证券从业资格（证券投资分析）模拟试卷1（共1654题）

证券从业资格（证券投资分析）模拟试卷1（共9套）（共1654题）证券从业资格（证券投资分析）模拟试卷第1套一、单项选择题(本题共60题，每题1.0分，共60分。)1、预期收益水平和风险之间存在()的关系。A、正相关B、负相关C、非相关D、线性相关标准答案：A知识点解析：从总体来说，预期收益水平和风险之间存在一种正相关关系。预期收益水平越高，投资者所要承担的风险也就越大；预期收益水平越低，投资者所要承担的风险也就越小。2、根据经济学、金融学、投资学的基本原理推导出结论的分析方法称为()A、技术分析法B、基本分析法C、定性分析法D、定量分析法标准答案：B知识点解析：目前，进行证券投资分析所采用的分析方法主要有三大类：第一类是基本分析，主要根据经济学、金融学、投资学等基本原理推导出结论的分析方法；第二类是技术分析，主要根据证券市场自身变化规律得出结果的分析方法；第三类是证券组合分析法，以多元化投资来有效降低非系统性风险是该方法的出发点，数量化分析成为其最大特点。3、证券投资技术分析法的优点是()A、同市场接近，考虑问题比较直接B、能够比较全面地把握证券价格的基本走势C、应用起来相对简单D、进行证券买卖见效慢，获得利益的周期长标准答案：A知识点解析：基本分析法的优点主要是能够比较全面地把握证券价格的基本走势，应用起来也相对简单；与基本分析相比，技术分析对市场的反映比较直观，分析的结论时效性较强。4、学术分析流派对股票价格波动原因的解释是：股票价格发生波动是因为()A、价格偏离了其应反映的信息内容B、价格偏离了价值C、市场心理及人类行为偏离了平衡状态D、市场供求偏离了均衡状态标准答案：A知识点解析：B项描述的是基本分析流派；C项描述的是行为分析流派；D项描述的是技术分析流派。5、某一次还本付息债券的票面额为1000元，票面利率10%，必要收益率为12%，期限为5年，如果按复利计息，复利贴现，其内在价值为()元。A、851.14B、897.50C、907.88D、913.85标准答案：D知识点解析：暂无解析6、一种资产的内在价值等于预期现金流的()A、未来值B、市场值C、现值D、账面值标准答案：B知识点解析：资产的内在价值等于投资者投入的资产可获得的预期现金收入的现值。运用到债券上，债券的内在价值即等于来自债券的预期货币收入按某个利率贴现的现值。7、金融期权合约是一种权利交易的合约，其价格()A、是期权合约规定的买进或卖出标的资产的价格B、是期权合约标的资产的理论价格C、是期权的买方为获得期权合约所赋予的权利而需支付的费用D、被称为协定价格标准答案：A知识点解析：金融期权是一种权利的交易。在期权交易中，期权的买方为获得期权合约所赋予的权利而向期权的卖方支付的费用就是期权的价格。8、无风险利率是影响权证理论价值的变量之一。一般来说，当其他影响变量保持不变时，无风险利率的增加导致()A、认股权证的价值增加B、认沽权证的价值增加C、认股权证的价值减少D、认沽权证的价值不变标准答案：A知识点解析：一般来说，当其他影响变量保持不变时，无风险利率的增加导致认股权证的价值增加，认沽权证的价值减少。9、()可以近似看作无风险证券，其收益率可被用作确定基础利率的参照物。A、短期政府债券B、长期政府债券C、短期金融债券D、短期企业债券标准答案：D知识点解析：一般来说，短期政府债券风险最小，可以近似看作无风险证券，其收益率可被用作确定基础利率的参照物。此外，银行的信用度很高，这就使得银行存款的风险较低，况且银行利率应用广泛，因此基础利率也可参照银行存款利率来确定。10、甲以75元的价格买入某企业发行的面额为100元的3年期贴现债券，持有2年以后试图以10.05%的持有期收益率将其卖给乙，而乙意图以10%作为其买进债券的最终收益率，那么成交价格为()A、90.83元B、90.91元C、在90.83元与90.91元之间D、不能确定标准答案：C知识点解析：(1)设定甲以10.05%作为其卖出债券所应获得的持有期收益率，那么他的卖价就应为：；(2)设定乙以10%作为买进债券的最终收益率，那么他愿意支付的购买价格为：100÷(1+10%)=90.91(元)，则最终成交价在90.83元与90.91元之间通过双方协商达成。11、()是指将可转换证券转股前的利息收入和转股时的转换价值按适当的必要收益率折算的现值。A、市场价值B、投资价值C、转换价值D、理论价值标准答案：D知识点解析：可转换证券的理论价值，也称“内在价值”，是指将可转换证券转股前的利息收入和转股时的转换价值按适当的必要收益率折算的现值。12、可转换证券的市场价格应当保持在它的理论价格和转换价值()A、之下B、之上C、之间D、之和标准答案：B知识点解析：可转换证券的市场价值也就是可转换证券的市场价格。可转换证券的市场价值一般保持在可转换证券的投资价值和转换价值之上。如果可转换证券市场价值在投资价值之下，购买该证券并持有到期，就可获得较高的到期收益率；如果可转换证券市场价值在转换价值之下，购买该证券并立即转化为标的股票，再将标的股票出售，就可获得该可转换证券转换价值与市场价值之间的价差收益。13、某企业债券为息票债券，一年付息一次，券面金额为1000元。期限5年，票面利率为5%。现以980元的发行价发行，投资者认购后的当前收益率为()A、4.85%B、5.00%C、5.10%D、5.30%标准答案：B知识点解析：暂无解析14、下列不属于宏观经济分析的是()A、价格总水平分析B、银行贷款总额分析C、经济结构分析D、区位分析标准答案：D知识点解析：宏观经济分析的基本方法有总量分析法、结构分析法等。AB两项属于总量分析；C项属于结构分析。15、下列关于国际金融市场动荡对证券市场影响的说法，错误的是()A、一国的经济越开放，证券市场的国际化程度越高，证券市场受汇率的影响越大B、一般而言，汇率下降，本币升值，本国产品竞争力强，出口型企业将增加收益，因而企业的股票和债券价格将上涨C、汇率上升，本币贬值，将导致资本流出本国，资本的流失将使得本国证券市场需求减少，从而市场价格下跌D、从趋势上看，由于中国经济的持续高速发展，人民币渐进升值的过程仍将持续，升值预期将对股市的长期走势构成强力支撑标准答案：B知识点解析：一般而言，汇率下降，本币升值，本国产品竞争力减弱，出口型企业将减少收益，因而企业的股票和债券价格将下跌。16、下列说法中，不正确的是()A、数据资料是宏观分析与预测，尤其是定量分析预测的基础B、无论是对历史与现状的总结，还是对未来的预测，都必须以文本资料为依据C、对数据资料有一定的质量要求，如准确性、系统性、时间性、可比性、适用性等D、需要注意的是，有时资料可能因口径不一致而不可比，或是存在不反映变量变化规律的异常值，此时还需对数据资料进行处理标准答案：B知识点解析：数据资料是宏观分析与预测，尤其是定量分析预测的基础，无论是对历史与现状的总结，还是对未来的预测，都必须以它为依据。因此，对数据资料有一定的质量要求，如准确性、系统性、时间性、可比性、适用性等。需要注意的是，有时资料可能因口径不一致而不可比，或是存在不反映变量变化规律的异常值，此时还需对数据资料进行处理。17、在经济周期的某个时期，产出、价格、利率、就业不断上升，直至某个高峰，说明经济变动处于()A、繁荣阶段B、衰退阶段C、萧条阶段D、复苏阶段标准答案：A知识点解析：某个时期产出、价格、利率、就业不断上升直至某个高峰--繁荣，之后可能是经济的衰退，产出、产品销售、利率、就业率开始下降，直至某个低谷--萧条。18、形成“内部人控制”的资产重组方式的是()A、交叉控股B、股权协议转让C、股权回购D、表决权信托与委托书标准答案：A知识点解析：暂无解析19、以下关于城乡居民储蓄存款余额的说法，错误的是()A、包括城镇居民储蓄存款B、包括农民个人储蓄存款C、是城乡居民存入银行、农村信用社的储蓄金额D、包括单位存款标准答案：D知识点解析：城乡居民储蓄存款余额不包括单位存款。20、股票价格指数与经济周期变动的关系是()A、股票价格指数先于经济周期的变动而变动B、股票价格指数与经济周期同步变动C、股票价格指数落后于经济周期的变动D、股票价格指数与经济周期变动无关标准答案：A知识点解析：证券市场一般提前对GDP的变动作出反应，也就是说股票价格指数先于经济周期的变动而变动。21、()主要侧重于分析经济现象的相对静止状态。A、总量分析B、结构分析C、回归分析D、线性分析标准答案：B知识点解析：结构分析侧重于对一定时期经济整体中各组成部分相互关系的研究，侧重分析经济现象的相对静止状态。22、在道―琼斯股价平均指数中，商业属于()A、公用事业B、工业C、运输业D、农业标准答案：B知识点解析：在道―琼斯指数中，工业类股票取自工业部门的30家公司，包括了采掘业、制造业和商业。23、我国新《国民经济行业分类》国家标准共有行业门类()个。A、6B、10C、13D、20标准答案：D知识点解析：我国新《国民经济行业分类》国家标准共有行业门类20个，行业大类95个，行业中类396个，行业小类913个，基本反映出我国目前行业结构状况。24、遗传工程、太阳能等行业正处于行业生命周期的()A、幼稚期B、成长期C、成熟期D、衰退期标准答案：A知识点解析：太阳能、某些遗传工程等行业正处于行业生命周期的幼稚期。如果计划在这些行业进行投资，可能只有为数不多的几家企业可供选择，同时投资于该行业的风险较大。当然，也存在获得很高收益的可能。投资者可以通过风险和收益的权衡来决定是否投资于该行业。25、深圳证券交易所将上市公司分为()类。A、5B、6C、7D、8标准答案：B知识点解析：深圳证券交易所将上市公司分为工业、商业、地产业、公用事业、金融业和综合等6类。26、在数理统计分析法中的相关分析中，若相关系数|r|=1，则表明两指标变量之间()A、完全线性相关B、完全线性无关C、微弱相关D、显著相关标准答案：A知识点解析：若相关系数|r|=1，则表明两指标变量之间完全线性相关；若相关系数|r|=0，则表明两指标变量不存在线性相关；若相关系数|r|<1，通常认为：0<|r|<0.3为微弱相关；0.3<|r|<0.5为低度相关；0.5<|r|<0.8为显著相关；0.8<|r|<1为高度相关。27、上海证券交易所与中证指数有限公司于2007年5月31日公布了调整后的沪市上市公司行业分类，本次调整是上海证券交易所和指数公司对沪市上市公司行业分类进行的例行调整，其依据是()A、沪市上市公司2006年年报显示的全部公司经营范围的改变B、沪市上市公司2006年年报显示的部分公司经营范围的改变C、沪市上市公司2006年年报显示的全部公司主营业务的改变D、沪市上市公司2006年年报显示的部分公司主营业务的改变标准答案：B知识点解析：上海证券交易所与中证指数有限公司于2007年5月31日公布了调整后的沪市上市公司行业分类。本次调整是上海证券交易所和指数公司对沪市上市公司行业分类进行的例行调整，其依据是沪市上市公司2006年年报显示的部分公司经营范围的改变。本次行业分类调整将作为上证180指数下一次调整样本股时的参照。28、某公司发行认股权证，规定在债券到期前的5年时间内，每5个认股权证可按15元的执行价格来购买1股该公司普通股票。那么，当普通股价格为30元时，认股权证的价值等于()元。A、1B、2C、3D、4标准答案：C知识点解析：每5个认股权证的理论价值=股票的市场价格-认购行权价=30-15=15(元)，每个认股权证的价值等于3元。29、()反映企业一定期间现金的流入和流出，表明企业获得现金及现金等价物的能力。A、现金流量表B、资产负债表C、利润表D、利润分配表标准答案：A知识点解析：现金流量表反映企业一定期间现金的流入和流出，表明企业获得现金及现金等价物的能力，其主要分经营活动、投资活动和筹资活动产生的现金流量三个部分。30、在年息票相等的情况下，每半年付息一次的债券比每年付息一次债券的到期收益率()A、略高B、略低C、低得多D、高2倍标准答案：A知识点解析：暂无解析31、公司将其拥有的某些子公司、部门、产品生产线、固定资产等出售给其他经济主体的行为被称为()A、资产出售与剥离B、资产置换C、股权置换D、公司分立标准答案：A知识点解析：资产出售或剥离是指公司将其拥有的某些子公司、部门、产品生产线、固定资产等出售给其他的经济主体。由于出售这些资产可以获得现金回报，因此从某种意义上来讲，资产剥离并未减少资产的规模，而只是公司资产形式的转化，即从实物资产转化为货币资产。32、营运能力是指公司经营管理中利用资金运营的能力，一般通过()来衡量，主要表现为资产管理及资产利用的效率。A、资产管理比率B、流动比率C、资产负债率D、资产净利率标准答案：A知识点解析：营运能力是指公司经营管理中利用资金运营的能力，一般通过公司资产管理比率来衡量，主要表现为资产管理及资产利用的效率。因此，资产管理比率通常又被称为“运营效率比率”，主要包括：存货周转率(存货周转天数)、应收账款周转天数(应收账款周转率)、流动资产周转率和总资产周转率等。33、由于资产以外的外部环境因素变化引致资产价值降低，这些因素包括政治因素、宏观政策因素等。例如，政府实施新的经济政策或发布新的法规限制了某些资产的使用，使得资产价值下降，这种损耗一般称为资产的()A、实体性贬值B、功能性贬值C、经济性贬值D、时间性贬值标准答案：C知识点解析：资产投入使用后，由于使用磨损和自然力的作用，其物理性能会不断下降，价值会逐渐减少。这种损耗一般称为“实体性贬值”。新技术的推广和运用，使得企业原有资产与社会上普遍推广和运用的资产相比较，在技术上明显落后、性能降低，其价值也就相应减少，这种损耗称为资产的“功能性贬值”。34、某公司某会计年度末的总资产为200万元，其中无形资产为10万元，长期负债为60万元，股东权益为80万元。根据上述数据，该公司的有形资产净值债务率为()A、1.50B、1.71C、3.85D、4.8标准答案：B知识点解析：暂无解析35、公司财务评价的主要内容是A、盈利能力B、偿债能力C、成长能力D、流动能力标准答案：A知识点解析：一般认为，公司财务评价的内容主要是盈利能力，其次是偿债能力，此外还有成长能力。36、在计算速动比率时需要排除存货的影响，这样做的原因之一在于流动资产中()A、存货的价格变动较大B、存货的质量难以保障C、存货的变现能力最低D、存货的数量不易确定标准答案：C知识点解析：在计算速动比率时，要把存货从流动资产中剔除的主要原因是：(1)在流动资产中，存货的变现能力最差；(2)由于某种原因，部分存货可能已损失报废，还没作处理；(3)部分存货已抵押给某债权人；(4)存货估价还存在着成本与当前市价相差悬殊的问题。37、关于NOPAT调整中附息债务的利息支出问题，下列说法不正确的是()A、应属于资本成本的一部分B、应从净利润中扣除C、应就其对现金营业所得税的影响进行相应调整D、应进行资本化处理标准答案：D知识点解析：附息债务的利息支出体现债权人对预期回报的一种要求，属于资本成本的一部分。在计算NOPAT时，应该从净利润中剔除，统一在资本成本中核算，同时对现金营业所得税进行调整。38、一般来讲，产品的()可以通过专有技术、优惠的原材料、低廉的劳动力、科学的管理、发达的营销网络等实现。A、技术优势B、规模经济C、成本优势D、规模效益标准答案：C知识点解析：一般来讲，产品的成本优势可以通过规模经济、专有技术、优惠的原材料、低廉的劳动力、科学的管理、发达的营销网络等实现。其中，由资本的集中程度决定的规模效益是决定产品生产成本的基本因素。39、相比之下，下列能够比较准确地解释轨道线被突破后的股价走势的是()A、股价会上升B、股价的走势将反转C、股价会下降D、股价的走势将加速标准答案：D知识点解析：与突破趋势线不同，对轨道线的突破并不是趋势反转的开始，而是趋势加速的开始，即原来的趋势线的斜率将会增加，趋势线的方向将会更加陡峭。40、关于趋势线，下列说法正确的是()A、趋势线分为长期趋势线与短期趋势线两种B、反映价格变动的趋势线是一成不变的C、价格不论是上升还是下跌，在任一发展方向上的趋势线都不只有一条D、在上升趋势中，将两个高点连成一条直线，就得到上升趋势线；在下降趋势中，将两个低点连成一条直线，就得到下降趋势线标准答案：C知识点解析：趋势线分为长期趋势线、中期趋势线与短期趋势线三种。由于价格波动经常变化，可能由升转跌，也可能由跌转升，甚至在上升或下跌途中转换方向，因此，反映价格变动的趋势线不可能一成不变，而是要随着价格波动的实际情况进行调整。在上升趋势中，将两个低点连成一条直线，就得到上升趋势线；在下降趋势中，将两个高点连成一条直线，就得到下降趋势线。41、关于支撑线和压力线，以下说法错误的是()A、支撑线和压力线是不可以相互转化的B、支撑线和压力线的作用是阻止或暂时阻止股价朝一个方向继续运动C、支撑线和压力线有被突破的可能，它们不足以长久地阻止股价保持原来的变动方向，只不过是暂时停顿而已D、在某一价位附近之所以形成对股价运动的支撑和压力，主要由投资者的筹码分布、持有成本以及投资者的心理因素所决定标准答案：A知识点解析：支撑线和压力线是可以相互转化的。42、如果股价偏离移动平均线太远，不管是在移动平均线上方或下方，都有向平均线回归的要求是()指标的基本原理。A、KDJB、BIASC、RSID、PSY标准答案：B知识点解析：BIAS是测算股价与移动平均线偏离程度的指标，其基本原理是：如果股价偏离移动平均线太远，不管是在移动平均线上方或下方，都有向平均线回归的要求。43、中国证监会正式批复中国金融期货交易所沪深300股指期货合约和业务规则是在()A、2010年2月B、2010年1月C、2009-8-1D、2010-5-1标准答案：A知识点解析：暂无解析44、根据股价未来变化的方向，股价运行的形态划分为()A、持续整理形态和反转突破形态B、多重顶形和圆弧顶形C、三角形和矩形D、旗形和楔形标准答案：A知识点解析：根据股价移动规律，可以将股价曲线形态分为两类，持续整理形态和反转突破形态，前者保持平衡，后者打破平衡。45、技术分析指标MACD是由异同平均数和正负差两部分组成，其中()A、DEA是核心B、EMA是核心C、DIF是核心D、(EMA-DEA)是核心标准答案：C知识点解析：MACD是由正负差(DIF)和异同平均数(DEA)两部分组成，其中DIF是核心，DEA是辅助。46、久期的概念最早来自()对债券平均到期期限的研究。A、麦考莱B、特雷诺C、夏普D、罗斯标准答案：A知识点解析：暂无解析47、关于有效证券组合，下列说法错误的是()A、有效证券组合一定在证券组合的可行域上B、在图形中表示就是可行域的上边界C、上边界和下边界的交汇点是一个特殊的位置，被称作“最小方差组合”D、有效证券组合中的点一定是所有投资者都认为最好的点标准答案：D知识点解析：在可行域中难以找到被所有投资者都认为最好的一点。48、A公司今年每股股息为0.5元，预期今后每股股息将以每年10%的速度稳定增长。当前的无风险利率为0.03，市场组合的风险溢价为0.08，A公司股票的β值为1.5。那么，A公司股票当前的合理价格P0是()元。A、5B、10C、15D、20标准答案：B知识点解析：暂无解析49、被称为“均衡组合”的是()A、增长型证券组合B、货币市场型证券C、收入和增长混合型证券组合D、指数化型证券组合标准答案：C知识点解析：收入和增长混合型证券组合试图在基本收入与资本增长之间达到某种均衡，因此也称为“均衡组合”。50、确定证券投资政策涉及到()A、决定投资收益目标、投资资金的规模、投资对象以及采取的投资策略和措施B、对投资过程所确定的金融资产类型中个别证券或证券群的具体特征进行考察分析C、确定具体的投资资产和对各种资产的投资比例D、投资组合的修正和投资组合的业绩评估标准答案：A知识点解析：证券投资政策是投资者为实现投资目标应遵循的基本方针和基本准则，包括确定投资目标、投资规模和投资对象三方面的内容以及应采取的投资策略和措施等。证券投资分析是指对证券组合管理第一步所确定的金融资产类型中个别证券或证券组合的具体特征进行的考察分析。组建证券投资组合主要是确定具体的证券投资品种和在各证券上的投资比例。投资组合业绩评估是通过定期对投资组合进行业绩评估，来评价投资的表现。51、套利定价理论()A、取代了CAPM理论B、与CAPM理论的假设完全不同C、研究套利活动的机理D、是由罗斯提出的标准答案：D知识点解析：套利定价模型是由史蒂夫.罗斯在资本资产定价模型(CAPM)基础上发展起来的，认为只要任何一个投资者不能通过套利获得收益，那么期望收益率一定与风险相联系。52、假定不允许卖空，当两个证券完全正相关时，这两种证券在均值-标准差坐标系中的组合线为()A、双曲线B、椭圆C、直线D、射线标准答案：C知识点解析：根据已知条件，假设证券A与证券B完全正相关，则之间是线性关系，因此，由证券A与证券B构成的组合线是连接这两点的直线。53、套利交易对期货市场的作用不包括()A、有助于价格发现功能的发挥B、增加了期货市场的交易量C、有效降低了期货市场的风险D、提高了期货交易的活跃程度标准答案：C知识点解析：套利交易是一种特殊的投机形式，这种投机的着眼点是价差，因而对期货市场的正常运行起到了非常有益的作用：(1)套利行为有利于市场流动性的提高，套利交易增加了期货市场的交易量，提高了期货交易的活跃程度；(2)套期交易有助于价格发现功能的发挥。54、下列各项不属于套期保值和期现套利的区别的是()A、目的不同B、风险水平不同C、操作方式及价位观不同D、在现货市场上所处的地位不同标准答案：B知识点解析：套期保值与期现套利的区别，主要表现在以下几个方面：(1)两者在现货市场上所处的地位不同，现货风险对期现套利者而言无关紧要，而套期保值者是为了规避现货风险才进行的被动保值；(2)两者的目的不同，期现套利的目的在于“利”，套期保值的目的在于“保值”；(3)操作方式及价位观不同。55、香港交易所在2006年5月12日公布的客户保证金收取办法规定，恒生指数期货每张期货合约的维持保证金为()港元。A、3000B、6000C、41665D、35000标准答案：C知识点解析：香港交易所在2006年5月12号公布的客户保证金收取办法为：恒生指数期货维持保证金每张41665港元；跨月套期的维持保证金每对6000港元，即每张3000港元，低于指数期货的1／10。56、德尔塔―正态分布法是典型的()A、实际估值法B、名义估值法C、局部估值法D、完全估值法标准答案：C知识点解析：局部估值法是通过仅在资产组合的初始状态做一次估值，并利用局部求导来推断可能的资产变化而得出风险衡量值。德尔塔―正态分布法就是典型的局部估值法。57、某公司想运用4个月期的S&P500股票指数期货合约来对冲某个价值为2100000美元的股票组合，当时的指数期货价格为300点，该组合的β值为1.50。一份S&P500股指期货合约的价值为：300×500美元=150000美元。因而应卖出的指数期货合约数目为()张。A、10B、14C、21D、28标准答案：C知识点解析：暂无解析58、在证券交易活动中作出虚假陈述或者信息误导的，责令改正，处以()的罚款。A、3万元以下B、3万元以上10万元以下C、3万元以上20万元以下D、20万元以上标准答案：C知识点解析：《证券法》第二百零七条规定，在证券交易活动中作出虚假陈述或者信息误导的，责令改正，处以3万元以上20万元以下的罚款。该条款的主体包括证券投资咨询机构及证券投资咨询从业人员在内的一切机构与个人。59、下列没有采用整合技术的金融工具是()A、远期互换B、STRIPSC、期货期权D、附认股权的公司债标准答案：B知识点解析：暂无解析60、把职业投资分析师定义为“从事作为投资决策过程的一部分，对财务、经济、统计数据进行评价或应用的个人”的是()组织。A、ASFAB、AIMRC、EFFASD、FLAAF标准答案：B知识点解析：具有美国与加拿大证券分析师协会职能的投资管理与研究协会(AIMR)在其章程中定义：“职业投资分析人是指从事作为投资决策过程的一部分，对财务、经济、统计数据进行评价或应用的个人”。此外还定义：“投资决策过程就是指财务分析、投资管理、证券分析或其他类似的专门实务。”二、多项选择题(本题共40题，每题1.0分，共40分。)61、主要的投资分析流派有哪些()标准答案：A,B,D,E知识点解析：暂无解析62、投资证券的预期收益率与风险之间的关系是()标准答案：A,C,E知识点解析：暂无解析63、基本分析流派的理论假设是()标准答案：B,C知识点解析：暂无解析64、基本分析的内容有()标准答案：A,B,C,D知识点解析：行情数据分析属于分析方法。65、公司分析的侧重点主要包括()标准答案：A,B,C,D,E知识点解析：暂无解析66、关于弱式有效市场的描述中，正确的是()标准答案：A,B,C,D知识点解析：弱式有效市场，内幕信息可以帮助投资者获利。67、下列哪几类属于技术分析理论()标准答案：A,B,C,E知识点解析：暂无解析68、影响债券投资价值的外部因素有()标准答案：B,D,E知识点解析：税收待遇、票面利率属于影响债券投资价值的内部因素。69、债券的收益率曲线有()标准答案：A,B,C,D知识点解析：不存在波浪形的债券的收益率曲线。70、影响股票投资价值的外部因素有()标准答案：A,C,D知识点解析：公司净资产、公司每股收益属于影响股票投资价值的内部因素。71、下列关于公司股份分割说法正确的有()标准答案：C,E知识点解析：股份分割是将原有股份均等地拆成若干较小的股份。72、封闭式基金的价格可以分为()标准答案：B,D知识点解析：暂无解析73、宏观经济分析的意义是()标准答案：A,B,C,D,E知识点解析：暂无解析74、GDP变动有如下哪几种变动情况()标准答案：A,B,C,D,E知识点解析：暂无解析75、财政政策的手段主要包括()标准答案：A,B,C,D,E知识点解析：暂无解析76、利率水平的变化会影响人们的哪些行为()标准答案：A,C知识点解析：暂无解析77、一国汇率会因该国的()等的变化而波动。标准答案：A,B,C,D,E知识点解析：在开放经济体中，汇率是敏感的变量，会受到国际收支状况、通货膨胀率、就业率、利率、经济增长率等因素的影响。78、财政政策的种类大致可以分为()标准答案：A,B知识点解析：财政政策只有扩张性和紧缩性的两种。79、中央银行进行间接信用指导的具体手段包括()标准答案：A,B知识点解析：道义劝告、窗口指导、直接干预属于直接信用控制。80、下列关于中央银行执行货币政策的描述正确的有()标准答案：A,B,E知识点解析：暂无解析81、货币政策的调控作用表现在()标准答案：A,B,C,D,E知识点解析：暂无解析82、在通货膨胀之初，其引起的哪些效应可能刺激股价上升()标准答案：A,B知识点解析：暂无解析83、国际金融市场剧烈动荡对我国证券市场的影响主要通过下列哪些途径()标准答案：A,B,C,D,E知识点解析：暂无解析84、股票市场需求的决定因素中，政策因素包括()标准答案：A,D,E知识点解析：暂无解析85、下列哪些属于上证分类指数()标准答案：A,C知识点解析：暂无解析86、完全垄断市场可以分为()标准答案：B,E知识点解析：暂无解析87、汽车制造业属于()标准答案：C,E知识点解析：暂无解析88、受经济周期影响较为明显的行业有()标准答案：A,B,D知识点解析：生活必需品、公用事业的供需弹性都很小。89、完全竞争型产品市场的特点包括()标准答案：A,B,C知识点解析：暂无解析90、完全垄断市场类型的特点有()标准答案：A,B知识点解析：暂无解析91、公司经营管理能力分析包括()标准答案：A,B,D知识点解析：暂无解析92、财务报表分析的方法主要有()标准答案：B,C,D,E知识点解析：暂无解析93、公司财务比率分析包括()标准答案：A,B,C,D,E知识点解析：暂无解析94、反映公司偿债能力的指标有()标准答案：A,C,E知识点解析：暂无解析95、计算存货周转天数的公式包括()标准答案：A,E知识点解析：暂无解析96、下列哪些会计处理是合乎规范的()标准答案：B,C,D,E知识点解析：暂无解析97、上市公司配股后，下面的哪些财务指标是下降的()标准答案：A,B,D知识点解析：暂无解析98、上市公司的资产重组方式主要有()标准答案：A,B,D知识点解析：暂无解析99、对公司的分析可以分为()标准答案：A,B知识点解析：暂无解析100、趋势的方向包括()标准答案：A,B,E知识点解析：暂无解析三、判断题(本题共60题，每题1.0分，共60分。)101、就中、短期的价格分析而言，股票的价格由其内在价值决定；但从长期来看，股价由供求关系决定。()A、正确B、错误标准答案：B知识点解析：就中、短期的价格分析而言,股价由供求关系决定；但从长期来看，股票的价格由其内在价值决定。102、充分就业是指对劳动力的完全利用，即在实际的经济生活中达到失业率为零的状态。()A、正确B、错误标准答案：B知识点解析：充分就业并不是指劳动力的完全利用，应该除去自愿性失业的那部分人群。103、总量分析侧重于分析经济运行的相对静止状态，结构分析侧重于分析经济现象的动态过程。()A、正确B、错误标准答案：B知识点解析：总量分析侧重于分析经济现象的动态过程，结构分析侧重于分析经济运行的相对静止状态。104、对看跌期权而言，市场价格低于协定价格为实值期权，市场价格高于协定价格为虚值期权。()A、正确B、错误标准答案：A知识点解析：暂无解析105、紧缩的财政政策将使得过热的经济受到控制，证券市场将走强。()A、正确B、错误标准答案：B知识点解析：紧缩的财政政策将使得过热的经济受到控制，证券市场也将走弱，因这预示着未来经济将减速增长或走向衰退。106、在资本资产定价模型假设下，当市场达到均衡时，市场组合M成为一个有效组合；所有有效组合都可视为无风险证券F与市场组合M的再组合。()A、正确B、错误标准答案：A知识点解析：暂无解析107、1890年美国制定了《克雷顿反垄断法》等法律对行业的经营活动进行管理。()A、正确B、错误标准答案：B知识点解析：1890年美国制定了《谢尔曼反垄断法》等法律对行业的经营活动进行管理。108、利用回归方程进行统计控制，通过控制X的范围来实现指标Y统计控制的目标。()A、正确B、错误标准答案：A知识点解析：暂无解析109、内部收益率实际上是使未来股息流贴现值恰好等于股票市场价格的贴现率。()A、正确B、错误标准答案：A知识点解析：暂无解析110、政府部门是国家宏观经济政策的制定者，是信息发布的主体，是一国证券市场上有关信息的主要来源。()A、正确B、错误标准答案：A知识点解析：暂无解析111、流动性偏好理论的基本观点是投资者并不认为长期债券是短期债券的理想替代物。()A、正确B、错误标准答案：A知识点解析：暂无解析112、着市场规模的不断扩大和股权分置的完成，股市流通市值占GDP的比重将会逐渐上升，证券市场与宏观经济关联度将逐步提高。()A、正确B、错误标准答案：A知识点解析：暂无解析113、如果NPV>0，这种股票价格被高估，因此不可购买这种股票。()A、正确B、错误标准答案：B知识点解析：如果NPV＞0，这种股票价格被低估，应该购买这种股票。114、随着持续、稳定、高速的GDP增长，国民收入和个人收入都不断得到提高，收入增加也将增加证券投资的需求，从而导致证券价格上涨。()A、正确B、错误标准答案：A知识点解析：暂无解析115、1998年4月，美国商务部发表题为《新兴的数字经济》报告，宣布美国电子商务为免税区，进一步加速了网络经济在美国的强劲增长。()A、正确B、错误标准答案：A知识点解析：暂无解析116、“长期持有”投资战略以获取平均的长期收益率为投资目标的原则，是学术分析流派与其他流派最重要的区别之一。()A、正确B、错误标准答案：A知识点解析：学术分析流派以不战胜市场为目标追求平均的长期收益率。117、中国人民银行于2005年7月21日确立了人民币“以市场供求为基础的、参考一篮子调节的、有管理的”浮动汇率制度。()A、正确B、错误标准答案：A知识点解析：暂无解析118、信用级别越低的债券，投资者要求的收益率越高，债券的内在价值也就越低。()A、正确B、错误标准答案：A知识点解析：暂无解析119、资产负债率反映在总资产中有多大比例是通过借债来筹资的，也可以衡量公司在清算时保护债权人利益的程度。()A、正确B、错误标准答案：A知识点解析：暂无解析120、一个品牌是一种产品的标识，但不是产品质量、性能、满足消费者效用可靠程度的综合体现。()A、正确B、错误标准答案：B知识点解析：一个品牌是一种产品的标识，也是产品质量、性能、满足消费者效用可靠程度的综合体现。121、与旗形一样，楔形偶尔也可能出现在顶部或底部而作为反转形态。()A、正确B、错误标准答案：B知识点解析：暂无解析122、一般而言，控制权变更后必须进行相应的经营重组，才会对公司经营和业绩产生显著效果。()A、正确B、错误标准答案：A知识点解析：暂无解析123、变现能力是公司产生现金的能力，取决于可以在近期转变为现金的流动资产的多少，是考察公司短期偿债能力的关键。()A、正确B、错误标准答案：A知识点解析：暂无解析124、同一行业在不同发展水平的不同国家或者在同一国家的不同发展时期，可能处于生命周期的不同阶段。()A、正确B、错误标准答案：A知识点解析：暂无解析125、在一个理性的无摩擦的均衡市场上，期货价格与现货价格具有稳定的关系，即期货价格相当于交易者持有现货金融工具至到期日所必须支付的净成本。()A、正确B、错误标准答案：A知识点解析：暂无解析126、从理论上说，关联交易属于中性交易。()A、正确B、错误标准答案：A知识点解析：暂无解析127、由于证券的多样性，因此其组合所形成的可行域的左边界有可能出现凹陷。()A、正确B、错误标准答案：B知识点解析：暂无解析128、趋势线被突破后，说明股价下一步的走势将要反转。越重要越有效的趋势线被突破，其转势的信号就越强烈。()A、正确B、错误标准答案：A知识点解析：暂无解析129、周期型行业的运动状态与经济周期呈负相关，既当经济处于上升时期，这些行业会收缩；当经济衰退时，这些行业会扩张。()A、正确B、错误标准答案：B知识点解析：暂无解析130、人们生活水平和受教育程度的提高，消费心理、消费习惯、文明程度和社会责任感会逐渐改变，从而引起对某些商品的需求变化并进一步影响行业的兴衰。()A、正确B、错误标准答案：A知识点解析：暂无解析131、对于稳健成长型投资者，安全性是其最主要的考虑因素。()A、正确B、错误标准答案：B知识点解析：暂无解析132、所谓“同一产业”，是指具相同使用功能和替代功能的产品或劳务的集合，实质上就是具有竞争关系的卖方企业的集合。()A、正确B、错误标准答案：A知识点解析：暂无解析133、《上市公司行业分类指引》是借鉴联合国国际标准产业分类、北美行业分类体系有关内容的基础上制定而成的。()A、正确B、错误标准答案：A知识点解析：暂无解析134、一般来说，投资者应该选择增长型行业和在行业生命周期中处于初创期的行业进行投资。()A、正确B、错误标准答案：B知识点解析：暂无解析135、在国民经济各行业中，制成品(如纺织、服装等轻工业产品)的市场类型一般都属于寡头垄断。()A、正确B、错误标准答案：B知识点解析：制成品(如纺织、服装等轻工业产品)的市场类型更接近于完全竞争市场。136、收购股份通常是试探性的多元化经营的开始和策略性的投资。()A、正确B、错误标准答案：A知识点解析：暂无解析137、经验证明，ADR对多头市场的应用比对空头市场的应用效果好。()A、正确B、错误标准答案：A知识点解析：暂无解析138、证券投资分析是指人们通过各种专业性分析方法对影响证券价值或价格的各种信息进行综合分析以判断证券价值或价格及其变动的行为。()A、正确B、错误标准答案：A知识点解析：暂无解析139、从最早的直觉化决策方式，到图形化决策方式，再到指标化决策方式，直到最近的模型化决策方式以及正在研究开发中的智能化决策方式，技术分析流派投资分析方法的演进遵循了一条日趋定量化、客观化、系统化的发展道路。()A、正确B、错误标准答案：A知识点解析：暂无解析140、每股净资产的数额越大，表明公司内部积累越雄厚，抵御外来因素影响的能力越强。()A、正确B、错误标准答案：A知识点解析：每股净资产反映了企业的股东权益。141、证券投资分析有利于增加证券投资的净效用，但不能降低投资者的投资风险。()A、正确B、错误标准答案：B知识点解析：证券投资分析有利于增加证券投资的净效用，相应可以降低投资者的投资风险。142、对于个股：BIAS（10）>35%为抛出时机，BIAS（10）<-15%为买入时机。()A、正确B、错误标准答案：A知识点解析：暂无解析143、基本分析的内容包括宏观经济分析、行业分析和区域分析以及基本心理分析四部分。()A、正确B、错误标准答案：B知识点解析：基本分析的内容包括宏观经济分析、行业分析及区域分析、公司分析。144、旗形与楔形大多为整理形态，楔形偶尔也可能出现在顶部或底部而作为反转形态。()A、正确B、错误标准答案：A知识点解析：暂无解析145、权证交易采取的T+0交易制度使得权证可能在单个交易日创造很高的交易额，其涨跌幅也远远超过标的股票的幅度。()A、正确B、错误标准答案：B知识点解析：暂无解析146、利润表中列示的每股收益信息，包括基本每股收益和稀释每股收益两项指标。()A、正确B、错误标准答案：A知识点解析：暂无解析147、葛兰碧法则认为股价往下跌落一段相当长的时间，市场出现恐慌性抛售，此时随着日益放大的成交量，股价大幅度下跌。随着恐慌大量卖出之后，往往是空头市场的结束。()A、正确B、错误标准答案：A知识点解析：暂无解析148、由于我国证券市场目前还属于弱式有效市场，信息公开化不足，虚假披露时有发生，因此积极成长型投资的信息需求很难在理性上得到有效满足。()A、正确B、错误标准答案：A知识点解析：暂无解析149、当短期RSI<长期RSI时，一般可判断属多头市场。()A、正确B、错误标准答案：B知识点解析：当短期RSI<长期RSI时，一般可判断属空头市场。150、价值发现是一种投资于市场价值被高估的证券的过程，投资获利的机会总是大于风险。()A、正确B、错误标准答案：B知识点解析：在证券价值未达到被高估的价值时，投资获利的机会总是大于风险，但并不总是大于风险。151、企业流动资产越多，短期债务越少，其偿债能力越低。()A、正确B、错误标准答案：B知识点解析：企业流动资产越多，短期债务越少，其偿债能力越高。152、净资产倍率越小，说明股票的投资价值越高；反之，投资价值越低。()A、正确B、错误标准答案：A知识点解析：净资产倍率越小，说明股票的投资价值越高；反之，投资价值越低。153、上市公司经过配股融资后，公司的资产负债率将提高。()A、正确B、错误标准答案：A知识点解析：上市公司经过配股融资后，公司的资产负债率将提高。154、公司从银行借来一笔款项，总资产增加，资产负债率降低。()A、正确B、错误标准答案：A知识点解析：公司从银行借来一笔款项，总资产增加，资产负债率降低。155、收购公司通常是指获取目标公司全部股权，使其成为全资子公司或者获取大部分股权处于绝对控股或相对控股地位的重组行为。()A、正确B、错误标准答案：A知识点解析：收购公司通常是指获取目标公司全部股权，使其成为全资子公司或者获取大部分股权处于绝对控股或相对控股地位的重组行为。156、道氏理论认为开盘价是最重要的价格，并利用开盘价计算平均价格指数。()A、正确B、错误标准答案：B知识点解析：道氏理论认为所有价格中，收盘价最重要，甚至认为只需用收盘价，不用别的价格。157、道氏理论认为，趋势必须得到交易价格的确认。()A、正确B、错误标准答案：B知识点解析：趋势必须得到交易量的确认。趋势的反转点是确定投资的关键。交易量提供的信息有助于我们解决一些令人困惑的市场行为。158、双重顶的两个高点不一定在同一水平，两者相差少于5％就不会影响形态的分析意义。()A、正确B、错误标准答案：B知识点解析：两者相差少于3％就不会影响形态的分析意义。159、比起头肩形态来说，三重顶(底)更容易演变成持续形态，而不是反转形态。()A、正确B、错误标准答案：A知识点解析：比起头肩形态来说，三重顶(底)更容易演变成持续形态，而不是反转形态。160、一般说来，如果PSY<10或PSY>90这两种极端情况出现，是强烈的卖出和买入信号。()A、正确B、错误标准答案：B知识点解析：如果PSY<10或PSY>90这两种极端情况出现，是强烈的买入和卖出信号。证券从业资格（证券投资分析）模拟试卷第2套一、单项选择题(本题共60题，每题1.0分，共60分。)1、()一般是指具有较高需求弹性和收入弹性、能够带动国民经济其他部门发展的产业。A、高增长产业B、朝阳产业C、战略产业D、重点产业标准答案：C知识点解析：暂无解析2、获取信息的方法有很多，下列用哪一种方法获得的信息具有较强的针对性和真实性?()A、网上信息B、实地访查C、媒体信息D、历史资料标准答案：B知识点解析：暂无解析3、假定某投资者按2000元的价格购买了面额为3000元，票面利率为10%，剩余期限为5年的债券，那么该投资者的当前收益率为()。A、10%B、15%C、20%D、25%标准答案：B知识点解析：当前收益率为×100%=15%4、我国证券投资分析师自律组织是()。A、中国证券业协会证券投资分析师专业委员会B、中国总工会证券投资分析师分会C、中国金融学会证券投资分析师专业委员会D、中国证监会标准答案：A知识点解析：暂无解析5、技术分析的缺点是()。A、预测的时间跨度相对较长B、考虑问题的范围相对较窄，对市场长远的趋势不能进行有益的判断C、对短线投资者的指导作用比较弱D、预测的精确度相对较低标准答案：B知识点解析：暂无解析6、进行证券投资分析的方法很多，这些方法大致可以分为()。A、技术分析和基本分析B、技术分析、基本分析和心理分析C、技术分析和财务分析D、市场分析和学术分析标准答案：A知识点解析：暂无解析7、技术分析流派对股票价格波动原因的解释是()。A、对市场供求均衡状态偏离的调整B、对价格与价值偏离的调整C、对市场心理平衡状态偏离的调整D、对价格与所反映信息内容偏离的调整标准答案：A知识点解析：暂无解析8、在经济周期的某个时期，产出、价格、利率、就业不断上升，直至某个高峰，说明经济变动处于()阶段。A、复苏B、衰退C、萧条D、繁荣标准答案：A知识点解析：暂无解析9、股票市场资金量的供给是指()。A、一级市场的资金总量B、能够进入股市的资金总量C、二级市场的资金总量D、能够进入股市购买股票的资金总量标准答案：D知识点解析：暂无解析10、PSY的取值在()，说明多空双方基本处于平衡状态，如果取值超出了这个平衡，则是超卖或者超买。A、15～85B、20～80C、25～75D、30～70标准答案：C知识点解析：暂无解析11、能够用来判断公司生命周期所处阶段的指标是()。A、股东权益周转率B、存货周转率C、总资产周转率D、主营业务收入增长率标准答案：D知识点解析：暂无解析12、依据三次突破原则的方法是()。A、速度线B、甘氏线C、扇形线D、百分比线标准答案：C知识点解析：暂无解析13、某债券面值100元，每半年付息一次，利息4元，债券期限为5年，若一投资者在该债券发行时以108．53元购得，其实际的年收益率是()。A、5.88%B、6.09%C、6.25%D、6.41%标准答案：B知识点解析：暂无解析14、下列()财政政策将使过热的经济受到控制，证券市场将走弱。A、紧缩性B、扩张性C、中性D、弹性标准答案：A知识点解析：暂无解析15、下列属于选择性货币政策工具的是()。A、直接信用控制B、再贴现政策C、发行国债D、公开市场业务标准答案：A知识点解析：暂无解析16、严重通货膨胀是指年通胀率达()的通货膨胀。A、10%以下B、三位数以上C、两位数D、四位数以上标准答案：C知识点解析：暂无解析17、在通货紧缩条件下，固定收益证券的风险要比变动收益证券()。A、小得多B、大得多C、差不多D、不确定标准答案：A知识点解析：暂无解析18、市场通常说的“融资”，一般是指()。A、金融机构对券商的融资B、金融机构对券商的融券C、券商对投资者的融资D、券商对投资者的融券标准答案：C知识点解析：暂无解析19、在决定优先股的内在价值时，()相当有用。A、零增长模型B、不变增长模型C、二元增长模型D、可变增长模型标准答案：A知识点解析：暂无解析20、在国务院领导下制定和实施贷币政策的宏观调控部门是()。A、商务部B、中国证券监督管理委员会C、中国人民银行D、国务院国有资产监督管理委员会标准答案：C知识点解析：暂无解析21、下列财务指标中不属于获利能力分析的指标主要有()。A、资产收益率B、销售净利率C、速动比率D、市盈率标准答案：C知识点解析：暂无解析22、学术分析流派所使用判断的本质特性是()。A、只具否定意义B、只具肯定意义C、只作假设判断，不作决策判断D、可以肯定，也可以否定标准答案：C知识点解析：暂无解析23、下列有关收入总量目标的论述，不正确的是()。A、着眼于近期的宏观经济总量平衡B、着重处理积累和消费、人们尽其生活水平改善和国家长远经济发展的关系C、着重于是也和通货膨胀的问题D、着重于公共消费和私人消费、收入差距等问题标准答案：D知识点解析：暂无解析24、心理分析流派所使用的数据具有()的性质。A、兼用市场内外数据B、只使用市场内数据C、只使用市场外数据D、只使用现场访查数据标准答案：A知识点解析：暂无解析25、在下列几项中，属于选择性货币政策工具的是()。A、法定存款准备金率B、直接信用控制C、公开市场业务D、再贴现政策标准答案：B知识点解析：暂无解析26、若流动比率大则下列说法中正确的是()。A、现金比率大于20%B、短期偿债能力绝对有保障C、速动比率大于1D、营运资金大于零标准答案：D知识点解析：暂无解析27、下列哪个行业不是政府重点管理的对象()。A、公用事业B、金融部门C、广播电视D、交通运输标准答案：C知识点解析：暂无解析28、公司负债的资本化程度可以由()来表示。A、资产负债率B、资本固定化比率C、固定资产净值率D、资本化比率标准答案：B知识点解析：暂无解析29、对公司的财务分析是证券投资中对公司层面作出分析的重要内容。如果某公司增发新股，公司财务结构将做()变化。A、资产负债率不变B、负债结构变化C、净资产增加D、公司资本化比率升高标准答案：C知识点解析：暂无解析30、()一般是指具有较高需求弹性和收入弹性、能够带动国民经济其他部门发展的产业。A、高增长产业B、朝阳产业C、战略产业D、重点产业标准答案：C知识点解析：暂无解析31、反映公司在某一特定时点财务状况的静态报表是()。A、利润表B、损益表C、现金流量表D、资产负债表标准答案：D知识点解析：暂无解析32、哪种增资行为提高公司的资产负债率?()A、发行债券B、增发新股C、配股D、首次发行新股标准答案：A知识点解析：暂无解析33、按经济结构划分，行业基本上可分为()。A、完全竞争、不完全竞争或垄断竞争、寡头垄断、完全垄断B、公平竞争、不公平竞争、完全竞争、不完全竞争C、完全竞争、垄断竞争、完全垄断、部分垄断D、完全竞争、不完全竞争、垄断竞争、完全垄断标准答案：A知识点解析：暂无解析34、一般来说，免税债券的到期收益率比类似的应纳税债券的到期收益率()。A、低B、高C、一样D、都不是标准答案：A知识点解析：暂无解析35、有一投资基金，其基金资产总值根据市场收盘价格计算为6亿元，基金的各种费用为50万元，基金单位数量为1亿份，则该基金的单位资产净值为()元/份。A、5.812B、6.125C、7.203D、5.995标准答案：D知识点解析：暂无解析36、“反向的”收益率曲线意味着()。(1)预期市场收益率会上升；(2)短期债券收益率比长期债券收益率高；(3)预期市场收益率会下降；(4)长期债券收益率比短期债券收益率高A、(2)和(1)B、(3)和(2)C、(1)和(4)D、(4)和(3)标准答案：B知识点解析：暂无解析37、一般认为，生产型公司合理的最低流动比率是()。A、1B、1.5C、2D、2.5标准答案：C知识点解析：暂无解析38、债券期限越长，其收益率越高。这种曲线形状是()收益率曲线类型。A、水平的B、相反的C、正常的D、拱形的标准答案：C知识点解析：暂无解析39、通过CIIA考试的人员，如果拥有在财务分析、资产管理或投资等领域()年以上相关的工作经历，即可获得由国际注册投资分析师协会授予的CIIA称号。A、2B、3C、5D、10标准答案：B知识点解析：暂无解析40、β系数反映了证券或组合的收益水平对市场平均收益水平变化的敏感性，它是衡量()的指数。A、承担系统风险水平B、承担非系统风险水平C、证券收益水平D、资本市场收益水平标准答案：B知识点解析：暂无解析41、我国《公司法》规定，一般公司对外投资不得超过净资产的()。A、30%B、50%C、60%D、75%标准答案：B知识点解析：暂无解析42、计算存货周转率，不需用到的财务数据是()。A、年初存货B、年末存货C、销售成本D、销售收入标准答案：D知识点解析：暂无解析43、()一般要将被并购企业50%以上的资产与并购企业的资产进行置换，或双方资产合并。A、报表性重组B、调整型资产重组C、实质性重组D、以上答案都不对标准答案：C知识点解析：暂无解析44、艾略特的波浪理论以周期为基础。每个周期无论时间长短，都是以一种模式进行，即每个周期都是由()这八个过程完结才组成的。A、上升(或下降)的4个过程和下降(或上升)的4个过程B、上升(或下降)的3个过程和下降(或上升)的5个过程C、上升(或下降)的5个过程和下降(或上升)的3个过程D、只要是八个过程，任意组合标准答案：C知识点解析：暂无解析45、下列哪项不属于上证分类指数?()A、工业类指数B、公用事业类指数C、金融类指数D、综合类指数标准答案：C知识点解析：暂无解析46、假定某公司在未来每期支付的每股股息为10元，必要收益率为10%，当时股价为85元，运用零增长模型，该股票被低估的价值是()元。A、5B、10C、15D、20标准答案：C知识点解析：暂无解析47、使证券市场呈现上升走势的最有利的经济背景条件是()。A、转折性的GDP变动B、高通胀下GDP增长C、宏观调控下GDP减速增长D、持续、稳定、高速的GDP增长标准答案：D知识点解析：暂无解析48、()是由股票的上涨家数和下降家数的差额，推断股票市场多空双方力量的对比，进而判断出股票市场的实际情况。A、ADLB、OBOSC、ADRD、WMS%标准答案：B知识点解析：暂无解析49、支撑线和压力线之所以能起支撑和压力作用，两者之间之所以能相互转化，很大程度是由于()方面的原因。A、机构主力斗争的结果B、筹码分布C、心理因素D、持有成本标准答案：C知识点解析：暂无解析50、于2008年1月1日起实施的《中华人民共和国企业所得税法》中，两税合并的核心方案在于内外资企业均按照()的税率征收企业所得税。A、17%B、23%C、25%D、33%标准答案：C知识点解析：暂无解析51、转换平价的计算公式是()。A、可转换证券的市场价格乘以转换比率B、转换比率除以可转换证券的市场价格C、可转换证券的市场价格除以转换比率D、转换比率除以基准股价标准答案：C知识点解析：暂无解析52、股票内在价值的计算方法模型中，下列哪种假定股票永远支付固定的股利?()A、零增长模型B、现金流贴现模型C、不变增长模型D、市盈率估价模型标准答案：A知识点解析：暂无解析53、三角形整理形态主要有三种，下列选项中的()不是其形态之一。A、对称三角形B、钝角三角形C、上升三角形D、下降三角形标准答案：B知识点解析：暂无解析54、下面不属于波浪理论的主要考虑因素的是()。A、形态B、比例C、时间D、成交量标准答案：D知识点解析：暂无解析55、某股上升行情中，KD指标的快线倾斜度趋于平缓，出现这种情况，则股价()。A、需要调整B、要看慢线的位置C、是短期转势的警告信号D、不说明问题标准答案：C知识点解析：暂无解析56、趋势线的作用不包括()。A、对价格今后的变动其约束作用，使价格保持在这条趋势线的上方或下方B、其支撑和压力的作用C、预测股价未来的走势D、趋势线被突破后，说明股价下一步的走势将要翻转标准答案：C知识点解析：暂无解析57、在计算KDJ指标时，需要考虑的因素是()。A、开盘价、收盘价B、最高价、最低价C、收盘价、最高价、最低价D、开盘价、最高价、最低价标准答案：C知识点解析：暂无解析58、收入型证券的收益几乎都来自于()。A、资本利得B、优先股股息C、债券利息D、基本收益标准答案：C知识点解析：暂无解析59、投资基金的单位资产净值是()。A、经常发生变化的B、不断减少的C、不断上升的D、一直不变的标准答案：B知识点解析：暂无解析60、出现在顶部的看跌的形态是()。A、菱形B、三角形C、楔形D、旗形标准答案：D知识点解析：暂无解析二、多项选择题(本题共60题，每题1.0分，共60分。)61、在下列关于各主要投资分析流派基本区别的描述中，正确的是()。标准答案：C,E知识点解析：暂无解析62、一个行业内存在着许多基本竞争的力量，但他不包括()。标准答案：E知识点解析：暂无解析63、优先股和普通股的区别在于()。标准答案：A,B,D知识点解析：暂无解析64、技术分析认为，市场行为最基本的表现是()。标准答案：A,C知识点解析：暂无解析65、在组建证券投资组合时，投资者需要注意()。标准答案：B,C,D知识点解析：暂无解析66、证券投资分析的意义包括()。标准答案：A,C知识点解析：暂无解析67、证券投资分析的信息来源包括()。标准答案：A,B,E知识点解析：暂无解析68、依据有效市场假设理论，可以将证券市场区分为()。标准答案：A,B,D知识点解析：暂无解析69、宏观经济分析中的经济政策主要包括()政策。标准答案：A,B,C,E知识点解析：暂无解析70、初级产品市场、制成品市场分别属于()。标准答案：B,C知识点解析：暂无解析71、在下列关于基本分析流派和技术分析流派优缺点比较的描述中，错误的是()。标准答案：A,B,D知识点解析：暂无解析72、在下列选项中，不是反映投资收益的指标有()。标准答案：B,E知识点解析：暂无解析73、影响股票投资价值的内部因素有()。标准答案：A,B,C知识点解析：暂无解析74、我国证券投资分析师执业的“十六字”原则是()。标准答案：A,C,D,E知识点解析：暂无解析75、封闭式基金的交易价格主要受到()的影响。标准答案：A,B,C,D知识点解析：暂无解析76、在计算速动比率时，要把存货从流动资产中提出的主要原因是()。标准答案：A,B,C,D知识点解析：暂无解析77、国家调控经济的政策不包括()。标准答案：C,D,E知识点解析：暂无解析78、宏观经济运行对证券市场的影响通常通过()途径。标准答案：A,B,D,E知识点解析：暂无解析79、关联交易属于中性交易，它既不属于单纯的市场行为，也不属于内幕交易的范畴，其主要作用是()。标准答案：A,C,D,E知识点解析：暂无解析80、开放式基金的价格可以分为()。标准答案：B,E知识点解析：暂无解析81、通常，利率水平的变化主要影响着人们的()行为。标准答案：A,D,E知识点解析：暂无解析82、符合增长型证券组合标准的股票一般具有()特征。标准答案：A,B,C,D,E知识点解析：暂无解析83、在涨跌停板制度下，价量分析基本判断为()。标准答案：A,B,C,D,E知识点解析：暂无解析84、上市公司的资产重组方式主要有()等类。标准答案：B,C,D,E知识点解析：暂无解析85、下列选项中哪些属于深证分类指数。()标准答案：A,E知识点解析：暂无解析86、决定上市公司数量的主要因素是()。标准答案：A,C,D知识点解析：暂无解析87、应用旗形时，应该注意()。标准答案：A,C,D知识点解析：暂无解析88、根据市场的竞争和垄断程度，行业市场结构基本可以分为()。标准答案：A,B,C,E知识点解析：暂无解析89、计算机制造业属于()。标准答案：B,C知识点解析：暂无解析90、在分析公司产品的竞争能力时，应注意分析()。标准答案：B,C,D知识点解析：暂无解析91、缺口分析是技术分析的重要手段之一。有关的技术分析著作常将缺口划分为()。标准答案：A,B,C,E知识点解析：暂无解析92、已知某公司今年的营业收入额、主营业务收入额、利润总额、主营业务利润额以及所得税率。根据这些数据可以计算()。标准答案：A,E知识点解析：暂无解析93、付息债券到期收益率的实现依赖于()因素。标准答案：A,D知识点解析：暂无解析94、下面的()关联交易属于资产重组中的关联交易。标准答案：A,B,C,D,E知识点解析：暂无解析95、()属持续整理形态。标准答案：B,C,E知识点解析：暂无解析96、基本收益稳定性原则的内容不包括()。标准答案：A,C,E知识点解析：暂无解析97、下列哪些行为会使上市公司的资产负债率提高?()标准答案：A,D知识点解析：暂无解析98、衡量公司行业竞争地位的主要指标不包括()。标准答案：A,B,E知识点解析：暂无解析99、上市公司增发新股后，下面()几个财务指标是下降的。标准答案：C,E知识点解析：暂无解析100、技术分析的要素有()。标准答案：A,B,D,E知识点解析：暂无解析101、一般来说，可以将技术分析方法分为()。标准答案：A,C,D,E知识点解析：暂无解析102、切线理论的趋势分析中，不是趋势的方向有()。标准答案：D,E知识点解析：暂无解析103、不是持续整理形态有()。标准答案：A知识点解析：暂无解析104、大多出现在顶部，而且都是看跌的两个形态是()。标准答案：C,E知识点解析：暂无解析105、选择投资中风险、中收益证券，如指数型投资基金、分红稳定的蓝筹股，这属于()投资策略。标准答案：A知识点解析：暂无解析106、公司规模变动特征的扩张潜力一般预期所处的行业发展阶段、市场结构、经营战略路线相关，它是从微观方面具体考察公司的成长性。可以从以下()方面进行分析。标准答案：A,B,C,D,E知识点解析：暂无解析107、股权分置改革的完成表明()等一系列问题逐步得到解决。标准答案：A,B,D,E知识点解析：暂无解析108、一般来说，描述股市整体状况的指标是综合指标。但无论哪种指数都不可能面面俱到，总有不尽如人意的地方。以下()指标从某个角度讲，能够弥补综合指数的不足，提前向投资者发出信号。标准答案：B,D,E知识点解析：暂无解析109、在K线运用当中()。标准答案：A,B,D知识点解析：暂无解析110、一般来讲，追求市场平均收益水平的投资者不会选择()。标准答案：B,C,D知识点解析：暂无解析111、本金安全性原则是构建证券组合应遵循的基本原则之一，其基本含义包括()。标准答案：B,D知识点解析：暂无解析112、证券组合分析法是根据投资者对收益率的风险的共同偏好以及投资者的个人偏好确定的最有证券组合并进行组合管理的方法。其内容主要包括()模型。标准答案：A,B,C,D,E知识点解析：暂无解析113、增长型证券组合的投资目标()。标准答案：B,D知识点解析：暂无解析114、在构思证券组合资产时应遵循的原则不包括()。标准答案：B知识点解析：暂无解析115、收益率曲线的类型主要有()。标准答案：A,C,D,E知识点解析：暂无解析116、证券投资分析师在执业过程中获取未公开重要信息时，应当做到()。标准答案：A,B知识点解析：暂无解析117、不属于衡量公司经营效率的指标有()。标准答案：B知识点解析：暂无解析118、AIMR由原来的()合并而成，总部设在美国。标准答案：A,C知识点解析：暂无解析119、基本分析流派的主要理论假设是()。标准答案：B,C,E知识点解析：暂无解析120、下列有关CFA协会的说法正确的有()。标准答案：B,C,E知识点解析：暂无解析三、判断题(本题共60题，每题1.0分，共60分。)121、基本分析主要包括公司产品与市场分析、公司证券投资价值及投资风险分析三个方面的内容。()A、正确B、错误标准答案：B知识点解析：暂无解析122、对称三角形一般要有六个转折点，才能确认。()A、正确B、错误标准答案：A知识点解析：暂无解析123、与基本分析相比，技术分析对市场的反映比较直观，分析结论时效性较强。()A、正确B、错误标准答案：A知识点解析：暂无解析124、技术分析仅仅适用于股价大幅波动的行情预测。()A、正确B、错误标准答案：B知识点解析：暂无解析125、货币的未来值是指使用货币按照某种利率进行投资的机会是有价值的。()A、正确B、错误标准答案：B知识点解析：暂无解析126、政府有责任依法监管证券投资分析师的业务行为，依法查处违规者。()A、正确B、错误标准答案：A知识点解析：暂无解析127、投资政策反映了投资者的投资风险，并最终反映在可能的投资组合所包含的金融资产的类型特征上。()A、正确B、错误标准答案：A知识点解析：暂无解析128、在产业周期的成长阶段，行业的增长具有不可测性。()A、正确B、错误标准答案：B知识点解析：暂无解析129、我国《公司法》规定，一般公司对外投资不得超过净资产的30%。这在一定程度上限制了母子公司间的交叉控股，但亦可以通过多层的逐级控股方式迂回的达到较差控股的目的。()A、正确B、错误标准答案：B知识点解析：暂无解析130、股票的投资价值是企业资产与时间的函数，是随企业业绩变化而动态变化的。()A、正确B、错误标准答案：B知识点解析：暂无解析131、经济指标中的滞后指标主要有货币供应量、股票价格指数等。()A、正确B、错误标准答案：B知识点解析：暂无解析132、中央银行提高利率将使人们的储蓄倾向降低。()A、正确B、错误标准答案：B知识点解析：暂无解析133、基本分析法的主要缺点是对短线投资者的指导作用比较弱，预测的精确度相对较低。()A、正确B、错误标准答案：A知识点解析：暂无解析134、基本分析的优点是同市场接近，考虑问题比较直接。()A、正确B、错误标准答案：B知识点解析：暂无解析135、外汇汇率上升，进口企业证券价格上升。()A、正确B、错误标准答案：B知识点解析：暂无解析136、基本分析就是分析行业政策与宏观经济。()A、正确B、错误标准答案：B知识点解析：暂无解析137、一般来说，买卖双方对价格的认同程度通过成交量的大小得到确认。认同程度小，分歧大，成交量也大。()A、正确B、错误标准答案：B知识点解析：暂无解析138、一般而言，只要利息支付倍数足够大，企业就有充足的能力偿付利息，否则相反。()A、正确B、错误标准答案：A知识点解析：暂无解析139、EVA是通过对会计报表进行合理调整和计算得到的，它基于会计数据，但打破了会计制度存在的多种弊端和不足，比较准确地揭示了企业经营的经济效益。()A、正确B、错误标准答案：A知识点解析：暂无解析140、开放式基金的价格分为两种，即理论价格和买卖价格。()A、正确B、错误标准答案：B知识点解析：暂无解析141、高增长的行业的股票价格会随经济周期的变化而变化