中国金融的发展历史

自然币是中国最早的货币之一，也是中国历史上使用得最普遍最为长期的原始货币。当货币的根本条件，便于长期流通转让。商代晚期已消灭青铜铸贝，被认为是我国最早的金属铸币，是我国金属铸币的开头。由于春秋战国时期政治上的诸侯割据和各地经济进展的不平衡，各地铸造的铜铸币在形制和币制单位上有很大的差异，主要有四种：布币〔由铲形农具演化而来，包括空首布和平首布圜钱〔战国年月我国北方产生的一种心的铜铸币，开创了中国古代铸币的重要形式，也影响到东亚，东南亚诸国的货币形态，楚铜币〔鬼脸钱或蚁鼻钱。1975年在湖北云梦睡虎地勤墓中觉察的竹简中有秦律，其中的《金布律》是现存中国最早的货币立法。能作用。先秦时期信用的形式：实物借贷和货币借贷〔信用客体；私人信用和国家信用〔信用主体；不计息的“赊”和计息的“贷〔是否计息；一般借贷和高利贷〔利息率凹凸贷〔信用方式；用于消费性开支的借贷和用于生产经营的借贷〔借贷用途。春秋战国时期的傅别即债券，一般用竹木制成，分为两半，债主执右券，债务人执左券，是中国最早的信用工具；泉府是当时的财政金融机关，政府借贷由泉府办理，赊贷是泉府的信用业务，是中国最早的信用机构，但不是真正意义上的金融机构；国家信用中的赊一般不计利息，是政府赊给民间用作祭祀，治办丧事之用的，贷是制服带给民间经营生产的，会取得收入，故要收取利质人是举债时在市场上设有依质挤书契之行监视。秦始皇统一币制：内容：以金布为主要货币〔上币古代铸币外圆内方的钱币根本形式，在形制上第一次得到统一；意义：不仅是稳固中心集权的需要，也是促进经济进展的需要，货币的统一，对于促进物资沟通和贸易的进展，推动经济的富强有着重要的意义，就货币制度而言，秦始皇对货币的规定，是中国货币史上第一个统一的货币立〔秦半两钱—李渊五铢钱为量名钱，李渊到宣统为年号钱。汉武帝币制改革：内容：统一铸币权，五铢钱统一由中心政府的上林三官负责铸造；全国统一使〔废秦半两〕意义：西汉进入了货币流通的稳定时期，五铢这个重量也就成为了以后历代统治者铸钱的标准重量。西汉的信用以货币借贷为主要形式，也有实物借贷：政府振贷〔在于救急，不在盈利，私人信用〔。货膨胀。南朝：四库，北朝：高利贷，质押消灭。南北朝消灭了待行存放放款业务的机构：寺院质库，消灭了财产担保放款，是放款形式的一大创和进步。信用形式：北朝：僧氏粟，南朝：寺库。质钱：抵押贷放，凭借抵押物品向他人借钱的信用形式。要；纸币白银等型的货币形态开头萌芽孕育，并在以后的历史时期里得到快速进展。隋文帝货币制度：发行“隋五铢”或“开皇五铢100年的货币混乱制度。的进展和货币的正常流通，开拓了年号钱的时代。唐代中叶以来，在货币流通领域中遇到的突出问题是钱荒。导致钱荒的根本缘由是唐代货币经济的进展，商品交换和对外贸易的快速扩大，铜钱的使用更为普遍，是铜钱相对短缺。两税法的实行是直接缘由，再加上富商大贾大量蓄钱，民间销毁铜钱牟利，自然损耗等因素，最终在两税法实行后酿成了以钱荒为表现的货币危机。唐朝的币制，是钱帛本位制，肯定有缘由，是由于商品经济进展程度不高，钱币数量缺乏所致。隋朝的公解〔加广字头，政府机关经营放款的业务，官营高利贷。唐代的信用机构：在长安的西市产生了中国最早的金融市场：有供给抵押借款信用的“质库”，有国家经营贷款放款的公解，有收受存款或供给保管便利的柜坊，寄附铺和各种商店，有从事兑换业务，生金银买卖的金银店，还有办理睬对业务的商人组织。当时已经具备现代金融业的雏形。是世界上最早的支票，完全是货币的存放。唐代开头有了汇兑业务，汇票称为“飞钱〔属于有价证券，可以视为纸币的萌芽，但还不是真正的货币〕或“便换根本缘由是唐朝中叶以来商品经济的不断进展，地区间商业贸易频繁，而促使飞钱产生的直接缘由是唐代中后期政府始兴两税法之后货币缺乏制止铜钱出境。十人担保。企图通过国家专营汇兑业务来诱使私人货币重进入流通领域，流向中心政府，由国家集中掌管。宋朝货币制度最大的特点是纸币的产生和推广。两宋时期货币制度的特点：铜铁钱币、纸钞、金银锭并行的货币制度取代钱帛并行的货币制度；宋代的货币流通具有地方性。北宋铜钱为主，南宋铁钱为主；货币流通混乱；白银的货币化加快，其货币性提高。北宋的钱荒缘由是商品货币流通领域铜钱缺乏。空间上主要表现在东南诸路，尤以江淮，两浙为甚：在东南诸路商品经济较之其他地区更为兴旺，所需铜钱数量更为巨大，但流通领域中的铜钱却数量严峻缺乏，加上制服在东南地区投入的货币数量过少，无法满足商品流通的需要。一方面市场常感货币短缺，另一方面，铜钱却大量囤积在大官僚，地主，商人和高利贷者手中，大量贮藏金银铜钱，造成很大数量的货币退出了流通领域，使得钱荒问题更加严峻。在时间上看，在收获季节，钱荒问题更严峻。由于在农业经济为主的社会里，货币流通受农业生产的季节性影响，货币的市场需求量大且集中，简洁消灭“钱重物轻”的现象，产生钱荒的现象。此外，北宋销毁铜钱，改铸铜钱也削减了铜钱的数量；铜钱还大量外流。南宋钱荒缘由是铜钱不断退出流通〔实质。在南宋初年的货币流通中，由于铜钱含铜量的实值远远超过其面值，销毁铜钱改铸铜器或者劣质钱现象普遍，削减了铜钱的数量；同时，仍有大量铜钱外流，加上铸造两削减，导致铜钱不断削减。但南宋商品经济的进展却需要更多的铜钱，作为主要通货的铜钱却日益缺乏，钱荒问题随之消灭。此外，货币形态由主要使用铜钱变为钱株并用，铜钱被株币所取代，株币成为主要通货，发行量越来越大，而政府在付税征收等方面始兴钱会中半政策，造成了铜钱需求量很大。随着铜钱的不断退出，铜钱供需之间的冲突更加锋利，这就是南宋钱荒的实质。依靠，不仅没有改善，反而恶化了，只有银，绢是不分地区，通行全国的通货。宋代白银大量流通的缘由：宋代商业进展内生的货币需求增加，而黄金、铜材缺乏制约了货币的供给，布帛等实物以及铁等贱金属不能满足大规模商品交换对高价值单位的货币需求，而白银作为币材的优点渐渐显现；宋代的白银产量增多，为通行白银供给了条件；宋代国际贸易进展以及“岁币”和“岁赐”，也强化了白银的货币地位；唐宋税法规定可以使用金银来缴纳租税。宋代交子产生的缘由：货币执行流通手段职能的时候，可以是缺乏值的货币。这是贱金属货币和纸质货币产生并流通的前提条件。宋代商品经济较为兴旺，商品流通和大额交易增加的货币需求使得贱金属货币流通的局限性日益突出：一是金属币材短缺；二是以贱金属货币为媒介的交易很不便利。商品交换需要轻松的货币。北宋前中期消灭较为严峻的“钱荒”，也为纸币的产生供给了条件。北宋初期的四川是铁钱专用区，商民以车辆装载铁钱进展大额交易殊感不便；四川当时的造纸业和印刷业兴旺，具有印制纸质货币的独特条件。所以纸币首先产生于四川。宋代商品流通的扩展需要较多的货币，而政府又限制铜铁钱外流以免被敌国熔铸成兵器，这也是纸币产生的缘由。宋代交子进展阶段：最初是自由发行时期，交子代替铁钱流通，这个阶段的交子是一中株券，两面都有印记，朱墨间错，没有交子字样，临时填写票面金额，样式不统一；在大中祥符年间或之16家富商主持。由富商联合发行，其形制有所改进，用同意的纸张印造，有木屋人物的图案。券上照旧没有交子字样，金额也是临时填写，但兑现时每贯收取手续费30文，除成都外各地都有分铺；在仁宗天圣元年，政府设置益州交子务，改由官办。官交子可以规定流通的范围和兑钱的数目，金额是临时填写，还是不印交子，不过有肯定的等级。“称提之术”的内容以及操作方法，宋朝纸币治理制度的意义：A两宋时期规定官交子分届发行，3年为1届，届满收回旧交子，发行交子。实际上规定了纸币发行和回笼的时间。B北宋时期规定国家纸币每届发行的最高限额〔125万6340贯〕和局部发行预备率〔以铁钱36万贯为发行预备，发行预备率约为28；两宋都规定交子、会子的面额种类；规定交子、会子的流通范围〔最初根本上是铁钱流通区，后来扩大到铜钱流通区〕和用途〔南宋会子由户部掌管发行，可用于交易、纳税。C南宋时期政府还实行一些稳定会子币值的措施，包括用金银、铜钱收回会子，出售盐引、茶引、度牒、官诰等市场流通的政权来回笼会子以稳定其价格和物价。上述的纸币发行和流通治理方法，在宋代叫做“称提之术”，这是世界上最早的纸币治理制度。称提之术无效不是称提理论的无效，而是封建专制统治者自身违反，破坏称提规章的结果。盐钞交易铺，简称交引铺。北宋汴梁和南宋临安是交引铺最为集中的地方。足进展；与商业信用有关的法律法规不断完善。元代在全国范围内推行以纸币为唯一法币的货币制度，元朝是中国古代货币史上纸币最盛行以及纸币治理制度最完善的时期。元代的通货膨胀的缘由：生产萎缩，商品供给缺乏，元代中后期，一方面政府大幅度增加纸币发行量，另一方面社会商品生产却日益萎缩，两者背道而驰，元代后期生产萎缩主要是由天灾人祸重钞轻”的现象；财政开支浩大，自成吉思汗起，元代年年用兵，大肆征伐，军费浩繁，政府开支浩大；动用纸币发行预备金，元制服在发行纸币初期，蹭建置预备金，但自至元十三年以后，完全以财政需要和军费开支为限额，势必造成滥发纸币，物价上涨，从而引起猛烈的通货膨胀，家具社会冲突，元朝就是伴随通货膨胀的走势覆灭的。元代的信用机构包括解典库和银铺。的演化过程。“大明通行宝钞”〔票面最大的纸币，属于不兑现纸币〕，建立纸币本位制度，形成钱钞、金银并行，以宝钞为主币的货币制度，明代只有这一种纸币。明中期以后白银货币地位得以确立的缘由：明中期以后，商品经济进展，消灭资本主义萌芽，大官民的收支、交易需要价值稳定的白银进入流通。明英宗取消银禁，规定以银纳税，这为白银作为货币流通制造了制度条件，而隆庆元年官府“银钱兼使”的法令以法权形式首次确定了白银为合法货币；明代白银的供给增多，也为白银作为货币本位制造了物质条件：外国白银的流入为白银成为法币供给了物质保障。明朝信用以抵押借贷和信用借贷为主要形式。抵押借贷分为由当铺〔均为私营〕所进展的比较专门化的动产抵押放贷和由商铺和私人所兼营的一般抵押放贷。〔经营货币兑换业务的金融机构，钱庄由其进展而来〕的兴起和汇兑重消灭〔消灭于唐朝，隐没于南宋，重面世于明后期。化，1900年用铜元取代铜钱，仍是银铜并行的币制，1910年才确立“元两并行”的银本位制。物银两一样，虚银两也具有区域地方性，各地的虚银两成色虽然在本区域范围内实现了标准的统一，但是虚银两的成色标准在各区域间并不统一。清朝的金融机构：银庄〔特地从事银钱兑换，从中收取佣金的卖钱之经纪铺；钱票〕和银号〔特地从事白银熔炼业务，并从中赚取手工费的银号；银票，账局〔清朝前期远途贸易的进展产生了中国最早的私人银行，票号〔年间，雷履泰摆公认为票号的创始人，日升昌票号，账局的局限性和商业汇兑市场的进展又产生了其次类私人银行，典当。度的进展，是社会进展的一个大进步。清代的信用机构主要有账局，票号，银号，当铺。第一家进入中国的外国银行是丽如银行，中国第一家民族银行是中国通商银行，中国第一家国家银行是户部银行〔后改名为大清银行。清末三次金融风潮：1883年的上海金融风潮；贴票风潮；橡皮股票风潮。产生的缘由：中国社会开头半殖民地化，经济和金融业渐渐近代化，国外经济金融危机对中国的传导和影响加大；中国专制的中心集权制度日渐式微，政治不稳定；国际收支逆差和外债负担加重，币制落后的弊端日益突出；加上信用劣化，金融制度建设滞后以及金融监管脆弱无力；金融市场组织化程度低、投机操纵盛行；清末金融中介自身有弱点、缺乏最终贷款人的支持等。教训：一要在政府的乐观干预下进展壮大民族经济，增加民族企业的市场竞争力和出口创汇力量，留意避开消灭长期、严峻的国际收支逆差，掌握外债规模。二要改革落后的货币制度，对内削减金融机构对金融市场的投机操纵，稳定利率；对外要稳定汇率，避开本币不断贬值加剧外债负担和国内银根的收缩。三要加强中心集权，有效保护产权，保持国内国际局势的稳定，防止社会动乱引发信用危机。四要依法强化政府对金融业的有效监管，改善政府和商业信用，掌握政府债务规模，避开政府失信和不作为引发社会信用危机。五要建立和完善中心银行制度，发挥央行作为最终贷款人的作用；理顺财政和央行的关系，强化中心银行调控、稳定货币流通的力量。六要标准化进展金融股份公司，进展信用稳固的国有、民营大金融机构，增厚金融机构的资本实力，扶持金融机构的并购重组，提高金融机构抵挡风险的力量。七是对金融机构的兼业经营要妥当监理。八要推动政治体制改革，建立民主法制的社会，这才是金融与经济稳定进展的根本保障。秦：秦朝至西汉初期中国实行金钱复本位制，黄金的流通范围较广，但流通货币以铜钱为主。钱的铸行为开端，直至西汉武帝创立的五铢钱体系被废止之前，中国的钱币制度都属于量名钱体制。秦始皇规定黄金和铜为货币本位〔币材，制止其它财物作为币材，确立金铜〔钱〕本位制，这是货币复本位制的一种。这样，秦朝的币制就从秦国的钱布本位制演进为金钱本位制，排斥了布等实物货币。规定货币种类分为黄金和半两钱两种。规定货币形制和单位：黄金为称量货币，沿用金钣、饼金的旧形制；120国量名钱的开端。半两钱不是秦统一后制造的铸币，而是将统一前秦国的半两铜钱推广到全国。汉：在莽币制中，白银才成为正式通货与黄金具有同样的货币职能。其单位为“流我国的货币金属长期以铜银为主，西汉是中国白银货币的肇始，唐宋时期白银作为货币使用的状况渐渐〔铜〕钱本位制，清末确立银本位制，民国初期确立银1935五铢钱成为汉武帝至唐朝初年700多年间中国货币的主要形式。西汉初期还消灭了中国历史上最早的铁钱。东汉成立初期，以谷帛、货泉〔王莽币之一、西汉五铢钱为货币。实物货币和金属货币杂用，币制混乱。汉代的信用消灭职业化进展趋势，产生了。三国魏晋：三国魏晋时期货币制度不统一，各朝铸造的钱币轻重杂行，币制混乱。两晋至南朝刘宋前十年〔公元年，政府根本上实行不铸钱的政策。典质是中国古老的高利贷机构——典当铺的前身。典质的消灭意味着民间的信用机构产生了。钱帛平行的货币制度，这是货币制度的倒退。三国魏晋南北朝时期的信用进展，最有意义的是典质、存款业务、抵押和质押放款的消灭。隋唐：隋朝也是最终一个使用五铢钱的朝代。通宝钱体制取代了五铢钱体制，年号钱取代了量名钱；白银的货币性渐渐增加，纸币产生并得到推广。唐代罗江县庸调四十两银饼是目前唯一存世的、反映唐代租庸调制度的白银实物，四十两重。〔飞钱、便换〕和世界上最早的支票——书帖。公廨钱就是隋朝政府拨付各地府县、用于放贷取利或经营别的盈利事