《基金管理学》教学大纲

1、基金管理学课程教学大纲课程名称基金管理学/Management of Funds课程编码10010501110课程类型专业选修课课程性质专业主干课适用范围数学与应用数学（金融数学）专业学分数2先修课程证券投资学、概率论与数理统计、西方经济学、会计学学时数36 实验/实践学时无课外学时无考核方式考试 一、 教学大纲的说明(一) 课程的地位、作用和任务基金管理学是数学与应用数学（金融数学）专业的一门专业主干课，是研究证券投资资金的投资管理、运营管理和监管，该课程为数学与应用数学（金融数学）专业高年级学生开设的一门专业课程，对学生将来的实习、通过证劵业从业资格考试以及就业都有很大的帮助。本课程的任务

2、是使学生系统地掌握证券投资基金的基础知识，证劵投资基金的投资和运营管理的原理和实务，使学生初步具备评价与选择证券投资基金来进行投资，初步具备从事与证券投资基金相关的工作能力，为学生以后的人生理财打下基础，为毕业后能胜任相应的实际工作奠定基础。(二) 课程教学的目的和要求通过本课程学习，掌握证券投资基金管理学的基本概念、基本知识、基本原理和基本方法。1、通过对什么是证券投资基金的学习，掌握证券投资基金的概念、分类，认识证券投资基金的发行、上市、交易、终止与清算，从而对证券投资基金有个总体的认识。2、通过对证券投资基金投资管理的学习，了解证券投资基金投资管理的总过程，掌握证券投资基金的三种资产配置

3、，理解证券投资基金的两种投资管理方法，理解证券投资基金的投资组合管理，学会证券投资组合的绩效评估，使学生对投资管理有个清晰的认识，培养学生投资管理能力，从而提高学生投资理财能力。3、通过对证券投资基金运营管理的学习，掌握证券投资基金各当事人之间的关系，掌握证券投资基金运营的组织结果，掌握股票价格波动风险的各种度量方法，掌握证券投资基金业绩的评价与基金选择，掌握证券投资基金的费率结构等，了解证券投资基金的财务管理了解证券投资基金的主要客户类型及其特征，培养学生的风险控制能力与基金选择能力。4、通过证券投资基金的监管与展望的学习，了解证券投资基金在国内外的监管方法、法律与法规，使学生对证券投资基金

4、的监管有个总体认识。(三) 课程与其他课程的联系本课程涉及到数学模型和概率统计等数知识，西方经济学、国际金融、证券投资学、期权、期货和其它衍生产品等金融知识，因而应先俢这些课程。(四) 教材与教学参考书教材：何孝星等编，证劵投资基金管理学，东北财经大学出版社，2004年7月二、 课程的教学内容、重点和难点第一章 绪论掌握证券投资基金的概念和特点，了解证券投资基金的局限性与发展历程，了解证券投资基金的三大基本关系体系重点：证劵投资基金的概念与特点。第二章 证劵投资基金的类型掌握证券投资基金的各种分类，了解证券投资基金各种类型之间的联系与区别，了解证券投资基金的发展趋势重点：证劵投资基金的各种分类

5、。第三章 证劵投资基金的功能和作用掌握证券投资基金的三大功能，了解证券投资基金促进证券市场规范化的作用，促进金融市场发展的作用，促进经济发展的作用。重点：证劵投资基金的三大功能。第四章 证劵投资基金运行掌握开放式基金交易申购和赎回的流程和规则，掌握封闭式基金与开放式基金的交易，了解证券投资基金变更与终止的程序。重点：封闭式基金折（溢价）率的计算方法，开放式基金交易申购和赎回的流程和规则。难点：开放式基金交易申购和赎回的流程和规则。第五章 证劵投资基金投资管理概述掌握证券投资基金投资管理的过程与步骤，了解证券投资基金的投资范围与投资限制，了解证劵投资基金的投资目标。重点：证劵投资基金投资管理的过

6、程与步骤。难点：资产选择，组合构建。第六章 证劵投资基金资产配置掌握证劵投资基金资产配置概念与类型，了解三种资产配置的过程与特点。重点：资产配置，战略性资产配置，动态资产配置，战术性资产配置，三种动态资产配置策略。难点：确定资产类别预期收益，资产配置优化模型。第七章 证劵投资基金股票投资管理掌握积极型股票投资管理和消极型股票投资管理的概念，了解股票积极型管理与消极型管理的特点与主要类型。重点：股票投资的积极型管理和消极型管理的概念，指数化投资的理论和实践基础。难点：“自上而下”与“自下而上”的选股方法，构建组合与监控跟踪误差的程序。第八章 证劵投资基金债劵投资管理掌握债劵的概念与特点，掌握债劵

7、收益率与风险的度量，了解我国目前债券市场的品种与概况，了解被动和主动债券投资管理方法。重点：债劵的概念与特点，债劵的主要风险，债劵收益率与市场风险的计算方法。难点：债劵市场风险的度量，债劵投资管理的方法。第九章 债劵投资基金投资组合管理 掌握投资组合管理理论，投资组合的收益与风险的度量，掌握资本资产定价模型与指数模型的原理，了解基金投资组合管理的过程，了解基金投资组合绩效评价的指标与方法。重点：投资组合收益与风险的度量方法，马柯维茨选择资产组合的方法，资本资产定价模型与指数模型的原理。难点：三大经典现代投资理论的应用。 第十章 证劵投资基金运营管理概述掌握证劵投资基金各当事人之间的关系，掌握证

8、劵投资基金运营的组织结构，了解证劵投资基金内控制度和保密制度。重点：证劵投资基金的当事人及当事人之间的关系，证劵投资基金运营的组织结构。第十一章 证劵投资基金财务管理了解证劵投资基金财务会计的有关概念，了解证券投资基金财务报告，了解证劵投资基金的税收。重点：基金会计的目标与前提，证劵投资基金财务报告，证劵投资基金的税收。第十二章 证劵投资基金风险管理掌握股票价格波动风险及其度量的各种方法，了解证劵投资基金风险管理的理念和组织构架，了解证劵投资基金风险管理的目标和流程，了解证劵投资基金面临的各种风险以及主要的防范手段，证劵投资基金的适度规模。重点：证劵投资基金风险管理的理念、目标和流程，证劵投资

9、基金面临的各种风险以及主要的防范手段，股票价格波动风险及其度量。难点：股票价格波动风险及其度量，证劵投资基金风险管理方法。第十三章 证劵投资基金营销管理掌握证劵投资基金的销售方式和销售渠道，掌握证劵投资基金的费率结构，了解证劵投资基金的主要客户类型及其特点，了解证劵投资基金的市场服务类型，。重点：证劵投资基金的销售方式和销售渠道，证劵投资基金的费率结构。第十四章 基金业绩评价与基金选择掌握证劵投资基金业绩的多种衡量方法，理解证劵投资基金业绩比较基准，理解证劵投资基金管理能力评价的方法，了解证劵投资基金选择的结构指标，晨星的评级体系。重点：证劵投资基金业绩的多种衡量方法，证劵投资基金管理能力评价

10、的方法。难点：证劵投资基金管理能力评价的方法。第十五章 证劵投资基金监管掌握证劵投资基金监管的理论基础，掌握证劵投资基金监管的目标、原则、对象和方式，了解我国证劵投资基金监管的主要内容。重点：证劵投资基金监管的理论基础，证劵投资基金监管的目标与原则。 第十六章 证劵投资基金监管国际比较掌握三种证劵投资基金监管体制模式，掌握国际上的两种证劵投资基金发行制度，了解美、英、德、日、韩、和我国等国的基金监管法律体系，了解美国对投资公司和投资顾问的监管。重点：三种证劵投资基金监管体制模式，国际上的两种证劵投资基金发行制度。第十七章 各国和地区证劵投资基金发展趋势了解美、英、日、我国台湾和香港证劵投资基金

11、的发展现状和趋势，了解各国证劵投资基金业发展的比较 第十八章 我国证劵投资基金发展历程与展望了解我国证劵投资基金的发展历程，了解我国证劵投资基金的资金来源市场，了解我国证劵投资基金的资本运作市场，了解我国证劵投资基金运行模式的发展趋势。三、建议学时分配内 容讲课案例分析讨论习题小计采用何种多媒体教学手段一、绪论22PPT二、证劵投资基金的类型22PPT三、证劵投资基金的功能和作用22PPT四、证劵投资基金的运行22PPT五、证劵投资基金投资管理概述22PPT六、证劵投资基金资产配置33PPT七、投资基金股票投资管理213PPT八、证劵投资基金债劵投资管理33PPT九、证劵投资基金投资组合管理213PPT十、证劵投资