核心资本附属资本 股本公开储备普通股永久非积累优先股未公开储备重估储备普通准备金混合资本工具长期附属债务扣除项目商 誉对不合并报表的银行与附属公司的投资对其他银行或金融机构的投资三、银行规模与资本构成不同规模的银行资本构成存在很大差异大银行资本构成中股票溢价和未分配利润占有较大比重，其次是长期债务和普通股股票小银行主要依赖于自身的未分配利润四、我国商业银行资本金的构成核心资本 实收资

3、本 资本公积 盈余公积 未分配利润 少数股权 附属资本 重估储备 一般准备 优先股 可转换债券 长期次级债务 扣除项目商 誉；对不合并报表的银行机构的资本投资；对非自用不动产、非银行金融机构的企业的资本投资。 问题请同学们比较课本3031页资料，分析02年到08年我国不同类型银行资本构成的变化和差异？ 2.3 资本充足率与巴塞尔协议资本与银行倒闭风险资本充足与银行稳健巴塞尔协议对资本充足的测定 一、资本与银行倒闭风险资本收益与倒闭风险银行面临的两难抉择（1）资本规模过大会影响到银行的收益。（2）资本规模过小会加大银行经营的风险。银行资本与其倒闭的关系非盈利资产盈利资产非盈利资产存款和其它负债盈

4、利资产资产损失资本存款和其它负债资本非盈利资产盈利资产资产损失存款和其它负债资本（A）(B)(C)二、资本充足与银行稳健资本充足只是相对于银行的资产负债的状况而言，资本充足并不意味着银行没有倒闭的风险比较A、B两个银行的资产负债情况：A、B银行的资产负债表比较 单位：亿元资产A银行B银行负债和资本A银行B银行现金和应付款4030活期存款70170短期政府债券6015储蓄存款406长期政府债券6040定期存款906贷款80155可转让存单2028资本2030合计240240合计240240结 论A、B银行资产规模相同，A的资本充足率低于B银行，但从资产的结构来看，A银行资产资产流动性强，负债稳定

5、，B银行资产流动性弱，负债稳定性差，所以，相比而言，A银行的稳定性更高。三、巴塞尔协议对资本充足的测定1988年巴塞尔协议2004年巴塞尔协议2010年巴塞尔协议（一） 1988年巴塞尔协议对资本充足率的计算 资本充足率=资本/风险资产 =核心资本+附属资本（资产风险权重） 风险权数体系的确定资产负债表内的资产风险权数，分别设置0%、10%、20%、50%、100%五个权数；资产负债表外项目，包括新的金融创新工具，将其本金数乘以信用转换系数，转换为表内业务量，再根据表内同等性质的项目进行加权，获得相应的信用风险等级。转换系数共设置0%、20%、50%、100%四种。 风险资产的计算表内资产的风

6、险资产量=（表内资产相应的风险权数）表外资产的风险资产量=（表外资产 信用转换系数 表内相应资产的风险权数）案例：一家银行的资本规模为100万元人民币，总资 产为1500万元人民币，该行的资产负债表内和表外项目 资产负债表内项目 现金 75 短期政府债券 300国内银行存款 75家庭住宅抵押贷款 75企业贷款 975资产负债表内总资产 1500用来支持政府发行债券的备用信用证 150对企业的长期信贷承诺300表外项目加总 4501）首先计算表外项目的信用对等额，将表外项目转变为对等数量的表内项目，以衡量银行的风险。 表外项目 账面价值 转换系数 对等信贷额 银行提供的 备用信用证 150 1.

7、00 = 150 对企业的 长期信贷承诺 300 0.5 = 150 2）然后将表内资产和表外项目对等信贷额乘以相应的风险权数，结果如下： 风险权重为0%类 现金 75 短期政府债券 300 风险权重为20%类 国内银行存款 75 备用信用证的信用对等额 150风险权重为50%类 家庭住宅抵押贷款 75风险权重为100%类 对企业的贷款 975 对企业的长期信贷承诺对等额 150 银行风险加权总资产=（75+300）0+ （75+150）0.2+750.5+(975+150) 1 =1207.5 3）该银行的资本充足率=总资本/风险加权总资产 =100/1207.5 =8.28% 该银行的资本

8、充足比率已达到巴塞尔协议规定的8%的要求。 （二）2004年巴塞尔协议88年以后，国际银行业面临风险日益复杂，原有的协议内容已经不再满足风险管理的需要。巴塞尔委员会从1993年开始，对旧协议进行修订。2004年6月26日，一致同意公布资本计量和资本标准的国际协议：修订框架，简称新巴塞尔协议。巴塞尔协议对资本充足率的计算核心资本比率核心资本/风险加权资产100 核心资本/（信用风险加权资产12.5 市场风险12.5 操作风险） 1004总风险资本比率总资本/风险加权资产100 （核心资本附属资本）/ （信用风险加权资产12.5 市场风险12.5 操作风险） 1008市场风险和操作风险市场风险在一

9、段时期内由于汇率和利率的变化所造成的金融工具的市场价格下降的风险。操作风险由不完善或有问题的内部程序、人员及系统或外部事件所造成损失的风险。包括：内部欺诈，外部欺诈，就业制度和工作场所安全，客户、产品和业务活动，实物资产的损坏，营业中断和信息技术系统瘫痪，执行、交割和流程管理七种类型 （三）2010年巴塞尔协议巴塞尔协议III规定，截至2015年1月，全球各商业银行的一级资本充足率下限将从现行的4上调至6。其中，由普通股构成的核心一级资本占银行风险资产的下限将从现行的2提高至4.5；此外，各银行还需增设“资本防护缓冲资金”，总额不得低于银行风险资产的2.5。核心资本充足率的要求达到8.5%。同

10、时也提出各国可根据情况要求银行提取0%-2.5%的反周期缓冲资本，以便银行可以对抗过度放贷所带来的风险。 四、各国银行资本充足率现状西方国家资本充足率现状p40比较资本资产比和资本充足率我国银行资本充足率现状p40比较资本资产比和资本充足率 2.4 银行资本的筹集与管理 银行资本的规模 银行资本的需要量 银行资本最佳需要量 银行的资本计划 银行资本的内部筹集 银行资本的外部筹集 一、银行的资本规模账面资本（GAAP）=管理资本（RAP）=市场价值资本（MVC）=总资产账面价值总负债账面价值股东股权永久优先股贷款与租赁损失准备可转换次级债务其它银行资产的市场价值（MVA）银行负债的市场价值（MV

11、L）MVC每股股票的现期市场价值发行但并未偿付的股票数量 二、影响银行资本需要量的客观因素有关的法律规定宏观经济形势银行资产负债结构银行信誉银行业务的发展速度三、银行最佳资本需要量银行资本过高，会导致财务杠杆比率下降，增加筹集资金的成本，影响银行资本收益率；银行资本过低，会增加对存款和其它资金来源的需求，使银行边际收益下降。银行资本量与资本成本曲线CC0(K/A) 银行适度资本量 K/AKCC资本成本曲线资本量大于(K/A) ，则银行资本的成本就会因筹集资本数量的增加，财务杠杆比率的降低而导致资本成本的增加；资本量小于(K/A) ，银行资本成本会因其它资金来源边际成本的提高，流动性比例的要求提

12、高而增加。银行最佳资本需要量与银行规模的关系CC1C2C30(K/A)1 (K/A)2 (K/A)3 K/AKCC资本成本曲线大银行中银行小银行 四、银行资本计划银行总体目标：长期增长与利润目标资本需要量内部筹集预计资本结构目标资本结构目标股息政策预计股息外部筹集股票债券五、银行内部筹措资本优点缺点简单易行，节省费用；权益仍为普通股股东所有，可以免缴个人所得税；普通股股东的控制权不受影响。过多的留存盈余可能会带来银行普通股股价的下跌，会影响到银行的市场价值；数量上的限制。 1、内部资本融资的限制性条件政府当局对银行适度资本金规模的限制；银行所能获得的净利润规模；银行净收益中有多少可用于分配。（

13、剩余股利政策和固定股利政策） 式中：SG银行资产持续增长率 TA银行总资产 TA银行资产增长额SG1=TA1 - TA0 TA TA0 TA0=2、银行内源资本支持资产增长模型SG1=（EC1-EC0）EC0=EC0+ROA TA1（1-DR）-EC0EC0ROA（1-DR）TA1EC0=又 SG1=TA/TA0=EC/EC0式中，EC为银行股本增加额。资产收益率报告期总资产分红比例内源股本增加额SG1=（EC1-EC0）EC0EC0分红比例内源股本增加额EC0+ROA TA1（1-DR）-EC0ROA（1-DR）TA1EC0又 SG1=TA/TA0=EC/EC0式中，EC为银行股本增加额。资

14、产收益率报告期总资产SG1=（EC1-EC0）EC0EC0分红比例内源股本增加额式中：ROA银行资产收益率 DR银行红利分配比例 EC1/TA1资本比例ROA（1-DR）（EC1/TA1）-ROA（1-DR） =SG1 =ROA（1-DR）EC1-ROA（1-DR）TA1/TA1 公式的意义上述公式表示了银行资产持续增长率（SG）与银行资产收益率（ROA）、银行红利分配比例（DR）和资本比率（EC1/TA1）之间的数量关系。当其中的三个变量确定后，其余的一个变量就可由公式获得它们确切的值。ROA（1-DR）+ EK/TA0（EC1/TA1）-ROA（1-DR） SG1 =如果将外源资本考虑在内：式中： EK外