出口退税政策调整对广东出口企业的影响分析

1、出口退税政策调整对广东出口企业的影响分析 徐林清暨南大学国际经济与贸易系副教授、经济学博士 摘要中国财政部从2007年7月开始大幅度下调了出口退税率，短期内将会使广东相关出口企业的出 口成本增加，利润率下降。一些基础薄弱、长期以来靠岀口退税维持生存的中小贸易企业甚至可能会被淘 汰。但从长期来看，岀口退税政策的调整有助于抑制岀口的过快增长，减少贸易摩擦，缓解人民币升值的 压力，从而为广东外贸及经济增长提供良好的秩序和宽松的环境。企业必须顺应这一趋势，适时地调整产 品结构，充分挖掘企业内部空间，调低生产成本，通过提高产品的附加值来提高岀口商品的销售价格，同 时开拓市场，发展多种贸易形式。 关键词出

2、口退税，广东，出口企业，夕卜向型经济 一、引言 岀口退税是指当产品销往国外时，可以凭海关的证明要求政府退还已经征收的间接税额，包括增值税、 消费税和中间产品进口关税等。出口退税是一种被各类国家广泛采用的贸易政策，世界贸易组织明确规定 出口退税不应视为出口补贴。出口退税的理论依据是避免出口国和进口国对同一产品的双重征税，同时， 由于各个国家的间接税税率不同，因此只有当出口商品以不含税的价格进入国际市场时，才能保证国际竞 争的公平性。 中国从1985年开始实施出口退税政策，曾经多次对这一政策进行调整，其中除了20世纪末为了应对 亚洲经济危机的影响大幅度调高退税率外，其余几次都是向下调整。 中国财政

3、部于2007年6月19日宣布， 从2007年7月1日起大幅度调低出口退税率，以控制外贸出口的过快增长，缓解过大的贸易顺差带来的各 种问题。这次政策调整共涉及 2831项商品，约占海关税则中全部商品总数的37%政策主要包括三个方面： 一是进一步取消了 553项“高耗能、高污染、资源性”产品的出口退税；二是降低了2268项容易引起贸易 摩擦的商品的出口退税率；三是将少数商品的出口退税改为出口免税。政府曾经在2006年9月和2007年 4月对出口退税政策进行过较大的调整，对部分产品调低和取消出口退税。不到一年时间内，政府多次调 整岀口退税政策，而且调整幅度越来越大，涉及范围越来越广，给整个岀口产业带

4、来了较大的冲击。 * i 2W?年1月受退税器调整的广东传统大宗商品出口悄况務f单位：忆豊元） 測憾门退税率的祁般商朋整悄况 度 出口总H iUK闻 岸儀从蛊撕附件 订彊障空11賢 bl* 2个甘井点 1573 37.4 轄 11% 46角 17J 家 L l F降上或4 40.* 25J lltt 少降2牛占井点 21.N 29.7 13兩童11 20.1 2X1 13%*9% 14j0 20.4 敦据来抵：广东讒关：出口運纜政範调蹩对广东出口專响务新报告）加炉：卅和恤加泪叽 rn/VU Strttn Fap/5Wlw S662K7.lum 广东经济是典型的外向型经济，地方生产总值对外贸进出

5、口的依赖程度很高。2006年广东外贸进出口 额达到5272.24亿美元，其中岀口额达 3019.54亿美元，相当于全国岀口总额的三分之一。广东的外贸依 存度高居全国首位，进出口增长对GDP曾长的弹性系数大大高于全国的水平。外向型经济的特点使广东对 国家外经贸政策的调整十分敏感。那么，这次岀口退税政策调整到底会在多大程度上影响广东经济运行， 调低退税率将会对哪类企业带来较大的利润压力，同时又会对广东未来的经济走向产生如何的影响？这些问 题都非常值得探讨与分析，为使企业更好地冲减政策调整带来的压力，增强其对环境变化的适应能力，本 文拟从微观与宏观两层面来分析岀口退税政策对岀口企业的影响，并提岀一定

6、的对策措施。 二、微观层面影响分析：部分行业短期内会陷入利润困境 从理论上看岀口退税是为了避免双重征税和保证国际竞争的公平性，但从事实上看它是一种提高本国 产品国际竞争力和鼓励出口的重要手段。根据严才明对中同1994-2005年的数据分析，综合退税比率每提 高1个百分点，出口增长率将提高0.515个百分点，可见出口退税对出口有明显的激励作用。出口退税率 又是一种重要的经济调节杠杆，政府可以根据经济发展战略和进岀口现状对退税率进行调整。显然，如果 提高岀口退税率，岀口企业岀口成本就降低，利润就提高；而调低退税率则使企业的岀口成本增加。所以 从微观层面看，这次岀口退税率的大幅度下调必然会使相关岀口

7、企业岀口成本提高，利润空间将被压缩。 对照这次岀口退税率的调整清单，涉及岀口金额规模大、涵盖岀口行业范围广是此次岀口退税率调整 政策岀台给广东外贸带来的最明显影响（见表1）。短期内广东受影响较大的产业包括纺织服装业、皮革及 相关制品行业、塑料制品业、家具行业、石材及陶瓷行业、水泥行业、机械制造行业、化学工业、有色金 属行业等。政府从2007年6月1日开始对部分钢铁产品征收出口关税，已经使钢铁产品出口增长受到抑制。 广东的纺织服装业是广东的一大优势岀口产业，但这一行业平均利润率就不到4%这退税率虽然仅下调 2 个百分点，但却使行业平均利润下降一半以上。上述这些行业的产品在广东均属于大宗岀口商品（

8、单税号产 品岀口额在500万美元以上），其中部分行业利润空间本来就比较小，有些行业甚至仅仅靠退税来维持微薄 的利润，因此下调退税率将使其受到较大的冲击。 外商投资企业出口受此次退税率下调影响金额最大。数据显示，1-6月，广东外商投资企业出口涉及 调低出口退税率项下商品总值为283.3亿美元，占同期广东调低出口退税项下商品出口总值的46.4%;私 营企业出口 195.3亿美元，占32%;国有企业出口 102.7亿美元，占16.8%。“般贸易和加工贸易商品出口 所受影响各占一半。1-6月广东一般贸易出口占广东出口总值的29.7%。其中调低出口退税项下商品总值为 288.3亿美元，占同期广东调低出口

9、退税项下商品出口总值的47.3%;加工贸易项下同类商品出口292.8亿 美元，占48%此次涉及调整商品的主要出口市场集中在美国、香港、欧盟和东盟。2007年16月广东调 低出口退税率项下出口前 4位市场分别为美国、香港、欧盟和日本，出口金额分别168.9亿美元、136.2 亿美元、96.2亿美元和24.2亿美元，4者合计占同期调低出口退税率商品总金额的69.8%。 总的来说，退税率调整将会使岀口企业成本上升，利润下降，抑制企业扩大岀口的积极性。受退税率 下调冲击大的行业可能会岀现一次“洗牌”过程，这些行业内的一些中小岀口公司基础较弱，多年来靠压 价竞销，其利润仅限于若干个百分点的岀口退税，退税

10、率下调将使他们首先岀局。还有一些产品结构比较 单一的小公司，如果恰好其产品的退税率下调幅度较大，则其生产经营活动将难以为继。外贸企业大致可 以分为两类，一类是生产型的外贸企业，有完整的采购、生产加丁及岀口的产业链，岀口退税率下调后， 他们可以从各个环节人手，通过降低成本和提高效率来消化退税率下调带来的影响，甚至可以通过压低原 材料采购价格等方式转移负担。另一类是专业的外贸公司，这类公司从其他企业购进货物，然后转手岀口。 这类企业虽然比重不是太高（广东省内不到四分之一），但因其产业链较短，如果不能有效降低收购价格， 则其利润就会与退税率同比例减少，因此这类企业受岀口退税率下调的影响最大。 还需注

11、意到的是，在岀口退税政策调整正式实施不到一个月后，中国商务部、海关总署公布了新的加 工贸易限制类商品目录，涉及塑料原料及制品、纺织纱线、布匹、家具等劳动密集型产业，共计1853个十 位商品税号，占全部海关商品编码的15%,同时规定对列入限制类的商品将实行银行保证金台账实转管理。 新政策于8月下旬正式实行。因为此前出台的退税政策调整基本上不涉及加工贸易企业，因而可以认为这 项政策是对退税政策的一个补充。从实际效果上看，因为广东省贸易结构中加工贸易占较大的比重，这一 政策的实际影响可能比退税政策的影响更大。加工贸易企业应对这一政策调整的主要策略是通过协商调整 产品价格，通过价格调整将部分损失转移给

12、上游或下游企业。部分企业可以考虑将相关生产环节转移到中 部和西部地区，因为中西部地区企业综合运行成本仍然要低于东南部地区。条件较好的加工贸易企业，可 以以此为契机，适时地改变产品结构，将资本投入到高技术、高附加值的生产环节中去。 三、宏观层面的影响分析：信号意义多于实际影响 岀口退税政策的调整会对广东部分企业带来较大的负面影响，使广东岀口增长速度减缓，但从整体来 看，此次政策调整更多的是信号意义，并不会对广东经济带来太多实质性的负面影响。 首先，从广东的出口商品结构上来看，机电产品及高新技术产品占绝对大的比重。2007年1-6月，广 东机电产品出口 1121.3亿美元，占同期广东出口总值的67

13、.5%，占同期我国机电产品出口总值的53.6%。 其中涉及调低岀口退税率项下的机电产品岀口金额为192.7亿美元，占同期广东机电产品岀口总值的 11.6%。但此次涉及调整的机电产品税率变化的范围相对较小，涉及调整的商品岀口金额所占比重明显低于 服装等传统大宗岀口商品。此次调整从短期看，对部分机电产品岀口会有一定影响，但影响相对较小，从 长远看，将有助于进一步提高出口企业的竞争力。 其次，从广东省岀口的主体结构上看，外商投资企业岀口额占岀口总额的65嵯右，其他所有制形式 在广东省岀口总额中的比重不到四成。而外商投资企业因为可以享受到各种政策优惠，其对岀口退税的依 赖程度并不高。而真正对岀口退税依

14、赖程度较大的私营企业和集体企业，其在广东岀口总额中的比重并不 大。所以，退税政策的调整对广东的影响整体来说并不会太大。 再次，从贸易方式上看，广东省2006年一般贸易增长迅速，与上年同期比增长50%出口额为800亿 美元，但这仅仅相当于广东省出口总额的30%左右，广东省加工贸易出口额仍占出口总额的70%广东省加 工贸易的比重不仅远远高于全国的水平（55%左右），也高于江苏、浙江等长三角发达地区（60%左右）。对于 加工贸易而言，由于加工出口过程中的进口原材料部分为免税，不涉及出口退税问题，只有国内采购的原 材料部分和加工增值部分涉及出口退税，因此影响程度相对较小。因此，相对来说，广东出口企业受

15、出口 退税影响的程度要低于全国其他地区。 最后，广东省多数“两高一资”企业及其他岀口企业对于政府调低岀口退税率的政策早有预期，行动 上亦有一些前瞻性的应对措施，在某种程度上提前减轻了政策的冲击力。例如广东的纺织企业除了对长期 合同仍维持原价，自身消化退税率下调成本外，在与外商签订新合同时，都已部分考虑到岀口退税率下调、 棉花价格上涨、人民币升值等因素的变动，并以提高岀口产品价格的形式来适度转移岀口成本。 四、退税率调整政策的利好因素 出口退税率下调和征收出口产品关税的效果是十分类似的。从理论上分析，如果调低出口退税率，则 生产者来自岀口的收益会随之减少，如果这一收益低于在国内市场上销售的收益，

16、则生产者会转而在国内 销售。内销的增加会降低国内市场上该产品的价格，并使产量降低，最终市场会在内销收益与外销收益相 等时达到均衡。这时，相对于退税率调整以前，国内价格降低、消费量增加（消费者剩余增加）、政府财政 支出减少，但企业产量降低、出口量减少。如果仅从短期及经济角度来看，政府减少退税会有一个净福利 损失，因为生产者剩余损失要高于消费者剩余和政府财政支出的减少。当然，如果该国是一个大国，则因 为岀口减少，使该国的贸易条件得到改善，贸易条件改善所得甚至会超过价格扭曲的损失，从而使该国获 得一个净收益。 中国在很多领域已经是一个在国际市场上有举足轻重地位的大国，退税政策调整使岀口减少，有可能

17、改善中国的贸易条件，从而完全有可能获得一个福利增量。即便在另外一些领域中国的进出口不足以影响 国际市场价格，退税率下调也有可能使整个国家有一个净福利损失，但由于中国区域发展的不平衡，这种 损失的分布也将是不均匀的，一些地区仍然会从这一政策变革中获益。例如对于广东来说，降低岀口退税 率可能包含着更多的正面意义。 广东省的岀口企业多集中在珠江三角洲地区（珠三角地区的岀口占广东省岀 口总额的95%）,而从整体来说，珠三角出口企业的素质优于全国的平均水平。如果说降低退税率是一次产 业大洗牌，那么广东企业相对来说仍是胜岀者。 如果这一政策的实施能够减少中国与其他国家的贸易摩擦，对广东来说也具有十分积极的

18、意义。中国 连续12年成为遭遇反倾销调查最多的国家，针对中国的其他类型贸易摩擦也显著增加，仅2006年一年就 有25个国家和地区对中国发起“两反两保”（反倾销、反补贴、保障措施、特保 ）调查86起，涉案金额超 过20亿美元。而近年来广东是遭遇此类贸易摩擦最多的地区之一，企业饱受其苦。虽说反倾销被很多国家 当做贸易保护的重要武器，但之所以中国企业屡屡遭遇此类诉讼，与中国企业之间恶性价格竞争有很大关 系。这次退税率下调的一个重要的政策取向，就是要减少因产品价格过低造成的贸易摩擦，如果这一目标 能够达到，将有助于建立一个良好的国际贸易秩序和良性竞争的环境，对广东对外经济贸易活动的开展有 着重要的意义

19、。 从更长远的观点来看，政府一系列贸易政策的实施，会使中国贸易失衡的状况得到缓解，有可能会在 较大程度上解除人民币升值的压力。出口退税率下调的影响是局部的、暂时的，但人民币升值的影响是全 面的和长远的，所有的出口商品都会受到影响。2006年以来，人民币升值速率加快，很多珠三角企业已经 明显感到岀口价格优势已经越来越不明显。对于广东这样的外向型经济大省来说，较低的本币汇率有利于 提高企业的国际竞争力。这次岀口退税政策调整的主要目标就是缓解过大的外贸顺差，如果最终能够在一 定程度上缓解人民币升值的压力，对广东经济的持续稳定增长将是有益的。 五、企业的应对策略 贸易政策的调整目标就是创造一个有利于经

20、济长期稳定增长的宏观环境。企业要必须主动地适应这一 政策环境的变化，适时调整产品结构、营销策略及赢利模式，以尽快消化政策调整对企业带来的不利影响。 第一，企业要全面、客观地评估岀口退税政策调整对企业的影响，顺应国家政策导向，适时调整岀口 战略。对于在这次退税率下调中受到较大影响的企业，应当认识到这次政策调整的导向意义。近年来政府 已经多次调整外贸政策，表明政府已下定决心解决长期以来的外贸失衡问题和由此引致的流动性过剩、人 民币升值压力及贸易摩擦问题，进而优化对外贸易结构，最终实现经济增长方式的根本转变。但仅仅是调 整退税率也许并不能完全奏效，可以预见，政府必将采取一系列相关措施来保证上述政策目

21、标最终得以实 现。事实上，若干天之后，政府就出台了针对加工贸易的新政策。以后政府除了继续调整退税率及加工贸 易禁止性商品目录外，还将在环境、资源、劳动力使用等领域岀台新的措施，进一步提高高污染、高资源 占用和低附加值产品生产和出口的成本。所以，从战略上讲，企业必须顺势而为，积极采用新技术改造传 统产业，加速岀口产品的结构调整和升级换代，提升对资源性产品的深加工和精加工水平，从而提高岀口 产品的附加值，发展技术含量高、能获得国家岀口退税支持的产品，走高档化、精品化和白有品牌的产品 路线，尽早实现由岀口数量导向向岀口效益导向的转变。 第二，充分挖掘企业内部空间，调低生产成本。岀口退税率的下调使岀口

22、企业的贸易成本增加，挤占 了企业的利润空间，广东企业应尽可能地挖掘与扩延内部空间，要树立成本节约意识，在设计、采购、施 工、生产等各个环节进行全方位、全过程的成本控制，将政策调整带来的不利影响降至最低程度。 第三，通过提高产品的附加值来提高岀口商品的销售价格，同时增强国际议价能力。岀口退税涉及的 是增值税、消费税等间接税，而间接税是可以通过价格机制来转嫁的。如果企业所生产的产品在国际市场 上的需求弹性比较小，可以通过适当调高产品价格的方法弥补退税率降低的损失，而产品价格调高的同时 如果质量也得到了提升，则其国际竞争力并不会因此而下降。如果产品在国际市场上的需求弹性比较大， 则企业可以寻求更多内

23、销，通过内销来规避国际市场风险，并化解政策造成的负面影响。对于专业的贸易 公司，可通过与国内供货商协商降低进货价，使政策带来的损失由多方利益相关者共同承担。这类企业应 该尽快建立自己的岀口加工基地，打造自己的品牌，延长产业链，增强抵御政策风险和市场风险的能力。 如果以上这些路子都走不通，则意味着企业必须做长远打算，适时地调整产品结构和经营模式，必要时甚 至要考虑改变投资方向。 第四，岀口企业应开拓市场，发展多种贸易形式。企业要通过对外投资，在更大范围、更广领域和更 高层次上参与国际经济技术合作和竞争，充分利用国际国内两个市场，优化资源配置，拓展发展空间，开 拓国际市场，以多种形式扩大销售渠道。 出师表 两汉：诸葛亮 先