掌握以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产

1、,第十一章,公允价值会计,本章学习目标,通过学习本章： 1、了解公允价值会计的产生背景 2、了解公允价值计量的优缺点 3、熟悉公允价值的三种估值技术 4、掌握公允价值含义及其相关假设 5、掌握以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产、投资性房地产以及非货币性资产交换的会计处理过程理解多元化成本的概念；,公允价值含义 公允价值计量相关假设,公允价值会计概述,公允价值含义及其相关假设,估值技术,公允价值会计的应用与释例,公允价值会计的产生与发展 公允价值会计产生的必然性,以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产 投资性房地产的后续计量 非货币性资产交换以公允价值计量的会计处理,公允价值会计

2、,估值技术 输入值 公允价值层次,一、公允价值会计的产生与发展 （1）1998年和1999年我国在财政部颁布的“债务重组”、“非货币性交易”、“投资”等业务中首次引入公允价值的概念。但是随后因应用公允价值而导致企业利润操纵的事件的频频发生，致使2001年财政部废止了公允价值在上述准则中的应用。2006年2月，财政部发布新会计准则体系，提出在坚持历史成本的基础上适度谨慎地引入了公允价值。 （2）2008年国际金融危机爆发后，公允价值计量受到全世界关注。,第一节 公允价值会计概述,一、公允价值会计的产生与发展 （3）为了适应社会主义市场经济发展需要，规范企业公允价值计量和披露，提高会计信息质量，根

3、据企业会计准则基本准则，财政部于2014年1月26日正式发布修订后的企业会计准则第39号公允价值计量，并要求自2014年7月1日起在所有执行企业会计准则的企业范围内施行，鼓励在境外上市的企业提前执行。,第一节 公允价值会计概述,一、公允价值会计产生的必然性 （一）适应金融创新的需要 （二）使会计收益更加真实、全面 （三）有利于企业的资本保全 （四）更加符合配比原则的要求 （五）提高信息的决策有用性,第一节 公允价值会计概述,一、公允价值含义 公允价值，是指市场参与者在计量日发生的有序交易中，出售一项资产所能收到或者转移一项负债所需支付的价格，即脱手价格。,第二节 公允价值含义及相关假设,二、公

4、允价值计量的相关假设 （一）脱手价格假设 资产要“出售”、负债要“转移”，实际上意味着公允价值是指资产或负债的“脱手价格”，而非“进入价格”。 1.脱手价格与进入价格的区别 2.使用脱手价格计量公允价值 3.资产和负债的初始计量价格 4.“出售”资产和“转移”负债的假定,第二节 公允价值含义及相关假设,一、公允价值计量的相关假设 （二）市场参与者假设 市场参与者必须是相关资产或负债的主要市场（或最有利市场）中的市场参与者，而且必须同时具备以下三个特征： 1.相互独立 市场参与者应当是相互独立的，不属于关联方关系。但是，如果有证据证明关联方之间的交易是按照市场条款达成的，那么关联方交易价格也可以

5、视作公允价值计量的输入值。 2.信息充分 市场参与者应当熟悉情况，能够根据可取得的信息对相关资产或负债以及交易具有合理认知。 3.有能力且自愿交易,第二节 公允价值含义及相关假设,二、公允价值计量的相关假设 （三）最佳用途假设 所谓最佳用途，是指市场参与者实现一项非金融资产或其所属的资产和负债组合的价值最大化时该非金融资产的用途。最佳用途是评估行业在非金融资产（例如，房地产等）评估中所使用的估值概念，也称为最高最佳使用。,第二节 公允价值含义及相关假设,二、公允价值计量的相关假设 （三）最佳用途假设 确定非金融资产的最佳用途时，应注意以下几方面的问题： 1.企业确定非金融资产的最佳用途，应当考

6、虑法律上是否允许、实务上是否可能以及财务上是否可行等因素。 2.企业应当从市场参与者的角度确定非金融资产的最佳用途。 3.企业对非金融资产的现行用途通常可以视为最佳用途，除非市场因素或者其他因素表明，市场参与者按照其他用途使用该资产可以实现价值最大化。,第二节 公允价值含义及相关假设,二、公允价值计量的相关假设 （四）计量日假设 公允价值计量目标不同，“计量日”也会有所差别。一般地，会计准则要求资产或负债按公允价值进行初始计量的，计量日就是初始确认日；会计准则要求资产或负债按公允价值进行后续计量的，计量日一般是资产负债表日。 （五）有序交易假设 所谓有序交易，是指在计量日前一段时期内相关资产或

7、负债具有惯常市场活动的交易。清算等被迫交易不属于有序交易。因此，尽管公允价值属于脱手价格，但并不是清算价格。,第二节 公允价值含义及相关假设,二、公允价值计量的相关假设 （六）主要市场假设 企业以公允价值计量相关资产或者负债，应当假定出售资产或转移负债的有序市场交易在相关资产或负债的主要市场进行。不存在主要市场的，企业应当假定该交易在相关资产或负债的最有利市场进行。 1.主要市场 主要市场，是指相关资产或负债交易量最大和交易活跃程度最高的市场。判断一个市场是否是主要市场，主要是考虑交易量和交易活跃程度两个因素。 2.最有利市场 最有利市场，是指在考虑交易费用和运输费用后，能够以最高金额出售相关

8、资产或者以最低金额转移相关负债的市场。,第二节 公允价值含义及相关假设,二、公允价值计量的相关假设 （七）市场法和观察输入值优先假设 企业以公允价值计量相关资产或负债，使用的估值技术主要包括市场法、收益法和成本法。而且在应用估值技术时，应当优先使用相关可观察输入值，只有在相关可观察输入值无法取得或取得不切实可行的情况下，才可以使用不可观察输入值。,第二节 公允价值含义及相关假设,第三节 估值技术,一、估值技术 （一）市场法 市场法是利用相同或类似的资产、负债或资产和负债组合的价格以及其他相关市场交易信息进行估值的技术。 （二）收益法 收益法是企业将未来金额转换成单一现值的估值技术，是面向未来的

9、评估方法，以预期收益为参照点来评估。 （三）成本法 成本法，是反映当前要求重置相关资产服务能力所需金额的估值技术，通常是指现行重置成本法。,第三节 估值技术,二、输入值 企业以公允价值计量相关资产或负债，应当考虑市场参与者在对相关资产或负债进行定价时所使用的假设，包括有关风险的假设（例如，所用特定估值技术的内在风险等）。市场参与者使用的假设即为输入值，可分为可观察输入值和不可观察输入值。,第三节 估值技术,三、公允价值层次 （一）第一层次输入值 第一层次输入值是企业在计量日能够取得的相同资产或负债在活跃市场上未经调整的报价。 （二）第二层次输入值 第二层次输入值是除第一层次输入值外相关资产或负

10、债直接或间接可观察的输入值。 （三）第三层次输入值 第三层次输入值是相关资产或负债的不可观察输入值。第三层次输入值包括不能直接观察和无法由可观察市场数据验证的利率、股票波动率、企业合并中承担的弃置义务的未来现金流量、企业使用自身数据做出的财务预测等。,第四节 公允价值会计的应用与释例,一、以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产 （一）以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产概述 1.交易性金融资产 （1）取得该金融资产的目的主要是为了近期内出售。 （2）属于进行集中管理的可辨认金融工具组合的一部分，且有客观证据表明企业近期采用短期获利方式对该组合进行管理，在这种情况下，即使组合中有某

11、个组成项目持有的期限稍长也不受影响。 （3）属于衍生工具。 2.指定以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产,第四节 公允价值会计的应用与释例,一、以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产 （二）以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产的会计处理 （1）以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产初始确认时，应按公允价值计量相关交易费用应当直接计入当期损益。企业取得以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产所支付的价款中，包含已宣告但尚未发放的现金股利或已到付息期但尚未领取的债券利息的，应当单独确认认为应收项目。在持有期间取得的利息或现金股利，应确认为投资收益。,第四节 公允价值

12、会计的应用与释例,一、以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产 （二）以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产的会计处理 （2）资产负债表日，企业应将以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产或金融负债的公允价值变动计入当期损益；处置该金融资产或金融负债时，其公允价值与初始入账金额之间的差额应确认为投资收益，同时调整公允价值变动损益。,第四节 公允价值会计的应用与释例,二、投资性房地产的后续计量 投资性房地产的后续计量，通常应当采用成本模式，只有满足特定条件的情况下才可以采用公允价值模式。但是，同一企业只能采用一种模式对所有投资性房地产进行后续计量，不得同时采用两种计量模式。 （一）采用成本模式进行后续计量的投资性房地产 （二）采用公允价值模式进行后续计量的投资性房地产,第四节 公允价值会计的应用与释例,三、非货币性资产交换以公允价值计量的会计处理 非货币性资产交换具有商业实质且公允价值能够可靠计量的，应当以换出资产的公允价值和应支付的