某上市公司主流程及部门结构设计

南粤物流发展战略研讨,海问咨询2006年3月31日,2,战略研讨会的内容,1、公司战略的构成及本次研讨的成果2、南粤物流发展愿景与目标3、南粤物流的发展模式4、业务增长途径及手段分析框架5、后续工作的安排,3,战略研讨会的内容,1、公司战略的构成及本次研讨的成果2、南粤物流发展愿景与目标3、南粤物流的发展模式4、业务增长途径及手段分析框架,4,各层次战略计划的侧重点各不相同,公司,经营中心（事业部）,业务单元,使命、远景、目标长期/财务目标公司发展模式业务群及业务单元组合投资分配大型发展机遇,业务单元组合投资分配相关增长机遇创造和利用协同效应,发展何种产品，在哪个市场，哪个地域竞争如何竞争价值定位竞争优势来源相关增长机遇,5,决定因素,典型活动,公司发展模式决策的重要性/风险/时间限制机构成熟度业务业绩行业动态,集权分权,经营,战略计划,职能管理,经营管理,战略管理,控股公司,相互关联/整合程度,独立的,共享核心能力,共享业务系统,同一业务系统,战略指导方针,财务,公司总部在战略规划中的职责取决于其在公司管理中的角色，根据南粤物流的情况，本部的战略规划研讨定位于公司战略的层次,下达细致的战略方向与目标，制订、审批业务单元战略提出并推进投资计划领导运营系统的改善介入每月的财务及营运审核，并负责主要议题的决策,下达明确总体战略目标、制定、审核、批准业务单元战略每季度进行财务及营运审核,提供战略方向，指导、审核、批准修正业务单位建立的战略每季度审核财务及营运成果,几乎不参与业务单元战略的在非常情况下介入下属业务单位的营运，以确保它们达标无误,6,本次的研讨目标主要有4个,公司,经营中心（事业部）,业务单元,使命、远景、目标长期/财务目标公司发展模式业务群及业务单元组合投资分配大型发展机遇,本次研讨的目标：1、使命、愿景、目标的明确2、企业长期/财务目标的明确3、公司发展模式明确4、业务增长途径及手段分析框架的明确,7,战略研讨会的内容,1、公司战略的构成及本次研讨的成果2、南粤物流发展愿景与目标3、南粤物流的发展模式4、业务增长途径及手段分析框架,8,企业使命、愿景、目标是企业发展战略规划的起点,指导企业如何运行的指导性方针是企业在一定时间内发展的总体设想应具有全局性、长远性和纲领性 最好严格限制，仅在内部使用,战略,公司经营的阶段性结果是什么？企业战略经营活动的预期成果 结合实际和愿景的量化指标 在具体时间段内实现 可以分解为企业本部和子公司的短期目标,目标,9,使命：公司为什么存在,TNT：为客户在全球递送货物和文件，并提供超越他们期望的服务。通过可靠与高效 的递送和物流解决方案为客户创造价值。联邦快递：致力成为最值得加盟的机构、最佳的服务供应商和同业中最佳的品牌宝供：为客户提供优质高效的物流供应链服务的全面解决方案，以支持客户的发 展，为推动行业发展和员工进步做出不懈的努力。作为回报，我们会得到不 断提高的市场占有率和合理的利润,部分公司的使命,我们的使命,为客户提供服务，为股东赢得价值，为员工创造机会 致力成为中国最出色的物流及高速公路服务商 ,10,对公众投资者负责：持续创造价值,对客户负责：提供快速、便捷的服务，满足每一位客户的需要,对集团负责：安全、稳健地营造物流与融资平台，有力支持集团的发展,对员工负责：为优秀员工发展提供机会，为优秀人才提供舞台,指导战略和组织的发展 描述一个鼓舞人心的事实 可以在一个特定时期内实现 主要是为内部人员提供指导（有些口号也可提供给外部人员）,公司愿景,南粤物流明确提出了成为泛珠三角区域及中国物流及中国高速公路相关服务龙头企业的企业愿景,11,考虑到南粤物流作为交通集团控股的子公司和H股上市公司，南粤物流的未来3年的经营目标有3个部分组成,战略目标,企业规模,市场价值股价总股数,行业地位,营业收入,总资产,净资产,增长能力,每股盈利,净资产收益率,风险控制,12,目前南粤物流已经成为泛珠三角区域及高速公路相关服务的龙头企业,股东对公司的要求招股说明书：成为“泛珠三角区域及中国物流及高速公路相关服务的龙头企业”广东省交通集团现代物流发展规划：成为集团内第二家上市公司，建立起广东省交通集团发展现代物流的基础将现代物流发展成为集团的主导产业之一和利润增长点,注： 数据来源：中国物流与采购联合会 数据时间：2005年11月12日,13,注：主要物流企业收入年复合增长率设定为15%，基准数为2004年各公司营业收入,公司高层的期望：公司收入在三年内翻一番,南粤物流如要提高在中国物流行业的地位，营业收入需有大幅的提升,2008年公司主营业务收入目标：80亿人民币,单位：万元,14,在企业价值方面，南粤物流的公司股票价格的增长，至少需要保持国有企业H股上市公司的平均增长水平,基准数：2005年10月，公司在香港上市，发行价格3.45港元,注：未考虑股票增发，假定股票全流通,15,同时，公司股票每股盈利应保持年均30%左右的增长,每股盈利必须接近于股价增长，以支持股价的持续平稳上升,股票发行时市盈率为11.77,投资者认可南粤物流的发展前景,公司要向投资者证明自身发展潜力,每股盈利复合增长率需要保持在30%左右,2008年每股盈利为0.67港元*,注：未考虑股票增发，假定股票全流通,16,预计3年后南粤物流财务目标,测算假设：未考虑股票增发，假定股票全流通；股份总数：417641867资产负债率：70%,17,战略研讨会的内容,1、公司战略的构成及本次研讨的成果2、南粤物流发展愿景与目标3、南粤物流的发展模式4、业务增长途径及手段分析框架,18,集团公司的发展主要有三种模式,资本运作导向模式,产业运作导向模式,综合导向模式,以产业经营为工具，通过资产重新组合，资产包装上市或是买卖企业等方式从资本运作中获利,通过自身发展或资本运作的方式，进入和整合某一行业，通过产业重组来实现行业领导地位，获取高额行业经营回报,资本运作导向模式和产业运作模式的结合。一方面以自身发展或资本运作进入产业并强化其地位,获取行业回报;同时依据对经营状况的了解和对市场时机的把握，通过既定企业或产业的权益交易, 获取资本运作收益,19,这三种模式的经营理念和对外部经营环境的要求有较大的差异,资本运作导向模式,产业运作导向模式,综合导向模式,战略控制重点,以资本运作为主，获取资本运作收益,明确的行业领先概念，获取产业经营利润,结合同时进行产业经营与资本运作的优势，获取产业经营和资本运作回报,投资组合管理,行业竞争战略价值链管理重组与整合,产业经营和资本运作的灵活运用,金融/投资风险利率风险股市风险企业运作风险企业转让风险,经营风险竞争风险整合风险企业运作风险,金融/投资风险经营风险,成熟的资本市场,产业基础和经营能力资产流动性强较高的产业集中度,前2种模式的要求较为宽松的监管环境市场的相对封闭,20,不同模式下的核心能力、管理模式和集团的核心职能也有较大不同,资本运作导向模式,产业运作导向模式,综合导向模式,价值发现能力风险评估与控制能力资产运作能力投资组合管理能力灵活决策能力变现能力,融资能力价值创造能力产业兼并和整合能力产业经营能力公司价值管理能力,前2种模式所需能力的综合协调控制能力时机把握和创造能力,投资/财务(控股)管理模式,战略控股管理模式操作控股管理模式,混合管理模式，即投资/财务(控股)管理模式加战略控股管理模式,财务/资产管理风险评估和控制投资/收购兼并监控变现,战略和规划产业经营和运作监控/投资管理财务/资产管理收购兼并兼并之后的整合,前2种模式核心职能的综合,21,选择南粤物流发展模式应综合考虑该发展模式对企业愿景的支撑作用、该模式对企业的适用性和企业运用该模式的难度,南粤愿景,适应性,发展模式,应用难度,22,选择南粤物流发展模式的依据首先是该模式能否支撑企业愿景的实现,资本运作导向模式,产业运作导向模式,综合导向模式,实现南粤物流的规模扩张,提升各行业的竞争地位,核心竞争能力的培养,收入目标的实现,盈利目标的实现,其它战略目标的实现,支撑南粤愿景实现的综合评估,集团有发展产业的初衷,23,其次是南粤物流对这三种发展模式的适用性,资本运作导向模式,产业运作导向模式,综合导向模式,优势,劣势,见效快,可以充分发掘经济转型中产业重组所产生的巨大效益建立南粤物流的产业基础,经营灵活，充分把握市场机会在发挥既有专长的同时，逐步培养产业运作经验,不是南粤物流所擅长的模式，操作困难无法充分发掘产业重组所蕴含的巨大利润金融运作有较高风险,产业重组与培养需要一定时间缺乏职业经营者队伍,对核心能力及总部职能的要求很高经营重点不明确，在两者间摇摆证券市场的规范化会降低综合模式的灵活性,中等,对南粤物流管理能力提出了更高的要求，但灵活性和发展机会大，适应性中等,低,24,接着是南粤物流运用这三种发展模式的经营难度,资本运作导向模式,产业运作导向模式,综合导向模式,25,最后通过综合分析明确南粤物流的发展模式选择,资本运作导向模式,产业运作导向模式,综合导向模式,经营难度,综合评估,愿景支撑,适应性,中等,中等,低,.,26,战略研讨会的内容,1、公司战略的构成及本次研讨的成果2、南粤物流发展愿景与目标3、南粤物流的发展模式4、业务增长途径及手段分析框架,27,企业增长有多种策略，关键是如何根据企业自身的情况进行选择增长的途径和增长的方法,28,首先需要对各业务组合的策略和业务增长的领域有明确的构想,市场/客户,产品/服务,新的,新的,现有,现有,市场拓展,增加市场份额,多元化,纵向一体化,是否应该坚持主营业务?应该如何综合平衡在各个不同产品组合上的经营管理力度?,应该着重国内哪个市场?是否应该考虑进军国际市场?应从哪个地区开始?,29,南粤物流的生产资料物流业务分析,市场/客户,产品/服务,新的,新的,现有,现有,市场拓展,增加市场份额,纵向一体化,增加市场份额：目前的产品/服务在现有市场已处于垄断地位，市场份额增长的空间较小市场拓展：现有产品/服务的市场拓展有较大难度外省高速公路3大材料的供应市场有较高的政策性保护其它行业（客户）的的3大材料供应市场的竞争强度较高，南粤物流自身的竞争能力较弱，盈利能力较差,利用南粤物流现有的优势，进入物流行业的其它环节,原材料生产及配送环节的市场竞争强度较高，对南粤物流的经营能力要求较高，进入有较大风险,多元化,30,目前我国的物流服务行业仍处于早期发展阶段,诞生,成长,扩张,全球发展,阶段,特征,出现对物流外包服务的需求低增值服务，如仓储和运输是外包服务的主要内容传统的企业内部物流方式开始受到影响,物流服务的用户群体快速增长，对物流服务的宽度和深度提出了更多的要求物流服务商数量快速增长，开始客户资源、人力资源等方面的竞争存在一定的增值服务需求，但还未作为业务增长的重点,物流外包成为企业的惯例，并成为企业集聚核心能力应对竞争的主要方式物流服务市场的集中度通过整合开始提高，出现领导企业物流服务在供应链的扩张，开始改变行业传统的商业模式,国际性的物流服务商提供基于客户的解决方案物流服务商的分工与合作供应链资源的优化和整合,中国目前的状况,31,参与物流服务市场竞争的企业主要有五类,类型,企业,优势,劣势,传统运输企业,中远外运,长期合作的传统运输客户港务局、海关等政府部门的良好关系,服务种类有限,邮政系统,中国邮政,遍布全国的网络，同时拥有专列、汽车等运输工具政府色彩，部分特权和国外大型公司的合作关系,服务种类有限经营管理能力,制造厂商/流通企业,海尔TCL,拥有汽车和仓库等物流资源较为完善的国内配送网络自有业务基础,难以实现规模经济和企业原有核心竞争能力偏离,国内物流企业,PGL,较强的资源整合能力专业化的经营管理能力,没有实现规模经济缺乏实现规模扩张的资源,国外物流企业,APL马士基物流,国际网络和规模经济知名品牌和较高的服务质量较强的资源整合能力较强的资金实力,政策限制国内市场的了解缺乏国内的网络,32,汽车、家用电器和服装行业是最有潜力的客户行业,不同行业的业务机会评估,33,物流行业的价值链主要有六个环节,生产、销售待运输物品付款,承担职能,低运输成本货物按时、安全到达掌握货物在途状态,选择运输方式、货代或者承运商生产或者运输计划订单处理仓储管理运输单证管理,满足对货主在总物流成本和物流服务质量方面的承诺低运输成本掌握货物状态,集中零散的货源单证处理预付运费并向货主收款收货货物暂存寻找合适的承运公司,货主的运价和货运公司结算价之间利差最大可选货运公司、运力充足,同时具备货代职能单证审核安全检验货物暂时储存货舱配载货舱装卸,地面处置费收入最大化尽早知悉运输需求,负责货物货站到货站之间的运输单证审核,货舱利用率最大化运价尽量高有稳定的、可预测的货源,货舱装卸货物检验单证审核货物暂储通知收货人或者代理公司提货,地面处置费收入最大化代理公司和提货人及时提货,货场提货，预付提货费用从货场到收货人的派送,派送收费尽量高派送运输需求集中,货场提货，支付提货费用或者接收代理公司派送的货物货物验收,运输费用低货物按时、安全到达掌握货物在途状态,需求,34,不同的价值链环节的收益潜力有较大差别,收货人,出发地货代,出发地货场,承运商,目的地货场,目的地货代,代理费,地面处置费,承运费,地面处置费,送货费,%,出发地货代,出发地货场,承运商,目的地货场,目的地货代,货主,单位：元/吨,物流价值链收益能力示意图,%,%,%,%,35,综合考虑南粤物流的优劣势和市场机会，投资货站或物流园区业务可能是较好的选择,？,？,？,？,36,通过深入了解物流行业的特性，结合南粤物流自身的特点，选择南粤物流发展物流业务的模式,可能的模式（假设）,业务模式定位关键问题,解决思路,假设发展模式一：物流园区租、售管理服务假设发展模式二：基于物流园区的物流代理、物流仓储管理假设发展模式三：拓展物流价值链，提供更全面的物流服务,建成怎样的物流园区？面向什么物流市场（货运、快递、物流外包）？面向什么行业市场（汽车、家电、电子产品、零配件 ）确定客户后，应提供哪些服务和仓储设备？应提供哪些延伸服务和特色服务？进入物流业的哪个细分市场和环节？进入哪个物流市场（货运、快递、物流外包）？进入什么行业市场（汽车、家电、电子产品、零配件？）进入物流价值链的哪个或哪些环节？提供哪些服务？,从客户市场角度研究物流业，即找到园区的客户群、服务需求、市场机会，由此研究物流园区的合适定位、发展规划从参与竞争角度研究物流业，即判断是否有发展机会、所需能力和资源，由此研究进入的合适定位、发展规划,37,南粤物流的高速公路服务区业务分析,市场/客户,产品/服务,新的,新的,现有,现有,市场拓展,增加市场份额,纵向一体化,增加市场份额：未来交通集团控股的服务区预计86对，目前南粤物流拥有43对，有较大的市场增长空间市场拓展：外省高速公路服务区的承包经营,高速公路服务区周边其它业务（地产）的开发,其它增值服务,多元化,38,南粤物流的智能交通业务分析,市场/客户,产品/服务,新的,新的,现有,现有,市场拓展,增加市场份额,纵向一体化,增加市场份额：目前的产品/服务在现有市场已处于垄断地位，市场份额增长的空间较小市场拓展：现有产品/服务的市场拓展有较大空间业务已初步形成核心竞争能力业务市场进入壁垒已开始降低,现有技术、产品在其它行业的应用,新产品、技术的应用,多元化,39,从目前南粤物流现有业务的市场潜力来看，依靠现有业务实现企业愿景目标的难度较大,生产资料物流,高速公路服务区,智能交通,市场容量及增长潜力,市场份额的增长潜力,新市场进入的壁垒,市场竞争的强度,核心竞争能力,对南粤物流愿景的支撑,广东省高速公路建设放缓未来3年市场容量下降,目前处于市场垄断地位原材料招投标可能导致市场份额的下降,产品/服务差异性较低客户转换成本较低有一定的规模经济和资本要求价格竞争是主要竞争手段,新市场的集中度较高有较强的政策保护,有待培养,营业收入的增长不能支撑愿景目标实现的要求盈利能力的增长不能支撑愿景目标实现的要求,交通集团控股服务区将达到86对，目前拥有43对,目前处于市场垄断地位,服务具有自然垄断性客户转换成本较高,油站业务进入壁垒较高餐饮、便利店等业务开始出现市场招标,有待培养,营业收入的增长能支撑愿景目标实现的要求盈利能力的增长能支撑愿景目标实现的要求,未来3年我国高速公路建设进入低潮期,广东省处于市场垄断地位其它市场有提