金融系学生需掌握的知识

1、1、. 金融市场和货币政策 . 主要包括金融市场的一些基本结构 / 组成/ 运作机制 / 各种金融产品的基础知识 , 央行货币政策的理论和实际操 作,利率/通货膨胀/失业/GDP等影响因素.2、财务会计。主要是怎么做三大表，尤其是现金流量表怎么做，财 务报表中的操纵手法。3、公司财务.主要是企业制度/MM理论/M&A操作和定价/公司治理结 构/ 融资决策 / 投资决策 /股利政策 /公司定价 （ 知道DCF/FCFE/FCFF/RI/NOI方法）等4、证券定价.效用理论，股票定价（包括MPT,CAPM,AP等），债券定价 （YTM,SPOT,Duration,Convexity, 利率期限结构

2、等 ）, 衍生品定价 （期 货定价.二叉数,简单随机过程模拟,BSM定价模型等）5、证券市场 . 各种金融产品的类别 , 交易机制（不需要太深，只要知 道基本交易规则和交易价格怎么产生就行了） , 投行业务流程等6、国际金融.外汇市场各种金融产品/外汇市场机制/BOP项目/各种汇率制度 / 汇率调整机制 . 推荐一本书斯蒂格里茨的7. 企业战略 . 公司战略决策、产业分析框架（ PORTERSFIVE FORCE、SBCGMatrix等）、产品分析工具（SWO）。推荐一本书 BCG的一 本书，我借出了，想不其名字（现在记性不好，借给谁都忘了，想起 来再帖出来）8、微观经济学。价格、成本、生产、

3、定价、税收、垄断、市场类型、 外部性等。9、关注政治经济时事。现在经济类报纸杂志很多，报纸不用看。可 以看看新浪财经自己关注的细分板块有什么事件就行了。 推荐两本杂 志，财经和新财富，财经我从高中就开始看，里面有很 多政策、案件的深度调查。 新财富从创刊就开始看，这个是专门 给券商和基金等看的， 内容比较深， 开始看可能有些困难， 不过坚持 上一年，水平会大有长进。 现在这两本书基本成为各家券商和基金的 必定书目。10、信息。特别有条件的话，多找一些券商或者基金的研究报告看， 有产业的，还有宏观的，或者金融工程等等。11、考试。目前金融类考试主要有 CPA/CFA/ACCA精算。首先，除了 精

4、算考试能保证考了就有一个好工作之外， 其他考试都不行， 所以不 用花太多时间在考试上，看书和实习更重要。 CPA直得一考，不过近 年类难度越来越大， 考了不仅对进券商有帮助， 而且能够有报表签字 权。CFA基本是一个国外的金融硕士课程体系，考出来之后一般国外 金融硕士课程需要的东西也就可以了， 五六年前，考过CFA就能保证 一个大券商 50 万的年薪，不过现在不行，国内考的人很多，海归很 多再国外也考过。ACCA考了还是不能签字，不过明年起中国会计的 GAAF要和国际GAA（不是美国GAAP接轨，所以ACCA现在有些用处 了，主要是现在不少国内企业到海外IPO或者并购时会用得上。精算 对于做保

5、险和金融工程的同学来说时非常有用的， 不过考这个也是持 久战。12、英文。进外资券商或者基金，英文要求不是很高，口语能基本应 付对话就行（现在很多外资券商都本土化了， 基本都是中国人， 也没 几个讲英文的） ，不过阅读和写作能力要比较好 （要读写英文的研究 报告）。国内的机构对英文更加不在乎了，除了要进国际业务部（这 里面海归居多） 。现在经济学院很多人整天啃英文， 但个人不建议整 天搞英文，毕业后专业一塌糊涂，也许到时能找个外资日化，、电子 等企业做做销售、 财务。可以说日后的收入很大可能没有在国内券商 高，更不用说基金公司或者外资机构了虽然国内券商的初始工资 不如这些企业， 但是工资对于这

6、些人来说只是小部分， 主要靠自己炒 股赚钱。13、 理论与实践。国内目前理论培养最强的是北大CCER出来的人 在看一些问题上比我们全面， 也更有深度， 后劲很足。 个人意见还是 理论和实践并重。 个人建议至少培养自己一种做研究的能力， 因为多 数同学进入证券业是从做研究开始。现在券商和基金都比较看重论 文，尤其是中资。14、社团活动。这个不是太重要，对于打算做投行业务的同学来说， 因为经常要和公司、政府、交易所打交道，人活络一点比较好，但不 需要 social butterfly 。做这行的只有政府最大，关键还是看能不 能提出让几方都满意的方案， 再会吹牛没方案都不行。 而其他部门就 更无关紧

7、要了， 只要不是不能和别人一起工作就行。 社会活动可以多 参加一点。我前几天就参加了一个 lawyer ， consultant ，banker 的 聚会， 认识了不少现在人。 虽然几乎就是交换名片和简单交流， 但认 识一个人总是好的。我的一个 lawyer 好朋友做一个外资银行的资产 证券化业务时很多东西不懂，就是我给她介绍的信托、券商和 CBRC 里面的人指导她的。 也许你说成都没有类似的活动， 但是我本科的时 候就参加过类似的社会聚会， 虽然不全是金融业的， 但总还是多认识 了几个人。15、对于工科背景的同学。我是计算机出身的，这其实很有优势。现 在很多券商或者基金的行业研究员都是要本科

8、工科，研究生金融的； 甚至有本科工科毕业直接做行业研究，像什么化工、医药、 IT 这些 行业没学过工科根本就不懂。 另外，如果有工科背景的话， 做相关行 业公司的投行业务的时候，也比较容易上手，而且不容易上当受骗； 有些不懂行业的投行业务分析师去公司做尽职调查的时候， 基本公司 说什么就是什么。另外工科背景的同学在数学和计算机能力上比较 强，这在做固定收益和衍生品的定价、金融工程（包括产品开发）以 及交易员时特别有优势， 因为这里面需要大量的数学工具和计算机编 程，这些职位经常要的是数学、计算机、物理出身的。华尔街最牛的 人就是一些天体物理博士出身的对冲基金经理。16、数学。除了做固定收益、衍

9、生品分析师、金融工程和证券交易员 对数学要求比较高 （主要是统计、 最优化和随机微积分， 很厉害的人 物会用混沌和测度论建模） ，其他只需要初中数学就行了。 如果行业 研究员的话，对于计量还是要懂一点的，基本只需要会做回归就成。17。 比赛。有空多参加一下比赛是好事情。 比如GMC达能的什么（不 记得了）、欧莱雅的什么，一些案例分析比赛等等。18。中文能力。这个现在要大力培养。我几次面试，无论是中资还是 外资，中文写作归纳能力都不过关。 如果做投行业务的同学一定要特 别重视中文， 因为所有文件都是要中文提交给政府审批， 而且在国内 IPO或者M&A的所有文件都是中文。前段时间我向国内某券商的副

10、总 裁请教的时候， 他就特别看重下属的中文写作能力， 说一次他让手下 写一个发言稿。结果收到的东西根本就不想发言稿的文风， 而且病句、 错别字一大堆。19。机构。 现在很多同学都想进大券商， 的确收入远高于其他行业和 同行业其他机构， 但这些机构每年几乎只要几个人， 而且特别看重出 身（学校或者家势，很多时候是本科学校，我也吃过这个亏），所以 即使申请了没回音业不用太在意。 先找一个一般的券商好好做， 以后 争取跳槽比较好； 而现在国内一般的券商对人才的要求都比较高， 硕 士居多，而且很少看到来川大招人， 所以大家需要留意各个机构的网 站和各大招聘网站， 多投投， 以后来招聘的就会越来越多；

11、而且成都 作为西南重镇，金融机构的集聚会慢慢多起来。 下面我列出国内证券业的机构分类：证券公司（中资、外资、中外合 资）、基金公司（中资、中外合资）、保险公司投资部、商业银行金 融市场部、商业银行资金运营部、四大资产管理公司（信达、华融、 东方、长城）、交易所、期货公司、外汇交易中心、私募基金、 PE（私人股权投资机构）、VC（创业投资）、地产投资公司、企业战略 部等。券商部门分类： 经纪部（代客交易） 、研究部（行业研究、 宏观研究， 为自营部提供研究报告， 同时也卖研究报告给基金公司） 、自营部（自 己做投资） 、资产管理部（代客理财， 基本以公司客户和富人为主） 、 投行部（IPO、M&A财务咨询）、固定收益部（债券市场的研究、债 券IPO、债券投资）、金融工程部（新产品开发、开发新模型）、国 际业务部（卖研究报告给外国投资者，给投资建议等）。投行部会经 常喝酒