公司治理 第3版 课件 第4章　董事会决策机制设计

董事会决策机制设计《公司治理》马连福第四章CONTENTS目录第一节董事的选举与任免第二节董事会职能与构成第三节董事会组织设计第四节董事会会议运行与评价如何提升董事会的决策与治理能力？（详见引例）董事会是如何构成的？高效的董事会是如何决策的？本章的学习目标通过本章的学习与思考，了解董事的胜任条件以及权利与义务；掌握董事会构成和组织设计的要素；了解董事会会议运行机制和董事会评价标准。引入案例保利地产：多维提升董事会决策与治理能力（阅读后讨论）01董事的选举与任免董事的任职资格董事的权利与义务董事的任期和解任董事的任职资格限制条件（1）无民事行为能力或者限制民事行为能力；（2）因贪污、贿赂、侵占财产、挪用财产或者破坏社会主义市场经济秩序，被判处刑罚，执行期满未逾五年，或者因犯罪被剥夺政治权利，执行期满未逾五年；（3）担任破产清算的公司、企业的董事或者厂长、经理，对该公司、企业的破产负有个人责任的，自该公司、企业破产清算完结之日起未逾三年；（4）担任因违法被吊销营业执照、责令关闭的公司、企业的法定代表人，并负有个人责任的，自该公司、企业被吊销营业执照之日起未逾三年；（5）个人所负数额较大的债务到期未清偿。董事的任职资格胜任条件（1）正直和责任心。这是评价任何董事人选时的首要考察内容，董事会应寻找那些在个人和职业行为中显示出高尚的道德和正直的品质、愿意按董事会的决定行动并且对此负责的候选人。（2）见多识广的判断。董事应当具有聪明才智并能够将之应用于判断和决策。（3）熟悉财务知识。董事至少应当知道资产负债表、利润表、现金流量表等基本的财务报表，据此来评估公司的经营业绩。（4）自信、善于协作和尊重他人。（5）资历和历史业绩。董事在过去应有良好的经营成绩。董事的权利1.出席董事会会议2.行使表决权3.董事会临时会议召集的提议权4.报酬请求权5.签字权6.代表公司对监事提起诉讼权董事的义务请输入标题勤勉义务也称注意义务，就是要求董事付出适当的时间和精力，关注公司经营，并按照股东和公司的最佳利益谨慎行事。诚信义务又称忠实义务，就是要求董事履职时必须诚实、善意且合理地相信其行为符合公司的最佳利益。不得泄露公司的秘密不得侵占公司的财产不得与公司进行交易不得篡夺公司的机会竞业禁止（事例4-1：董事会质疑公司决策合理吗）（事例4-2：疯狂的内幕交易案

胜利精密高管集体泄密）任期届满董事的任期和解任转让出资或股份股东会决议法院判决资格条件的丧失依法辞职02董事会职能与构成董事会的职能董事会的规模董事会的构成12董事会的职能1召集股东会会议，并向股东会报告工作，执行股东会的决议。2决定公司的经营计划和投资方案。3制定有关股东会决议的重大事项的方案。4决定公司内部管理机构、基本管理制度和重要管理人员。5公司章程规定的其他职权。（事例4-3：董事会是否有权做出限制大股东权利的决议）董事会的规模为了保证董事会决议能顺利通过，不致造成表决数目相等而无法形成决议的局面，董事的人数一般为奇数。具体的人数我国《公司法》取消了董事会规模的上限要求，规定有限责任公司和股份公司的董事会成员均为3人以上。各个公司董事的具体人数由公司章程依法规定，基本原则是能够充分讨论和提高决策的效率（事例4-4：中国工商银行董事会规模“封顶”）。董事会的构成（事例4-5：美的集团与格力电器董事会特征分析）相关法律法规的要求董事会的独立性董事会成员的互补性董事会人员构成需要考虑的因素（延伸阅读4-1）03董事会组织设计董事长或董事会主席董事会秘书董事会专门委员会独立董事董事会组织设计董事会是由董事组成的，是对内掌管公司事务，对外代表公司的经营决策机构。图4-1董事会组织图（独立董事）董事长或董事会主席董事长的职权及其义务董事长在各国不同的法律地位决定了各国对其职权的规定有较大差异。董事长的产生根据我国《公司法》第六十八条、一百二十二条、一百七十三条的规定，不同类型公司的董事长的产生方式有所不同：有限责任公司董事长、副董事长的产生办法由公司章程规定；股份有限公司董事长和副董事长由董事会以全体董事的过半数选举产生；国有独资公司的董事长、副董事长由履行出资人职责的机构从董事会成员中指定。（事例4-6：华为公司的“双董事长”制度）董事会秘书界定素质要求董事会秘书应当具有必备的专业知识和经验，由董事会委任，法律规定不得担任公司董事的情形适用于董事会秘书。公司董事或者其他高级管理人员可以兼任公司董事会秘书，公司聘请的会计师事务所的注册会计师和律师事务所的律师不得兼任公司董事会秘书。我国《公司法》第一百三十八规定，上市公司设董事会秘书，负责公司股东大会和董事会会议的筹备、文件保管以及公司股东资料的管理，办理信息披露事务等事宜。（事例4-7：新三板出现董秘辞职潮）董事会秘书的主要职责准备和递交国家有关部门要求的董事会和股东会出具的报告和文件；筹备董事会会议和股东会，并负责会议的记录和会议文件、记录的保管；负责公司信息披露事务，保证公司信息披露的及时、准确、合法、真实和完整；保证有权得到公司有关记录和文件的人及时得到有关文件和记录；公司章程和公司股票上市的证券交易所上市规则所规定的其他职责。（事例4-8：董事会秘书究竟是种什么动物）董事会专门委员会21起源与作用起源：美国；中国作用：有利于提高董事会的工作效率，有效发挥董事会的决策与监督专业化的职能；有利于明确董事的义务和责任，防止董事会滥用权力。下属的辅助工作机构；可以聘请中介机构提供专业意见；确保董事会有效行使重大决策和监督职能；成员全部由董事组成（事例4-16：中国工商银行董事会风险管理委员会工作规则）。特征构成战略委员会（事例4-9：中国四大银行的董事会战略委员会）（事例4-10：中国联通董事会发展战略委员会工作细则）；提名委员会（事例4-11：中国联通董事会提名委员会工作细则）；薪酬委员会（事例4-12：中国联通董事会薪酬与考核委员会工作细则）；审计委员会（事例4-13：中国联通董事会审计委员会工作细则）（事例4-14：花旗集团董事会审计委员会职责）（事例4-15：安然公司的审计委员会名存实亡）。《上市公司独立董事管理办法》中独立董事的任职条件《上市公司独立董事管理办法》中不得担任独立董事的情况是指不在上市公司担任除董事外的其他职务，并与其所受聘的上市公司及其主要股东、实际控制人不存在直接或间接利害关系，或者其他可能影响其进行独立客观判断关系的董事。（延伸阅读4-2）。独立董事概念特征任职条件提名、选举和更换办法特别职权独立性专业性独立董事的提名、选举和更换应当依法、规范地进行。六项职权独立董事行使前款第（1）项至第（3）项所列职权的，应当取得全体独立董事的1/2以上同意。（延伸阅读4-3）（事例4-17：否定票能否成为独董“免死金牌”04董事会会议运行与评价董事会会议的种类董事会会议的召集董事会评价董事会会议种类定期会议董事会定期会议是指由法律和公司章程确定的每年度定期召开的董事会会议。至于每一年度召开几次，由公司章程在法律确定的限度内自定。临时会议董事会临时会议是指在两次定期会议之间于必要时召开的不定期的董事会会议。现场会议董事会现场会议是指定期会议中的面对面召开的会议，在这种会议上，针对公司重大事项问题，董事们可以集思广益进行充分的互动交流，最后得出一致意见。通讯表决通讯表决是指通过各种通讯工具，就公司的程序性事项进行表决，其优点是降低了会议成本，但缺乏互动讨论的环节（延伸阅读4-4）。董事会会议的召集确定会议召集人为保证董事会会议的效率，许多国家公司法规定董事会会议的召集人和程序。会前准备召开董事会会议，应当履行一定的召集程序，向董事提前发出会议通知。确定董事会会议的法定人数为保证董事会会议的民主决策，法定人数应当超过董事会成员的半数。制定董事会会议的议事规则与股东会的表决规则不同，董事会会议的议事规则坚持的是按董事人数确定表决的票数，每个董事享有一票表决权，董事会做出决议，必须经全体董事的过半数通过。董事会评价董事会评价的意义通过对董事会的评价可以清晰反映董事会对公司发展的价值贡献。定期对董事会进行评价可以有效提高董事会的运作效率。对董事会进行评价可以发挥