东海潜龙高端交易平台交易策略说明书

1、个人收集整理仅供参考学习股指期货期现套利（进取型）交易策略使用说明书一、功能与适用范围本策略适用于股指期货期现套利（进取型）的交易、持仓监控、平仓交易等操作。二、总体思路客户通过东海期货提供的小规模复制（30只股票）组合，分别与当月、次月、季月、隔季的指数期货组成套利。提供现货组合、期货、替代ETF的价格信息。可以通过设置预估价差，自动计算套利预估盈亏，监控套利机会。提供手动套利开平仓，和条件触发自动开平仓功能。提供持仓的详细数据以及价差图，具备平仓功能。此外，包括常规的撤单改价、委托和成交显示、交易任务以及系统日志信息。三、具体使用说明（一）开仓界面1、界面截图（下图）开仓界面整体图界面由以

2、下5部分组成：（1） 替彳弋ETF操作区（如下图）替彳弋ETF操作区a）替彳弋ETF选择按钮。b）替彳弋ETF信息：第1行左起依次是最新价、涨跌、涨幅；第2行显示卖1价和卖1量；第3行显示买1价和买1量。个人收集整理勿做商业用途（2） 现货组合区（如下图）现货组合区现货组合信息：第1行左起依次是最新价、涨跌、涨幅；第2行显示对应张数（对应张数=现货组合前收市值/对应指数前收价/指数期货合约乘数）；第3行显示停牌数、停牌率（停牌率=停牌市值/总市值*100%）、涨停数、涨停率（涨停率=涨停市值/总市值*100%）、跌停数、跌停率（跌停率=跌停市值/总市值*100%）。个人收集整理勿做商业用途（3

3、） 指数期货信息区（如下图）a）当月期货信息。第1行显示期货代码；第2行显示最新价、涨跌、涨跌幅；第3行显示交割日、剩余工作日/剩余日；第4行显示卖1价、卖1量；第5行显示买1价、买1量。个人收集整理勿做商业用途b）次月期货信息。同上c）季月期货信息。同上d）隔季期货信息。同上（4）期现套利操作区a）套利信息区（下图），第1行显示套利名称，第2行显示开一手套利合约预计能获得的收益、当期收益率（当期收益率=预估利润/（现货市值+期货保证金+期货结算准备金）*100%）、年化收益率（年化收益率=当期收益率/存续期限*360*100%）;第3行显示开一手套利合约预计的总资金（总资金=多头占用资金+空

4、头占用资金。其中，现货的保证金按100%计算；期货交易保证金，按此合约的交易保证金比例*合约最新价*300计算）、当前基差（基差=期货的最新价-指数最新价）、预估平仓基差（投资者可输入预期平仓基差数值，系统默认值为0）。个人收集整理勿做商业用途b）（当前基差-预估平仓基差）值为正数时，预计收益和预计所需总资金字体显示为红色；该值为负数时，则预计收益和预计所需总资金字体显示为绿色。个人收集整理勿做商业用途套利信息区c）套利操作按钮区（如下图），左上按钮“交易设置”设置开仓时的一些属性、参数；右上按钮是开仓手数；左下角“手动开仓”点击后，立即对该区域的套利开仓；右下角“条件开仓价差”设置条件开仓的

5、具体条件。个人收集整理勿做商业用途套利操作按钮区（5）图表区（如下图），双击“套利信息区”出现对应基差走势图；双击“指数期货信息区”出现对应期货合约走势图。个人收集整理勿做商业用途单击右上角小图标可放大基差图图表区2、操作说明（1） 选择替代ETF（如下图），点击“请选择ETF"，弹出选择替代ETF的对话框，输入替代的ETF,如果在已经选择了替代ETF后而不想进行替代，则在输入框中输入空串即可。个人收集整理勿做商业用途选择替代ETF设定“交易设置”。点击“交易设置”（如下图），先选择委托顺序，可选项为：多头优先（若多头是现货，则当现货成交了90%的市值之后即可进行空头下单；若多头是期

6、货，则当多头完全成交之后即可进行空头）、空头优先、多空同时、只开多、只开空。再设定买、卖的盘口（从高到低依次是涨停、卖5、卖4、卖3、卖2、卖1、最新、买1、买2、买3、买4、买5、跌停）和BPS（调整，即当前选中盘口价格的万分之n,支持负）。若需要自动追价，可设置追价间隔（即n秒之后，会对该套利开仓时的挂单进行撤单并且重新下单，0表示不追价）。个人收集整理勿做商业用途交易设置设置开仓数量（如下图），点击“交易设置”按钮右边的“1”（由于默认的开仓数量是1手，所以显示“1”），弹出设置开仓手数对话框。设置之后，原来显示1的地方显示新的值。个人收集整理勿做商业用途开仓手数设置设置完成后点击“手动

7、开仓”即可对该套利进行手动开仓，开仓时，多头用的价格是买盘价格+买盘BPS、空头价格是卖盘价格+卖盘BPS,数量是开仓数量。个人收集整理勿做商业用途条件开仓设置。即设定一定的开仓条件，当满足该设定条件时，自动地按照一定的数量，在一定的条件范围内开仓（如下图）。其中，开仓条件有“基差”（即以基差作为开仓条件）、“按年化净收益率”（即以年化收益率作为开仓条件）、和“不使用”（默认）。当选择“基差”时，当套利的基差大于“基差大于”里面设定的值时，就会自动进行开仓；同样的道理，若设定“按年化净收益率”，则当年化收益率大于“年化收益率大于”里设定的值时，套利会自动下单。每次开仓的手数在“每次开仓的规模”

8、里设定，而当日条件开仓的上限在“最大日内开仓手数”里设置。个人收集整理勿做商业用途条件开仓设置（二）持仓管理3、界面截图界面分为操作按钮区，持仓组合分类汇总表，持仓组合明细表，基差图，帐户信息、日志部分共六块，用分割条分割。初始y方向分割比例大致为10%,40%,35%,15%个人收集整理勿做商业用途持仓组合明细表与基差图的x方向分割大致比例为50%,50%（1）操作按钮区d）平仓，弹出平仓对话框，确认后下单1组合编号是用户选中的编号；2平仓规模默认1,应该大于0,变化间隔0.1,如果大于多头或空头的可用规模则报错；如果是某一部位为期货，对输入的数字向下取整平；个人收集整理勿做商业用途3如果用

9、户选中的是“平全部”，则上面的“平仓规模”就无效；4平仓的内容包括选中的多头和空头；5平仓成功或失败，log都有显示；e）平多，弹出平多对话框，确认后下单1组合编号是用户选中的编号；2平仓规模默认1,应该大于0,变化间隔0.1,如果大于多头或空头的可用规模则报错；如果是某一部位为期货，对输入的数字向下取整平；个人收集整理勿做商业用途3如果用户选中的是“平全部”，则上面的“平仓规模”就无效；4平仓的内容只包括选中的多头；5平仓成功或失败，log都有显示；c）分批平仓，弹出现货分批平仓对话框，确认后下单1组合编号是用户选中的编号；2“开始时间”为开始平仓时间；“结束时间”为结束平仓时间；“批次”为

10、在平仓时间段中平分为n次平仓；d）平空，弹出平空对话框，确认后下单1组合编号是用户选中的编号；2平仓规模默认1,应该大于0,变化间隔0.1,如果大于多头或空头的可用规模则报错；如果是某一部位为期货，对输入的数字向下取整平；个人收集整理勿做商业用途3如果用户选中的是“平全部”，则上面的“平仓规模”就无效；4平仓的内容只包括选中的空头；5平仓成功或失败，log都有显示；e）单笔委托，弹出标准下单对话框，预设组合编号为持仓组合分类汇总表中，当前选中的持仓组合。如果委托成功，这个委托的结果要算到成交那个组合里面；个人收集整理勿做商业用途f）买入现货组合，可以在当前组合里面买入1手选定的现货组合。g）平

11、选中，弹出平选中对话框，提示是否平选中持仓明细，确认后下单h）平仓交易设置，对选定的行，弹出平空对话框，输入平仓的参数，确认后保存i）刷新持仓，点次按钮刷新下目前的持仓数据。j）刷新间隔设置，用户可以直接输入要刷新的间隔k）条件平仓设置，对用持仓画面的每行，可以设置自动平仓的条件，点此行后，弹出如下对话框，设置后，就生效。（2）持仓组合分类汇总表表格比较长，具体可以通过鼠标移动查看，下面分别说明每个栏目的具体含义f）类型：显示每个持仓的类型注：需要根据持仓实际情况分类，如SP-IFL0等；具体怎样如下：1如果有非证券或股指期货的持仓，分类为Other（ProductCode在10,02,03,

12、31以外的）个人收集整理勿做商业用途2如果只有单方向持仓，分类为方向性交易如果有IFL0空单，且有证券（ProductCode='10','02','03'）持仓，且没有其他合约（IFL1等）持仓，则分类为SP-IFL0个人收集整理勿做商业用途3其他期现套利分类规则与SP-IFL0相同4其他都算Other5最上层的total说明：下面白说明中的123分别表示组合层，上层累加层和total层。g）组合数：显示该组合的总开仓次数量。注：如果是具体的组合，显示该组合的编号；最上层的不填。h）持仓规模1单个组合持仓规模：=MAX（现货规模手数，组合中不同

13、合约期货的规模手数）；其中，对于现货：计算现货市值/（当前沪深300的指数*乘数），并且取整；对于不同合约期货：计算期货的手数，同方向仓相加，比如一个IFL1多头和二个IFL2的多头，则合并为3;如果现货不存在，则为0;例子：3SP-3IFL1-IFL2:则持仓规模为4.个人收集整理勿做商业用途注1：不管现货期货，多头和空头分别合计后取大注2:取整值2汇总部分不填3最上层的不填i) 组合敞口1单个组合计算公式=多头的持仓规模数（不取整）-空头的持仓规模数（不取整）最新沪深300指数*乘数。比如，3SP-2IFL1的组合敞口=1*沪深300指数*300,此值永远为正。个人收集整理勿做商业用途注：

14、多头包括现货和期货2汇总部分是单个的加总；3最上层的不填j) 现货敞口1计算公式=现货组合市值-现货组合市值/(最新沪深300指数*乘数)四舍五入后的取整值*最新沪深300指数*乘数个人收集整理勿做商业用途2汇总部分是5个二级相加3所有组合相加k) 组合平仓敞口1单个组合计算公式=此组合对应的平仓清单中成份股停牌和跌停的市值。2汇总部分不填3最上层的不填l) 单位组合平仓敞口1单个组合计算公式=组合平仓敞口/现货持仓规模(不取整)。2汇总部分不填3最上层的不填m) 预估盈亏1单个组合公式=PL-Eimpactcost-Etranscost(当前盈亏-预计平仓冲击成本-已经平仓交易成本)个人收集

15、整理勿做商业用途2空3空n)当前盈亏1单个组合公式=(现货组合市值+实现的红利(realDiv)-成本价)+(期货合约市值-成本价)。也就是说，这个是不考虑平仓交易成本、冲击成本的浮盈。相关问题的方案：1.如果有分批卖出；存在和历史组合的结算问题2.现货组合有调整：如果持仓规模没有变化，计入PL,如果持仓有变化，计入现有持仓部分3.单边头寸被卖出：和历史组合结算个人收集整理勿做商业用途2 5个二级组合相加3所有组合相加o) 开仓基差1单个组合记录每一笔组合开仓时的基差。基差=期货-沪深300指数点数。2汇总部分不填3最上层的不填4只对Others以外有效p) 当前基差1单个组合目前持仓组合的基

16、差(basis)注：就用沪深300指数计算2汇总部分不填3最上层的不填4只对Others以外有效q) 基差变化1单个组合基差较上日的变化2汇总部分不填3最上层的不填4只对Others以外有效r) 基差当日变化1单个组合(=OpenBS-BS)2汇总部分不填3最上层的不填4只对Others以外有效s) 基差图1单个组合BSchart键：点击进入此组合开仓后至目前的基差图。2汇总部分不填3最上层的不填4只对Others以外有效t) 条件平仓设置显示键1单个组合yes/no。如果设置了条件平仓，将显示yes只能对Others以外的持仓设定2汇总部分不填3最上层的不填u）组合中最近交割日组合中最近期指

17、合约最近交割日，最上层的可能与下面的不一样的，因为下面有不同的组合。V）组合占用资金1组合占用资金=现货持仓成本（若有）+期货保证金（多个期货头寸占用保证金绝对值相加）。注：未成交的开仓单/买单也要计入单个组合个人收集整理勿做商业用途2汇总部分不填3最上层的不填w）各组合占用资金比例1各组合占用资金比例=单一组合占用资金/所有组合占用资金2二级组合相加x）多头占用资金1单个组合多头占用资金2 5个二级组合相加3所有组合相加y）多头占用资金比例1多头占用资金比例=多头占用资金/所有组合占有资金2二级组合相加z）空头占用资金1单个组合空头占用资金3 5个二级组合相加3所有组合相加aa）空头占用资金

18、比例1空头占用资金比例=空头占用资金/所有组合占有资金2二级组合相加bb）理论结算准备金1单个组合按“开仓”中结算准备金公式来计算4 5个二级组合相加3所有组合相加cc）现货停牌数1单个组合组合今天停牌数5 5个二级组合相加3所有组合相加dd）单位现货停牌市值1单个组合组合对应当日现货清单中停牌的成份股市值。2空3空ee）单位现货跌停数量1单个组合组合对应当日现货清单中跌停的数量。2空3空ff）单位现货跌停市值1单个组合组合对应当日现货清单中跌停的成份股市值。2空3空gg）中间的类型，同第一列，仅为了方便阅读。hh）实现的盈亏（PL）1单个组合公式=当日实现的盈亏+累积盈亏+累积红利-累积费用

19、-当日费用6 5个二级组合相加3所有组合相加ii）实现组合占盈亏的百分比1单个组合公式=组合实现的盈亏/对应的盈亏注意：公式和其它百分比不一样2二级组合相加7 100%jj）未实现的盈亏1单个组合公式=PL-realPL2二级组合相加3所有组合相加kk）未实现的盈亏占盈亏的百分比1单个组合公式=组合实现的PL/对应的PL2二级组合相加3100%ll）累计跟踪偏离度1单个组合公式=现货敞口，具体见现货敞口部分。2二级组合相加3所有组合相加mm）累计跟踪偏离度较盈亏占比1单个组合公式=组合的现货敞口/组合的PL2二级组合相加3 100%nn）预计平仓冲击成本1单个组合公式=现货冲击成本+期货冲击成

20、本。按买一和卖一价差来计算注意：反映价差部分2二级组合相加3所有组合相加oo）实现的红利1单个组合实现的红利2二级组合相加3所有组合相加pp）预估平仓交易成本qq）1单个组合公式=现货持仓平仓的交易成本+期货持仓平仓的交易成本rr）2二级组合相加u) ）3所有组合相加tt）实现的费用1单个组合公式=现货持仓形成的交易费用+期货持仓形成的交易费用。此部分会进入reaPL.2二级组合相加3所有组合相加uu）一个基差影响盈亏1单个组合公式300*规模（基差）2二级组合相加3所有组合相加vv）交易员1单个组合用户登录号2汇总部分不填3最上层的不填ww）组合编号1单个组合每一笔开仓的自动记为一个组合。组合编号中包括开仓日期和时间。比如51:10年1月21日上午9:51分开的仓。同一时间2个组合再用序列号区分。个人收集整理勿做商业用途2汇总部分不填3最上层的不填（3） 持仓组合明细表主要内容同上面的说明。.（4） 基差图基差图，是期货开始的日期到今天为止的日线图。（三）委托一览1、 界面截图委托一览2、 说明委托一览显示了今日该策略所用的两个帐号的所有委托，包括用户、代码、买卖、开平（证券此字段是“-"）、数量、成交量、价格、费用、状态（全部成交：该笔委托全部成交；部分成交：该笔委托有部分处于挂单中；挂