良运集团有限公司8000万元授信调查报告

1、授信调查报告一、授信客户管理情况（一）基本信息申请人名称良运集团有限公司成立时间1962年6月14日注册地址大连市中山区五五路12号注册资本19,144.23万元人民币实收资本19,144.23万元人民币企业性质有限责任公司法定代表人王永彬经营范围粮食的收购、储存、储运、调拨；进出口业务（许可范围内）；经营进料加工和“三来一补”业务；开展对销贸易和转口贸易；农副产品收购；饲料、粮食、食用油、农副产品、土畜产品、建筑材料、矿产品、化工产品、机电设备、家用电器、工艺品（不含金饰品）、服装、日用百货的销售、杂粮加工。主营业务粮食的收购、储存、储运、调拨。历史沿革申请人前身辽宁大连粮食中转站成立于19

2、62年6月；1973年经旅大市革委会批准由“市革委会生产指挥组粮食接运指挥部”更名为大连市粮食接运指挥部；1991年更名为大连粮食进出口接运总公司；2001年更名为大连良运集团有限责任公司；2004年12月27日经大连市人民政府大政2004122号文件大连市人民政府关于同意大连良运集团有限责任公司深化改革的批复批准，良运集团由国有独资企业改制为投资主体多元化的有限责任公司，是独立的企业法人。2012年11月16日由大连良运集团有限责任公司更名为良运集团有限公司。通过对申请人进行的现场调查和核实，申请人出资情况属实，全部为货币资金出资，无撤资情况。（二）集团及关联关系申请人有下属16个全资子公司

3、，2个控股子公司，其在集团中占有核心及主导地位，该客户已纳入我行集团客户管理，集团客户名称为良运集团有限公司，集团客户认定为二类二档，集团客户授信成员为良运集团有限公司、大连良运集团粮油购销有限公司、吉林双胞胎粮食贸易有限公司、大连北方国际粮食物流股份有限公司、大连腾创粮食贸易有限公司、大连富良投资有限公司。我行于2015年5月18日经总行审批：核定集团最高额控制额度20000万元，其中授信额度14000万元，关联保证额度6,000万元，集团授信到期日为2016年5月18日。其中良运集团有限公司在2015年5月领用8,000万元授信额度，无关联保证额度，以自有房产及土地使用权抵押；大连良运集团

4、粮油购销有限公司领用3,000万元授信额度，由良运集团有限公司提供连带保证（占用关联保证额度3,000万元），并追加持有良运期货全部3000万元股权质押，目前已全部使用。申请人股东由3个企业法人构成，股东持股情况如下：序号股东名称持股比例与申请人经营管理上的关系备注1吉林省九盈投资管理集团股份有限公司20%不参与公司日常经营管理2大连富良投资有限公司70%参与公司日常经营管理3北京联合开元融资担保有限公司10%不参与公司日常经营管理申请人实际控股人为大连富良投资有限公司系由自然人薛发富、王永彬等15人投资组建，于2004年9月1日登记注册。法定代表人：王永彬；注册资本人民币8,614.91万元

5、，股权出资比例：王永彬37%、薛发富35%、凤凰资产管理公司10%、姜秀兰5%、张洪卫、臧富年、杨宝龙等7人合计占13%；注册地址为大连市中山区五五路12号。所处行业： 投资咨询业 。经营范围：项目投资、粮食及农副产品收购、销售、饮料、饲料、食用油、土畜产品销售、经济信息咨询等。吉林省九盈投资管理集团股份有限公司于2014年12月30日，通过大连产权交易所公开挂牌，以11,520.05万元取得大连市国有资产经营管理集团有限公司持有良运集团有限公司全部20%股权（3828.25万元股权），经调查之所以退出是因为按照政府要求，国有资产要逐步退出竞争领域。自国有股份退出，标志着良运集团成为

6、一家大型民营企业集团，但原国储粮职能不变。吉林九盈集团成立于2013年9月9日。是一家私人控股企业（股东成员54人，最大股东吴长河），法定代表人吴长河，注册资本1亿元，全部为个人持股，注册地址：长春市净月高新技术产业开发区荣泰商务综合体一期201室，主营投资管理及咨询。法人代表王永彬在集团公司任董事长职务，对公司的治理、生产经营、资金运作和利润分配等方面有较强的控制能力。申请人有16个全资子公司，2个控股子公司，其出资比例及出资金额如下：序号子公司名称投资金额（万元）控股（参股）比例与申请人经营及管理上的联系备注1大连良运谷物有限公司 500 100%参与经营及管理2抚远县良运粮油购销有限公司

7、 1000 100%参与经营及管理3大连良运大酒店有限公司 6400 100%参与经营及管理4大连良运集团粮油购销有限公司5000 100%参与经营及管理5大连北方粮食交易市场有限公司 3000 100%参与经营及管理6大连良运酒业有限公司 500 100%参与经营及管理7大连北方国际粮食物流股份有限公司 6105.88 57%参与经营及管理8大连白玉酒店有限公司 50100%参与经营及管理9大连良运集团储运有限公司 1000 100%参与经营及管理10大连良运物业管理有限公司 50 100%参与经营及管理11大连良运房地产开发有限公司 2000100%参与经营及管理12大连良运马术俱乐部有限

8、公司500100%参与经营及管理13大连良运文化传媒有限公司50100%参与经营及管理14大连富良商贸有限公司500100%参与经营及管理15大连良运农业发展有限公司600100%参与经营及管理16良运食品（大连）有限公司2000100%参与经营及管理17大连吴家粮食储备库有限公司4114.4284%参与经营及管理18良运商贸（大连）有限公司500100%参与经营及管理 申请人销售收入主要来自于其自身销售收入、下属公司销售收入纳入合并范围，在合并报表中体现，其对下属公司投资主要体现在投资收益上。（三）制度建设及执行情况申请人属有限责任公司，按公司法要求制定了公司章程，对企业各方面情况做了详细规

9、定；申请人按照会计制度建立了完善的财务制度，会计核算体系完整、申请人建立了良好的内部审计制度，公司的财务报表均由辽宁利安达会计师事务所有限公司审计，出具无保留意见审计意见书。关联交易活动遵循商业原则。（四）管理层情况申请人的法定代表人为王永彬先生，在大连良运集团任董事长兼总经理职务，财务负责人为财务总监左莉萍女士。法定代表人王永彬：男，高级经济师，1968年6月24日出生，现年47岁，吉林工业大学工学专业毕业，博士学历，主要工作经历和业绩：1995年至今一直在大连良运集团工作，历任大连粮食进出口接运总公司基建处副处长、总经理助理、副总经理、大连良运集团党委书记、总经理、董事长等职。王永彬同志政

10、治素养高，业务和管理能力非常突出，年富力强，有较强的市场分析判断能力及经营管理能力，在他的领导下，大连良运集团连年盈利，经济效益不断提高，良运品牌在大连市酒店业、地产业、粮食贸易业内都享有盛誉。他本人也先后做为中山区人大代表、大连市人大代表参政议政，为大连的城市发展做出了贡献。财务负责人左莉萍，女，现年41岁，在大连良运集团任财务总监。毕业于东北财经大学会计学专业，并获会计学学士学位，高级会计师职称。工作经历和业绩：1997年7月2000年2月 大连良运大酒店有限公司 会计；2000年2月2006年6月任大连良运集团有限责任公司 会计；2006年6月2010年3月大连良运集团有限责任公司任财务

11、部副部长；2010年3月2012年3月任大连良运集团有限责任公司财务部部长；2012年3月现在任大连良运集团有限责任公司财务总监。她工作勤奋、财务知识丰富、原则性强，具有较强的业务能力。二、授信客户经营情况（一）行业及生产情况申请人有着近四十六年的粮食贸易经营历史，现以国内的粮食转运、贸易、仓储经营、物流配送、承办区域性粮食现货交易为主。企业经营规模较大，在同行业中处于领先地位。现在国家出台了新的政策，国家在一定时期内不能进行粮食拍卖打压市场，根据现在良好的市场环境，企业计划在2013年继续扩大粮食收购及销售。环境与社会风险敏感度C类，环境和社会表现评价分档合格。申请人作为大连粮食流通行业的一

12、个贸易窗口，粮食采购地遍及东北三省，除了拥有良好的客户群体，还拥有健全的物流体系，实现了采购、运输、储运、销售一条龙的自由独立体系，达到了成本低、利润大、在仓储、运输上有着得天独厚的经营优势。申请人在东北粮食主产区，如扶余、抚远、西峰等地建有6个大型粮库，同时与锦州港、营口港建立长期战略合作关系。现有300辆L17型散粮自备车、150辆L18型散粮自备车，铁路专用线2条以及占地20万平方米、投资上亿元、年仓储能力20万吨、已通过ISO9000体系认证的粮食储备中转库（友谊库），是大连商品交易所期货交割库。库内场地面积13.1万平方米，可存储粮食17.6万吨，其中房式仓储存5万吨，浅圆仓储存5万

13、吨，露天垛场储存4万吨，罩棚储存3.6万吨。良运集团生产经营状况良好，烘干设施、仓储设施齐全、化验检测手段先进、物流成本较低，保持了持续发展的态势。国储粮业务：国储粮业务目前由良运集团统一经营，主要信贷资金供给行为中国农业发展银行大连市分行营业部，良运集团系农发行AA级信用等级企业。储备粮轮换期一般为1-2年，接到上级下发的轮换计划后，由集团将陈粮销售给购销公司，购销公司再对外销售，购销公司用销售回款再采购新粮，然后销售给集团作为储备粮，因此集团公司与子公司购销公司形成了关联交易。整个过程在3个月内完成，符合了储备粮轮换要求。储备品种数量保管补贴标准（元/吨）轮换补贴标准（元/吨）玉米2.10

14、万吨 8050小麦3.20万吨 8050面粉0.44万吨140 50大米0.36万吨12050食用油0.40万吨28060合计6.50万吨构成储备粮补贴收入主要有四项：分别为保管补贴、农发行利息补贴、轮换补贴、轮换价差补贴，其中保管补贴、农发行利息补贴占总补贴收入的80%，按季度进行核发；轮换补贴及轮换价差补贴占总补贴收入的20%，且在轮换之后，按年度进行核发。申请人2011年获得补贴收入2,393万元；2012年获得补贴收入2,319万元；2013年获得补贴收入2,916万元，2014年获得补贴收入3090万元。（二）产品及市场2013年以来，伴随经济环境波动，一些小的粮食贸易企业基本淘汰，

15、集团公司选择这一时机大幅增加玉米的储运及销售，无疑减少了竞争压力。玉米贸易实质是做流通服务，功能完备流通顺畅，在同等前提下才有可能获得相应的利润。粮食贸易由流通费用及贸易商毛利两部分组成，所以，流通费用的降低，就意味着贸易商利润增长。降低流通费用，是玉米贸易应的核心。申请人作为大连粮食物流行业的一个贸易窗口，粮食采购及运输地遍及东北三省，除了拥有良好的客户群体，还拥有健全的物流体系，实现了采购、运输、储运、销售一条龙的自由独立体系，建立了成本低、利润大的高效经营模式。申请人以完善的决策体制、系统的发展规模，优良的经营方式、良好的企业文化不断推动企业向前发展，其在粮食营销领域中具有较强的市场竞争

16、力。申请人针对能够长期与优质粮食购销客户进行近距离接触、及时掌握粮源信息，充分拓展和挖掘客户资源及潜力，建立了自身良好的销售客户群。销售方式主要以港口平仓为主，申请人已与数家南方知名企业和一些资金及商誉较好的饲料企业建立良好的业务联系，并达成了长期合作销售意向，因此申请人在销售回笼款以及获得利润方面有了长期的保障。申请人也是饲料工业的原料供应商，与广东温氏、漳州饲料、海南储运、湛江饲料等知名企业和一些资金及商誉较好的饲料企业建立良好的业务联系，构建了广东等地的销售网络；借助在大豆筛选加工上长期与海天、东古、维维豆奶的关系完成购销一体化。（三） 供销及结算申请人供应渠道稳定，与东北地区几家供货商

17、签有长年的供货合同，采购结算方式：除良运集团关联公司外，采购结算均采用现金交易，其购货价格较稳定，主要供货商有：2013年度供应商情况序号供应商名称采购金额采购占比信用期供应品种结算方式1大连良运集团粮油购销有限公司11,56825%即期玉米货到付款2龙江良运粮食购销有限公司 9,25420%即期玉米货到付款3景县庆源粮油有限公司 7,40316%即期玉米、小麦货到付款4大连良运谷物有限公司 5,55212%即期玉米、小麦货到付款5西丰良运粮食购销有限公司 4,62710%即期玉米货到付款合计38,405832014年供应商情况：序号供应商名称采购金额采购占比信用期供应品种结算方式1大连良运集

18、团粮油购销有限公司39,87041%即期玉米货到付款2龙江良运粮食购销有限公司12,64213%即期玉米 货到付款3大连良运谷物有限公司 8,7529%即期玉米、小麦货到付款4西丰良运粮食购销有限公司11,66912%即期玉米货到付款合计72,933其中与大连良运集团粮油购销有限公司、良运谷物、西丰良运均为采购为关联采购。良运集团承担国家粮食储备任务，粮食采购以及粮食轮转销售主要由良运集团粮油购销公司完成，因此良运集团与粮油购销公司存在买卖关系，形成关联交易，其交易价格按市价进行。申请人销售网络健全，先后与多家销售商建立长年的合作关系，销售结算方式：除集团公司关联公司外，销售客户主要采取装运港

19、赎货平仓，即销售客户先支付10%预付款，其余部分随装船进度打款，主要销售商有：2013年度销售商有序号销售客户名称销售金额销售占比信用期供应品种结算方式1中国华良物流北良有限公司 8,82718%即期玉米货到付款2大连良运集团粮油购销有限公司 8,33717%即期玉米货到付款3大连温氏粮食贸易有限公司 7,35615%即期玉米货到付款4大连白桦粮谷加工公司 7,35615%即期玉米、小麦货到付款5敦化华力对外经贸有限公司 5,88512%即期玉米、小麦货到付款合计37,7612014年度销售商情况：序号销售客户名称销售金额销售占比信用期供应品种结算方式1双胞胎饲料集团22,71522%即期玉米

20、货到付款2大连良运集团粮油购销有限公司18,58518%即期玉米货到付款3大连温氏粮食贸易有限公司9,2929%即期玉米、大豆货到付款4大连白桦粮谷加工公司 3,0993%即期小麦货到付款合计 53,69151% 其中对大连良运集团良运购销有限公司销售为关联企业销售。（四）发展前景及重大事项2015粮食年度，良运集团公司粮食计划内容是：品种计划数量采购金额（亿元）计划销售金额（亿）玉米 45万吨9.611.1小麦 12万吨2.332.5豆油 0.4万吨0.270.3合计57.4万吨12.213.9收购方式：主要由集团公司下属企业黑龙江良运购销公司以及大连良运购销公司直接向农民收购或通过其它贸易

21、公司采购。申请人于2012年5月设立杂粮交易市场，该项目作为及出口加工、对外贸易、物流仓储、融资服务功能于一体的综合性杂粮交易园区，2012年项目一期已建成占地10万平米、年加工杂粮20万吨的交割库，将为申请人带来丰厚利润。申请人公司运作稳定，无重大人事变动情况、无资产重组、无法律投诉、无账户冻结及重大建设项目。三、授信客户财务及账务调查（一）、财务报表情况申请人财务制度规范，各年财务报表均经过审计且财务信息无遗漏，向我行提供的2012年、2013年、2014年合并及本部财务报表均由利安达会计师事务所（或其控股辽宁东正会计师事务所）审计，并出具无保留意见。 其提供的近期财务报表为2015年3月

22、。 良运集团主要合并报表财务数据一览表 （万元）序号 项目2012年2013年2014年2015年3月1总资产427,667534,169602,026593,0561.1流动资产289,142371,763426,144417,887其中：货币资金98,464130,670155,706151,405应收账款21,3509,8919,6078,482 其他应收款8,1979,69610,9759,870 预付账款45,19474,08684,72280,545存货113,179143,219160,677166,1241.2长期投资60,06161,85157,36057,5001.3固定资

23、产净值76,54193,276110,323109,1991.4无形资产1873,6783,7674,2612负债总额326,755419,997470,891450,2702.1流动负债326,755412,446461,291450,270其中：短期借款211,970266,890277,252278,852 应付票据112,034143,880181,023173,090应付账款2,6582,0033,1653,3512.2长期借款07,5519,6009,6003所有者权益100,912114,172131,135133,186其中：实收资本19,14419,14419,14419,1

24、44 资本公积57,1415714157,14157,1414主营业务收入568,682739,493839,011130,6105主营业务利润45,05646,54659,48611,4126投资收益2,3953,1102,9681,1137利润总额13,49611,58616,5662,6228净利润11,52310,71713,7222,6709经营活动现金流入量588,082766,917844,226133,76910经营活动现金净流量45,51821,38249,940-70511投资活动现金净流量-38,370-14,877-13,513-41012筹资活动现金净流量27,131

25、25,701-11,390-3,186集团合并重点项目调查货币资金2015年3月余额为151405万元（保证金及质押12.5亿元）；2014年末余额为155,706万元，比2013年末130,669万元增加25,037万元，其中保证金及质押存款127,614万元；应收账款2015年3月末余额为8,482万元，2014年末余额为9,607万元，较2013年末9,891万元减少284万元，主要欠款企业具体如下：序号欠款企业名称2014年末金额占比2015年3月金额帐龄1中纺粮油东莞有限公司1,22612.76%1年以内2广东正邦农牧科技公司8989.35%1,1271年以内3广西春茂农牧集团753

26、7.84%1年以内4盛方有机食品公司5265.48%1年以内5敦化华力进出口贸易公司4384.56%1年以内6丹东港口粮食物流公司09967广西畜宝饲料有限公司6758绥化丰禾粮食贸易公司5279敦化市化力对外经贸公司390合 计3,84140.00%3,715以上应收账款属正常贸易往来，客户大多是长年合作的企业或是子公司，大额欠款帐龄较短，均可正常回收，无质押。预付账款2015年3月末余额为80545万元，2014年末余额为84722万元，较2013年末74086万元增加10636万元，主要为欠款人及欠款金额对比如下： 单位：万元序号单位名称2014年末金额占比2015年3月账龄1西丰良运粮

27、食购销公司12,42614.67%11,7701年以内2吉林双盛粮食贸易公司9,52311.24%9,5071年以内3江源油脂有限公司8,0269.47%01年以内4龙江良运粮食购销公司6,8528.09%1年以内5大连丰古粮油有限公司5,9287.00%5,9751年以内6景县庆源粮油公司10,2067白桦粮谷粮食购销公司7,295合 计42,75550.47%44,753其他应收款2015年3月末余额为9,870万元，2014年末余额10,975万元，较2013年末9,696万元增加1,279万元，账龄全部为一年以内，性质主要为粮食拍卖保证金，主要为欠款人及欠款金额如下：序号名称2014年

28、金额占比2015年3月余额期限1吉林玉米批发市场1,85016.86%2,035一年以内2大连农委粮油中心1,62814.83%1,588一年以内3天津永续航运有限公司1,000一年以内4北安中储粮赵光直属库2,60523.73%5锦州港股份有限公司636合计6,71961.22%4,623存货2015年3月末余额为166,124万元，较2014年末增加5,447万元，主要为商品粮增加（商品粮由2014年末12.89亿元增加至2015年3月末13.43亿元，增加5400万元），2014年余额160677万元，较2013年年末143,219万元增加17,458万元，主要为库存商品粮增加，其中库存

29、商品粮128,908万元，原材料1,240万元、商品房开发成本2,125万元，发出商品1,588万元，包装物及低值易耗品2,006万元。长期股权投资2014年12末账面余额为57,360万元，较2013年61,851万元末4,491万元，减少的主要原因为是减少对大连外国语学院软件学院投资5,000万元，其中对联营企业投资51,444万元，对合营企业投资5,916万元。固定资产2014年末原值为145,814万元，累计折旧35,491万元，净值110323万元，其中土地资产净值为15,292万元、房屋建筑物净值为74,319万元、机器设备3,696万元、运输设备16,429万元、办公设备净值58

30、8万元。良运集团现有固定资产全部运转正常、不存在固定资产灭失、损毁、长期闲置的现象，对自身资产价值和生产经营无影响，其中房屋及建筑物已全部抵押。无形资产2014年末账面净值3766万元，较2013年末3678万元增加88万元，具体如下：序号种类2014年初余额2014年摊销2014年末余额备注1土地使用权3,5263,4522电脑软件 80- 573商标 12- 124技术专利 194- 194合 计3,67890 3,768金融资产是企业改制时，政府核定的企业对外融资能力。应付账款2015年3月为3,351万元，2014年末账面余额为3,165万元，较2013年末2,003万元增加1162万

31、元，主要是应付购粮款，具体单位如下： 单位：万元序号名称金额期限1中央储备粮双辽直属库1166一年以内2交易市场拍卖会款602一年以内3酒店采购欠款347一年以内2014年12月明细如下：序号所欠款人名称金额占比帐龄产生原因1吉林云天化农业发展公司89528.28%1年以内销售货物2交易市场拍卖会款58518.48%1年以内拍卖款3酒店采购欠款2728.59%1年以内销售货物合计1,75255.36%以上应付款除酒店应付款外，企业为购粮往来款，按合同约定期限进行付款。良运集团2012年至2014年合并销售收入构成如下：主营业务收入2012年收入（万元）2012年收入占比2013年收入（万元）收

32、入占比（%）2014年收入（万元）收入占比（%）1、商品粮收入524,49992.23%691,70093.54%802,95095.70%2、储备粮收入12,3192.17% 17,7692.40%8,7141.04%3、商品房收入14,4662.54%13,7921.87%1,9820.24%4、物业费收入2,0030.35%2,0770.28%2,3760.28%5、酒店收入7,7781.37%7,0590.95%6,5370.78%6、物流收入4,3680.77%2,9060.39% 3,2650.39%7、储运收入1,3580.24%1,9480.26%4,4260.53%8、其他收

33、入1,8910.33%2,2420.30%8,7621.04%合计568,68292.23%739,493100.00%839,011100.00%良运集团（本部）主要财务数据一览表 （万元）序号 项目2012年2013年2014年2015年3月2014年3月1总资产106,928117,435126,915128,273115,4481.1流动资产24,57525,04227,42728,79428,052其中：货币资金5,2617,0368,5299,1448,314应收帐款1,1408677336901,474其他应收款9471,0551,5261,6551,124存货17,04015,

34、73015,52615,48116,7931.2长期投资72,37381,42279,31279,49276,5221.3固定资产净值9,44910,14718,87918,74710,0601.4在建工程000002负债总额78,04387,53193,78294,83485,1522.1流动负债78,04387,53193,78294,83485,152其中：短期借款59,22062,04055,62055,92062,040 应付票据01,6007,1457,1451,600应付帐款18,66223,45330,44930,77420,8412.2长期借款000003所有者权益28,88

35、529,90433,13233,43830,294其中：实收资本19,14419,14419,14419,14419,144 资本公积4,7184,7184,7184,7184,7184主营业务收入52,53149,040103,25224,46824,4235主营业务利润2,2912,1635,6672,0531,7806投资收益1,1271,0000007利润总额2,3331,0193,2283063898净利润2,3331,0193,2283063899经营活动现金流入量63,40956,907131,00125,07624,45810经营活动现金净流量22,2768,61921,781

36、1,887-2,33811投资活动现金净流量-37,325-3,763-7,137-3304,85812筹资活动现金净流量2,423-3,081-13,151-942-1,239（二）资产负债重点项目调查（本部）申请人提供了2012年度、2013年度、2014年度财务审计报告及2015年3月份近期财报报表，现以2014年12月31日为基准日，对申请人会计报表各科目进行重点调查。通过对申请人2014年度及近期重点资产及负债项目的调查，申请人银行存款中无被质押、冻结情况。应收账款2015年3月余额为690万元，2014年年末余额为732.70万元，较2013年末866.82万元减少134.12万元

37、，减少的主要原因是应收账款收回，应收账款主要债务人：欠款企业名称2014年末金额2015年3月账龄收回可能性吴家国家粮食储备库 227万元173万元一年以内可回收抚远县粮油购销有限公司190万元241万元一年以内可回收吉林双胞胎粮食贸易有限公司 145万元0一年以内可回收大连良运酒业有限公司 115万元121万元一年以内可回收合计 677万元535万元以上应收账款属正常贸易往来，大额欠帐款帐龄较短，均可按期回收，其中应收吉林双胞胎粮食贸易有限公司以及大连良运酒业有限公司应收款为关联企业应收款。其他应收款2014年末余额1,526万元，账龄一年以内，主要情况如下：单位（万元） 序号名称2014年

38、末余额2015年3月账龄1吉林玉米批发市场550一年以内2大连农委粮油中心464431一年以内3大连良运大酒店有限公司448326一年以内4景县生物工程200合计1,1121,307存货2014年末余额15,525.90万元，较2013年末15,730.27减少204.37万元，主要为储备粮以及商品粮减少，主要明细如下：品种库存数量(吨)平均单价（元/吨）库存金额（万元）玉米21,0001,928.57 4,050.00大米3,6003,713.89 1,337.14小麦31,8621,725.88 5,499.39面粉4,4002,976.001,309.44豆油3,0709,814.50

39、3,012.65原材料等317.28合计63,93215,525.90长期股权投资2013年末余额为81,421.93万元，其中对集团内子公司投资23,055万元，对集团外其他企业投资58,367万元；2014年末余额为79,311.81万元，其中对集团内子公司投资24,398万元，对集团外其他企业投资54,914万元，其中对良运期货经纪有限公司股权已质押，2015年3月为79,492万元，较2014年末增加180万元，为对良运文化传媒有限公司增加投资180万元，2013年至2015年3月具体投资明细如下：对集团内投资明细 单位（万元）序号集团内公司名称2013年金额增减额2014年余额201

40、5年3月1大连良运大酒店有限公司6,4006,4006,4002大连白玉酒店有限公司4545453大连良运集团储运有限公司9809809804大连良运房地产开发有限公司1,9001,9001,9005大连良运集团粮油购销有限公司5,0005,0005,0006大连北方粮食交易市场有限公司3,0003,0003,0007大连良运物业有限公司4040408大连良运谷物有限公司5005005009抚远县良运粮油购销有限公司1,0001,0001,00010大连良运酒业有限公司50050050011大连良运马术俱乐部有限公司50505012大连良运文化传媒有限公司40105023013大连良运农业发展

41、有限公司6009001,5001,50014大连福良商贸连锁有限公司50050050015良运食品（大连）有限公司2,0002,0002,00016良运集团（大连）商贸有限公司50050050017良运集团景县生物工程有限公司033333333318良运（上海）商贸有限公司0100100100合 计23,0551,34324,39824,578对集团外非全资公司投资，具体如下： 单位（万元）序号集团内公司名称2013年金额增减额2014年余额2015年3月1大连吴家国家粮食储备库有限公司4,1144,1144,1142大连北方国际粮食物流股份有限公司6,1066,1066,1063大连良运期货

42、经纪有限公司3,0003,0003,0004富锦粮食交易市场1001001005联合创业集团有限公司1,0001,0001,0006中国华粮物流集团北良公司2,0002,0002,0007大连良运旅行社5558汉华公务机航空有限公司2,8002,8002,8009大连农村商业银行股份有限公司34,00034,00034,00010大连友谊粮食储备库有限公连外国语学院软件学院5,000-5,0000012大连精石文化产业投资有限公司80080080013东北金城建设（大连）有限公司72072072014法国华漾简单股份有限公司27272715绿地控股有限公司626262

43、合 计58,367-3,45354,91454,914固定资产申请人固定资产净值2015年3月为18747万元，2014年净值为18879万元，较2013年末10,147万元增加8732万元，增加的主要原因为申请人购买南关岭友谊库的房屋及土地资产。序号名称2014年末金额2015年3月1房屋及建筑物4,0183,9512机器设备82773土地资产14,31314,3134运输工具3302785办公设备及其他136128合计18,79718,747申请人现有固定资产全部运转正常、不存在固定资产灭失、损毁、长期闲置的现象，对申请人资产价值和生产经营无影响。其中房屋及建筑物已抵押。应付账款应付帐款2

44、015年3月为30,774万元，2014年末余额为30,449万元，较2013年末余额23,543万元增加6,996万元，为对关联企业北方国际粮食物流增加的应付款，账龄一年以内，应付账款主要债权人为：序号单位名称2014年余额2015年3月账龄1大连北方粮食物流股份有限公司29,000万元29,000万元一年以内2龙江良运购销有限公司 405万元 405万元一年以内合计29405万元29405万元其中对大连北方粮食物流股份有限公司及龙江良运购销均为为关联企业应付款。（三）损益及现金流情况分析通过现场核对申请人会计账簿和部分原始凭证，并对财务数据做了重点核实，申请人为一般纳税人，适用增值税率为1

45、3（粮食企业增值税），所得税率为25，申请人增值税、所得税缴纳情况与财务报表、纳税凭证反映情况一致，销售收入、经营现金流等各项经营数据真实。我行于2014年3月15日对申请人进行银税联网核查，报表与税务报表一致。申请人主要结算银行为交通银行大连北粮支行，银行结算帐号为(基本户) 212060260018000855960，每年货币资金结算量超过6亿元。销售收入及利润情况： 年份 科目2012年2013年2014年2015年3月2014年3月销售收入52,53149,040103,25224,46824,423利润总额2,3331,0193,228306389净利润2,3331,0193,228

46、306389申请人近三年来的销售收入和利润总体呈增长态势，但也发生波动，主要原因为申请人在2013年由于国家为进行粮食托市，只对央企进行收购补贴，即每吨补贴标准200元，致使申请人当年粮食经营量缩减，从2014年起国家取消了该项收粮补贴政策，使申请人与其他粮商站在同一起跑线上；另外，集团公司为避税，也对集团内企业进行收入平衡及调整，也是导致其2014年收入增加的原因。2014年集团本部营业收入构成及占比：品种 2014年收入占比（%）数量（吨）平均单价（元/吨）玉米99,723万元96.58448,5962223小麦3,217万元3.1112,3742600其他（米、油）312万元0.311,

47、004合计103,252万元100.00461,9742015年3月集团本部营业收入构成及占比：品种 2015年收入占比（%）数量（吨）平均单价（元/吨）玉米24468万元1001109662205合计24468万元100.00110966现金流量分析 年份科目2012年2013年2014年2015年3月2014年3月经营活动产生的现金流入量63,40956,907131,00125,07624,458经营活动产生的现金流量净额22,2768,61921,7811,887-2,338投资活动产生的现金流量净额-37,325-3,763-7,137-3304,858筹资活动产生的现金流量净额2,423-3,081-13,151-942-1,239申请人的现金流近年来较为稳定，2012年至2015年3月经营活动产生的净现金流量为均为正值，申请人2014年投资活动产生的现金流量为负，主要是新购入南关岭友谊库房产及土地使用权（9247万元）所进行的支出，2014年筹资活动产生-13151万元净流量，主要是因为偿还贷款及银行利息所致。（四）财务指标分析集团合并财务指标分析1、偿债能力指标项 目 名 称2012年2013年2014年2015年3月资产负债率（%）76.4078.6378.2277.54流动比率（%）88.4990.1492.3892.81速动比率（%）53.8