《股市操盘秘籍》PPT课件.ppt

股市技术分析、K线分析入门,更多资料请登陆:/liyubo2009,技术分析的定义和要点,技术分析的理论前提： 一、市场行为涵盖一切，二、价格依据趋势移动，三、历史往往重演。 使用技术分析应注意： 股价技术分析是根据统计学原理得来，因此它得到的是概率情况，并不是完全正确，总会有一定失误 每种技术指标都是依据不同的特殊原理设计而成，往往这种指标在某方面有效但在其它方面无效。 技术分析指标是根据常态情况下统计而成，在非常态下使用往往无效，容易造成大错。 技术指标的种类非常多，有时候会相互出现矛盾，投资者在这种情况下可根据多数指标指导的方向去做。,更多资料请登陆:/liyubo2009,技术分析主要理论,（1）道氏理论 （2）艾略特波浪理论 （3）量价理论 （4）箱形理论,更多资料请登陆:/liyubo2009,形态技术分析,（1）K线理论 日K线是由4个最有特点的股票价位组成，即开盘价、收盘价、最高价、最低价。按时间周期不同K线可分为：5分钟K线、15分钟K线、30分钟K线、60分钟K线、日K线、周K线|、月K线、年K线。 （2）形态构成、规模与趋势 形态构成：形态分析常用的图形有K线图和棒线图两种。 形态的规模：指时间的长短，三日、五日、数周、数月内的时间内的价格变化组成形态，形态规模的大小决定了形态分析结果准确性的高低。 形态的趋势：按方向：上升、下降、水平趋势；按时间：主要、次要、短暂趋势。 （3）常见形态 常见的顶部形态：尖形顶、圆弧顶、M顶、头肩顶、复合头肩顶、三重顶、岛形反转等。 常见的底部形态：V形底、圆弧底、W底、头肩底、岛形反转等。 常见的中继形态：三角形、距形、楔形、旗形。,更多资料请登陆:/liyubo2009,教你看K线图,1、 日K线是根据股价(指数)一天的走势中形成的四个价位即：开盘价，收盘价，最高价，最低价绘制而成的。 收盘价高于开盘价时，则开盘价在下收盘价在上，二者之间的长方柱用红色或空心绘出，称之为阳线；其上影线的最高点为最高价，下影线的最低点为最低价。 收盘价低于开盘价时，则开盘价在上收盘价在下，二者之间的长方柱用黑色或实心绘出，称之为阴线，其上影线的最高点为最高价，下影线的最低点为最低价。,更多资料请登陆:/liyubo2009,教你看K线图,2、根据K线的计算周期可将其分为日K线,周K线，月K线，年K线。 周K线是指以周一的开盘价，周五的收盘价，全周最高价和全周最低价来画的K线图。 月K线则以一个月的第一个交易日的开盘价，最后一个交易日的收盘价和全月最高价与全月最低价来画的K线图。 同理可以推得年K线定义。周K线，月K线常用于研判中期行情。对于短线操作者来说，众多分析软件提供的5分钟K线、15分钟K线、30分钟K线和60分钟K线也具有重要的参考价值。,更多资料请登陆:/liyubo2009,教你看K线图,3、根据开盘价与收盘价的波动范围，可将线分为极阴、极阳，小阴、小阳，中阴中阳和大阴、大阳等线型。 极阴线和极阳线的波动范围在0.5%左右； 小阴线和小阳线的波动范围一般在0.6-1.5%； 中阴线和中阳线的波动范围一般在1.6-3.5%； 大阴线和大阳线的波动范围在3.6%以上。,更多资料请登陆:/liyubo2009,教你看K线图,4、下面以带有成交量的分时走势图，分别说明数种典型的单个日线图的形成过程和不同含义。 分时走势图记录了股价的全天走势，不同的走势形成了不同种类的K线，而同一种K线却因股价走势不同而各具不同的含义。,更多资料请登陆:/liyubo2009,教你看K线图,A.小阳星: 全日中股价波动很小，开盘价与收盘价极其接近，收盘价略高于开盘价。小阳星的出现，表明行情正处于混乱不明的阶段，后市的涨跌无法预测，此时要根据其前期线组合的形状以及当时所处的价位区域综合判断,更多资料请登陆:/liyubo2009,教你看K线图,B.小阴星: 小阴星的分时走势图与小阳星相似，只是收盘价格略低于开盘价格。表明行情疲软，发展方向不明。,更多资料请登陆:/liyubo2009,教你看K线图,C.小阳线: 其波动范围较小阳星增大，多头稍占上风，但上攻乏力，表明行情发展扑朔迷离。,更多资料请登陆:/liyubo2009,教你看K线图,D.上吊阳线: 如果在低价位区域出现上吊阳线，如图所示，股价表现出探底过程中成交量萎缩，随着股价的逐步攀高，成交量呈均匀放大事态，并最终以阳线报收，预示后市股价看涨。,更多资料请登陆:/liyubo2009,教你看K线图,E.下影阳线: 它的出现，表明多空交战中多方的攻击沉稳有力，股价先跌后涨，行情有进一步上涨的潜力。,更多资料请登陆:/liyubo2009,教你看K线图,F.上影阳线: 显示多方攻击时上方抛压沉重。这种图形常见于主力的试盘动作，说明此时浮动筹码较多，涨势不强。,更多资料请登陆:/liyubo2009,教你看K线图,G.穿头破脚阳线: 股价走出如图所示的图形说明多方已占据优势，并出现逐波上攻行情，股价在成交量的配合下稳步升高，预示后市看涨。,更多资料请登陆:/liyubo2009,教你看K线图,还有一种情况，股价走势若表现为全日宽幅振荡尾市放量拉升收阳时，可能是当日主力通过振荡洗盘驱赶坐轿客，然后轻松拉高，后市可能继续看涨。,更多资料请登陆:/liyubo2009,教你看K线图,H.光头阳线: 光头阳线若出现在低价位区域，在分时走势图上表现为股价探底后逐浪走高且成交量同时放大，预示为一轮上升行情的开始。如果出现在上升行情途中，表明后市继续看好。,更多资料请登陆:/liyubo2009,教你看K线图,I.光脚阳线: 表示上升势头很强，但在高价位处多空双方有分歧，购买时应谨慎。,更多资料请登陆:/liyubo2009,教你看K线图,J.上影阳线: 表示多方上攻受阻回落，上挡抛盘较重。能否继续上升局势尚不明朗。,更多资料请登陆:/liyubo2009,教你看K线图,K.光头光脚阳线: 表明多方已经牢固控制盘面，逐浪上攻，步步逼空，涨势强烈。,更多资料请登陆:/liyubo2009,教你看K线图,L.小阴线: 表示空方呈打压态势，但力度不大。,更多资料请登陆:/liyubo2009,教你看K线图,M.光脚阴线: 光脚阴线的出现表示股价虽有反弹，但上档抛压沉重。空方趁势打压使股价以阴线报收。,更多资料请登陆:/liyubo2009,教你看K线图,N.光头阴线: 如果这种线型出现于低价位区，说明抄低盘的介入使股价有反弹迹象，但力度不大。,更多资料请登陆:/liyubo2009,教你看K线图,O.下影阴线、下影十字星、T形线: 这三种线型中的任何一种出现在低价位区时，都说明下档承接力较强，股价有反弹的可能。,更多资料请登陆:/liyubo2009,教你看K线图,P.上影阴线、倒T形线: 这两种线型中的任何一种出现在高价位区时，说明上档抛压严重，行情疲软，股价有反转下跌的可能；如果出现在中价位区的上升途中，则表明后市仍有上升空间。,更多资料请登陆:/liyubo2009,教你看K线图,Q.十字星: 这种线型常称为变盘十字星，无论出现在高价位区或低价位区，都可视为顶部或底部信号，预示大势即将改变原来的走向。,更多资料请登陆:/liyubo2009,教你看K线图,R.大阴线: 股价横盘一日，尾盘突然放量下攻，表明空方在一日交战中最终占据了主导优势，次日低开的可能性较大。 如果股价走出如图所示的逐波下跌的行情，这说明空方已占尽优势，多方无力抵抗，股价被逐步打低，后市看淡。,更多资料请登陆:/liyubo2009,基本K线图形,1. 大阳线 表示较为强烈的买势,在涨势的初期,具有极其重要的指导意义。但是,在长势的后期,往往表示为最后的冲刺。 2. 大阴线 表示较为强烈的卖势,在跌势的初期,具有极其重要的指导意义。但是,在跌势的后期,也会有另一种味道。 3. 全秃大阳线 极端强势。 4. 全秃大阴线 极端弱势。 5. 光头阳线 高价位强势线 6. 光头阴线 低价位弱势线,但在低价位上遇到买方的支撑,后市可能会反弹。,更多资料请登陆:/liyubo2009,基本K线图形,7. 光脚阳线 高价位强势线。 8. 光脚阴线 低价位弱势线。 9. 小棋子 小阳线或着小阴线,变化方向不确定。 10. 小棋子 小阳线或着小阴线,变化方向不确定。 11. 十字线 因出现的位置不同而有不同的含义,一般出现在市场的转折点。 12. 十字线 因出现的位置不同而有不同的含义,一般出现在市场的转折点。十字线属性的区别方法有许多种,常用的有两种： 13. 长十字线 同十字线,但是作用更为强烈。,更多资料请登陆:/liyubo2009,基本K线图形,14. 长十字线 同十字线,但是作用更为强烈。 15. 射击之星 实体比较短小,上影线较长。可以是阴线或阳线。通常出现在顶部,准确性较高,属必杀之态势。出现在底部一般不叫射击之星。 16. 倒锤头 实体比较短小,上影线较长。可以是阴线或阳线。样子像射击之星,通常出现在底部。 17. 风筝 高高地飘在天空,一但断线,便摇摇欲坠。如在低价区,不叫风筝,一般称做多胜线,局势对多头有利。,更多资料请登陆:/liyubo2009,基本K线图形,18. 灵位 战斗结束,祭奠阵亡的将士,开始新的战斗。但是,如在高价区,不叫灵位,一般称做空胜线,局势对空头有利。 19. 锤头 可以是阴线,也可以是阳线,出现在底部叫锤头。此线一出,只怕是这一锤子也就砸到底了。 20. 吊颈 可以是阳线,也可以是阴线,出现在顶部叫吊颈。见到这种线形,要是还敢买进,怕是滋味和上吊差不了多少。 21. 一字线 此形较不常见,即开盘价、收盘价、最高价、最低价在同一价位。常出现于涨（跌）停板处,以及交易非常冷清的冷门品种。,更多资料请登陆:/liyubo2009,K线组合分析,经典k线组合,更多资料请登陆:/liyubo2009,K线组合分析-黄昏之星,市场在持续的涨势之后，已激情不再，就像再好的筵席也有散场之时。黄昏之星的图形，预示市场趋势已经见顶，卖出的时机悄然来临。 黄昏之星也是由3根K线组成： 第一天，市场在一片狂欢之中继续涨势，并且拉出一根长阳线。 第二天，继续冲高，但尾盘回落，形成上影线，实体部分窄小，构成星的主体。 第三天，突然下跌，间或出现恐慌性抛压，价格拉出长阴，抹去了前两天大部分走势。 黄昏之星充当顶部的几率非常之高，在牛势的后期，要特别警惕这种反转信号。 。,更多资料请登陆:/liyubo2009,K线组合分析-黄昏之星,举例：雷鸣科化（600985）在经过一年多的攀升之后，股价从3.78元上升至16.10元的新高位。5月28日创新高当天的K线以带上下影线的短实体收阴，成交量与上一交易日比已经大幅度萎缩，从成交量的角度也印证了市场创新高时的量价背离情况，随后的低开低走将上升趋势彻底破坏。“黄昏之星”出现在市场的顶部时，反转意味十分浓烈,更多资料请登陆:/liyubo2009,K线组合分析-早晨之星,早晨之星一般由3个交易日的3根K线构 成： 第一天，股价继续下跌，并且由于恐慌性的抛盘而出现一根巨大的阴线，大势不妙。 第二天，跳空下行，但跌幅不大，实体部分较短，形成星的主体部分。构成星的部分，既可以是阴线，也可以是阳线。 第三天，一根长阳线拔地而起，价格收复第一天的大部分失地，市场发出明显看涨信号。,更多资料请登陆:/liyubo2009,K线组合分析-早晨之星,举例：深纺织（000045）近期K线组合中出现“早晨之星”的见底模式。注意6月28日之后的3根K线：第一根为阴线，显示在承接上一交易日跌势之后的惯性下滑；第二天股价顺势低开探底之后拉回到第一日收盘价内，但尾市仍跌回开盘价附近；第三天的高开高走伴随着成交量的相应放大。“早晨之星”所揭示的股价反转向上信号，在随后的交易中再次证明了该反转信号的有效性。,更多资料请登陆:/liyubo2009,K线组合分析-射击之星,射击之星指出现在上升趋势末端的这样一根K线，上影线较长，实体部分较小，近似于“”，射箭一完成，多头能量就衰竭了，发出可能见顶的信号，但可靠性低于黄昏之星。典型的技术表现：K线由阳线或阴线构成；实体部分较小；实体上方出现一枝箭，即长上影线，构成射箭动作。如果射击之星出现后，次日股价向下跳空或者收出一根阴线，其转势向下的信号就越强。,更多资料请登陆:/liyubo2009,K线组合分析-射击之星,应用法则： 1、射击之星形态出现在短期的上升趋势,它发出警告信号,表明市场顶部就在眼前。本形态的技术意义不如黄昏星形态强,通常不构成主要反转信号。但常和其它K线组合构成更有研判意义的形态。 2、如果在射击之星形态出现时,带有巨大成交量,则因短期多头资金短缺,空头将大量筹码抛出,股价先扬后抑,完成了一个由多转空的心理过程,故行情可能短期见顶而走疲。,更多资料请登陆:/liyubo2009,K线组合分析-其他1,更多资料请登陆:/liyubo2009,K线组合分析-其他2,更多资料请登陆:/liyubo2009,K线组合分析-其他3,更多资料请登陆:/liyubo2009,如何看大盘即时分时走势图,1) 白色曲线：表示大盘加权指数，即证交所每日公布媒体常说的大盘实际指数。 2) 黄色曲线：大盘不含加权的指标，即不考虑股票盘子的大小，而将所有股票对指数影响看作相同而计算出来的大盘指数。 参考白黄二曲线的相互位置可知： A)当大盘指数上涨时，黄线在白线之上，表示流通盘较小的股票涨幅较大；反之，黄线在白线之下，说明盘小的股票涨幅落后大盘股。 B)当大盘指数下跌时，黄线在白线之上，表示流通盘较小的股票跌幅小于盘大的股票；反之，盘小的股票跌幅大于盘大的股票。 (可以笨方法的理解为：黄线指：小盘股，白线指：大盘股),更多资料请登陆:/liyubo2009,3) 红绿柱线：在黄白两条曲线附近有红绿柱状线，是反映大盘即时所有股票的买盘与卖盘在数量上的比率。红柱线的增长减短表示上涨买盘力量的增减；绿柱线的增长缩短表示下跌卖盘力度的强弱。 4) 黄色柱线：在黄白曲线图最下方，用来表示每一分钟的成交量，单位是手(每手等于100股)。 5) 委买委卖手数：代表即时所有股票买入委托下三档和卖出上三档手数相加的总和。 6) 委比数值：是委买委卖手数之差与之和的比值。当委比数值为正值大的时候，表示买方力量较强股指上涨的机率大；当委比数值为负值的时候，表示卖方的力量较强股指下跌的机率大。,更多资料请登陆:/liyubo2009,如何看个股即时分时走势图,个股即时分时走势图： 1) 白色曲线：表示该种股票即时实时成交的价格。 2) 黄色曲线：表示该种股票即时成交的平均价格，即当天成交总金额除以成交总股数。 3) 黄色柱线：在黄白曲线图下方，用来表示每一分钟的成交量。 4) 成交明细：在盘面的右下方为成交明细显示，显示动态每笔成交的价格和手数。 5) 外盘内盘：外盘又称主动性买盘，即成交价在卖出挂单价的累积成交量；内盘主动性卖盘，即成交价在买入挂单价的累积成交量。外盘反映买方的意愿，内盘反映卖方的意愿。,更多资料请登陆:/liyubo2009,移动平均线（MA）,移动平均线(MA)：将一段时期内的股价平均值连成曲线,用来显示股价的历史波动情况,进而反映股价指数未来发展趋势的技术分析方法。 短期趋势：通常是指一个月以下的股价波动趋势,因为日线均线所代表的是一个星期的波动。日线代表的是半月线。所以我们经常以它们代表短期趋势,短期均线通常波动起伏较大,过于敏感。,更多资料请登陆:/liyubo2009,中期趋势：是指一个月以上,半年以下的股价波动趋势。常用日线、日线、日线。这是因为日线代表的是一个月股价波动趋势。日线代表的是两个月的股价波动趋势。日线所代表的是三个月的波动趋势,又正好是