口腔医疗行业市场深度评估及未来发展潜力报告

口腔医疗行业市场深度评估及未来发展潜力报告202X-XX-XXCONTENTS行业分析报告口腔医疗行业定义新中国成立初期产业链产业链政治环境1政治环境2政治环境2经济环境社会环境1社会环境2行业驱动因素行业驱动因素行业现状行业现状行业现状行业现状行业热点行业制约因素行业问题行业发展建议竞争格局行业发展趋势行业发展趋势代表企业1代表企业2part.1口腔医疗行业定义口腔医疗行业定义口腔医疗机构的经营业务可分为针对牙科疾病治疗与美学需求两大类，细分包括口腔外科、口腔内科、口腔修复、口腔正畸以及牙齿美白等5大类。口腔外科主要是拔牙和种植牙；口腔内科主要是牙周炎等疾病的治疗；口腔修复主要为烤瓷牙等业务；口腔正畸主要是牙齿矫正业务；牙齿美白主要是洗牙业务。兼具健康与美学需求的优质赛道:口腔医疗兼具龋齿修复与种植牙体等刚性需求与正畸美白等美学需求，单次消费价格带可依据不同项目与材料分化显著拓宽，其中正畸、种植牙等高值项目单次治疗费用可高达万元，冷光美白、超声洁牙等短效项目单价80-4000元不等，可维持消费粘性与复购率。我国口腔医疗机构可以分为三大类:第一类是口腔专科医院，基本代表当地最好的口腔品牌;第二类是综合型医院口腔科，在缺少口腔专科的地区，占据主导地位;第三类是口腔诊所，包括连锁门诊和个体门诊，其中又主要是个体门诊。由于口腔医疗行业的区域性较明显，口腔医疗机构的覆盖范围较小，所以口腔医疗行业需要大量的医院、诊所等来抢占市场，市场竞争激烈，行业集中度极小。排名前十的企业的市场份额不足3%。part.2新中国成立初期新中国成立初期牙医学更名为口腔医学，牙科更名为口腔科,当时全国仅有约500名口腔医师,5所口腔医学学校。1970-1980年1990-2010年2012年至今1970-1980年全国多为公立口腔医疗机构面民营口腔医疗机构还未出现1990-2010年民营口腔医疗机构逐渐出现并兴起。2012年至今民营口腔医疗和豆联网口腔加快发展。part.3产业链产业链产业链上游产业链中游产业链下游产业链上游低值耗材生产商、高值耗材、设备生产商。产业链下游综合医院、口腔医院、公立医院、民营医院、口腔诊所part.4产业链产业链产业链上游产业链中游产业链下游产业链上游口腔医疗行业上游龙头企业已开始对产业链进行延伸，逐渐进军原材料生产领域，以规避高额进口原料的成本支出，攫取上游毛利。此外，伴随着上游原料生产企业的重组进程加快以及中国市场参与者技术水平的提高，口腔医疗行业上游原材料供应有望朝着专业化和规模化的方向继续发展，逐渐抢夺外资企业在行业内的话语权。产业链中游口腔医疗行业中游企业原材料大部分依靠进口，主要原因是下游消费终端为保障科研成果，对行业产品的质量稳定性要求较高，因此，中游科研用制备厂商更倾向于选择仪器先进、供应链稳定的进口原材料供应商。企业产品价格主要受市场供求关系的影响。由于口腔医疗企业的产品毛利较高，原材料价格波动不会对企业的盈利能力产生重大影响。产业链下游口腔医疗行业下游企业市场空间广阔、销售范围广、用户分散、单批数量少、销售单价高等特点。随着全球范围内生物医药行业研究的深入及产业化程度的提升，中国行业产品种类进一步丰富，应用领域持续增加，个性化、高端化的产品将逐渐获得更广阔的应用空间。part.5政治环境1政治环境1国家慢性病综合防控示范区建设管理办法防治慢性病中长期规划医师执业注册管理办法国家慢性病综合防控示范区建设学校、幼儿园普遍开展口腔保健等健康行为方式教育，针对儿童口腔疾病高风险人群，推广窝沟封闭、局部用氟等口腔预防适宜技术管理办法防治慢性病中长期规划全面加强幼儿园及小学的口腔护理教育及防正牙周病及蛀牙医师执业注册管理办法允许受雇医生进行多点执业及设立民营诊所part.6政治环境2政治环境2健康口腔行动方案(2019-2025年)诊所改革试点地区诊所基本标准健康口腔行动方案(2019-2025年)建立量化的健康口腔行动工作指标。提出充分发挥市场在口腔非基本健康领域配置资源的作用，鼓励、引导、支持社会办口腔医疗、健康服务机构参与口腔疾病防治和健康管理服务诊所改革试点地区诊所基本标准相较2010年版《诊所基本标准》对口腔诊所人员配置、面积要求门槛有所降低part.7政治环境2政治环境2国家卫健委关于设置国家口腔医学中心的通知《关于加强医学教育创新发展的指导意见》国家卫健委关于设置国家口腔医学中心的通知分别以北京大学口腔医院、四川大学华西口腔医院、上海交通大学医学院附属第九人民医院为车体设置日腔医学中心，建立多中心协同工作机制,带动全国口腔医学领域建设与发展《关于加强医学教育创新发展的指导意见》建设国家及区域院校医学教育发展基地，带动院校医学教育水平整体提升研究发布研究生核心课程指南，不断完善临床医学、口腔医学、中医硕王专亚学位研究生教育与住院医师规范化培训的有机衔接。part.8经济环境经济环境随着我国经济水平不断提高，我国居民人均医疗保健支出由2015年1165元增加到2021年的2115元，受疫情影响2020年全国居民总体消费支出下降，医疗保健支出作为其组成部分也随之有所下降，2021年我国逐渐恢复经济水平以来，医疗保健支出也恢复增长，相较2020年增长了17个百分点。part.9社会环境1社会环境1010201我国口腔疾病高发，市场需求庞大。数据显示，我国在35-75岁人群为口腔疾病高发人群，口腔患龋率整体在90%左右。缺牙率也越发趋向年轻化，35-44岁人群也有32%的缺牙率，且随着年龄增长缺牙率快速增长，到65-75岁人群则有82%的几率发生。整体来看，我国口腔疾病越发趋向中年人士，市场规模庞大。02相比较全球发达国家和地区，我国人均牙医数量仍较低。2019年中国大陆每百万人牙医数量仅为175，牙科医疗普及率也仅为21%，远低于发达地区和国家。其中的主要原因是口腔医生培养周期长，我国每年执业医师仅新增约2万名。其中专业正畸医生更为稀缺:正畸是硕士阶段的细分学科，需长期临床实践才能掌握，医生积累大量的病例后可制定最佳治疗方案，每年口腔新增医生中正畸医生数量约500名。part.10社会环境2社会环境2根据数据显示，中国牙科患者人数逐年上涨，中国2016年中国牙科患者人数为6.9亿人，2020年中国牙科患者人数为7.04亿人，同比2019年上涨0.57%，已经占比全国近一半的人数，2021年中国牙科患者人数为7.07亿人。种植牙需求日益趋增，普及率有待进一步提升。从我国口腔医疗就诊患者的治疗结构来看，牙齿种植在所有就诊患者需求中占比约为40.02%，占据首要地位；紧随其后的则是正畸需求，占整体占比29.88%。由于种植牙价格普遍昂贵，患者很少能负担得起高昂的手术费用，因此我国种植牙普及率普遍偏低。part.11行业驱动因素行业驱动因素1政策支持1口腔正畸和种植牙或成行业最大驱动力1政策支持1近年来，国家已将口腔健康检查纳入常规体检，在幼儿园、中小学开展口腔健康教育，有利于提高居民的口腔健康意识及口腔疾病的知晓率、就诊率。政策鼓励医生多点执业，要充分发挥市场在口腔非基本健康领域配置资源的作用，鼓励、引导、支持社会办口腔医疗。1口腔正畸和种植牙或成行业最大驱动力1口腔正畸和种植牙作为口腔医疗中需求占比最高的两个部分。本身市场价格较高，行业毛利率水平较高，且随着技术成熟，受老龄化加剧、龋齿率升高等因素影响，下游需求上升，行业规模高速发展。根据时代天使招股书数据显示，2019年中国正畸市场规模为504亿元，2015-2019年复合增长率高达20.7%，呈高速增长态势。其中包括290万例正畸病例。总的来看，中国口腔正畸和种植牙市场发展具备量价齐升态势，消费升级驱动下，矫治人数持续提升，市场规模逐年上升。part.12行业驱动因素行业驱动因素口腔消费不断升级随着农村经济的发展和乡村城镇化口腔消费不断升级中国长期不重视口腔保健，“牙疼不是病”在大多数人群中仍然受到认可。大家对于拔牙、正畸、种植均有一定概念，但多数人对于牙齿保健知之甚少，鲜有人使用巴氏刷牙法、并坚持每日两次刷牙、每年洗牙1-2次，致使“小毛病”牙石、牙周、牙龈出血等疾病仍然高发，未受到重视。口腔消费从简单的洁牙，走向消费后端的种植和正畸等高消费项目。由于不良口腔习惯和问题长期得不到正确认知，简单问题未得到解决，需求逐步走向高消费后端。比如洁牙(300-500元)、牙周治疗(2000-4000元)、根管治疗(500-5000元)、种植治疗(5000-20000元)。同时，随着人均可支配收入的提升和“悦己”心理变化，口腔美学需求逐步抬头，主要体现在对正畸、美白、贴面等。随着农村经济的发展和乡村城镇化传统口腔医疗诊所相对于以前，收入水平有明显的提高;城市口腔诊所、综合医院口腔科、专业口腔医院这几年发展快，设备、人力等投入较大，经营管理成本比较高，整体服务水平也明显提高。口腔医院门诊人数上升较快，健康检查人数也明显提高，治疗水平也在逐渐提高。part.13行业现状行业现状根据数据显示，中国口腔医疗市场规模随着中国口腔患者人数的增加，近几年持续增长，2015年，中国口腔医疗市场规模为757亿元，2021年中国口腔医疗规模增长到1450亿元。同比2020年增长20.93%。近年来，国家为促进民营口腔医院的发展，制定了一系列鼓励民间资本、社会资本进入口腔领域的政策，我国民营医院得到了蓬勃发展，民营口腔医院占整体口腔医院比例达到了80%。近几年，由于口腔问题日益严重，中国口腔医疗医师人数逐年增加，2015年中国口腔医疗医师人数为15.4万人，2020年中国口腔医疗医师人数为27.8万人，同比2020年增长147%，说明我国越来越重视口腔健康问题。part.14行业现状行业现状中国口腔医疗行业产业链区域热力地图市场结构中国口腔医疗行业产业链区域热力地图从我国口腔医疗行业链企业区域分布来看，口腔医疗行业产业链企业主要分布在东南沿海地区，从北向南依从有山东、江苏、浙江、广东等省份，其中广东省企业数量最多。从代表性企业分布情况来看，广东、上海等地代表性企业较多，其中广东省代表性企业有瑞尔齿科、爱康健齿科、拜博口腔、家鸿口腔等。市场结构就市场细分结构而言，我国私立口腔医院快速增长。数据显示，2014-2019年中国公立口腔医院数量基本没有太大变化，基本稳定在160-170家之间，与之对应，私立口腔医院数量快速增长，到2019年为723家。整体来看，目前我国口腔医疗行业正属于行业成长期，市场规模高速增长，大量企业涌入，随着市场逐步走向成熟，企业数量增长将逐步放缓，未来私立口腔医院可能将逐步连锁化，开始出现行业龙头企业。part.15行业现状行业现状随着我国人口老龄化的加快以及口腔科患病人数的增加，境内口腔科相关医疗机构对口腔器械行业的需求持续增加，口腔器械行业市场规模呈现持续增长态势。2019年我国口腔器械市场规模达2371亿元，较2018年的2140亿元增长9.50%，2015年至2019年复合增长率为15.53%。2021年口腔器械行业的市场规模将达到288.3亿元。part.16行业现状part.17行业热点行业热点热点一口腔医疗应用领域广泛热点二科研服务市场持续增长热点三行业产品质量整体提高热点一口腔医疗应用领域广泛热点二科研服务市场持续增长口腔医疗行业具有市场空间广阔、销售范围广、用户分散、单批数量少、销售单价高等特点。热点三行业产品质量整体提高口腔医疗行业技术提升，多元化科研服务平台持续扩张，促进高价值服务企业品牌形成。行业产品化发展，集研发、生产、销售于一体的综合性科研服务企业逐渐增多。part.18行业制约因素行业制约因素质量参差不齐行业监管难度大高端产品发展落后质量参差不齐口腔医疗行业缺乏完备的质量控制和质量保证体系，生产商缺乏统一的生产标准，行业内产品质量良莠不齐，导致产品的可靠性难以保证，丧失产品市场竞争力行业监管难度大政府秉承创新开放的态度，支持和鼓励科学研究创新，对科学研究试验不设置严格限制，因此，口腔医疗行业不存在统一的监督管理规范，产品质量主要依靠生产企业自主检测，口腔医疗行业产品质量的监管难度加大高端产品发展落后在中低端产品领域，仍然有较大比例的产品依赖于进口渠道。此外，口腔医疗行业企业缺乏创新研发能力以及仿制能力，加重下游消费端对进口科研用检测试剂的依赖，不利于口腔医疗行业的发展part.19行业问题行业问题质量参差不齐行业监管难度大高端产品发展落后质量参差不齐口腔医疗行业缺乏完备的质量控制和质量保证体系，生产商缺乏统一的生产标准，行业内产品质量良莠不齐，导致产品的可靠性难以保证，丧失产品市场竞争力。行业监管难度大高端产品发展落后part.20行业发展建议行业发展建议2提升产品质量2全面增值服务2多元化融资渠道2提升产品质量2（1）政府方面：政府应当制定行业生产标准，规范口腔医疗行业生产流程，并成立相关部门，对科研用口腔医疗行业的研发、生产、销售等各个环节进行监督，形成统一的监督管理体系，完善试剂流通环节的基础设施建设，重点加强冷链运输环节的基础设施升级，保证口腔医疗行业产品的质量，促进行业长期稳定的发展；（2）生产企业方面：口腔医疗行业生产企业应严格遵守行业生产规范，保证产品质量的稳定性。目前市场上已有多个本土口腔医疗行业企业加强生产质量的把控，对标优质、高端的进口产品，并凭借价格优势逐步替代进口。此外，口腔医疗行业企业紧跟行业研发潮流，加大创新研发力度，不断推出新产品，进一步扩大市场占有率，也是未来行业发展的重要趋势。2全面增值服务2单一的资金提供方角色仅能为口腔医疗行业企业提供“净利差”的盈利模式，口腔医疗行业同质化竞争日趋严重，利润空间不断被压缩，企业业务收入因此受影响，商业模式亟待转型除传统的口腔医疗行业需求外，设备管理、服务解决方案、贷款解决方案、结构化融资方案、专业咨询服务等方面多方位综合性的增值服务需求也逐步增强。中国本土口腔医疗行业龙头企业开始在定制型服务领域发力，巩固行业地位2多元化融资渠道2可持续公司债等创新产品，扩大非公开定向债务融资工具（PPN）、公司债等额度获取，形成了公司债、PPN、中期票据、短融、超短融资等多产品、多市场交替发行的新局面；企业获取各业态银行如国有银行、政策性银行、外资银行以及其他中资行的授信额度，确保了银行贷款资金来源的稳定性。口腔医疗行业企业在保证间接融资渠道通畅的同时，能够综合运用发债和资产证券化等方式促进自身融资渠道的多元化，降低对单一产品和市场的依赖程度，实现融资地域的分散化，从而降低资金成本，提升企业负债端的市场竞争力。以远东宏信为例，公司依据自身战略发展需求，坚持“资源全球化”战略，结合实时国内外金融环境，有效调整公司直接融资和间接融资的分布结构，在融资成本方面与同业相比优势突出。part.21竞争格局竞争格局竞争格局1竞争格局2竞争格局1从竞争格局来看，我国口腔医疗市场竞争激烈，机构数量众多，格局非常分散，目前仍主要以基层及民营诊所为主。根据卫生计划统计年鉴数据显示，基层及诊所合计收入约为813亿元，占比口腔医疗行业规模的56%，综合医院口腔科和口腔专科医院分别占比28.8%和18.6%。随着市场进一步发展，专业的大型口腔医院占比将会有所提升。竞争格局2中国政府正大力推动社会资本进入口腔医疗行业，对口腔医疗行业产品需求被迅速拉动，需求量呈现上升趋势，口腔医疗行业企业进军国民经济大产业的战略窗口期已经来临。口腔医疗行业各业态企业竞争激烈，当前，市场上50%以上的口腔医疗行业企业有外资介入，包括中外独（合）资、台港澳与境内合资、外商独资等，纯内资本土口腔医疗行业企业数目较少，约占口腔医疗行业企业总数的25%。此外，商业银行逐步进入口腔医疗行业，兴业银行、中心银行、民生银行等先后成立金融公司，涉足设备融资租赁业务。中国本土口腔医疗行业企业根据租赁公司股东背景及运营机制的不同又可以划分为厂商系、独立系和银行系三类三类口腔医疗行业企业各有优劣势：（1）口腔医疗行业企业具有设备技术优势，主要与母公司设备销售联动，以设备、耗材的销售利润覆盖融资租赁成本；（2）独立系口腔医疗行业企业产业化程度高，易形成差异化商业模式，提供专业化的融资租赁服务；（3）银行系口腔医疗行业企业背靠银行股东，能够以较低成本获