《证券发行与承销》习题和答案第十一章 公司收购

第十一章公司收购除向商务部报送《关于境外投资开办企业核准事下不属于须另送的文件的是()。份的()时，应当在该事实发生之日起()日内编制权益变动报告书，向中国证3、收购要约约定的收购期限不得少于()日，并不得超过()日。4、收购人在报送上市公司收购报告书之日起()日后，公告其要约收购报告书、财务顾问专业意见B.30%D.70%13、进行战略投资的外国投资者，其境外实有资产总额不低于()亿美元或管理的境外实有资产总额不低于()亿美元。14、公司反收购战略中，()不属于保持公司控制权策略。A.限制董事资格B.每年部分改选董事会成员D.超级多数条款15、投资者减持股份使上市公司外资股比例低于(),且该投资者非为单一最大股东，上市公司应在()日内向审批机关备案并办理注销外商投资企业批准证书的相关手续。16、如投资者进行战略投资取得单一上市公司25%或以上股份并承诺在()年内持续持股不低于25%的，外汇管理部门在外汇登记证上加注“外商投资股份公司(A股并购25%或以上)”。17、商务部收到外国投资者战略投资申报的全部文件后应在()日内作出原则批复，原则批复有效期为()日。18、在上市公司的收购及相关股份权益变动活动中有一致行动情形的投资者，互为()。A.一致行动人B.股份持有人C.中介机构参与人员D.股份控制人司已发行股份的(),但特殊行业有特别规定或经相关主管部门批准的除外。的证券交易，其拥有权益的股份占该上市公司已发行股份的比例每增加或者减少(),应当按规定进6个月内支付全部对价的()以上，()年内付清全部对价，并按实际缴付的出资比例分配收益。公司董事会成员中独立董事的比例应当达到或者超过()。A.1/5.者超过该公司已发行股份的5%但未达到20%的，应当编制()。D.60%C.30%B.收购人最近2年有重大违法行为或者涉嫌有重大违法行为C.收购人最近2年有严重的证券市场失信行为A.以协议转让、上市公司定向发行新股方式以及国家法律法规规定的其他方式取得上市公司A股股份B.投资可分期进行，首次投资完成后取得的股份比例不低于该公司已发行股份的20%,但特殊行业C.取得的上市公司A股股份2年内不得转让D.属法律法规禁止外商投资的领域，投资者不A.遵守国家法律、法规及相关产业政策，不得危害B.坚持公开、公正、公平的原则，维护上市公司及其股东的合C.鼓励中长期投资，维护证券市场的正常秩序，不得炒作D.不得妨碍公平竞争，不得造成中国境内相7、有下列()情形之一的，当事人可以向中国证监会申请以简易程序免公司中拥有权益的股份占该公司已发行股份的比例超过30%B.在一个上市公司中拥有权益的股份达到或者超过该公司已发行股份的30%的，自上述事实发生之日起1年后，每12个月内增加其在该公司中拥有权益的股份不超过该公司已发行股份的30%C.在一个上市公司中拥有权益的股份达到或者超过该公司已发行股份的50%的，继续增加其在该公中拥有权益的股份超过该公司已发行股份的30%8、有下列()情形之一的，收购人可以向中国证监会提出免于以要约方式增持股份的申请。B.上市公司面临严重财务困难，收购人提出的挽救公司的重组方案购人承诺3年内不转让其在该公司中所拥有的权益C.经上市公司股东大会非关联股东批准，收购人取得上市公司向其发行的新股，导致其在该公司拥有权益的股份超过该公司已发行股份的30%,收购人承诺3年内不转让其拥有权益的股份，且公司A.投资者为上市公司持股50%以上的控股股东B.投资者可以实际支配上市公司股份表决权超过30%C.投资者通过实际支配上市公司股份表决权能够决定公司董事会半数以D.投资者依其可实际支配的上市公司股份表决权足以对公司股东大会的决议产生重大影响A.每年部分改选董事会成员C.超级多数条款C.评价服务C.商议收购条款C.公司及其主要股东近2年无重大违法违规记录D.境外公司的股权最近1年交易价格稳定A.注册资本在210万美元以下的，投资总额不得超过注册资本的10/7B.注册资本在210万～500万美元的，投资总额不得超过注册资本的2倍C.注册资本在500万～1200万美元的，投资总额不得超过注册资本的2.5倍D.注册资本在1200万美元以上的，投资总额不得超过注册资本的3倍A.投资者进行战略投资所持上市公司A股股份B.投资者根据《证券法》相关规定须以要约方式进行收购的，在要约期间可以收购上市公司A股股C.投资者在上市公司股权分置改革前持有的非流通股份，在股权分置改革完成且限售期售A.依法设立、经营的外国法人或其他组织，财务稳健B.境外实有资产总额不低于1亿美元或管理的境外实有资产总额不低于3亿美元；或其母公司境外实有资产总额不低于1亿美元或管理的境外实有资产总额不低于3亿美元C.有健全的治理结构和良好的内控制度，经营行D.近3年内未受到境内外监管机构的重大处罚(不包括其母公司)管理规定可采取以下()方式调回境内使用。A.外国投资者应自外商投资企业营业执照颁发之日起3个月内向转让股权的股东或出售资产的境内付全部对价的60%以上，2年内付清全部对价【答案解析】:参见教材P456。【答疑编号10087844】【答案解析】:参见教材P415。【答疑编号10087843】【答案解析】:参见教材P422。【答疑编号10087836】【答案解析】:参见教材P419。【答疑编号10087835】【答案解析】:参见教材P419。【答疑编号10087834】【答案解析】:参见教材P412。【答疑编号10087833】【答案解析】:参见教材P411。【答疑编号10087832】【答案解析】:参见教材P412。【答疑编号10087831】【答案解析】:参见教材P409。【答疑编号10087830】【答案解析】:参见教材P407。【答疑编号10087829】【答案解析】:参见教材P405。【答疑编号10087828】【答案解析】:参见教材P405。【答疑编号10087827】【答案解析】:参见教材P463。【答疑编号10087854】【答案解析】:参见教材P411。【答疑编号10087853】【答案解析】:参见教材P467。【答疑编号10087852】【答案解析】:参见教材P466。【答疑编号10087851】【答案解析】:参见教材P464。【答疑编号10087850】【答案解析】:参见教材P413。【答疑编号10087849】【答案解析】:参见教材P462。【答疑编号10087848】【答案解析】:参见教材P415。【答疑编号10087845】【答案解析】:参见教材P449。【答疑编号10087881】【答案解析】:参见教材P427。【答疑编号10087878】【答案解析】:参见教材P423。【答疑编号10087877】【答案解析】:参见教材P424。【答疑编号10087874】【答疑编号10087873】【答疑编号10087871】【答疑编号10087870】【答疑编号10087869】【答案解析】:参见教材P405。【答疑编号10087884】【答案解析】:参见教材P411。【答疑编号10087890】【答案解析】:参见教材P410。【答疑编号10087889】【答疑编号10087888】【答案解析】:参见教材P409。【答疑编号10087887】【答疑编号10087886】【答疑编号10087914】【答疑编号10087913】【答疑编号10087937】【答疑编号10087931】【答疑编号10087943】【答疑编号10087942】【答疑编号10087941】【答疑编号10087964】【答疑编号10087963】【答疑编号10087958】【答疑编号10087956】【答疑编号10087954】【答疑编号10087953】【答案解析】:参见教材P410。【答疑编号10087952】【答案解析】:参见教材P409。【答疑编号10087951】【答疑编号10087950】【答案解析】:参见教材P406。【答疑编号10087949】【答案解析】:收购一般是指一个公司通过产权交易取得其他公司一定程度的控制权，以实现一定【答疑编号10087948】【答案解析】:参见教材P412。【答疑编号10087947】【答案解析】:参见教材P411。【答疑编号10087946】【答疑编号10087945】【答疑编号10087984】【答疑编号10087983】【答疑编号10087977】【答疑编号10087976】【答案解析】:从大量收购案例来看，防御性收购的最大受益者是公司经营者，而不是股东。参见【答疑编号10087975】【答案解析】:参见教材P411。【答疑编号10087974】【答案解析】:收购合同生效后，收购双方要办理股权转让登记过户等手续。参见教材P408。【答疑编号10087972】【答案解析】:参见教材P408。【答疑编号10087971】【答案解析】:参见教材P408。【答疑编号10087970】风险小，不必支付发行成本；其次，选择向银行贷款(若法律、法规或政策【答疑编号10087969】【答案解析】:参见教材P415。【答疑编号10087968】【答案解析】:横向收购的目的在于消除竞争，扩大市场份额，增加收购公司的垄断实力或形成规模效应。参见教材P404。【答