南开大学经济学院国际结算课件

国际结算概论国际结算是指在国际经济活动中进行的各种货币资金的转移和清算过程。它是国际交易活动的重要环节,涉及到许多不同形式的支付方式与清算机制。国际结算的定义和重要性定义国际结算是指跨国之间的货币支付和收付行为,涉及不同国家和货币单位的财务往来。重要性国际结算是促进国际贸易和投资的关键环节,便利了跨境支付,提高了交易效率。意义它不仅影响企业的经营决策,也关系到国家的外汇政策和宏观经济运行。国际结算的主体国际贸易商国际贸易商是国际结算的主要参与方,包括出口商、进口商和中间商。他们通过签订贸易合同并完成货款支付与收汇等活动展开国际结算。商业银行商业银行是国际结算的重要中介机构,提供汇兑、信用证开立等多种结算服务,是国际贸易商的主要合作伙伴。中央银行中央银行通过制定外汇管制政策、监管外汇市场等方式,间接影响国际结算活动的进行。其政策导向和决策将对国际结算产生重大影响。国际结算的方式银行间汇兑这是最常见的国际结算方式,银行之间直接进行账户划转或汇款来完成交易结算。适用于双方有稳定的银行关系和良好的信用度。跨境电子支付利用互联网和移动支付技术,通过第三方支付平台实现快速、便捷的国际结算。适用于小额贸易和电子商务交易。信用证结算买方开立信用证,卖方凭证单据向银行领取款项。信用证可以保障交易的安全性,适用于大宗商品贸易。托收结算通过银行托收单据,买方在收到货物后支付货款。适用于双方没有长期合作关系的交易。汇率的概念和种类汇率概念汇率是指一国货币单位与他国货币单位之间的兑换比率。它反映了一种货币相对于其他货币的价值。固定汇率政府或中央银行固定一国货币与特定货币或一篮子货币的兑换比率,限制汇率波动。浮动汇率汇率由市场供求关系决定,随时波动。政府不干预,市场自由调节汇率。有管理的浮动汇率政府偶尔干预市场,以缓解剧烈波动,但总体上仍让汇率随市场变动。汇率变动的影响5%出口成本汇率上升会增加企业出口产品的成本10%进口成本汇率下降会提高企业进口产品的成本15%消费价格汇率变动会影响进口商品的消费者价格20%国际收支汇率变化会改变国家的国际收支状况外汇市场的功能和结构1外汇市场国际金融体系中重要的一部分2功能货币兑换、风险管理、套利等3市场结构场内交易和场外交易外汇市场是国际金融体系中的重要组成部分,不仅提供货币兑换服务,还是进行外汇风险管理和套利的重要场所。它由场内交易和场外交易两大部分组成,参与者包括银行、企业、投资者等。外汇市场的功能和结构对于国际结算有着重要影响。外汇市场的风险与管理汇率波动风险汇率的不确定性可能导致外汇交易的利润出现大幅波动。交易对手风险交易对手的违约可能会造成重大损失。需要严格的信用评估。流动性风险市场上的买家和卖家可能会影响交易的执行速度和价格。操作风险人为错误、系统故障等可能导致交易失误和资金损失。信用证的概念与种类信用证概念信用证是银行根据客户的申请开立的一种担保支付凭证。开立人委托银行向收款人支付一定金额的款项。信用证种类主要分为即期信用证和远期信用证。即期信用证要求卖方出具单据后立即获得付款,远期信用证有一定的付款期限。信用证特点信用证具有担保性、双重性、独立性等特点,既保护了买卖双方的利益,也降低了结算风险。信用证的开立流程1买方申请买方向银行提出开立信用证申请2银行审核银行对买方的信用状况进行评估3开立信用证银行根据审核结果开立相应的信用证4通知卖方银行将开立的信用证信息通知给卖方信用证开立流程是一个标准化和规范化的过程,确保交易的顺利进行。买方首先向银行申请开立信用证,银行审核买方的信用状况后,根据评估结果开立相应的信用证,并将信息通知给卖方,为双方的交易提供保障。信用证的议付程序提交单据受益人向开证行提交符合信用证要求的单据。检查单据开证行仔细检查单据是否符合信用证条款。议付单据开证行如果认为单据符合要求,就会向受益人支付款项。通知买方开证行将议付情况通知买方,买方根据合同付款。信用证的保兑和转让保兑银行签约开证行和保兑银行签订保兑协议,保兑银行承诺承担开证行未能履约的风险。这一过程可增强买方的信誉和支付能力。信用证转让受益人可将信用证全部或部分转让给第三方,以满足其他交易需求。转让过程需经开证行审核批准。多边信用证当事人可根据需求将信用证进一步转给第三方,形成多层级信用证结构。这可提高交易灵活性,缓解资金压力。托收的概念与特点托收的概念托收是指买方委托银行从卖方那里收取货款或其他单据的一种国际结算方式。托收能够保证买方在支付货款前先检查货物质量和单据是否符合合同要求。托收的特点托收具有金额确定、速度快、风险低和成本相对较低等特点。同时它也增加了结算双方的工作量和时间成本。托收的流程与操作1装箱和交单出口商将货物装箱、填写托收单据,并将单据交付给银行。2单据递交银行将单据递交至进口商所在地的银行,并等待进口商的付款。3付款与交单进口商收到单据后,审核无误即可付款并取得货物。银行将款项汇给出口商。汇票的概念与种类1汇票的定义汇票是由付款人出具的一种无条件支付确认函，要求收款人在指定日期按期支付一定金额。2汇票的种类汇票主要分为即期汇票、远期汇票和期票等不同类型。不同种类适用于不同的贸易情况。3汇票的功能汇票可以用于国际贸易结算、融资贴现以及对冲汇率风险等多种用途，是国际结算的重要工具。汇票的承兑与贴现1承兑银行对汇票承担付款责任2贴现持有人可以在付款日前将汇票折现3到期付款银行在到期日支付汇票全额汇票作为一种商业票据,其承兑和贴现是国际结算中的重要环节。当收到汇票后,持有人可以先将其提交给银行进行承兑,银行承担付款责任。持有人也可以选择在付款日前将汇票折现,获取资金流动性。到期日时,银行将全额支付汇票金额。这种灵活的操作方式,有效提高了资金使用效率。汇款的概念与方式银行电汇通过银行系统进行跨境资金转账的方式,速度快、安全可靠。邮政汇款利用邮政系统进行远程资金转移,适用于小额交易和个人汇款。电汇利用银行间电子通讯网络进行快速、安全的资金转账。移动支付借助手机应用程序进行跨境即时汇款,操作便捷、到账快。汇款的结算流程付款人发起汇款付款人向自己的银行发起汇款指令,提供收款人信息和汇款金额。银行扣款并中转付款人银行扣除相关手续费后，将汇款金额转账至中间银行。中间银行中转中间银行接收汇款并根据收款人信息转至收款人银行。收款人账户入账收款人银行将汇款金额记入收款人账户,完成整个汇款结算流程。结算中的外汇管理外汇头寸管理合理管理外汇头寸规模,结合企业外汇收支情况和外汇风险偏好进行优化配置。货币风险对冲利用金融衍生工具如远期合约、期货、期权等,规避外汇交易的汇率变动风险。外汇合规管理严格遵守外汇管理相关法律法规,规避违规经营风险,确保交易合法合规。结算中的风险管理1外汇风险国际结算面临汇率波动带来的外汇风险,需要采取远期外汇、期权等工具来规避。2信用风险交易对方违约导致的信用风险应通过信用证、保付代理等方式进行管控。3政治风险国家政策变化引发的政治风险可通过选择信用良好的交易对方来降低。4操作风险国际结算的复杂性带来的操作风险需要建立完善的内部控制制度来有效管控。国际结算与外汇市场外汇市场与国际结算的关系外汇市场为国际结算提供了便利的交易渠道。国际货物贸易、服务贸易和资本流动等国际结算活动都需要通过外汇市场进行。外汇市场的汇率变动也会直接影响到国际结算的成本和结果。外汇市场的功能外汇市场为国际结算提供汇率发现、汇兑交易、外汇套期保值等功能。这些功能帮助降低了国际结算的汇率风险,提高了结算效率。外汇市场的参与者包括银行、企业、投资者等各类主体。他们通过外汇市场满足自身的外汇需求,同时也影响着外汇汇率的走势,进而影响国际结算。外汇市场的发展趋势外汇市场正朝着更加智能化、国际化和金融创新的方向发展,这也为国际结算提供了更多新的解决方案。国际结算与国际贸易贸易促进结算国际贸易活动是国际结算的重要载体。有效的结算方式有助于促进贸易往来,降低交易风险。结算支持贸易良好的结算环境为企业提供融资支持,确保交易顺利进行,提高国际贸易的效率和便利性。互利共赢国际贸易和国际结算相辅相成,共同推动着全球经济一体化进程,实现多方共赢。国际结算与国际金融国际汇款服务国际结算与国际金融密切相关,国际汇款是国际金融的重要组成部分,可以帮助企业和个人进行跨境资金转账。跨境外汇交易国际结算需要处理不同国家之间的货币兑换,这就需要依靠发达的国际外汇市场提供汇率服务。国际贸易融资国际结算离不开国际金融服务的支持,如信用证、托收、汇票等金融工具为国际贸易提供融资和支付渠道。国际结算在经济全球化中的作用1促进全球贸易国际结算为跨国公司和中小企业提供有效的支付手段,降低了国际贸易的障碍,促进了全球商品、服务和资本的自由流动。2推动资金流动国际结算支持国际投资和资金流动,加速了资本在全球范围内的配置和利用,为经济全球化注入动力。3强化金融联系国际结算服务连接了世界各地的银行和金融机构,加强了全球金融体系的纽带,提升了金融市场的一体化水平。4促进信息共享国际结算推动了跨国数据和信息的交换,增进了各国在贸易、投资和金融等领域的了解和合作。国际结算的发展趋势科技驱动随着科技的发展,国际结算方式正朝着电子化、智能化的方向演变,提高了效率和安全性。跨境合作国际结算正促进不同国家和地区之间的经济合作,推动全球经济一体化。监管创新监管部门正不断完善国际结算的法律法规,以适应不断变化的市场环境。风险管理加强对国际结算过程中的各种风险的识别和防范,确保交易安全。国际结算的法律法规法律框架国际结算活动受到一系列法律法规的规范和约束,包括国际公约、国内法律法规以及相关监管政策。这些法规涉及支付结算、外汇管理、税收、制裁等多个领域。常见法规如《联合国国际货物买卖合同公约》、《汇票统一法》、各国的外汇管理法等。各国还有针对信用证、托收、汇款等具体结算方式的专门法规。监管与执行各国金融监管部门负责制定和执行国际结算相关法规,确保交易主体遵守法律要求。违反法规可能面临罚款、吊销许可等处罚。合规要求企业和个人参与国际结算必须了解并遵守相关法律法规,制定内部合规制度,确保交易合法合规。合规有助于降低法律风险。案例分析一在国际贸易中,常会出现单一国际结算方式无法满足交易双方需求的情况。本案例分析了一家中国电子产品公司与其美国客户在结算方式上的讨价还价过程。双方最终达成了采用信用证与汇款相结合的混合结算方式,既满足了中国公司的担保需求,也保证了美国客户的付款灵活性。这种灵活解决方案有利于促进双方的长期合作。案例分析二某进出口公司的国际结算案例某进出口公司近期接到一笔美国买家的订单,要求使用信用证进行国际结算。公司与银行协商后开立了一张90天的备用信用证。买家在收到货物后,通过银行向公司付款,完成了这笔交易。该案例展示了信用证在国际贸易中的重要作用,有助于降低双方的交易风险。案例分析三某进出口公司和美国客户就一批服装订单达成了出口协议。双方签订了信用证结算方式。该公司收到美国银行开立的信用证后,进行了货物的生产和装运。在信用证到期前,该公司按照信用证的要求提交了所有单证,但是美国银行却拒绝了付款。经调查发现,美国客户已经对货物提出了质量问题,要求退货。这种情况下,该公司如何维护自己的权益?本课程的总结和思考深入思考与总结通过对课程内容的深入思考和全面总结,学生能够更好地理解国际结算