金融法-第六章-非银行金融机构法律制度

第六章非银行金融机构法律制度复旦大学法学院白江副教授非银行金融机构的概念未冠以“银行”名称，经营信托投资、融资租赁、证券承销与经纪、各类保险等金融业务的金融机构。2024/3/312白江非银行金融机构的基本分类按所有制性质划分按组织体制和活动区域划分按业务范围划分按业务性质划分2024/3/31白江3非银行金融机构的监管证券业、保险业、银行业“分业经营、分业监管”证监会负责有关证券机构的设立、变更、终止及其业务监管；保监会负责保险机构的设立、变更、终止及其业务监管；银监会负责银行业金融机构以及金融资产管理公司、信托投资公司、财务公司、金融租赁公司、汽车金融公司等非银行金融机构的设立、变更、终止及其业务的监管。2024/3/31白江4城乡信用合作社及联合社农村信用合作社和城市信用合作社的统称是我国商业银行体系的必要补充和完善城市信用社以不同的形式正在“退出”或改制2024/3/31白江5农村信用合作社及联合社概念农村信用合作社，指经批准设立、由社员入股组成、实行社员民主管理、主要为社员提供金融服务的农村合作金融机构。县联社市（地）联社省联社历史演变与立法概况2024/3/31白江6我国的农村信用合作社农村信用合作社（简称“农信社”）是我国20世纪50年代初农村推行三大合作制（农业合作、供销合作、信用合作）的产物。在不同的历史时期，农信社为我国的农业和农村经济以及农村社会稳定作出了较大的贡献。尤其是在20世纪90年代中期金融体制改革后农信社几乎成为农村唯一的金融支柱。据中国人民银行的统计资料显示，到2005年6月末农信社农业贷款余额达到10299亿元，占全部金融机构农业贷款总额的87.5％；2009年末，全国农信社涉农贷款达到30900亿元，占全国银行业金融机构涉农贷款余额的33.8%。2024/3/31白江7机构特点农村信用合作社作为银行类金融机构有其自身的特点，主要表现在：

1、农民和农村的其他个人集资联合组成，以互助为主要宗旨的合作金融组织，其业务经营是在民主选举基础上由社员指定人员管理经营，并对社员负责。其最高权利机构是社员代表大会，负责具体事务的管理和业务经营的执行机构是理事会。

2、主要资金来源是合作社成员缴纳的股金、留存的公积金和吸收的存款；贷款主要用于解决其成员的资金需求。起初主要发放短期生产生活贷款和消费贷款，后随着经济发展，渐渐扩宽放款渠道，现在和商业银行贷款没有区别。

3、由于业务对象是合作社成员，因此业务手续简便灵活。农村信用合作社的主要任务是：依照国家法律和金融政策的规定，组织和调节农村基金，支持农业生产和农村综合发展，支持各种形式的合作经济和社员家庭经济，限制和打击高利贷。2024/3/31白江8美国的农村合作金融体系美国的农村合作金融体系属于一种多元的复合体制模式，由独立的三大体系组成，分别为联邦土地银行及联邦土地银行合作社、联邦中期信用银行及生产信用合作社、合作银行系统。这三大农业合作金融体系，均是在政府领导和出资扶持下，采用自上而下的方式建立起来的。在建立初期，农民及其合作社无力缴纳股金，初始股金几乎全部由政府提供。随着农村经济的发展，合作金融机构的实力不断增强，政府逐步将股权出售给合作社和农民，现已经演变为真正为农民所有，由农民管理、自主经营的合作金融机构。三大合作金融系统都实行多级法人、自下而上控股、自主经营的组织体制，系统各级之间都是平等的关系，在交易过程中实行等价交换原则，相互提供服务，形成了一个既独立又联合的统一体。美国专门建立了一个以合作金融机构为服务对象，集监管、资金融通清算、行业管理、互助保险于一体的管理服务体系。美国信用社管理局和州信用社管理局负责对农业信用机构进行监管，保障合作金融机构的安全稳健运行。2024/3/31白江9日本的农村金融体系日本的国情和中国比较相似，地少人多，自然条件差，具有小农经营的历史传统。二战以后，日本政府采取了一系列的政策措施，积极培育农村金融体系，引导资金流向农村，增加农业积累，农业生产和农业现代化已经取得显著成绩。日本农村金融体系由合作性质的“农协系统金融”和政策性的“农业制度金融”两大体系组成。日本的农业制度金融体系主要包括农林渔业金融公库和农业信用保证机构。农林渔业金融公库是日本政府根据《农林渔业金融公库法》设立的，主要为难以从农协系统和商业性金融机构获得贷款的农林渔业者提供长期低利资金。农林渔业金融公库的资金主要来源于历年的预算拨款、向资金运用部和邮政年金及简易人寿保险等处的借款、以及贷款回收等。日本为了改善农村金融环境，降低农村金融风险，还建立了专门的农业信用保证机构，对农业现代化贷款，以及农垦、农产品出口、中小渔业等项贷款提供贷款保证。如建立了农业信用基金协会对农业现代化贷款提供债务保证。此外，为了鼓励其他金融机构向农户提供农业现代化贷款，政府对提供农业现代化贷款的金融机构给予一定的利息补贴。2024/3/31白江10财务公司概述诞生于18世纪的法国，其后美、英等国相继效仿开办主要有美国模式和英国模式两种类型美国模式财务公司是以搞活商品流通、促进商品销售为特色的非银行金融机构。它依附于制造厂商，是一些大型耐用消费品制造商为了推销其产品而设立的受控子公司，这类财务公司主要是为零售商提供融资服务的，主要分布在美国、加拿大和德国。目前，美国财务公司产业的总资产规模超过8000亿美元，财务公司在流通领域的金融服务几乎涉及从汽车、家电、住房到各种工业设备的所有商品，对促进商品流通起到了非常重要的作用。英国模式财务公司基本上都依附于商业银行，其组建的目的在于规避政府对商业银行的监管。因为政府明文规定，商业银行不得从事证券投资业务，而财务公司不属于银行，所以不受此限制，这种类型的财务公司主要分布在英国、日本和我国的香港。2024/3/31白江11企业集团财务公司的概念财务公司是以加强企业集团资金集中管理和提高资金使用效率为目的，为企业集团成员单位提供财务管理服务的非银行金融机构。企业集团是指在我国境内依法登记，以资本为联结纽带、以母子公司为主体、以集团章程为共同行为规范，由母公司、子公司、参股公司及其他成员企业或机构共同组成的企业法人联合体。2024/3/31白江12财务公司的主要作用在资金管理和使用上，促使企业从粗放型向集约型转变财务公司以资金为纽带，以服务为手段，增强了集团公司的凝聚力及时解决企业集团急需的资金，保证企业生产经营的正常进行增强了企业集团的融资功能，促进了集团公司的发展壮大有利于打破现有银行体制资金规模按行政区域分割的局面，促进大集团公司跨地区、跨行业发展促进了金融业的竞争，有利于金融机构提高服务质量和效益，有利于金融体制改革的深化2024/3/31白江13企业集团财务公司的法律特征《企业集团财务公司管理办法》有严格的业务范围服务对象有限存在双重管理关系2024/3/31白江14财务公司的设立及变更设立条件设立程序入股财务公司财务公司的变更2024/3/31白江15财务公司的业务范围经批准，财务公司可从事一定的业务《企业集团财务公司管理办法》第二十八条（一）对成员单位办理财务和融资顾问、信用鉴证及相关的咨询、代理业务;

（二）协助成员单位实现交易款项的收付;

（三）经批准的保险代理业务;

（四）对成员单位提供担保;

（五）办理成员单位之间的委托贷款及委托投资;

（六）对成员单位办理票据承兑与贴现;

（七）办理成员单位之间的内部转账结算及相应的结算、清算方案设计;

（八）吸收成员单位的存款;

（九）对成员单位办理贷款及融资租赁;

（十）从事同业拆借;

（十一）中国银行业监督管理委员会批准的其他业务。2024/3/31白江16财务公司的业务范围符合下列条件的财务公司（第三十条）

（一）财务公司设立1年以上，且经营状况良好;

（二）注册资本金不低于3亿元人民币，从事成员单位产品消费信贷、买方信贷及融资租赁业务的，注册资本金不低于5亿元人民币;

（三）经股东大会同意并经董事会授权;

（四）具有比较完善的投资决策机制、风险控制制度、操作规程以及相应的管理信息系统;

（五）具有相应的合格的专业人员;

（六）中国银行业监督管理委员会规定的其他条件。可以向银监会申请从事下列特定的业务（第二十九条）

（一）经批准发行财务公司债券;

（二）承销成员单位的企业债券;

（三）对金融机构的股权投资;

（四）有价证券投资;

（五）成员单位产品的消费信贷、买方信贷及融资租赁。2024/3/31白江17财务公司的整顿、接管及终止整顿接管终止2024/3/31白江18金融资产管理公司概述指经国务院决定设立的收购国有银行不良贷款，管理和处置因收购国有银行不良贷款形成资产的国有独资非银行金融机构我国于1999年相继设立了4家金融资产管理公司，即中国华融资产管理公司（CHAMC）、中国长城资产管理公司（GWAMCC）、中国信达资产管理公司（CINDAMC）和中国东方资产管理公司（COAMC），分别收购、管理和处置四家国有商业银行和国家开发银行的部分不良资产。2024/3/31白江19我国金融资产管理公司立法概况国务院：2000年发布实施《金融资产管理公司条例》财政部：2001年后陆续通过一系列规范性文件财政部和其他相关部门联合发布了一些规范性文件2024/3/31白江20金融资产管理公司的性质与地位作为特定的政策性金融机构，其依法取得法人资格，主要经营目标是要最大程度的保全资产、减少损失，并要依法独立承担民事责任。2024/3/31白江21金融资产管理公司的设立与组织机构设立：财政部核拨人民币100亿为注册资本金融机构法人许可证工商行政管理部门依法办理登记组织机构：总裁1人副总裁若干人高级管理人员监事会等2024/3/31白江22金融资产管理公司收购不良贷款的范围、额度及资金来源收购不良贷款的范围和额度收购不良贷款的资金来源2024/3/31白江23对不良资产的处置规定资产处置的概述处置审核机构专门审核机构处置审批处置实施方式债权转股权的处置方式处置权限划分2024/3/31白江24经营处置管理对资产处置的监督检查法律责任2024/3/31白江25金融资产管理公司的经营和管理金融资产管理公司的战略转型发展回顾向商业化转型的起步金融资产管理公司的发展模式三种模式我国发展方向的选择：银行自身处置模式金融资产管理公司处置模式向商业化转型并建立综合性金融资产管理公司模式转型面临的法律困境2024/3/31白江26中国长城资产管理公司中国长城资产管理公司（以下称“长城公司”）是经国务院批准设立的国有独资金融企业，于1999年10月18日正式挂牌成立，注册资本金100亿元人民币。作为中国四大金融资产管理公司之一，长城公司成立之初的主要任务是收购、管理和处置国有银行剥离的不良资产。自成立以来，先后收购、管理和处置了中国农业银行、中国工商银行、中国银行和其他各类商业银行剥离的不良资产近7000亿元，圆满完成了国家赋予的“化解金融风险，支持国有银行和国企改革，最大限度保全资产、减少损失”的历史使命。近年来，长城公司根据国家政策要求加快向商业化转型发展，以“化解金融风险、提升资产价值、服务经济发展”作为新的使命，致力于打造“以资产经营管理为核心、以重点服务中小企业为特色、以多种综合金融服务为手段的现代金融服务企业”。目前在全国4个直辖市、除青海、宁夏、西藏之外的24个省会城市和深圳、大连2个计划单列市设有30家办事处；辖属金融业务类（长城金融租赁、长生人寿保险、长城新盛信托），中间业务类（长城融资担保、天津金融资产交易所、长城金桥咨询），辅助业务类（长城国富置业、长城环亚国际、长城国际投资、长城宁夏资产）共三大类、10家平台公司。中国长城资产管理公司对于资产经营管理核心业务，从传统的“收购处置银行不良贷款”，拓展到了对国有及国有控股商业银行、政策性银行、信托投资公司、财务公司、城市信用社、农村信用社等各类金融企业及关联实体企业所拥有的不良资产进行综合开发和经营。重点服务中小企业，借助专业化的资产管理技术、多元化的金融服务平台和多种综合金融服务手段，打造了以“融资增信、融资担保、融资租赁、融资咨询、股权融资”等五大业务为支柱的综合金融服务体系。通过多种综合金融服务手段，初步形成了以“资产经营管理、阶段性投融资、特色化金融服务、专业化平台业务”等四大类业务为主体，涉及11个细类、70余种产品的综合经营业务体系和以办事处、子公司、总部事业部“三架马车”为依托的可持续盈利模式。汽车金融公司概述概念意义机构创新，进一步完善了我国金融体系。引进了国外成熟的汽车消费信贷融资的管理技术，促进了我国金融监管与国际的接轨。开创了金融监管市场化的先河。2024/3/31白江29汽车金融公司的设立、变更和终止设立设立条件设立程序变更与终止2024/3/31白江30汽车金融公司的业务范围《汽车金融公司管理办法》第十九条经中国银监会批准,汽车金融公司可从事下列部分或全部人民币业务:(一)接受境外股东及其所在集团在华全资子公司和境内股东3个月(含)以上定期存款;(二)接受汽车经销商采购车辆贷款保证金和承租人汽车租赁保证金;(三)经批准,发行金融债券;(四)从事同业拆借;(五)向金融机构借款;(六)提供购车贷款业务;(七)提供汽车经销商采购车辆贷款和营运设备贷款,包括展示厅建设贷款和零配件贷款以及维修设备贷款等;(八)提供汽车融资租赁业务(售后回租业务除外);(九)向金融机构出售或回购汽车贷款应收款和汽车融资租赁应收款业务;(十)办理租赁汽车残值变卖及处理业务;(十一)从事与购车融资活动相关的咨询、代理业务;(十二)经批准,从事与汽车金融业务相关的金融机构股权投资业务;(十三)经中国银监会批准的其他业务。2024/3/31白江31汽车金融公司的监督管理风险控制和监督管理风险控制指标审计监督业务外包监督整改与处罚行业自律性管理通用汽车金融服务公司通用汽车公司于1919年1月24日建立了全资子公司通用汽车金融服务公司（GMAC），目的是向通用汽车公司的经销商们提供一套切实可行的方案，协助筹措库存汽车所需的资金，并使客户得以在购买新车时，不必首期付清货款。目前，GMAC是全世界规模最大、最为成功的金融机构之一。在GMAC金融服务的统一旗帜下，它向世界各地的客户提供种类繁多的金融服务。虽然GMAC的业务经过整整八十年已取得长足的发展，但是它的使命却依旧如初。GMAC的核心业务是购车贷款，该业务侧重于为通过通用汽车特许经销商出售的汽车提供服务。公司向通用汽车公司的经销商们提供他们所需的资金，用以维持一定的汽车库存，并且提供给零售客户多种多样的方式，方便客户购买或租赁各类新、旧通用和非通用汽车品牌汽车。迄今为止，GMAC已向全世界逾1.5亿辆汽车发放了超过1万多亿美元的融资贷款。GMAC于1999年6月正式在中国设立机构，寻求业务拓展机会。贷款公司概述概念我国发展回顾2024/3/31白江34贷款公司的设立公司应当满足的条件投资人应当满足的条件两个阶段筹建阶段开业阶段2024/3/31白江35贷款公司的组织机构《贷款公司管理规定》

第十六条

贷款公司可不设立董事会、监事会，但必须建立健全经营管理机制和监督机制。投资人可委派监督人员，也可聘请外部机构履行监督职能。

第十七条

贷款公司的经营管理层由投资人自行决定，报银监分局或所在城市银监局备案。

第十八条

贷款公司章程由投资人制定和修改，报银监分局或所在城市银监局审查并核准。

第十九条

贷款公司董事会负责制订经营方针和业务发展计划，未设董事会的，由经营管理层制订，并经投资人决定后组织实施。2024/3/31白江36贷款公司的经营业务《贷款公司管理规定》

第二十条

经银监分局或所在城市银监局批准，贷款公司可经营下列业务：

（一）办理各项贷款；

（二）办理票据贴现；

（三）办理资产转让；

（四）办理贷款项下的结算；

（五）经中国银行业监督管理委员会批准的其他资产业务。

贷款公司不得吸收公众存款。

第二十一条

贷款公司的营运资金来源：

（一）实收资本；

（二）向投资人的借款；

（三）向其他金融机构融资，融资资金余额不得超过其资本净额的50%。贷款公司的业务优势因为银行小额贷款的营销成本较高，小企业向银行直接申请贷款受理较难，这就造成小企业有融资需求时往往会向贷款担保机构等融资机构求救，贷款担保机构选择客户的成本比较低，从中选择优质项目推荐给合作银行，提高融资的成功率，就会降低银行小额贷款的营销成本。另外，在贷款的风险控制方面，银行不愿在小额贷款上投放，有一个重要的原因是银行此类贷款的管理成本较高，而收益并不明显，对于这类贷款，贷款担保机构可以通过优化贷中管理流程，形成对于小额贷后管理的个性化服务，分担银行的管理成本，免去银行后顾之忧。其次，事后风险释放，贷款担保机构的优势更是无可替代的，银行直贷的项目出现风险，处置抵押物往往周期长，诉讼成本高，变现性不佳。担保机构的现金代偿，大大解决了银行处置难的问题，有些贷款担保机构做到1个月(投资担保甚至3天)贷款逾期即代偿，银行的不良贷款及时得到消除，之后再由贷款担保机构通过其相比银行更加灵活的处理手段进行风险化解。另一，贷款公司时效性快。银行的固有贷款模式和流程，容易造成中小企业主时间的大量浪费，效率难以保障；而担保公司恰恰表现出灵活多变的为不同企业设计专用的融资方案模式，譬如宜信公司推出的汽车抵押贷款服务“宜车贷”，就是专门为有短期资金需求的个人、小微企业主，个体商户设计的汽车抵押贷款服务，只要手续齐全，一天便可放款，车辆审批额度高，同时不用押车，车主自由使用车辆。这样便大大节省了企业主的时间与精力，能迎合企业主急用资金的需求。贷款公司的监督管理实施分类监管。银行业监督管理机构依据法律、法规对贷款公司的资本充足状况、资产质量以及内部控制的有效性进行检查、评价，督促其完善资本补充机制、贷款管理制度及内部控制，加强风险管理。银行业监管机构有权要求投资人追加补充资本，确保贷款公司稳健运行。贷款公司违反《贷款公司管理规定》的，银行业监督管理机构有权采取风险提示等措施，督促其及时进行整改，防范资产风险。有违反国家法律法规行为的，银行业监督管理机构可按相关规定实施处罚；构成犯罪的，依法追究刑事责任。2024/3/31白江39贷款公司的机构变更与终止变更情形解散情形2024/3/31白江40小额贷款公司小额贷款公司是由自然人、企业法人与其他社会组织投资设立,不吸收公众存款,经营小额贷款业务的有限责任公司或股份有限公司。小额贷款公司是企业法人,有独立的法人财产,享有法人财产权,以全部财产对其债务承担民事责任。小额贷款公司股东依法享有资产收益、参与重大决策和选择管理者等权利,以其认缴的出资额或认购的股份为限对公司承担责任。《中国银行业监督管理委员会、中国人民银行关于小额贷款公司试点的指导意见》国外小额贷款的产生和发展第二次世界大战以后，许多发展中国家为促进经济迅速发展，通过国有农业开发银行等农村金融机构将大量的补贴性资金投放到农村地区。由于这些国家的农村金融环境中具有许多不利因素，而实施的传统的农村金融政策又未准确认识本国农村经济和金融，因此这些实践并未获得成功，反而造成了负面影响，制约了发展中国家的经济增长。此后，这些国家不断摸索新的发展方法，小额信贷也于20世纪六七十年代产生，最初是一种“发展金融”的模式，到了20世纪八九十年代，演变成为小额贷款的模式，目的仍然是消除农村的贫困。小额贷款以贫困或中低收入群体为特定目标客户并提供适合特定目标阶层客户的金融产品服务，为大量低收入（包括贫困）人口提供金融服务，作为一种发展工具，为解决农村发展和减少贫困问题提供了有效的方案。因此小额贷款在过去三十年多年里迅速发展，已经从世界的某些区域扩展到几乎覆盖整个发展中国家和一些发达国家，遍及亚、非、拉美等地。在小额贷款发展过程中，典型的小额信贷机构有孟加拉乡村银行、孟加拉社会进步协会、印度尼西亚人民银行、玻利维亚阳光银行等，都在扶贫开发方面取得了相当成就。国内小额贷款的产生和发展随着小额信贷在国际范围内的蓬勃发展，中国也出现了这方面的实践，并从只借鉴个别技术转变到试图全面引入小额信贷制度。在联合国20世纪80年代援华项目中，中国进行了初期的小额贷款扶贫试点实践，吸纳了其中的个别技术或组织环节。从90年代初开始，在部分贫困地区也先后开展的小规模的小额信贷试验，主要着眼于尝