中国P2P的现状分析

中国P2P行业的现状分析网贷之家作为国内首家最大最权威的P2P行业门户网站，长期关注和研究P2P行业发展，梳理出2014上半年网贷行业数据及热点事件，还原上半年网贷风云，进而展现其脉络。风雨如晦，鸡鸣不已。站在2014年的中间，回望过去的半年，P2P网贷栉风沐雨，一方面，P2P不断发展，规模不断壮大，逐渐深入人心；另一方面，P2P也几经争议，触及红线质疑等如阴云笼罩。尽管如此，监管政策即将出台，行业协会即将成立等诸多消息还是让人们看到P2P网贷的光明前景。平台数量2014年上半年，全国网贷平台数量平稳增加，截至6月底，约达1184家月复合增长率为6.11%。网贷之家分析认为，目前行业仍处于成长期，平台发展模式未成定论，创新发展仍在继续，面对非饱和市场，不断有新平台加入。据了解，今年以来，不断有强大背景的平台出现，打破了网贷行业的草根印象。网贷之家高级研究员孙斯寒对此表示，更多背景强大的企业涉足网贷，将加速行业的发展、洗牌与成型。网贷之家预测，根据目前行业月度平台数量的拟合结果，预计至2014年底，我国P2P平台的数量将达1500家。行业成交量成交量是行业整体规模变动的先行指标。2014年上半年，我国网贷行业成交量约为818.37亿元，月复合增长率为6.57%;其中2月受春节影响成交量稍下降，3月后成交量一直保持平稳的增长态势。网贷之家分析认为，受去年“倒闭潮”洗牌影响，且监管趋近，2014年以来行业成交量增速较前两年有所放缓。网贷行业成交量受经济发展规律与市场资金面影响明显。数据显示，今年3月，实体经济起航，网贷成交量环比增速高达35%，5、6月市场资金面趋紧，成交量保持着5.59%的复合增速增长。网贷之家预测，网贷行业目前处于成长期，仍有很大空间可挖掘，根据目前行业成交量月度复合增长率估计，截至2014年底，行业全年成交量将达2020亿元。数据显示，2014年上半年，成交量居于前五位的省份依次为广东、浙江、上海、北京和山东，五省累计成交量占比全国达83.05%，而其他省份只占16.95%，网贷行业“二八分化”明显。贷款余额2014年上半年，网贷行业贷款余额约达476.61亿元，月复合增长率为7.71%，保持着稳定增长的态势。贷款余额，也称待收金额，指平台目前在贷的尚未还款的本金(不计利息)。贷款余额是衡量平台借贷规模和安全程度的重要指标。网贷之家分析认为，成交量与期限是拉动贷款余额的“两驾马车”，今年以来，受行业平均借款期限提高的影响，贷款余额增速高于成交量增速，期限拉动贷款余额提升较为明显。相比其他成熟的固定收益市场(信托11.73万亿元、债券30.5万亿元、小贷0.84万亿元)，网贷行业的贷款余额仍然十分微小，可增长空间非常大。网贷之家预测，根据目前行业贷款余额月度复合增长率估计，截至2014年底，行业贷款余额将达745亿元。利率数据显示，2014年上半年，网贷行业平均综合利率20.17%，月复合下降速度为0.95%。其中，1月份利率较低，仅为19.45%;2月份利率增长明显，环比1月增长278个基点(1基点=0.01%)，此后，利率持续下降，趋势较为明显。网贷之家分析认为，1月利率延续2013年的整体下降趋势，春节期间，投资人数减少，资金供给相应不足，导致利率上升。3月以来，投资人资金释放，整个行业的资金供给大于借款需求;同时，平台为开发更多优质借款人而降低利率，网贷利率呈逐渐下降趋势。此外，越来越多的上市公司、国企、基金、银行等涉足网贷，具有这些背景的平台，利率普遍较低。同时，此类P2P平台的成交量较大，将进一步拉低行业综合利率。网贷之家预测认为，随着网贷行业逐渐向成熟发展，平台及投资人更加理性，综合利率将维持缓慢下降趋势;根据目前行业月度利率环比下降速度估计，截至2014年底，网贷行业综合利率，将下降至17%。期限2014年上半年，网贷行业平均期限为4.75个月。今年1至6月，每月平均期限都有波动，但都在3-6个月内。网贷之家分析认为，目前超半数的平台借款期限在3个月以内，由于市场规模较大的平台平均借款期限较长，故拉升了行业的平均期限。同时，目前受较高借款成本的影响，网贷行业的借款，多为短期流动资金借款，但随着行业利率的下降，长期借款需求将增多，平均期限将变长。网贷之家预测，综合目前行业利率与平台实力变动情况，未来短期内，网贷行业平均期限仍会在3-6个月之间变动。投资及借款人2014年上半年，网贷行业借款人数和投资人数平稳增加，截至6月，行业整体借款人数18.9万，投资人数44.36万。网贷之家分析认为，随着网贷平台媒体宣传力度的增大，越来越多的人参与到网贷行业中，借款人数和投资人数平稳增加。而随着网贷行业成交量的增长，利率将会逐渐下降，降低了借款人的借款成本，借款人数的增长速度，将高于投资人的增长速度。网贷之家预测，根据目前行业月度投资与借款人数的拟合结果，预计截至2014年底，全年借款人数将达50万，投资人数将达78万。2014年上半年十代热点网贷事件2014年下半年网贷六大预测至2014年底行业平台数量1500家行业全年成交量将达2020亿元行业贷款余额将达745亿元网贷行业综合利率将下降至17%网贷行业平均期限仍在3-6个月之间变动网贷行业累计借款人数将达50万，累计投资人数将达78万P2P行业的基本知识详解11P2P贷款的四种模式投资人电商保险债权小贷投资人传统模式：

搭建网站

线上撮合债权转让：

线下购买债权

将债权转售优点：利于积累数据，品牌独立，借贷双方用户无地域限制，不触红线

筹资人

P2P平台

投资人担保模式：

引入保险公司

为交易担保

筹资人

P2P平台

筹资人

P2P平台

投资人平台模式：

引入小贷公司

的融资需求

筹资人

P2P平台优点：平台交易量迅速提升，适合线下

缺点：

如果没有用户基础，则很

难实现盈利典型案例：

优点：

保障资金安全，符合中国

用户的投资理念

缺点：

涉及关联方过多，如果

P2P平台不够强势，则会

失去定价权典型案例：

缺点：

有政策风险，程序繁琐，

由于需要地勤人员，所以

地域限制不利于展业典型案例：

优点：

成本小，见效快

缺点：

核心业务已经脱离金融范

畴典型案例：担保模式业务流程

商业模式：O2O模式线下：线下的财富中心，合作的小贷机构负责借款人的审核，找优质借款人。合作小额贷款机构对借款人进行实地考察，并拍照记录其房车等资产情况；审核借款人银行卡流水、征信报告等10余种必备材料；对借款人的资金用途、有无不良嗜好、职业背景、联系人等详尽调查并出具报告；对借款人超过30多个方面内容进行评分，给出借款意见。最终只有2%左右的借款人可以通过审核并进入下一道程序。线上：联金所再次的审核借款人，发布借款信息，寻找投资人。联金所是一家拥有金融集团背景的互联网金融企业，结合自身金融专业能力和互联网技术应用，致力于打造最安全、最专业的互联网金融平台，与广大投资人、借款人共享普惠金融红利。第三方担保机构：经纬盈富所有的投资标均提供本金和利息的安全保障。金贷壹号是由联合金融旗下深圳市金融联小额贷款股份有限公司提供本息保障，借款协议也经过律师的合法审查，在极少数情况下，如果借款人未按时偿还本息，由合作小额贷款机构向投资人代偿借款人应还未还的全部本金和利息。金盈e贷产品是由深圳金融电子结算中心旗下深圳经纬盈富融资担保有限公司提供100%本息担保，并出具担保合同。在极少数情况下，如果借款人未按时偿还本息，由合作机构深圳经纬盈富融资担保有限公司向投资人代偿借款人应还未还的全部本金和利息。低门槛：起投金额50元，投资不再望洋兴叹。只要您手中有闲钱，可以立刻投资（比理财、信托、股票门槛都低）零成本：充值、提现、债权转让全免手续费，平台为您的投资买单变现快：投资中途急用钱可随时提前转让，快速回收本金（理财、信托等