2023年我国显示面板竞争格局及重点企业分析VIP

2023年我国显示面板竞争格局及重点企业分析

内容概要：我国显示面板行业较为集中，市场竞争较为激烈，目前我国显示面板市场的主要参与主体有京东方、华星光电、惠科、中电熊猫等企业，按其市场地位可以分为三大梯队。位于竞争第一梯队的企业有京东方、华星光电、深天马等，这类企业深耕于显示面板行业，在高端面板和大尺寸面板上有着领先的技术与产品优势；第二梯队有惠科、中电熊猫、中电彩虹等企业；其他中低端屏幕供应商处于第三梯队，起步晚，产品技术L一、国内显示面板市场竞争格局：市场竞争较为激烈，核心技术集中于龙头企业显示面板是一种让人能够查看画面的电子显示器的重要组件，它由多个组件构成，比如液晶背板、掩膜、亮度调节等，并且具有不同的尺寸和功能，是显示器技术中不可或缺的重要组件。显示面板广泛应用于TV、IT、手机、商用、安防、车载显示屏等场景，目前最主流显示屏主要为LCD和FTLCDAMOLEDLCDOLED手机品牌旗舰机和中高端机标配，在TV端的出货占比也在持续提升。我国显示面板行业较为集中，市场竞争较为激烈，目前我国显示面板市场的主要参与主体有京东方、华星光电、惠科、中电熊猫等企业，按其市场地位可以分为三大梯队。位于竞争第一梯队的企业有京东方、华星光电、深天马等，这类企业深耕于显示面板行业，在高端面板和大尺寸面板上有着领先的技术与产品优势，逐步释放的产能推动产品市占率快速提升，同时有着强大的品牌影响力，有着一定的消费群体。第二梯队有惠科、中电熊猫、中电彩虹等企业，这类企业业务介入较晚，主要布局于国内技术相对成熟的中低端LCD面板领域，通过长时间的经营和发展，有着一定的销售网络和厂商产线。其他中低端屏幕供应商处于第三梯队，起步晚，产品技术尚未完善。从显示技术方面来看，TFT-LCD显示面板由于工作电压低、功耗小、分辨率高、抗干扰性好、技术成熟等一系列有点，目前仍为全球最主流的显示面板，各厂商持续扩大TFT-LCD产线的产能。其中，大尺寸面板的产能增速高于中小尺寸的产能增速。现阶段TFT-LCD市场的参与企业有京东方、惠科、华星光电、群创、中电彩虹等，其中京东方、华星光电、群创、友达等企业因为具有一定的产能优势而领先于中国TFT-LCD市场。OLED显示作为第三代显示技术，由于其具有轻薄、无污点、视角范围广、柔韧性强等优点，以及在未来全面屏和柔性显示的趋势下有着广泛的应用市场，目前正处于快速发展阶段，各企业对其的产线布局比重逐步加大，产能供给占比也在持续提升。目前OLED市场的核心参与者主要有京东方、维信诺、华星光电、深天马、友达、和辉光电等厂商，其中京东方、维信诺、华星光电等企业由于资金实力雄厚，在国内OLED市场较为突出。二、重点企业分析：加快实施个性化发展策略，持续推进产品技术研发进程1、TCL科技：持续优化产业布局，大力推进全尺寸显示业务建设TCL集团创立于1981年，2004年1月在深交所主板上市，2019年公司完成资产重组后，突出面板制造的核心地位，2020年摘牌中环集团，其主营业务结构形成了包含半导体显示及材料、半导体及新能源材料、产业金融及投资和其他业务四位一体格局。其中半导体显示及材料主要以围绕TCL华星光电为主的面板制造业务；半导体及新能源材料业务主要是通过持股中环股份来实现；产业金融与投资主要实现以融促产，优化资产配置；其他业务则通过直接持股翰林汇实现电子产品分销业务，多产业群联动，推动产业协同。在半导体显示及材料业务中，TCL华星作为行业的头部企业，通过资产并购、高效发展等持续扩大产业规模，优化业务结构，推动经营业务稳步增长。在大尺寸业务领域，TCL华星持续扩大规模，坚持高端产品策略，提升相对竞争优势，公司在大尺寸面板的龙头地位持续巩固，TV面板市场份额全球第二，55寸产品份额稳居全球第一，在交互白板、数字标牌、拼接屏等商用市场成为头部客户的核心供应商。在中尺寸业务领域，TCL华星丰富产品结构，积极导入头部客户，投建新产能建立业务增长点，其中LTPS笔电出货量达到全球第二，LTPS平板出货量为全球第一。在小尺寸业务领域，TCL华星利用差异化技术提升产品力，优化客户组合，改善经营指标，T3产线LTPS手机面板出货量保持全球第四，同时拓展VR/AR新型显示TCL科技以半导体显示业务、新能源光伏及半导体材料业务等为核心业务，2019-2021年期间，公司的主营业务均实现了不同程度的增长和盈利。新能源光伏业务是公司在2020年以来逐步布局的业务领域，2021年期间，新能源光伏业务和半导体显示业务的快速增长，带动公司的整体盈利水平持续提升。TCL科技聚焦这两大业务，2022年上半年半导体显示业务的营业收入达到373亿元，较2021年同期下降了8.81%，占总营业收入的比重达到44.09%；新能源光伏业务在此期间得到快速发展，同比增长了79.65%，占比达到37.5%。TCL科技在产品的销售渠道建设中，采取直销模式为主，辅以分销和经销模式的销售方式，其中直销模式占比达到82.73%，是TCL科技的主要销售模式；其次是分销和经销，占比分别为15.89%、1.39%。TCL华星作为TCL科技的子公司，随着企业的快速发展，TCL华星的产业布局也在持续完善。近年来，TCL华星持续优化业务组合，加快从大尺寸显示龙头企业向全尺寸显示领域转型升级，随着产线的不断运行和扩建，产能规模也在持续高增，大、中、小业务布局更加完善。为满足客户需求，TCL华星扩建的第6代LTPSLCD显示面板生产线项目正加快建设，第8.6代氧化物半导体新型显示器件生产线T9项目已完成厂房建设，预计在2023量产。随着产线的不断建设，产能的逐步释放，TCL科技产品的产销量也在持续增长。2018-2021年期间，TCL科技的半导体显示相关产品的产销量保持持续增长的态势，2021年半导体显示产品的产销量达到4058万平方米、3949万平方米，较2020年分别增长了40.56%、35.71%。2、京东方：稳步加快产品技术研发，积极推进“1+4+N”企业发展架构京东方科技集团股份有限公司成立于1993年4月，是全球领先的半导体显示技术、产品与服务提供商。1997年和2001年京东方在深交所先后注册发行B股和A股，2003年公司投建中国大陆首条自主建设的TFT-LCD显示生产线，实现了该产品国产化的突破。多年来，京东方深耕半导体显示业务领域，持续优化产品结构，逐步形成了以半导体显示事业为核心，MLED、传感器及解决方案、智慧系统创新、智慧医工等事业融合发展的“1+4+N”航母事业群。在半导体显示起家领域，京东方致力于提供应用TFT-LCD、AMOLED、Oxide、Microdisplay等技术的端口期间，专注于为客户提供高品质的手机、平板电脑、显示器、交互白板等显示器件产品。作为全球半导体显示领域的龙头企业，京东方显示屏幕总出货量稳居全球第一，在智能手机液晶显示屏、笔记本电脑显示屏、平板电脑显示屏、显示器显示屏、电视显示屏等五大应用领域出货量均位列全球第一，2022年京东方车载显示业务也实现了全球第一的市占率。在京东方的五大主营业务中，显示器件作为公司的核心业务，其LCD的市占率稳居全球第一，并在细分高端市场中持续开拓；在创新应用领域，2022年上半年整体的销量同比提升了超50%；在车载方面，2022年公司市占率首次实现全球第一。2022年上半年京东方显示器件的营业收入共计826.42亿元，较2021年同期下降了17.89%，占总营业收入的比重达到84.59%。MLED作为公司的新兴业务领域，2022年上半年的营业收入为4.12亿元，较2021年同期增长了50.15%，占总营业收入的比重为0.24%。京东方的产品销售范围较为广泛，销售模式以直销为主。作为全球半导体显示领域的龙头企业，以及全球物联网领域的创新型企业，多年的经营和发展过程中，逐步建立了完善的销售网络，产品销售区域非常广泛。2022年上半年，京东方的产品销售主要集中在中国大陆地区和亚洲其他地区，营业收入分别为373.91亿元、377.57亿元，占总营业收入的比重为40.81%、41.22%，美洲地区占比为14.74%，营业收入共计135.03亿元，2022年以来，京东方稳步加大美洲地区的销售力度，其营业收入较2021年同期增长了33.77%，也是各地区中唯一同比出现增长的区域。TFT-LCD和AMOLED显示技术是目前显示面板行业的主流技术，近年来，随着京东方加大对显示器件行业的研发投入力度，持续推进显示面板的产品生产和销售，京东方相关产品的产销量也在快速增长，TFT-LCD作为京东方的核心技术之一，2018-2021年期间，相关产品的产销量保持稳步增长的态势，2021年TFT-LCD相关产品的产销量为79091平方千米、75969平方千米，同比分别增长了42%、37%。京东方在2019年布局AMOLED领域，相关产品的产销量快速增长，2021年AMOLED相关产品的产销量分别为855平方千米、836平方千米，较2020年分别增长了59%、67%。VR作为国内的新兴消费市场，为抢占未来VR市场份额，满足客户的产品需求，2022年11月