2023年证券从业资格考试（二科合一）试题

1、2023年证券从业资格考试（二科合一）试题1.全国中小企业股份转让系统的特点有（ ）。全国性的证券交易场所场外交易市场主要为创新型、创业型、成长型中小企业发展服务股票转让采用无纸化的公开转让形式A.、B.、C.、D.、【答案】:B【解析】:全国中小企业股份转让系统，又被称为“新三板”，是经国务院批准设立的全国性的证券交易场所，成立于2012年9月20日，主要为创新型、创业型、成长型中小微企业发展服务。2015年7月，中国证券业协会发布的场外证券业务备案管理方法中明确指出，全国中小企业股份转让系统不再属于场外交易市场。根据2013年2月起施行的全国中小企业股份转让系统业务规则（试行）的规定，股票

2、转让采用无纸化的公开转让形式，或经中国证监会批准的其他转让形式。2.证券公司申请融资融券业务资格应具备的条件有（ ）。具有证券经纪业务资格公司最近3年内不存在因涉嫌违法违规正被中国证监会立案调查或者正处于整改期间的情形财务状况良好，最近2年各项风险控制指标持续符合规定公司治理健全，内部控制有效A.、B.、C.、D.、【答案】:A【解析】:项，证券公司申请融资融券业务资格应具备的条件包括：公司最近2年内不存在因涉嫌违法违规正被中国证监会立案调查或者正处于整改期间的情形。3.以下不属于影响股票价格的行业因素的是（ ）。2014年9月真题A.行业可持续性B.行业或产业竞争结构C.抗外部冲击能力D.管

3、理层质量【答案】:D【解析】:常见的行业因素有行业或产业竞争结构、行业的可持续性、抗外部冲击的能力、监管及税收待遇政府关系、劳资关系、财务与融资问题、行业估值水平。D项，管理层质量属于公司经营状况因素的影响。4.国际证监会组织认为，金融衍生工具的风险有（ ）。2017年9月真题信用风险市场风险结算风险操作风险A.、B.、C.、D.、【答案】:B【解析】:金融衍生工具具备不确定性或高风险性，还伴随着以下几种风险：交易中对方违约，没有履行承诺造成损失的信用风险；因资产或指数价格不利变动可能带来损失的市场风险；因市场缺乏交易对手而导致投资者不能平仓或变现所带来的流动性风险；因交易对手无法按时付款或交

4、割可能带来的结算风险；因交易或管理人员的人为错误或系统故障、控制失灵而造成的操作风险；因合约不符合所在国法律，无法履行或合约条款遗漏及模糊导致的法律风险。5.关于非公开募集基金，以下描述错误的是（ ）。A.可采用讲座、报告会方式向公众宣传推介B.应当向合格投资者募集C.合格投资者累计不得超过二百人D.应当制定签订基金合同【答案】:A【解析】:非公开募集基金，不得向合格投资者之外的单位和个人募集资金，不得通过报刊、电台、电视台、互联网等公众传播媒体或者讲座、报告会、分析会等方式向不特定对象宣传推介。6.根据证券公司分类监管规定，被中国证监会授权履行相关职责的单位包括（ ）。中国证券登记结算有限责

5、任公司中国证券投资者保护基金有限责任公司中国证券金融股份有限公司全国中小企业股份转让系统有限责任公司A.、B.、C.、D.、【答案】:B【解析】:中国证监会授权履行相关职责的单位包括中国证券登记结算有限责任公司、中国证券投资者保护基金有限责任公司、中国证券金融股份有限公司、全国中小企业股份转让系统有限责任公司等。7.下列有关企业债券的表述中，正确的有（ ）。2015年3月真题募集的资金用于补充营运资金的，不得超过发债总额的30%国家发改委核准通过并经中国人民银行和中国证监会会签募集资金用于固定资产投资项目的，累计发行额不得超过其投资总额的60%地方企业的申请材料由所在省、自治区、直辖市、计划单

6、列市发展改革部门转报A.、B.、C.、D.、【答案】:D【解析】:项，筹集的资金投向符合国家产业政策，所需相关手续齐全，用于补充营运资金的，不超过发债总额的20%。8.我国证券市场的监管目标是（ ）。保护投资者利益，保障合法的证券交易活动，监督证券中介机构依法经营根据国家宏观经济管理的需要，运用灵活多样的方式，调控证券市场与证券交易规模，引导投资方向，使之与经济发展相适应防止人为操纵、欺诈等不法行为，维持证券市场的正常秩序运用和发挥证券市场机制的积极作用，限制其消极作用A.、B.、C.、D.、【答案】:B【解析】:我国证券市场的监管目标是：运用和发挥证券市场机制的积极作用，限制其消极作用；保护

7、投资者利益，保障合法的证券交易活动，监督证券中介机构依法经营；防止人为操纵、欺诈等不法行为，维持证券市场的正常秩序；根据国家宏观经济管理的需要，运用灵活多样的方式，调控证券市场与证券交易规模，引导投资方向，使之与经济发展相适应。9.中国金融业开放将继续遵循的原则包括（ ）。准入后国民待遇负面清单原则重视防范金融风险将与汇率形成机制改革和资本项目可兑换进程相互配合，共同推进A.、B.、C.、D.、【答案】:C【解析】:中国金融业开放将继续遵循三条原则：准入前国民待遇和负面清单原则；金融业对外开放将与汇率形成机制改革和资本项目可兑换进程相互配合，共同推进；在开放的同时重视防范金融风险，使金融监管能

8、力与金融开放度相匹配。10.关于申请客户资产管理业务投资主办人注册的人员应当具备的条件，下列说法错误的是（ ）。2015年11月真题A.已取得证券从业资格B.具备良好的诚信记录及职业操守C.具有三年以上证券投资、研究、投资顾问或类似从业经历D.最近两年内没有受到监管部门的行政处罚【答案】:D【解析】:D项，申请投资主办人注册的人员应当具备的条件之一是具备良好的诚信记录及职业操守，且最近三年内没有受到监管部门的行政处罚。11.证券经纪商在收到客户委托后，应对（ ）进行调查，经审查符合要求后，才能接受委托。2014年9月真题委托内容委托人身份委托买入的实际资金余额委托卖出的实际证券数量A.、B.、

9、C.、D.、【答案】:B【解析】:在委托受理阶段，证券经纪商在收到客户委托后，应对委托人身份、委托内容、委托卖出的实际证券数量及委托买入的实际资金余额进行审查。经审查符合要求后，才能接受委托。12.中央银行的选择性政策工具包括（ ）。2015年3月真题公开市场业务间接信用控制法定存款准备金率直接信用控制A.、B.、C.、D.、【答案】:D【解析】:中央银行的选择性货币政策工具主要包括消费者信用控制、证券市场信用控制、不动产信用控制、直接信用控制和间接信用控制等；一般性货币政策工具包括法定存款准备金率、再贴现政策、公开市场业务。13.下列对证券市场融资描述错误的是（ ）。A.证券市场融资是一种直

10、接融资B.投资者与发行人的股权或债券关系凝结在最初的投资者和发行人之间C.单个融资主体很难凭借自身力量完成证券发行、交易、清算等事宜D.证券市场融资是由众多资金交易者通过对有价证券的公开自有竞价买卖来实现【答案】:B【解析】:证券市场融资是一种强市场性的融资活动。投资者与发行人的股权和债券关系并不是凝结在最初的投资者和发行人之间的，而是可以随时转移的，投资者通过在市场上出售股票或债券，就可以将原来持有的股权或债权转让给他人。14.下列以股票发行量为权数加权计算的股份指数有（ ）。上证综合指数上证180指数深证综合指数深圳成分股指数A.、B.、C.、D.、【答案】:A【解析】:项，上证180指数

11、以自由流通股本为权重加权计算；项，深圳综合指数以样本股发行总股本为权数进行加权逐日连锁计算。15.保荐代表人在2个自然年度内被采取证券发行上市保荐业务管理办法规定的监管措施累计（ ）次以上，中国证监会可6个月内不受理相关保荐代表人具体负责的推荐。2016年7月真题A.2B.3C.4D.5【答案】:A【解析】:证券发行上市保荐业务管理办法第七十条规定，保荐机构、保荐业务负责人或者内核负责人在1个自然年度内被采取本办法第六十二条规定监管措施累计5次以上，中国证监会可暂停保荐机构的保荐机构资格3个月，责令保荐机构更换保荐业务负责人、内核负责人。保荐代表人在2个自然年度内被采取本办法第六十二条规定监管

12、措施累计2次以上，中国证监会可6个月内不受理相关保荐代表人具体负责的推荐。16.国外金融机构在我国发行的人民币债券称为（ ）。A.扬基债券B.武士债券C.龙债券D.熊猫债券【答案】:D【解析】:根据国际惯例，国外金融机构在一国发行债券时，一般以该国最具特征的吉祥物命名。据此，国际多边金融机构首次在华发行的人民币债券被命名为“熊猫债券”。17.下列关于有限责任公司的说法，错误的是（ ）。2015年11月真题A.两个以上的国有企业或者两个以上的其他国有投资主体投资设立的有限责任公司，其董事会成员中应当有公司职工代表B.国有独资公司的董事会成员应当有公司职工代表C.普通有限责任公司的董事会成员中可以

13、不包括公司职工代表D.监事会应当包括适当比例的公司职工代表，其中职工代表的比例不得低于二分之一，具体比例由公司章程规定【答案】:D【解析】:D项，监事会应当包括股东代表和适当比例的公司职工代表，其中职工代表的比例不得低于三分之一，具体比例由公司章程规定。18.中国证监会及其派出机构在对证券公司信息技术管理及服务活动的监管过程中，可以采用（ ）等方式开展现场检查及非现场检查。信息技术风险评估漏洞扫描渗透测试事件模拟A.、B.、C.、D.、【答案】:A【解析】:中国证监会及其派出机构在对证券公司信息技术管理及服务活动的监管过程中，可以采用渗透测试、漏洞扫描及信息技术风险评估等方式开展现场检查及非现

14、场检查。证券公司应当予以配合，如实提供有关文件、资料，不得拒绝、阻碍或隐瞒。19.根据公司债券发行与交易管理办法，在债券受托管理人应当召集而未召集债券持有人会议时，单独或合计持有本期债券总额（ ）以上的债券持有人有权自行召集债券持有人会议。A.15%B.10%C.20%D.30%【答案】:B【解析】:根据公司债券发行与交易管理办法第五十五条，发生其他对债券持有人权益有重大影响的事项。在债券受托管理人应当召集而未召集债券持有人会议时，单独或合计持有本期债券总额百分之十以上的债券持有人有权自行召集债券持有人会议。20.证券公司应当（ ）计算客户交存的担保物价值与其所欠债务的比例。A.逐日B.逐月C

15、.逐季D.逐年【答案】:A【解析】:根据证券公司融资融券业务管理办法第二十六条，证券公司应当逐日计算客户交存的担保物价值与其所欠债务的比例。当该比例低于约定的维持担保比例时，应当通知客户在约定的期限内补交担保物。客户未能按期交足担保物或者到期未偿还债务的，证券公司可以按照约定处分其担保物。21.封闭式基金的基金份额在基金存续期间，基金份额持有人（ ）。A.不得申请赎回B.只能在基金合同约定的场所申请赎回C.可以申请赎回D.可以任何时间、场所申请赎回【答案】:A【解析】:根据证券投资基金法第四十五条，基金的运作方式可以采用封闭式、开放式或者其他方式。采用封闭式运作方式的基金（简称封闭式基金），是

16、指基金份额总额在基金合同期限内固定不变，基金份额持有人不得申请赎回的基金。22.合约买方向卖方支付一定费用，在约定日期内，享有按事先规定的价格向合约卖方买卖某种金融工具的权利的契约，称之为（ ）。A.金融互换B.金融期权C.金融远期合同D.金融期货【答案】:B【解析】:金融期权是指合约买方向卖方支付一定费用（被称为期权费或期权价格），在约定日期内（或约定日期）享有按事先确定的价格向合约卖方买卖某种金融工具的权利的契约。金融期权包括现货期权和期货期权两大类。除交易所交易的标准化期权、权证之外，还存在大量场外交易的期权。23.下列对法和法律关系的描述，正确的是（ ）。A.法律规范是静态的，一经制定

17、，生效范围内不变B.法律规范是动态的，随社会生活的变化而变化C.法律规定的权利和义务，仅指个人的权利和义务D.法律规定的权利和义务，不包括国家机关及其公职人员在执行公务过程中的职权及相应职责【答案】:A【解析】:社会生活是不断变化的，是动态的。而法律规范则是静态的，一经制定，除非立法机关根据一定程序对法律进行修改，否则在其生效范围内，法律规范不变。法是以权利和义务为内容的社会规范，法所规定的权利和义务，不仅指个人的权利和义务，也包括国家机关及其公职人员在执行公务过程中的职权及相应职责。24.以下影响股价变动的因素中，属于公司经营状况的是（ ）。公司治理水平与管理层质量公司竞争力财务状况抗外部冲

18、击的能力A.、B.、C.、D.、【答案】:C【解析】:项，抗外部冲击的能力属于行业与部门因素。25.封闭式基金的基金份额在基金合同期限内（ ）。2018年4月真题A.只能在基金合同约定的期限内申请赎回B.不得申请赎回C.可在任何时间、场所申请赎回D.可以申请赎回【答案】:B【解析】:封闭式基金是指基金份额总额在基金合同期限内固定不变，基金份额持有人不得申请赎回的基金。与之对比，开放式基金是指基金份额总额不固定，基金份额可以在基金合同约定的时间和场所申购或者赎回的基金。26.按照中华人民共和国商业银行法的规定，除国家另有规定外，商业银行等银行业金融机构在中国境内不得从事的业务有（ ）。从事信托投

19、资业务从事证券经营业务向非自用不动产投资向非银行金融机构和企业投资A.、B.、C.、D.、【答案】:A【解析】:按照中华人民共和国商业银行法的规定，银行业金融机构可用资金买卖政府债券和金融债券，除国家另有规定外，在中国境内不得从事信托投资和证券经营业务，不得向非自用不动产投资或者向非银行金融机构和企业投资。27.ETF的申购和赎回在_进行，市场交易在_进行。（ ）2014年11月真题A.二级市场；一级市场B.二级市场；二级市场C.一级市场；二级市场D.一级市场；一级市场【答案】:C【解析】:ETF实行一级市场和二级市场并存的交易制度。在一级市场，机构投资者可以在交易时间内以ETF指定的一篮子股

20、票申购ETF份额或以ETF份额赎回一篮子股票；在二级市场，ETF与普通股票一样在证券交易所挂牌交易。28.下面关于风险的相关描述，说法正确的是（ ）。操作风险只可能带来损失，不能够带来收益对操作的风险的管理策略是在合理的成本范围内，尽可能减少操作风险声誉风险一般是受其他风险影响而产生的次生风险，很难确认和计量市场风险包括股票价格风险、债券价格风险、商品价格风险、金融衍生品价格风险等A.、B.、C.、D.、【答案】:D【解析】:与信用风险、市场风险不同，操作风险一般为下侧风险，只可能带来损失，不能够带来收益，因此，对操作风险的管理策略是在合理的成本范围内，尽可能减少操作风险。29.主板上市公司非

21、公开发行股票时，发行对象均属于原前（ ）股东的，可以由上市公司自行销售。A.3名B.20名C.10名D.5名【答案】:C【解析】:上市公司证券发行管理办法第四十九条规定，上市公司发行证券，应当由证券公司承销；非公开发行股票，发行对象均属于原前10名股东的，可以由上市公司自行销售。30.为了保护投资者利益，大多数国家的（ ）不同程度地对投资者适当性问题做出了硬性规定或者原则性指引。2017年4月真题政府监管机构行业自律组织金融企业上市公司A.、B.、C.、D.、【答案】:B【解析】:实践中，金融机构通常采用客户调查问卷、产品风险评估与充分披露等方法，根据客户分级和资产分级匹配原则，避免误导投资者

22、和错误销售。出于保护投资者尤其是中小投资者的利益，大多数国家和地区的政府监管机构、行业自律组织以及金融企业不同程度地对投资者适当性问题做出了硬性规定或者原则性指引。31.基金托管费通常是（ ）。2017年2月真题A.逐日计算，按周支付B.逐月计算，按月支付C.逐日计算，按月支付D.逐日计算，按日支付【答案】:C【解析】:基金托管费通常按照基金资产净值的一定比例计算，逐日计提，按月支付，其费率会随基金种类不同而改变。32.根据（ ）的明确规定，证券公司是与证券登记结算机构进行证券和资金清算交收的主体。2015年11月真题A.证券投资基金法B.证券法C.证券公司监督管理办法D.公司法【答案】:B【

23、解析】:证券法明确规定，证券公司是与证券登记结算机构进行证券和资金清算交收的主体，并承担相应的清算交收责任；证券登记结算机构根据清算交收结果为投资者办理登记过户手续。33.根据现行自律规则，股权投资基金募集程序不包括（ ）。A.投资冷静期，回访确认B.特定对象确定，投资者适当性匹配C.官网在线推介，披露基金信息D.基金风险揭示，合格投资者确认【答案】:C【解析】:私募基金募集应当履行下列程序：特定对象确定；投资者适当性匹配；基金风险揭示；合格投资者确认；投资冷静期；回访确认。34.在已做出的决策范围内，根据授权负责具体投资项目的决策和执行工作的证券公司自营业务的执行机构是（ ）。2017年9月

24、真题A.股东（大）会B.投资决策机构C.自营业务部门D.董事会【答案】:C【解析】:自营业务的执行机构是自营业务部门。自营业务部门应在投资决策机构做出的决策范围内，根据授权负责具体投资项目的决策和执行工作。35.某公司公开发行股票募集资金3000万，如果该公司需要改变当初招股说明书中的资金用途，依照法律规定，必须经（ ）进行决议。2017年2月真题A.公司股东大会B.中国证券监督管理委员会C.证券交易所D.中国证券业协会【答案】:A【解析】:证券法规定，公司对公开发行股票所募集资金，必须按照招股说明书或者其他公开发行募集文件所列资金用途使用。改变资金用途，必须经股东大会作出决议。擅自改变用途而

25、未作纠正的，或者未经股东大会认可的，不得公开发行新股。36.上市公司董事与董事会议决议事项所涉及的企业有关联关系的，（ ），出席董事会的无关联关系董事人数不足三人的，应将该事项提交上市公司股东大会审议。2016年7月真题A.可以对该项决议行使表决权B.可以代理其他董事行使表决权C.该董事会会议由过半数的无关联关系董事出席即可举行D.该董事会会议所作决议须经出席董事过半数通过【答案】:C【解析】:根据公司法第一百二十四条，上市公司董事与董事会会议决议事项所涉及的企业有关联关系的，不得对该项决议行使表决权，也不得代理其他董事行使表决权。该董事会会议由过半数的无关联关系董事出席即可举行，董事会会议所

26、作决议须经无关联关系董事过半数通过。出席董事会的无关联关系董事人数不足三人的，应将该事项提交上市公司股东大会审议。37.全面风险管理体系应当包括可操作的管理制度、健全的组织架构、可靠的信息技术系统、（ ）、专业的人才队伍、有效的风险应对机制。A.合理的公司文化B.政策支持C.前瞻性的风险预警机制D.量化的风险指标体系【答案】:D【解析】:全面风险管理体系应当包括可操作的管理制度、健全的组织架构、可靠的信息技术系统、量化的风险指标体系、专业的人才队伍、有效的风险应对机制。证券公司应将所有子公司以及比照子公司管理的各类孙公司纳入全面风险管理体系，强化分支机构风险管理，实现风险管理全覆盖。38.国务

27、院金融稳定发展委员会的职责有（ ）。落实党中央、国务院关于金融工作的决策部署审议金融业改革发展重大规划统筹金融改革和发展指导中央金融改革发展与监管A.、B.、C.、D.、【答案】:A【解析】:国务院金融稳定发展委员会的主要职责包括五个方面：落实党中央、国务院关于金融工作的决策部署；审议金融业改革发展重大规划；统筹金融改革发展与监管，协调货币政策与金融监管相关事项，统筹协调金融监管重大事项，协调金融政策与相关财政政策、产业政策等；分析研判国际国内金融形势，做好国际金融风险应对，研究系统性金融风险防范处置和维护金融稳定重大政策；指导地方金融改革发展与监管，对金融管理部门和地方政府进行业务监督和履职

28、问责等。39.收购人可以通过（ ）的方式成为一个上市公司的控股股东。2017年9月真题A.取得股份B.取得收益C.取得现金D.取得资产【答案】:A【解析】:上市公司收购是指投资者依法购买股份有限公司已发行上市的股份，从而获得该上市公司控制权的行为。40.证券存管是指证券公司将（ ）统一交给证券登记结算机构保管，并由后者代为处理有关证券权益事务的行为。2014年3月真题法人股股东持有的股权证明债权人持有的债权证明自身持有的证券投资者交给其保管的证券A.、B.、C.、D.、【答案】:D【解析】:证券存管是指证券公司将投资者交给其保管的证券以及自身持有的证券统一交给证券登记结算机构保管，并由后者代为

29、处理有关证券权益事务的行为。41.证券公司对其证券自营业务与其他业务混合操作的，给予的处分最严厉的是（ ）。A.处以50万元以上500万元以下的罚款B.责令改正C.没收违法所得D.撤销相关业务许可【答案】:D【解析】:根据证券法，证券公司未采取有效隔离措施防范利益冲突，或者未分开办理相关业务、混合操作的，责令改正，给予警告，没收违法所得，并处以违法所得一倍以上十倍以下的罚款；没有违法所得或者违法所得不足五十万元的，处以五十万元以上五百万元以下的罚款；情节严重的，并处撤销相关业务许可。42.2018年11月30日，（ ）成为我国首家外资控股证券公司。A.瑞银证券B.野村集团C.摩根大通D.汇丰前

30、海证券【答案】:A【解析】:2017年6月成立的汇丰前海证券的外资股比例已经达到51%，是中国境内首家由境外股东控股的证券公司。2018年11月30日，瑞银证券成为我国首家外资控股证券公司。野村集团、摩根大通紧随其后。43.证券公司承销证券，应当对公开发行募集文件的（ ）进行核查；发现有虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏的，不得进行销售活动；已经销售的，必须立即停止销售活动，并采取纠正措施。A.真实性、准确性、完整性B.真实性、准确性、有效性C.审慎性、准确性、时效性D.真实性、准确性、时效性【答案】:A【解析】:根据证券法第二十九条，证券公司承销证券，应当对公开发行募集文件的真实性、准确性、完

31、整性进行核查。发现有虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏的，不得进行销售活动；已经销售的，必须立即停止销售活动，并采取纠正措施。44.从产品属性看，权证是一种（ ）类金融衍生品。2014年6月真题A.期权B.远期C.期货D.互换【答案】:A【解析】:从产品属性看，权证是一种期权类金融衍生产品。权证与交易所交易期权的主要区别在于，交易所挂牌交易的期权是交易所制定的标准化合约，而权证则是权证发行人发行的合约，发行人作为权利的授予者承担全部责任。45.在我国，关于证券经纪业务，下列表述正确的有（ ）。2014年9月真题证券公司在经纪业务中赚取买卖差价证券公司不承担客户交易中的价格风险证券公司与客户是代理

32、委托关系证券公司为客户提供服务，佣金是其主要的业务收入A.、B.、C.、D.、【答案】:D【解析】:证券经纪业务又被称为代理买卖证券业务，是指证券公司接受客户委托代客户买卖有价证券的业务。在证券经纪业务中，证券公司不赚取买卖差价，只收取一定比例的佣金作为业务收入。46.根据（ ）等因素，证券期货经营机构可以设立存续期间办理参与、退出的开放式资产管理计划，或者存续期间不办理参与和退出的封闭式资产管理计划。资产管理计划的类别投向资产的流动性投向资产的期限特点投资者需求A.、B.、C.、D.、【答案】:D【解析】:根据资产管理计划的类别、投向资产的流动性及期限特点、投资者需求等因素，证券期货经营机构

33、可以设立存续期间办理参与、退出的开放式资产管理计划，或者存续期间不办理参与和退出的封闭式资产管理计划。开放式资产管理计划应当明确投资者参与、退出的时间、次数、程序及限制事项。开放式集合资产管理计划每三个月至多开放一次计划份额的参与、退出，中国证监会另有规定的除外。47.下列有关银行间债券市场金融债券发行的表述中，正确的有（ ）。金融债券可采取一次性足额发行或限额内分期发行的方式发行人未能在限期内完成发行的，原发行核准文件自动失效，发行人不得继续发行本期债券发行人分期发行金融债券的，应在每期债券发行前将相关发行申请文件报中国证监会备案发行人不得认购或变相认购自己发行的金融债券A.、B.、C.、D

34、.、【答案】:B【解析】:项，金融债券的发行可以采取一次足额发行或限额内分期发行的方式。发行人分期发行金融债券的，应在募集说明书中说明每期发行安排。项，发行人应在中国人民银行核准金融债券发行之日起60个工作日内，开始发行金融债券，并在规定期限内完成发行。发行人未能在规定期限内完成发行的，原金融债券发行核准文件自动失效，发行人不得继续发行本期金融债券。项，发行人应在每期金融债券发行前5个工作日将相关的发行申请文件报中国人民银行备案，并按中国人民银行的要求披露有关信息。项，发行人不得认购或变相认购自己发行的金融债券。48.证券业从业人员取得执业证书后，发生下列（ ）情形的，原聘用机构应当在情形发生

35、后10日内向协会报告，由证券业协会变更该人员执业注册登记。辞职与原聘用机构解除劳动合同的不为原聘用机构所聘用的变更聘用机构的A.、B.、C.、D.、【答案】:D【解析】:根据证券业从业人员资格管理办法第十四条，证券业从业人员取得执业证书后，辞职或者不为原聘用机构所聘用的，或者其他原因与原聘用机构解除劳动合同的，原聘用机构应当在上述情形发生后10日内向协会报告，由证券业协会变更该人员执业注册登记。49.我国证券市场监管体系包括（ ）。国务院证券监督管理机构证券投资者保护基金证券登记结算公司行业协会A.、B.、C.、D.、【答案】:B【解析】:我国证券市场经过20多年的发展逐步形成了以国务院证券监

36、督管理机构、国务院证券管理机构的派出机构、证券交易所、行业协会和证券投资者保护基金为一体的监管体系和自律监管体系。50.根据全国中小企业股份转让系统业务规则（试行）等规定，主办券商是指在全国股份转让系统从事以下（ ）业务的证券公司。推荐业务经纪业务做市业务全国股份转让系统公司规定的其他业务A.、B.、C.、D.、【答案】:C【解析】:根据全国中小企业股份转让系统业务规则（试行）等规定，主办券商是指在全国股份转让系统从事下列部分或全部业务的证券公司：推荐业务，推荐申请挂牌公司股票挂牌，持续督导挂牌公司，为挂牌公司股票发行、并购重组等提供相关服务；经纪业务，代理开立证券账户、代理买卖股票等业务；做

37、市业务；全国股份转让系统公司规定的其他业务。51.按照期货交易管理条例的规定，下列属于期货交易所内部管理制度规定的是（ ）。建立健全内控制度市场异常情况的处理及报告机制所得收益的使用规范会员管理制度A.、B.、C.、D.、【答案】:A【解析】:期货交易所的内部管理制度包括：期货交易所人员任命的禁止性规定；建立健全内控制度；市场异常情况的处理及报告机制；相关事项的事先审批机制；所得收益的使用规范；发布行情信息。52.损失和风险二者的关系是（ ）。A.风险是确定性的，损失是不确定性的B.损失和风险是两个没有任何联系的概念C.风险是事前概念，损失是事后概念D.风险和损失是等同的【答案】:C【解析】:

38、风险与损失是有着密切联系的，但是又存在本质的区别。传统的风险定义认为风险是潜在的损失，即损失的可能性。但是，风险只是损失的可能性，并不等于损失。损失是偏事后的概念，反映的是风险事件发生后的状况，但风险是一个明确的事前概念，反映的是损失发生前的事物发展状态。在风险存在的时候，损失尚未发生；一旦损失实际产生了，风险就不存在了。不确定性已转化为确定性。损失和风险是事物发展的两种状态。53.套期保值的基本做法是（ ）。持有现货空头、买入期货合约持有现货多头、卖出期货合约多头套期保值空头套期保值A.、B.、C.、D.、【答案】:C【解析】:套期保值的基本类型有两种：多头套期保值，是指持有现货空头（如持有

39、股票空头）的交易者担心将来现货价格上涨（如股市大盘上涨）而给自己造成经济损失，于是买入期货合约（建立期货多头）。若未来现货价格果真上涨，则持有期货头寸所获得的盈利正好可以弥补现货头寸的损失。空头套期保值，是指持有现货多头（如持有股票多头）的交易者担心未来现货价格下跌，在期货市场卖出期货合约（建立期货空头），当现货价格下跌时以期货市场的盈利来弥补现货市场的损失。54.一般情况下，债券有以下（ ）兑付方式。到期兑付提前兑付债券替换分期兑付A.、B.、C.、D.、【答案】:D【解析】:债券兑付是偿还本金，一般情况下，债券有五种兑付方式：到期兑付、提前兑付、债券替换、分期兑付和转换为普通股兑付。55.可以在期权到期日或到期日之前的任何一个