拟上市公司拓展探讨

1、拟上市公司业务拓展的探讨一、 拟上市公司的定义公司股改、上报材料获批上市流程：一家优秀的公司，经过股份制改造成为大众持股的企业，一般经过3个过程1） 股份制改造将有限公司改制成为股份制公司（关于有限公司和股份制公司的定义请参考百度百科及其他资料）主要包括企业组织架构变更、股权整合或重置、引入战略投资者、引入中介机构、确定股东后进行股份制改造目前我行处于股改阶段中的引入战略投资者阶段2） 上报材料公司通过中介机构（一般是券商）将制备完成的上市材料报送证监局审核，证监局经过会议讨论审核确定公司是能否上市。3） 获批上市二、 拟上市公司的特点及与银行合作的业务类型筹备上市的公司一般具备以下特点1）

2、基本面好，财务指标特别是成长性非常好，负债率可能很高，但净值报酬率远高于行业平均水平一般是一家股东缺钱、通过负债经营、业绩良好的企业2） 引入战略投资者注资前 - 业务增长迅速，十分依赖银行授信，存款较少银行业务类型：日常结算业务（+）、各类贷款及表外授信（+），利率敏感型3） 引入战略投资者注资后 - 业务增长迅速，银行贷款逐步减少，存款多银行业务类型：日常结算业务（+）、各类贷款及表外授信（-），开立战略投资者募集专户并选择是否与银行签订3方托管协议2007审计2008审计2009审计2010年4月（内部）流动比率：流动比率1.41 1.37 1.08 2.22 速动比率1.30 1.37

3、 1.07 2.22 现金比率0.03 0.01 0.13 0.70 效率比率：存货周转率149.81 416.76 48.47 应收帐款周转率5.56 2.87 0.44 应付帐款周转率10.40 3.93 0.50 总资产周转率3.86 1.93 0.19 杠杆比率：资产负债率64.46%64.97%84.86%37.95%负债与权益比率181.39%185.47%560.58%61.16%利息保障倍数494.10%572.10%557.20%94.05%盈利比率：销售净利率2.72%2.71%1.49%-0.08%销售利润率5.15%7.93%6.54%7.17%营业利润率60.76%5

4、9.31%28.71%-30.99%资产净利率10.49%2.88%-0.02%资产报酬率7.50%2.42%0.14%权益报酬率21.32%11.71%0.45%4） 上市募集后 - 业务增长迅速，银行贷款很少，存款很多银行业务类型：日常结算业务（+）、各类贷款及表外授信（-），开立上市募集专户并与银行签订3方托管协议三、 我行争取的业务类型目标1：战略投资者募集专户战略投资者募集专户是战略投资者注资公司的验资户，在验资后一般会转为3方托管账户特点：资金量大，由于资金专款专用因此沉淀时间可能很长，银行可以收取托管费目标2：上市募集专户上市募集专户是公司在股市募集资金后转入银行的托管账户特点：

5、资金量巨大，监管上由于不及战略投资者严格，因此资金沉淀时间一般没有战略投资者募集专户资金来得久，银行可以收取托管费目标3：日常结算业务 能上市的公司日常经营业务在上市前后将呈现大幅增长的态势。四、 如何拓展？1） 初期介入，争取日常结算业务，建立良好的银企关系2） 前期介入，在公司股改前给予授信支持3） 中期介入，股改后通过信用授信等方案替代其他银行借款，降低公司成本或者通过营销额度来增强与企业的联系4） 后期介入，通过个人关系或者其他方式来获得公司的认可大家讨论一下哪种拓展方式成功率高？五、 案例分析珠海分行-泰坦控股有限公司六、 方案探讨1） 如何找到上市可能性较大的拟上市公司？各地政府上市辅导办