投资保险公司可行性报告(20210314042432)

1、投资保险公司可行性报告一、国内保险市场主体情况据保监会公布的数据全国共有保 险集团公司11家，保险公司153 家 其中人身保 险公司82家，财产保险公司71家），再保险公司9家， 保险资产管理公司21家，其他涉保险公司3家。全国共有省级 分公司 近2000家，中支和中支以下 营业机构8万家，保险从业人员约400万 人，其中营销员约300万人。二、国内行业发展现状（一）保费收入稳定增长，健康险业务持续亮点2015年1-8月，产险公司原保 险保费收入0.56万亿，同比增长 11.36%;寿险公司原保 险保费收入1.2万亿，同比增长23.93%。总体来看，由于2013年保险市场相对低迷，2014年同

2、期及全年的 保费同比增速有 较大提升；在2014年高基数的情况下，2015年前八个 月的保费仍保持了 20%左右的同比增 长水平、并且有保持较 高增速的 趋势。按业务分类累计保费同比增长情况：从各项业务占比来看，寿险业务在年度中存在前高后低的 趋势；健 康险业务的占比伴随着高速增 长有进一步提升，2013年同期占比仅为5.87% ,2014全年占比为7.84%，截至2015年5月这一占比为8.63%;随着健康险税收优惠产品具体方案的落地 实施，预计健康险保产捡业务痔险业务绽麋险业务意外检坐务（二）产险市场集中度加强，寿险市场竞争更加多样产险市场2015年重要事件之一，当属商 业车险费率市场化改

3、革落地，2015年4月1日起改革试点地区可根据关于深化商业车险 条款费 率管理制度改革的意 见申报 商业车险条款和费率，并于6月1日期正 式施行。市场分布上，人保、平安保险、太平洋保险 三家占据产险总额 的65%左右，行业寡头垄断现象依旧明显。寿险市场竞争相对活跃，市场龙头的份额在进一步减少；同时市场 格局继续在规模型公司的带动下变化显著，平台型的公司凭借 强大的 投资能力、项目资源优势等，继续扩大保费规模，获取投资市场上的收 益；银行系的公司依旧凭借有力的 销售渠道扩大保费规模。（二）互联网保险增速迅猛2014年互联网保险总共实现保费收入858.9亿元，同比增长195% ;其中财产保险约50

4、6亿元、同比增长114%;寿险约353亿元、同 比增长约5.5倍。根据保险 行业市场调查分析报告预测，5年后，互联 网渠道的保 险销售量将达到50%，较2014年增长2811%，这一比例目 前尚不足5%。（三）受益于国家政策，健康险、养老险将成为新增长点1、 在健康保险方面。2015年5月初，财政部、国家税务总局、保监 会联合发布关于开展商业 健康保险个人所得税政策 试点工作的通知， 拟在各地选择一个中心城市开展 试点工作，其中北京、上海、天津、重庆四个直辖市全市试点。受益于此，预计 会带来约500亿的增量保费， 而市场培养和消费者引导的意义更加深远；2、在养老保险方面。国务 院颁布了机关事业

5、单 位职业年金办法 （国办发201518号），为推进个人商业养老保险的建设奠定了制度基础。（四）投资方面，传统固定收益投资占比下降，投资业务调整加快定期存款和 债券的规模增长较为平稳，依然是投资资产的主体；股 票及基金的 规模受市场波动影响存在 趋势性的变动；增殳最为明显的 是理财产品、信托计划、债权计划、长 期股权投资等。三、未来趋势分析最近几年，我国保 险业发展迅速，目前我国的保 费收入已经位列世界 第四，仅次于美国、日本、英国。但保险 密度和保 险深度仍远低于世界 发达国家水平。瑞士再保 险sigma研究报告显示，2013年，全球市场人均保险支 出为652美元，发达市场人均保险支出为36

6、21美元。其中，同是保费 收入大国的美国、日本、英国和法国2013年的保险密度（保费收入/总人口）分别为3979美元/人、4207美元/人、4561美元/人和3736美元/人。 我国保险密度到2014年也才仅为237.2美元/人，不仅与发达国家相差 20倍，甚至不及全球人均支出的一半。在保险深度方面，全球保 险深度（保费收入/国内生产总值）为6.3%，美国、日本、英国和法国 2013年的保险深度分别为7.5%、11.1%、11.5%、9.0%，而我国的保险深度在2014年仅为3.18%， 差距非常明显。这表明我国保 险业对国民经济相关领域的覆盖程度 较 低，保险业务的发展相对滞后。我国保险 机

7、构国际竞争力、保险业 的国 际影响力也还不够强，我国还不是保险强国。以下柱状图 更能直观的说 明问题：中国与发达国家保险深度情况对比:中国与发达国家保险密度情况对比:单位土1561500045001000350030002500200015001000500对比发现我们和发达国家在保 险行业方面差距巨大，个中原因有 经济发展因素，也说明我国保险也市场潜力巨大，随着我 们经济的发展、 居民财富的积累和国家政策的出台，有理由相信保 险行业将迎来一个 春天。2014年8月国务院发布了国发201429号文件关于加快发 展 现代保险服务业的若干意 见意见的目标为 保险深度（保费收入/ 国内生产总值）达到

8、5%,保险密度（保费收入/总人口）达到3500元/ 人。保险的社会 稳定器”和经济 助推器”作用得到有效 发挥。 值得 注意的是，意见进一步提高了保 险业的地位，保险的社会保障、社会管理、经济补偿三大基本功能作用更加突出。四、总结随着国家不断 实施有利于保 险行业发展政策，保险公司投资方向 也逐步放开，投资收益不断上升，有望增 强保险公司整体盈利能力；互 联网+更是给保险行业的兴起带来了新的契机；随着经济的持续发展， 人均可支配收入的不断提高，人 们保险意识的增强，必将给保险行业带 来新的机遇。五、参股保险公司的必要性：（一）大势所趋随着金融体系的市 场化和国际化，全国乃至全省地市 纷纷成立保

9、 险公司其中山 东省属保险公司4家，济南、青岛、烟台也成立了保险 公 司。我市作为 保费规模的第三大城市，拥有自己的潍坊银行和农商行， 作为金融体系的重要一 员，保险业成了我市金融行 业的短板。如果我公 司入股保险业，从行业上延伸了我公司的 业务板块，而保险公司拥有的 大量资金或成为我集团公司的资金来源，可用于项目建设和对外投资。（二）行业发展势头迅猛，预计投资收益良好近几年保险行业整体发展迅速，保费以年增长率近20%，禾利润增长 率接近，随着国家和省市利好政策的出台， 预计在相当长的时期内保险 行业将持续增长。根据2014年保险年鉴，整个保险行业利润同比增长 112.5%，其中产险同比增长7

10、.58%，寿险更是同比增 长621.7%。六、参股保险公司的可行性（一）受国家政策影响，近两年保险密度和深度显著提升，预示着保险行业已经开始高速发展与2013年1265.67元/人的保险密度相比，2014年的保 险密度上升 了 213.37元，同比增长16.86%；在保险密度上升的同 时，保险深度也有 所增加。数据显 示，较2013年3.03% ）,2014年的保险深度上升了 0.16 个百分点。2014年保险行业总资产 突破10万亿，较2013年的8.29万 亿增长了 17.5%。（二）从历史数据统计表明保险行业收益率显著提升，投资回报 率高，属于适宜长期投资的行业根据统计，保险行业2013

11、年营业利润为4.75%，投资收益5.04%， 综合收益8.75%，其中产险利润同比增长7.58%，寿险利润同比增长 624.7% ;2014年行业利润同比增长106.4%，投资收益率6.3%，综合收 益率9.2% ;今年1-5月份，保费达到1.2亿元，同比增长19.5%。今年 前5个月，保险公司利润同比增长218%。七、投资建议受制于国内经济增长缓慢，预计货币市场利率很长时间内仍将处 于低利率水平。随着民众对身体健康、财产安全的投保意 识增强，预计在市场收益率下降 过程中，银行等普通理 财产品吸引力将会下降，保 险 产品竞争力将得以被 动提升。保险 型资产组合越来越受到 欢迎，保险公 司投资收益率会显著提升。具体从产寿险公司分类上看：通过历史数据分析寿 险公司盈利期般在5-7年，不过前海寿险只用了两年便开始盈利。随着国家政策 的执行和民众健康意 识的增强健康险保费所占比例越来越重，历史数 据表明在利 润增长速度方面寿 险公司比产险公司更有显著优势。寿险 所带来的存量资金明显高于产险，因此在存量资金投资受益方面寿 险 收益明显高于产险。通过过 去几年的保 险年鉴数据分析，产险市场非理 性竞争严重。在财产险 公司的主 营业务中，车险规模占比达到70%以上， 其盈利水平