（政治经济学专业论文）企业经营者寻租行为的经济学分析.pdf

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( 二) 此时委托人不可能实现效用最大化，那么这种外部负效用是否一定能 够给代理人的寻租行为带来外部正效用? ( 三) 在什么情况的条件下代理人只得到该机会的保留效用( 代理入接受企 业合同s ( ) 中得到的期望效用不小于不接受企业合同中得到的最大期望效用) ? ( 四) 针对企业经营者的寻租行为的博弈分析的结果，得出相应的选择激励 约束的方式。同时激励约束机制如何从整体上构建? 关键词：企业经营者寻租行为博弈分析激励约束机制 山东大学硕士学位论文 a b s t r a ( 玎 t h ep r o m i n e n tp r o p e r t yo fm o d e r ne n t e r p r i s es y s t e mi ss e p a r a t i o no f c 3 w n e r s h i p a n d m a n a g e m e n t ，t h e o w n e ro f e n t e r p r i s e w h os u b m i t s p r o f e s s i o n a lo p e r a t o rm a n a g e st h ee n t e r p r i s e ，f o r m st h ec o n n e c t i o no ft h e ：o m m i s s i o na n dt h ea g e n t m e n t 。u n d e rt h es y s t e mo ft h ec o m m i s s i o na n d ：h e a g e n t m e n t ，e a c hb e n e f i to ft h ee n t e r p r i s eo w n e r s h i pa n dm a n a g e m e n t l i e si nt h ec o m b a t i o no fe a c ho t h e ro nt h ei m p e r s o n a l i t y 。t h eo w n e r s h i p a n dm a n a g e m e n to ft h ee n t e r p r i s eh a v ed i f f e r e n tb e n e f i tg o a l ，a n dh a v et h e m o d et or e a l i z et h ee a c hb e n e f i t at h em a n a g e ro fe n t e r p r i s ei sp r e s i d e ro f e v e r y d a ym o v e m e n t 。a st ot h ea s y m m e t r yo fi n ：o r m a t i o na n dt h eo w n e r ：h a n c eb e h a v i o rb e t w e e nt h eo w n e ra n dt h em a n a g er i ti sp o s s i b l et o a d o p tt h ea c t i o nt od a m a g et h eo w n e r ，t or e a l i z et h em a x i m u mo fs e l f a v a i l 。t h i sb e h a v i o ri si n t i t u l e da st h er e n t - - s e e k i n gb e h a v i o ro fm a n a g e r 。 f o rt h ee s s e n c e ，t h eb e h a v i o ro fm a n a g e ri st h ei s s u eo ft h e 3 w n e r m a n a g e rt h e o r y a n dt h e s e e k i n gt h e o r y 。t h e s t a n d a r do ft h e 。m a l y z i n gr e n t 一s e e k i n g - b e h a v i o ro ft h ee n t e r p r i s em a n a g e r i st h et h e o r yo f h eo w n e ra n dt h em a n a g e r 。t h ek e yo fp r o b l e mi sh o wt o d e s i g n a e f f e c t i v em e c h a n i s mi no r d e rt ok e e pa w a yt h er e n t - s e e k i n gb e h a v i o ro f h ee n t e r p r i s em a n a g e r 。 u n d e rt h ec o n n e c t i o no ft h eo w n e ra n dt h em a n a g e r ，t h i sa r t i c l et h a t r e s e a r c h st h ee m p h a s e sa r e ： 3 虫奎奎兰堡主兰篁笙苎 f i r s t ：i ti si m p o s s i b l et or e m o v et h es i d ee f f e c tf o rt h eo w n e rn o m a t t e rw h a tt h eo w n e ra d o p t sa n ym e a s u r e sa st ot h em a n a g e ra d o p t s a c t i o n ；a n dt h a t ，w h a tt h es t r a t e g yo ft h eo p t i m i z a t i o ni sf o rt h eo w n e r 。 s e c o n d ：t h i st i m e ，i ti si m p o s s i b l et or e a l i z et h em a x i m u mo fe f f e c tf o rt h e o w n e r ，i st h a tt h es i d ee f f e c tt oc a r r yt h ep l u se f f e c tf o rt h er e n t 一s e e k i n g b e h a v i o ro ft h em a n a g e r 。t h i r d ：o n l yt og e th o l do ft h ee f f e c to f c h a n c ef o r t h eo w n e r 。f o u r t h ：o i lt h eb a s i so ft h er e s u l t ，w eg a i nt h ef a s h i o no ft h e i n s p i r a t i o na n d t h er e s t r i c t i o n ，a tt h es a m et i m e ，h o wt o d e s i g nt h e m e c h a n i s mo fr h ei n s p i r a t i o na n dt h er e s t r i c t i o n 。 k e yw o r d s ：m a n a g e rr e n t 一s e e k i n g b e h a v i o r a n a l y s i s o ft h e c o u n t e r m e a s u r e m e c h a n i s mo ft h ei n s p i r a t i o na n dt h er e s t r i c t i o n 4 - 山东大学硕士学位论文 企业经营者寻租行为的经济学分析 引言 现代企业制度的显著特征是所有权和经营权的分离，企业在市场活动中所有 权和经营权的分离，是企业的生产经营活动符合市场的规则与制度，进行规范化 运作的必然要求。企业的委托人委托专业的经营者管理企业，形成所有者与经营 者的委托代理关系。在委托代理制度下，客观上存在着企业的所有者和经营若 为各自的利益而博弈的问题。企业的资本所有者和经营者有不同的利益目标，弗 且有不同的实现目标的方式。企业的经营者是企业日常生产经营活动的主持者， 他们在履行所有者赋予的生产经营职能中常常存在着个人的目标，存在着所谓的 信息不对称情况。当代美国经济学家莱宾斯坦所提出的x 一非效率问题，指的主 要就是代理者没有实现委托人的利润最大化的目标委托人利润最大化的目标并 非就是代理人的目标，代理人都有自己的目标，比如经理可能追求企业规模的扩 大来加强自己对企业的控制力等。如果经营者的努力程度是可以观察和监督的， 则企业所有者可以采取一些措施制裁经营者的不努力行为。但由于所有者和经营 者之间信息不对称和经营者的机会主义行为，经营者有可能采取损害所有者的行 动，实现自身效用的最大化，经营者的此种损害所有者利益的行为叫做道德风险； 叉称为经营者的寻租行为。 从本质上而言，代理人寻租行为是一个委托一代理理论与寻租理论相结合的 问题。分析企业经营者寻租行为的标准理论是委托一代理理论。委托一代理理论 的基本模型之一是，在非对称信息情况下，委托人不能观测到代理人的行为， 只能观测到相关变量，这些变量由代理人的行动和其它外生的随机因素共同决 定。因而委托人不能使用“强制合同”( f o r c i n gc o n t r a c t ) 来迫使代理人选 择委托人希望的行动，激励和约束机制是起作用的。于是委托人的问题是选择满 足代理人参与约束和激励相容约柬的激励合同以最大化自己的期望效用。问题的 关键是如何设计一套有效的激励约束机制以达到最大限度的防范企业经营者的 山东大学硕士学位论文 寻租行为的目的。 在本文有别于其他研究者的研究，主要有以下几方面 一是将经济学中博弈论的分析方法引入到寻租理论中。 二是根据对企业经营者寻租行为的博弈分析，建立防范企业经营者寻租行为 的相应的激励约束机制。 构建 三是构建经营者的激励约束机制，将经营者的激励约束机制作为一个体系来 山东大学硕士学位论文 第一部分问题的提出 一、对企业经营者寻租行为的界定 现代企业制度的显著特征是所有权和经营权的分离，企业在市场活动中所有 权和经营权的分离，是企业的生产经营活动符合市场的规则与制度，进行规范化 运作的必然要求。企业的委托人委托专业的经营者管理企业，形成所有者与经营 者的委托代理关系。在委托代理制度下，客观上存在着企业的所有者和经营者 为各自的利益而博弈的问题。企业的资本所有者和经营者有不同的利益目标，并 且有不同的实现目标的方式。企业的经营者是企业日常生产经营活动的主持者， 他们在履行所有者赋予的生产经营职能中常常存在着个人的目标，存在着所谓的 信息不对称情况。当代美国经济学家莱宾斯坦所提出的x 一非效率问题，指的主 要就是代理者没有实现委托人的利润最大化的目标，委托人利润最大化的目标井 非就是代理人的目标，代理人都有自己的目标，比如经理可能追求企业规模的扩 大来加强自己对企业的控割力等。如果经营者的努力程度是可以观察和监督的。 则企业所有者可以采取一些措旅制裁经营者的不努力行为。但由于所有者和经营 者之间信息不对称和经营者的机会主义行为，经营者有可能采取损害所有者的行 动，实现自身效用的最大化。经营者的此种损害所有者利益的行为叫做道德风险， 又称为经营者的寻租行为。 由于委托人与代理人之间存在着信息的不对称，委托人可能花费一定的监督成 本使代理人的行为能被观察到，以使合约达到最优结果。在这种情况下，代理人 就不能完全分享自己创造的剩余收益，但代理人可通过寻租活动来弥补自己的这 部分损失。因此，在委托一代理关系中代理人的寻租行为就可能产生。 二、分析企业经营者寻租行为的理论基础 分析企业经营者寻租行为的标准理论是委托一代理理论。“委托代理关系起 源于专业化( s p e c i a l i z a t i o n ) 的存在，当存在专业化时。就可能出现 一种关系，在这种关系中代理人由于相对优势而代表委托人行动。”现代意 义的委托代理的定义是“如果当事人双方，其中代理人方代表委托人一方的 山东大学硕士学位论文 利益行使某些决策权，则代理关系就随之产生了。” 委托一代理理论的基本模型之一是，在非对称信息情况下，委托人不能观测 到代理人的行为，只能观测到相关变量，这些变量由代理人的行动和其它外生的 随机因素共同决定。因而，委托人不能使用“强制合同”( f o r c i n gc o n t r a c t ) 来迫使代理人选择委托人希望的行动，激励和约束机制是起作用的。于是委托人 的问题是选择满足代理人参与约束和激励相容约束的激励合同以最大化自己的 期望效用。这一理论的主要发展又受到理论预测的合约和实际观察到的合约之州 差异的促进。 因此，这一理论大大改进了经济学家对所有者、经营者、利益相关者之问内 在关系以及更一般的市场交易关系的理解。问题的关键是如何设计一套有效的激 励约束机制以达到最大限度的防范企业经营者的寻租行为的目的。 山东大学硕士学位论文 第二部分委托一代理理论的基本分析思路 一、委托代理理论的基本分析框架 委托一代理理论试图模型化如下一类的问题：一个参与人( 称为委托人) 相 使另个参与人( 称为代理入) 按照前者的利益选择行动，但委托人不能直接观 测到代理人选择了什么行动，能观测到的只是另一些变量，这些变量由代理人的 行动和其他的外生的随机因素共同决定，因此只具有代理人行动的不完全信息。 委托- i t 理模型就是设计一个委托一代理合约s ( n ) ，并根据观察到的代理人的 经营业绩n 来奖惩代理人，以激励其选择对委托人最有利的行动。 若委托人想使代理人为实现自身效用最大化而选择行动，但委托人不能童接 观测到代理人选择了什么行动，在委托一代理关系中，由于受到某些条件的限制， 委托人需要将某些权力( 利) 授权给代理入，以实现自身效用最大化。而代理人也 是效用最大化者，因此代理人追求自身效用最大化结果有滥用委托权的可能，而 参与非生产性的活动，此活动即为寻租( r e n t s e e k i n g ) 。 从本质上而言，代理人寻租行为是一个委托一代理理论与寻租理论相结合的 问题。在现代企业制度下，企业所有权和经营权的分离，由于所有者和经营者之 问目标的不一致，产生了代理问题。为了实现所有者效用的最大化，委托人通过 设计一种委托一代理合约来约束代理人的行为，以诱导代理人为实现委托人效用 最大化而努力工作。在这种委托一代理关系中，委托人不可能掌握所有信息，就 不能对代理人的活动进行全方位的监督。 因此委托人为维护自身的效用最大化必须对代理人的行为进行监督并为之付 出监督成本，以减少代理人寻租对自身效用的影响。 依照上述理论模型，我们可用a 代表代理人可供选择的行为组合，a 表示代 理人的一个特定行动策略，a a 且a 取值y 一寻租，n 一不寻租。令0 是不受委 托人和代理人控制的外生随机变量( 称为自然状态) ，且e ( 0 ) = o ：0 是o 的取值 范围o 在b 的上分布函数和密度函数为g ( o ) 和g ( o ) 。因此，a 和0 共同决定 一个可观测的经营业绩一一企业净利润( a ，o ) ，其中n ( a ，o ) 的直接所有权属 于企业所有者。假定企业每年净利润为n ；若代理人采取的行动是a = y ，”的分 山东大学硕士学位论文 稚函数和分布密度函数分别为f ，( n ) 和f 。( ) ；若代理采取的行动是a = n “的 分布函数和分布密度函数为f 。( n ) 和氏( n ) ，因此委托人的问题是设计委托一 t 理合约s ( n ) ，并根据观察到的代理入经营业绩n 对代理人进行奖惩。 假定委托人和代理人的期望效用函数分别为v n s ( h ) 和u ( s ( n1 ) 一( ：( a ) ( c 表示代理人采取行动a 时损失的成本) ，其中，v7 0 ，v ”o ：0 o ， 旷0 ：c7 0 ，c ” o ( 对a 求导) ，即委托人是风险中性者，代理人是风险戡 避者，满足信息经济学中的一般假定，v o 意味着委托人希望代理人多努力， 丽c o 意昧着代理人希望少努力。因此，除非委托人能对代理人提供足够的 激励，否则，代理人不会如委托人希望的那样努力工作。在此前提下委托人的 期望效用函数为： r k s o ) 】，。r ) d ( 1 ) 代理人的期望效用函数为： f i s ( 石) 一c o ) o ) d x ( 2 ) ， 委托人的问题是选择j 1 和s ( j 1 ) 最大化上述期望效用函数。但是，委托人t j 这样做的时候，委托人要面临着代理人行为选择的两个约束。 ( 1 ) 参与约束 参与约束是指代理人接受企业合同s ( n ) 中得到的期望效用不小于不接受企 业合同中得到的最大期望效用，即代理人不接受合约时能得到的最大期望效用， 由他面临的其他市场机会决定，可以称为“保留效用”，用u + 表示。参与约束i 称个人理性约束。参与约束的数学表述为： ( i r ) 陋如) 】厂一c 0 ) u ， ( 2 ) 激励相容约束 在信息不对称情况下，给定委托人不能观测到代理人行动a 和自然状态0 在任何的激励合同下，而代理人总是选择自己的期望效用最大化的行动a ，因此， 委托人希望的经营业绩n 只能通过代理人效用最大化来实现。换言之，a = n 是委 托人所希望的行为而a = y ，a = n 是代理人可选择的两种行动，因此，只有当代 理人选择a = n 所得到的期望效用大于选择a = y 时，代理人才会选择a = n ，简言之， 山东大学硕士学位论文 “不寻租获得的效用要比寻租获得的效用大”。激励相容约束的数学表述为： ( i c ) p 陋0 ) 】厶0 ) d 玎一c ( n ) zp 陋加) 】，r 口) d z c o ) 委托代理合约的最优条件就是下面最优化问题的解： m 缸l 协一s 如) i f q m 兀 ( i r ) 卜y 【s ( ，r ) 】，( ) d 石一c ( a ) u ( i c ) p 陋西) 】厶何) d j r - c ( n ) zf u 阵伍) 】，r 似) d 石一c ( y ) 令 和t 分别为“参与约束”( i r ) 和“激励相窖约束”( i c ) 的拉格朗日乘数，最 终可得最优委托代理合约： v - s ( n ) u s ( ) = + t 1 一f ( n ) f ( y ) 这就是“莫里斯一霍姆斯特委托代理模型，他在1 9 7 9 年给出了t o 时的证明。 由于v o ，u o 。可以证明上述方程式中等号左边的函数表达式是s ( n ) 的增函数，这样在不完全信息下，代理人的收入s ( ) 随f ( n ) f ( v ) 的变化而变 化。因t o ，f ( n ) f ( y ) 越大，s ( ) 就越小。假定r ( n ) f ( y ) 对是单调的， 即较高的意味着代理人选择a = n 的可能性较大。因此，委托人可以根据观测到 的企业净利润n 来推断代理人是选择寻租或不寻租，进而对代理人进行奖惩。 因此委托人不能观测到代理人工作努力程度是否其所得的报酬相适应，而只 能观察到代理人的工作结果。由于代理人也是效用最大化者，可利用信息的不对 称通过自身的行为损害委托人的利益而为己谋利，当谋利的收益( r ) 大于谋利自j 成本( f ) ，即寻租收益大于寻租成本时，代理人就实现了自己的寻租行为，由潜 在的寻租者变成了现实的寻租者。 二、在委托一代理关系下本文研究的重点在于： ( 一) 在满足什么条件的前提下企业的所有者( 委托人) 在可行的区间肉 无论采取什么策略，也不能消除代理人采取行动给委托人带来的外部负效用：而 委托人的最优策略是什么? ( 二) 此时委托人不可能实现效用最大化，那么这种外部负效用是否一定 能够给代理人的寻租行为带来外部正效用? ( 三) 在什么情况的条件下代理人只得到该机会的保留效用( 代理人接受 企业合同s ( ) 中得到的期望效用不小于不接受企业合同中得到的最大期望效 山东大学硕士学位论文 用) ? ( 四) 针对企业经营者的寻租行为的博弈分析的结果，得出相应的选择激 励约束的方式，同时激励约束机制如何从整体上构建? 山东大学硕士学位论文 第三部分寻租理论研究综述 “寻租概念似乎是经济研究某些领域的一根关键性的树干，在这些领域中， 这种堵塞的存在阻碍了它们的发展寻租概念一被发现，伴随着相关思想在经济 学中传播，随之而来的经济研究将以惊人的速度出现巨大的繁荣，它已经超 越经济学，进入到政治学，东方文化研究和社会学中” 一t u | i o c k 19 9 4 一、寻租概念的渊源 对寻租的最早研究是从2 0 世纪5 0 年代初。经济学家们垄断福利的成本问题 的研究开始。其中哈伯格开创性的运用了马歇尔提出的消费者剩余这一概念，建 立了衡量垄断的社会成本模型，提出了著名的“哈伯格三角”。( 垄断的社会 福利净损失，或按最早估算垄断的社会成本的学者的名字称此为“哈伯格 ( h a r b e r g e r ) 三角区”。) 寻租理论的提出，从个新的角度探讨了垄断的社会 成本。那么，究竟何种争取垄断地位的活动可算作寻租活动呢? 塔洛克提出，只 有那种给社会带来负面效应的活动才可算作寻租，其成本才可算作垄断的社会成 本( t u l l o c k ，1 9 8 9 ) 。 二、对寻租问题的探讨与延伸 “寻租”，作为一个经济学概念，产生至今还不过十来年而己。然而其理沦 影响力却遍及经济学的各个分支，乃至为社会学、政治学，行政管理学等等其他社 会科学学科，亦提供了新的研究思路。寻租理论的提出，使经济学研究的眼界从 资源在生产领域的配置问题，扩展到资源在生产和非生产领域之间的配置问题， 大为增强了经济学理论对现实经济生活的阐释能力和对政策制定的指导作用 如果从社会效益的角度看，人类追求自身经济利益的行为大致可以分为两夫 类：一是对生产性利润的追求。即在追求利润的同时也会带来社会总财富的增加 这种谋利行为被称为寻利行为；二是对非生产性利润的追求。即在追求利润的同 h 寸非但不会带来社会总财富的增加，反而会浪费社会资源，使社会福利减少，这 就是我们所指的寻租行为。寻租行为与寻利行为相比，主要有如下几个区别：菡 先，寻租行为会造成社会资源的浪费而寻利行为不会；其次，寻租行为会造成 山东大学硕士学位论文 会资源配置的扭曲而寻利行为却使资源得到更有效的配置；最后，寻租行为会 起更大范围的寻租，从而阻碍更有效的生产方式的实施，而寻利行为只会促进 更有效的生产方式的实施。 在讨论寻租理论之前，我们首先明白几个概念： 先来看看租金的定义。经济学中对租金的讨论具有悠久的理论传统。根据大 卫一李嘉图的理解，租金是指永远没有供给弹性的生产要索的报酬，它是诱使这种 生产要素进入市场所必须的最小的额外收益。( 1 ) 马歇尔发展了租金的概念，他认 勾租金还应包括被称为准租金的暂时没有供给弹性的生产要素的报酬。( 2 ) 现代经 济学中的国际贸易理论与公共选择理论发现，政府的政箫干预与行政管制由于抑 制了竞争扩丈了供求差额，也能形成超额收入。这样租金一词的外延又扩大了。 根据布坎南的解释，租金是指某生产要素所有者获得的收入中，超过这种要素的 矶会成本的那部分剩余。( 3 ) 在寻租理论( t h ct h e o r yo f f o n t s e e k i n g ) 中，租金仍然是 指由于缺乏供给弹性而产生的差价收入，但是这里的供给缺乏弹性是人为的政府 f 预和行政管制阻止供给增加的结果。既然能够人为地创造租金，自然就会有人 避行寻找租金的活动，即寻租活动。托里森指出，寻租活动就是花费稀缺资源以 获得人为造成的利益转移。t 4 ) “租”，或者叫“经济租”，在经济学里的原意 是指一种生产要素的所有者获得的收入中，超过这种要素的机会成本的剩余。在 社会经济处于总体均衡状态时，每种生产要素在各个产业部门中的使用和配置都 达到了使其机会成本和要素收入相等。如果某个产业中要素收入高于其他产业的 墨素收入，这个产业中就存在着该要素的经济租。在自由竞争的条件下，租的存 在必然i 殁引该要素由其他产业流入有租存在的产业，增加该产业的供给，压低产 品价格。在规模经济效益不递增的前提下，要素的自由流动最终使要素在该产业 中的收入和在其他产业中的收入一致起来，从而达q 均衡。所以。按照经典的总 体均衡理论，只要市场是自由竞争的，要素流动在各产业之蚓不受阻碍。任何要 素在任何产业中的超额收入( 即租) 都不可能长久稳定地存在。在一个动态的经 济结构中，某要素在一个产业中的经济租既可以是个正量，也可以是个负量，这 是社会经济在动态发展过程中，不断调整、不断适应的正常现象。 同样，对于寻租也有多种定义，布坎南等人认为”寻求租金一词是要描述这 样一种制度背景化的行为：在那里个人竭尽使价值最大化造成了社会浪费，而 山东大学硕士学位论文 没有形成社会剩余。”他们把寻租描述为人们凭借政府保护进行的寻求财富转移 而造成的浪费资源的活动，即一个人在寻租说明了这个人在某事上进行了投资， 被投资的这种事情实际上没有提高，甚至降低了生产率，但却确实给投资者带来 了一种特殊的地位或垄断权利而提高了投资者的收入，租金也就是由此所得的收 入。因此，柯兰得尔中给寻租下的定义是为了争夺人为的财富转移而浪费资源的 活动。 而克鲁格则认为寻租是为了取得许可证和配额以获得额外收益而进行的 疏通活动。 这几种寻租活动的共同特点是：，它们造成了经济资源配置的扭曲，阻l ： 了更有效的生产方式的实施；二，它们本身白白耗费了社会的经济资源，使本来 可以用于生产性活动的资源浪费在这些于社会无益的活动上：三，这些活动还会 导致其他层次的寻租活动或“避租”活动：如果政府官员在这些活动中享受了特 殊利益，政府官员的行为会受到扭曲。因为这些特殊利益的存在会引发一轮追求 行政权力的浪费性寻租竞争：同时，利益受到威胁的企业也会采取行动“避租” 与之抗衡，从而耗费更多社会经济资源。 始自亚当斯密，经济学的主流学派一向是以建立在个人利益基础上的自由 竞争为增进社会经济效益的最佳机制。然而，现代经济学界越来越多地关注到， 在现实社会中，由于某种经济体制的制约和引导，个人趋利避害的竞争行为有可 能导致经济资源的非生产性耗费。寻租理论产生于2 0 世纪6 0 - 7 0 年代的资本主 义国家，它的迅猛发展使得它已经成为现代经济学的一个重要的分支学说。把寻 租作为个经济学范畴正式提出的是美国的经济学家克鲁格。他在1 9 7 4 年公开 发表的寻租的政治经济学一文中深入研究了由于政府对外贸的管制而产生的 对租金的争夺，并设计了数学模型对其进行计算和讨论后来这篇被经济学界视 为寻租理论的一个里程碑，克鲁格也被视为寻租理论的鼻祖。寻租理论就是以研 究非生产性竞争活动为主的经济理论。寻租理论的着眼点，并非这类活动的道德 范畴，而是其产生的社会经济条件。寻租理论的研究，使现代经济学对于市场机 制的成长和发育，垄断利益的形成及分配过程，行政法制在市场经济中的作用等 等课题有了更深入的探讨。 综上所述，寻租活动是指人类社会中非生产性的追求经济利益活动，或者说 是指那种维护既得的经济利益或是对既得利益进行再分配的非生产性活动。狭义 山东大学硕士学位论文 韵寻租活动，亦即现代社会中晟多见的非生产性追求利益行为，是利用行政法律 勺手段来阻碍生产要素在不同产业之阐自由流动、自由竞争的办法来维护或攫取 溉得晕j 益。 三、对当前研究文献的评析 寻租理论的研究从塔洛克( 1 9 7 6 ) 和克鲁格( 1 9 7 4 ) 开始，发展到今天，形 成r 三个主要研究学派。第一种是以塔洛克布坎南为首的公共选择学派他们 将重点集中于分析政府官员的寻租行为，揭示租与寻租行为产生的条件，社会危 言以及改进措施等。第二种是以克鲁格为代表的国际贸易学派。他们将其研究重 点集中于国际贸易中的走私避税寻求关税等直接非生产性寻利行为及其社会 孜果。第三种就是芝加哥大学法学院和商学院形成的芝加哥学派，他们的研究内 存主要集中于寻求垄断及其社会成本分析经济管制分析压力集团竞争行为分 骄政府政治e q 租与抽租行为分析，寻租阻碍经济增长机制分析等方面。 ( 一) 公共选择理论对寻租的研究 导租研究是公共理论以政治与经济的相互关系以及政治与经济系统如何运 堆作为研究对象，用既不同于传统古典经济学分析方法又不同于凯恩斯学派的针 斩方法来考察分析“政府失灵”问题。拔照公共选择学派的观点，公共选择是 种对政治的看法，它是在把经济学家的工具和方法扩大应用于集体的或非市场的 决策过程中产生的。由此出发，他们也得出了与其他学者对“政府失灵”研究不 同的结论：政府失灵的根本原因不在于政府调节的措掩或行政官员的能力是否适 台，而在于国家制度或政治制度本身存在的缺陷。寻租活动正是“政府失灵”的 一种表现。塔洛克在寻租( 1 9 9 4 ) 一书中，详细总结回顾了公共选择学派对 寻租的研究塔洛克指出：“主要讨论那种操纵民主政府以获取特权，并且这种 特权对他人的损害大于受益人获益的情况”。并且通过对寻租的政治市场分析 提出许多改进寻租的建议。 公共选择学派的寻租理论特别是塔洛克的寻租理论研究具有特别的意义。 “寻租概念似乎是经济研究某些领域的一根关键性的树干，在这些领域中，这种 堵塞的存在阻碍了它们的发展。寻租概念一被发现，伴随着相关恩想在经济学中 传播。随之而来的经济研究将以惊人的速度出现巨大的繁荣。”( t u l l o c k 1 9 9 4 ) “自寻租理论产生以来，寻租理论的基本概念逐渐被引入到其他领域它已经 山东大学硕士学位论文 超越经济学，进入到政治学。东方文化研究和社会学。”( t u l1 0 c k l 9 9 4 ) 虽然公 共选择学派一直抓住了寻租的以特权谋利的主要特征，但他使终没有把它推广到 民主政治制度之外，而仅是局限于民主政治中议员选民宫僚利益集团总统和 法院等的行为进行肤浅的描述性分析，缺乏深入的规范性分析。最后在芝加哥学 者的不断补充下，寻租理论才逐渐丰满完善。如麦克切斯尼( m c c h e s n e y ，1 9 9 11 的政治创租和抽租理论就把寻租活动中的政府行为分析向前推动了一大步。使得 政府由被动的利益分配者变为主动地租金寻求者，从而使得对寻租的研究更加逼 近现实。 ( 二) 国际贸易学派对寻租理论也进行了开创性的研究 在寻租理论上公共选择学派与国际贸易学派的区别主要不在内容而在于力f 法论。以克鲁格和巴格瓦蒂为首的国际贸易学派根据一般均衡理论，并用正规的 模型对国际贸易中许可证，配额造成的损失进行估算，由此引发了经济学界对寻 租理论的研究和重视；巴格瓦蒂有用d u p 的概念把寻租活动的研究扩展到更人的 范围。但是国际贸易学派的寻租理论始终没有跳出国际贸易的范围，仅涉及剐保 护关税，限额和固定汇率等内容，不能全面的反应寻租理论的全貌。另外，因际 贸易学派的寻租理论仅用外生的租金决定来分析寻租，很少或根本就没有注意到 搀治市场的公共选择特征，这也是其理论的个不足。 ( 三) 芝加哥学派对寻租的研究 与公共选择学派和国际贸易学派对寻租理论的单一的研究不同，寻租研究在 芝加哥学派却是百花齐放，精彩纷呈，全方位，多视角的。这主要归功于芝加哥 法学院和商学院中的一批学术功底扎实，视野广阔的优秀学者。这里仅就芝加哥 寻租研究的四个主要分支进行简单的评述。他们是波斯纳的垄断成本理论斯蒂 格勒和佩兹曼的经济管制理论。贝克尔的压力集团理论和寻租阻碍经济增长的理 论。 ( 1 ) 波斯纳对寻租理论研究的贡献 波斯纳对寻租理论的主要贡献在于他首先将塔洛克理论数学模型化，充分论 证了竞争以及垄断市场结构与垄断产业社会福利损失之问的关系，并对美国7 0 年代早期农业，交通，电力，银行保险，医疗等垄断产业社会成本作了统检 验得出其社会成本约占美国当时的g n p l 7 左右的结论。塔洛克的寻租的垄断思 山东大学硕士学位论文 想在由他作了完善和推广以后，寻租理论才在经济学界得以迅速的发展和传播。 渡颠纳理论的不足之处是他对垄断的社会成本描述并无进展，只是对塔洛克的理 沦进行较规范的经济分析。 ( 2 ) 斯蒂格勒对寻租研究的贡献 诺贝尔经济学奖获得者斯蒂格勒1 9 7 1 年的论文经济学管制理论不仪贝 色i 了经济管制理论的先河，而且也对产业中厂商与政府之间讨价还价的寻租彳j 。为 分车i 树立了典范。他指出：国家是产业中利益集团寻求租金的最大利益源泉，它 司以给某利益集团带来巨大利益，也可以给其带来致命的灾难，这也是寻租问题 的要害之处。他的同事佩尔兹曼1 9 7 6 年发表了趋向更为一般的管制理论 文，将他的经济管制理论作了一般化的分析并加以推广。他们的理论不足之处在 f 仅集中于对产业及其利益集团寻求经济管制行为本身的描述，而没有对其经济 会效果作研究，也没有给出改善寻求管制行为的政策建议。另外，他们也缺乏 列管制中涉及的官员，企业管理者，利益集团的具体寻租行为的理论分析； ( 3 ) 贝克尔对寻租研究的贡献 另一位诺贝尔经济学奖获得者贝克尔也对寻租研究做出了巨大的贡献。他荷 1 9 8 3 年的论文为政治影响的压力集团竞争理论中，以严谨的数学分析方法， 展开了不同利益集团的竞争性寻租活动中，两个压力集团之间展开竞争性寻租活 动获得的条件。他为寻租行为的深入分析提供了很好的方法和工具。特别是他将 博弈论方法引入寻租行为分析，奠定了其在寻租理论中的重要地位。但是，贝克 尔的理论过于简单，仅设有两个压力集团的竞争行为所以他的分析应当是以后 进行复杂分析的开始和基础。 ( 4 ) 寻租研究的新发展 寻租阻碍经济增长理论是2 0 世纪8 0 年代末9 0 年代仞寻租理论研究的新兴 课题之一。芝加哥大学的教授姆菲( k e v i n m m u r p h y ) ，韦西尼( r o b e r t w v is h n y ) 和啥佛大学教授史莱佛( a n d r e i s h l e i f e r ) 联合发表论文才能的配置：增长 的含义，为什么寻租阻碍经济增长( 1 9 9 3 ) 探讨了寻租对经济增长的影响， 指出寻租在导致社会资源纷纷涌向寻租活动的同时，寻租活动又会阻碍企业家创 新。因此寻租会阻碍经济增长。他们的理论为寻租理论的发展开辟了一个崭新 的方向，对寻租理论的发展具有重要的意义。不足之处是他们的分析是建立在现 行的市场机制的有效性假设的基础之上，缺乏对制度低效下的寻租活动与经济绩 效的分析。 纵观西方国家的理论研究，从垄断的福利损失开始，到政治市场的寻羊且一直 发展到寻租与经济增长的关系的分析的过程，也是经济学家们对寻租研究不断深 入，眼界不断开阔的过程。我认为寻租问题不仅仅是一种简单的经济现象，它的 出现有着广泛的社会制度文化等方面的深层原因。 因此，我的论文虽然也是沿着寻租研究发展的脉络，但是，我的研究的创新 和重点在于：一是运用经济学中博弈论的分析方法，将经济学研究的方法之一引 入到寻租理论中；二是根据理论分析，将我们对问题的研究建立在理论分析的 基础之上。才能使我们讨论的问题得出的结论更有说服力；三是将研究的重点 转向根据对企业经营者寻租行为的博奔分桥，根据结论建立防范企业经营者寻租 行为的相应的激励约束机制；四是在研究构建经营者的激励约束机制中，是从 总体上建立，把构建经营者的激励约束机制作为一个体系来构建。 四、寻租理论的理论意义与现实意义 寻租理论的提出，其理论影响力已遍及经济学的各个分支，乃至为社会学、 政治学、行政管理学等等其他社会科学学科，为其提供了新的研究思路。这主要 是因为寻租理论对于现代经济学的研究方法有独特的创新，使其突破了古典经济 学的局限，大大的拓展了经济学的研究领域，使经济学家们能够用更宽广的视野 研究和探讨社会经济问题。 现代经济学的发展之源在于识别古典经济学假设前提与现实经济条件2 问 的差距，并在此之上发展创新，使经济学能更加得逼近客观世界。然而，在寻丰n 理论提出之前，经济学家的注意力往往局限在人类社会生产性活动的效益问题 上，忽视或低估了非生产性活动的作用，因而很容易低估现实经济运动的复杂性。 寻租理论从一个全新的角度对传统的经济学理论提出了挑战。首先，它把经 济学研究的眼界从生产性的寻利活动扩展到了非生产的寻租活动，把人们追求新 增经济利益的行为和追求既得经济利益的行为区分开来。其次，它把政府作为市 场经济的参与者看待，把政府干预行为本身“市场化”了从而把钱与权交易的 问题纳入了经济学研究的范围。寻租理论的研究，使近年来经济学界对“政府失 败( g o v e r n m e n tf a i l u r e s ) ”现象的认识更为深入，为弥补和矫正“市场失败” 山东大学硕士学位论文 的政策设计提供了更周全的思路和方法。第三，由于寻租理论区分了寻利和寻租 两种活动它也区分了有利于社会的寻利竞争和有害于社会的寻租竞争。这对于 传统经济学一味赞美自由竞争的思维方式是一种批判。如上所述，现代经济学的 发展之源在于识别古典经济学假设前提与现实经济条件之间的差距。现代经济学 家大多意识到那种合乎古典假设的纯自由放任的市场经济只是一种学术理念上 的乌托邦：既然如此，现实中的竞争也未必都合乎古典理论的规范。那么，要有 什么样的经济条件才能产生对社会有益的竞争呢? 寻租的研究使经济学家能更 加深入的认识现实社会，也为建立更为有效的社会市场经济秩序指出了方向。 从对委托一代理关系中代理人寻租行为的研究来看，分析的视角是鉴于关于 企业中代理人的寻租行为及其特征，而本文在上述研究论述的基础上，一是将委 托代理理论与寻租理论结合起来进行理论分析，建立起企业的委托人与代理入 的博弈分析模型，并进行博弈分析求解，从而根据博弈的分析结果提出在企业的 委托代理关系中防范代理人寻租行为的相应的政策建议：二是从整体上构建防 范企业经营者寻租行为的激励约束机制。 在本文有别于其他研究者的研究，主要有以下几方面： 一是将经济学中博弈论的分析方法引入到寻租理论中。 二是根据对企业经营者寻租行为的博弈分析，建立防范企业经营者寻租行为 的相应的激励约束机制。 三是构建经营者的激励约束机制，将经营者的激励约束机制作为一个体毛p 构建。 山东大学硕士学位论文 第四部分对企业经营者寻租行为的博弈分析 一、博弈论的相关概念 ( 一) 博弈论的基本概念： 博弈论的基本概念包括：参与人、行动、信息、战略支付函数结果均衡。 参与人是指博弈中选择行动以最大化自己效用的决策主体：行动是指参与人的决 策变量；信息是指参与人在博弈中的知识特别是有关其他参与人的特征和行动 的知识；战略是指参与人选择行动的规则，它告诉参与人在什么时候行动：支付 函数是指参与人在博弈中获得的效用水平，它是所有参与人战略或行动的函数， 是每个参与人真正关心的东西；结果是指博弈分析者分析得出的要素的集合；均 衡是指所有参与人的最优战略或行动的集合。 上述概念中，参与人行动结果被统称为博弈规则，博弈分析的目的是使 用博弈规则决定均衡。 ( 二) 博弈的划分可以从两个角度进行： 第一个角度，是以参与人行动的先后顺序，从这个角度博弈可以划分为静态 博弈和动态博弈。静态博弈指的是博弈中，参与人同时选择行动或虽然非同时， 但后行动者并不知道前行动者采取了什么具体的行动：动态博弈是指参与人的