全球水泥产量规模状况分析(DOC)

1、m段顾问WWW. ccn. coni', icn中投顾问产业研究中心全球水泥产量规模状况分析全球水泥产量状况分析中投顾问发布的 2017-2021年中国水泥行业投资分析及前景预测报告数据显示：2015年全球水泥产量为41亿吨，与2014年的41.8亿吨相比，仅仅增加了 0.8亿吨。2005年全球水泥产量为 23.1亿吨，十年 来全球水泥产量增长了近一倍。图表 2005-2015年全球水泥产量变动情况另外，2015年全球水泥产能 36亿吨，与2014年的35.7亿吨相比，仅增加了 0.3亿吨。从2005来看, 除了 2008年水泥产能下滑外，近一年全球水泥产能都呈平稳增长的趋势。图表 2

2、005-2015年全球水泥产能统计从水泥产量排名来看，2015年全球主要国家水泥产量排名前十国家分别是中国、印度、美国、土耳其、 巴西、俄罗斯、印度尼西亚、伊朗、朝鲜和越南。图表2015年全球主要国家水泥产量排名中投顾问让投资更安全经营更稳健第2页m段顾血WWW. ccn. com. cn中投顾问产业研究中心全球4100000235001100印度中国270000美国83400土耳其7700110巴西7200110俄罗斯69000印度尼西亚65000伊朗65000朝鲜63000越南610011011埃及5500012日本550011013沙特阿拉伯5500014墨西哥3500015泰国3500

3、0德国32O0II017巴基斯坦3200018意大利230011019其他61030100数据来源：中投顾问产业研究中心整理从水泥产能排名来看，2015年全球主要国家水泥产能排名前十国家分别是中国、印度、美国、俄罗斯、 越南、伊朗、土耳其、巴西、印度尼西亚和日本。图表2015年全球主要国家水泥产能排名中投顾问让投资更安全经营更稳健第4页m段顾血WWW. ccn. com. cn中投顾问产业研究中心1300万吨产能的落后水泥生产线占当时其水泥总产能的 15%。2013其淘汰落后产能之及时和“神”速，全球3600011001中国200001002印度2800003美国1060004俄罗斯30000

4、F寸越南300006伊朗790007土耳其69001108巴西100000g印度尼西亚5900010日本550D011沙持阿拉伯550001I2朝鲜5000013泰国500001i4埃及460011015意大利46000116巴基斯坦44000117墨西哥42000118德国3100019a仙363000数据来源：中投顾问产业研究中心整理世界各国水泥生产状况分析美国的水泥消费量随着其经济发展变化的上行或下行具有紧密的同步性。19982005年是上行期，水泥消费由9800万吨上升到1.22亿吨，之后因金融经济危机的影响，水泥消费量猛跌到2009年的6840万吨，跌幅高达44% ； 2012年上升

5、到7560万吨，经济形势有所回升，2015年达到8900万吨。据美国波特兰水泥协会PCA预测，2020年很可能恢复到 2004年的水平，达1.13亿吨。在经济危机的 20082011年间，美国 乘水泥需求锐降，产能利用率曾降到60%左右之机，随即逐步地淘汰了近约30条，主要是一些湿法厂、半干法厂和1500tpd以下的SP窑生产线，年其产能利用率就回复到了72.3%。在市场经济法则下， 无需政府操心，中投顾问让投资更安全经营更稳健第5页01段顾161WWW. ccn. coni', icn中投顾问产业研究中心与我国现今还在“去产能”的艰难历程形成了强烈的反差，值得我国思考研究，也可能是他

6、们那些生产线 太落后了，早就该淘汰之故吧。2015年美国有22家水泥公司，92家水泥厂，134台水泥窑，12个粉磨站，熟料产能 9800万吨，水泥 产能1.15亿吨。在22家水泥公司中有12家纯属外资企业，占全美水泥总产能的76%。对于新建或改扩建的水泥项目，美国州政府主要管环保和矿山与厂区土地的审批，其他经济范畴的决定完全由投资方自主决 策。在经济危机谷底的2010年,美国熟料产能利用率曾下降到60.9%，而在2005年的高峰期却曾高达 93.3%。这表明，其实产能利用率是一个弹性很大的指标，利用率的高低只反映水泥的供需平衡关系和水泥价格， 应该与市场的公平竞争环境没有直接关系。所谓产能利用

7、率太低，水泥供过于求就会恶性竞争，大打价格 战，其决定性的根源看来还是企业素质及其商业道德问题。2015年美国消费水泥 8900万吨，其中进口水泥 1116万吨，熟料产能利用率为77.3%，水泥的是75%。如果2020年水泥需求达1.13亿吨，在沿袭每年进口1000多万吨水泥和继续淘汰若干落后产能的情况下，显然存在约1000万1200万吨的产能缺口，须通过新建和改扩建水泥项目来补缺。这正是几家世界一流水 泥成套装备供应商特别关注的重大商机。在世界许多国家已经显露水泥产能趋于供需平衡的节点上，我国 要抓住的不仅是这一商机，更重要的是要拿到跻身国际高端市场的通行证。这次一定要力争取成功挺进美 国市

8、场！2、印度尼西亚2013年底，印尼有7家水泥公司，水泥产能6800万吨。到2015年水泥厂家增加到13家，产能达8820 万吨，这是设计产能，而实际的生产能力大概仅有7000万吨。Semen In do nesia是印尼领先的水泥公司。因有些新项目的陆续投产，2016年底设计水泥产能将达 9770万吨，实际产能约 7550万吨。由于众多新水泥公司的相继成立，短期内突然涌入了许多新业主，新老业主都宣称要新建不少水泥厂，信息较混乱。印尼水泥协会最新发布的历年水泥销售量是：2011年4800万吨，同比增长+17.7% ； 2012年5500万吨，+14.5% ；2013 年 5800 万吨，+5.

9、5% ； 2014 年 5990 万吨，+3.3% ； 2015 年 6100 万吨，+1.8% ； 2016 年预计 6400 万 吨，+7.7%。预计在今后的35年内，水泥需求将以 5%6%速度增长，那么到 2020年将达8000万吨。实 际上是否有这么乐观尚待观察。历年来，印尼水泥产能利用率是：2011年90% ,2012年92.6% ,2013年86.5%, 2014年84%, 2015年69.2%。利用率的这种急降是一个警示，新增产能太多太快，新来的业主良莠不齐, 市场秩序不够规范，产能是否趋于饱和，我国对其新增产能的投资应该谨慎。印尼是一个由世界上最大的群岛组成的国家，号称千岛之国

10、，疆域宽达5000多公里，海岸阻隔，交通不便，物流不畅，运输成本高。因此投资水泥项目时要特别研究考察所有原材燃料和成品进出厂的全部物 流情况，装卸运输设施、运距、路况和水道；等等。这些因素都将对水泥生产经营成本具有重大影响，必 须高度注意。我国海螺集团在南加里曼丹投资的2x3200tpd生产线相继投产后， 我们自己感觉效果良好。然而也有当地媒体发表评论称，因该厂水泥售价低于市价，担心会把中国式的“价格战”引入印尼，危及其整个水泥 市场的长远健康发展。这种论调虽不正确，但也提醒我国所有“走出去”从事生产经营的企业，面对这种 负面宣传应采取必要的应对措施，从长计议，正确处理好与当地政府、企业和民间

11、的各种关系，审慎认真妥善处置，防患于未然。3、越南2005年越南水泥产量为 3000万吨，2010年上升为5000万吨，并开始由水泥进口转为出口。2015年水泥产能8500万吨，产量达6600万吨，其中出口 1600万吨，成为居伊朗之后的世界第二位水泥出口国，产 能利用率为77%。按照国内需求计算，其水泥产能已经过剩，利用率已低于60%。为了出口水泥赚取外汇 冰泥和熟料的均价为每吨 40多元），其大量建新水泥厂的热度两年前仍未降温。曾计划预测其2020年的水泥需求将达9300万9500万吨，2030年为1.13亿1.15亿吨。现在似乎发觉这个计划有冒进之嫌，须校正修 订。但是有些项目已经启动，

12、看来将要付出一些代价。再说，靠出口廉价水泥来拉动经济发展也非长久之 计，最终的得失如何，似乎尚待慎重权衡。另外，越南水泥工业非常分散，大都是近10年来涌入的新业主，水泥公司多达65家，投产的水泥窑 76台，平均每家产能仅 100多万吨，各自为政。2016年上半年虽然新 建了两座250万吨级的水泥厂，但至今仍缺乏领头的企业，市场秩序有待规范与完善。因此，对越南的水 泥项目投资我国应该多加慎重审核。4、泰国在东南亚泰国是水泥生产历史较早，技术装备水平较高，水泥公司治理正规，产能集中度高的国家。全国有8家水泥公司，13座水泥厂，产能 5640万吨，领头的是 Siam Ceme ntCo.产能2330

13、万吨。2015年全 国水泥产量3550万吨，其中水泥和熟料出口各400万吨，平均离岸价 60美元每吨，2012年出口量达1147万吨，后因越南的竞争而有所下降。泰国是传统的水泥出口国，享有较好的品牌声誉。预计今后35年内，水泥需求和产能约有每年3%的增长，产能利用率将维持在现在的63%左右不变。看来泰国水泥工业比较平稳，市场成熟规范，如果有适合的项目我国可以酌情参与竞争，风险较小。5、俄罗斯俄罗斯是一个传统的水泥生产大国，但因水泥工业现代化的进程较滞缓，至今还有一些湿法窑存在，在其水泥总产能中仍占有15%左右，其余均为近10年来新建和改扩建的 PC窑生产线。2010年其水泥产能、产量及产能利用

14、率分别为7710万吨、5040万吨、65.4% , 2011年为8510万吨、5620万吨、66.0% , 2012年为 9440 万吨、6170 万吨、65.1% , 2013 年为 9630 万吨、6650 万吨、69.2% , 2014 年为 10300 万吨、6870 万吨、66.7%, 2015年为10100万吨、6130万吨、62%。如果在其水泥产能中扣除约15%的名存实亡的湿法窑产能以外，其 PC窑产能利用率均介于 73%83%之间。因为实际上其水泥产量中97%都是PC窑生产的，湿法厂水泥仅占 3%而已。多数湿法厂只是处于“备用”状态。可以看出，因国内外各种政治经济等因素的变化，

15、 2015年其水泥产量锐减了 10%。各方面的预测表明, 今后3年之内其需求量仍将徘徊在 6200万吨左右。加之资金紧缺，因而 3年内其新增水泥项目的可能性不 大。6、印度2015年印度水泥产量为 2.9亿吨，产能利用率77.5% ,82.8%。最大的4家水泥公司，众所周知，印度的经济发展正处于较强劲的上升期，Ultra tech Ceme nt、43.1%。全国共计有近 50家水泥公司，210家水产业集中度很高，前 10家占总产能62.8%，前20家则占Jay pee Ceme nt、Ambuja(Holcim)和 ACC(Holcim)占总产能泥厂。据印度政府有关部门预测，20192020

16、年间其水泥需求将达 4.15亿吨，产能为460亿吨，利用率为90%; 2030年水泥产能将达 8.5亿吨，2050年13.5亿吨，颇具雄心和信心。不仅在产量上要有较大增长， 在水泥技术装备和节能减排环保等方面都要达到世界先进水平。例如近年新建的12000tpd生产线的熟料热耗为726kcal/kg，水泥综合电耗为 78kWh/t，据说以后所有新建的水泥项目都要达到这样的指标。亦即在今 后4年中水泥产能将新增近 1亿吨，相当于50006000tpd生产线要新建5060条，平均每年新建1315条。 印度至今还没有上规模的成套水泥装备制造厂，现代化的水泥生产线大都青睐由欧洲进口（也有很少数采用中国成

17、套装备的）。如果这1亿吨产能都由欧洲设计并提供主机装备 （EP）,印度企业进行土建设计与施工及 设备安装（C）,总投资约须180亿美元；如果全部采用中国企业总承包EPC的方式，则总投资将可节省20%25%，建厂期将缩短1年或更多，而且项目的环保和技经指标等并不逊于欧洲的。无疑，从技术和经 济方面考量，这对中印双方都是颇具吸引力和潜力的合作领域。目前主要的关键在于双方水泥界的相互了 解交流不畅，有些历史性的误解与偏见有待双方努力相互消释。或许我们需要真诚地从中印两国在历史、 文化、人文、风土、人情等领域多做一些相互学习、相互认同的工作，为广泛开展技术与商业方面的合作 创造条件。7、埃及埃及是非洲

18、的水泥大国，2012年国内形势渐趋稳定以后，水泥需求逐年上升，使其原有的8200万吨的产能利用率2015年恢复到了 64.6%，水泥产量5300万吨。我国中材成都院Sinoma CDI经历了多年的跟踪服务与合作谈判，2016年6月终于和埃方签订了 6X 6000tpd生产线的EPC总承包工程合同，合计产能为 1500万吨。预计今后35年内，其总产能将达 9500万吨左右。即使水泥需求继续上升，其已有的这些产能 也足以满足要求。因而对更多新厂的建设和老厂的改扩建工程将会暂停一段时间，先把这6条新生产线建成再说。唯一正在全行业兴起的是水泥厂由烧天然气和重油改成全部烧煤的技术改造工程，这是政府政策

19、规定的，原计划是 2016年完成，如果没有变动的话应该已趋于尾声了。现在对埃及的主要工作就是保障新 签6条生产线的履约与工程进度，做好各项技术服务，在埃及创出中国的名牌和品牌。8、尼日利亚尼日利亚是非洲新兴的人口与经济大国，也是水泥大国。2011年至今水泥消费量的年增长率为8% ,2015年水泥产量达2150万吨，产能却高达 3870万吨，利用率56%。全国有4家水泥公司，11家水泥厂。最大 的公司是总部设在尼日利亚的Dangote Cement Co.，该公司现已拥有近 6500万吨的水泥产能（含在建和已签约的），其中绝大部分均位于非洲各国。其经营策略是，以尼日利亚为大本营，在资源、能源、交

20、通等条件 适于建厂的一些非洲国家分别建厂，然后将一部分水泥出口到其他没有水泥厂的非洲各国去。因而其目标 市场很明确，首先是整个非洲。从长远来看，非洲是一个待开拓的潜在市场，对水泥的需求呈上升趋势， 因而我国加强与 Dangote的全面战略合作关系十分重要。事实上，20142015年间我国有些企业，特别是中材国际南京院（Sinoma NDI）已与Dangote签订了 10多个EPC项目，奠定了双方继续深入合作的坚实基础。 当前的重点应该是保证把这些项目做好服务好，实现互利共赢，才能有更大的合作与发展。90%以上的国家，虽然其水泥产能6170万吨,9、沙特阿拉伯沙特阿拉伯现在是中东地区唯一的水泥产

21、能利用率仍处于 13家水泥厂，产量却达 6000万吨，表明其水泥需求旺盛。而其邻国阿联酋和约旦等却已显产能过剩，利用率低到41%48%，靠增加水泥出口来改善经营。沙特正是水泥出口目的地之一。科威特的水泥供求情况则 较正常稳定，2015年产能6300万吨，利用率71.4%。因而总体上，中东地区水泥供求已接近平衡稳定，今 后35年内的商机不会太多。10、土耳其土耳其地处欧亚大陆之间，是除中国和印度以外水泥产能超过1亿吨的世界第三位的国家，也是水泥出口一贯名列世界前茅的国家。2015年产能1.08亿吨，全国有19家水泥公司，49家水泥厂，20家粉磨站,前5家公司的产量集中度达 46.8%，水泥产量8

22、200万吨，出口水泥1000万吨，出口熟料250万吨，产能利 用率76.6%。按照土耳其经济发展形势以及正拟进行的大型基础建设项目之需，预计近3年内将有显著的提升，水泥产能和产量将分别达到1.35亿吨和9000万吨，水泥和熟料出口合计 3750万吨，淘汰一些落后产能后，实际有效产能约 1.25亿吨，利用率72%，处于较理想状态。由此可知，土耳其在未来 3年内将新建和改扩建 1700万吨的新增水泥产能，如果上述计划能如期实施 的话，这对中国企业将是一个很好的商机。12这里还有阿尔及利亚和摩洛哥两个位于北非彼此相邻的国家。大家知道，非洲是世界仅剩的一大片水 泥需求将大幅增长的潜在市场，相对于已经开始起步的北非来说，南部和中部非洲的发展空间与潜力更大。 这两个国家现在所谋划的正是着眼于此。它们都是近年相继从水泥进口国转变为出口国的，