安徽恒泰新型建筑材料有限责任公司是皖北煤电集团所属的全资子公司

1、安徽恒泰新型建筑材料有限责任公司是皖北煤电集团所属的全资子公司，成立于2001 年 12 月 12 日，地处含山县陶厂镇，主要从事硬石膏的开采和加工利 用。公司的生产基地占地 250亩，包括年产 30 万吨石膏原矿开采、新型建材生 产、超细粉体生产三个工厂，生产石膏原矿、普粉、粉刷石膏、自流平石膏、 膨胀剂等产品。公司在强化现有项目管理的同时，本着 “有效扩张、做大做强 ”的发展目 标，积极开发新项目，加强与科研院所联合，涉足高科技和环保产业的发展， 并加大招商引资力度，努力促进皖北煤电集团公司产业结构的不断优化，全面 提升皖北煤电集团公司的竞争力。本项目产品具有很好的市场需求和发展潜力，市场

2、风险较小；从项目的敏 感性分析可以看出，即使在经营最不利的条件下，项目投资内部收益率仍可达 到23.64%，投资回收期为3.7 年，效益也属较好范围，因此该项目有很强的抗经营风险能力。同时本 项目采用由清华大学研制与开发的生产技术和设备，先进可靠，代表了国内先 进水平，因此项目无论从产品技术性能还是生产技术等方面来看，风险均较 小。恒泰公司为了将 “硬石膏深加工及应用 ”项目做大做强，增强公司的综合实 力，尽早地实现公司上市，故寻找战略合作伙伴。经测算，项目正常生产年需 流动资金 958 万元，需铺底流动资金 288万元。项目投产第一年销售收入为 6016万元，达产后年销售收入为 7320万元

3、，生产期平均为 7227 万元。项目全 部投资所得税后的财务内部收益率为23.64%，财务净现值为 16505 万元，投资回收期3.7 年（含建设期）。说明本项目收益好，投资回收时间短，是值得投资的 好项目。一、公司概述企业名称：xx 恒泰新型建筑材料有限责任公司企业地址：xxxxxx企业性质：有限责任公司法人代表：xx注册资本： 2000 万元所属行业：化工、建材从业人数 :400人占地面积 :250亩电话 /传真:网址：http:经营范围：石膏开采、加工、销售（经营期限依据采矿许可证有效期为准）；混凝土添加剂、新型建筑材料、化工材料（国家规定需经审批的项目除外）加 工、销售；非金属矿产技术

4、开发（国家规定需经审批的项目除外）。二、公司管理团队1）董事长、总经理：刘敏，研究生（MBA），高级工程师、经济师2）副总经理：xxxx，男，大学本科，高级工程师首席技术顾问：岳文海，教授。武汉理工大学教授，国家建材研究与测试中心主任，中国 硅盐协会石膏及石膏制品专家委员会会长，是中国石膏研究领域的知名专家。经济 xx：xx,高级会计师。xx:xx,律师。三、项目内容介绍主要产品：硬石膏普粉、粉刷石膏、超细硬石膏工程填料、土壤改良剂；生产规模：年产硬石膏普粉100kt/a，并用其生产下列石膏制品：粉刷石膏： 400t/a 工程填料： 300t/a土壤改良剂： 100t/a 商品硬石膏粉： 20

5、0t/a项目目标2007年 12月前完成项目生产线的建设，投产后第一年达到设计生产能力的 80%，投产第二年起达到设计生产能力。投产第二年起公司销售收入将达到 7320万元，实现利润 840 万元。初期产品销售范围立足于合肥及南京，并逐步 向上海、武汉、北京等地扩散。项目实施关键因素。筹集项目建设所需资金，建设一条硬石膏粉及后续产 品生产线。迅速建立产品市场销售渠道。创立优质产品品牌。不断加强公司创新能力。四、市场与竞争分析 市场前景分析。对石膏供应业来说，发展前景是乐观的，在大多数地区该 行业表现出持续扩展的迹象。据统计到 2000 年，北美建筑业年增长率为 3， 反映在石膏企业上，则是美国

6、石膏公司和佐治亚太平洋公司正在建立新的生产 能力以及扩大现有生产能力。除西班牙外，欧洲石膏生产保持了比较平稳态 势。许多较早成立的公司在欧洲石膏业拥有自己的那份较大份额，英国灰膏 板、诺夫及拉法基等现在都投资于更远地区的经营，那些地区的石膏业相对年 轻（如中国和东欧 ）。欧洲生产将继续呈现轻微增长势头，因为房屋兴建和建设项 目都处于较好的时期。从中国的资源量和开发、出口力度看，尚处于发展阶 段，鉴于国际市场需求的不断扩大，中国石膏业的经营前景应该是较为广阔 的。竞争分析。随着新型墙体材料在我国的发展，我国已有众多石膏制品企 业，目前我国石膏板年产量约 3 亿多平方米；全国石膏砌块总产量约在 1

7、80 万 平方米左右，主要石膏制品产地在北京、上海、广州、山东、武汉、山西等 地。本项目投产后，可以充分借助区位优势，进而获得相当的价格优势。根据 测算，项目建成后，企业生产成本较低，各产品利润率均达到30%以上，其中粉刷石膏利润率超过 40%，化工填料则达到 100%，以上产品有较大的降价空 间，同时也进一步提高了企业产品的辐射力。同时，与其他相关企业相比，由 于主要原料为本公司矿山自行生产，大大减少了原料的采购运输费用，从而进 一步提高了产品市场竞争能力。营销策略。为了能够迅速有效地打开我们的产品和市场，并获得长久的发 展，我们将以公司的发展战略为核心，从产品优质优价、产品组合、品牌宣传

8、和感情贴近三个方面系统规划品牌。五、财务分析项目投资估算。经计算项目正常生产年需流动资金 958 万元，需铺底流动 资金 288 万元。项目总投资为： 4992万元。成本计算。项目建设期定为一年，从第二年开始投产，投产后第一年达到 设计能力的 80%，第二年达产。下表为项目投产后 1-7 年成本情况。如生产期按 14 年计算，则年均总成本为 6439万元。其中主要原材料价格：硬石膏原矿按 100 元/吨、建筑硬石膏粉按 260 元/吨计算，电按0.75 元/ 度计算、水按0.5 元/ 吨。销售收入。经计算，项目投产第一年销售收入为 6016 万元，达产后年销售 收入为 7320 万元，生产期平

9、均为 7227万元。利润。产品增值税按 17%，所得税按 33%计算，年均利润状况如下表所 示。经计算年均税后利润 840万元，即年均有 840 万元可有股东支配。项目投 资利润率为16.8%。因而项目有较强的盈利能力。全投资财务内部收益率及投资回收期。经现金流量表计算项目全部投资所 得税后的财务内部收益率为23.64%，财务净现值 16505 万元，投资回收期3.7 年（含建设期）。说明项目收益好，投资回收时间短，是值得投资的好 项目。贷款还款期及还款计划。项目还款资金主要是折旧和摊销费用以及利润。 经计算项目还款期为 4 年（含建设期 1 年）说明在项目投产后 4 年就可以还清 借款，项目

10、有很强的还贷能力。六、风险分析与对策市场风险分析与对策。粉刷石膏在国外已广泛使用，而我国目前本产品尚 未形成规模化生产，大多为技术很落后的手工生产方式，处于起步阶段。恒泰 公司将采用优质的硬石膏为原料，选用国内先进的工艺技术和装备，使产品品 种系列化，适用范围广，产品成本低，进一步提高企业产品的辐射能力和市场 竞争能力。经营风险与对策。项目有很强的抗经营风险能力。恒泰公司采取建立适应 市场经济的营销网络和建立市场信息的跟踪、预测机制，将直接销售和间接销 售相结合，通过分析产品销量、品种和价格的变化，使公司做到以销定产，主 动销售。技术风险与对策。粉刷石膏代表了墙面抹灰材料的发展方向，本项目产品

11、 具有以下优越的技术性能：强度高、能耗低、凝结硬化快、良好的粘结性能、良好的防火性能、隔声 性能好、良好的温度调节功能。在化工材料方面，公司已成功研发了硬石膏 PVC管材专用填料、PE母料。是我公司利用硬石膏超细粉体的纯度高、粒度控 制好等性能，采用先进的表面处理技术和优良的塑化工艺，而研发成功的。该 产品具有浓度高、流动性好、添加量大、使用广、易成型加工、不变色、耐酸 蚀、抗老化等显著性能，极具市场竞争力，经济效益显著。本项目采用由清华大学研制与开发的生产技术和设备，先进可靠，代表了 国内先进水平；并且组建公司技术研发中心，加强企业核心竞争力。因此项目 无论从产品技术性能还是生产技术等方面看

12、，风险均较小。管理风险与对策。恒泰公司将建立有效的企业内部治理机制，以防范和控 制运营、管理过程中出现的意外风险。管理层有着创业激情和执着毅力，在组 织与策划、优化资源等方面具有一些创新和管理经验；并通过创业平台与人品 境界、企业精神与企业文化、股份期权与职业生涯设计等措施，确保骨干队伍 的稳定，防范人才流失的风险。税收风险分析及对策。在市场经济条件下，税收日渐成为企业投资选择的 重要因素。税收对企业投资的影响是通过对投资收益的影响而发生的，而投资 收益又受投资成本的影响。商品税的多少影响企业经营成本的高低，所得税的 多少直接影响企业投资成本的高低。因此，税收对投资成本的影响最终会表现 为对企

13、业投资的效应。本公司将不断强化科学管理，提高整体素质，走产业经 营和资本经营并举之路，建立经营专业化、产权多元化的体系，增强应变能 力。同时，公司将加强对国家宏观政策的分析和预测，加强与政府及政策研究 部门的沟通，及时了解和掌握国家有关政策，以增强本公司对政策的适应能 力。（一）落实环评中提出的回转窑窑尾、热风炉、破碎、粉磨、切割等工段 废气排放源的除尘设施 ,排气筒高度必须符合要求，配套除尘设备必须定期检 修、维护，确保回转窑窑尾、热风炉各项污染物排放浓度均达到工业炉窑大 气污染物排放标准（GB4915-2004中二级标准、粉磨、切割等工段废气达到 大气污染物综合排放标准（GB16297-1

14、996二级排放标准。（二）对原料储存采用密闭仓库，输送采用密闭式输送设备；厂区内的物 料装卸、倒运及煤堆场等处采取喷水降尘等措施，减少生产中的扬尘环节。加强生产运行管理，采取有效措，严格控制各种物料堆场及输送系统等各 个环节的粉尘无组织排放。（三）认真做好废水污染防治工作，生活废水经地埋式一体化化粪池处理 后达到污水综合排放标准（GB8978-1996中二级标准后用于厂区绿化。（四 对噪声设备合理布局，对各类设备源采用有效的减振、隔声等降噪 措施，确保厂界噪声达工业企业厂界环境噪声排放标准（ GB12348-2008 皿类标准。（四 严格落实项目固体废物的收集、处置措施，尽可能做到综合利用，

15、禁止乱堆和随意排放。三、该项目核定的污染物总量控制指标，即：COD：0.048 吨/ 年、 SO2：22.4 吨/ 年，由库尔勒市环保局从库尔勒市总量控制指标中解决。随着可持续发展和循环经济战略的逐步实施，我国对环保及节能的项目和 产业将给予大力支持。党的十七大提出在发展模式上，要加快建设资源节约 型、环境友好型社会，大力发展循环经济，加大环境保护力度，切实保护好自 然生态，认真解决影响经济社会发展特别是严重危害人民健康的突出的环境问 题，在全社会形成资源节约的增长方式和健康文明的消费模式。为改变经济社会发展过程中存在的资源消耗高、浪费大、环境污染严重等 问题，变粗放型的经济增长方式为节约型增

16、长方式，提高经济社会发展的国际 竞争力，我国政府适时提出了循环经济、建设节约型社会及可持续发展战略等 政策，国务院相继出台了节能减排综合性工作方案、国务院关于加强节 能工作的决定及 “十一五 ”十大重点节能工程实施意见等文件，都将墙体 材料革新和建筑节能列为其中。民用建筑节能管理规定 （建设部 143 号令）以及安徽民用住宅建筑节能 设计 （民用住宅建筑部分 ）的出台，要求全面实施建筑节能标准，必须发展具有 保温隔热功能的新型墙体材料替代粘土实心砖，以达到建筑节能的目标。安 徽省墙体材料革新 “十一五 ”规划以节约耕地、节约能源、保护环境、改善建 筑功能为目标，以 “禁实限粘 ”为工作重点，以

17、市场需求为导向，以建筑应用为 龙头，坚持墙体材料革新与建筑节能和住宅产业相结合，大力发展质轻、高 强、保温隔热性能良好的非粘土新型墙体材料。所有这些政策和举措，为以石膏建材工业提供了良好的发展机遇。因为石 膏及其制品是传统建材很好的替代品，它们是优质的环保和节能材料。优质天 然石膏还能消耗工业副产石膏等工业废碴，以消除工业废碴对环境的污染，符 合洁净生产技术和循环经济的要求。石膏建材报废后，既可重新加工成建筑材 料，还可作土壤的改良剂，以补充土壤中的硫份品种xx 模具特点强度大 ,抗击力性能用途强,吸水率小 ,不石膏粉 46%,抗压强度 39MPa 或铸造具。变形初凝8终凝8终凝,6终凝 85%初凝8终高，强度高，纯凝 8终, 凝精密铸造稠度低，强度大，运用于金银首饰加工，精密30,抗