第二章风险管理的基本原理

1、风险管理与分析 第二章 风险管理的基本原理 第二章 风险管理的基本原理 2.1 风险管理的目标 2.2 风险管理的基本程序 2.3 风险管理的组织 2.1 风险管理的目标 2.1.1 风险管理的目标内容 2.1.2 风险管理目标的要件 2.1.3 风险管理的成本及目标准则 风险管理既然使风险主体经营的一部分，那么它 的根本目标就应该与风险主体的总目标一致，即 在确保安全的前提下，尽可能地追求最大盈利。 换句话说，风险管理的目标就是以尽量小的机会 成本保证处于足够安全的状态。 2.1.1 风险管理的目标内容 确立风险管理目标，受风险主体在一定时期 和一定条件下众多相关因素的影响。不同的风 险主体

2、有着不同的风险管理指导思想，有着不 同的发展战略，而且风险主体属性、经济状况 、环境等也有着较大的差异，因而风险管理目 标的选择也有一定的差异。 由风险管理对风险主体的可能贡献中形成的 风险管理的目标，一般目依风险事故的实际发 生为界，分损前目标和损后目标。 一、损前目标 在风险事故尚未发生之前，风险管理应达到的一般目标 包括： 1经济合理目标经济合理目标 制定最经济、最合理的风险管理计划、方案和措施。 2安全系数目标安全系数目标 将风险控制在可承受的范围内。 3社会责任目标社会责任目标 风险主体开展风险管理活动，避免或减少风险损失，可 以使社会免受其害，更好地承担社会责任和履行义务。 二、损

3、后目标 与损前目标不同，确定损后目标重在考虑最大 限度地补偿和挽救损失带来的后果及其影响。 因此，损失发生后的一般目标包括： 1维持生存的目标 2保持正常生产经营的目标 3维持稳定收益的目标 4实现持续发展的目标 5履行社会职责目标 2.1.2 风险管理目标的要件 风险管理目标首先要与风险主体的根本目标 相一致，在此基础上还应具备以下要件： 现实性 明确性 层次化 1. 定量化 2.1.3 风险管理的成本及目标准则 一、风险管理的成本 二、风险管理的目标准则 一、风险管理的成本 实物成本 机会损失成本 心理成本 损失融资成本 实际损失成本 风险主体在开展风险管理的过程中，常需要 投入一定的人力

4、、物力和财力资源，概括地 说，这些投入便构成了风险管理的成本。 风险管理职能的目标在于降低下列成本： 1、实物成本 当风险不能确定时，制定应急计划，采购 应急物质就成为必需的，而这就产生了实物 成本。例如，一所医院必须有备用发电机， 这样，即使常规电力供应发生意外，那些关 键的设备也不会因为没有动力而无法运行。 而备用发电机只有在常规电力失效时才会被 使用，它是一种附加成本。 2、机会损失成本 成本是指某些活动因其不确定的后 果而被迫取消，因此而引起机会损失 成本。例如，潜在的产品责任诉讼的 可能性被视作减少研究和开发活动的 一个原因。其结果时，公司失去了盈 利的机会，而消费者失去了购买产品

5、的机会。 3、心理成本 未来损失的不确定兴会引起担忧和焦虑 ，这可能导致机会损失，从而形成心理成 本。这些消极情绪本身也构成风险管理的 附加成本。忧虑因素的影响也是不容忽视 的，忧虑价值成本应视为风险管理成本的 一项特殊内容。 4、损失融资成本 通过购买保险进行损失融资是人们防范 风险的科学有效的方法，但同时也带来 了损失融资成本，因为在保险的价格中 除了包括对损失的赔付以外，还包括保 险公司的费用和利润。 5、实际损失成本 实际损失成本代表的是风险管理成本 而非风险的真实成本。如果风险管理做 得好，则损失是可以管理的。 以上成本中，比较容易衡量的是后两者以上成本中，比较容易衡量的是后两者 ，

6、即损失融资成本和实际损失成本。，即损失融资成本和实际损失成本。 二、风险管理的目标准则 所谓目标准则是指风险主体在确立风险管理 目标是应遵循的基本原则。 与风险主体总目标一致原则 量力而行原则（冒多大的风险） 不贪小失大原则 1.成本效益对应原则 2.2 风险管理的基本程序 2.2.1 风险识别 2.2.2 风险衡量 2.2.3 风险管理技术选择 2.2.4 风险管理效果评价 2.2.1 风险识别 风险识别(Risk Identification)是风险管理的第一 步，它是指风险主体对所面临风险以及潜在风 险加以判断、归类和坚定性质的过程。 一般经济单位的风险识别通常包括： 1、对该单位的人员

7、和资产的构成与分布以及业 务活动进行全面地分析与归类； 2、对人和物所面临的和潜在的风险，以及发生 损害的可能性进行识别与判断； 3、分析经济单位所面临的风险可能造成的损失 及其形态。 对风险的识别一方面可以通过感性认识和经 验判断，另一方面则必须依靠对会计、统计 、经营资料和风险纪录进行的分析、归纳和 整理，从而发现各种风险的损害情况以及风 险发生规律。 风险识别是一项具有持续性和系统性的工作 。风险管理者应持续不断地去发现和识别性 的风险、变化的风险及潜在的风险。 风险识别的方法有很多，每一种方法都有其 适用范围。实际运用时，采用那种方法，应 是具体情况而定，常常多种方法综合运用。 2.2

8、.2 风险衡量 风险衡量(Risk Measurement)是指在风险 识别的基础上，通过对所收集的大量的详 细损失资料加以分析，运用概率论和数理 统计，估计和预测风险发生的概率和损失 幅度。风险衡量以损失频率和损失程度为 主要测算指标，并据以确定风险的大小或 高低。 风险衡量时，风险的大小的考察必须将损失 频率的高低与损失幅度的大小结合起来。对 风险进行处理，必然要发生费用。如果所发 生的费用超过又与风险事故所造成的损失， 这样的处理措施就不值得才去。只有通过风 险评价，才能判定为处理风险所支出的费用 是否有效益。风险衡量是风险管理中不可缺 少的遗患，它不仅使风险管理建立在科学的 基础上，而

9、且使风险分析定量化，为选择最 佳管理技术提供了较可靠的依据。 风险衡量与风险识别以及风险处理在时间上 不能截然分开。事实上，有些数量分析活动是 在风险识别的过程中进行的，有些风险处理措 施（如风险控制）则在风险衡量时就开始采取 了。 2.2.3风险管理技术选择 风险管理技术(Risk Management Techniques)分为两大类 ：控制型风险管理技术(Control Method)和财务型风险管 理技术(Financing Method)。 控制型风险管理技术是以避免、消除和减少意外事故 发生的机会，限制已发生损失继续扩大的一切措施，其 重点在于改变引起意外事故和扩大损失的各种条件，

10、达 到减少损失概率、降低损失程度，使风险损失大到最小 之目的。这种风险管理技术通常有：风险回避 (Avoidance)、损失预防与抑制(Loss Prevention and Reduction)、控制型风险转移(Transfer-Control Type)等。 财务型风险管理技术是通过事先的财务计划， 筹措资金，以便对风险事故造成的经济损失进行 及时而充分的补偿，其核心是将消除和减少风险 的成本均匀地分布在一定时期内，以便减少因随 机性的巨大损失发生而引起财务上的波动。通过 财务处理，可以把风险成本降低到最小程度。事 实上，从一个较长时期来看，经济单位的风险都 是要由自己承担的，即自我补偿风

11、险损失。财务 型风险管理技术通常有：风险自留或承担 (Retention or Assumption)、财务型非保险转移 (Non-insurance Transfer-Financing Type)和保险等 2.2.4 风险管理效果评价 对风险管理技术适用性及其收益性情况进行分 析、检查、修正与评估称为风险管理效果评价（ Management Evaluation）。 在某一特定时期内，风险管理技术选择是否最 佳，其管理效果如何，需要进行科学评估。风险 管理效益的大小取决于是否能以最小的成本取得 最大的安全保障。成本的大小等于为采取某项管 理技术所支付的各项费用与机会成本之河，而保 障程度的

12、高低取决于由于采取了该项管理技术后 而减少的风险（直接损失和间接损失之和）。 若前者大于后者，说明该项管理技术是不可取的； 若后者大于前者，则该项管理技术是可取的，但不一 定是最佳技术。从经济效益来讲，所谓最佳技术是指 在各项可供选择的技术中，下述比值最大。 机会成本各项费用采取某项技术所支付的 损失之和）风险（直接损失与间接采取某项技术后减少的 效益比值 效益比值越大，说明该项管理技术越可取；效 益比值越小，说明该项管理技术越不可取。但是 ，在风险管理的实践中，通常不仅要考虑经济性 ，还要考虑该项技术与整体管理目标的一致性、 实施的可能性和有效性，同时由于风险的性质具 有可变性，人们的认识水

13、平具有阶段性及风险管 理技术处于不断完善过程中，因此对风险的识别 、衡量、评价乃至技术的选择需要定期检查、修 正，使选择的风险管理技术适应变化了的情况， 从而保证管理技术的最优使用（参见图2-1）。 图2-1 风险管理过程 风险识别风险识别风险衡量风险衡量风险管理技术选择风险管理技术选择效果评价效果评价 2.3 风险管理的组织 2.3.1 风险管理组织概述 2.3.2 风险管理组织的特点 2.3.3 决定风险管理组织机构形态的条件 2.3.4 风险管理组织的一般形态 2.3.5 与风险管理有关的其他部门或组织 2.3.1 风险管理组织概述 一、风险管理组织的定义： 广义：风险管理组织是指风险主

14、体为实现风 险管理目标而设置的内部管理层次及管理机构 ，包括有关风险管理组织结构、组织活动以及 两者相互关系的规章制度。 狭义：风险管理组织主要是指实现风险管理 目标的组织结构，具体包括组织机构、管理体 制和领导机构。（常用） 二、风险管理组织的意义 明确风险管理职能，协调部门间关系 明确风险管理的地位和作用 促进风险管理方案的实施，保证风险管理效 果 2.3.2 风险管理组织的特点 风险管理组织的特点是由风险管理对象在风险主体 中具有相对集中性和分散性的特征决定的。 在实践中，为适应管理的需要，风险管理组织即可 以是集中型，也可以是分散型，还可以是介于集中与 分散之间的类型。 一般地，在集中

15、管理的情况下，风险管理组织隶属 于风险主体的一个主管部门，直接对风险主体最高决 策层和领导层负责；在分散管理的情况下，风险主体 内部的子系统、分支机构或分厂分别有相应的风险管 理机构或风险管理人，直接对上级主管部门负责。 2.3.3 决定风险管理组织机构形 态的条件 风险的严重性及复杂程度 风险主体的规模 风险主体管理层的态度 政策与法令 2.3.4 风险管理组织的一般形态 一、风险经理的职责一、风险经理的职责 风险经理是指对风险管理计划负首要责任的人。例 如，美国福特汽车公司对风险经理的资格和素质曾作 如下要求。 1教育程度：须四年制大学毕业，课程应有保 险、商务、劳资关系、法律等。 2工作

16、经验：须有15年的企业管理经验，包括 10年的风险管理经验或保险公司工作经验。 3品性与能力：有良好的团队协作能力，信用 好，交际广泛，办事迅速准确，能敏锐发现问题。 风险经理是风险主体风险管理的领导者。 风险经理还有另外一个重要任务：指导其 他部门经理参与风险决策，并共同承担决策 的结果。 二、风险管理组织形态的选择 直线型风险管理组织机构 职能型风险管理组织机构 直线-职能型风险管理组织机构 三、风险管理组织规模大小 1小型风险管理机构小型风险管理机构 风险管理经理风险管理经理 其他专业人员其他专业人员安全管理人员安全管理人员 2中型风险管理机构 风险管理经理风险管理经理 索赔经理索赔经理安全经理安全经理保险经理保险经理 索赔经理助理索赔经