时间序列计量经济模型PPT课件

1、到目前为止，经典计量经济模型常用到的数据有： 时间序列数据（time-series data)； 截面数据(cross-sectional data) 平行/面板数据（panel data/time-series cross-section data) 时间序列数据是最常见，也是最常用到的数据。第1页/共70页 传统计量经济学模型的假定条件：时间序列数据是平稳的。 所谓“伪回归伪回归”，是指变量间本来不存在相依关系，但回归结果却得出存在相依关系的错误结论。2020世纪7070年代，Grange、Newbold研究发现，造成“伪回归”的根本原因在于时序序列变量的非平稳性。第2页/共70页第3页/

2、共70页 第4页/共70页 在实际中，有相当多的随机过程，不仅它现在的状态，而且它过去的状态，都对未来状态的发生有很强的影响。其中有这样一类随机过程，即所谓平稳随机过程平稳随机过程，它的特点是：其统计特性不随时间的推移而变化。严格地说，如果对任意正整数n，任意t1, t2, , tnT和任意实数h，n维随机变量),(21ntttYYY),(21hththtnYYY 第5页/共70页 当T是离散型时间指标集时，也称时间序列具有平稳性平稳性（stationary) 第6页/共70页第7页/共70页第8页/共70页( )tE Y2( )tVar Y( ,)(,)tst hs ht sCov Y YC

3、ov YYr第9页/共70页第10页/共70页第11页/共70页 例1一个最简单的随机时间序列是一具有零均值同方差的独立分布序列： Yt = e et ， e et N(0, 2)第12页/共70页 第13页/共70页 为了检验该序列是否具有相同的方差，设Yt的初值为Y0，则易知 Y1 = Y0 + e e1 Y2 = Y1 + e e2 = Y0 + e e1 + e e2 Yt = Y0 + e e1 + e e2 + + e et 由于Y0为常数，e et t 是一个白噪声，因此 Var(Yt) = t 2 即Yt的方差与时间t t有关，它是一非平稳序列。第14页/共70页 如果对Yt

4、取一阶差分（first difference）: Yt = Yt - -Yt-1 = e et由于e et 是一个白噪声，则序列 Yt成为平稳序列。第15页/共70页 tiitiittYYY1100)(e e e e e e tYEtYYEtiit 010)()(21)()( e etVarYVartiit 第16页/共70页第17页/共70页第18页/共70页第19页/共70页第20页/共70页 第21页/共70页 含一个单位根的过程Yt ，其一阶差分 Yt = Yt -Yt-1 = e et是一个平稳序列，象这种经过一阶差分后变为平稳的序列称为一阶单整序列一阶单整序列，记为Yt I(1)。

5、第22页/共70页 若时间序列Yt 含有 d 个单位根，经过 d 阶差分后变为平稳，而d-1 阶差分不平稳，则称为 d 阶单整序列，记为Yt I(d)。特别地，若Yt 本身是平稳的，则称它零阶单整序列，记为Yt I(d)。第23页/共70页第24页/共70页其中，e et 独立同分布，期望为零，方差为 2) ( ESt 211 tttYYY 第25页/共70页第26页/共70页; ) ( ESt 第27页/共70页第28页/共70页第29页/共70页其中，ut 独立同分布，期望为零，方差为 2，且满足古典假定。第30页/共70页即第31页/共70页tpiitittYYYe e 11tpiiti

6、ttYYYe e 11tpiitittYYtYe e 11第32页/共70页第33页/共70页第34页/共70页第35页/共70页第36页/共70页第37页/共70页第38页/共70页)(tttXYe 第39页/共70页 nttnttteeeDW12221)(第40页/共70页检验DW=0的临界值第41页/共70页第42页/共70页第43页/共70页 具协整关系变量的计量经济模型一般采用两步，分别建立区分数据长期特征和短期待征的计量经济学模型。第一步第一步 建立长期关系模型建立长期关系模型。即通过水平变量和OLS法估计出时间序列变量间的关系。若估计结果形成平稳的残差序列时，那么这些变量间就存在

7、相互协整的关系长期关系模型的变量选择是合理的，回归系数具有经济意义。 第44页/共70页第二步 建立误差修正模型。将长期关系模型各个变量以一阶差分形式重新构造，并将第一步中的残差引入。在一个从一般到特殊的检验过程中，对短期动态关系进行逐项检验，剔除不显著项，直到得到最适当的模型形式。第45页/共70页年度GDP年度GDP年度GDP19783624.1198711962.5199667884.619794038.2198814928.3199774462.619804517.8198916909.2199879395.719814862.4199018547.9199982067.5198252

8、94.7199121617.8200089468.119835934.5199226638.1200197314.819847171199334634.42002105172.319858964.4199446759.42003116898.4198610202.2199558478.1第46页/共70页第47页/共70页第48页/共70页第49页/共70页第50页/共70页第51页/共70页 第52页/共70页2、出现菜单界面进行选择第53页/共70页第54页/共70页说明SR和ZC都存在单位根，是非平稳序列。第55页/共70页第56页/共70页5、点击“OK”，分别得到检验结果：第57页/

9、共70页第58页/共70页 第59页/共70页存在（正）自相关。 第60页/共70页第61页/共70页第62页/共70页第63页/共70页17791. 07689. 03264. 0 ttteSRCZ 。第64页/共70页第65页/共70页第十章第十章 小结小结 Y ttY 第66页/共70页3.3.单位根过程是最常见的非平稳过程。如果非 平稳序列经过 d 次差分后平稳，而d -1次差 分却不平稳，那么称为 d 阶单整序列，称d 为整形阶数。4.4.时间序列平稳性的检验方法主要有两类：自 相关函数检验法和单位根检验法。本书只介 绍最常用的单位根检验法DF检验法和ADF 检验法。第67页/共70页5.5.协整是指多个非平稳经济变量的某种线性组合 是平稳的。协整分析对于检验变量之间的长期 均衡关系非常重要，而且也是区别真实回归与 伪回归的有效方法。6.6.任何一组