社会资本与农民工创业融资方式选择.doc

社会资本与农民工创业融资方式选择 摘 要： 基于全国性的农民工调查数据，从社会资本视角考察我国农民工创业融资方式问题，采用有序响应模型从三个方面对社会资本与农民工创业融资方式进行了实证检验，包括：个人特征、家庭禀赋、社会资本。调查结果表明，农民工创业者大部分依赖自有资金，融资渠道较少，只有少部分创业者能够获得正规金融结构的贷款，这严重制约了农民工自主创业的发展。值得注意的是，实证分析结果表明，个人特征和社会资本是影响农民工创业者借贷行为的重要因素，家庭禀赋对农民工创业融资方式影响并不显著，表明内源性融资与外源性融资有较强的替代性。社会资本对农民工获得有效借贷具有显著的正向影响，说明社会网络对发展普惠金融体系具有重要的作用。 关键词：社会资本；农民工；普惠金融 中图分类号：F302.2 文献标识码：A 文章编号：1009-9107（2015）02-0043-08 一、问题的提出 创业活动是指创业者将自己已经拥有的资源进行优化整合，从而创造出更多经济或者社会价值的过程。创业活动是促进一个国家乃至全球经济发展的内生力量，也是促进就业的重要途径。近年来，“空心村”问题日益严重，贫困地区的发展面临着严重的困境，空巢现象成为制约“新农村”运动发展的主要瓶颈1。农民创业特别是掌握一定生产技术的农民工返乡创业，将农村的资源优势转化为比较优势，进而促进农村经济社会的发展，将为解决“三农”问题提供持续的内在动力。2010年中央一号文件明确提出：“完善促进创业带动就业的政策措施，将农民工返乡创业和农民就地就近创业纳入政策扶持范围。”如何有序推进农民工创业成为国内外学者关注的热点。 创业则必须要有创业资金，而资金的缺乏恰恰是制约农民工创业的主要因素，既有的研究表明，社会网络对农户创业融资活动有着重要的影响，社会网络可以有效弥补农村地区正规金融发展滞后的缺陷，缓解农户借贷难的问题，在正规金融越不发达的地区，民间借贷对农户创业融资的影响也就越大2。近几年以来，西部地区经济有较快的增长，个体工商户数量和私营企业不断增加，由于农民工创业者对风险投资机构和银行信贷功能认识不足，融资难目前仍然是制约农民工创业的重要因素3。党的十八届三中全会提出“发展普惠金融，鼓励金融创新，丰富金融市场层次和产品”。普惠金融体系是指能有效、全方位为社会各个阶层和团体提供服务的金融体系，实际上就是让金融服务更好地支持实体经济发展，包括创业活动，促进经济增长。中国作为一个典型的关系型社会，农民工凭借血缘关系、姻亲关系和人情来往建立起来的社会网络对农民工创业融资方式的影响，便是一个非常值得关注的问题。如何将社会网络作用于农民工乃至农户借贷行为也是普惠金融体系发展的方向，因此，研究社会资本视角下的农民工创业融资方式问题对发展普惠金融具有重要的意义。 二、文献综述及理论分析框架 中国农村是典型的“关系社会”，费孝通在乡土中国一书中指出中国传统乡土社会中存在着差序格局：中国人传统的社会关系网络是以血缘、亲缘和地缘为纽带，处在社会关系之中的人如同把一块石头丢在水面上所产生的波纹，如同泛开的涟漪一般，每个人都是一个中心，由自己延伸开去，沿着个人、家庭、社会向外延伸，按照与自己的距离体现出社会关系的亲疏程度4。农民工虽然长年在外务工，但是根在农村，仍然保留有乡土社会的“差序格局”思维模式，维系着传统的社会网络，这种社会网络对他们的就业问题产生了深远的影响，来自亲戚好友的帮助有助于农村劳动力获取非农工作5，拥有较为广泛社会关系网络的农民工更加倾向于从事自我雇佣的活动6。农民工创业是他们解决就业和脱贫致富的手段之一，创业需要足够资金用于开创事业和流转，创业资金的筹措表面上只是一个金融问题，实质上是农民工在乡土社会的社会网络中如何汲取资源的问题。 基于社会资本视角的农户借贷需求行为研究一直是学界的热点话题，大量文献从信息不对称角度考察了社会资本与农户信贷的关系。因信息不对称所导致的逆向选择和道德风险等问题是农村金融市场发育不完备的主要原因，社会资本的存在则有利于缓解由信息不对称所带来的各种问题。社会资本缓解信息不对称问题的机制主要如下：一是社会资本可弥补农民工抵押品的缺陷；二是社会资本可以传递给资金供给者所需要的农民工创业者信息，有效降低了监督成本和交易成本，提高农户的还贷率。三是社会网络的成员彼此十分了解，信誉不佳的借款者容易被识别出来而被排除在外，相互监督的成本较低，有效降低了逆向选择和道德风险的问题7，8。胡枫等研究也表明，社会网络对农户获得有效借贷的可能性以及借贷实际额度均具有显著的正向影，表明具有强烈“差序格局”特征的社会网络确实有助于农村家庭获得借贷，与非正规渠道有效借贷相比，社会网络对正规金融机构有效借贷的影响更大9。但是，也有学者对此持有不同的意见，王修华等采用农户微观调查数据对社会网络与正规金融机构贷款的可获性进行了实证检验，结果表明，随着农户的强关系网络规模增加，农户正规机构贷款可获性反而有所降低10。以社会资本为基础的农户民间借贷行为是传统乡土社会的主要特点，社会资本是农户弱化流动性约束的重要手段，但其规模和作用随社会转型和经济发展而渐渐趋于弱化，其可持续性和稳定性都还需要进一步深入讨论11。 总体而言，围绕社会资本与农户借贷行为这一主题，国内外学者已经进行了大量且卓有成效的探索性研究工作，并取得一系列较高水平的研究成果，但关于社会资本与农户借贷行为的关系研究仍然存在一些争议，并且研究也存在一定的局限性：第一，学者们从各个角度论证了社会资本对农户正规借贷与非正规借贷行为的影响，研究内容大多为社会资本对农户是否能获得有效贷款的影响，对农民工创业融资问题的研究较少。第二，既有的研究集中在社会资本对农户正规借贷与非正规借贷行为影响的领域，对融资方式选择的研究较少。第三，实证研究的方法的主要以二元Logi