证劵投资分析模拟5

［模拟］证券投资分析模拟5

单项选择题（以下各小题所给出的4个选项中，只有1项最符合题

目要求）

第1题：

（）分析流派选择价值被低估的股票并长期持有，即在长期内不断吸纳、持

有所选定的上市公司股票。

A.基本

B.技术

C.心理

D.学术

参考答案：D

答案解析：

第2题：

进行证券投资分析涉及（）o

A.对个别证券或证券组合的具体特征进行考察分析

B.决定投资目标和可投资资金的数量

C.确定具体的投资资产和投资者的资金对各种资产的投资比例

D.预测证券价格涨跌的趋势

参考答案：B

答案解析：

第3题：

通过CHA考试的人员，如果拥有财务分析、资产管理或投资领域（）年以

上的工作经历，即可获得CHA称号。

A.2

B.3

C.4

D.5

参考答案：B

答案解析：

第4题：

反映证券组合期望收益水平和多个因素风险水平之间均衡关系的模型是

（）o

1

A.多因素模型

B.特征线模型

C.套利定价模型

D.资本资产定价模型

参考答案：C

答案解析：

第5题：

对本公司一个财务年度内的财务报表各项目之间进行比较，计算比率、判断年度

内偿债能力、资产管理效率、盈利能力等情况的分析是（）o

A.对公司不同时期的财务报表比较分析

B.单个年度额财务比率分析

C.同行业其他公司之间的财务指标比较分析

D.以上答案都不正确

参考答案：B

答案解析：

第6题：

证券投资分析师应当正直诚实，在执业中保持中立身份，独立做出判断和评价，

不得利用自己的身份、地位和执业过程中所掌握的内幕信息为自己或他人谋取私

利，不得对投资人或委托单位提供存在重大遗漏、虚假信息和误导性陈述的投资

分析、预测或建议，这是根据（）o

A.谨慎客观原则

B.独立诚信原则

C.勤勉尽职原财

D.公正公平原则

参考答案：B

答案解析：

第7题：

某公司有可转换债券，面值为2000元，转换价格为50元，当前市场价格为1200

元，其标的股票当前的市场价格为26元，其转化平价是（）元。

A.20

B.30

C.40

D.50

参考答案：B

2

答案解析:

第8题：

行业经济活动是（）的主要对象之一。

A.微观经济分析

B.中观经济分析

C.宏观经济分析

D.技术分析

参考答案：B

答案解析：

第9题：

VaR取决于哪两项重要的参数？（）

A.持有期和置信度

B.标准差和持有期

C.置信度和持有期

D.期望收益率和置信度

参考答案：A

答案解析：

第10题:

如果股价原有的趋势是向上，进入整理状态时形成上升三角形，那么可以初步判

断分析的趋势会（）o

A.继续整理

B.向下突破

C.向上突破

D.不能判断

参考答案：C

答案解析：

第11题：

在下列几项中，属于选择性货币政策的工具是（）。

A.直接信用控制

B.间接信用控制

C.公开市场业务

D.法定存款准备金率

3

参考答案：A

答案解析：

第12题：

根据市场预期理论，如果随期限增加而即期利率提高，即利率期限结构呈上升趋

势，表明投资者对未来即期利率的预期()。

A.上升

B.下降

C.不变

D.不确定

参考答案：A

答案解析：

第13题：

中央银行在金融市场上买卖有价证券，以调节市场货币供应量的政策行为称为

()=

A.法定存款准备金率

B.公开市场业务

C.再贴现政策

D.货币政策

参考答案：B

答案解析：

第14题：

CR指标选择多空双方均衡点时，采用了()。

A.均衡价

B.收盘价

C.最高价

D.中间价

参考答案：D

答案解析：

第15题:

()是影响债券定价的内部因素。

A.税收待遇

B.外汇汇率风险

C.银行利率

4

D.市场利率

参考答案：A

答案解析：

第16题：

周期型行业的运动状态直接与经济周期相关，这种相关性呈现（）o

A.负相关

B.正相关

C.领先

D.滞后

参考答案：B

答案解析：

第17题：

收入政策的总量目标着眼于近期的（）。

A.产业结构升级

B.经济与社会协调发展

C.国民收入公平分配

D.宏观经济总量平衡

参考答案：D

答案解析：

第18题：

在投资决策过程中，投资者最好选择（）型的行业进行投资。

A.增长

B.防御

C.周期

D.成长

参考答案：A

答案解析：

第19题:

（）指标是衡量上市公司盈利能力的重要指标，反应投资者对每1元净利润

所需支付的价格，是市场对公司的共同期望指标。

A.股利支付率

B.每股收益

5

C.市净率

D.市盈率

参考答案：D

答案解析：

第20题:

贴水出售的债券的到期收益率与该债券的票面利率之间的关系是（）=

A.到期收益率小于票面利率

B.到期收益率大于票面利率

C.到期收益率等于票面利率

D.无法比较

参考答案：B

答案解析：

第21题:

反映每股普通股所代表的股东权益额的指标是（）o

A.每股净资产

B.每股净收益

C.股东权益收益率

D.本利比

参考答案：B

答案解析：

根据以下材料，完成22〜24题。

某公司2006年度，经营现金净流量3400万元，流动负债为6000万元,

长期负债为3000万元，其中本期到期长期债务为580万元。

第22题:

该公司的现金债务总额比是（）o

A.0.56

B.0.38

C.1.2

D.1.13

参考答案：B

答案解析：

第23题:

6

该公司的现金到期负债比是（）0

A.1.13

B.1.47

C.2.65

D.5.86

参考答案：D

答案解析：

第24题：

该公司的现金流动负债比是（）o

A.0.38

B.0.56

C.1.13

D.1.2

参考答案：B

答案解析：

第25题:

根据债券定价原理，如果一种附息债券的市场价格等于其面值，则其到期收益率

（）其票面利率。

A.大于

B.小于

C.等于

D.不确定

参考答案：C

答案解析：

第26题:

下列指标的计算不是使用一张财务报表就可得出的是（）。

A.存货周转率

B.销售净利率

C.资产负债比率

D.销售毛利率

参考答案：A

答案解析：

7

第27题:

目前多数国家和组织以（）投入占产业或行业销售收入的比重来划分或定

义技术产业群。

A.人力资源

B.设备

C.研发

D.市场营销

参考答案：c

答案解析：

第28题:

ICIA每年两次在世界各地召开证券投资分析师国家大会，1998年，通过了

（）,对各国协会提供指导性意见。

A.证券投资分析师职业道德规范

B.证券投资分析师执业道德倡议书

C.北京宣言

D.国际伦理纲领，职业行为标准

参考答案：D

答案解析：

第29题:

产出增长率在成长期较高，在成熟期以后减低，经验数据一般以（）为界。

A.20%

B.15%

C.10%

D.8%

参考答案：B

答案解析：

第30题:

下列不属于投资收益指标的有（）。

A.资产收益率

B.每股净收益

C.股息发放率

D.本利比

参考答案：A

答案解析：

8

第31题:

企业的利润由于一定程度的垄断达到了很高的水平，竞争风险比较稳定，新企业

难以进入。那么这一行业最有可能处于生命周期的哪一阶段？（）

A.幼稚期

B.成熟期

C.成长期

D.衰退期

参考答案：B

答案解析：

第32题：

财务比率［（现金+短期证券+应收款净额）/流动负债］被称为（）。

A.存货周转率

B.主营业务收入增长率

C.总资产周转率

D.超速动比率

参考答案：D

答案解析：

第33题:

分析某行业是否属于增长型行业，可进行下列哪种方法？（）

A.用该行业的历年统计资料与国民经济综合指标进行比较

B.用该行业的历年统计资料与一个增长型行业进行比较

C.用该行业的历年统计资料与一个成熟型行业进行比较

D.用该行业的历年统计资料来分析

参考答案：A

答案解析：

第34题：

双重顶反转形态一般具有的特征不包括（）0

A.两个高点不一定在同一水平

B.向下突破颈线时，不一定有大的成交量伴随

C.日后继续下跌，成交量不一定会扩大

D.双重顶形态完成后的最小跌幅度量方法是由颈线开始，至少会下跌到双头

最高点到颈线之间的差价距离

9

参考答案：C

答案解析：

第35题:

股票在会计上被分类为流动资产，是基于它的（）o

A.波动性

B.风险性

C.流动性

D.收益性

参考答案：C

答案解析：

第36题：

需要政府实施管理的主要行业应该包括（）。

A.能源行业

B.公共产业

C.关系到国计民生基础行业和国家发展的战略性行业

D.初创行业

参考答案：C

答案解析：

第37题：

反映公司资产总额周转速度的指标是（）

A.固定资产周转率

B.股东权益周转率

C.总资产周转率

D.存货周转率

参考答案：C

答案解析：

第38题:

我国证券投资分析师自律组织是（）。

A.中国证券业协会证券投资分析师专业委员会

B.中国总工会证券投资分析师分会

C.中国银监会

D.中国证监会

10

参考答案：A

答案解析：

第39题：

遗传工程、太阳能等行业正处于行业生命周期的（）o

A.幼稚期

B.成长期

C.成熟期

D.衰退期

参考答案：A

答案解析：

第40题：

《上市公司行业分类指引》将上市公司共分成（）个门类。

A.20

B.13

C.10

D.8

参考答案：B

答案解析：

第41题：

根据《证券投资咨询业务管理暂行规定》，会员制机构应对每笔咨询服务收入按

（）的比例计提风险准备金。

A.5%

B.8%

C.10%

D.12%

参考答案：C

答案解析：

第42题:

下列说法正确的是（）o

A.分散化投资使非系统风险减少

B.分散化投资使因素风险减少

C.分散化投资使系统风险减少

D.分散化投资既降低风险又提高收益

11

参考答案：A

答案解析：

第43题:

下面一般不宜作为趋势分析对象的是（）。

A.长期趋势

B.中期趋势

C.中长期趋势

D.短期趋势

参考答案：D

答案解析：

第44题：

炼钢厂等重工业企业是夕阳产业，盈利情况不佳，一般用（）作为估价指标。

A.税后利润

B.现金流量

C.有形资产的账面价值

D.销售收入

参考答案：C

答案解析：

第45题:

通常出现在顶部的看跌的形态是（）o

A.楔形

B.旗形

C.菱形

D.三角形

参考答案：C

答案解析：

第46题:

按道・琼斯分类法，大多数股票被分为（）o

A.制造业、建筑业、金融业三类

B.工业、运输业、公用事业三类

C.制造业、运输业、公用事业三类

D.公用事业、运输业、房地产业三类

12

参考答案：B

答案解析：

第47题：

一般认为，移动平均线呈上升状态，而股价曲线却远离移动平均线暴落时

（）。

A.股价偏低

B.股价偏高

C.股价适中

D.无法判断

参考答案：A

答案解析：

第48题：

与头肩顶形态相比，三重形态更容易演变为（）o

A.反转突破形态

B.持续整理形态。

C.圆弧顶形态

D.其他各种形态

参考答案：B

答案解析：

第49题:

在进行证券投资技术分析的假设中，下列哪项是从人的心理因素方面考虑

的？（）

A.市场行为涵盖一切信息

B.价格沿趋势移动

C.投资者都是理性的

D.历史会重演

参考答案：D

答案解析：

第50题:

假定某公司普通股股票当期市场价格为15元，那么该公司转换比率为30的可转

换债券的转换价值为（）元。

A.1

13

B.2

C.300

D.450

参考答案：D

答案解析：

等i513页.

技术分析的缺点是()0

A.预测的时间跨度相对较长

B.考虑问题的范围相对较窄，对市场长远的趋势不能进行有益的判断

C.对短线投资者的指导作用比较弱

D.预测的精确度相对较低

参考答案：B

答案解析：

第52题：

目前世界上影响最广的证券投资分析师团体是()o

A.ASFA

B.EFFAS

C.AIMR

D.FLAAF

参考答案：C

答案解析：

第53题：

()是指行业因结构性原因或者无形原因引起行业地位和功能发生衰减的

状况，而并不一定是行业实体发生了绝对的萎缩。

A.相对衰退

B.绝对衰退

C.提前衰退

D.延后衰退

参考答案：A

答案解析：

第54题：

()是由股票的上涨家数和下降家数的差额，推断股票市场多空双方力量的

14

对比，进而判断出股票市场的实际情况。

A.ADL

B.OBOS

C.ADR

D.WMS

参考答案：B

答案解析：

第55题：

认股权证价格比其可选购股票价格的涨跌速度要（）o

A.慢

B.快

C.同步

D.不确定

参考答案：A

答案解析：

第56题：

下列对MACD的说法中正确的是（）o

A.MACD由MA和DIF两部分构成

B.计算是引入单日的开盘价和收盘价

C.在市场没有明显趋势时，失误的几率更高

D.使用MACD指标时更多的是看柱状的颜色和长短

参考答案：C

答案解析：

第57题：

在下列指标的计算中，唯一没有用到收盘价的是（）o

A.MACD

B.PSY

C.RSI

D.BIAS

参考答案：B

答案解析：

第58题:

15

产出增长率在成长期较高，在成熟期以后降低，经验数据一般以（）为界。

到了衰退阶段，行业处于低速运行的状态，于是甚至处于负增长状态。

A.10%

B.15%

C.20%

D.25%

参考答案：B

答案解析：

第59题：

确定基金价格最基本的依据是（）o

A.基金的盈利能力

B.基金单位收益和市场利率

C.基金市场的供求关系

D.基金单位资产净值及其变动情况

参考答案：D

答案解析：

第60题:

证券投资分析师与律师、会计师在执业特点上不同点是（）0

A.对既往事实进行研判，并得出结论

B.没有自律组织

C.结论具有确定性、唯一性

D.利用既有信息，对未来趋势进行分析预测

参考答案：D

答案解析：

多项选择题（以下各小题所给出的4个选项中，至少有1项符合题

目要求）

第61题:

证券市场有助于我国金融市场的完善，体现在（）。

A.证券市场有利于我国货币供给和调控机制的改革

B.证券市场有利于金融资源的合理分流

C.证券市场有利于融资结构的合理调整

D.证券市场有利于我国利率体系的改革

E.证券市场有利于抑制泡沫经济

16

参考答案：ABCD

答案解析：

第62题:

下列选项中，属于防守型行业的有（）0

A.计算机

B.消费品

C.复印机

D.食品业

E.新能源

参考答案：D

答案解析：

第63题:

下列选项中，不属于技术分析流派的主要理论假设是（)o

A.市场行为包含一切信息

B.股票的价格围绕价值波动

C.历史会重演

D.价格沿趋势移动

E.市场总是对的

参考答案：BE

答案解析：

第64题:

理性的证券投资过程通常包括下列（）基本步骤。

A.确定证券投资政策

B.进行证券投资分析

C.组建证券投资组合

D.投资组合的修正

E.对行业的选择

参考答案：ABCD

答案解析：

第65题:

政府促进行业发展的手段主要有（）o

A.补贴

B.优惠税法

17

C.政府投资

D.限制外国竞争的关税

E.保护某一行业的附加法规

参考答案：ABDE

答案解析：

第66题:

公司分析的侧重点主要包括（)o

A.财务状况和经营业绩分析

B.公司盈利能力分析

C.公司经营管理能力分析

D.发展潜力和潜在风险分析

E.公司竞争能力分析

参考答案：ABCDE

答案解析：

第67题:

在应用道氏理论时应该注意的问题有（）o

A.道氏理论对大形势的判断有较大的作用，但对每日每时的小波动线的无能

为力

B.道氏理论更注重对每日每时的小波动的分析

C.道氏理论的可操作性较差

D.道氏理论的结论落后于价格变化，信号太迟

E.道氏理论对次要趋势的判断作用不大

参考答案：ACDE

答案解析：

第68题：

技术分析作为一种证券投资分析工具，在应用时应该注意以下哪些问

题？（）

A.应为各种分析方法有相背离的时候，所以要专著使用一种或两种分析方法

B.多种技术分析方法应该综合研判

C.理论与实践相结合

D.技术分析必须与基本分析结合起来使用

E.在做长期趋势判断的时候，应该多使用技术分析

参考答案：BCD

答案解析：

18

第69题:

目前，完全体系化、系统化的证券投资分析流派是（）0

A.基本分析流派

B.学术分析流派

C.心理分析流派

D.技术分析流派

E.占星术分析流派

参考答案：AD

答案解析：

第70题：

产业组织政策主要包括（）o

A.市场秩序政策

B.产业合理化政策

C.产业保护政策

D.促进资源向技术开发领域投入政策

E.保护某一行业的附加法规

参考答案：ABC

答案解析：

第71题：

资产管理比率通常又被称为“运营效率比率”，但它不包括（）o

A.存货周转率

B.速动比率

C.应收账款周转天数

D.流动资产周转率

E.总资产周转率

参考答案：B

答案解析：

第72题:

利率期限结构理论不包括（）o

A.随机漫步理论

B.市场预期理论

C.流动性偏好理论

D.市场分割理论

19

E.货币时间理论

参考答案：AE

答案解析：

第73题：

下列（）是债券基本价值评估的假设条件。

A.市场利率是可以精确地预测出来

B.各种债券的实际支付金额都是确定的

C.各种债券的名义支付金额都是确定的

D.通货膨胀的幅度可以精确的预测出来

E.债券是可以自由买卖的

参考答案：BCD

答案解析：

第74题：

股票内在价值的计算方法模型有（)o

A.现金流贴现模型

B.内部收益率模型

C.零增长模型

D.市盈率估价模型

E.不变增长模型

参考答案:ACE

答案解析：

第75题：

在某一价位附近，（）决定了对股价运动的支撑和压力。

A.机构主力的斗争

B.公司近期运营情况

C.持有成本

D.投资者的心理因素

E.宏观经济情况

参考答案：CD

答案解析：

第76题:

评价宏观经济形势的基本变量包括（）o

20

A.失业率

B.货币供应量

C.CNP与经济增长率

D.通货膨胀率

E.国际收支

参考答案：ABDE

答案解析：

第77题：

下面属于影响债券定价的内部因素的有（）o

A.债券期限长短

B.票面利率

C.提前赎回规定

D.税收待遇

E.流通性

参考答案：ABCDE

答案解析：

第78题：

证券投资分析师在执业过程中获取未公开重要信息时，应当做到（)o

A.履行保密义务

B.不得泄露

C.不可以传递给投资人或委托单位，但可以据以建议他们买卖证券

D.可以将信息提供给媒体

E.可以传递给委托单位

参考答案：AB

答案解析：

第79题:

在公司基本分析中，我们可以通过（）等方面来进行上市公司的区位分析。

A.区位内的比较优势

B.区位内政府的产业政策

C.区位的地理位置

D.区位内的自然条件和基础条件

E.区位内的其他相关经济支持

参考答案：ABDE

答案解析：

21

第80题:

反映公司财务状况的指标有（)o

A.股东权益比

B.资本化比率

C.资本固定化比率

D.固定资产净值率

E.净资产倍率

参考答案:BCE

答案解析：

第81题：

判断一个行业的成长能力，可以考察的方面有（）o

A.需求弹性

B.产业关联度

C.市场容量与潜力

D.行情数据分析

E.行业在空间的转移活动

参考答案：ABCE

答案解析：

第82题:

证券投资基本分析的理论基础主要来自于（）o

A.经济学

B.金融学

C.财务管理学

D.投资学

E.统计学

参考答案：ABCDE

答案解析：

第83题:

在下面资产重组方式中，属于扩张性公司重组的是（）o

A.股权一资产置换

B.购买资产

C.股权的无偿划拨

D.合资或联营组建子公司

22

E.股权分置改革

参考答案：BD

答案解析：

第84题:

下列属于机构投资者的有（）0

A.政府

B.证券公司

C.共同基金

D.投资公司

E.保险公司

参考答案：ABCDE

答案解析：

第85题:

影响股票市场供给的制度因素主要有（

A.发行上市制度

B.市场设立制度

C.监管制度

D.股权流通制度

E.交易制度

参考答案：ABD

答案解析：

第86题：

按照行业增长速度的不同，可以将行业分为（)o

A.防守型行业

B.周期型行业

C.衰退型行业

D.进攻型行业

E.增长型行业

参考答案：ACE

答案解析：

第87题：

分析行业一般特征的主要内容不包括（）o

23

A.行业经济结构的分析

B.行业文化的分析

C.行业生命周期的分析

D.行业财务分析

E.行业与经济周期关联程度的分析

参考答案：BD

答案解析：

第88题:

完全垄断市场类型的特点有（）o

A.垄断者能够根据市场的供求情况制定理想的价格和产量

B.产品同种但不同质

C.垄断者在制定产品的价格与生产数量方面的自由性是有限度的

D.企业是价格的接受者

E.生产者可自由进入这个市场

参考答案：AC

答案解析：

第89题:

对估计非公开上市公司的价值和上市公司某一公司的价值没有太多用处的资产

重组评估方法是（）o

A.清算价格法

B.重置成本法

C.收益现值法

D.市场价值法

E.区域分析法

参考答案：ABC

答案解析：

第90题：

下面的（）关联交易属于经营活动中的关联交易。

A.合作投资

B.负担费用的转嫁

C.资金占用

D.信用担保

E.关联购销

参考答案：BCDE

24

答案解析:

第91题:

衡量公司经营效率的财务比率指标有（）。

A.股东权益总额/固定资产总额

B.2X销售收入/（年初固定资产+年末固定资产）

C.净资产倍率

D.存货周转率和周转天数

E.以上答案都不正确

参考答案：BD

答案解析：

第92题:

增长型证券组合的投资目标是（）o

A.追求股息和债息收益

B.追求基本收益

C.追求资本利得

D.追求未来价格变化带来的价差收益

E.追求股息收益、债息收益以及资本增值

参考答案：CD

答案解析：

第93题:

不是反映公司在一定时期内经营成果的财务报表是（）0

A.损益表

B.资产负债表

C.利润表

D.收入组成表

E.现金流量表

参考答案:ABDE

答案解析：

第94题：

反映投资收益的指标有（）。

A.本利比

B.股息发放率

C.普通股获利率

25

D.普通股每股净收益

E.市盈率

参考答案：ABCDE

答案解析：

第95题:

财务报表分析的原则有（）。

A.坚持全面原则

B.坚持客观原则

C.坚持公正原则

D.坚持考虑个性原则

E.坚持独立原则

参考答案：AD

答案解析：

第96题：

产业布局一般遵循的原则不包括（)0

A.经济性原则

B.公平性原则

C.合理性原则

D.协调性原则

E.平衡性原则

参考答案：B

答案解析：

第97题：

反映公司资本结构的指标有（）。

A.股东权益周转率

B.资产负债比率

C.长期负债比率

D.股东权益与固定资产比率

E.股东权益比率

参考答案：BCDE

答案解析：

第98题:

26

NOPAT的计算需要对利润表的（）的项目进行调整。

A.会计准备

B.附息债务的利息支出

C.营业外收支

D.现金营业所得税

E.股东权益比率

参考答案：ABCD

答案解析：

第99题：

下面哪些项目是计算投资基金单位资产净值所需的条件？（）

A.基金单位数量

B.基金赎回价格

C.基金资产总值

D.基金的各种费用

E.基金申购价格

参考答案：ACD

答案解析：

第100题:

新税法实施后，预计一直执行较高税率的（）行业收益突出。

A.银行业

B.运输业

C.传媒业

D.通信服务业

E.批发零售业

参考答案：ADE

答案解析：

第101题：

下列选项中，不属于国债的主要功能的有（）。

A.调节国民收入的使用结构和产业结构

B.调节国民收入初次分配形成的格局

C.调节社会总供求结构

D.调节国际收支平衡

E.调节资金供求和货币流通量

参考答案：BCD

27

答案解析:

第102题:

经济全球化的主要表现有（)o

A.生产活动全球化

B.世界贸易体制开始形成

C.各国金融日益融合在一起

D.投资活动遍及全球

E.跨国公司作用进一步加强

参考答案：ABCDE

答案解析：

第103题:

根据现金来源的不同，现金流量表主要分为（）等几个部分。

A.策划活动的现金流量

B.投资活动的现金流量

C.销售活动的现金流量

D.筹资活动的现金流量

E.经营活动的现金流量

参考答案：BDE

答案解析：

第104题：

新税法建立各类企业统一使用的企业所得税制度，参照国际通行做法，体现了几

个统一，其中不包括（）o

A.内资企业、外资企业使用统一的企业所得税法

B.统一并适当降低企业所得税税率

C.统一和规范税前扣除办法和标准

D.统一缴纳税款的时间

E.统一税收优惠政策

参考答案：D

答案解析：

第105题:

对多方与空方优势的衡量，主要依靠（）的长度。

A.上影线和下影线

B.上影线和实体

28

C.下影线和实体

D.上下影线和实体

E.只看实体

参考答案：D

答案解析：

第106题：

下列形态属反转突破形态的是（）o

A.双重顶（底）

B.三重顶（底）

C.头肩顶（底）

D.圆弧顶（底）

E.V字形

参考答案：ABCDE

答案解析：

第107题:

三角形态是属于持续整理形态的一类形态，三角形主要分为（）o

A.对称三角形

B.等边三角形

C.等腰三角形

D.下降三角形

E.上升三角形

参考答案：ADE

答案解析：

第108题：

证券组合管理的主要内容有（）o

A.计划

B.评价

C.选择证券

D.监督

E.选择时机

参考答案：ACDE

答案解析：

29

第109题:

在下列选项中，不是黄金分割线和百分比线的共同特点的有（）0

A.都是斜线

B.都是水平直线

C.都是切线

D.都与支撑线和压力线有关

E.所涉及的特殊数字都相同

参考答案：ADE

答案解析：

第110题：

市场行为最基本的表现是（）0

A.成交价

B.开盘价

C.成交者

D.成交时间

E.成交地点

参考答案：AC

答案解析：

第111题：

基本收益稳定性原则的内容包括（）。

A.投资者在构建证券组合时应考虑股息收入的稳定性

B.投资者在构建证券组合时应考虑投资收益的稳定性

C.投资者在构建证券组合时应考虑利息收入的稳定性

D.投资者在构建证券组合时应考虑公司净利润的稳定性

E.投资者在构建证券组合时应考虑公司现金流量的稳定性

参考答案：AD

答案解析：

第112题:

在下列选项中，属于资本定价模型的假设条件的有（）0

A.投资者依据方差评价风险水平

B.资本市场没有摩擦

C.投资者依据期望收益率评价收益水平

D.资本市场有摩擦

E.投资者对证券的收益、风险及其关联性有相同预期

30

参考答案：ABCE

答案解析：

第113题:

根据股价异动的规律，我们可以把股价曲线的形态分为两大类型，即（）0

A.旗形

B.头肩形

C.持续整理形

D.楔形

E.反转突破形

参考答案：CE

答案解析：

第114题：

《国际伦理纲领、职业行为标准》对投资分析师执业行为的规定有（）o

A.作出投资建议时应注意适宜性

B.合理分析

C.恰当表达

D.信息披露

E.保护客户机密

参考答案：ABCDE

答案解析：

第115题：

最优证券组合（）o

A.能带来最高收益的组合

B.肯定在有效边界上

C.无差异曲线与有效边界的切点

D.不存在

E.是理性投资者的最佳选择

参考答案:BCE

答案解析：

第116题：

收益率曲线的类型主要有（）o

A.正向的

B.相反的

31

C.平直的

D.垂直的

E.拱形的

参考答案：ABCE

答案解析：

第117题：

PSY是指近一段时间内，上涨天数在几天内所占比率。PSY以（）为中心。

A.30

B.40

C.50

D.60

E.70

参考答案：C

答案解析：

第118题:

非系统性风险并不包括（）的变化等。

A.企业经营风险

B.企业财务风险

C.交易风险

D.证券投资价格的风险

E.以上答案都不正确

参考答案：E

答案解析：

第119题:

在均值方差模型中，如果不允许卖空，由两种风险证券构建的证券组合的可行域

（）=

A.可能是均值标准差平面上一条光滑的曲线段

B.可能是均值标准差平面上一条折线段

C.可能是均值标准差平面上一条直线段

D.可能是均值标准差平面上一个无限区域

E.是均值标准差平面上一个三角形区域

参考答案：ABC

答案解析：

32

第120题:

CHA考试分为标准知识考试和国家知识考试两部分。其中，标准知识考试的内

容涉及（）o

A.经济学

B.股票定价与分析

C.财务会计

D.金融衍生工具定价与分析

E.财务表分析

参考答案：ABCDE

答案解析：

判断题

第121题:

基本分析主要包括公司产品与市场分析、公司证券投资价值及投资风险分析三个

方面的内容。（）

A.正确

B.错误

参考答案：B

答案解析：

第122题:

对称三角形一般要有六个转折点，才能确认。（）

A.正确

B.错误

参考答案：A

答案解析：

第123题:

与基本分析相比，技术分析对市场的反映比较直观，分析结论时效性较强。

（）

A.正确

B.错误

参考答案：A

答案解析：

33

第124题：

技术分析仅仅适用于股价大幅波动的行情预测。（）

A.正确

B.错误

参考答案：B

答案解析：

第125题：

货币的未来值是指使用货币按照某种利率进行投资的机会是有价值的。

（）

A.正确

B.错误

参考答案：B

答案解析：

第126题：

政府有责任依法监管证券投资分析师的业务行为，依法查处违规者。

（）

A.正确

B.错误

参考答案：A

答案解析：

第127题：

投资政策反映了投资者的投资风险，并最终反映在可能的投资组合所包含的金融

资产的类型特征上。（）

A.正确

B.错误

参考答案：A

答案解析：

第128题:

在产业周期的成长阶段，行业的增长具有不可测性。（）

A.正确

B.错误

34

参考答案：B

答案解析：

第129题:

我国《公司法》规定，一般公司对外投资不得超过净资产的30虬这在一定程度

上限制了母子公司间的交叉控股，但亦可以通过多层的逐级控股方式迂回的达到

较差控股的目的。（）

A.正确

B.错误

参考答案：B

答案解析：

第130题：

股票的投资价值是企业资产与时间的函数，是随企业业绩变化而动态变化的。

（）

A.正确

B.错误

参考答案：B

答案解析：

第131题：

经济指标中的滞后指标主要有货币供应量、股票价格指数等。（）

A.正确

B.错误

参考答案：B

答案解析：

第132题：

中央银行提高利率将使人们的储蓄倾向降低。（）

A.正确

B.错误

参考答案：B

答案解析：

35

第133题：

基本分析法的主要缺点是对短线投资者的指导作用比较弱，预测的精确度相对较

低。（）

A.正确

B.错误

参考答案：A

答案解析：

第134题:

基本分析的优点是同市场接近，考虑问题比较直接。（）

A.正确

B.错误

参考答案：B

答案解析：

第135题：

外汇汇率上升，进口企业证券价格上升。（）

A.正确

B.错误

参考答案：B

答案解析：

第136题:

基本分析就是分析行业政策与宏观经济。（）

A.正确

B.错误

参考答案：B

答案解析：

第137题：

一般来说，买卖双方对价格的认同程度通过成交量的大小得到确认。认同程度小,

分歧大，成交量也大。（）

A.正确

B.错误

参考答案：B

36

答案解析:

第138题：

一般而言，只要利息支付倍数足够大，企业就有充足的能力偿付利息，否则相反。

()

A.正确

B.错误

参考答案：A

答案解析：

第139题:

EVA是通过对会计报表进行合理调整和计算得到的，它基于会计数据，但打破了

会计制度存在的多种弊端和不足，比较准确地揭示了企业经营的经济效益。

()

A.正确

B.错误

参考答案：A

答案解析：

第140题:

开放式基金的价格分为两种，即理论价格和买卖价格。()

A.正确

B.错误

参考答案：B

答案解析：

第141题：

高增长的行业的股票价格会随经济周期的变化而变化。()

A.正确

B.错误

参考答案：B

答案解析：

第142题:

头肩底形态是向上突破颈线，若没有较大的成交量出现，可靠性将大为降低，甚

37

至可能出现假的头肩底形态。（）

A.正确

B.错误

参考答案：A

答案解析：

第143题：

资产负债表是反映公司在某一特定时点的财务状况的动态报告。（）

A.正确

B.错误

参考答案：B

答案解析：

第144题：

虽然对称三角形一般是整理形态，但有时也可能在顶部或底部出现而导致大势反

转，这是三角形态在实际应用中要注意的问题。（）

A.正确

B.错误

参考答案：A

答案解析：

第145题:

如果将旗形中上倾和下倾的平行四边形变成上倾或下倾的三角形，就会得到楔

形。（）

A.正确

B.错误

参考答案：A

答案解析：

第146题：

主营业务收入增长率是本期主营业务收入与上期主营业务收入之差与本期主营

业务收入的比值。（）

A.正确

B.错误

参考答案：B

38

答案解析:

第147题:

一般而言，经营活动和筹资活动流入现金，投资活动流出现金的情况较合理。

()

A.正确

B.错误

参考答案：A

答案解析：

第148题：

普通缺口具有一个比较明显的特征是，它一般会在3日内消失，同时，成交量很

大，有很多主动的参与者。()

A.正确

B.错误

参考答案：B

答案解析：

第149题：

资本化比率越小，说明公司负债的资本化程度越低，长期偿债压力小。

()

A.正确

B.错误

参考答案：B

答案解析：

第150题：

我国资产负债表按账户式反映，其资产负债表分为左方和右方，左方列式负债和

所有者权益个项目，右方列式资产各项目。()

A.正确

B.错误

参考答案：B

答案解析：

第151题:

39

资产负债比率是资产总额除以负债总额的百分比。（）

A.正确

B.错误

参考答案：B

答案解析：

第152题:

支撑线和压力线都有可能被突破，他们不足以长久的组织股价保持原来的变动方

向，只不过是暂时停顿而已。（）

A.正确

B.错误

参考答案：A

答案解析：

第153题：

一般而言，协定价格与市场价格间的差距越大，期权的时间价值越大。反之亦然。

（）

A.正确

B.错误

参考答案：B

答案解析：

第154题：

股票的市场价格与认股权证的预购股票价格之间的差额就是认股权证的理论价

值。（）

A.正确

B.错误

参考答案：A

答案解析：

第155题:

很显然，先有趋势线，后有轨道线，但是两者同样重要。（）

A.正确

B.错误

参考答案：B

40

答案解析:

第156题:

转换平价是可转换证券持有人在转换期限内依据面值把证券转换成公司优先股

的每股价格。（）

A.正确

B.错误

参考答案：B

答案解析：

第157题：

期权价格都将随标的物价格波动的增大而提高，随标的物价格波动的缩小而降

低。（）

A.正确

B.错误

参考答案：A

答案解析：

第158题：

周期循环理论的重点是时间因素。如果投资者能对股市的各个阶段认真分析，明

确所处行情属于哪一阶段，就能做出合适的投资计划。（）

A.正确

B.错误

参考答案：A

答案解析：

第159题: