毕业论文-资产减值对企业盈余管理的影响研究.doc

本科生毕业论文（设计）本科生毕业论文（设计） 题 目： 资产减值对企业盈余管理的影响研究 - - 以山东海化股份有限公司为例 系 别： 会计学系 专 业： 会计学 学生姓名： 曾 xx 学 号： 1010610xx 指导教师： 张 xx 助教 （职 称） 二一四 年 四 月 目目 录录 摘要 .I ABSTRACT II 一、引言 .1 二、资产减值准备的理论分析 .1 （一）计提资产减值准备的意义及条件 .2 （二）计提资产减值准备对上市公司的影响 .2 三、资产减值准则影响盈余管理的案例分析以山东海化股份有限公司为例 .3 （一）山东海化股份有限公司概况 .3 （二）山东海化股份有限公司存在盈余管理的嫌疑 .4 四、对山东海化股份有限公司盈余管理的深层次分析 .5 （一）通过固定资产减值准备的计提以实现盈余管理 .5 （二）通过坏账准备的计提以实现盈余管理 .7 （三）通过存货跌价准备的计提以实现盈余管理 .8 （四）资产减值总额对利润总额的影响 10 五、研究结论、建议及其局限性 12 （一）研究结论、建议 12 （二）研究的局限性 13 注释 14 参考文献 14 致 谢 15 I 资产减值对企业盈余管理的影响研究资产减值对企业盈余管理的影响研究 - 以山东海化股份有限公司为例以山东海化股份有限公司为例 2010 级会计学专业 姓名：曾 xx 指导老师：张 xx 助教 摘要 随着我国经济的快速发展，资产减值准备逐渐成为企业进行盈余管理的手段，公司在正 常的经营管理活动不能实现预期目标的情况下，盈余管理便成为上市公司“避免亏损”的一条 “捷径”，而盈余管理也逐渐成为人们关注的一个焦点之一。盈余管理作为一种会计手段，使 用会计方法得当可以使得反应真实企业利润最大化，而使用不得当时会导致会计信息失真甚至 造假。现以 2012 年、2013 年年两年连续亏损的山东海化股份有限公司为例，其在 2014 年 2 月 18 日实行退市风险警示被戴上“ST”帽子之后，是否利用现行的会计准则在资产减值准备方面 存在的漏洞，进行盈余管理。公司选择在 2013 这年大额计提减值准备，并且计提的资产减值也 直接计入 2013 年的年度损益，这个行为是否实际上是风险的集中释放，目的是为未来业绩表现 打下基础，促使 2014 年正盈利，避免退市的危机。最后得出资产减值准备在盈余管理方面发挥 的作用，提出些许建议。 关键词 资产减值；盈余管理；扭亏为盈；避免退市 II Asset Impairment Policy of Earnings Management - Analysis on Shan Dong Haihua Company Limited Major: Accounting Name: Zeng xx Supervisor: Zhang xx AbstractAbstract With the rapid development of our economy, assets depreciation reserves become the means of earnings management of enterprise. If the company can not achieve expected goals in normal management activities, earnings management will became a listed way to “avoid losses“ for the company, thus it also become the one of the focus of attention gradually. As a kind of accounting means, the use of earnings management in the right way can make the real enterprise profit maximization, on the contrary, if it cant use well, it will lead to accounting information distortion. Now making the shandong HaiHua co., LTD ,as an example, which had losses for two consecutive years in 2012 and 2013 to discuss how can we use the way of assets depreciation reserves to earnings management when it faced the risk of fading market, in order to achieve aids of making up the deficits ,getting surpluses and avoiding the crisis of delisting. Therefore, it is made sure that asset impairment provision in earnings managements role and put forward some suggestions. KeyKey wordswordsAsset Impairment; Earnings Management; Make Up the Deficits and Get Surpluses; Avoid the Crisis of Delisting 1 一、引言 随着当今社会先进技术不断发展，经济环境的日益变化，企业的经营环境也经 受着越来越多的不确定性和风险性，使得企业盈余管理的稳定性面临着重大的挑战， 因此，企业盈余管理的问题在这几年成为了会计理论和企业管理所关注的重要问题 之一。我国上市公司普遍存在不正当的盈余管理行为，可以说资产减值的计提和转 回是企业进行盈余管理的一个重要手段。财政部会计司司长刘玉廷曾经指出，目前 我国上市公司通过利用资产减值准备的计提和转回的手段进行利润操纵的现象比较 严重，因此企业会计准则第 8 则资产减值对上市公司计提长期资产减值 不得转回这一点提出了明确的要求，这个准则的提出对我国会计制度的改进和完善， 对遏制企业盈余管理的行为在一定程度上都起到了重大作用。 在资产减值准备这个论题上，国外的主流观点主要分为两类，分别是通过资产 减值进行盈余管理动机和通过应计项目进行盈余管理，前者的代表人物有 April 和 Klein,他们发现上市公司的盈余管理行为和公司审计委员会的独立性之间存在着非 线性相关的关系，上市公司的盈余管理行为与公司高级管理着是否为薪酬委员会成 员，与公司高级管理者的持股数量，与审计委员会成员中是否有外部股东均存在非 线性相关关系。后者的代表人物是 Schrand 和 Worg,他们发现企业管理当局会利 用估值准备来平滑利润。国内的观点主要是由王建新等学者代表的，王建新在“公 司治理结构、盈余管理动机与长期资产减值转回” （会计研究，2007 年第 5 期） 一文中指出企业治理结构、盈余管理动机显著地影响了长期资产减值转回这一盈余 管理行为。 一般来说，亏损上市公司资产减值准备的计提在一定程度上反映了公司所在行 业和公司自身经营环境的不利变化。在 2013 年年报的发布后，山东海化终究难逃 在上市第 15 个年头被戴上“ST”帽子的惨状。对于“戴帽”后的山东海化接下来 该何去何从，将成为市场广泛关注的焦点。下文以山东海化股份有限公司为案例， 分析其是否利用资产减值准备在这个市场有些低迷的环境中进行盈余管理，从而调 控利润，以此来避免 2014 年退市的危机。 二、资产减值准备的理论分析 2 企业会计准则第 8 号资产减值第十五条规定，可收回金额的计量结 果表明，资产的可收回金额低于其账面价值的，应当将资产的账面价值减记至可收 回金额，减记的金额确认为资产减值损失，计入当期损益，同时计提相应的资产减 值准备。这一准则的规定，是为了防止企业在会计报表中能够更真实的反映企业资 产状况，以免出现资产虚增虚减的情况，以此来保护中小股民的权益。 （一）计提资产减值准备的意义及条件 资产的主要特征之一是它必须能够为企业带来经济利益的流入，如果资产不能 够为企业带来经济利益或者带来的经济利益低于其原来的账面价值，那么，该资产 就不能再予确认，或者不能再按照原来的账面价值予以确认，否则不符合资产的定 义，也无法反映资产的实际价值，其结果会导致企业资产虚增或利润虚增。因此， 在企业资产发生减值的时候，企业应当确认资产减值损失，并把资产减值的部分在 会计上进行反映。现行的会计政策要求企业必须在合理的范围内对贬值的资产计提 资产减值准备。 （二）计提资产减值准备对上市公司的影响 资产减值准备的影响应从两方面进行分析。一方面是避亏公司，我国的相关证 券法规对上市公司的净资产收益率有着严格的规定，因此，上市公司为了保持净资 产收益率就会采取提取较低比率或转回较高比率的资产减值准备的方法，以减少会 计盈余的负面影响。另一方面是盈利公司，一些经营业绩较好的上市公司一般会倾 向于在盈利能力强，生产经营态势好，利润高的时候，大量计提资产减值准备。这 样可以利用会计估计而低估资产，为以后会计期间留下足够的“业绩准备” 。 根据企业会计制度规定，企业取得的各项资产，应当严格按照国家统一的 会计制度的规定，准确地进行计价，合理地确定其入账价值。为避免企业高估资产、 虚增利润的现象发生，企业应定期或者至少于每年年度终了，对各项资产进行全面 检查，合理地预计各项资产可能发生的损失，对可能发生的各项资产损失合理地计 提资产减值准备。企业在资产负债表日应当判断资产是否存在可能发生减值的迹象， 主要可从外部信息和内部信息两方面加以判断。 从外部信息来看，如果资产市价当期出现大幅度下降，其跌价幅度明显高于正 常使用情况下预计的下降；企业经营所处的经济、技术或者法律环境以及资产所处 3 的经济市场在当期出现了重大变化，且对公司产生了不利影响；市场利率或者市场 投资报酬率在当期大幅度提高，从而导致资产可收回金额大幅度降低；或者企业所 有者权益的账面净值远高于其市值等。 从内部信息来看，如果有证据表明资产已经陈旧过时，或者其实体已经损坏， 该资产即将或者已经被闲置、终止使用或者计划提前处置，企业内部报告证明资产 的经济效益已经低于或者即将低于预期，资产所产生的营业损失或产生的维修费用 远高于最初的预算等。这些均属于资产出现减值的迹象。 如果有确凿证据表明资产存在减值现象的，应当进行减值测试，并估计资产的 可收回金额。除了因企业合并形成的商誉和使用寿命不确定的无形资产外，资产存 在减值迹象是资产是否需要进行减值测试的必要前提。考虑到固定资产、无形资产、 商誉等资产发生减值后，一方面价值回升的可能性较小；另一方面从会计信息稳健 性要求考虑，未来避免资产重估增值和操纵利润，资产减值损失一经确定，在以后 会计年度不得在转回。 资产减值确认的条件是资产不能为企业带来经济利益或带来的经济利益低于原 有的账面价值。很多上市公司通过资产减值准备的计提来进行盈余管理，影响企业 期末净利润。一方面，企业会少计提资产减值准备，这样做的目的在于减少成本， 保持利润的增长。另一方面，企业会多计提资产减值准备，这样做的目的在于合理 避税以及获取以后年度资产减值转回，已达到当期利润虚减，以后年度利润虚增的 目的。 资产减值准备的计提直接计入当期损益，增加当期费用，减少资产，减少当期 利润。如果企业进行不合理的资产减值准备的计提，不计或少计都会导致当期损益 减少，虚增资产，虚增当期利润。相反，如果企业多计资产减值准备则会增加当期 损益，虚减资产，虚减当期利润。因此，在计提资产减值准备时，应该根据相关会 计法规对资产减值准备计提标准的规定进行计提，关键在于把控条件与标准 三、资产减值准则影响盈余管理的案例分析以山东海化股份有限 公司为例 （一）山东海化股份有限公司概况 4 山东海化股份有限公司是中国最大的纯碱、氯化钙生产企业，是我国最大的现 代化生态海洋化工基地。其是由山东海化集团有限公司（国有特大型企业）独家发 起， 。以所属的原国家“七五”重点工程潍坊纯碱厂和溴素厂的经营性净资产作为 出资，募集而设立的股份有限公司。山东海化立足于当地得天独厚的地下卤水资源 优势，大力发展现代生态工业，实现了经济发展方式由粗放型向集约型的转变。公 司于 1998 年 5 月 18 日在深圳证券交易所所挂牌交易发行,并于 1998 年 7 月 3 日上 市流通。 山东海化于 2012 年度亏损 5.2 亿元，并据 2013 年 10 月 9 日，山东海化发布 业绩预告，预计 2013 年 1-9 月亏损 4.45 亿至 4.35 亿元，其中，三季度亏损 1.92 亿元至 1.82 亿元，而公司要想在四季度补上超 4.3 亿元的缺口实现扭亏为盈，几 乎难以实现。然而，海化反其道而行，加大了第四季度的计提，使得年度总亏损额 大大增加至 6.9 亿，导致公司连续两年深陷亏损境地，却为 2014 年的业绩做好准 备。于 2014 年 2 月 18 号，深圳证券交易所对公司股票实行退市风险警示，成为披 星戴月的“*ST 海化” 。因此，2014 年，便成为*ST 海化上市以来最为关键的一年， 是否能保住公司上市的地位仍留有转寰的余地。对于 2013 年计提的大额资产减值 准备会在未来的年份的报表中会扮演着什么角色呢，投资者们正擦亮眼睛观望着。 （二）山东海化股份有限公司存在盈余管理的嫌疑 资产减值准备通常包括坏账准备、存货跌价准备、可供出售金融资产减值准备、 持有至到期投资减值准备、长期股权投资减值准备、投资性房地产减值准备、固定 资产减值准备、工程物资减值准备、在建工程减值准备、无形资产减值准备、商誉 减值准备等方面。通过分析近几年的年报，我认为山东海化股份有限公司主要是通 过坏账准备、存货跌价准备、固定资产减值准备这三个主要部分进行盈余管理的。 体现在近五年来这几个项目不合理的计提减值准备，包括不计提减值准备和少量计 提，尤其是固定资产减值准备在 2011 年和 2012 年这两年并未计提任何减值准备， 但是于 2013 年突然计提了一笔巨额数目，接近了利润亏损额的 50%，大幅度地降低 了公司的整个利润水平。如此一来，海化便有了财务报表大洗澡的动机，在 2012 年和 2013 年处于负盈利之际，大量冲销资产、计提准备的做法，使得资产负债表 上的净资产账面价值大幅下落，利润表上的盈利水平大幅度缩水，其目的是为了做 亏盈利、做低资产，期望未来（即 2014 年）可以少计列费用，提高未来会计期间 5 的盈利和资产的价值，从而免受第三年再次亏损而被迫退市的耻辱。因此，我认为 山东海化股份有限公司有了对资产减值准备这一科目进行盈余管理的嫌疑。当今， 在日趋复杂的经济环境下，了解上市公司是如何通过资产减值项目进行盈余管理， 了解资产减值准备计提的判断对盈余管理的影响，对我们进行投资决策，做出管理 决策都有重要的指导意义。 四、对山东海化股份有限公司盈余管理的深层次分析 山东海化股份有限公司亏损的背后，几大资产减值准备的计提发挥着不可忽视 的作用，本次盈余管理分析的是坏账减值准备、固定资产减值准备、存货减值准备 三大方面，从中发挥盈余管理在财务报表的作用，来避免股票退市的危机，实现企 业自身经营的最高利益。 （一）通过固定资产减值准备的计提以实现盈余管理 表 4-1 固定资产减值准备与利润总额 单位：元 2009 年2010 年2011 年2012 年2013 年 固定资产减值 准备 307,787,966.62 175,920.50 - - 525,180,450.51 利润总额 -917,584,400.00 103,131,400.00 506,399,200.00 -746,933,900.00 -1,138,908,500.00 图 4-1 固定资产减值准备 6 图 4-2 固定资产减值准备与利润总额 海化股份有限公司在 2009 年计提了一些固定资产减值准备，为公司在 2010 年 扭亏做好一定的铺垫。但是图表中，最为明显的是 2011 年与 2012 年公司并未计提 固定资产减值准备，但于 2013 年一年内总共计提了 525,180,450.51 元，数额 0- 525,180,450.51 有了如此突兀的飞跃，实在是不得不让人怀疑其动机。 据年报中披露，山东海化计提如此巨额固定资产减值准备主要原因是受国内外 宏观经济影响、市场需求变化、城市建设等低迷因素影响，使得产品价格下降，而 母子公司当中许多不同系列的生产机器也有些减产，有些闲置甚至停用，同时相应 的机器在市面上的价值也随之下降。然而，本人认为，虽然近几年来绿色可持续发 展的政策给属于化工行业性质的企业提出了新要求，行业优胜劣汰的竞争局面也越 来越激烈，不可否认的是特定行业的专属生产机器公允价值也会受到市场环境变化 的影响，计提减值准备也是合情合理的。但是，我认为，近几年公司同样处于大同 小异的市场环境，海化从 2011 年到 2012 年却没有计提任何固定资产减值准备来反 应市场环境的变化带来的减值影响，这是不合理的；而在 2013 年海化就突然就以 报表所披露的上述几个原因作为计提减值准备依据，并计提了相对利润来说影响巨 大的数目，不得不让人怀疑其是否存在着某些不良的动机。 一般来说，固定资产的折旧基数越大，固定资产在企业总资产中的比例越高， 折旧杠杆的作用就越大，对利润的影响也就越大。在资产负债表中，2103 年固定资 产账面价值是资产总额的 62.42%，也就是说，固定资产杠杆发挥的作用对总资产影 7 响巨大，而 2013 年计提的折旧也很大程度影响着利润总额的大小。因此，首当其 冲，人们会想到 2012 年亏损，再加上 2013 年前三季度实在是亏损严重，想从第四 季度的盈利来弥补前三季度的亏损是难如登天，所以其在第四季度转变盈利的想法， 反之计提了大额的减值准备，从而做大了年度的总亏损，所以连续两年的亏损使得 海化在 2014 年年报公布后戴上“*ST”帽子成为必然的结局。目前，2014 年的盈亏 结果直接关联到海化能否继续上市，在如此危急的情况下，公司选择利用资产减值 损失政策的模糊性以及灵活性来进行盈余管理便成为其首选的利润调节手段。也就 是说，2013 年的计提减值准备为 2014 年公司的正盈利取得埋下胜利的伏笔。 （二）通过坏账准备的计提以实现盈余管理 表 4-2 坏账准备与利润总额 单位：元 2009 年2010 年2011 年2012 年2013 年 坏账准备 64,048,096.41 66,377,891.13 12,058,537.72 15,974,668.86 18,242,745.55 利润总额 -917,584,400.00 103,131,400.00 506,399,200.00 -746,933,900.00 -1,138,908,500.00 图 4-3 坏账准备 8 图 4-4 坏账准备与利润总额 据图表中可以看出近五年来公司计提的坏账准备的变化并没有规律，但是与每 年的利润总额相对，两者在一定程度上呈反方向的趋势变动。尤其是在 2009 年和 2010 年两年，在大额计提金额，2010 年转销了 36,879,888.10 元后，利润变为正 数，使得 2011 年度便扭亏为盈，第一次避免了退市谨示的风险。紧接着，在 2011 年有了更高盈利之后，于 2012 年、2013 年公司又陷入了负盈利状态，应收账款的 坏账准备也随之有了一定幅度的增长，在这种情况下，坏账准备的计提也可以为来 年 2014 年的盈利做好转回的可能，发挥着盈余管理的作用，可以小范围内调整着 来年的利润水平。 （三）通过存货跌价准备的计提以实现盈余管理 表 4-3 存货跌价准备与利润总额 单位：元 2009 年2010 年2011 年2012 年2013 年 存货跌价准 备 64,850,159.23 20,453,008.21 36,246,103.76 196,025,607.53 143,174,850.72 利润总额 -917,584,400.00 103,131,400.00 506,399,200.00 -746,933,900.00 -1,138,908,500.00 9 图 4-5 存货跌价准备 图 4-6 存货跌价准备与利润总额 据图标中可以看到，存货跌价准备的计提与利润总额呈反比例的关系，存货跌 价准备在一定程度上影响着利润趋势的变化， 化工行业的产品一般是属于重污染的行业，在国家提倡绿色可持续发展的政策 下，许多其他环保绿色的替代品也随之出现，冲击着真正的化工行业。近些年的低 迷的局势，使产品的供需关系也有了变化，在化工行业的发展盈利上有了一定的影 响。但是据一些人士分析未来市场环境，2014 年化工行业发展速度波动度不大，今 10 年纯碱价格将维持稳定，但后续价格能否上升还是受到天气以及交通等因素影响， 还处在观望阶段。而本人认为判断未来市场究竟如何还是很大程度上受主观因素的 影响，只要有一定的理由借口，就可以转回之前年度计提的减值准备或少计提一些 的减值准备，给 2014 年扭亏为盈的正盈利提供一个的空间，避免股票停牌退市的 风险，进而达到高管的业绩要求与盈余管理的目标。 （四）资产减值总额对利润总额的影响 表 4-4 利润总额与资产减值总额 单位：元 2009 年2010 年2011 年2012 年2013 年 利润总额 - 917,584,400.00 103,131,400.00 506,399,200.00 - 746,933,900.00 - 1,138,908,500.00 资产减值总 额 440,186,200.00 109,678,800.00 55,878,100.00 214,093,500.00 690,643,300.00 图 4-7 资产减值总额 11 图 4-8 利润总额 图 4-9 利润总额与资产减值总额 固定资产减值准备、坏账准备、存货跌价准备是以上资产减值总额图表的三个 最为主要的组成部分，与利润总额的趋势都是呈一定的反向关系。利润越高，相对 来说资产减值准备总数计提就会越高，换句话来说，资产减值准备在一定程度上影 响着利润水平的高低。从利润总额与资产减值的对比表中，可以看到 3 个负盈利状 态的年份，显然，这些年份相应计提的资产减值准备数也是最高的。而 2013 年公 司将资产减值准备全额直接计入当年的损益，超过了 50%的比例影响着利润总额。 这个行为实际上是否属于风险的集中释放，其目的是为未来业绩表现打下基础？海 化在 2014 年扭亏为盈目标，可以利用 2013 年计提的巨额资产减值准备于 2014 年 12 冲回这个契机，基于固定资产占总资产 62%这影响重大的比例，可以为来年利润的 提升做出巨大的贡献。因此，我本着现有浅薄的认识，认为海化股份有限公司在 2014 年在资产减值准备会有一个巧妙的变化，利用具备模糊性和灵活性特点的盈余 管理中资产减值准备转回的手段，从而调高 2014 年最终的利润水平，为构筑一个 扭亏为盈的局面，从而避免股票暂停上市的危机。 五、研究结论、建议及其局限性 （一）研究结论、建议 如今市场上，以计提减值准备来进行盈余管理的企业不仅仅只有山东海化，以 往利用资产减值准备进行盈余管理的企业比比皆是，例如长虹公司、绿大地、春兰 公司等特例；现今，2014 年沪深两市已交出了 535 家公司年报成绩单中，部分公司 的业绩地雷也随之引爆。2013 年，在宏观经济下滑的背景下，招商轮船（601872） 、 锡业股份（000960） 、中海发展（600026） 、珠海中富（000659）等多家上市公司就 纷纷公告计提了巨额减值准备，各自相同的减值计提行为却有着自身不同且特有的 盈余管理目的。从山东海化股份有限公司就其近几年的财务报表分析中，我以一个 投资者的角度认为海化作为国企，有着集团公司强大后壁支撑，后面的路不会如绿 大地、长虹公司或者春兰公司那么坎坷，但是其营业状况还是不容乐观的。目前， 仍然处于低迷的市场环境，海化若想要扭亏为盈，除了努力经营公司的正常业务外， 盈余管理也必将产生。公司可以利用计提资产减值准备进行盈余管理，在一定程度 上调节公司利润，以实现 2014 年扭亏为盈并避免退市的危机，这也一些公司普遍 的做法。然而，如何把握盈余管理的“度” ，预防和抑制过度的盈余管理，也是一 个值得思考的问题。减值损失始终是一条在“单行道” ，一旦计提了减值准备，即 使资产价值日后上升返回到先前的水平甚至更高，也不能冲销先前账面计提的损失 的影子。所以利用盈余管理来谋取利益还是要慎重，其中最重要的一点就是大小度 的把握，这可以体现出一个企业的智慧。 除经营层面的因素，财务计提减值或坏账处理等财务层面的处理，会造成上市 公司业绩大幅下滑。当报告减值事项时，公司可能会强调“这是一项非现金费用” ， 其暗含的意思是，既然公司并没有发生真正的现金流出，没有发生现金易手，那它 13 就只不过是一个“技术性的会计问题” 。计提减值准备的会计技术处理，其财务报 表会受到影响，财务报表反映的内容会与实际情况发生差别，一些会计处理上小技 巧的使用也会使得企业的真实财务波动状况被掩盖，而这将使我们无法清楚的知道 公司经理层的真实业绩。虽是计提减值准备只是盈余管理中的一个小方面，但其却 是许多上市公司常用的利润调节常用的手段。它可以让一个企业主体自身利益的最 大化， 资产减值准备的计提与转回虽然成为部分企业调节利润或操作利润来进行盈余 管理的砝码，相对于西方发达国家，我国资产减值会计应用较晚，不可避免会存在 一些问题，而其存在的最大问题就是减值准备会计确认和计量的主观随意性和企业 内部控制的失控。要解决以上问题，我提出以下几点建议： 第一，便是要完善资产减值准备的相关政策，虽然上有政策下有对策，但要想有一 个好的发展，便要依靠资产减值准备计提与转回等相关政策的严格制约，提升资产 减值准备会计确认和计量的标准，才能使企业对单项资产的计提做到了有法可循、 有据可依。 第二，就是企业自身的原因，一个企业要有良好的发展，其必然少不了要有良好的 内部控制和外部监管，计提减值准备的情况能有内部制约和外部监督的共同审视。 公司对资产减值准备的计提应该要根据会计制度的资产减值准备要求计提，当出现 减值迹象时，就应当进行减值测试，并相应计提减值准备，而不应该等到减值准备 积累到一个巨大的数字时再一次性计提，这种做法是违反会计制度规定的，是不合 理的。这个方面，在要求会计人员，公司管理当局提高会计专业技能和知识的同时， 也要求社会第三方审计人员，在审计过程注意这个问题。 第三，对资产组加强指导，规范会计准则，增加信息披露的透明度，对资产减值信 息的披露要求更严格、更详尽，健全市场，加强监督，只有这样，才能做到决策有 用，有利于财务指标的计算与分析，有利于提高会计信息的可靠性和相关性。进一 步杜绝人为操作利用的可能，提高企业资产质量，增强企业防范风险的能力。 （二）研究的局限性 1、从探究的样本来看，由于条件的局限性，不能得到公司内部资料，收集资 料仅仅通过网上巨潮资讯、深交所以及一些专家学者的评论，或者翻阅有关的书籍 进行理论及数据论证，再加上本人一些主客观分析及判断，使文章存在一定的偏差。 14 2、盈余管理的动机和手段多种多样，本文只是通过资产减值准备来对海化存 在盈余管理的可能性展开分析。从严格意义上来讲，上市公司进行盈余管理可以采 用不同手段相结合，且比较隐秘，难以量化剖析，所以本文单从一个方面分析资产 减值对盈余管理的影响是不全面的，再加上文章只是从公司的资产减值计提和相关 利润的情况研究分析，没有全面兼顾到公司的具体特点和行业风险，可能对研究结 果会造成一定的偏差，这有待进一步深入研究探讨。 3、关于海化 2014 年最终有没巨额转销的问题，其转回是否合理的问题还是要 等到 2014 年度报表公示出来才可以最终判定。 注释： 山东海化股份有限公司 2009-2013 年度报表 1 参考文献： 1欣苗.财务报表分析(第 2 版)M.北京:清华大学出版社,2008.4. 2戴德明,林钢,赵西卜.财务会计学M.北京:中国人民大学出版社,2009.10. 3财政部.企业会计准则(2006)M .北京:中 国财政经济出版社,2007. 4财政部.企业会计准则应 用指南(2006)M .北京;中国财政经济出版社 ,2007. 5韩展,李学峰(教授),袁立佳.新会计准则下的盈余管理问题的研究J.商业会计, 2013.08,16 期. 6杨飞云.对春兰公司 2011 年财务报表信息质量的分析研究J.现代商业,2013,21 期. 7刘玉磊.上市公司资产减值与盈余管理研究J.现代商贸工业,2012,7 期. 15 致 谢 光阴荏苒，在论文即将完成之际，回首本科四年热情洋溢的青春生活，紧张但 又充满乐趣，繁忙但又踏实。这些年的异地求学生活，让我学会独立生活的同时， 也认识了来自不同地方的良师益友，无论在学习上、生活上，还是工作上，他们都 给予了我无私的帮助和热心的照顾，让我在一个充满温馨的环境中度过四年的大学 生活。心中感恩之情难以用言语量度，现谨以最朴实的话语致以最崇高的敬意。 首先，非常感谢我的论文指导张 xx 老师的精心指导，张老师在百忙之中抽出时 间，对我的论文进行指导并提出了宝贵建议，使我的毕业论文得以顺利的开展并最 终定稿。 其次，我要感谢中山大学南方学院对我的培养，还有，四年一直陪伴引导我的 的辅导员车 xx 老师。老师们不仅传授给我丰富的知识，还教导我树立正确的人生观 和价值观，让我吸取了丰富的学术专业知识，深受启迪。 最后，感谢大山！感谢大学的舍友、同学、朋友！感谢大学生活！ 表一表一 毕业论文（设计）过程检查情况记录表毕业论文（设计）过程检查情况记录表 指导教师分阶段检查论文的进展情况（要求过程检查记录不少于 3 次）： 第第 1 次检查次检查 学生总结： 开始写论文开题报告时，因为没有透彻且充分认识资产减值准备这个论题 就定题，只是构建了一个框架，并未详细考虑到适合的案例分析，导致中间产 生了换题目的想法，从而加重了老师的工作量，在此深表抱歉。对于新的论文 案例，由于我是以投资者的角度预测分析海化 2014 年存在利用资产减值准备 来进行盈余管理的嫌疑，其事件并未真正发生，所以缺乏论据一定的说服力， 在这一方面我尽量用较准确的语言来表达以弥补这个缺陷。而关于文字方面的 表述，已多次检查修改，希望可以达标。最后一节，我也多添加了一些自己观 点和建议。 指导教师意见： 1. 论文较为详细地描述了案例中盈余管理的事实，但需要做更深入的分 析，海化盈余管理的动机是什么，不是很清晰，比如：文中提到“固定资产减 值准备在 2011 年和 2012 年这两年并未计提任何减值准备，但是于 2013 年突 然计提了一笔巨额数目，接近了利润亏损额的 50%，大幅度地降低了公司的整 个利润水平。 ”为什么要这么做，动机是什么？ 2. 如何得出 2014 年会利用资产减值来增加利润，这个可能是从投资者的 角度预测，但不是事实，不能作为论文的论据。 3. 中文所引用的大量文字还需进行修改，多次提到“笔者” ，这些不应当 出现在自己的论文中，所有的内容都应当是经你自己分析的，而不是笔者。 4. 论文的目的在于通过案例，分析和论述自己的观点。从案例分析中得 到的结论是什么？最后一段虽然有所提及，但是写得不够直接和明确。 5. 最后盈余管理为什么是一把双刃剑？也没有给出清晰的论述。如何应 对盈余管理，最好单独来写。 第第 2 次检查次检查 学生总结： 根据老师的意见，本次论文我主要修改的是最后一部分，修改论文内容， 补充相关的分析资料，进一步完善正文内容和结论，加入能体现文章结构和主 要内容的论述，将其重新分为研究结论、建议，以及新增了论文书写上的一些 局限性。还有，我增加了“把握盈余管理的大小度”的结论。还再次检查了论 文的格式与内容。 指导教师意见： 1、案例中利用资产减值来进行盈余管理是否属于合理的情况，有什么利 弊？可作进一步分析。 2、检查论文格式要完全符合要求。 第第 3 次检查次检查 学生总结： 1、按照老师的指导修改了部分论文的观点，并在细节上做了更多的调整； 2、调整检查了论文的格式。 指导教师意见： 论文分析了企业盈余管理的动机并提出建议，结合实际案例，论述较为具 体，思路清晰，论据充分。 第第 4 次检查次检查 学生总结： 论文已修改完毕。 指导教师意见： 可定稿。 学生签名： 年 月 日 指导教师签名： 年 月 日 总总 体体 完完 成成 情情 况况 指导教师意见： 论文分析了企业盈余管理的动机并提出建议，结合实际案例，论述 较为具体，思路清晰，论据充分。 1、按计划完成，完成情况优（ ） 2、按计划完成，完成情况良（ ） 3、基本按计划完成，完成情况合格（ ） 4、完成情况不合格（ ） 指导教师签名： 年 月 日 表二表二 毕业论文（设计）答辩情况表毕业论文（设计）答辩情况表 答辩人专 业 论文（设计）题目 答辩小组成员 答辩记录： 记录人签名： 年 月 日 毕业论文（设计）成绩评定表 指导老师评语： 成绩评定： 指导教师签名： 年 月 日 答辩小组或专业负责人意见： （1）在与原指导老师成绩相一致的情况下：如评定为优秀：填写：经答辩，论 文成绩为优秀； 如评定为良好、中等、及格或不及格：填写：同意指导教师意 见。 （2）在与原指导老师成绩不一致的情况下：统一填写为：经答辩，成绩评 定为 XX。 成绩评定：不能为空，需按实际成绩填写。 签名（章）： 年 月 日 院系负责人意见： 成绩评定： 签名（章） 年 月 日 请您删除一下内容，O(_)O 谢谢！Many people have the same mixed feelings when planning a trip during Golden Week. With heaps of time, the seven-day Chinese 请您删除一下内容，O(_)O 谢谢！National Day holiday could be the best occasion to enjoy a destination. However, it can also be the easiest way to ruin how you feel about a place and you may become more fatigued after the holiday, due to battling the large crowds. During peak season, a dream about a place can turn to nightmare without careful planning, especially if you travel with children and older people. As most Chinese people will take the holiday to visit domestic tourist destinations, crowds and busy traffic are inevitable at most places. Also to be expected are increasing transport and accommodation prices, with the possibility that there will be no rooms available. It is also common that you ll wait in the line for one hour to get a ticket, and another two hours at the site, to only see a tiny bit of the place due to the crowds. Last year, 428 million tourists traveled in China over the week-long holiday in October. Traveling during this period is a matter that needs thorough preparation. If you are short on time to plan the upcoming “Golden Week“ it may not be a bad idea to avoid some of the most crowded places for now. There is always a place so fascinating that everyone yearns for. Arxan is a place like this. The beauty of Arxan is everlasting regardless of the changing of four seasons. Bestowed by nature, its spectacular seasonal landscape and mountains are just beyond word. Arxan is a crucial destination for the recommended travelling route, “China Inner Mongolia Arxan Hailar Manzhouli“. It is also the joint of the four prairies across the Sino-Mongolian border, where people gravitate towards the exotic atmosphere mixed with Chinese, Russian, and Mongolia elements. As a historic site for the Yitian Battle, Arxan still embodies the spirit of Genghis Khan. Walking into Arxan, you will be amazed by a kaleidoscope of gorgeous colors all the year round - the Spring azaleas blooming red in the snow, the Summer sea wavering blue in the breeze, the Autumn leaves painted in yellow covering volcanic traces, and the Winter woods shining white on the vast alpine snowscape. Hinggan League Arxan city is situated in the far eastern area of Inner Mongolia Autonomous Region. Its full name “Haren Arxan“ means “hot holy water“ in the Mongolian language. Arxan is a tourism city in the northern frontier with a blend of large forest, grand prairies, vast snowfield, heaven lake cluster, thermium, as well as volcanic cluster. It is a rare and unique ecotourism base filled with healthy sunshine, clean air and unspoiled green. Nestled close to the countrys largest virgin forest, and known for its spring and ecological environment, Arxan is marveled at by many tourists as the purest land on earth. You cannot miss out the Autumn of Arxan. It is definitely the best with brightly-colored scenery full of emotions. Autumn in the northern part of the country comes earlier than the South. A September rain followed by the footprints of Autumn brings more colors to the once emerald green mountain and blooming grassland. Shutterbugs flock to see for themselves the marvel of splendid colors around the mountains and waters, many of whom have travel a long distance and even camp here only to capture a moment of the nature wonder. The silver birch turns golden, while the larch is still proudly green. You w