信用风险管理新发展及对我国商业银行的借鉴

1、信誉风险管理新开展及对我国商业银行的借鉴摘要：通过对信誉风险概念的新开展、信誉风险特征的变化，现代信誉风险量化度量模型，以及新巴塞尔资本协议有关信誉风险管理内容的阐述，在力图展示现代科学的信誉风险管理方法的同时，指出了我国商业在信誉风险管理方面存在的缺乏和今后努力的方向。关键词：信誉；风险管理；商业银行；借鉴1信誉风险概念的新开展传统的信誉风险一般是指借款人到期不能或不能履行还本付息协议致使银行等机构遭受损失的可能性。从某种意义上说，它实际上是一种违约风险。随着现代风险管理的变化和风险管理技术的开展，传统的信誉风险的定义已不能充分反映现代信誉风险及其管理的性质和特点，其主要原因是传统的信誉风险

2、主要来自于商业银行的贷款发放业务。2信誉风险管理的传统特征及其变化随着整个风险管理领域的迅速开展，信誉风险管理也在不断发生变化，从而现代信誉风险管理也表现出与传统信誉风险管理不同的特点。1信誉风险管理决策的科学性不断增强。传统的信誉风险管理缺乏科学的定量分析的手段，主要倚重定性分析和管理者主观经历判断，因此管理中风险的量化和模型的运用相当少。而近些年，在风险量化模型技术和信誉衍消费品市场的开展的推动下，以Creditmetrics为代表的信誉风险量化和模型管理的研究和应用获得了相当大的开展，信誉风险管理决策的科学性不断增强，这已成为现代信誉风险管理的重要特征之一。2信誉风险管理手段不断丰富和开

3、展，信誉风险对冲手段的出现部分解决了信誉悖论现象。信誉悖论的现象是指，一方面理论上要求银行在管理信誉风险时应遵守分散化、多样化的原那么，防止授信集中化；另一方面理论中的银行信贷业务很难将其较好的贯彻执行，许多银行的贷款业务的分散程度不高，因为过分分散会使银行失去大客户。这种分散风险和扩张业务的矛盾就称为信誉悖论。进入90年代后，对冲思想在信誉风险管理领域的运用，使得这个难题得到部分解决。3信誉风险管理由静态管理向动态管理开展。传统的信誉风险管理长期以来都表现为一种静态管理。这主要是因为银行对信贷资产的估值通常采用法，因此难以根据实际信誉风险的程度变化而进展动态的管理。而在现代信誉风险管理中，这

4、一状况得到了很大的改进。首先，信誉风险计量模型的开展使得组合管理者可以每天根据市场和交易对手的信誉状况动态的衡量信誉风险程度，盯市的方法也已经被引入到信誉产品的估价和信誉风险的衡量。其次，信誉衍消费品市场的开展使得组合管理者拥有了更加灵敏、有效地管理信誉风险的工具，其信誉风险承担程度可以根据其风险偏好，通过信誉衍消费品的交易进展动态调整。4信誉评级机构在信誉风险管理中发挥重要作用。独立的信誉评级机构在信誉风险管理中的重要作用是信誉风险管理的又一个突出特点。信息不对称导致的风险是造成信誉风险更为重要的原因之一，对企业信誉状况及时、全面地理解是投资者防范信誉风险的根本前提。独立的信誉评级机构的建立

5、和有效运作是保护投资者利益、进步信息搜集与分析的规模效益的制度保障。3信誉风险量化度量和方法的革命传统的度量和管理信誉风险的定性方法和手段已远远不能适应当今发生的新情况和新问题，更不能满足人们对信誉风险进展科学的量化度量和有效的管理的需要。因此，近年来在信誉风险度量和管理这一领域正经历着一场革命性的变化，新的量化度量和管理方法和技术如雨后春笋不断涌现。业务中主要运用于信誉审核；信誉等级的测定；信誉资产定价；信誉风险早期预警；信誉资产组合风险度量等。但是，由于信誉风险自身存在着诸如分布不对称以及数据匮乏等理论和实际问题，而且各界对详细的信誉风险量化度量方法也尚未达成共识。4信誉风险管理新开展与新

6、巴塞尔协议新巴塞尔协议对最低资本要求的计算包含了对信誉风险、风险和操作风险的度量。可以发现，新协议较之于原协议是一个技术性更强的行业文件，它对不同类型风险的处理提供了多种比较灵敏的方法，其中处理信誉风险的方法包括标准化方法和基于内部评级的方法，后者又分为初级方法和高级方法；其主要区别在于在初级法中风险构成因素由监管机构确定，而在高级法中允许采用内部评级系统的结果计算。内部评级法是新协议的核心，它继承了1996年计量市场风险的创新之处，即允许使用自己的内部模型计量信誉风险。新协议的出台对于中国银行界的深远影响远不止外表上看到的资本最低要求或是资本充足率达标，而是以满足最低资本要求为表象的内部风险

7、的变革。5改善我国信誉风险状况及加强我国商业银行信誉风险管理的途径1学习和借鉴国际性银行内部评级法，充分提醒风险，着手建立完善我国银行内部风险评级体系。要用内部评级法较为准确的计算信誉风险加权资产，就必须具备两个平台，即制度平台和技术平台。制度平台是技术平台的根底，一个准确的内部评级体系要到达理想评级结果首先要保证执行过程不发生偏向，而执行过程不发生偏向就必须有良好的制度与之适应。在施行内部评级法的制度平台具备或根本具备后，施行内部评级法的技术平台就必须从如今开始积累相关数据。目前我国的银行风险管理最薄弱之处就在于数据根底，为此必须解决以下一些问题：企业有效数据缺乏连续性；由于原因，数据质量数

8、据真实性和完好性不高；对人的内部评级结果缺乏后评估，未能与违约概率对应；对债项评级贷款风险分类的标准过粗，受人为因素影响较大，定性过多，定量缺乏；尚未确定根据周期变化对债务人、债项进展压力测试的方法。在上述要求全部到达后，我国商业银行的信誉风险管理将完成质的飞跃。2完善我国商业银行信誉风险管理组织体系，保证内部评级工作顺利开展。全面的风险管理要求银行对整个机构内各层次、各业务单位的各种风险实行通盘管理，而通盘管理的基点就是内部信誉评级。3充分借助国内外专业评级公司的技术力量。国内外专业的评级机构积极参与企业债券评级、企业资信评估和银行贷款才能评估等领域，在信誉风险提醒方面发挥了一定作用。而我国商业银行在行业分析与研究、评级体系的建立和信誉级别确实定等方面那么可以借助专业技术力量，以弥补在内部评级程度不高、专业人员缺乏的缺陷。4建立高素质评级队伍。信誉评级是一个即重视理论，也重视经历的工作，评级业务即需要科学的评级理论的，同时也需要评级人员具有丰富的经历。借鉴国外先进的经历，商业银行有关部门应在稳定队伍中逐步进步评级人员的素质，如经济兴隆国家普遍施行的员工持股方案和期权制度，制定合理的鼓励机制，最大限度地调动信誉评级人员的积极性。适应国际信誉风险管理开展趋势，以及及早针对新的巴塞尔资本