银行小额信贷的历史、理论、理念和实践

1、 seite 1 本次培训课程简介本次培训课程简介 seite 2 课程课程 师资师资 纪律纪律 考试考试 seite 3 福州分行福州分行20142014年第二期小额贷款培训课程表年第二期小额贷款培训课程表 seite 4 小额信贷的历史、理论、理念小额信贷的历史、理论、理念 和实践和实践 中国邮政储蓄银行福州市分行中国邮政储蓄银行福州市分行 seite 5 提纲提纲 一、小额信贷的基本介绍一、小额信贷的基本介绍 二、国内外的小额信贷二、国内外的小额信贷 三、小额信贷的核心技术和特征三、小额信贷的核心技术和特征 四、我行小额贷款业务理念四、我行小额贷款业务理念 五、邮储银行小额信贷情况五、邮

2、储银行小额信贷情况 seite 6 一、小额信贷的基本介绍一、小额信贷的基本介绍 小额信贷小额信贷(microcredit)(microcredit)这一术语，是指向低收入群体和个这一术语，是指向低收入群体和个 体经营者、微小企业提供的一种额度较小的信贷服务。体经营者、微小企业提供的一种额度较小的信贷服务。 比较：微型金融（比较：微型金融（microfinancemicrofinance）包含存款、贷款、汇）包含存款、贷款、汇 款、保险、租赁等各种金融产品。款、保险、租赁等各种金融产品。 特点特点 额度：为人均额度：为人均gdpgdp的一定百分比或数倍之内的一定百分比或数倍之内 中国，一般认为

3、是中国，一般认为是1010万元以下。万元以下。 服务对象：正规金融所没有覆盖到的客户群体服务对象：正规金融所没有覆盖到的客户群体 担保方式：一般没有正规的抵质押品担保方式：一般没有正规的抵质押品 seite 7 信贷的几个相关概念信贷的几个相关概念 信用信用(credit) (credit) 以偿还为条件的价值运动的特殊形式，多产生于融资行为以偿还为条件的价值运动的特殊形式，多产生于融资行为 和商品交易的赊购或预付之中，如银行信用、商业信用等。（和商品交易的赊购或预付之中，如银行信用、商业信用等。（jr/t0030.1-jr/t0030.1- 20062006） 信用贷款（信用贷款（fiduc

4、iary loanfiduciary loan） 指以借款人的信誉发放的贷款。指以借款人的信誉发放的贷款。 担保贷款（担保贷款（secured loansecured loan） 指指保证贷款保证贷款、抵押贷款、质押贷款。、抵押贷款、质押贷款。 保证贷款（保证贷款（guaranteed loanguaranteed loan） 按按担保法担保法规定的保证方式以第三规定的保证方式以第三 人承诺在借款人不能偿还贷款时，按约定承担一般保证责任或者连带责任而发人承诺在借款人不能偿还贷款时，按约定承担一般保证责任或者连带责任而发 放的贷款。放的贷款。 抵押贷款（抵押贷款（mortgage loanmor

5、tgage loan） 按按担保法担保法规定的抵押方式以借款人规定的抵押方式以借款人 或第三人的财产作为抵押物发放的贷款。或第三人的财产作为抵押物发放的贷款。 质押贷款（质押贷款（pledge loanpledge loan） 按按担保法担保法规定的质押方式以借款人或规定的质押方式以借款人或 第三人的动产或权利作为质物发放的贷款。（贷款通则）第三人的动产或权利作为质物发放的贷款。（贷款通则） 授信（授信（credit granting credit granting ） 组织组织 机构机构 提供信用工具的经济活动或行为。提供信用工具的经济活动或行为。 泛指各类泛指各类贷款贷款、贸易融资、贴现、

6、保理、贷款承诺、保证、信用证、票据承兑、贸易融资、贴现、保理、贷款承诺、保证、信用证、票据承兑 等表内外授信和融资业务等表内外授信和融资业务 （银行开展小企业授信工作指导意见银行开展小企业授信工作指导意见） creditcredit：信用、信贷：信用、信贷 、贷款、授信、贷记、贷款、授信、贷记 loanloan：贷款：贷款 seite 8 信贷的几个相关概念信贷的几个相关概念 贷款人和借款人贷款人和借款人 贷款人（贷款人（ lender lender ），系指在中国境内依法设立的经营贷款业务的），系指在中国境内依法设立的经营贷款业务的 金融机构。金融机构。 借款人（借款人（ borrower

7、borrower ），系指从经营贷款业务的金融机构取得贷款），系指从经营贷款业务的金融机构取得贷款 的法人、其他经济组织、个体工商户和自然人。（贷款通则）的法人、其他经济组织、个体工商户和自然人。（贷款通则） 贷款和借款贷款和借款 借款人取得的一笔货币资金，是叫借款、还是贷款？借款人取得的一笔货币资金，是叫借款、还是贷款？ 贷款（贷款（loanloan），系指贷款人对借款人提供的并按约定的利率和期限），系指贷款人对借款人提供的并按约定的利率和期限 还本付息的货币资金。还本付息的货币资金。 （贷款通则）（贷款通则） 借款合同（借款合同（contracts for loans of moneyco

8、ntracts for loans of money）是借款人向贷款人借）是借款人向贷款人借 款，到期返还借款并支付利息的合同。款，到期返还借款并支付利息的合同。 （合同法）（合同法） seite 9 小额信贷的服务对象小额信贷的服务对象 发展小额信贷的初衷发展小额信贷的初衷为贫困人口、低收入家庭和自营为贫困人口、低收入家庭和自营 业者提供金融服务，促进不发达地区的经济发展。业者提供金融服务，促进不发达地区的经济发展。 从理论上讲，小额信贷的服务对象应该是略低于贫困线的从理论上讲，小额信贷的服务对象应该是略低于贫困线的 人口。但国际上成功的、具有可持续性的小额信贷机构的人口。但国际上成功的、具

9、有可持续性的小额信贷机构的 贷款对象是多层面的，囊括了贷款对象是多层面的，囊括了贫困人口、非贫困人口和微贫困人口、非贫困人口和微 小企业小企业。 多元化多元化的借贷主体可以分散投资风险，为小额信贷机构的的借贷主体可以分散投资风险，为小额信贷机构的 持续发展提供更多的契机，使小额信贷机构可以有更强的持续发展提供更多的契机，使小额信贷机构可以有更强的 能力适应市场的环境，更好的为贫困人口、为促进农村金能力适应市场的环境，更好的为贫困人口、为促进农村金 融体系的改进做出努力。融体系的改进做出努力。 seite 10 小额信贷的分类小额信贷的分类 扶贫性（福利主义扶贫性（福利主义- -强调扶贫效果）强

10、调扶贫效果） 理论基础：强调政府作用的传统发展经济学理论基础：强调政府作用的传统发展经济学 实施机构：政策性金融机构、财政部门、非政府组织（实施机构：政策性金融机构、财政部门、非政府组织（ngongo） 资金来源：财政补贴、慈善基金、捐款资金来源：财政补贴、慈善基金、捐款 利率水平：低于基准利率利率水平：低于基准利率 商业性（制度主义商业性（制度主义- -强调机构可持续性）强调机构可持续性） 理论基础：强调市场力量的新古典发展经济学理论基础：强调市场力量的新古典发展经济学 实施机构：民营小额信贷机构、商业银行实施机构：民营小额信贷机构、商业银行 资金来源：市场化筹集（存款、批发商业资金、证券市

11、场）资金来源：市场化筹集（存款、批发商业资金、证券市场） 利率水平：高于基准利率利率水平：高于基准利率 seite 11 两类小额信贷的不同定义两类小额信贷的不同定义 小额信贷是一种组织化、制度化，以创新方式解决信息不小额信贷是一种组织化、制度化，以创新方式解决信息不 对称问题，按照可持续经营原则为中低收入人群或微小企对称问题，按照可持续经营原则为中低收入人群或微小企 业提供信贷服务的信贷方式。业提供信贷服务的信贷方式。（商业性小额信贷）（商业性小额信贷） 小额信贷是向农、林、牧、渔、各种微型的非农经济体以小额信贷是向农、林、牧、渔、各种微型的非农经济体以 及小商小贩等发放的短期无抵押的小额贷

12、款。而且贷款的及小商小贩等发放的短期无抵押的小额贷款。而且贷款的 发放往往还伴随着一系列的综合技术服务，旨在通过金融发放往往还伴随着一系列的综合技术服务，旨在通过金融 服务让贫困人口获得生存与自我发展的机会。服务让贫困人口获得生存与自我发展的机会。 （扶贫性小（扶贫性小 额信贷）额信贷） seite 12 扶贫型小额信贷的问题扶贫型小额信贷的问题 很多国家的实践表明，补贴型的低利率对于有效地为贫困人口提供金很多国家的实践表明，补贴型的低利率对于有效地为贫困人口提供金 融服务是有害的。融服务是有害的。 把贷款这一稀缺资源转向经济条件较好的、有权力或关系的借款人。把贷款这一稀缺资源转向经济条件较好

13、的、有权力或关系的借款人。 加剧贷款分配的不公平。加剧贷款分配的不公平。 助长寻租行为。助长寻租行为。 破坏了金融市场的竞争秩序，妨碍了其他商业性金融机构的业务活动。破坏了金融市场的竞争秩序，妨碍了其他商业性金融机构的业务活动。 借款人将政府的软贷款视为一种补贴，偿还率低。恶化了信用环境。借款人将政府的软贷款视为一种补贴，偿还率低。恶化了信用环境。 经办机构成功与否更多的是以贷款数量，而不是财务效率作为衡量标经办机构成功与否更多的是以贷款数量，而不是财务效率作为衡量标 准，缺乏监督贷款有效性的动力。准，缺乏监督贷款有效性的动力。 经办机构不能覆盖自己的运作成本，只能依赖持续的补贴生存，一旦经办

14、机构不能覆盖自己的运作成本，只能依赖持续的补贴生存，一旦 补贴停止，它们的经营也就停止了。经营不可持续，并且也只能帮助补贴停止，它们的经营也就停止了。经营不可持续，并且也只能帮助 少数的客户。少数的客户。 seite 13 商业型小额信贷商业型小额信贷 是产业，具有盈利性、商业性，具有内部产业链条的分工。在迅速地成长。是产业，具有盈利性、商业性，具有内部产业链条的分工。在迅速地成长。 不是一种慈善事业不是一种慈善事业 不是一种短期财务援助不是一种短期财务援助 不是一项社会计划（尽管对经济发展会产生积极的影响）不是一项社会计划（尽管对经济发展会产生积极的影响） 需要大量的前期投入需要大量的前期投

15、入 需要系统的方法需要系统的方法 否则风险和机会成本都相当高昂否则风险和机会成本都相当高昂 对结果要耐心，执行工作时要勤勉对结果要耐心，执行工作时要勤勉 对商业银行来说对商业银行来说 是一项特殊的业务是一项特殊的业务 需要管理层和股东全面认可并关注需要管理层和股东全面认可并关注 是履行企业社会责任，但需要谨慎行事是履行企业社会责任，但需要谨慎行事 邮储的小额信贷，虽然有服务三农的政治意义，但仍是商业型小额信贷。邮储的小额信贷，虽然有服务三农的政治意义，但仍是商业型小额信贷。 seite 14 小额信贷的信贷模式小额信贷的信贷模式 小额信贷是一种新的信贷模式，这一模式是由理念、技术、小额信贷是一

16、种新的信贷模式，这一模式是由理念、技术、 组织机构、客户、产品等组成的。组织机构、客户、产品等组成的。 理念：财富创造理念、现金流理念理念：财富创造理念、现金流理念 技术：调查技术、整借零还、团体贷款技术：调查技术、整借零还、团体贷款 组织机构：特殊和相对独立的组织机构组织机构：特殊和相对独立的组织机构 客户：中低收入的家庭，微小企业客户：中低收入的家庭，微小企业 产品：额度都比较低产品：额度都比较低 seite 15 二、国内外的小额信贷二、国内外的小额信贷 小额信贷的历史小额信贷的历史- -国外国外 自有了信贷，就有了小额信贷，但难以考证。自有了信贷，就有了小额信贷，但难以考证。 现代的小

17、额信贷的历史：上世纪现代的小额信贷的历史：上世纪5050年代，一些发展类项目开始推广补年代，一些发展类项目开始推广补 贴性的小额信贷，但鲜有成功。贴性的小额信贷，但鲜有成功。 上世纪上世纪7 70 0年代，孟加拉的穆罕默德年代，孟加拉的穆罕默德尤努斯博士开始了小额信贷的尝尤努斯博士开始了小额信贷的尝 试，并从此开始了小额信贷的发展历程，从其试点开始最终发展成现试，并从此开始了小额信贷的发展历程，从其试点开始最终发展成现 在的孟加拉乡村银行；尤努斯博士被誉为小额信贷之父（在的孟加拉乡村银行；尤努斯博士被誉为小额信贷之父（20062006年获诺年获诺 贝尔和平奖）。贝尔和平奖）。 上世纪上世纪70

18、70年代至年代至8080年代，一些机构开始实施小额信贷项目，主要是各年代，一些机构开始实施小额信贷项目，主要是各 类金融机构和非政府组织，创造了类金融机构和非政府组织，创造了100100多种不同的信贷模式。多种不同的信贷模式。 seite 16 小额信贷的历史小额信贷的历史- -国外国外 上世纪上世纪8080年代末至今，掀起了小额信贷的高潮。由捐赠者支持、目标年代末至今，掀起了小额信贷的高潮。由捐赠者支持、目标 定位为扶贫的信贷模式不断受到批评，强调逐步实现扩展服务规模，定位为扶贫的信贷模式不断受到批评，强调逐步实现扩展服务规模， 并把注意力转向财务上的自立和持续发展以及减少对捐助者的依赖；并

19、把注意力转向财务上的自立和持续发展以及减少对捐助者的依赖； 分为制度主义和福利主义两大阵营。这一阶段，印度尼西亚人民银行分为制度主义和福利主义两大阵营。这一阶段，印度尼西亚人民银行 (bri)(bri)开创了国有银行成功开办小额信贷的典范。开创了国有银行成功开办小额信贷的典范。 19951995年年6 6月，世界银行月，世界银行“扶贫协商小组扶贫协商小组”（cgapcgap）成立，推动了世界小）成立，推动了世界小 额信贷运动进入了一个新时期，推动了小额信贷走向国际化、规范化。额信贷运动进入了一个新时期，推动了小额信贷走向国际化、规范化。 原来一些在原来一些在“扶贫协商小组扶贫协商小组”工作过的

20、专家，还组建了咨询公司参与工作过的专家，还组建了咨询公司参与 小额信贷事业（如小额信贷事业（如ipcipc公司）。公司）。 19971997年世界小额信贷会议第一次在华盛顿召开，此后小额信贷领域的年世界小额信贷会议第一次在华盛顿召开，此后小额信贷领域的 领军人物每年都举行峰会。领军人物每年都举行峰会。20052005年，被联合国确定为年，被联合国确定为“小额信贷年小额信贷年”。 seite 17 小额信贷的历史小额信贷的历史- -国内国内 第一个阶段（第一个阶段（2020世纪世纪8080年代年代-90-90年代中期）早期阶段。年代中期）早期阶段。 19891989年在甘肃陇西和青海、宁夏等地开

21、展的人口基金项目就采取年在甘肃陇西和青海、宁夏等地开展的人口基金项目就采取 了小额信贷的方式。这种项目式的小额信贷最终都因项目的终结而不了小额信贷的方式。这种项目式的小额信贷最终都因项目的终结而不 了了之。了了之。 第二个阶段（第二个阶段（2020世纪世纪9090年代中期年代中期-2000-2000年）扩展阶段。年）扩展阶段。 模仿孟加拉乡村银行（也称模仿孟加拉乡村银行（也称gbgb模式）开始于模式）开始于19941994年，中国社会科年，中国社会科 学院的农村发展所在河北易县进行了扶贫合作社实验，后来在河南也学院的农村发展所在河北易县进行了扶贫合作社实验，后来在河南也 进行了相应的实验和推广

22、。此后，中国经济技术交流中心、中国扶贫进行了相应的实验和推广。此后，中国经济技术交流中心、中国扶贫 基金会也相继进行了基金会也相继进行了gbgb模式的小额信贷。模式的小额信贷。 第三个阶段（第三个阶段（20002000年年-2005-2005年）农村正规金融机构全面介入和各类项目年）农村正规金融机构全面介入和各类项目 进入制度化建设阶段。进入制度化建设阶段。 自自20002000年开始，在政府的号召下，各地的农村信用社开始大力发展年开始，在政府的号召下，各地的农村信用社开始大力发展 小组联保和小额信用贷款业务。经过推广，农信社农户小额信贷发展小组联保和小额信用贷款业务。经过推广，农信社农户小额

23、信贷发展 迅速，已经基本覆盖了中国所有行政区。在城市的小额信贷也进入了迅速，已经基本覆盖了中国所有行政区。在城市的小额信贷也进入了 快速发展的阶段。快速发展的阶段。 seite 18 小额信贷的历史小额信贷的历史- -国内国内 第四个阶段（第四个阶段（20052005年至今），监管部门鼓励民营和海外资本进入，小额信贷机构形式多样年至今），监管部门鼓励民营和海外资本进入，小额信贷机构形式多样 化。化。 20052005年，中国人民银行批准在五省进行年，中国人民银行批准在五省进行“只贷不存只贷不存”的小额贷款公司的试点。这标志着的小额贷款公司的试点。这标志着 我国的小额信贷进入了一个组织创新的新阶

24、段。我国的小额信贷进入了一个组织创新的新阶段。 20062006年银监会年银监会关于调整放宽农村地区银行业金融机构准入政策更好支持社会主义新关于调整放宽农村地区银行业金融机构准入政策更好支持社会主义新 农村建设的若干意见农村建设的若干意见（银监发（银监发200620069090号）：号）： 积极支持和引导境内外银行资本、产业资本和民间资本到农村地区投资、收购、新积极支持和引导境内外银行资本、产业资本和民间资本到农村地区投资、收购、新 设以下各类银行业金融机构：设以下各类银行业金融机构： 新设主要为当地农户提供金融服务的村镇银行。新设主要为当地农户提供金融服务的村镇银行。 农民和农村小企业可发起

25、设立社区性信用合作组织。农民和农村小企业可发起设立社区性信用合作组织。 鼓励境内商业银行和农村合作银行设立专营贷款业务的全资子公司。鼓励境内商业银行和农村合作银行设立专营贷款业务的全资子公司。 支持各类资本参股、收购、重组现有农村地区银行业金融机构，也可将管理相对规支持各类资本参股、收购、重组现有农村地区银行业金融机构，也可将管理相对规 范、业务量较大的信用代办站改造为银行业金融机构。范、业务量较大的信用代办站改造为银行业金融机构。 支持商业银行和农村合作银行到农村地区设立分支机构，鼓励现有的农村合作金融支持商业银行和农村合作银行到农村地区设立分支机构，鼓励现有的农村合作金融 机构在本机构所在

26、地辖内的乡（镇）和行政村增设分支机构。机构在本机构所在地辖内的乡（镇）和行政村增设分支机构。 20072007年银监会年银监会关于银行业金融机构大力发展农村小额贷款业务的指导意见关于银行业金融机构大力发展农村小额贷款业务的指导意见（银监发（银监发 200720076767号）号） seite 19 小额信贷的模式小额信贷的模式- -发展中国家发展中国家 孟加拉乡村银行（孟加拉乡村银行（grameen bankgrameen bank，格莱珉银行），格莱珉银行） 是小额信贷福利主义的代表，始于是小额信贷福利主义的代表，始于19761976年尤努斯博士所主持的试验项目年尤努斯博士所主持的试验项目向

27、向 穷人发放贷款。穷人发放贷款。19831983年转为了一家为穷人服务的独立银行，股权结构为借款者年转为了一家为穷人服务的独立银行，股权结构为借款者 拥有拥有9595的股份，政府拥有的股份，政府拥有5 5的股份（的股份（20082008年年7 7月）。月）。 与国际上其他微型金融机构最大的不同，就在于它服务于最贫穷的人，并致力与国际上其他微型金融机构最大的不同，就在于它服务于最贫穷的人，并致力 于扶贫和财务可持续的双重目的，以一种商业上可持续的模式来消除贫困。孟于扶贫和财务可持续的双重目的，以一种商业上可持续的模式来消除贫困。孟 加拉乡村银行创立了小组贷款、分期贷款、分期还款、中心会议等机制，

28、有效加拉乡村银行创立了小组贷款、分期贷款、分期还款、中心会议等机制，有效 地降低了交易成本和保证还款率，使得金融服务能够到达底层贫困人口。在其地降低了交易成本和保证还款率，使得金融服务能够到达底层贫困人口。在其 借款人中，妇女占借款人中，妇女占9797。迄今有。迄今有1010万个乞丐得到该银行的贷款。万个乞丐得到该银行的贷款。 到到20082008年年7 7月，该银行有月，该银行有25172517个分支机构，个分支机构，753753万借款者，累计贷款万借款者，累计贷款7171亿美元，亿美元， 贷款结余贷款结余5.85.8亿美元，还款率达亿美元，还款率达98.1198.11。根据世界银行的研究，

29、每年格莱珉银。根据世界银行的研究，每年格莱珉银 行的借贷者中有行的借贷者中有5 5脱贫。脱贫。 yunus_yunus_ 20062006年，年，“为表彰他们从社会底层推动经济和社会发展的努力为表彰他们从社会底层推动经济和社会发展的努力”，尤努斯与，尤努斯与孟孟 加拉加拉乡村银行共同获得诺贝尔和平奖。乡村银行共同获得诺贝尔和平奖。 seite 20 小额信贷的模式小额信贷的模式- -发展中国家发展中国家 孟加拉乡村银行孟加拉乡村银行 贷款产品和利率贷款产品和利率 小额贷款小额贷款(income generating loans) 20% (income generating loans) 20

30、% 住房贷款住房贷款 8% 8% 学生贷款学生贷款 5% 5% 乞丐贷款乞丐贷款 0% 0% 存款利率存款利率 8.5%-12%8.5%-12% 盈利状况盈利状况 除除19831983、19911991和和19921992年外都盈利年外都盈利 2004-20062004-2006年盈利分别为年盈利分别为700700万、万、15001500万、万、20002000万美元。万美元。 seite 21 比较比较民间借贷民间借贷 包括民间个人借贷活动和公民与非正规金融组织之间的借贷包括民间个人借贷活动和公民与非正规金融组织之间的借贷。 优势优势 信息优势信息优势 信息最充分、最对称信息最充分、最对称

31、成本优势成本优势 没有复杂的审批流程，一般不需要抵押、质押，没有复杂的审批流程，一般不需要抵押、质押， 借贷比较简便。借贷比较简便。 积极意义积极意义 弥补正规信贷的不足，解个人、企业燃眉之急弥补正规信贷的不足，解个人、企业燃眉之急 不利影响不利影响 容易发生纠纷，加重借款人负担，社会信用难以控制容易发生纠纷，加重借款人负担，社会信用难以控制 seite 22 比较比较民间借贷民间借贷 民间借贷处理拖欠的机制民间借贷处理拖欠的机制 民间借贷的违约一般不会通过法院诉讼解决。违约方一民间借贷的违约一般不会通过法院诉讼解决。违约方一 般不会否认债务存在。债权人一般可以通过事后反复追般不会否认债务存在

32、。债权人一般可以通过事后反复追 讨逐步回收资金。讨逐步回收资金。 更主要是通过社会排斥和社会压力。更主要是通过社会排斥和社会压力。 诉讼时效并不重要。基本是按照诉讼时效并不重要。基本是按照“父债子还父债子还”的理念偿的理念偿 还债务还债务 。 可能的负面行为：违法逼债，暴力和违法拘禁。可能的负面行为：违法逼债，暴力和违法拘禁。 seite 23 比较比较民间借贷民间借贷 适用于熟人社会、是小范围的、较低要求的金融运作。适用于熟人社会、是小范围的、较低要求的金融运作。借借 贷关系往往不是保持距离性借贷关系，而是关系型借贷关贷关系往往不是保持距离性借贷关系，而是关系型借贷关 系系(relation

33、al lending) (relational lending) 。许多民间非正式金融参与者金。许多民间非正式金融参与者金 融业务专业知识有限。融业务专业知识有限。 当熟人社会走向半熟人和陌生人社会时，对民间非正式金当熟人社会走向半熟人和陌生人社会时，对民间非正式金 融的管理和运行机制就提出了相应更高的正式化要求，原融的管理和运行机制就提出了相应更高的正式化要求，原 来的信任机制和非正式制裁机制（如停止出借和社会排斥）来的信任机制和非正式制裁机制（如停止出借和社会排斥） 需要逐渐让位于法律制裁机制；需要逐渐让位于法律制裁机制； 由于政府的金融抑制政策，许多民间非正式金融活动或者由于政府的金融抑

34、制政策，许多民间非正式金融活动或者 创新容易被视为非法，从而加重了民间非正式金融的法律创新容易被视为非法，从而加重了民间非正式金融的法律 不安全度。不安全度。 seite 24 比较比较银行信贷银行信贷 是指商业银行及其他金融机构按约定的条件向借款人贷出是指商业银行及其他金融机构按约定的条件向借款人贷出 货币资金，到期收回本息的信用行为。货币资金，到期收回本息的信用行为。 最基本的原则：三性最基本的原则：三性安全性、流动性和效益性。安全性、流动性和效益性。 最基本的程序：三查最基本的程序：三查贷前调查、贷中审查、贷后检查。贷前调查、贷中审查、贷后检查。 普遍重视文件（如企业的财务报表）和抵质押

35、品普遍重视文件（如企业的财务报表）和抵质押品 seite 25 传统上商业银行不愿意开展小额信贷的原因传统上商业银行不愿意开展小额信贷的原因 外部环境外部环境 在传统工商贷款市场上能获得稳定而充足的利润在传统工商贷款市场上能获得稳定而充足的利润 在过去，存在一些不利因素在过去，存在一些不利因素如利率上限的存在使得小额贷款如利率上限的存在使得小额贷款 业务的利润不足以抵消其交易成本，没有利润空间。业务的利润不足以抵消其交易成本，没有利润空间。 信贷技术信贷技术 商业银行的信息收集处理方式，标准化、文档化的流程商业银行的信息收集处理方式，标准化、文档化的流程 人力成本策略人力成本策略 智力密集型的

36、人力成本策略智力密集型的人力成本策略雇佣高学历、高成本的金融人雇佣高学历、高成本的金融人 才才 观念观念 银行往往认为，小额信贷收益低，风险高银行往往认为，小额信贷收益低，风险高 将其人力和财力向大额信贷业务倾斜将其人力和财力向大额信贷业务倾斜 对于零售银行业务，即便是有，也仅仅限于消费贷款对于零售银行业务，即便是有，也仅仅限于消费贷款 seite 26 传统上商业银行不愿意开展小额信贷的原因传统上商业银行不愿意开展小额信贷的原因 银行缺乏专门的技术、必要的业务指导，在原有的环境下，银行缺乏专门的技术、必要的业务指导，在原有的环境下， 也缺乏弥合这一也缺乏弥合这一“技能缺口技能缺口”的动力。的

37、动力。 那些尝试开展小额信贷业务的银行要么业绩不如人意（高那些尝试开展小额信贷业务的银行要么业绩不如人意（高 亏损），要么就是过于谨慎，只对那些在自己银行中开户亏损），要么就是过于谨慎，只对那些在自己银行中开户 的已知客户发放贷款（多为短期贷款），以控制风险，因的已知客户发放贷款（多为短期贷款），以控制风险，因 此规模和盈利水平不高。此规模和盈利水平不高。 seite 27 近年来开展小额信贷的银行增多近年来开展小额信贷的银行增多 银行面临的环境（银行面临的环境（脱媒的趋势脱媒的趋势，对高端客户的竞争，盈利，对高端客户的竞争，盈利 模式与空间的变化）模式与空间的变化）必须寻求新的商业生态必须寻

38、求新的商业生态 资产多样化资产多样化 市场份额和地位市场份额和地位 交叉销售，特别是在吸纳存款方面交叉销售，特别是在吸纳存款方面 培训专业化信贷人员培训专业化信贷人员用较小额度的贷款业务来培训专用较小额度的贷款业务来培训专 业化信贷人员比用大额贷款业务来培训信贷人员的风险要业化信贷人员比用大额贷款业务来培训信贷人员的风险要 小小 建立未来的客户群建立未来的客户群 树立企业形象树立企业形象银行在社会存款和大众信贷需求之间应银行在社会存款和大众信贷需求之间应 承担中介角色承担中介角色 seite 28 五、小额信贷的核心技术和特征五、小额信贷的核心技术和特征 信贷技术：信贷机构提供贷款的活动方式，

39、包括客户选择，信贷技术：信贷机构提供贷款的活动方式，包括客户选择， 贷款产品类型、额度、期限、还款方式、担保要求的确定，贷款产品类型、额度、期限、还款方式、担保要求的确定， 风险控制的措施以及贷款管理和回收机制等，以及与贷款风险控制的措施以及贷款管理和回收机制等，以及与贷款 活动相关的组织结构。活动相关的组织结构。 不同贷款对象，所适用的信贷技术有很大的差异不同贷款对象，所适用的信贷技术有很大的差异 比较：比较： 银团贷款、信用卡、小额信贷的信贷技术银团贷款、信用卡、小额信贷的信贷技术 seite 29 小额信贷的核心技术和特征小额信贷的核心技术和特征 对于小额信贷，信贷技术的核心是要降低风险

40、成本和管理成本。对于小额信贷，信贷技术的核心是要降低风险成本和管理成本。 客户选择：不同形式的团体贷款机制客户选择：不同形式的团体贷款机制 贷款产品：简单、标准化的产品贷款产品：简单、标准化的产品 贷款额度：通过自编财务报表评估借款人的还款能力贷款额度：通过自编财务报表评估借款人的还款能力 以借款额度为主要标的的动态激励机制以借款额度为主要标的的动态激励机制 贷款利率：通常较高贷款利率：通常较高 还款方式：整借零还的分期还款机制还款方式：整借零还的分期还款机制 担保要求：不同形式的担保替代机制担保要求：不同形式的担保替代机制 作业组织：审批权下沉，信贷员全程管理作业组织：审批权下沉，信贷员全程

41、管理 好借好还：快速放款，严肃对待拖欠好借好还：快速放款，严肃对待拖欠 seite 30 客户选择客户选择 克服信息不对称问题的过程克服信息不对称问题的过程 哪些信息是必需的？哪些信息是必需的？是否愿意归还贷款？是否具有相是否愿意归还贷款？是否具有相 应的经营能力？经营活动现有和潜在的市场如何？现金流应的经营能力？经营活动现有和潜在的市场如何？现金流 状况如何？状况如何？ 从哪里获得这些信息？从哪里获得这些信息？利用社会网络，村干部，朋友利用社会网络，村干部，朋友 等；历史纪录，邮政储汇的交易纪录；客户或者供应商。等；历史纪录，邮政储汇的交易纪录；客户或者供应商。 两种信息形式：意会信息和数字

42、信息。两种信息形式：意会信息和数字信息。 如何获得这些信息？如何获得这些信息？现场调查与观察；客户或小组自现场调查与观察；客户或小组自 己的报告；分析历史纪录；己的报告；分析历史纪录； 如何收集和判断这些信息？如何收集和判断这些信息？主要是由经过严格培训的主要是由经过严格培训的 信贷员来收集和判断；激励信贷员做出真实的判断。信贷员来收集和判断；激励信贷员做出真实的判断。 seite 31 客户选择客户选择团体贷款机制团体贷款机制 缓解逆向选择问题缓解逆向选择问题自动筛选客户，人以群分。互相之自动筛选客户，人以群分。互相之 间比较了解且风险水平相近的借款人组合成联保小组，把间比较了解且风险水平相

43、近的借款人组合成联保小组，把 风险较高的潜在借款人排除在小组之外风险较高的潜在借款人排除在小组之外 缓解道德风险问题缓解道德风险问题小组成员彼此承担连带责任，会导小组成员彼此承担连带责任，会导 致成员对伙伴是否进行安全投资和努力工作进行监督。能致成员对伙伴是否进行安全投资和努力工作进行监督。能 够更好地发挥社会压力；能够威慑更多的人。够更好地发挥社会压力；能够威慑更多的人。 如何组建小组：一定要明确规则，三至五户；要自行组建；如何组建小组：一定要明确规则，三至五户；要自行组建； 要进行现场调查。要进行现场调查。 在成本方面的作用。一次可以收发一个小组的贷款，具有在成本方面的作用。一次可以收发一

44、个小组的贷款，具有 规模效益，能降低成本。规模效益，能降低成本。 小组的负面效应：一旦拖欠处理不及时，会蔓延。小组的负面效应：一旦拖欠处理不及时，会蔓延。 seite 32 贷款产品贷款产品 简单、标准化的金融产品。简单、标准化的金融产品。 便于中低端的、文化水平较低的客户理解便于中低端的、文化水平较低的客户理解 降低贷款人的管理成本降低贷款人的管理成本 比较：对中高端客户，强调个性化服务，为客户量身定比较：对中高端客户，强调个性化服务，为客户量身定 制较为复杂的金融产品，如还款方式灵活多样。制较为复杂的金融产品，如还款方式灵活多样。 seite 33 贷款额度贷款额度 为什么要小额？为什么要

45、小额？ 与客户群的经营能力相当。与客户群的经营能力相当。 贷款人的自我保护。贷款人的自我保护。 自动防止力量强大的骗贷者。提高抗拒自动防止力量强大的骗贷者。提高抗拒“捕获捕获”的能力。的能力。 最高额度最高额度需要普遍的信息需要普遍的信息 基于概率和未来现金流的确定方法。基于概率和未来现金流的确定方法。 基于当地的人均收入确定。应控制在一定倍数之内。即使遭遇自然基于当地的人均收入确定。应控制在一定倍数之内。即使遭遇自然 灾害，也有归还的可能。灾害，也有归还的可能。 每个客户的额度每个客户的额度需要特殊的信息需要特殊的信息 借款人：生产与生活混同；生产规模一般不大；多数没有财务报表。借款人：生产

46、与生活混同；生产规模一般不大；多数没有财务报表。 编制客户的财务报表，确定额度编制客户的财务报表，确定额度 seite 34 贷款额度贷款额度动态激励机制动态激励机制 对新客户的首笔贷款确定一个对新客户的首笔贷款确定一个低于其偿还能力低于其偿还能力的较小的额的较小的额 度。贷款人用较小的贷款额度来进行尝试，以发现借款人度。贷款人用较小的贷款额度来进行尝试，以发现借款人 的真实信用水平。借款人通过准时还款证明他的真实信用水平。借款人通过准时还款证明他能够并且愿能够并且愿 意意遵守还款承诺。遵守还款承诺。 如果借款人在后续的还款过程中表现良好，他就可望再次如果借款人在后续的还款过程中表现良好，他就

47、可望再次 获得信贷服务，特别是获得信贷服务，特别是更高额度更高额度的贷款。的贷款。 如果借款人发生拖欠或未能偿还贷款，他再次获得贷款的如果借款人发生拖欠或未能偿还贷款，他再次获得贷款的 可能性就降低甚至再也不能得到贷款。可能性就降低甚至再也不能得到贷款。 在长期的重复博弈中发展借贷双方的业务关系和借款人的在长期的重复博弈中发展借贷双方的业务关系和借款人的 信贷记录。信贷记录。 seite 35 贷款利率贷款利率 利率的组成利率的组成 资金成本：基准利率水平资金成本：基准利率水平 资金来源资金来源 风险成本：客户的信用风险、市场风险风险成本：客户的信用风险、市场风险 内部操作风险内部操作风险 运

48、营管理成本：识别和考察客户，处理贷款申请程序，发放贷款，运营管理成本：识别和考察客户，处理贷款申请程序，发放贷款， 贷后检查，贷款回收，坏帐的善后处理贷后检查，贷款回收，坏帐的善后处理 l小额信贷业务额度小、业务量大；需要信贷员与客户面对面的交流，以人小额信贷业务额度小、业务量大；需要信贷员与客户面对面的交流，以人 与人之间的直接联系来替代正规的财产担保，使得交易成本很高。与人之间的直接联系来替代正规的财产担保，使得交易成本很高。 预期收益预期收益 低利率贻害无穷！低利率贻害无穷！ 价格战的竞争策略在贷款领域并不是一个好策略！价格战的竞争策略在贷款领域并不是一个好策略！ seite 36 借款

49、人借款人/银行成本收益分析银行成本收益分析 借款人使用贷款获得的额外业务收益借款人使用贷款获得的额外业务收益 利息支出利息支出交易成本交易成本 其他支出其他支出借款净收益借款净收益 银行的利息收入银行的利息收入 资金资金 成本成本 风险风险 成本成本 交易成本（交易成本（ 人工成本）人工成本） 银行银行 利润利润 借款人借款人银行银行 seite 37 还款方式还款方式分期还款机制分期还款机制 是小额贷款非常重要的一个特点，产品创新。是小额贷款非常重要的一个特点，产品创新。 分期还款制度是一种基于分期还款制度是一种基于“现金流现金流”理念的贷款管理技术理念的贷款管理技术 优点：优点： 在没有抵

50、质押的情况下，通过这一还款方式大大降低贷款在没有抵质押的情况下，通过这一还款方式大大降低贷款 人的风险，人的风险，保持与客户经常的信息交换保持与客户经常的信息交换 实际上迫使客户自己要投入一定的资本金（因为通常贷款实际上迫使客户自己要投入一定的资本金（因为通常贷款 项目不能这么快就产生收益）；迫使客户选择现金回流快项目不能这么快就产生收益）；迫使客户选择现金回流快 的项目；迫使客户要保证稳定的收入，扩展多渠道的收入的项目；迫使客户要保证稳定的收入，扩展多渠道的收入 来源；改善借款人的现金流规划，迫使客户具有还小钱的来源；改善借款人的现金流规划，迫使客户具有还小钱的 能力；培养客户的诚信和还款意

51、识。能力；培养客户的诚信和还款意识。 l次级贷的还款机制次级贷的还款机制 前松后紧前松后紧, ,偿付延后偿付延后危机的一危机的一 个根源个根源 seite 38 分期还款机制分期还款机制 具有具有“早期预警早期预警”功能，贷款人可随时监控，尽早发现借功能，贷款人可随时监控，尽早发现借 款人的异常，这时催收也较为容易。避免所有的信贷风险款人的异常，这时催收也较为容易。避免所有的信贷风险 在期末集中暴露。在期末集中暴露。 贷款人可以持续回收本息，财务状况更加健康贷款人可以持续回收本息，财务状况更加健康 实践中发现实践中发现 l有几次较长时间的逾期、较为困难的贷款催收都是采用一有几次较长时间的逾期、

52、较为困难的贷款催收都是采用一 次性还本付息方式次性还本付息方式 l有个别试图欺诈或出现还款困难的客户，由于采用了分期有个别试图欺诈或出现还款困难的客户，由于采用了分期 还款，及早发现并采取措施还款，及早发现并采取措施 证明分期还款机制的优势证明分期还款机制的优势 seite 39 分期还款机制分期还款机制 缺点：缺点： 客户不习惯客户不习惯 增加双方交易成本增加双方交易成本 和一些客户的现金流入不匹配（最大的问题）和一些客户的现金流入不匹配（最大的问题） 原则原则 l为适应客户需求，我们有阶段性还款法，对短期的贷款可为适应客户需求，我们有阶段性还款法，对短期的贷款可 一次性还本付息，但应引导客

53、户、尽量采用等额本息。一次性还本付息，但应引导客户、尽量采用等额本息。特特 别是新客户，较大金额的贷款少采用一次性还款法。别是新客户，较大金额的贷款少采用一次性还款法。 l对能按时还款的老客户，如有需要，可以采用一次性还款。对能按时还款的老客户，如有需要，可以采用一次性还款。 seite 40 担保替代机制担保替代机制 某种形式的某种形式的“小组共同基金小组共同基金”或或“强制储蓄强制储蓄” 一般商业银行不愿意接受或在正规金融市场不受法律保护一般商业银行不愿意接受或在正规金融市场不受法律保护 的某种财产（其市场价值可能不能完全抵补信贷风险，但的某种财产（其市场价值可能不能完全抵补信贷风险，但

54、对借款人有特殊价值，能促使客户尽最大努力偿还贷款）对借款人有特殊价值，能促使客户尽最大努力偿还贷款） seite 41 作业组织作业组织审批权下沉审批权下沉 小额贷款笔数多、金额小、客户分布广小额贷款笔数多、金额小、客户分布广 审批权限不能过高、集中审批权限不能过高、集中 目前，由县市支行审批贷款目前，由县市支行审批贷款 好处好处 加快审批速度加快审批速度 审批人熟悉当地的市场情况审批人熟悉当地的市场情况 审批责任明确审批责任明确 seite 42 作业组织作业组织信贷员全程管理信贷员全程管理 传统银行信贷整个过程在不同的部门完成传统银行信贷整个过程在不同的部门完成 小额信贷是小额信贷是 “一

55、张面孔对客户一张面孔对客户” 信贷员要负责全面处理与客户之间的关系，从客户调查、贷款分析、信贷员要负责全面处理与客户之间的关系，从客户调查、贷款分析、 到贷后管理等。（银监会：农村小额贷款由客户经理包发放、包管到贷后管理等。（银监会：农村小额贷款由客户经理包发放、包管 理、包收回）理、包收回） 与客户之间建立一种较为个人化的关系。与客户之间建立一种较为个人化的关系。 客户客户 连续一贯的表现和接触有助于控制和建立相互之间的信任。连续一贯的表现和接触有助于控制和建立相互之间的信任。 （不喜欢自己的个人信息、商业机密被更多的银行人员知晓）（不喜欢自己的个人信息、商业机密被更多的银行人员知晓） 信贷

56、员信贷员 负责客户评估，直到承担贷款的最终责任。体现了信贷风险负责客户评估，直到承担贷款的最终责任。体现了信贷风险 管理方面权利与责任的对等。了解客户，有利于降低风险。管理方面权利与责任的对等。了解客户，有利于降低风险。 信贷员注意：与客户再熟也要牢记银行的立场和自己的职责信贷员注意：与客户再熟也要牢记银行的立场和自己的职责 银行注意：银行注意：客户资源是银行的，不能成为信贷员个人的客户资源是银行的，不能成为信贷员个人的 执行轮岗制度、强制休假制度执行轮岗制度、强制休假制度 seite 43 快速放款快速放款 相关理论：时间竞争战略相关理论：时间竞争战略 时间的价格弹性决定了客户意愿支付的溢价

57、水平。时间的价格弹性决定了客户意愿支付的溢价水平。 客户所感知的产品或服务的质量是和它被交付给客户的时间直接相客户所感知的产品或服务的质量是和它被交付给客户的时间直接相 关的。关的。 在客户将便利作为优先要素的市场上，若能以比市场平均水平更快在客户将便利作为优先要素的市场上，若能以比市场平均水平更快 的速度输送产品或服务，就能为产品或服务创造一个溢价。的速度输送产品或服务，就能为产品或服务创造一个溢价。 时间可为客户提供经济优势。时间可为客户提供经济优势。 客户如果得到这一产品或服务（贷款），就可以获得时间周转方面客户如果得到这一产品或服务（贷款），就可以获得时间周转方面 的优势，从而节约足够

58、的资金成本。那么这种节约足以补偿额外的价的优势，从而节约足够的资金成本。那么这种节约足以补偿额外的价 格支付。格支付。 小额贷款的放款速度通常高于传统贷款。小额贷款的放款速度通常高于传统贷款。 seite 44 快速放款快速放款 放款速度是小额信贷提供者核心竞争力的重要体现！放款速度是小额信贷提供者核心竞争力的重要体现！ 需求方面需求方面 小额贷款客户经常对价格不够敏感，而对时间敏感小额贷款客户经常对价格不够敏感，而对时间敏感贷贷 款的及时性、灵活性，特别是在急需的时候保证供应。款的及时性、灵活性，特别是在急需的时候保证供应。 供给方面供给方面 小额贷款单笔金额小，采用非传统的信贷技术，流程简

59、化，小额贷款单笔金额小，采用非传统的信贷技术，流程简化， 参与人员少。参与人员少。 一般规律：生产或服务在开发、生产、销售中花费的一般规律：生产或服务在开发、生产、销售中花费的 时间（时间（throughout timethroughout time）越长，消耗的费用越多。）越长，消耗的费用越多。 正规的小额信贷机构有必要的流程和严格的控制，比传统正规的小额信贷机构有必要的流程和严格的控制，比传统 商业银行贷款快，但不会象民间借贷、典当那么快商业银行贷款快，但不会象民间借贷、典当那么快 seite 45 如何对待逾期如何对待逾期 逾期的危害逾期的危害 逾期达到一定时限形成不良贷款逾期达到一定时

60、限形成不良贷款 增加经营成本并降低发展速度增加经营成本并降低发展速度 会导致不断增多的逾期会导致不断增多的逾期 减慢贷款的周转减慢贷款的周转 对长期生存构成威胁对长期生存构成威胁 seite 46 如何对待逾期如何对待逾期 严格的纪律：除非自然灾害、不可抗力等免责原因，任何逾期都要付严格的纪律：除非自然灾害、不可抗力等免责原因，任何逾期都要付 出代价；不允许随意展期和重置。出代价；不允许随意展期和重置。 对信贷员的压力：超过一定时间和金额的逾期（形成不良贷款）要被对信贷员的压力：超过一定时间和金额的逾期（形成不良贷款）要被 批评、扣发绩效奖金、降级、调离信贷岗位、给予纪律处分，有严重批评、扣发