企业上市的三大好处定课件VIP

1、1企业上市的三大好处远闻（上海）律师事务所远闻（上海）律师事务所Yuan Wen (Shanghai) Law FirmYuan Wen (Shanghai) Law Firm2企业上市的三大好处 第一大好处：低成本融资第一大好处：低成本融资 扩充企业实力扩充企业实力 第二大好处：股东资产增值第二大好处：股东资产增值 兑现便利兑现便利 第三大好处：政府关注第三大好处：政府关注 政策扶持政策扶持3第一大好处：低成本融资 扩充企业实力 一、低成本融资，资本增值一、低成本融资，资本增值 1 1、无偿付负担无偿付负担 企业上市筹集的资金无需还本、无利息，分红派息亦企业上市筹集的资金无需还本、无利息，分

2、红派息亦由企业自主决定。由企业自主决定。 2 2、资本增值资本增值 企业上市能获得几十倍甚至更高的市盈率，获得远远企业上市能获得几十倍甚至更高的市盈率，获得远远高于账面价值的溢价。高于账面价值的溢价。 3 3、再融资便利再融资便利 企业上市后还可以通过配股、增发、可转债等多种金企业上市后还可以通过配股、增发、可转债等多种金融工具实现低成本的持续融资融工具实现低成本的持续融资。4第一大好处：低成本融资 扩充企业实力 二、规范企业运营二、规范企业运营, 提升企业实力提升企业实力 企业上市过程中，保荐人、企业上市过程中，保荐人、律师和会计师律师和会计师帮助企业获帮助企业获取各种批准取各种批准，履行必

3、要的程序，帮助企业明晰产权关系，履行必要的程序，帮助企业明晰产权关系，规范纳税行为，完善公司治理，建立现代企业制度。规范纳税行为，完善公司治理，建立现代企业制度。 企业上市后，仍需达到上市标准，进一步建立健全现企业上市后，仍需达到上市标准，进一步建立健全现代企业的治理结构和组织架构，从而为提高企业经营效率、代企业的治理结构和组织架构，从而为提高企业经营效率、增强企业竞争力提供制度保障。增强企业竞争力提供制度保障。 企业上市解决了制约企业发展重要的因素企业上市解决了制约企业发展重要的因素资本资本，能有效降低经营风险，提高负债能力，提升银行信用。能有效降低经营风险，提高负债能力，提升银行信用。5第

4、一大好处：低成本融资 扩充企业实力 三、提升企业品牌价值，助力企业扩张三、提升企业品牌价值，助力企业扩张 1 1、上市具有巨大的品牌传播效应上市具有巨大的品牌传播效应 上市是对企业以往的经营业绩和未来持续发展能力的上市是对企业以往的经营业绩和未来持续发展能力的一次综合评判，其本身就是实力的体现和荣誉的象征；一次综合评判，其本身就是实力的体现和荣誉的象征； 上市路演和上市路演和招股说明书的公开展示招股说明书的公开展示、宣传企业形象；、宣传企业形象；每日的交易行情、股票的涨跌，成为千百万投资者必看的每日的交易行情、股票的涨跌，成为千百万投资者必看的企业广告企业广告；媒体对上市企业拓展新业务和资本市

5、场运作新；媒体对上市企业拓展新业务和资本市场运作新动向的追踪报道，能够吸引成千上万投资者的眼球，机构动向的追踪报道，能够吸引成千上万投资者的眼球，机构投资者和证券分析师对企业的实时调查、行业分析，可以投资者和证券分析师对企业的实时调查、行业分析，可以进一步挖掘企业潜在价值。进一步挖掘企业潜在价值。6第一大好处：低成本融资 扩充企业实力 2 2、助力企业扩张助力企业扩张 企业通过资本市场为并购企业定价，从而解企业通过资本市场为并购企业定价，从而解决企业并购谈判最关键的价格因素。决企业并购谈判最关键的价格因素。 企业可利用股权作为支付手段，换股收购，企业可利用股权作为支付手段，换股收购，定向增发，

6、要约收购等规范的资本市场操作方式，定向增发，要约收购等规范的资本市场操作方式，大大的增强了收购方对于被收购方的吸引力大大的增强了收购方对于被收购方的吸引力，“80%“80%的换股与的换股与20%20%的现金的现金”的国际通行购并模式的国际通行购并模式在中国已在中国已经实现经实现。 上市公司的购并重组和资本运营比非上市公上市公司的购并重组和资本运营比非上市公司将更为灵活多变，也将更容易取得预期效果。司将更为灵活多变，也将更容易取得预期效果。7第一大好处：低成本融资 扩充企业实力 四、完善股权激励，吸引高端人才四、完善股权激励，吸引高端人才 企业上市可对未持股高管和骨干员工实施股权激励计企业上市可

7、对未持股高管和骨干员工实施股权激励计划，留住优秀人才。划，留住优秀人才。 企业上市能提升员工的归属感和荣誉感，提升对企业企业上市能提升员工的归属感和荣誉感，提升对企业的信心，有利于企业吸引高端人才，提升企业人才实力。的信心，有利于企业吸引高端人才，提升企业人才实力。8第二大好处：股东资产增值、兑现便利 一、一、股东资产增值股东资产增值 企业上市将大幅度提升股东的资产价值。企业上市将大幅度提升股东的资产价值。 原始投资者在设立公司时投资一股只需花一元；原始投资者在设立公司时投资一股只需花一元； 公开发行股票时，一股的价格就是几元甚至几十公开发行股票时，一股的价格就是几元甚至几十元元。 9第二大好

8、处：股东资产增值 兑现便利 二、二、股东兑现便利股东兑现便利 企业上市，股东可以更自由变现。企业上市，股东可以更自由变现。 股票成为自由流通的资源，只要锁定期届满，股票成为自由流通的资源，只要锁定期届满，股东随时可以在股票市场抛售兑现，抛售价格远股东随时可以在股票市场抛售兑现，抛售价格远远高于上市前协议转让价格和每股净资产。远高于上市前协议转让价格和每股净资产。 股东由纸上富贵成为真正的富翁。股东由纸上富贵成为真正的富翁。10第三大好处：政府关注，政策扶持 一、一、政府关注政府关注 上市企业往往承担着地方经济发展的重任，上市企业往往承担着地方经济发展的重任，是地方财政收入的重要来源。是地方财政收入的重要来源。 政府意识到上市企业对当地经济发展的支柱性政府意识到上市企业对当地经济发展的支柱性作用，常愿意助力上市企业做大做强。对上市企作用，常愿意助力上市企业做大做强。对上市企业在经营过程遇到的障碍，政府也愿给与协助。业在经营过程遇到的障碍，政府也愿给与协助。 11第三大好处：政府关注，政策扶持 二、二、政策政策扶持扶持 为鼓励资本市场的建立与资本积累的形成，为鼓励资本市场的建立与资本积累的形成，国家政策规定，对上市公司进行各种形式的财政国家政策规定，对上市公司进行各种形式的财政扶助，包括税收