上交所期权考试

1、上交所期权考试:2以下操作属于同一看涨或看跌方向的是()广4关人认购睡L蓄兜开仓民交出认息期权.买入法踮双c1买人认购期现买入认沽题梗r6卖出认清翱丸苗兑开仓I下列关于美式期权和欧式期权的谢去，1E确的是()A.欧式期校比管期校更灵活r为买方提供重名遢军rB.相同情况下欧式期权的双利金比美式期枳高广在美国行权的期枳广d欧式翻5；持有者能在期程蛔日才I孰行期投最上交所股票期权合约的到期日是【)r入副期月份的第三个星期四r比剥照月份的第三个星期五广C.到期月份的第四个星期三口到期月份的第四个星期五5.对于单个含典品种，同一到期月粉的所有合约,至少有。个不同的行权椅格A.3广民5C4后宙总考试结束还

2、翻8g分18fe；2-B3-D4-C5-BE.上方所能票哪m易机制杲()r儿弟价交易与悔市商的混舍交易制宴厂B.克价交易制度匚殆怦做市碘皮rD.feKSTt!)7、对于鹤期权行权指令弟强的,以下1S话错设的是()r丸行粒时削阻于壶曷时尚证任半日时广E.行程篇令曲幅当E有的当日和L?爆需匚行根三式人的螂.当日可U行国rD.P窸痔并打什利由相.行程55早累计计模8、行长於格低于标的市场桥匿认购期双星()广人超值期权C&虐值喇匚询魏rD.tgisK以下关于期权与故证的兑法，错误的是()凡发行主雨而广民所菱神r滴注IrDJS盯不后6-A7-D8-B9-C卜、以下关于峨与期货的疏去，正确的是C)

3、rA期货的双方中只有一方需要雌保证金B.期货的买方需要支付权利除r匚明崛双方都需要缴纳保证金LD.期权的关方具有权利，没有义务卜、期权的价#可分为()1A.内在价值和时间价值B.内在价值和理论侪值rC,外在检值和时间侪值rD.汲动价值和时间价值12.在其他变量相同的情况下,行权侨格越高，认购的权利金().认沽.的权利金()A.越高，越低B,越高.越高C.越低，越高rD.越低.我假13、备兑开仓是指投资者在拥有足额标的证券的基础上,()期权合约rA.买入认购B.支出认翦C.切jjjfirr口复出认沽14、通过备兑开仓指令可以（）A寐少认购期权备出仓4增加认沽期权蓄兑持仓口鼻加认购期权蓄兑持台15

4、.如果投贲者预计合约调整后备兑证券数量不足，在合演疆当日应当（）r儿买入认购期权鬼补足证"自行¥仓r匚麦的认沟敝16、保睑策略的交易目的是（）A.为阴权合妁饰格上来帚来的侬射j*Fl孤T1丹一一、LPIIkB-1Lu为期接合前肮棺下百矢提供保护D.降低急出股就的成本17.小李是期权的一班投资者持有5S00股A股票,他担心未来股价下或，想对其进行保险，设期权的合约单位为IWOr请问小李最多可以买入C）张认沽瞰A.5B.4C6D.718、规/费者可以持有的某f®所有合为的权利仓持仓最大1喻虑持含#最大数量的制度是（）A眼烟制度氏限开合制度广匚强守的度D.限仓制度19、

5、投资者持有1。0第胺甲股票,买入成本为每股3腕，谢潮着以每股0,4退出了行校价格为32元的1甲股票认购哪Z（合约单位为1000股），收取权利金共4000元如果到期日股票价格为29元，则蓄兑开仓策暗的总收益为（）n人也防元=B.Q5万元匕万元D.1万元20、小张进行俣睑策畤.持命成本为4。元/股，买入的认沽期权其行权校格为42元.支付限利金3元/股，若到期日般票价格为3沅，则每股盈亏是I）元B121投资者买入开仓后.（）会墙口入义野鱼持仓艮标的证券数量广匚权利1仓持仓rD保讦全3第考试结束还如85分1钝22、小刘买入股票认同期权，是因为他认为未来的假黑行情是（）人不矗B,下陵c.±at

6、0不践23、关于认沽期权买入开仓交易目的，说法正确的是（）rAH汗性微家rB揩弼持股收益C杠睡fi疸24、王先生以0.2元每股的价格买入行权价为X沅的用股票认购期税，股票在到班日价格为L航，不考虑其他因素的情况下，则王先生的盈亏情：兄为（）丘rA行枳后可粥分原去Q也完全亏光权利金C,卖出认购期权可别卜部分损失D不会歌25、对认购期权买方风睑描述最准确的是（）广A股襄价惜上涨的风险rB损失权利金的风脸r。追缴保证金风险26,实值认同期权在到期时投资者不进行行权，则期权至廓后价侬为()A.时间情值B,零rC内在价值广inw'iijk1D.快利金27、对于还有一天到期的认购飒.标的现带S.S

7、元，假设其他因素不变.下列行权粉的合约最有可能被行权的是()FA.5.57L口AcZZZB.4.57Lrrg行WiTguC07528、关于认沽期权买入开仓的损益，说法正确的是()4若到期殷侪f舒行权价.损失全韵又利金乱硝期股饼高于行权价.收取全部权利金rc,若到瞰价高于行程价，损失全部权利金。.若到期展价低于行校价，收取全部慢利金29.甲股票的价格为5折，第二天跌停，趺幅为1。%,其对应9W&认闷期权合约价格跌幅为30%.则像娜眦时的杠杆倍数为()A.-3rb.iC3犯许失生以0.35元买入TETF认购期权.现在其权利金为0.4元.合约单位为1OCO0股.若此时平仓则盈亏为()元A.-

8、6C04500C.500r(J-sqo31.WSSSfi®!朝()A稠有三枳，支付枳利金民履行义务.获第权利金rC.蹄有塞权，支付双利金广DJ5行义封支付根利金及、卖出认沽期权，将获存()A,行权价格厂8.初始保证金C雄持保证金D.榜利金3彖在标的证券价褶()时，卖出认沽期权开仓的损失最大A.小幅上张rB月嗨下趺rc大扃卜沼rD.大幅下跌34、每日日终，瞰经营机构会对投资者持有的期权义务仓收取（）A枳利金r区维持保证金U行权价格广D.初始保证金35、卖出认购期权开仓后，风险对冲方式不包括（）A类人现资广氏卖出认沽Q卖出认沽型36、卖出认沽事开仓后,可通过以下©的交易进行风唉

9、对冲A.关人现货r氏建立期04；C.买入其他认购D.建立期挖案头37、投咨者收到A.予以关注经营机构的追缴俣证金通知时.应当B.及时I卜足保证金或平仓U申请降低保证金水平广。不采取行动BABB38.投瑾者卖出T&行权价格为5元的认购期权，税利金为02元，到期日标的ETF捺格为6元.则该投资者的星嘿0日盘号为()元阻投资者塞出一份行格为5元的认i名期权权利金为02元到期日标的日盼I各为G元.则该投资者的到期日盈亏为()元物卖出认购期权开仓后又买入该A释放保证金平仓将会()41、已知一认购即权的Theta绝对值是6.则当到期时间减少一个单位时.胡权的价格变化是()广A下降可单位口上升6个单

10、位BAA42、其他条件相同.以下哪类期权的Vega值最大()广队深度虚值期权r匚超度虚值期权广D.平值腼乱平价关系中,认购与认沽期权需要扁足的条件不包括()A.到期时间一致rB.行改价一致C1R利金一致D标的证券一致44,标的股票桥格为50元,行校价为45元到期时间为1个月的认I臧权价格为6元，假设利率为0,则按聊价公式,相同到期日、相同行权价的认沽期权阶格应为)元A.0rb.2rgirD.345、以下蝴期权组合可以复制行的股票空头C)广A.认购期权多头不认沽期权冬头氏认购期权空头+认法期权言头匚认购期权多头+认沽期权空星D,认硼松空头十认沽期短空头46.含成股票多头集暗()A风限无限.收量无限rE.风有限，收益无限CC风院有限收益有限r47、牛市认购价差鸵权策昵是指买入较()行权价的认回权，并卖出相同数量、相同到期日，较()行权价的认购期权A.盲；低rC.高；高cD.低：低4&牛市价差策略()A.风垃有限.IR益无限广区风除无限.收益无限匚风院有眼，收葭有阳r03无隈49,以下关于跨式策略和蓟式策略的说法哪个是错误的()r4相对于跨式策略,勒式策咯成本揍怅r巴勒式雌是由两个行权价相同的认沽和认购期权构成rc,