2009-2012年中国汽车金融行业运行态势与投资前景分析报告.doc

2009-2012 年中国市年中国市场预测场预测与投与投资资前景分析前景分析预测报预测报告告 中中 国国 汽汽 车车 金金 融融 行行 业业 运运 行行 态态 势势 与与 投投 资资 前前 景景 分分 析析 报报 告告 北京北京华经视华经视点信息咨点信息咨询询有限公司有限公司 出版日期：出版日期：2009 年年 10 月月 2009-2012 年中国汽车金融行业运行态势与投资前景分析报年中国汽车金融行业运行态势与投资前景分析报告告 北京华经视点信息咨询有限公司北京华经视点信息咨询有限公司 中国行业研究报告网中国行业研究报告网 2 2009-20122009-2012 年中国汽车金融行业运行态势与投资前景分析报告年中国汽车金融行业运行态势与投资前景分析报告 报告前言报告前言 在我国，汽车金融服务的主要内容是汽车消费信贷业务，该业务的主体主要涉及银行、 汽车经销商、汽车集团财务公司以及其他非银行金融机构。按照各主体在信贷业务过程中 所承担职责及与消费者关联度的不同，目前国内汽车消费信贷盈利运作模式可以分为 3 种： 以银行为主体的直接模式，以销售商为主体的间接模式和以非银行金融机构为主体的直接 模式。根据中国银监会规定，汽车金融公司可以从事的业务有：接受境内股东单位 3 个月 以上期限的存款；提供购车贷款业务；办理经销商采购车辆贷款和营运设备贷款；转让和 出售汽车贷款应收款业务；向金融机构贷款；为贷款购车提供担保；从事与购车融资活动 有关的代理业务；以及经中国银监会批准的其他业务等。与国外汽车金融服务发展相比， 我国汽车金融服务在经营品种的开发方面还远未达到应有的水平。 图表：国内汽车金融消费信贷服务操作流程 资料来源：华经视点研究中心 汽车产业调整和振兴规划中，明确提出了要“促进和规范汽车消费信贷” ，还要 “支持符合条件的国内骨干汽车生产企业建立汽车金融公司，促进汽车消费信贷模式的多 元化。 可以预见，政府对汽车金融发展的大力扶持相关金融政策的出台将直接影响到汽 车市场的购买力。 2009-2012 年中国汽车金融行业运行态势与投资前景分析报年中国汽车金融行业运行态势与投资前景分析报告告 北京华经视点信息咨询有限公司北京华经视点信息咨询有限公司 中国行业研究报告网中国行业研究报告网 3 图表：汽车产业调整和振兴规划出台时间及制定主体 资料来源：华经视点研究中心 截至 2008 年底，全国各金融机构共发放汽车消费贷款余额 1583 亿元，其中，国有商 业银行余额 743 亿元，股份制银行余额 311 亿元，汽车金融公司余额 318 亿元；国内汽车 和汽车配件生产企业在银行间债券市场共发行短期融资券 217 亿元，中期票据 20 亿元；以 个人汽车消费贷款为基础资产的汽车贷款资产支持证券在银行间债券市场已试点发行 19.9 亿元。 目前我国汽车贷款比例低于 20%，远远低于国际平均水平，有很大的发展空间。随着 中国汽车金融市场的逐步成熟，中国消费者选择贷款购车的比例在 10 年后会增加到 40%至 50%，按此保守估计到 2025 年，我国汽车金融行业会有 5500 亿元左右的市场。 图表：2008 年中国汽车贷款比例与其他国家对比图 资料来源：华经视点研究中心 2009-2012 年中国汽车金融行业运行态势与投资前景分析报年中国汽车金融行业运行态势与投资前景分析报告告 北京华经视点信息咨询有限公司北京华经视点信息咨询有限公司 中国行业研究报告网中国行业研究报告网 4 本报告详尽描述了中国汽车金融行业运行的环境，重点研究并预测了其下游行业发展 以及对汽车金融需求变化的长期和短期趋势。针对当前行业发展面临的机遇与威胁，提出 了我们对汽车金融行业发展的投资及战略建议。本报告以严谨的内容、翔实的数据、直观 的图表帮助汽车金融企业准确把握行业发展动向、正确制定企业竞争战略和投资策略。我 们的主要数据来源于国家统计局、国家信息中心等业内权威专业研究机构以及我中心的实 地调研。本报告整合了多家权威机构的数据资源和专家资源，从众多数据中提炼出了精当、 真正有价值的情报，并结合了行业所处的环境，从理论到实践、宏观与微观等多个角度进 行研究分析，其结论和观点力求达到前瞻性、实用性和可行性的统一。这是我中心经过市 场调查和数据采集后,由专家小组历时一年时间精心制作而成。它是业内企业、相关投资公 司及政府部门准确把握行业发展趋势，洞悉行业竞争格局、规避经营和投资风险、制定正 确竞争和投资战略决策的重要决策依据之一，具有重要的参考价值！ 2009-2012 年中国汽车金融行业运行态势与投资前景分析报年中国汽车金融行业运行态势与投资前景分析报告告 北京华经视点信息咨询有限公司北京华经视点信息咨询有限公司 中国行业研究报告网中国行业研究报告网 5 正文目录正文目录 第一章第一章 汽车金汽车金融融相关概述相关概述2222 第一节第一节 汽车金融相关概念汽车金融相关概念22 一、汽车金融的定义.22 二、汽车金融主体.22 三、汽车金融业务分类.23 第二节第二节 汽车金融的主要功能和作用汽车金融的主要功能和作用23 一、平衡供需矛盾.23 二、具备乘数效应.24 三、提高生产企业和经销商资金运用效率.24 四、汽车金融对经济的推动作用.24 第三节第三节 汽车金融与银行汽车信贷对比分析汽车金融与银行汽车信贷对比分析24 一、汽车金融在汽车消费市场的优劣势 swot 分析24 二、银行信贷在汽车消费市场的优劣势 swot 分析27 第二章第二章 2008-20092008-2009 年国际汽车金融行业发展态势剖析年国际汽车金融行业发展态势剖析 3131 第一节第一节 2008-20092008-2009 年全球经济发展环境分析年全球经济发展环境分析 31 一、2008-2009 年全球经济发展概述 .31 二、2008-2009 年主要经济体经济发展概述 .31 三、在金融危机的影响下，金砖四国的金字招牌不再.32 四、金融危机影响下全球实体经济或将进入衰退通道.35 五、金融业混业经营.36 第二节第二节 2008-20092008-2009 年国际汽车金融发展状况分析年国际汽车金融发展状况分析 37 一、国际汽车金融的产生与发展分析.37 二、国际汽车金融的特点分析.37 2009-2012 年中国汽车金融行业运行态势与投资前景分析报年中国汽车金融行业运行态势与投资前景分析报告告 北京华经视点信息咨询有限公司北京华经视点信息咨询有限公司 中国行业研究报告网中国行业研究报告网 6 三、国际汽车金融发展态势分析.37 四、世界各地汽车金融服发展状况及趋势分析.38 第三节第三节 2008-20092008-2009 年世界汽车金融服务模式对比分析年世界汽车金融服务模式对比分析 39 一、美国汽车金融模式.39 二、德国汽车金融模式.42 三、日本汽车金融模式.46 四、美德日三国汽车金融服务模式特点比较分析.49 五、国际汽车金融模式的启示.52 第四节第四节 2008-20092008-2009 年美国汽车金融服务业发展现状分析年美国汽车金融服务业发展现状分析 53 一、美国汽车金融服务业发展环境 pest 分析53 二、2008-2009 年美国汽车消费市场分析 .57 三、美国汽车金融公司的业务.60 四、美国汽车金融公司车贷风险.60 五、经济增长趋缓、失业率上升等因素重击汽车金融公司.61 六、2008-2009 年美国汽车金融公司增长情况分析 .62 七、美国三大汽车金融巨头削减租赁融资.62 八、美国汽车金融公司的投融资与并购分析.62 九、2009-2012 年美国汽车金融公司发展前景分析 .62 第三章第三章 2008-20092008-2009 年国际主要汽车金融公司经营状况分析年国际主要汽车金融公司经营状况分析 6464 第一节第一节 福特汽车信贷公司福特汽车信贷公司64 一、公司简介.64 二、2008-2009 年福特信贷公司发展战略分析 .64 三、金融危机对福特汽车信贷公司影响分析.65 第二节第二节 大众汽车金融服务公司大众汽车金融服务公司65 2009-2012 年中国汽车金融行业运行态势与投资前景分析报年中国汽车金融行业运行态势与投资前景分析报告告 北京华经视点信息咨询有限公司北京华经视点信息咨询有限公司 中国行业研究报告网中国行业研究报告网 7 一、公司简介.65 二、2008-2009 年大众汽车金融服务公司发展战略分析 .65 三、金融危机对大众汽车金融服务公司影响分析.66 第三节第三节 通用汽车金融服务公司通用汽车金融服务公司66 一、公司简介.66 二、2008-2009 年通用汽车金融服务公司发展战略分析 .67 三、金融危机对通用汽车金融服务公司影响分析.67 第四章第四章 2008-20092008-2009 年中国汽车金融业发展环境分析年中国汽车金融业发展环境分析 6868 第一节第一节 2008-20092008-2009 年中国汽车金融业发展政治环境分析年中国汽车金融业发展政治环境分析 68 一、新汽车贷款管理办法 、 汽车金融公司管理办法解读.68 二、央行不断增加市场流动性.70 三、政策对从事汽车金融公司主体的限制.72 四、政策对汽车金融公司业务模块的限制.74 五、政策对汽车金融公司融资的限制.75 第二节第二节 2008-20092008-2009 年中国汽车金融业发展经济环境分析年中国汽车金融业发展经济环境分析 77 一、2008-2009 年中国 gdp 增长状况分析 .77 二、2008-2009 年中国经济结构分析 .81 三、2008-2009 年中国城镇居民可支配收入状况 .83 第三节第三节 2008-20092008-2009 年中国汽车金融业发展社会环境分析年中国汽车金融业发展社会环境分析 86 一、中国居民金融资产总量增加.86 二、居民对汽车信贷消费的认知分析.88 三、中国居民汽车消费趋向理性.89 四、国内信用服务体系缺位.90 五、汽车消费的年轻群体崛起.92 2009-2012 年中国汽车金融行业运行态势与投资前景分析报年中国汽车金融行业运行态势与投资前景分析报告告 北京华经视点信息咨询有限公司北京华经视点信息咨询有限公司 中国行业研究报告网中国行业研究报告网 8 六、四成汽车信贷消费者自选担保公司.93 第五章第五章 2008-20092008-2009 年中国汽车金融业发展形势透析年中国汽车金融业发展形势透析 9494 第一节第一节 2008-20092008-2009 年中国汽车金融业的发展形势分析年中国汽车金融业的发展形势分析 94 一、市场空间分析.94 二、发展汽车金融业的制约因素分析.94 三、参与主体变化分析.95 四、经营方式的发展演变逻辑与经营组织的构建分析.95 五、我国汽车金融业的发展阶段分析.96 第二节第二节 2008-20092008-2009 年中国汽车金融发展状况分析年中国汽车金融发展状况分析 97 一、中国汽车金融发展历程分析.97 二、中国汽车金融发展现状分析.98 三、完善汽车金融市场的必要性分析100 四、中国汽车金融服务模式分析101 第三节第三节 2008-20092008-2009 年中国汽车金融产业价值链分析年中国汽车金融产业价值链分析 .101 一、中国汽车产业价值链的构成101 二、汽车金融公司业务在汽车产业价值链中的作用研析102 三、在产业价值链中大力发展汽车金融服务的建议102 第四节第四节 2008-20092008-2009 年中国汽车金融机构发展状况分析年中国汽车金融机构发展状况分析 .105 一、汽车金融公司发展的三种模式105 二、中国汽车金融公司发展状况106 三、专业汽车金融机构的优势107 四、汽车金融服务机构存在问题分析108 第五节第五节 2008-20092008-2009 年中国汽车金融业存在的难点分析年中国汽车金融业存在的难点分析 .110 一、发育不成熟的信用环境110 2009-2012 年中国汽车金融行业运行态势与投资前景分析报年中国汽车金融行业运行态势与投资前景分析报告告 北京华经视点信息咨询有限公司北京华经视点信息咨询有限公司 中国行业研究报告网中国行业研究报告网 9 二、审慎的政策环境110 三、汽车产业本身的波动111 四、难以回避的金融风险112 第六节第六节 2008-20092008-2009 年中国汽车金融市场的问题分析年中国汽车金融市场的问题分析 .112 一、汽车信贷违约率的问题112 二、车贷市场的人才问题114 三、中国汽车金融公司风险控制问题114 四、缺乏有效的融资渠道115 五、业务拓展能力偏弱116 第七节第七节 2008-20092008-2009 年中国汽车金融的对策建议年中国汽车金融的对策建议 .116 一、加大汽车金融产品创新力度116 二、建立完备的风险管理体系118 三、完善发展汽车金融服务的配套法律制度121 四、促进中国汽车金融发展的政策建议122 五、中国汽车金融自主创新建议123 第六章第六章 2008-20092008-2009 年中国汽车金融市场运行现状分析年中国汽车金融市场运行现状分析 127127 第一节第一节 2008-20092008-2009 年中外汽车金融比较分析年中外汽车金融比较分析 .127 一、中外汽车金融外部环境的比较127 二、中外汽车金融服务机构比较128 三、中外汽车金融服务模式比较129 四、中外汽车金融盈利模式比较132 五、中外汽车金融发展程度比较139 第二节第二节 2008-20092008-2009 年中国汽车金融业的融资现状分析年中国汽车金融业的融资现状分析 .142 一、国外汽车金融机构的资金来源142 2009-2012 年中国汽车金融行业运行态势与投资前景分析报年中国汽车金融行业运行态势与投资前景分析报告告 北京华经视点信息咨询有限公司北京华经视点信息咨询有限公司 中国行业研究报告网中国行业研究报告网 10 二、国内汽车金融机构的资金来源143 三、中外汽车金融机构的融资对比分析144 四、中国汽车金融公司融资存在的问题146 五、汽车金融信贷资产证券化的融资形式146 六、拓宽汽车金融融资渠道的建议147 第三节第三节 2008-20092008-2009 年中国汽车金融业的风险控制分析年中国汽车金融业的风险控制分析 .150 一、商业银行对汽车金融的风险管理措施150 二、汽车金融业务呈现巨大风险151 三、风险控制成为国内汽车金融业发展的关键153 四、汽车金融风险控制的案例丰田汽车金融154 第四节第四节 2008-20092008-2009 年中国汽车金融公司面临的障碍分析年中国汽车金融公司面临的障碍分析 .154 一、内部制度存在缺陷154 二、外部环境存在缺陷155 第五节第五节 2008-20092008-2009 年中国汽车金融公司发展战略分析年中国汽车金融公司发展战略分析 .157 一、积极做好基础建设157 二、与其他金融机构合作开发汽车金融市场157 三、健全社会和个人信用保障体系158 四、逐步建立健全内外部环境159 五、推进与汽车金融服务相关的金融、保险业改革160 六、完善公司治理结构与业务流程160 七、加强汽车金融市场的风险管理161 第七章第七章 2008-20092008-2009 年中国汽车金融细分市场现状分析年中国汽车金融细分市场现状分析汽车消费信贷市场汽车消费信贷市场 162162 第一节第一节 汽车消费信贷简介汽车消费信贷简介.162 一、贷款购车的条件和程序162 2009-2012 年中国汽车金融行业运行态势与投资前景分析报年中国汽车金融行业运行态势与投资前景分析报告告 北京华经视点信息咨询有限公司北京华经视点信息咨询有限公司 中国行业研究报告网中国行业研究报告网 11 二、银行与汽车金融公司汽车信贷比较162 三、中外汽车信贷的差异164 第二节第二节 2008-20092008-2009 年中国汽车消费信贷状况分析年中国汽车消费信贷状况分析 .166 一、中国汽车信贷状况166 二、中国汽车消费信贷发展特征166 三、国外汽车信贷对我国汽车信贷市场的影响168 四、中国汽车消费信贷市场的发展趋势169 第三节第三节 2008-20092008-2009 年中国汽车消费信贷模式分析年中国汽车消费信贷模式分析 .170 一、中国汽车金融信贷业务模式分析170 二、中国汽车消费信贷模式风险分析171 三、中国汽车消费信贷运营模式趋势174 第四节第四节 2008-20092008-2009 年中国汽车消费信贷市场存在问题与对策年中国汽车消费信贷市场存在问题与对策 .175 一、中国汽车消费信贷市场存在的问题175 二、中国汽车消费信贷市场发展的对策176 三、中国汽车消费贷款产业链完善路径177 四、中国汽车信贷主要障碍及对策分析179 五、中国汽车信贷市场发展建议182 第八章第八章 2008-20092008-2009 年中国汽车金融细分市场现状分析年中国汽车金融细分市场现状分析汽车保险市场汽车保险市场 183183 第一节第一节 2008-20092008-2009 年世界汽车保险状况分析年世界汽车保险状况分析 .183 一、汽车保险的特征与基本原则183 二、汽车保险的起源188 三、世界主要国家汽车保险的发展190 四、中美汽车保险的异同191 五、国际汽车保险对中国汽车保险业的启示192 2009-2012 年中国汽车金融行业运行态势与投资前景分析报年中国汽车金融行业运行态势与投资前景分析报告告 北京华经视点信息咨询有限公司北京华经视点信息咨询有限公司 中国行业研究报告网中国行业研究报告网 12 第二节第二节 2008-20092008-2009 年中国汽车保险市场状况分析年中国汽车保险市场状况分析 .193 一、中国汽车保险市场发展状况分析193 二、2008 中国汽车保险市场动态分析 .193 三、2008-2009 年汽车保险市场特点 195 四、中国汽车保险改革发展分析196 第三节第三节 2008-20092008-2009 年中国保险公司与汽车金融公司比较分析年中国保险公司与汽车金融公司比较分析 .204 一、保险公司和汽车金融公司204 二、保险公司在汽车保险业务上的优势206 三、汽车金融公司在汽车保险上的优势206 四、汽车金融公司将是汽车保险公司主要竞争对手208 五、汽车保险公司应对汽车金融公司的对策210 第四节第四节 2008-20092008-2009 年中国汽车保险市场问题与对策分析年中国汽车保险市场问题与对策分析 .212 一、中国汽车保险市场存在的问题分析212 二、中国汽车保险市场的骗保问题分析212 三、中国汽车保险市场信息不对称问题及对策分析213 第九章第九章 2008-20092008-2009 年中国汽车金融细分市场现状分析年中国汽车金融细分市场现状分析汽车融资租赁市场汽车融资租赁市场 218218 第一节第一节 汽车融资租赁简介汽车融资租赁简介.218 一、汽车融资租赁的定义218 二、汽车融资租赁业务流程218 三、汽车融资租赁的特点219 四、汽车融资租赁的优势219 五、汽车融资租赁和汽车消费信贷比较分析219 第二节第二节 2008-20092008-2009 年中国汽车融资租赁市场分析年中国汽车融资租赁市场分析 .221 一、中国汽车融资租赁发展历程221 2009-2012 年中国汽车金融行业运行态势与投资前景分析报年中国汽车金融行业运行态势与投资前景分析报告告 北京华经视点信息咨询有限公司北京华经视点信息咨询有限公司 中国行业研究报告网中国行业研究报告网 13 二、中国租赁担保业参战汽车金融市场223 三、租赁业涉足汽车金融面临政策缺乏223 第三节第三节 2008-20092008-2009 年中国汽车融资租赁的问题与对策分析年中国汽车融资租赁的问题与对策分析 .223 一、中国汽车融资租赁业务面临的问题223 二、发展我国汽车融资租赁业的对策226 三、汽车融资租赁公司规避风险的措施227 第十章第十章 2008-20092008-2009 年中国汽车金融公司发展态势分析年中国汽车金融公司发展态势分析 229229 第一节第一节 2008-20092008-2009 年中国对汽车金融服务机构监管的分析年中国对汽车金融服务机构监管的分析 .229 一、汽车金融服务公司的主要风险229 二、对汽车金融服务公司实行资产负债比例管理的分析229 三、监管重点与监管方式230 第二节第二节 2008-20092008-2009 年中国汽车金融公司与银行关系分析年中国汽车金融公司与银行关系分析 .231 一、我国汽车金融公司的产生及发展概况231 二、汽车金融公司与银行机构的关系232 三、对我国汽车金融公司发展的建议233 第三节第三节 2008-20092008-2009 年中国汽车金融公司的竞争优势分析年中国汽车金融公司的竞争优势分析 .235 一、汽车金融公司具有专业化优势235 二、汽车金融公司与整车生产商、经销商之间的特殊关系，有利于保障信贷资金的安 全236 三、汽车金融公司可以为客户提供多品种、全方位服务237 四、有成功的经验和失败的教训可以借鉴，便于扬长避短237 第四节第四节 2008-20092008-2009 年中国汽车金融公司发展面临的障碍分析年中国汽车金融公司发展面临的障碍分析 .237 一、业务经营地域的限制237 二、贷款利率受到限制237 2009-2012 年中国汽车金融行业运行态势与投资前景分析报年中国汽车金融行业运行态势与投资前景分析报告告 北京华经视点信息咨询有限公司北京华经视点信息咨询有限公司 中国行业研究报告网中国行业研究报告网 14 三、服务功能受到限制238 四、信用体系不健全的制约238 五、电子化建设问题238 六、资金来源的限制238 第五节第五节 2008-20092008-2009 年中国汽车金融公司的发展对策分析年中国汽车金融公司的发展对策分析 .239 一、积极进行电子化建设239 二、创新业务操作模式239 三、建立安全快捷的贷款业务管理和操作机制239 四、合理选择汽车贷款的发放对象240 五、建立与银行的战略合作关系240 第十一章第十一章 2008-20092008-2009 年中国汽车金融行业市场竞争态势分析年中国汽车金融行业市场竞争态势分析 242242 第一节第一节 2008-20092008-2009 年国内外汽车金融业对比及竞争状况分析年国内外汽车金融业对比及竞争状况分析 .242 一、我国与发达国家汽车金融业比较242 二、汽车金融企业组织能力竞争242 三、中、外资银行与汽车金融公司的竞争245 四、跨国汽车金融公司争抢中国市场246 五、国内汽车金融公司银行联手应对外来竞争248 第二节第二节 2008-20092008-2009 年中国汽车金融公司竞争优劣势分析年中国汽车金融公司竞争优劣势分析 .250 一、专业的汽车金融公司竞争优劣势 swot 分析.250 二、汽车公司附属的金融公司竞争优劣势 swot 分析.252 三、金融机构附属的汽车金融公司竞争优劣势 swot 分析.255 四、各类金融机构在汽车金融市场的合作前景分析258 第十二章第十二章 2008-20092008-2009 年中国银行汽车金融业务市场主体竞争力分析年中国银行汽车金融业务市场主体竞争力分析 260260 第一节第一节 工商银行工商银行.260 2009-2012 年中国汽车金融行业运行态势与投资前景分析报年中国汽车金融行业运行态势与投资前景分析报告告 北京华经视点信息咨询有限公司北京华经视点信息咨询有限公司 中国行业研究报告网中国行业研究报告网 15 一、企业发展背景分析260 二、2008-2009 年信贷规模及结构分析 261 三、2008-2009 年信贷资产不良率对比分析 263 四、信贷政策现状及发展趋势分析263 五、汽车消费信贷策略分析264 六、汽车金融市场介入动态分析264 七、汽车金融市场竞争力 swot 分析.265 第二节第二节 中国银行中国银行.265 一、企业发展背景分析265 二、2008-2009 年信贷规模及结构分析 268 三、2008-2009 年信贷资产不良率对比分析 268 四、信贷政策现状及发展趋势分析269 五、汽车消费信贷策略分析270 六、汽车金融市场介入动态分析270 七、汽车金融市场竞争力 swot 分析.271 第三节第三节 招商银行招商银行.271 一、企业发展背景分析271 二、2008-2009 年信贷规模及结构分析 272 三、2008-2009 年信贷资产不良率对比分析 273 四、信贷政策现状及发展趋势分析273 五、汽车消费信贷策略分析274 六、汽车金融市场介入动态分析274 七、汽车金融市场竞争力 swot 分析.274 第四节第四节 深圳发展银行深圳发展银行.276 2009-2012 年中国汽车金融行业运行态势与投资前景分析报年中国汽车金融行业运行态势与投资前景分析报告告 北京华经视点信息咨询有限公司北京华经视点信息咨询有限公司 中国行业研究报告网中国行业研究报告网 16 一、企业发展背景分析276 二、2008-2009 年信贷规模及结构分析 277 三、2008-2009 年信贷资产不良率对比分析 277 四、信贷政策现状及发展趋势分析278 五、汽车消费信贷策略分析279 六、汽车金融市场介入动态分析279 七、汽车金融市场竞争力 swot 分析.279 第十三章第十三章 2008-20092008-2009 年中国本土汽车金融公司主体竞争力分析年中国本土汽车金融公司主体竞争力分析 281281 第一节第一节 奇瑞徽银汽车金融有限公司奇瑞徽银汽车金融有限公司.281 一、公司概况281 二、营业规模281 三、业务范围及模式281 四、发展战略283 五、竞争力 swot 分析.283 第二节第二节 北京今日新概念工贸有限责任公司北京今日新概念工贸有限责任公司.284 一、公司概况284 二、营业规模284 三、业务范围及模式285 四、发展战略286 五、竞争力 swot 分析.287 第三节第三节 日新租赁日新租赁.287 一、公司概况287 二、营业规模288 三、业务范围及模式288 2009-2012 年中国汽车金融行业运行态势与投资前景分析报年中国汽车金融行业运行态势与投资前景分析报告告 北京华经视点信息咨询有限公司北京华经视点信息咨询有限公司 中国行业研究报告网中国行业研究报告网 17 四、发展战略288 五、竞争力 swot 分析.288 第四节第四节 联通租赁集团股份联通租赁集团股份.289 一、公司概况289 二、营业规模289 三、业务范围及模式290 四、发展战略290 五、竞争力 swot 分析.290 第十四章第十四章 2009-20122009-2012 年中国汽车金融业发展趋势分析年中国汽车金融业发展趋势分析 292292 第一节第一节 2009-20122009-2012 年中国汽车金融服务的发展趋势分析年中国汽车金融服务的发展趋势分析 .292 一、制度设计上更趋于合理完善292 二、服务质量和水平逐步与国际接轨292 三、竞争推动下的具有中国特色的金融创新渐趋活跃292 四、商业银行将同专业化的汽车金融服务公司联合发展292 五、金融服务向全方位方向发展294 六、资金来源将逐步专门化、多样化294 七、汽车金融公司将汽车金融风险管理专门化295 第二节第二节 2009-20122009-2012 年中国汽车金融发展趋势分析年中国汽车金融发展趋势分析 .295 一、市场前景面临宏观环境考验295 二、依然面临众多制约因素296 三、参与主体变化趋势297 四、商业银行将起到重要的作用298 五、汽车金融服务不断完善、发展298 第三节第三节 2009-20122009-2012 年发展我国汽车金融业的主要思路分析年发展我国汽车金融业的主要思路分析 .299 2009-2012 年中国汽车金融行业运行态势与投资前景分析报年中国汽车金融行业运行态势与投资前景分析报告告 北京华经视点信息咨询有限公司北京华经视点信息咨询有限公司 中国行业研究报告网中国行业研究报告网 18 一、做好基础建设299 二、银企合作，共谋发展299 三、健全社会和个人信用保障体系300 四、精心培育市场300 第十五章第十五章 2009-20122009-2012 年中国汽车金融投资前景分析年中国汽车金融投资前景分析 301301 第一节第一节 2009-20122009-2012 年中国汽车金融投资分析年中国汽车金融投资分析 .301 一、保险投资是汽车金融公司投资新渠道301 二、投资汽车金融公司的政策分析302 三、汽车金融公司的经营风险302 四、汽车金融两种经营模式风险比较分析303 第二节第二节 2009-20122009-2012 年中国汽车金融公司融资渠道分析年中国汽车金融公司融资渠道分析 .305 一、中外汽车金融公司融资渠道305 二、中外汽车金融公司融资渠道比较分析306 三、拓宽汽车金融公司的融资渠道的建议308 第三节第三节 2009-20122009-2012 年中国经销商的物流金融融资业务模式及风险分析年中国经销商的物流金融融资业务模式及风险分析 .311 一、仓单质押模式及其风险分析311 二、买方信贷模式及其风险分析314 三、授信融资模式及其风险分析315 四、三种业务模式的比较分析315 第四节第四节 2009-20122009-2012 年中国汽车金融公司的赢利模式分析年中国汽车金融公司的赢利模式分析 .316 一、汽车金融公司赢利模式定义316 二、依托母公司汽车集团的赢利模式317 三、汽车金融公司赢利模式的选择318 第五节第五节 hjsdhjsd 建议建议 318 2009-2012 年中国汽车金融行业运行态势与投资前景分析报年中国汽车金融行业运行态势与投资前景分析报告告 北京华经视点信息咨询有限公司北京华经视点信息咨询有限公司 中国行业研究报告网中国行业研究报告网 19 第十六章第十六章 2009-20122009-2012 年中国汽车金融行业经营战略分析年中国汽车金融行业经营战略分析 321321 第一节第一节 2009-20122009-2012 年中国汽车金融服务信用管理的理论基础年中国汽车金融服务信用管理的理论基础 .321 一、信用理论321 二、消费信用理论323 第二节第二节 2009-20122009-2012 年中国汽车金融服务信用体系的功能年中国汽车金融服务信用体系的功能 .323 第三节第三节 2009-20122009-2012 年中国汽车金融服务信用偿付能力的管理年中国汽车金融服务信用偿付能力的管理 .324 一、偿付能力的性质和内涵324 二、影响偿还能力的因素324 三、偿付能力的衡量方法324 第四节第四节 2009-20122009-2012 年中国汽车金融服务产品的营销与管理年中国汽车金融服务产品的营销与管理 .325 一、汽车金融产品的营销的定义与特点325 二、汽车金融产品的营销渠道326 第五节第五节 2009-20122009-2012 年中国汽车金融产品销售人员的效能激励年中国汽车金融产品销售人员的效能激励 .327 一、汽车及汽车金融产品经销过程与基本技能327 二、影响汽车及汽车金融产品经销员绩效的因素328 三、提高汽车及汽车金融产品经销员绩效是销售环节的重要措施329 四、对汽车及汽车金融产品经销员自我绩效感的总体模型描述329 第六节第六节 hjsdhjsd 建议建议 330 图表目录图表目录 图表 1 国内汽车金融消费信贷服务操作流程.23 图表 2 汽车金融在汽车消费市场的优劣势 swot 分析27 图表 3 1980-2010 年世界经济、先进经济体、新兴和发展中经济体增长比较 .31 图表 4 美国模式的业务流程图.39 2009-2012 年中国汽车金融行业运行态势与投资前景分析报年中国汽车金融行业运行态势与投资前景分析报告告 北京华经视点信息咨询有限公司北京华经视点信息咨询有限公司 中国行业研究报告网中国行业研究报告网 20 图表 5 德国汽车金融服务模式大致流程图.43 图表 6 1990-1994 年日本汽车用户分期付款融资市场主体业务构成比例统计（%） 48 图表 7 2003-2009 年中国 gdp 总量及增长趋势图 .78 图表 8 2008-2009 年上半年各产业 gdp 总量对比图 .79 图表 9 2009 年上半年重要宏观经济数据统计表 79 图表 10 2009 年上半年主要宏观经济经济数据 .80 图表 11 2006-2009 年中国季度 gdp 增长率对比 81 图表 12 2003-2009 年我国农村人均纯收入增长趋势图 84 图表 13 2003-2009 年我国城镇居民可支配收入增长趋势图 85 图表 14 1978-2008 年中国城乡居民人均收入增长对比图 85 图表 15 贷款信用状况及概率分布.119 图表 16 融资租赁业务操作流程.134 图表 17 汽车金融投资理财模式操作流程.136 图表 18 国内汽车金融消费信贷服务操作流程.137 图表 19 两种汽车信贷模式有缺点比较.164 图表 20 汽车金融产品服务组织能力的三个层面 .243 图表 21 2008-2009 年上半年工商银行按业务类型划分的贷款结构 .261 图表 22 2008-2009 年上半年工商银行按期限划分的公司类贷款结构 .261 图表 23 2008-2009 年上半年工商银行按品种划分的公司类贷款结构 .262 图表 24 2008-2009 年上半年工商银行按产品类型划分的个人贷款结构 .262 图表 25 2007-2009 年上半年工商银行不良贷款率变化情况 .263 图表 26 2008-2009 年上半年中国银行内地人民币业务按业务类型划分的个人贷款结 构268 图表 27 2008-2009 年上半年中国银行内地人民币业务按偿还期限划分的贷款结构 2009-2012 年中国汽车金融行业运行态势与投资前景分析报年中国汽车金融行业运行态势与投资前景分析报告告 北京华经视点信息咨询有限公司北京华经视点信息咨询有限公司 中国行业研究报告网中国行业研究报告网 21 268 图表 28 2007-2009 年上半年中国银行不良贷款率变化情况 .269 图表 29 2008-2009 年上半年招商银行贷款规模及结构 .272 图表 30 2007-2009 年上半年招商银行不良贷款率变化情况 .273 图表 312008-2009 年上半年深圳发展银行贷款五级分类 单位：千元 .277 图表 32 2007-2009 年上半年深圳发展银行不良贷款率变化情况 .278 图表 33 日新租赁业务范围示意图.288 图表 34 中国汽车租赁行业 swot 分析图291 图表 35 三种业务模式的比较.316 图表 36 汽车金融产品的营销渠道.327 2009-2012 年中国汽车金融行业运行态势与投资前景分析报年中国汽车金融行业运行态势与投资前景分析报告告 北京华经视点信息咨询有限公司北京华经视点信息咨询有限公司 中国行业研究报告网中国行业研究报告网 22 第一章第一章 汽车金融相关概述汽车金融相关概述 第一节第一节 汽车金融相关概念汽车金融相关概念 一、汽车金融的定义 1、美国消费者银行家协会(简称 cba)的定义 汽车金融服务公司以个人，公司，政府和其他消费群体为对象，以其获取未来收益的 能力和历史信用为依据，通过提供利率市场化的各类金融融资和金融产品，实现对交通工 具的购买与使用。 2、中国人民银行的定义 汽车金融服务机构(公司)，是指依据中华人民共和国公司法等相关法律和本办法 (指汽车金融机构管理办法)规定设立的，为中国境内的汽车购买者提供贷款并从事相 关金融业务的非金融机构，包括中资，中外合资和外资独资的汽车金融机构。 3、本讲对汽车金融的定义 汽车金融服务是主要在汽车的生产，流通，购买与消费环节中融通资金的金融活动， 包括资金筹集，信贷运用，抵押贴现，证券发行和交易，以及相关保险，投资活动，具有 资金量大，周转期长，资金运动相对稳定和价值增值性等特点。它是汽车制造，流通业， 服务维修与金融业相互结合渗透的必然结果，涉及到政府法律，法规，政策行为以及金融 保险等市场的相互配合，是一个复杂的交叉子系统。 二、汽车金融主体 在我国，汽车金融服务的主要内容是汽车消费信贷业务，该业务的主体主要涉及银行、 汽车经销商、汽车集团财务公司以及其他非银行金融机构。按照各主体在信贷业务过程中 所承担职责及与消费者关联度的不同，目前国内汽车消费信贷盈利运作模式可以分为 3 种： 以银行为主体的直接模式，以销售商为主体的间接模式和以非银行金融机构为主体的直接 模式。 2009-2012 年中国汽车金融行业运行态势与投资前景分析报年中国汽车金融行业运行态势与投资前景分析报告告 北京华经视点信息咨询有限公司北京华经视点信息咨询有限公司 中国行业研究报告网中国行业研究报告网 23 图表 1 国内汽车金融消费信贷服务操作流程 数据来源：华经视点研究中心 三、汽车金融业务分类 根据中国银监会规定，汽车金融公司可以从事的业务有：接受境内股东单位 3 个月以 上期限的存款；提供购车贷款业务；办理经销商采购车辆贷款和营运设备贷款；转让和出 售汽车贷款应收款业务；向金融机构贷款；为贷款购车提供担保；从事与购车融资活动有 关的代理业务；以及经中国银监会批准的其他业务等。与国外汽车金融服务发展相比，我 国汽车金融服务在经营品种的开发方面还远未达到应有的水平。 第二节第二节 汽车金融的主要功能和作用汽车金融的主要功能和作用 一、平衡供需矛盾 第一，汽车金融服务在 21 世纪初期中国经济的增长中发挥支撑作用。 第二，有助于中国在 2001-2002 年期间建立起。汽车消费主导型的市场格局，将私人 汽车需求引导释放出来 第三，未来十年中国的汽车需求量会迅速增长，汽车需求增长会进一步出现超常规的 高速度和加速度。中国已经进入一个汽车消费高速增长的时期。 第四，汽车金融服务有助于消除汽车需求增长区域性倾斜问题。 第五，汽车金融服务有助于发挥用好中国汽车存量资产，使其发挥更大的经济效益。 2009-2012 年中国汽车金融行业运行态势与投资前景分析报年中国汽车金融行业运行态势与投资前景分析报告告 北京华经视点信息咨询有限公司北京华经视点信息咨询有限公司 中国行业研究报告网中国行业研究报告网 24 二、具备乘数效应 汽车金融服务信贷资产证券化是资产证券化的特殊分支，也是证券化最大的三个金融 资产之一。 1985 年前半年所罗门兄弟的投资银行公司从曼瑞恩中部银行购买了 2300 万美元的汽 车贷款， 1985 年 12 月通用金融公司通过第一波士顿公司(发行了 5 亿多美元的汽车信贷 证券。 截止 1992 年底，美国累计发行 abs 达 2050 亿美元，其中由汽车抵押贷款资产支持 abs 发行额为 802 亿美元，占 339%。 三、提高生产企业和经销商资金运用效率 1、汽车制造商和经销商不是汽车金融服务主要提供者； 2、汽车产业增值链割裂和制造与销售售后服务脱节； 3、服务体系不健全，售后服务对市场竞争支持不足； 4、受投资主体与行业划分限制，产业组织被人为支解。 结论一：汽车金融服务的市场接受程度较低； 结论二：从服务和维修环节来看，中国汽车金融服务发展的产业基础比较薄弱。 四、汽车金融对经济的推动作用 汽车金融服务有助于引导庞大的国内私人储蓄的分流，形成对国民经济支柱产业的投 资控制能力。按世界银行图表集法计算，1998 年中国的总储蓄额和总投资额分别为 4132 亿美元和 3748 亿美元，只低于美国，日本和德国，而高于其他国家。按购买力平价(ppp) 方法计算，中国的总储蓄额和总投资额高达 17604 亿美元和 15998 亿美元，超过了其他所 有国家。中国的总储蓄率和总投资率远远高于欧美发达国家和巴西，也明显高于作为亚洲 强国的日本和韩国。 第三节第三节 汽车金融与银行汽车信贷对比分析汽车金融与银行汽车信贷对比分析 一、汽车金融在汽车消费市场的优劣势 swot 分析 2009-2012 年中国汽车金融行业运行态势与投资前景分析报年中国汽车金融行业运行态势与投资前景分析报告告 北京华经视点信息咨询有限公司北京华经视点信息咨询有限公司 中国行业研究报告网中国行业研究报告网 25 1、优势（superiority） 我国汽车金融公司最大的优势就是专业。相对于银行、保险公司来说，汽车金融公司 最了解汽车行业的发展，最清楚每款车的特点和优劣势，最能够全方位地把握购车群体特 点和需求，在消费者的购车全程中都能够给出建设性的意见，提供最全面最专业化的服务。 此外，汽车金融公司还能够根据购车贷款的实际情况为顾客提供便利服务，如简化手续办 理过程、加快放款速度、减少首付款比例、增加还款方式灵活性等。除此之外还可以为消 费者提供“技术指导”“保修”“收回旧车”“车型置换”等更多服务。总而言之，汽车 金融公司由汽车制造商控股，又直接服务于汽车购买者，离消费者和汽车生产商与代理商 距离最近，能够更有效地搭建进行双方沟通的桥梁，为消费者提供最专业的服务。 2、劣势（weakness） 在贷款利率方面，更占优势的是商业银行，汽车金融公司则劣势明显。与国外汽车金 融公司可以自行发行债券进行融资不同的是，目前国内汽车金融公司只能通过两个途径来 融资：一是接受境内股东单位 3 个月以上期限的存款；二是向金融机构借款。而真正能解 决巨大资金缺口的途径只有第二种，这就决定了汽车金融公司通过利率差来盈利的空间要 远远小于商业性银行。但是对中国消费者而言，利率水平是决定其贷款行为的一个最重要 因素。据调查，近 6 成被访者将“阻碍国内车贷产品发展主要原因”归罪于“利率过高”。 高利率导致消费者要为自己的提前消费支付更多的代价，而由于消费习惯和文化的不同， 中国消费者本来就不太喜欢提前消费，现在让他花更多的钱来早日实现汽车梦，这谈何容 易？在与银行的竞争中，汽车金融公司丧失了“利率”这个利器。 另外，汽车金融公司由于发展比较晚，无论是从制度还是从公司运营模式来说，并没 有达到最佳，内部结构的不完善也是其发展不顺利的重要原因之一。 3、机会（opportunity） 从汽车金融公司所面临的机会来看，有利于它发展的外部机会主要有国家政策的支持、 消费者习惯的悄然转变、国外成功经验这几方面。 2009-2012 年中国汽车金融行业运行态势与投资前景分析报年中国汽车金融行业运行态势与投资前景分析报告告 北京华经视点信息咨询有限公司北京华经视点信息咨询有限公司 中国