股份有限公司股东查阅权制度立法比较分析

股份有限公司股东查阅权制度立法比较分析摘要：在中国实行市场经济体制历史较短、世界经济全球化的背景下，向公司立法完善国家学习是我国公司立法的必经之路。本文通过与美外国（主要是美国）在股份有限公司股东查阅权制度立法的对比，分析中国公司法股份有限公司查阅权的规定，并指出其不足之处，以期对中国相关立法提供思考。关键词：股份有限公司股东查阅权立法例各国公司法中都确认了股东知情权，由于各国的历史传统、经济发展状况以及立法者所追求的立法目的的差异，股东所享有的知情权的具体范围是有差别的。但就总的立法趋势而言，股东知情权的范围随着对股东利益受关注程度的日益加强而不断扩大，各国股东知情权的立法体系也更加健全和完善。2考察世界各国立法例，股东知情权总体上涉及查阅权、质询权、检查人选任请求权三项权利。在这一权利体系中，股东的查阅权是核心，股东知情权能否实现，取决于股东查阅权能否充分行使。至今，世界上许多国家的公司法都规定了股东查阅权这一制度，规定股东有权查阅公司各种经营信息的权利。下面主要介绍美国立法例中关于股东查阅权的制度，并在此基础上提出一些中国此制度的立法问题。一、股东查阅权的范围之立法例股东查阅权的范围，是指股东有权查阅公司的哪些资料、文件。各国公司立法对股东查阅权范围的规定，尽管其所包含的文件名称与内容不尽相同，但实质都是一系列对公司经营状况客观描述的文件和就公司经营状况做出的报告与建议。(一)财务会计报告查阅权的范围公司财务会计报告是指公司对外提供的反映公司某一特定日期财务状况和某一会计期间经营成果、现金流量的文件。5公司财务会计报告能够客观的反映公司在一定时期内的财务状况、经营成果和现金流量等情况，这些信息既是投资人进行决策所必须的，又是一个公司经营实力和履约能力的表征，是经济活动的相对方决定其交易行为的重要依据。由于股份有限公司尤其是上市公司股东人数较多，绝大多数股东不直接管理公司事务，公司的日常经营和决策大多掌握在董事会和经理层手中，股东对公司的经营活动的了解和监督主要依赖真实的财务会计记录。股东通过查阅公司的财务报告，可以便捷而快速的了解公司的经营状况，实现对公司的间接控制(实际上是对高管人员的控制)。因此，世界各国公司法大都赋予了股东查阅公司财务会计报告的权利。《美国示范法》(修正案)第16.20，规定股份公司应当向股东提供包括一个和多个子公司的合并报表，并且公司应在每一财政年度结束后的120天内，向每一股东邮寄年度财务报告，包括资产平衡表、损益表、资产净值变动表。英国1985年《公司法》中规定财务报告包括年度帐目(资产负债表和损益表)、董事会报告以及审计人的报告;德国1993年修改后的《德国股份公司法》第175条要求年度帐目、情况报告、监事会的报告和董事会关于使用结算盈余的建议应当自股东大会召集之日起陈列于公司的业务室内，供股东们查阅。日本2005年修订后的《日本公司法典》第175条规定，在公司的营业时间内，股份有限公司股东有权查阅各会计年度的财务会计报表、事业报告及各该附属明细表和临时财务会计报表。(二)账簿查阅权的范围账簿查阅权，是指股东对公司的会计账簿、会计书类和有关记录进行阅览的权利。此权源于美国。1950年，日本修改其《商法典》时，从美国导入此制。而在德国《德国股份公司法》和英1985年《公司法》中并无此规定。6美国《示范公司法》(修正本)第16.01(e)规定，一家公司的主要办事处应当有下列记录的副本供股东查阅:(l)公司组织章程和附属的组织章程以及上述章程迄今仍有效的全部修订文件;(2)公司工作细则和附属的工作细则以及对上述细则迄今仍有效的全部修订文件;(3)董事会决议，该决议设立一个或多个种类或系列的股票并确定他们的有关权利、优惠和限制，如果这些股票己按决议发行并售出;(4)所有股东会议的一记录，以及过去三年中股东不经过会议形式而采取的全部行动的记录;(5)一般是过去三年内的全部发给股东的书面信息，其中包括发送给股东的过去三年的财务陈述书;(6)公司当今董事和高级管理人员的姓名和地址;(7)根据第16.22节规定送交州务长官的最近年度的年度报表。第16.02(b)规定，下列文件股东有权查阅:(l)任何一会议记录摘要，替代董事会代表公司的董事会委员的任何一次股东会议记录摘要，由股东或董事会不采取会议形式一记录的摘要，本段所指检查的范围不受根据第16.02(a)范围的制约;(2)公司的会计记录;(3)股东登记簿。股东名册、会计账簿、公司基本章程和附属章程、董事会、经营委员会和股东大会的议事录、契约书、通信、纳税申报书甚至于物的设备即工厂都可以成为美国公司法中股东账簿查阅权的客体。7由此可见美国公司法中，股东账簿查阅权的范围非常广泛。二、查阅权的行使要件之立法例股东查阅权内容有时会涉及能够为公司带来利益、并且不为公众知悉商业秘密。公司信息对股东基本不封锁，但商业秘密例外。股份有限公司股权结构比较复杂，股东人数众多，而且变动频繁，股东相互之间没有人身信任系，每个股东与公司的利益联系比较小。因此，对于股份有限公，其某些涉及商业秘密的账簿材料信息不应当为所有流通股股东所知悉，否则，公司的商业安全和经营利益将非常容易受到侵害。因此各国公司法都在不同程度上对行使股东查阅权规定了一定条件。(一)股东查阅权的资格要件股东查阅权的资格限制是指，股东在行使股东查阅权时，应具备一定的持股数量(比如公司已发行在外股份总数的1%)，且在请求行使此权利时为该公司股东已经达到一定得期间(比如持股6个月以上)。旧的美国《示范公司法》就规定拥有公司5%以上的股东或者持有公司股份达6个月以上的股东不需要证明有合理的目的就可以请求查阅公司文件。之所以这样规定，乃是由于他们认为，那些较小和较新的股东很有可能要求无足轻重的骚扰性审查，因为这个阶层中有的人购买少数股份，仅仅是其代理人要求他这样做，以便获得审查权的资格以及随后提起的股东决议或公司权利诉讼的权利。8但这仅是学者主观上的假设，事实上有些小股东或新股东，在其合理怀疑管理层的有不当管理或侵害他们的利益的时候，即使是完全为了股东个人利益，在不损害公司利益时，要求行使查阅账簿也是应该获得支持的，毕竟股东刁’是公司的真正所有者，如果适用持股比例和持股时间的要求，反而不利于保护中小股东和新股东。因此，美国示范公司法修订本放弃了这样的限制性规定，允许持有任何比例和期限的股东都有查阅的权利。(二)股东查阅权的主观要件股东查阅权的主观要件，又称为查阅权的目的限制，是指股东在行使股东查阅权时应出于正当性目的。何谓“正当性的目的”，是指与维护基于股东地位而享有的利益具有直接联系的目的。美国《示范公司法》第16.02条(c)要求查阅的申请应当是出于“善意”和为“正当目的”，应当合理详尽地描述其目的及其所希望查阅的一记录，并且要求其所希望查阅的记录与其查阅的目的直接相关。何谓“正当目的”呢?笔者认为，在当今十分强调公司社会责任的时代，如果公司的经营行为有利于国家和社会整体利益，事实上也有利于股东的长远利益，一些恶意股东如出于狭隘的个人私利对此提出查阅要求，当然其目的不正当;公司作为一营利团体，公司和股东利益的最大化是其终极目标，股东的社会和政治目标当然不能背离这