【京东数字科技集团供应链融资业务探究12000字（论文）】

京东数字科技集团供应链融资业务研究摘要中小企业在发展过程当中，融资难成为企业一时难以解决的问题，而近些年来在电商平台为基础的供应链金融的发展，为供应链当中的中小企业获得更多的资金支持提供了有效的渠道，京东集团凭借自身在行业内的优势以及结合先进的技术创造出京小贝等基于电商的供应链融资服务产品。本文首先阐述供应链融资相关概念与理论，然后分析京东供应链融资的发展历程与业务发展情况，总结京东供应链金融业务发展中存在的问题，最会提出相应的解决对策。本文通过对京东供应链金融业务发展中的应用效果与存在的问题的分析，所提出相应的对策，希望能够对于小微企业以更低的成本、更快的速度拿到企业经营所需要的资金、提高小微企业的经营效率提供一定的理论参考。关键词：供应链金融；电商平台；京东金融目录摘要 I一、绪论 1（一）研究背景与意义 11.研究背景 12.研究意义 1（二）研究方法与内容 21.研究方法 22.研究内容 2二、相关理论基础 3（一）传统供应链融资相关理论 31.传统供应链融资的定义 32.传统供应链融资模式 33.供应链融资在中小企业中的应用 3（二）电商平台供应链融资 41.电商平台供应链融资的定义 42.电商平台供应链融资的产生与主体 4三、京东数字科技简介及企业供应链融资业务分析 5（一）京东数字科技企业简介 5（二）京东数字科技供应链融资业务发展动因 51.平台中小企业融资困难 52.融资成本居高不下 53.资金使用效率有待提升 64.借助自身优势扩大市场 6（三）京东供应链融资业务发展历程 7（四）京东数字科技供应链融资业务发展现状 71.京东数字科技供应链融资业务规模 72.京东数字科技供应链融资业务运作棋式 73.京东供应链金融业务的成效 9四、京东金融供应链融资业务存在的问题及发展策略分析 11（一）京东金融供应链融资业务存在的问题 111.平台短板限制业务发展 112.客户基础薄弱 113.员工业务能力有待加强 12（二）京东数字科技供应链融资业务发展具体策略 121.优化技术水平，挖掘新的利润增长点 122.转变业务主体，拓宽资金来源渠道 123.加强客户信用资质审核与交易监督管理 134.加大人才培养力度和储备 14五、结论 15参考文献 16致谢致谢一、绪论（一）研究背景与意义1.研究背景在2013年7月份京东集团正式推出京东金融的服务，京东金融作为京东集团的金融科技领域的重要分公司，在2013年的10月份正式运营，在京东金融正式运营的期间，依托于京东集团所掌握的大量客户信息交易数据作为业务开展的重要依据，从金融以及消费金融两个方向开展更为广泛的业务，到2019年底，京东金融的业务已经拓展到支付消费，金融，证券保险，供应链金融等多个领域从而为广大中小企业有效的解决融资问题提供了更多的支持。到2019年底，京东集团所开设的电商供应链业务所发放的贷款总额达到5,000亿元，其中向京东金融贷款的企业多为中小型企业，而京东集团也以此为契机进一步拓展在供应链金融业务方面的发展，近些年来在互联网技术的广泛应用，特别是在金融科技领域的不断拓展创新，使得电商供应链金融发展模式既突破了传统的供应链融资模式，同时也更好的结合科技的力量为促进金融在实体经济发展水平提升上的作用发挥提供。提供更多的支持。2.研究意义从理论层面上说，目前关于电商供应链金融方面的研究相对比较少，而本文以京东为例，针对电商供应链金融相关问题的研究分析，对于进一步丰富此次领域的研究成果，具有一定的学术价值。本文从电子商务平台的视角，以京东数字科技旗下的京东金融为例，分析其业务发展，以其丰富相关的理论。从实践意义上，本文通过对京东数字科技集团供应链金融业务发展中的应用效果与存在的问题的分析，所提出相应的对策，对于小微企业以更低的成本、更快的速度拿到企业经营所需要的资金、提高小微企业的经营效率具有一定现实发展意义。（二）研究方法与内容1.研究方法（1）文献分析法通过图书馆查阅互联网搜索等多种渠道。针对电商供应链融资相关研究书籍期刊等资料进行收集整合出论文研究所需要的理论依据。（2）案例分析法以京东供应链金融为研究对象，通过对京东集团旗下的京东金融所开展的供应链融资业务中的诸多产品的发展情况，以及产品的应用情况等等问题进行研究分析以后总结出京东。顾念金融发展的具体模式然后提出未来发展的对策。2.研究内容本文主要包含五个方面内容：第一部分为绪论部分，该部分主要阐述研究背景、意义、方法与内容；第二部分为理论依据部分，该部分主要阐述供应链融资相关概念与理论；第三部分则分析京东供应链融资的发展历程与业务发展情况；第四部分则分析京东供应链金融业务发展中存在的问题且提出相应的解决对策；第五部分是总结研究观点，得出结论。

二、相关理论基础（一）传统供应链融资相关理论1.传统供应链融资的定义供应链融资是供应链企业与上下游中小企业作为一个整体，通过利用供应链当中的交易数据和行业特点为依据所建立的一种新型的融资模式，而且通过建立一个通畅的中小企业融资体系，也降低了供应链总体的融资成本，使得供应链上的核心企业和上下游企业市场竞争力进一步提升。2.传统供应链融资模式供应链运营中资金流是影响企业发展的重要因素，特别是在企业生产运营过程当中，如果出现资金紧缺的问题，将会极大影响整个供应链的运行，所以从差异化融资角度出发，实时供应链融资可以能够有效的解决供应链当中企业的融资问题，而且在企业的经营过程当中采购生产销售的环节是资金的主要需求口，所以在存货应收账款，预付账款等方面实施信用贷款形式的融资，可以使得企业融资问题得到有效解决。3.供应链融资在中小企业中的应用供应链融资，在联合体的角度上出发，通过对于核心企业及其上下游企业，在交易数据等方面作为依据，从而使得核心企业和中小企业作为一个整体，向银行进行贷款，而银行也依据企业上下游的产业链的关系作为凭证向其发放贷款供应链融资的这种新型的融资方式，其优势在于可以利用整个供应链，尤其是核心企业的良好企业信用可以有效的解决供应链当中的中小企业的融资困难问题，另外在传统的供应链融资当中，中小企业不需要通过申请而已，整个供应链整体文明向银行进行贷款但是值得注意的是，在供应链融资当中，中小企业因为自身的经营和信用情况较差，所以出现的信用不对称问题也增加了融资的风险。（二）电商平台供应链融资1.电商平台供应链融资的定义电商供应链融资所指的是依托于电商平台作为一个支撑点，从而使得电商平台代替了原先的核心企业，而电商企业又利用在电商领域，上下游的相关的交易数据和技术支持所建立起来的一种新型的供应链融资模式，电商平台的供应链融资可以更为有效的利用更多的信息资源和资金。资源从而有效的解决上下游中小企业的融资问题。2.电商平台供应链融资的产生与主体在电商平台当中的供应链融资问题是传统供应链融资的新的发展形式与传统的供应链融资模式相比较来说电商元素的加入使得顾恋当中的中小企业与金融机构的关系变得更加贴切。在电商平台当中，通过对于积累的交易信息可以分析中小企业在供应链当中的资金需求，从而也降低了融资的成本，而且电商平台下的供应链融资都是线上操作，这样也进一步的强化了，对于供应链当中各个环节的交易数据的收集和分析，提高了整个融资的效率使得电商平台可以更为准确的分析出中小企业的能力和信用情况。电商供应链中的参与主体是相互独立的，不存在从属关系，但是在整个供应链中，它们又相互协调，共同参与和维护供应链的有效健康的发展，具体涵盖电商平台、供应链上下游企业、商业银行和中介服务机构四类。

三、京东数字科技简介及企业供应链融资业务分析（一）京东数字科技企业简介京东数字科技集团是京东集团旗下的一家数字科技公司，主要从事金融，商户，企业政府等全方位的数字化解决方案。京东金融是京东数字科技下的一个子公司，京东金融主要从事于在线投融资业务也是目前国内在互联网投融资平台当中的佼佼者，京东金融依托于京东数字集团的信息资源与资金资源的优势，所建立的一个在线的金融服务信息平台，涵盖了供应链当中上下游企业的相关金融需求，从而通过开设的京小贝等诸多的电商供应链融资产品，有效满足了供应链当中中小企业在生产流通消费等方面的融资需求同时京东数字科技有限公司同时京东数字科技。企业所提供支付资金融通等方面的服务，从而进一步有效的解决了在供应链当中中小企业的融资困难问题。（二）京东数字科技供应链融资业务发展动因1.平台中小企业融资困难由于在该平台当中的中小企业发展规模都比较小，而且信息又存在不对称问题，所以对于这些供应链当中的中小企业进行有效的管理难度非常大，所以供应链当中的中小企业一般也无法在银行当中获取到实体的贷款，而平台当中的中小企业的业务在供应链当中又处于劣势，所以融资困难问题是非常普遍的，在京东数字科技集团的快速发展过程当中也关注到在平台当中的中小企业的融资需求非常大，然而因为这些中小企业的信用水平比较低，所以无法获得有效的融资六万中小企业在京东的当中的作用非常大如果这些中小企业一旦出现。普遍性的资金中段将会极大地影响整个平台的运作所以有效地解决平台当中企业的融资问题成为京东数字科技集团在未来发展的关键。2.融资成本居高不下京东数字科技集团目前在发展上处于高负债状态，而企业在运营上所投入的财务费用非常高，所以从财务角度上说，京东本身就面临着比较大的财务风险，因此京东利用供应链融资的优势以及平台所掌握的大量的交易数据，从而利用供应链作为延期付款和提前收款的工具，这样既能够缩短应收账款的时间，又能够提高资金的利用率，从而使得京东作为整个供应链的核心企业的地位这样既可以解决供应链当中的中小企业来解决工资的问题可以降低企业。企业的资产负债率和融资成本，以此可以提高企业的盈利能力。3.资金使用效率有待提升在京东平台当中中小企业向京东提供产品，而货款的结算一般是在一个月到三个月左右，因此如果按照一般的结算时间，那么京东如果提前支付货款，就浪费了一笔无息贷款，同时又因为距离付款期限比较短，为了避免违约，京东集团一般不会将这些货款资金用于长期投资，这样也就使得这些资金长期闲置资金的利用率非常低，而京东集团如果利用供应链融资的方式，将这些闲置资金作为短期贷款提供给中小企业就能够满足中小企业的生产需求也可以提高资金的利用率。4.借助自身优势扩大市场京东集团利用平台运行当中的大量交易数据和信息，将其扩展到供应链融资的业务当中，利用平台当中的大量交易数据和物流信息，现金流等信息，来对于平台当中的中小企业的信用情况进行评估，然后建立起相应的风控机制，对于中小企业的业务发展情况进行有效的监管，最终划分为不同的风险等级，另外京东数科集团在供应链融资发展上还引入了大数据分析技术，通过对于相关信息交易数据的建模分析以后来评估该公司的经营信息情况这就使得集团所打造的融资与传统的是只需要依靠大量的数据。就可以掌握企业的信用情况一句话能力，而不需要获取的企业的财务信息，这样就可以有效地解决传统故的信息不对称问题，从而才能使得上银行能判断该企业的还款能力和使用情况。另外京东供应链融资通过将电商与融资的有效结合也极大的降低了供应链融资运营的成本，提高了融资的效率，间接豁达了京东集团本身的发展市场提高了业务收入。（三）京东供应链融资业务发展历程京东是产业链当中的核心企业，而随着企业本身发展水平的不断提高，以及业务范围的不断拓展，使得与京东处于同一个产业链条上的中小企业，因为大量流动性比较差的应收账款，使得其不能够与核心企业京东保持同样的发展步调，为了能够有效的缓解，在供应链当中中小企业的融资问题，京东开始发展电商基础上的供应链融资新模式，在资金结构上，京东因为自身的实力与银行无法进行主体融资对接所以为了能够摆脱银行的资金束缚敬重利用自有资金来解决再融资发展上的资金问题。而且京东在电商供应链融资发展的早期主要以抵押为主，后来将信用融资也纳入进来其服务的对象越来越广泛。（四）京东数字科技供应链融资业务发展现状1.京东数字科技供应链融资业务规模京东集团目前所发展的电商供应链融资业务，从最初的发放总额50亿元增长到5,000亿元，所提供的服务。覆盖了800万个小微企业和700家金融机构，17,000家创新公司和30多个城市的政府及公共机构，而且目前京东的供应链融资已经完成了，第2轮融资估值达到1,300亿元，再融资业务发展的过程当中，该公司也建立了有产权的互联网信贷系统，从而可以及时的给予中小企业授信，而且订单最高可以达到每秒10万响应时间在一百毫米以内同时京东还开发了动态规则拆分算法。从而可以有效的快速的处理大量的对账问题，其中根据统计显示京东所开发的动态规则，拆分的计算系统，可以在15分钟之内完成5,000万笔交易的对账，而且支付的成功率都高达99.9%，这也就为京东进一步拓展电商供应链，融资业务的规模提高平台的融资效率提供了保障。2.京东数字科技供应链融资业务运作棋式在京东电商供应链融资的发展过程当中，主要有为平台上的商户以非平台商户提供融资服务，对于平台上的商户主要是按照平台上商户的日常经营情况，分为上游户买原材料采购以及商品入库以后仓储和下游的消费销售阶段，其中京东所开设的金宝贝的融资模式主要是针对销售阶段的平台客户，而在动产融资云仓金融的融资模式上，它主要是针对仓储阶段的平台用户，另外对于任何阶段的平台用户。总体上来说，京东所发展的电商供应链融资，主要是为广大有融资需求的中小企业和群体提供融资服务，而且还可以为企业提供理财的设计服务对于普通消费者来说京东还提供保险理财黄金信用交易等业务。以下是京东三类融资模式的介绍。（1）“京保贝”模式京保贝是在账单应收账款等数据的基础上，利用大数据技术所研发的一款互联网金融产品，在京保贝融资模式当中，京东利用自有的资金作为融资的初始资源，将供应链当中供应商企业的应收账款融资的相关数据，以及供销采购销售等环节的综合性处理成立一个后台的数据库，这样可以使得京东供应链融资在风控以及企业的信用水平分析上有了更多的支持同时在线申请贷款之前还拥有一个受性的额度授信额度的形成，系统通过对现有数据的分析以后，则会给予企业一个信用的额度，这一系列的操作包含审核风控放款等方面都是在后台系统当中自动完成，而整个从申请到放款仅需要两分左右的时间，可以说在京保贝模式下，极大的提高了传统供应链融资的效率，另外京保贝所提供的年化利率，基本可以达到银行贷款利率的10%，还款期限可以达到三个月，尽管尽管未在还款利率上并没有多大的优势，但是与阿里贷以及P2P融资等其他融资渠道的利率来说极大地降低。融资企业的融资成本，同时京东在于京东平台的合作当中，利用京东平台当中大量的交易数据，并且可以便捷的获取到京东平台供应商的相关资料信息，建立起贷款合约，从而可以更为有效的给予平台供应商合理的授信额度，这样既能够完成整个供应链体系当中上下游企业的融资问题，而且还可以有助于在供应商产品交易之后将结算的清单传递给后台，后台就可以自动完成还款，从而极大的达到了风控的目的。总体上来说，京保贝模式与传统供应链融资模式相比来说过程更为简便，而且企业在获取资金上更为简单，再加上京东平台当中供应商与京保贝融资的稳定合作也能够充分保障融资企业可以按时还款，而且利用大数据还可以分析供应商在融资方面的行为偏好可以有效的控制风险，提高融资的收益。（2）“京小贷”模式京小贷模式是京东金融的创新产品，通过对于入驻京东商城的商家进行智能化的授信，利用智能化模型分析，对于入驻商城企业的资金流向进行动态化的监测，从而达到有效的风险监控和便捷放贷，遇境宝贝流程相似，京小贷的贷款流程也非常的简单，而且通过平台的操作，供应商在几十秒内就可以获得贷款，而且还可以随时还款，所以说改贷款或者晚上都有边界的渠道小贷贷款不需要抵押商户可以向平台。进行200万以内的贷款，年化利率为14%~24%，这与其他小额融资的利率相比非常低。而且用户急需资金的需求也可以在短时间内得到解决，在合作的商户入驻商城以后，京东会收集商户的交易信息，商家则可以通过登录系统以后获得自己的授信额度，向系统提交申请以后，则可以获得一笔贷款方案，在贷款信息创造系统以后，平台进行审核就会放款，而系统在每个月的结算款当中会扣除贷款本息，最终完成整个贷款操作。（3）动产融资“云仓京融”模式在动产融资模式当中，传统的模式非常的有限，这主要是因为企业的抵押动产估值难度比较大，而且大宗的货物作为抵押物范围有限，另外银行对于企业抵押物实施强制监管，这样也会影响抵押物的流动性，这对于电商企业的物流进度产生极大的阻碍，而京东创新性地推出云仓金融都可以喂电商企业提供更为便捷的动产融资服务，该融资服务主要利用数据分析的模式，对于电商企业所提供的质押的商品的价值进行估值以后，我也不知道，通过与在平台合作的企业形成合作以后，企业登录京东系统提交融资的申请，然后系统对抵押的商品进行估值，估值完成以后，将授信给仓储企业，仓储企业的依据合同的相关细则获得相应的贷款，而企业则可以利用京东钱包进行还款。在融资过程当中仓储企业与京东配合非常重要，仓储企业将抵押物清单交给京东，以后精准数据库就会拥有货物的所有的信息，包含价格以往的价格价格变化等相关数据通过对于这些数据的分析就可以基本掌握抵押物的价值情况，另外京东与仓储企业配合以后，可以收集抵押物出厂转移仓储到售卖一系列信息，通过对这些信息的核查和抽样检查，基本可以判断抵押物的减损情况最终在通过对于的库存情况的调动可以保证的流动性。3.京东供应链金融业务的成效（1）缩短结算账期，提高资金运营效率京东在互联网金融发展的过程当中，应当进一步增加小微企业吸纳资金的相关的渠道，比如可以降低小微企业获得授信的标准等等。因为目前京东平台在整个供应链当中，可以有效的获取到供应链企业在贸易往来当中的融资需求，而平台将这种优势的体现，可以通过减少小微企业的结算天数来激活小微企业的库存产品，提高资产的利用率，同时因为在融资业务上也可以促进整个供应链体系的发展，举例来说，当京东街道提供零售产品的第2个商家发来的货物以后，在一般情况下货物应当在三十天之内结算。而对于一些小的供应商来说，因为货款结算时间比较长，从而使得其陷入的资金周转困难的境地，进而也就使得供应商的产量和利润度减少，如果京东能够有效的缩短结算的时间，比如仅需要两天就可以拿到部分资金，这样就激发了供应商的投资生产的积极性，如果京东不采用这种方式，小微企业只能够通过贷款或者是进行抵押的方式来获得新的资金注入，此时这就体现出金东应当通过正确的方式来提高自己的运营效率。（2）增加利息收入，减轻自身资金压力从京东成立专门的部门开始，应当增加利息收入来减少自身的资金压力，比如可以充分利用京东集团在整个供应链产业当中的优势地位，将产业链供应与金融相融合以后，在2014-2016年的亏损程度上，看京东在发展供应链融资模式上的同第1年的亏损50亿，到第2年的100亿12016年的亏损高达5.7亿元，面对如此的形势，京东并没有发生改变啊，并且在2016年获得了2,140万的利润由此可以看出。供应链融资的发展趋向是好的，而京东也从这一项业务当中获取到5亿左右的利息收入，因此京东应当进一步强化在利息方面的收入，这样也可以为企业增加收益提供支持。

四、京东金融供应链融资业务存在的问题及发展策略分析（一）京东金融供应链融资业务存在的问题1.平台短板限制业务发展首先京东要创新融资的模式，从而有效的帮助在平台当中供应商来减少账期，同时在日常经营当中通过来增加签订的结账天数来使得平台的供应商的融资压力比较小，然而从京东的年报当中可以看出，从2014年京东的应收账款的总额处在高位到2018年才有所回落，尽管回落的幅度比较小，但是京东在应收账款的发展上仍然处在高位对应京东平台的金融部门的年报来说，平台上所合作的供应商的款时间也非常长。而应收账款对账期的长短。本身也是供应企业发展的关键，所以如果平台仅仅是通过来扩大账期的方式来进行盈利，上次以往则会进一步损害中小企业的经营环境使得流动性困难加剧，这也就为京东开展电商融资发展的目标相违背。其次因为京东并没有获得银行的牌照，所以不能够通过吸收储户资金的方式来进行融资，只能够通过设立小贷公司为进入部门划拨资金，这样就很容易造成资金不足的问题，与此同时京东所开设的小贷公司，因为先天存在不足，而且受到相关法律法规的限制，这就使得京东只能够同自持资金，其他主体捐赠和上商业银行申请贷款等方式来获得资金，而京东要想通过金融市场来获得贷款难度极大，所以资金补给困难将成为限制京东供应链融资发展的不利因素。2.客户基础薄弱因为京东数字科技集团在融资布局上的宏伟目标，使得京东在电商融资的流程和相关的程序上逐步规范，但是集团所建立的评估系统仅仅是依附于平台当中收集的相关数据和对于中小企业抵押的动产的评估，与此同时京东还可以对于抵押物进行有效的仓储管理，随着供电融资业务，现金流的不断增长，使得京东的电商供应链融资的业务开始获利，而客户也在不断的增加盈利能力，逐步趋于平稳，但是值得注意的是，因为京东本身不能够提供应收账款和动产抵押注销企业谁比较低，所以这就使得京东集团必须要承受中小企业信用存在风险的问题，另外京东在与中小企业进行融资协议签订以后，不会扣除保证金或者导致中小企业融资成本高，而融资的成本只涵盖利息不会增加额外的成分中，小企业本身在供应链当中也处于弱势地位，会很容易受到市场因素的影响，这样就会导致如果出现市场的重大危机，将会使得大量的中小企业无法及时还款，这样就直接威胁到京东供应链融资的安全性距离来说中小企业将商品销售给采购企业财务企业无法出货款就会使得中小企业的断裂，而定单款的融资服务就会失去保障整个京东因为不能还款而产生很多的坏账。3.员工业务能力有待加强在对于京东实时供应链融资效果的分析上，尽管京东已经加强了对于电商供应链融资的相关人才的培养，然而作为一家互联网企业进入的供应链融资业务，仍然需要既具备金融知识又具备互联网思维的复杂人才，但是目前在此方面，京东员工业务的能力还需要进一步增强。（二）京东数字科技供应链融资业务发展具体策略1.优化技术水平，挖掘新的利润增长点（1）强化大数据平台处理信息能力京东应当进一步研发，针对于在供应链内部的小微企业的融资模式，从而将小微企业服务为主体的供应链融资模式，放在整个供应链金融市场的重要位置，同时还要将更多的科技元素融入到供应链融资当中，充分利用大数据技术与现有的数据库进行融合以后，提高整个平台的数据处理能力，为更多的客户提供安全可靠的数据支持，同时平台还应当在充分掌握客户信息和信用的情况下，增加众筹，保险财务管理等相关的数据系统，这样可以建立一个综合性的大数据Who和数据分析系统对于平台内外的。申请贷款的企业的总体情况进行一个详细的掌握，而且也能够为平台研发新的金融产品提供数据的支持。（2）探索应用区块链技术提升服务广度和精度京东为了能够解决，在金融平台与供应商结算期缩短，以及电商平台扩大供应商结算期限之间的矛盾问题，应当充分利用区块链技术，因为区块链技术是一种数字加密技术，不能够随意的更改，而且在区块链当中的数据是无法进行回溯的，这样就能够有效的解决在电商供应链融资当中的数据篡改等问题预测，同时区块链技术还可以将区块链当中的财务账本进行分享而且数据。又不能够篡改，这样就可以从根本上有效的解决，因为财务造假问题产生的违约风险，另外平台还可以进一步拓展服务的范围，通过进行精准化创新化的金融服务纳入到产业链当中，为更小V的企业提供更多的融资服务支持。2.转变业务主体，拓宽资金来源渠道（1）对接商业银行资金目前京东在供应链融资当中的划账平台主要是依附于自有资金的支持，但是京东下设的小贷公司因为没有银行的牌照，所以不能够吸收储户的资金，只能够通过设立小贷公司的方式来划拨资金。建议京东集团可以利用产业链条当中的核心企业的优势，来将京东集团庞大的资产量以及透明化的财务等优势，作为向银行申请贷款的重要资本，以此可以增加成本较低的流动性，而且也能够以此为机会向银行申请牌照，作为吸纳储户资金的重要支持。（2）采取资产证券化进行融资对于进一步增加资金的补给，建议可以充分利用abs，也就是将账目上质质量好，但是不容易流转的资产交给专业的券商进行经营，将这些资产打包以后再转卖给有闲散资金的投资人，这样既能够增加资金的补给，而且也能够降低交易的风险，绝对来说京东就将白条的产品的相关的账目交给专业的券商来进行销售管理，这样既能够增加应收账款的资金补给也使得白条产品的账目价值得到提高，因为目前京东平台融资上所开设的业务的期限都非常短，回购率非常高，所以在打包销售时应当要进一步简化相关的流程筛选。重要的参与主体，因为避免获取过长的资金补给员而造成浪费。（3）设立P2P网贷平台京东还应当设立一个专业的P2P平台，这样既能够避免，因为牌照无法拿到而造成的损失，同时也能够建立一个数据池的方式，利用大数据技术和区块链技术，从内到外，从低到高来建立一个企业级的供应链体系同时也可以设计多层次理财产品，利用资金盈余者的相关的资金来增加平台上的资金补给。3.加强客户信用资质审核与交易监督管理（1）加强京东数字科技集团和银行对中小企业申请资质的审核尽管京东所发展的供应链融资模式，有效的解决了部分中小企业融资问题，然而因为这部分无法从银行获得贷款的中小企业，可以选择其他的融资产品来获得周转资金，所以说京东集团应当抓住这个机遇，针对信用水平比较好发展质量比较高的中小企业作为重要的客户，而审查中小企业的财务情况和信用情况也非常重要，京东集团一方面要建立一个更加严格完善的审核体系来提高审核的效率，另外一方面则要是通过提高融资产品的申请条件来减少质量较差的违约情况提高整个供应链资金利用率。（2）加强对中小企业交易的监督和管理在分析京东集团供应链融资订单模式以后，发现中小企业只需要与京东集团签订买卖协议和入库申请，就可以获得贷款，而这种模式显然门槛比较低，也降低了中小企业融资的难度加快了中小企业的资金周转的效率，但是也很容易因为中小企业本身就缺乏监督而出现风险，所以说京东集团应当建立起内部的监督与管理，对于所合作的中小企业的发展情况，现金流量，未来战略等多种指标进行分析，审核以后，再结合中小企业与其他企业的订单交易数据量，从调查的方式来获得交易双方的信息这样就能够进一步强化京东在客户信用资质上的审核交易的能力。为进一步防范融资风险提供保障。4.加大人才培养力度和储备京东商城要加大供商融资相关领域人才的培养与储备力度，一方面要通过校企合作的方式，存储互联网金融等多方面的人才，通过对于这些人才的定期培养和培训，从而使得这类人才具备互联网思维和金融能力，进而为企业的金融产品的创新和相关的运作提供人才支持。另外，还要对现有的员工进行金融知识和供应链，以及财务管理互联网知识等相关知识的培训从而为企业供应链公司业务的发展提供更多的储备人才。五、结论电商供应链融资模式是对传统融资模式的创新，通过上下游供应链串联融资，既优化整合了上下游企业融资资源，又解决了供应链上企业融资需求。京东数字科技集团供应链融资模式作为电商供应链融资模式的代表，开展对其在供应链融资模式业务现状、问题以及发展策略研究具有一定的现实发展意义，同时对于同行业其他电商企业参与、优化供