理财规划基础知识概述

理财规划师—基础知识—第1章理财规划基础理财规划概述1理财规划内容工具流程2理财规划与理财规划职业

3职业道德与操守41第一页，共四十二页。本章提示P2

重点P2生命周期理论与家庭模型理财规划的目标与原则理财规划的主要工具、内容与流程理财规划师的道德准则难点P2生命周期理论与家庭模型理财规划的主要工具2第二页，共四十二页。第一节理财规划概述主要内容理财视角中的人生理财规划内涵理财规划目标理财规划的原则综合服务性个性化长期性专业性总体目标具体目标整体规划提早规划现金保障优先风险管理优于追求效益消费投资与收入匹配家庭类型与理财策略匹配3第三页，共四十二页。理财视角中的人生人的一生，…，追求整个生命阶段效用最大化的过程。P4理财目的，就在于追求更加丰富多彩的人生；个人理财的终极命题，就是如何有效地安排个人有限的财务资源，实现其一生生命满足感的最大化。P54第四页，共四十二页。理财规划内涵理财规划根据客户财务与非财务状况，运用规范的方法并遵循一定程序为客户制定切实、可操作的某一方面或一系列相互协调的规划方案。全方位综合性服务个性化长期性专业性5第五页，共四十二页。理财规划目标—总目标总目标：实现财务安全和追求财务自由。财务安全的标志：稳定、充足的收入个人有发展潜力有充足的现金有适当的住房购买了适当的财产和人身保险有适当、稳定的投资有社会保障有额外的养老保障计划财务自由投资收入涵盖（总）支出。6第六页，共四十二页。财务安全和财务自由的图示TICL货币时间AB总收入T、工薪类收入L、投资收入I与支出CC0不安全安全，未达到自由C0A：支出大于收入；财务危机。AB：收入大于支出；财务安全，但非自由。B右侧：投资收入涵盖支出。达到财务自由。7第七页，共四十二页。理财规划目标—具体目标理财规划具体目标必要的资产流动性合理的消费支出实现教育期望完备的风险保障积累财富合理的纳税安排安享晚年有效的财产分配与传承8第八页，共四十二页。理财规划原则理财规划原则整体性原则预期性原则现金优先原则风险注重原则消费、投资与收入匹配原则家庭类型与理财策略匹配原则9第九页，共四十二页。第二节理财规划的内容、工具与流程主要内容生命周期理论差异化的理财规划理财规划的内容理财规划的工具理财规划的流程10第十页，共四十二页。生命周期理论从“摇篮到坟墓”的全过程。家庭生命周期：反映一个家庭从形成到解体呈循环运动过程的范畴。家庭模型青年家庭中年家庭老年家庭11第十一页，共四十二页。家庭生命周期与消费行为单身阶段消费者一般比较年轻，几乎没有经济负担，消费观念紧跟潮流，注重娱乐产品和基本的生活必需品的消费。新婚夫妇经济状况较好，具有比较大的需求量和比较强的购买力，耐用消费品的购买量高于处于家庭生命周期其他阶段的消费者。

满巢期（I）最小的孩子在6岁以下的家庭。消费者往往需要购买住房和大量的生活必需品，常常感到购买力不足，对新产品感兴趣并且倾向于购买有广告的产品。

满巢期（II）最小的孩子在6岁以上的家庭。消费者一般经济状况较好但消费慎重，已经形成比较稳定的购买习惯，极少受广告的影响，倾向于购买大规格包装的产品。满巢期（III）夫妇已经上了年纪但是有未成年的子女需要抚养的家庭。消费者经济状况尚可，消费习惯稳定，可能购买富余的耐用消费品。

12第十二页，共四十二页。家庭生命周期与消费行为空巢期（I）指子女已经成年并且独立生活，但是家长还在工作的家庭。处于这一阶段的消费者经济状况最好，可能购买娱乐品和奢侈品，对新产品不感兴趣，也很少受到广告的影响。空巢期（II）指子女独立生活，家长退休的家庭。处于这一阶段的消费者收入大幅度减少，消费更趋谨慎，倾向于购买有益健康的产品。鳏寡就业期尚有收入，但是经济状况不好，消费量减少，集中于生活必需品的消费。鳏寡退休期收入很少，消费量很小，主要需要医疗产品。13第十三页，共四十二页。家庭生命周期与收支状况家庭形成期（筑巢）定义：从结婚到最小的子女出生特征：家庭成员数量随子女出生增加年龄：25－35岁居多收入：双薪为主，追求高收入增长率支出：随家庭成员增加而上升储蓄：随家庭成员增加而下降，家庭支出压力大居住：与父母同住（三代同堂）或自住资产：资产有限，可承受较高的投资风险负债：由于购房、购车等需求，一般负债较高净资产：增加幅度不大14第十四页，共四十二页。家庭生命周期与收支状况家庭成长期（满巢）定义：从最小的子女出生到其完成学业特征：家庭成员固定年龄：35－55岁居多收入：双薪为主，可能因为一方薪资用于养育儿女而成为单薪家庭支出：随家庭成员固定而稳定，教育支出压力大储蓄：随家庭收入增加、支出稳定而逐渐增加居住：与父母同住（三代同堂）或自住资产：资产逐年增加，应开始控制投资风险负债：缴纳房贷，逐步降低负债净资产：投资净资产逐年积累15第十五页，共四十二页。家庭生命周期与收支状况家庭成熟期（离巢）定义：从最大的子女完成学业到夫妻均退休特征：家庭成员数量随子女独立逐步减少年龄：55－65岁居多收入：双薪为主，事业发展与收入均达到高峰支出：随家庭成员减少而降低储蓄：随收入增加和支出降低，储蓄大幅增加，应着手准备退休金居住：供养双亲或夫妻自住或与子女同住资产：资产达到最高峰，应降低投资风险准备退休金负债：应已还清负债净资产：资产＝净资产，因此净资产达到最大值16第十六页，共四十二页。家庭生命周期与收支状况家庭衰老期（空巢）定义：从夫妻均退休到二人中一人过世特征：夫妻二人或只剩一人年龄：65－85岁居多收入：理财收入或转移性收入为主支出：不再工作，休闲、医疗费用增加，其他支出减少储蓄：大部分情况支出大于收入，消耗退休准备金居住：夫妻二人居住、一人独居或与子女同住资产：逐年变现资产，以固定收益工具为主负债：一般无新的负债净资产：资产＝净资产，净资产随资产逐渐降低而逐年降低17第十七页，共四十二页。家庭生命周期与理财规划差异化的理财规划SeeP15表1-118第十八页，共四十二页。理财规划的主要内容现金规划消费支出规划教育规划风险管理与保险规划税收筹划投资规划退休养老规划财产分配与传承规划19第十九页，共四十二页。理财规划的主要工具共同基金商业保险国定收益证券股票期货对冲基金私募股权基金外汇黄金法律个人信托其他20第二十页，共四十二页。理财规划的流程建立客户关系收集客户信息分析客户财务状况制定理财方案执行理财方案持续理财服务21第二十一页，共四十二页。第三节理财规划与理财规划职业主要内容理财规划职业概况理财规划师国家职业资格理财规划职业发展个人理财服务的发展国外主要理财规划师理财规划职业在中国理财规划师国家职业资格国家职业资格特点国家职业资格认证标准22第二十二页，共四十二页。理财规划职业发展现代理财规划起源于20世纪30年代美国保险业。1969年是现代理财业发展的标志性年份。1990年国际注册理财规划师协会成立。个人理财服务的三个层次（P25-26）大众银行大众理财富裕银行贵宾理财私人银行财富管理国内理财服务发展现状（P27-28）1995年招行首推“一卡通”。真正的贵宾理财服务：少。私人银行财富管理：外资银行在先，内资银行跟上。23第二十三页，共四十二页。国外主要理财规划师职业资格CLU特许人寿理财师。ChFC特许理财顾问师。CFP注册理财规划师。IFA独立财务顾问（英国）。24第二十四页，共四十二页。中国的理财规划职业《理财规划师国家职业标准（试行）》于2003年1月23日实施。2006年对“理财规划师国家职业标准（试行）”进行了修订。劳动和社会保障部职业技能鉴定中心，2005年11月19日劳社鉴发[2005]25号，“理财规划师考核方案的通知”。25第二十五页，共四十二页。理财规划师国家职业资格认证制定颁布“标准”特点认可度高本土化注重实务操作考试及要求26第二十六页，共四十二页。理财规划师职业考试等级科目考试时间鉴定内容题型题量答题方式原始成绩配分比例理财规划师（国家职业资格二级）

理论知识考试

08:30～10:00职业道德选择题25答题卡—10%专业知识单选题多选题判断题10010090%专业能力考核

10:30～12:30专业能力选择题100答题卡10070%14:00～15:30综合评审案例分析纸笔作答10030%劳社鉴发[2005]25号27第二十七页，共四十二页。基本要求—职业道德

职业道德基本知识职业守则正直诚信客观公正勤勉谨慎专业尽责严守秘密团队合作

28第二十八页，共四十二页。基本要求—基础知识理财规划原理理财规划的目标与原则生命周期理论与家庭模型理财规划的工作内容会计基础会计原理个人/家庭财务报表29第二十九页，共四十二页。基本要求—基础知识

财务基础货币的时间价值财务分析本、量、利分析

宏观经济分析总需求和总供给经济周期财政政策和货币政策产业政策和行业分析30第三十页，共四十二页。基本要求—基础知识金融基础货币与货币制度金融市场和金融机构金融工具国际金融31第三十一页，共四十二页。基本要求—基础知识理财计算基础概率和统计分析收益和风险计算基本的预测方法32第三十二页，共四十二页。基本要求—基础知识理财规划工作流程建立客户关系收集客户信息分析客户财务状况制定理财规划方案实施理财规划方案持续提供理财规划服务33第三十三页，共四十二页。基本要求—基础知识

税收基础税收的基本概念税收的分类相关税收制度法律基础民事法律商事法律民事诉讼及其他34第三十四页，共四十二页。第四节职业道德与操守主要内容道德与职业道德理财规划师职业道德标准理财规划师执业纪律规范违反职业道德规范的制裁措施35第三十五页，共四十二页。道德与职业道德道德天人合德、理道德、社会公德、职业道德职业道德从业人员应恪守的道德标准应当遵守的行为规范和准则不是法律规范依靠从业人员的自觉和集体约束行为包括：爱国守法、正直诚信、客观公正、勤学上进、公平合理、严守秘密、团结合作、勤勉尽职等。36第三十六页，共四十二页。理财规划师职业道德规范构成职业道德标准基本准则倡议性是执业纪律的基本渊源执业纪律规范具体的行为规则是“积极要求”或“禁止性”非倡议性37第三十七页，共四十二页。理财规划师职业道德准则一般原则P38-40正直诚信原则客观公正原则勤勉谨慎原则专业尽职原则严守秘密原则团体合作原则具体规范P41-43一般原则的具体化38第三十八页，共四十二页。理财规划师执业纪律规范不得从事违法行为不得欺骗或误导客户不得侵占或窃取客户的财产维护客户利益随时披露存在或可能产生的利益冲突不得随意公开或使用客户的秘密维护整体形象、禁止不正当竞争严格履行承诺39第三十九页，共四十二页。制裁措施行业自律机构的制裁措施警告暂停执业罚款吊销执照法律责任民事法律责任行政法律责刑事法律责任40第四十页，共四十二页。理财规划师—基础知识—第1章本章结束41第四十一页，共四十二页。内容总结理财规划师—基础知识—第1章。理财规划师—基础知识—第1章。理财规划师—基础知识—第1章。总目标：实现