三文鱼行业深度调研与发展前景评估

三文鱼行业深度调研与发展前景评估202X-XX-XX01三文鱼行业定义三文鱼行业定义“三文鱼”是一种商业名称，包括鳟鱼（三文鳟、金鳟）和鲑鱼（大西洋鲑，太平洋鲑，北极白点鲑和银鲑）等。三文鱼营养含量丰富:三文鱼富含omega-3，该元素主要包括EPA和DHA，有利于提高免疫力，促进婴幼儿大脑和视力发育、增强记忆力；其中的B12、B6等多种维生素具备提升免疫力、预防心脑血管疾病以及抗衰老的作用。022015年2015年黄海冷水团三文值养殖项目正式启动。2018年2020年8月2021年6月2018年‘深监一号”启用.成功实现三文鱼规模化度夏。2020年8月青岛国家深远海绿色养殖实验区获批。2021年6月试验区项目实施以来首次规模化收鱼,成功收获第一批三文鱼03产业链产业链产业链上游产业链中游产业链下游04产业链产业链产业链上游产业链中游产业链下游产业链上游三文鱼行业上游龙头企业已开始对产业链进行延伸，逐渐进军原材料生产领域，以规避高额进口原料的成本支出，攫取上游毛利。此外，伴随着上游原料生产企业的重组进程加快以及中国市场参与者技术水平的提高，三文鱼行业上游原材料供应有望朝着专业化和规模化的方向继续发展，逐渐抢夺外资企业在行业内的话语权。产业链中游三文鱼行业中游企业原材料大部分依靠进口，主要原因是下游消费终端为保障科研成果，对行业产品的质量稳定性要求较高，因此，中游科研用制备厂商更倾向于选择仪器先进、供应链稳定的进口原材料供应商。企业产品价格主要受市场供求关系的影响。由于三文鱼企业的产品毛利较高，原材料价格波动不会对企业的盈利能力产生重大影响。产业链下游三文鱼行业下游企业市场空间广阔、销售范围广、用户分散、单批数量少、销售单价高等特点。随着全球范围内生物医药行业研究的深入及产业化程度的提升，中国行业产品种类进一步丰富，应用领域持续增加，个性化、高端化的产品将逐渐获得更广阔的应用空间。05政治环境1政治环境19页1政策文件9页2政策文件9页3政策文件06政治环境2政治环境210页1政策文件10页2政策文件07政治环境2政治环境210页3政策文件10页4政策文件08经济环境经济环境从2017-2022年以来，我国国内生产总值呈现上涨的趋势，同比增速处于持续正增长的态势，其中2021年国内生产总值为1143670亿元，同比2020年增长了184%。2022年1-9月我国国内生产总值为870269亿元，同比增长了6.2%。在疫情得到有效控制的情形下，我国经济开始逐渐复苏，之前受疫情影响而停滞的各个行业，也开始恢复运行，常态化增长趋势基本形成，未来中国三文鱼行业的发展必然有很大的上升空间。09社会环境1社会环境1010201中国当前的环境下，挑战与危机并存，中国正面临着最好的发展机遇期，在风险中寻求机遇，抓住机遇，不断壮大自己。自改革开放以来，政治体系日趋完善、法治化进程也逐步趋近完美，市场经济体系也在不断蓬勃发展；虽在一些方面上弊端漏洞仍存，但在整体上，我国总体发展稳中向好，宏观环境稳定繁荣，二十一世纪的华夏繁荣美好，对于青年人来说，也是机遇无限的时代。02改革开放以来，我国经济不断发展，几度赶超世界各国，一跃而上，成为GDP总量仅次于美国的唯一一个发展中国家。但同时我们也应看到其中的不足之处，最基本的问题便是就业问题，我国人口基数大，在改革开放后，人才的竞争更显得尤为激烈，大学生面对毕业后的就业情况、失业人士一直困扰着我国发展过程中，对于国家来说，促进社会就业公平问题需持续关注并及时解决；对于个人来说提前做好职业规划、人生规划也是人生发展的重中之重。010社会环境2社会环境2随着全球经济的发展和人民生活水平的不断提高，世界市场对三文鱼的需求日益旺盛，而不断扩大的需求所带来的经济利益促使各国政府和渔民不断扩大生产规模，中国养殖“三文鱼”主要为虹鳟及大西洋鲑鱼，近年来也在稳步推进。其中中国青海等地养殖三倍体虹鳟在市场内也有较好反响，目前三倍体虹鳟主要集中在我国青海、甘肃等地的大型水库、高原湖泊以及库湾，年产量约20000吨。011行业驱动因素行业驱动因素1研究资源投入稳健增长1供需平衡促进市场发展1研究资源投入稳健增长1为促进行业科技创新事业发展，全面提升科技创新能力，中国逐步加大行业经费投入、落实税收优惠、鼓励科研人才发展，全面推动科研事业发展，同时带动科研服务市场增长，广泛运用于各个研究领域，未来市场空间将进一步释放1供需平衡促进市场发展1三文鱼产业处于快速增长时期，由于三文鱼行业的产品及服务模式特性，使其供给市场与需求市场存在较强的相互依赖、相互促进关系，三文鱼市场在良好的供需作用机制下保持稳定发展012行业驱动因素行业驱动因素商业应用领域不断拓展行业竞争促进行业正向发展商业应用领域不断拓展从应用领域来看，三文鱼行业产品广泛的运用于医学、药学、检验学、卫生免疫学、食品安全、农业科学等民营领域行业竞争促进行业正向发展在市场发展中，行业企业为争取竞争优势，尤其是大中型企业，越来越重视自主研发实力，在企业科研方面投入逐年增长，企业科研服务市场逐步打开，未来科研用检测试剂的服务主体趋于多元化013行业现状行业现状三文鱼养殖区域要求水质清澈无污染，最佳温度在8~14℃之间。受环境因素限制高，养殖仅在挪威、智利、苏格兰、法罗群岛等10个国家和地区进行。其中，2020年挪威产量占51%（123万吨），智利产量占29.5%（70万吨），两者占比近八成。三文鱼不是亚洲地区的传统动物蛋白来源，因此人均消费量远不及北欧等三文鱼原产国。2018年我国人均消费量仅40g/年，只有韩国和日本的1/10，近年来我国人均生活水平快速提升，不断扩张的中产阶级为三文鱼市场提供坚实的客群基础，为三文鱼等高质量动物蛋白市场规模的增长提供持续动力。014行业现状行业现状各国政府监管严格，养殖牌照数量有限，进入门槛较高以人工养殖为主，养殖区域有限各国政府监管严格，养殖牌照数量有限，进入门槛较高三文鱼养殖采取牌照制管理模式。所有养殖三文鱼的国家均采取牌照化监管模式，即政府主管部门向通过审批的公司发放牌照，行业具有较强的进入壁垒；牌照对养殖中心的位置、间距、面积、鱼苗投放量等均做出严格限制。获取许可证是三文鱼养殖业最大的壁垒。在所有现有的三文鱼养殖区域内，相关政府都实行了较为严格的许可经营制度。获取相应的许可证是进入三文鱼养殖业的前提，同时经营许可制度决定了整个行业和单家公司最大的产量。具体的许可制度在各个辖区内不同。三文鱼养殖行业监管体系严密。三文鱼养殖行业拥有完备、严密的行政监管体系。三文鱼养殖行业是处于政府严格监管下的成熟产业，三文鱼养殖商须遵守一系列法律法规，其中既包括公司法、民商法等企业经营通行性法律，也包括《水产养殖-渔业法令》、《水产养殖环境法令》、《海事特许权法令》、《水产养殖特许权法令》、《渔业及水产养殖信息传递暨原产地认证规章》等完备的行业法规。例如在智利，智利国家渔业与水产养殖管理局(Sernapesca)是最主要的行业监管机构，从生物资产数量、死亡率、生物垃圾处置、疾病预防以及养殖环境的卫生条件等多个维度，对三文鱼养殖进行全方位严密监管；除国家渔业与水产养殖管理局外，智利海军（ChileanNavy）、国家劳工部（ChileanLaborMinistry）、国家水务管理局（NationalWaterDirectorate）、国家环境监督局（SEA,SuperintendencyoftheEnvironment）等政府机构，也分别参与到三文鱼养殖各个不同环节中。以人工养殖为主，养殖区域有限全球三文鱼的供应主要来自人工养殖，美威2021年《三文鱼养殖行业报告》数据显示，养殖三文鱼收获量自1999年起开始超过野生捕捞，2020年达到265万吨（GWT），而野生捕捞仅为50万吨左右，且主要集中在几个常见特定品种上，包括粉鲑、狗鲑和红鲑，其中粉鲑占比约为46%。三文鱼对生长环境要求极高，可养殖水域较为稀缺:其生长水域须水质澄清、无污染；最佳生长水温为8～14℃；喜逆流、喜氧（促进物质代谢和生长）；三文鱼多为近海养殖，对水中溶解氧要求高，适宜pH范围为6.5～6.8。从全球来看挪威、智利、英国及加拿大是主要的养殖区域，而全球80%左右的三文鱼养殖集中在挪威、智利两国。因此，在养殖资源日益稀缺的背景下，对优质养殖水域资源的争夺将成为行业竞争的重要特征。掌握三文鱼养殖水域资源，拥有稳定鱼源供应的企业有望扩大经营规模，提高经营效益。015行业现状行业现状海水养殖三文鱼，众所周知集中在挪威、智利等冷水海域，在温暖海域养殖成功，我国是世界上第一个，也是目前世界上纬度最低的远海三文鱼养殖场——青岛国家深远海绿色养殖试验区“深蓝一号”。这座相当于40个标准游泳池大小、质量超过1500吨的“巨无霸”，总投资15亿元，是全世界最大的全潜式智能网箱，它的设计研发突破了总体设计、沉浮控制、鲨鱼防护等多项核心技术，是我国在深远海渔业养殖装备自主设计研发上取得的重大突破，具有完全独立的知识产权。利用“深蓝一号”在黄海冷水团养殖的三文鱼，与国外主产区相比，成鱼快、品质优、病害少、人工与物流成本低。在水温适宜的前提下，每年可收获30万尾成品三文鱼，产量超过1500吨，年产值超过1亿元。016行业现状行业现状我国进口的“三文鱼”主要是指大西洋鲑鱼，海关编码:3021410（鲜或冷的大西洋鲑鱼）。2015-2021年我国三文鱼进口量具有一定波动性，2016-2019年间我国三文鱼进口量增长迅速，2019年进口量达到7.42万吨，2016-2019年CAGR为31%；2020年受新冠疫情的影响，我国三文鱼进口量下降至06万吨，2021年进口量有所回升，进口量为5.33万吨，同比增长323%。进口金额方面，据统计，2020年我国三文鱼进口金额为26亿美元，同比下降55%；2021年我国三文鱼进口金额为5.86亿美元，同比增长79.71%。从我国三文鱼进口来源地进口量来看，挪威是我国最大的三文鱼进口地区，2021年从挪威进口三文鱼51万吨，较2020年同比增长45.06%，占比进口总量的46.99%。从我国各省市三文鱼进口量来看，2021年上海市进口三文鱼85万吨，位居全国第一；其次是广东、浙江与北京，进口量分别为27万吨、0.55万吨与0.47万吨，分别占比进口总量的275%、10.31%与8.76%。017行业热点行业热点热点一三文鱼应用领域广泛热点二科研服务市场持续增长热点三行业产品质量整体提高热点一三文鱼应用领域广泛热点二科研服务市场持续增长三文鱼行业具有市场空间广阔、销售范围广、用户分散、单批数量少、销售单价高等特点。热点三行业产品质量整体提高三文鱼行业技术提升，多元化科研服务平台持续扩张，促进高价值服务企业品牌形成。行业产品化发展，集研发、生产、销售于一体的综合性科研服务企业逐渐增多。018行业制约因素行业制约因素质量参差不齐行业监管难度大高端产品发展落后质量参差不齐三文鱼行业缺乏完备的质量控制和质量保证体系，生产商缺乏统一的生产标准，行业内产品质量良莠不齐，导致产品的可靠性难以保证，丧失产品市场竞争力行业监管难度大政府秉承创新开放的态度，支持和鼓励科学研究创新，对科学研究试验不设置严格限制，因此，三文鱼行业不存在统一的监督管理规范，产品质量主要依靠生产企业自主检测，三文鱼行业产品质量的监管难度加大高端产品发展落后在中低端产品领域，仍然有较大比例的产品依赖于进口渠道。此外，三文鱼行业企业缺乏创新研发能力以及仿制能力，加重下游消费端对进口科研用检测试剂的依赖，不利于三文鱼行业的发展019行业问题行业问题质量参差不齐行业监管难度大高端产品发展落后质量参差不齐三文鱼行业缺乏完备的质量控制和质量保证体系，生产商缺乏统一的生产标准，行业内产品质量良莠不齐，导致产品的可靠性难以保证，丧失产品市场竞争力。行业监管难度大高端产品发展落后020行业发展建议行业发展建议2提升产品质量2全面增值服务2多元化融资渠道2提升产品质量2（1）政府方面：政府应当制定行业生产标准，规范三文鱼行业生产流程，并成立相关部门，对科研用三文鱼行业的研发、生产、销售等各个环节进行监督，形成统一的监督管理体系，完善试剂流通环节的基础设施建设，重点加强冷链运输环节的基础设施升级，保证三文鱼行业产品的质量，促进行业长期稳定的发展；（2）生产企业方面：三文鱼行业生产企业应严格遵守行业生产规范，保证产品质量的稳定性。目前市场上已有多个本土三文鱼行业企业加强生产质量的把控，对标优质、高端的进口产品，并凭借价格优势逐步替代进口。此外，三文鱼行业企业紧跟行业研发潮流，加大创新研发力度，不断推出新产品，进一步扩大市场占有率，也是未来行业发展的重要趋势。2全面增值服务2单一的资金提供方角色仅能为三文鱼行业企业提供“净利差”的盈利模式，三文鱼行业同质化竞争日趋严重，利润空间不断被压缩，企业业务收入因此受影响，商业模式亟待转型除传统的三文鱼行业需求外，设备管理、服务解决方案、贷款解决方案、结构化融资方案、专业咨询服务等方面多方位综合性的增值服务需求也逐步增强。中国本土三文鱼行业龙头企业开始在定制型服务领域发力，巩固行业地位2多元化融资渠道2可持续公司债等创新产品，扩大非公开定向债务融资工具（PPN）、公司债等额度获取，形成了公司债、PPN、中期票据、短融、超短融资等多产品、多市场交替发行的新局面；企业获取各业态银行如国有银行、政策性银行、外资银行以及其他中资行的授信额度，确保了银行贷款资金来源的稳定性。三文鱼行业企业在保证间接融资渠道通畅的同时，能够综合运用发债和资产证券化等方式促进自身融资渠道的多元化，降低对单一产品和市场的依赖程度，实现融资地域的分散化，从而降低资金成本，提升企业负债端的市场竞争力。以远东宏信为例，公司依据自身战略发展需求，坚持“资源全球化”战略，结合实时国内外金融环境，有效调整公司直接融资和间接融资的分布结构，在融资成本方面与同业相比优势突出。021竞争格局竞争格局竞争格局1竞争格局2竞争格局1从区域看，挪威和智利的CR10分别为68%和87%，英国CR5和北美CR4分别为96%、97%。其中，挪威和智利的头部三文鱼养殖企业数量仍在减少，2020年分别仅剩23和10家。竞争格局2Mowi（美威）是全球最大的三文鱼供应商，是唯一一家对自己的基因、饲料、养殖运营、收获、加工、物流、