公司财务分析报告范文

1、财务分析报告（一） 总体财务绩效水平 根据公司公开发布的数据，运用各种财务分析方法对其进行综合分析，我们认为本期财务状况比去年同期大幅升 高。二财务报表分析（一） 资产负债表资产负债会计年度2011-6-302011-3-15增幅货币资金8,302,019,384.667,731,341,304.017.38%交易性金融资产13,760.00-#VALUE!应收票据3,361,935,809.224,131,433,217.33-18.63%应收账款1,200,491,864.022,543,025,045.80-52.79%预付款项1,353,710,038.601,045,192,883.

2、3029.52%其他应收款540,470,310.30485,891,107.5911.23%存货2,414,504,635.192,370,092,215.381.87%流动资产合计17,173,145,801.9918,306,975,773.41-6.19%长期股权投资663,609,433.28650,129,921.982.07%投资性房地产45,947,208.6046,381,856.46-0.94%固定资产14,138,396,296.1613,229,731,453.746.87%在建工程3,326,169,458.013,981,463,499.05-16.46%工程物资2

3、81,717,834.59279,446,451.770.81%无形资产2,002,378,153.21284,933,246.83602.75%长期待摊费用8,889,019.948,947,646.75-0.66%递延所得税资产130,990,478.54132,405,694.02-1.07%非流动资产合计20,598,097,882.3318,613,439,770.6010.66%资产总计37,771,243,684.3236,920,415,544.012.30%短期借款1,625,840,000.001,105,900,000.0047.02%应付账款4,232,403,041.

4、656,314,674,231.23-32.98%预收款项1,745,404,961.241,753,363,607.13-0.45%应付职工薪酬724,037,261.85801,373,344.48-9.65%应交税费529,953,680.95890,985,793.85-40.52%应付利息107,600,000.0067,250,000.0060.00%其他应付款3,430,155,612.161,857,104,446.2784.70%一年内到期的非流动负债138,760,000.00207,520,000.00-33.13%流动负债合计12,534,154,557.8512,99

5、8,171,422.96-3.57%长期借款4,488,620,000.004,444,240,000.001.00%应付债券2,969,101,070.442,967,007,859.320.07%长期应付款24,715,422.9823,393,697.885.65%递延所得税负债750,508.35750,508.350.00%其他非流动负债18,429,060.7218,442,671.84-0.07%非流动负债合计7,502,276,062.497,454,494,737.390.64%负债合计20,036,430,620.3420,452,666,160.35-2.04%实收资本（

6、或股本）3,151,200,000.003,151,200,000.000.00%资本公积941,823,776.07941,341,913.990.05%盈余公积1,333,035,006.051,333,035,006.050.00%未分配利润7,938,008,368.487,085,998,644.1112.02%少数股东权益2,502,032,915.622,396,120,672.474.42%归属母公司所有者权益15,232,780,148.3614,071,628,711.198.25%所有者权益17,734,813,063.9816,467,749,383.667.69%负债

7、和所有者合计37,771,243,684.3236,920,415,544.012.30%所占比重货币资金8,302,019,384.6648.34%交易性金融资产13,760.000.00%应收票据3,361,935,809.2219.58%应收账款1,200,491,864.026.99%预付款项1,353,710,038.607.88%其他应收款540,470,310.303.15%存货2,414,504,635.1914.06%流动资产合计17,173,145,801.99100.00%1.企业自身资产状况及资产变化说明：公司本期的资产比去年同期增长 2.3%. 资产的变化中无形资产增

8、长最多， 增幅约为 602% 。企业将资金的重点向无 形资产方向转移。 应该随时注意企业的生产规 模，产品结构的变化， 这种变化不但决定了企业的收益能力和发展潜力， 也决定了企业的生产经营形式。因此，建议投资者对其变化进行动态跟踪与研究。流动资产中，货币资金的比重最大，占 48.34% ，应收票据的比重次之，占 19.58%. 流动资产的增长幅度为 -6.19%. 在流动资产各项目变化中， 货币类资产和短期投资类资产的增长幅度大于流动资产 的增长幅度，说明企业应付市场变化的能力将 增强。信用类资产的增长幅度明显大于流动资产的增长，说明企业的货 款的回收不够理想，企业受第三者的制约增强，企业应该

9、加强货款的回收工作。存货类资产的 增长幅度明显大于流动 资产的增长，说明企业存货增长占用资金过多，市场风险将增大，企业应加强存货管理和销售工作。总之，企业的支 付能力和应付市场的变化能力一般。2.企业自身负债及所有者权益状况及变化说明：从负债与所有者权益占总资产比重看，企业的流动负债比率为 33.18% ，长期负债和所有者权益的比率为 100%. 说明企业资金结构位于正常的水平。企业负债和所有者权益的变化中，流动负债减少 3.57% ，长期负债减少 0.07% ，股东权益增长 7,。 69%.流动负债的下降幅度为 3.57% ，营业环节的流动负债的变化引起流动负债的下降，主要是应付帐款的降低引

10、起营 业环节的流动负债的降低。盈余公积比重提高，说 明企业有强烈的留利增强经营实力的愿望。未分配利润所占结构性负债的比重比去年也有所提高，说明企业筹资和应付风险的能力比去年有所提高。总体上，企业长期和短期的融资活动比去年有所减弱。企 业是以所有者权益资金为主来开展经营性活动，资金成本相对比较低。（二）利润及利润分配表利润会计年度2011-06-302011-03-15一、营业收入15,078,149,606.847,490,459,098.78减：营业成本10,017,768,428.234,907,867,343.75营业税金及附加170,008,950.8989,515,570.71销售费

11、用627,852,253.18294,989,025.99管理费用1,296,634,049.56624,658,260.29财务费用241,626,052.2098,310,166.35资产减值损失6,479,089.58-投资收益13,492,005.2931,404.73其中：对联营企业和合营企业的投资收益13,479,511.30-二、营业利润2,731,272,788.491,475,150,136.42营业外收入831,165.24668,242.16减：营业外支出14,338,532.335,612,200.87其中：非流动资产处置净损失12,149.55-三、利润总额2,717

12、,765,421.401,470,206,177.71减：所得税732,066,792.81384,188,434.99四、净利润1,985,698,628.591,086,017,742.72归属于母公司所有者的净利润1,864,152,099.751,012,142,375.38少数股东损益121,546,528.8473,875,367.34（一）基本每股收益0.590.32（二）稀释每股收益0.590.321.利润分析（1）利润构成情况本期公司实现利润总额2,717,765,421.40 万元。其中，经营性利润 2,731,272,788.49;营业外收支业务净额1,985,698,6

13、28.59万元，占利润总额 73%.（2）利润增长情况本期公司实现利润总额271776万元，较上年同期增长84.85%.其中，营业利润比上年同期增长85.15%，增加利润总额125612元。987,896,500.002.收入分析电力热力1,220,827,000.00101,196,500.00焦炭88,191,100.00焦油4,576,100.004,750,600.00煤气3,874,100.003,771,300.00煤炭10,834,925,800.005,883,131,600.00与去年同期相比增长，说明公司业务规模处于较快发展阶段，产品与服务的竞争力强，市场推广工作成绩很大，

14、公司业务规模很快扩大。（三）现金流量表1. 现金流量结构分析（1）现金流入结构分析本期公司实现现金总流入 XX万元，其中，经营活动产生的现金流入为XX万元，占总现金流入的比例为XX%，投资活动产生的现金流入为XX万元，占总现金流入的比例为XX%，筹资活动产生的现金流入为XX万元，占总现金流入的比例为XX%.（2）现金流出结构分析本期公司实现现金总流出 XX万元，其中，经营活动产生的现金流出 XX万元，占总现金流出的比例为XX%，投资活动产生的现金流岀为 XX万元，占总现金流岀的比例为XX%，筹资活动产生的现金流岀为XX万元，占总现金流岀的比例为XX%.2. 现金流动性分析现金流入负债比现金流入

15、负债比是反映企业由主业经营偿还短期债务的能力的指标。该指标越大，偿债能力越强。本期公司现金 流入负债比为0.59，较上年同期大幅提高，说明公司现金流动性大幅增强，现金支付能力快速提高，债权人权益的现金保障程度大幅提高，有利于公司的持续发展。三财务绩效评价2011-06-302011-03-31每股收益（元）0.590.32每股净资产（元）4.834.47每股未分配利润（元）2.522.25每股资本公积金（元）0.300.30每股经营性现金流（元）0.720.48净资产收益率（）12.247.19净利率（%）12.3613.51毛利率（%）33.5634.48营业利润率（）18.1119.69流

16、动比率（%）1.371.41应收账款周期律率（%）17.754.93存货周转率（）6.263.11总资产周转率（）0.450.23企业的偿债能力是指企业用其资产偿还长短期债务的能力。企业有无支付现金的能力和偿还债务能力，是企业能否健康生存和发展的关键。公司本期偿债能力综合分数为52.79，较上年同期提高38.15%，说明公司偿债能力较上年同 期大幅提高，本期公司在流动资产与流动负债以及资本结构的管理水平方面都取得了极大的成绩。企业资产变现能力 在本期大幅提高，为将来公司持续健康的发展，降低公司债务风险打下了坚实的基础。从行业内部看，公司偿债能力 极强，在行业中处于低债务风险水平，债权人权益与所有者权益承担的风险都非常小。在偿债能力中，现金流入负债 比和有形净值债务率的变动，是引起偿债能力变化的主要指标企业的经营盈利能力主要反映企业经营业务创造利润的能力。公司本期盈利能力综合分数为 96.39 ，较上年同