流动资产管理-财务管理-客观题作业.doc

习题十一一、单选题1某企业全年需用A材料2400吨，每次订货成本为400元，每吨材料年储备成本12元，则每年最佳订货次数为（ ）次。A12 B6 C3 D42对信用期限的叙述，正确的是（ ）。A信用期限越长，企业坏账风险越小 B信用期越长，表明客户享受的信用条件越优C延长信用期限，不利于销售收入的扩大 D信用期限越长，应收账款的机会成本越低3在下列各项中，属于应收账款机会成本的是（ ）。A收账费用 B坏账费用 C应收账款占用资金的应计利息 D对客户进行信用调查的费用4给定的信用条件为“1/10，n/40”,则其含义为（ ）。A付款期限为10天，现金折扣为1%，信用期限为40天 B信用期限为40天，现金折扣为1/10 C如果在10天内付款，可享受1%的现金折扣，否则应在40天内按全额付清 D如果在10天内付款，可享受10%的现金折扣，否则应在10天内按全额付清5下列项目中属于持有现金的资金成本的是（ ）。A现金管理人员工资 B现金安全措施费用 C现金被盗损失 D现金的再投资收益及采购员的差旅费 B采购机构的基本开支6某种材料全年的消耗总额为54万元，资金周转期为20天，其资金占用量为( )元。 A1 500 B27000 C30000 D600007在基本模型下确定经济批量时，通常应考虑的成本是 ( )。 A订货成本 B储存成本 C缺货成本 D订货成本和储存成本 二、多项选择题 1下列项目中，为了满足现金的交易性需要而产生的活动是( )。 A支付工资 B取得银行借款 C购买股票 D临时采购原材料 E交纳所得税 2公司持有现金的原因主要是为了满足( )。 A交易性需要 B预防性需要 C投机性需要 D收益性需要 E流动性需要 3用成本分析模式确定最佳现金持有量时，应予以考虑的成本费用项目有( )。A现金管理费用 B现金短缺成本 C现金置存成本 D现金与有价证券的转换成本 E现金资本成本 4企业用来加速收款，提高现金的周转速度的方法有( )。 A集中银行 B运用“浮游量” C控制现金支出时间 D锁箱系统 E派人收取支票并存人银行 5企业为满足预防性需要而置存的现金余额主要取决于( )。 A企业对现金流量预测的可靠程度 B企业的借款能力 C企业愿意承担风险的程度 D企业在金融市场上的投资机会 E业务量的大小 6为获得最大收益，企业可将闲置资金可以投资于( )。 A长期债券 B国库券 C可转让大额存单 D回购协议 E企业股票 7确定最佳现金持有量的常见模式有( )。 A成本分析模式 B存货模式 C现金周转模式 D随机模式 E概率模式 8在下列项目中，属于应收账款管理成本的有( )。 A对客户的资信调查费用 B收账费用 C坏账成本 D收集相关信息的费用 E应收账款账簿记录费用 9企业通常采用“5C”评分法分析信用受评人(客户)的信用质量，确定其风险等级，那么“5C”是指( )。 A品德 B能力 C资本 D抵押品 E条件 10如果企业制定的信用标准较严，只对信誉好、坏账损失率低的客户给予赊销，则会( )。 A扩大销售量 B减少销售量 C增加坏账成本 D减少坏账成本 E增加应收账款的机会成本 11应收账款的信用成本是指企业持有一定应收账款所付出的代价，包括( )。 A机会成本 B管理成本 C短缺成本 D转换成本 E坏账成本 12信用条件是指公司要求客户支付赊销款的条件一般包括( )。 A.信用期限 B现金折扣 C折扣期限 D坏账损失率 E信用标准 13关于现金折扣，正确的表述有( )。 A现金折扣是在客户提前付款是给予的优惠 B现金折扣不可能扩大销售量 C如果某企业的折扣政策为“210”，则表示10天内付款，可享受2的折扣 D现金折扣是企业对客户在商品价格上所做的扣减 E企业在决定折扣政策时，要考虑折扣所能带来的收益和成本孰低孰高，权衡利弊，选择判断 14为了防范和控制应收账款的信用风险，一般可采取的方式有( )。 A建立客户档案 B修订信用政策 C建立信用额度 D加强收账管理 E信用报告制度 15企业制定的信用标准过高，可能导致的结果有( )。 A减少收账费用 B扩大销售收入 C增加坏账成本 D降低违约风险 E扩大市场占有率 16对客户进行资信评估时应考虑的因素有( )。 A信用品质 B偿付能力 C资本和抵押品 D经济状况 E盈利能力 17下列属于经济订货量基本模型设立的假设条件有( )。 A企业能够及时补充存货 B允许缺货 C存货集中到货，而不是陆续到货 D不考虑现金折扣 E企业现金充足，不会因现金短缺而影响进货 18在确定经济订货量时，下列表述正确的是( )。 A经济订货量是指通过安排合理的进货批量和进货时间，使存货的相关总成本最低的采购批量 B随每次进货批量的变动，订货成本与储存成本呈反方向变化 C购货成本的高低与每次进货批量成正比 D储存成本的高低与每次进货批量成反比 E年储存总成本与年订货总成本相等时的采购批量，即为经济订货量 19下列项目中与存货经济批量无关的是( )。 A储存变动成本 B年度计划存货需求量 C存货单价 D存货的短缺成本 E订货变动成本 20下列项目中，属于存货的储存变动成本的有( )。 A.存货占用资金的应计利息 B仓库费用 C仓库折旧 D库存短缺紧急额外购人成本 E存货的破损变质损失 21下列各成本中与存货决策有关的是( )。 A.订货成本中的变动性成本 B变动性储存成本 C允许缺货条件下的缺货成本 D存货的购置成本 E固定性储存成本22经济订货批量( )。 A.与存货的年度总需求量成正比 B与每次订货的变动成本成反比 C.与单位存货的年储存成本成反比 D与存货的购置成本成正比 E与缺货成本成正比 23下列关于存货管理的ABC分析法描述正确的是( )。 A. A类存货金额巨大，但品种数量较少 BC类存货金额巨大，但品种数量较少 C. 对A类存货应重点控制 D对C类存货应重点控制 E对存货进行分类的标准是金额标准 24在存货管理的ABC法中，对存货进行分类的标准包括 ( )。A数量标准 B质量标准 C重量标准 D金额标准 E效益标准 三、判断题 1企业为满足交易性需要所持有的现金余额主要取决于企业销售水平。 ( ) 2企业的最佳现金持有量通常等于满足各种动机所需的现金余额之和。 ( ) 3所谓现金浮游量是指企业账户上现金余额与银行账户上所示的存款余额之间的差额。 ( ) 4信用风险是指公司不能收回赊销商品的货款而发生坏账损失的可能性。 ( ) 5如果企业放宽信用标准，则会增加销售量，减少企业的坏账损失和应收账款的机会成本。( ) 6信用标准是指公司决定授予客户信用所要求的最低标准如果客户达不到该项信用标准，就不能享受公司按商业信用赋予的各种优惠，或只能享受较低的信用优惠。 ( ) 7企业应根据收账费用、坏账损失、应收账款的平均收回日数三者的关系，制定收账政策或修改原有的收账政策。 ( ) 8企业花费的收账费用越多，坏账损失就会越少，并且平均收账期也会越短。 ( ) 9账龄分析可以向分析人员显示客户的欠款金额、欠款期和偿还欠款的可能时间。 ( ) 10一般来讲，当某种存货数量比重达到70左右时，可将其划分为A类存货，进行重点管理和控制。 ( ) 11订货成本与企业的每次订货的数量无关。 ( ) 12只有当应收账款所增加的盈利超过所增加的成本时，才应当放宽信用条件。 ( ) 三、计算题1某公司预计全年需要现金40万元，该公司的现金收支状况比较稳定，因此当公司现金短缺时，公司就准备用短期有价证券变现取得，现金与有价证券每次的转换成本为50元，有价证券的年利率为10，请利用存货模式计算该公司的最佳现金持有量、最低现金持有成本和有价证券的最佳交易次数。2某企业的原料购买和产品销售均采用商业信用方式，其应收账款的平均收款期为120天，应付账款的平均付款期为40天，从原料购买到产成品销售的期限平均为100天。要求：(1)计算该企业的现金周转期。 (2)计算该企业的现金周转率。(3)若该企业现金年度需求总量为250万元，则最佳现金持有量为多少?3某公司只生产一种产品甲产品，该产品所耗用的主要原材料为P材料，制造一个甲产品需要2.4千克P材料。假定该公司每年生产12000个甲产品，且在整个一年中甲产品的需求量非常稳定，公司采购P材料每次的变动性订货成本为200元，单位材料的年储存成本为8元。 要求：(1)P材料的经济订货批量是多少? (2)经济批量下的存货总成本为多少?(3)每年最佳订货多少次?4某书店准备进一批心理学畅销书，该书定价为每本30元，该书以1000本作为基本订货单位安排订货，安排每次订货的成本为40元，该书每月的需求量为20000本，每本书的月储存成本为0.10元。要求：(1)该书的经济订货批量是多少? (2)每月最佳订货多少次?5、某人拟于明年年初借款42000元，从明年年末开始，每年年末还本付息额均为6000元，连续10年还清。假设预期最低借款利率为8，问此人是否能按其计划借到款项? 已知：(PA，7，10)7.0236，(PA，8，10)6.7101。6、某企业集团准备对外投资，现有甲、乙、丙三家公司可供选择，这三家公司的年预期收益及其概率的资料如下表所示：市场状况概 率 年预期收益（万元） 甲公司 乙公司 丙公司 良 好 一 般 较 差0.30.50.2402055020-580-20-30要求：(1)计算三家公司的收益期望值； (2)计算各公司收益期望值的标准离差； (3)计算各公司收益期望值的标准离差率； (4)假定你是该企业集团的稳健型决策者，请依据风险与收益原理做出选择。7振兴公司发行5年期的债券，面值为1000元，付息期为1年，票面利率为10。要求：(1)计算市场利率为8时的债券发行价格； (2)计算市场利率为12时的债券发行价格。8某公司采用融资租赁方式于2001年年初租人一台设备，价款为200000元，租期4年，租期年利率10。(PA，10，3)2.487，(PA，10，4)3.170。 要求：(1)计算每年年末支付租金方式的应付租金； (2)计算每年年初支付租金方式的应付租金； (3)试分析二者的关系。9某公司2000年销售产品10万件，单价50元，单位变动成本30元，固定成本总额100万元。公司负债60万元，年利息率为12，每年支付优先股股利10万元，所得税率为33。 要求：(1)计算2000年边际贡献； (2)计算2000年息税前利润总额； (3)计算该公司2001年复合杠杆系数。 10、新发公司拟筹资1 000万元，现有甲、乙两个备选方案。有关资料如下表所示： 筹资方式甲方案乙方案筹资额(万元)资本成本筹资额(万元)资本成本 长期借款 债 券 普通股20030050091012180200620910.512 合计1000l000要求：确定该公司的最佳资本结构。 11某企业有四种现金持有方案，各方案有关成本资料如下表所示：项 目甲乙丙丁现金持有量（元）15000250003500045000机会成本10101010短缺成本（元）8500400035000 要求：计算该企业的最佳现金持有量。 12、某公司现金收支平稳，预计全年(按360天计算)现金需要量为250000元，现金与有价证券的转换成本为每次500元，有价证券年利率为10。计算：(1)最佳现金持有量； (2)最低现金管理总成本、固定性转换成本、持有机会成本； (3)有价证券交易次数、有价证券交易间隔期。 13、某公司预计年耗用乙材料6000千克，单位采购成本为15元，单位储存成本9元，平均每次进货费用30元，假设该材料不存在缺货情况。试计算：(1)乙材料的经济进货批量； (2)经济进货批量下的总成本； (3)经济进货批量的平均占用资金；(4)年度最佳进货批次。 父亲的格局决定家庭的方向一个家庭的福气运道，不是凭空出现的，它是家庭成员共同努力得来的。家庭要想和谐兴旺，首先要走对方向，父亲的格局就决定着家庭的发展方向。曾国藩曾说：“谋大事者首重格局”,心中格局的大小，决定了眼光是否长远，眼光是否长远又决定了事物的成败。家庭的发展不是一个一蹴而就的过程，家庭需要经营，需要规划。由于社会分工的不同，父亲作为家庭中的男性，承担着家庭领导者的职能，是家庭“权威”的代表。作为家庭列车的火车头，父亲的眼光要远，格局要大，只有父亲的格局大，才能确保家庭的发展方向不出错。老话说“不是一家人，不进一家门”,人的一生中有大部分时间都在家庭中度过，观念、思想等都会通过家人间潜移默化的影响来传递。如果父亲有一个大格局，那在他的妻子、后辈子孙都会受到好的影响。在家庭生活中，父亲有大格局，就是在家庭遭遇困难或变故时